ISABELLA VALENCIA VERNAZA

cod. 202129212
Segundo Examen Parcial Microeconomía Avanzanda II

Punto Nº 1

Se denota a N como 𝑁 = {1, 2, 3, . . . , 𝑛} como el conjunto de individuos y K como 𝐾 =

{1, 2, 3, . . . , 𝑘} como el conjunto de bienes. Cada individuo tiene una función de utilidad
𝜇𝑖 (𝑥1𝑖, 𝑥2𝑖 , 𝑥3𝑖, . . . , 𝑥𝑘𝑖 ) y unas dotaciones iniciales para cada 𝑖 ∈ 𝑁 tal que 𝑤 𝑖 =
(𝑤1𝑖 , 𝑤2𝑖 , . . . . , 𝑤𝑘𝑖 ). Para cada individuo se debe resolver el siguiente problema para
resolver el problema de Pareto.

𝑀𝑎𝑥(𝑥 𝑖 ,...,𝑥 1)
1 𝑘
𝜇𝑖 (𝑥1𝑖 , 𝑥2𝑖 , 𝑥3𝑖 , … , 𝑥𝑘𝑖 ) 𝑠𝑎
𝜇𝑖 (𝑥1𝑖 , 𝑥2𝑖, 𝑥3𝑖 , . . . , 𝑥𝑘𝑖 ) = 𝜇̅𝑖
𝜇−𝑖 (𝑥1−𝑖 , 𝑥2−𝑖 , 𝑥3−𝑖 , . . . , 𝑥𝑘−𝑖 ) = ̅̅̅̅
𝜇 −𝑖
𝑥𝑗𝑖 + 𝑥𝑗−1 = 𝑤𝑗 𝑝𝑎𝑟𝑎 𝑡𝑜𝑑𝑜 𝑗 ∈ 𝐾

donde -i es un abuso de notación. Se abusa

también de la notación para especificar a 𝑥 𝑖 =
(𝑥1𝑖 , 𝑥2𝑖, 𝑥3𝑖 , . . . , 𝑥𝑘𝑖 ) y 𝑥 −𝑖 = (𝑥𝑗−𝑖 , . . . , 𝑥𝑘−𝑖 )

Se denota el lagrangiano como

ℒ = 𝜇𝑖 (𝑥 𝑖 ) + 𝜆1 (𝑤 −𝑖 (𝑥 −𝑖 )) + 𝜆2 (𝑥𝑗𝑖 + 𝑥𝑗−𝑖 − 𝑤𝑗 )

Por CPO

𝜕ℒ 𝜕𝜇 𝑖 (𝑥 𝑖 )
= + 𝜆2 = 0 (1)
𝜕𝑥𝑗𝑖 𝜕𝑥𝑗𝑖

𝜕ℒ 𝜕𝜇 −𝑖 (𝑥 −𝑖)
= + 𝜆2 = 0 (2)
𝜕𝑥𝑗−𝑖 𝜕𝑥𝑗−𝑖

𝜕ℒ
= 𝜇 −𝑖 (𝑥 −𝑖 ) − ̅̅̅̅
𝜇 −𝑖 = 0 (3)
𝜕𝜆1

𝜕ℒ
= 𝑥𝑖𝑗 + 𝑥−1
𝑗 − 𝑤𝑗 = 0 (4)
𝜕𝜆2

Igualando (1) y (2)

𝜕𝜇 𝑖 (𝑥 𝑖 ) 𝜕𝜇 −𝑖 (𝑥 −𝑖)
= (5)
𝜕𝑥𝑗𝑖 𝜕𝑥𝑗−𝑖
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Donde las condiciones (5), (3) y (4) caracterizan los óptimos de Pareto de la
economía, de (5) se puede extraer la condición de igualdad de las tasas marginales
de sustitución.

Por mercados, se obtiene el siguiente problema:

𝑀𝑎𝑥(𝑥 𝑖 ,...,𝑥 1)
1 𝑘
𝜇𝑖 (𝑥1𝑖 , 𝑥2𝑖 , 𝑥3𝑖 , … , 𝑥𝑘𝑖 ) 𝑠𝑎
𝑃1 (𝑥1𝑖 − 𝑤1𝑖 )+ . . . . +𝑃𝑘 (𝑥𝑘𝑖 − 𝑤𝑘𝑖 )

Se denota el lagrangiano como

ℒ = 𝜇𝑖 (𝑥 𝑖 ) + 𝜆(𝑃1 (𝑥1𝑖 − 𝑤1𝑖 )+ . . . . +𝑃𝑘 (𝑥𝑘𝑖 − 𝑤𝑘𝑖 ) )

Por CPO

𝜕ℒ 𝜕𝜇 𝑖 (𝑥 𝑖 )
= + 𝜆𝑃1 = 0 (1)
𝜕𝑥1𝑖 𝜕𝑥1𝑖

y así hasta k siendo:

𝜕ℒ 𝜕𝜇 𝑖 (𝑥 𝑖 )
= + 𝜆𝑃𝑘 = 0 (2)
𝜕𝑥𝑘𝑖 𝜕𝑥𝑘𝑖

𝜕ℒ
= 𝑃1 (𝑥1𝑖 − 𝑤1𝑖 )+ . . . . +𝑃𝑘 (𝑥𝑘𝑖 − 𝑤𝑘𝑖 ) = 0 (3)
𝜕𝜆

Igualando 1 y 2, se tiene la tasa de sustitución marginal

𝜕ℒ
𝜕𝑥1𝑖 𝑃𝑖
=
𝜕ℒ 𝑃𝑘
𝜕𝑥𝑘𝑖

En conclusión, se evidencia que para ambos procesos se obtiene el mismo

resultado. Se llega a una condición de eficiencia de Pareto donde no los N
individuos no podrán mejorar sin desmejorar a otro.

Punto Nº 2

Problema de maximización

𝑀𝑎𝑥(𝑥 𝑖 ,...,𝑥 1)
1 𝑘
𝜇 𝑥 , 𝑥 , 𝑥 , . . . , 𝑥 𝑛 ) 𝑠𝑎
𝑖( 1 2 3

𝜇−𝑖 (𝑥 −𝑖 , 𝑥 1 ) = ̅̅̅̅
𝜇 −𝑖
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𝑥𝑗𝑖 + 𝑥𝑗−1 = 𝑤𝑗 𝑝𝑎𝑟𝑎 𝑡𝑜𝑑𝑜 𝑗 ∈ 𝐾

El lagrangiano asociado al problema es

−𝑖 ) + 𝜆 (𝑥 𝑖 + 𝑥 −𝑖 − 𝑤 )
̅̅̅̅
ℒ = 𝜇𝑖 (𝑥 𝑖 , 𝑥 1 ) + 𝜆1 (𝑢 −𝑖 (𝑥 −𝑖 , 𝑥 1 )𝜇 2 𝑗 𝑗 𝑗

Por CPO
𝜕ℒ 𝜕𝜇𝑖 (𝑥 𝑖 , 𝑥 1 )
= + 𝜆2 = 0 (1)
𝜕𝑥𝑗𝑖 𝜕𝑥𝑗𝑖

𝜕ℒ 𝜕𝜇 −𝑖 (𝑥 −𝑖 , 𝑥 1 )
= + 𝜆2 = 0 (2)
𝜕𝑥𝑗−𝑖 𝜕𝑥𝑗−𝑖

𝜕ℒ 𝜕𝜇𝑖 (𝑥 𝑖 , 𝑥 1 ) 𝜕𝜇𝑖 (𝑥 𝑖 , 𝑥 1 )
= + 𝜆 2 ( ) = 0 (3)
𝜕𝑥𝑗1 𝜕𝑥𝑗1 𝜕𝑥𝑗1

𝜕ℒ
= 𝜇 −𝑖 (𝑥 −𝑖 , 𝑥 1 ) − ̅̅̅̅
𝜇 −𝑖 = 0 (4)
𝜕𝜆1

𝜕ℒ
= 𝑥𝑖𝑗 + 𝑥−1
𝑗 − 𝑤𝑗 = 0
𝜕𝜆2

A pesar de estar en un modelo de intercambio, que se puede como una

externalidad, se puede afirmar que las condiciones que caracterizan a Pareto
siguen siendo factibles en la solución.

Por mercados, se obtiene el siguiente problema:

𝑀𝑎𝑥(𝑥 𝑖 ,...,𝑥 1)
1 𝑘
𝜇𝑖 (𝑥 1 , 𝑥 2 , 𝑥 3 , . . . , 𝑥 𝑛 ) 𝑠𝑎
𝑘

∑ 𝑃𝑎 𝑥𝑖 = 𝑃𝑛 𝑤𝑖
𝑎=1

El lagrangiano asociado al problema es

ℒ = 𝜇𝑖 (𝑥 1 , 𝑥 2 , 𝑥 3 , . . . , 𝑥 𝑛 ) + 𝜆(𝑃𝑛 𝑥𝑖 − 𝑃𝑛 𝑤𝑖 )

Por CPO
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𝜕ℒ 𝜕𝜇𝑖 (𝑥 𝑖 )
= − 𝜆𝑃𝑎 (1)
𝜕𝑥𝑎𝑖 𝜕𝑥𝑎𝑖

𝜕ℒ 𝜕𝜇𝑖 (𝑥 𝑖 )
= − 𝜆𝑃𝑛 (2)
𝜕𝑥𝑛𝑖 𝜕𝑥𝑛𝑖

𝑃
Uniendo (1) y (2) se obtiene la relación marginal de sustitución 𝑃𝑎. Tal cual, como el
𝑛
anterior ejercicio, se comprueba que, por ambos procesos se llega a una solución
eficiente en el sentido de Pareto.

Punto Nº 3

La estrategia esta basada en minimizar el riesgo de pago de la póliza de seguro, es decir,

esta basada en reducir la probabilidad de que un accidente ocurra para los conductores
que compren la póliza de seguro. Esto, implica entonces que el costo de compra del
seguro es mucho menor.

Punto Nº 4

Sabemos que las ganancias de la empresa son:

𝜋 = 𝐼𝑇 − 𝐶𝑇
Los beneficios esperados son:

𝜋 = 𝐼𝑇𝑒 − 𝐶𝑇𝑒

Así, el problema de maximización es el siguiente:

𝑀𝑎𝑥
𝑃(𝑒)[𝑥𝑖 − 𝑤(𝑥𝑖 )] 𝑠𝑎 (𝑃(𝑒)𝑤 1/2 − 𝜙(𝑒)) − 120
𝐷𝑜𝑛𝑑𝑒 𝜙(𝑒) 𝑟𝑒𝑝𝑟𝑒𝑠𝑒𝑛𝑡𝑎 𝑙𝑎 𝑑𝑒𝑠𝑢𝑡𝑖𝑙𝑖𝑑𝑎𝑑 𝑝𝑜𝑟 𝑒𝑙 𝑛𝑖𝑣𝑒𝑙 𝑑𝑒 𝑒𝑠𝑓𝑢𝑒𝑟𝑧𝑜 𝑎𝑝𝑙𝑖𝑐𝑎𝑑𝑜

El lagrange del problema es

ℒ = 𝑃(𝑒)[𝑥𝑖 − 𝑤(𝑥𝑖 )] + 𝜆((𝑃(𝑒)𝑤 1/2 − 𝜙(𝑒)) − 120)

Por CPO

𝜕ℒ 𝑃(𝑒)
= −𝑃(𝑒) + 𝜆 1 = 0
𝜕𝑤
2𝑤 2
1
Despejando se puede obtener que el valor de lamba 𝜆 = 2𝑤 2
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Ahora bien, dado el anterior resultado donde lamda es positiva y las restricciones son
factibles, se tiene lo siguiente:

Los valores para los salarios según cada nivel de esfuerzo esta dada por la siguiente
función 𝑤 = (𝜇̅ + 𝜙(𝑒))2 que depende de la utilidad de reserva 𝜇̅ y la desutilidad por
esfuerzo 𝜙

Así, los valores o salarios a pagar y los beneficios por cada nivel de esfuerzo son

48200
W1 = 25600 𝜋1 = 3
W2 = 19600 𝜋2 = 17900
W3 = 15625 𝜋3 = 15620

B. Puede seguir un riesgo de selección adversa por un trabajador con poco esfuerzo,
también, esto puede entrar en el riesgo moral del trabajador. Dado que existe un
problema de información asimétrica, en este caso, el empresario o principal no podrá
evidenciar el esfuerzo que está realizando el trabajador o agente. Así, el principal deberá
otorgar un contrato que dependa esfuerzo, con el objetivo de generar incentivos al
trabajador de ejercer un nivel de esfuerzo optimo o mayor del que tendría si tuviera un
pago fijo por la realización de sus labores.

C. El empresario se enfrenta a tres restricciones, la primera es que la utilidad del

trabajador supere la utilidad de reserva del trabajador (en este caso es la restricción de
participación), debido a que, si no se cumple, no va a ser atractivo la oferta para los
potenciales trabajadores. La segunda, es que los beneficios cumplen con una condición de
positividad. La tercera, es la restricción de incentivos. Esta restricción asegura que el
principal pueda generar una condición o incentivos para que el agente pueda aumentar el
nivel de esfuerzo que aplica.

D.

Problema del empresario será aquel que pueda maximizar su utilidad sujeto a la
restricción de participación, donde su pago sea mayor a la utilidad de reserva (es decir que
sea mayor a 120) y una restricción de incentivos que será la utilidad esperada del agente,
que dependerá del esfuerzo (que viene dado por una función de probabilidad)