Indumentaria S.

A
Escenario pr k pr*k

Expansion 35% 40% 14% 19% 0.0361 0.012635

normal 50% 20% 10% -1% 1E-04 5E-05
recesin 15% -20% -3% -41% 0.1681 0.025215
21% 0.0379
𝑘 ̂=
19.47%
Margarina S.A
Escenario pr k pr*k

Expansion 35% -5% -2% -14% 0.01890625 0.0066171875

normal 50% 15% 8% 6% 0.00390625 0.001953125
recesin 15% 20% 3% 11% 0.01265625 0.0018984375
9% 0.01046875
𝑘 ̂=
10.23%

PASOSO CALCULO COVARIANZA

1 Calculo del rendimiento esperado de cada inversion (considerando la probabilidad de ocurrencia)
2 Calculo de las desviaciones respecto del rendimiento esperado de cada inversion
3 Se multiplican las desviaciones de las inversiones evaluadas
4 Se pondera el producto de las desviaciones por la probabilidad de ocurrencia del rendimiento de cada inversion
5 Se suma los resultados obtenidos en (4) para obtener la COVARIANZA

Desviaciones Desviaciones Producto

Escenario Probabilidad indumentarias margarina desviaciones Producto
1 2 3 4=2*3 5=1*4
Expansion 35% 19% -14% -0.02613 -0.01
Normal 50% -1% 6% -0.00062 -0.0003125
recesion 15% -41% 11% -0.04613 -0.00691875
Covarianza -0.02

CovIND,MAR DesvIND DesvMAR RIND,MAR

-0.02 19.47% 10.23% -0.82

PESOIND DESVIND PESOMAR DESVMAR #COVP RIND,MAR COVIND,MAR

0.6 19.47% 0.4 10.23% 2 -0.82208039 -0.016375

PESOIND DESVIND PESOMAR DESVMAR #COVP RIND,MAR COVIND,MAR

0.4 19.47% 0.6 10.23% 2 -0.82208039 -0.016375

PESOIND DESVIND PESOMAR DESVMAR #COVP RIND,MAR COVIND,MAR

0.5 19.47% 0.5 10.23% 2 -0.82208039 -0.016375
PESOIND DESVIND PESOMAR DESVMAR #COVP RIND,MAR COVIND,MAR
0.33 19.47% 0.67 10.23% 2 -0.82208039 -0.016375

Probabilidad
Activos Rend espera Desv Pesos
1 12% 3.56% 36%
2 15% 6.28% 29%
3 32% 12.23% 19%
4 45% 15.17% 16%
100%
Probabilidad desv1 Desv2 Producto desv Producto
1% 3.56% 6.28% 0.22% 0.00224% Covarianza1,2
1%

PESO1 DESV1 PESO2 DESV2 PESO3 DESV3 PESO4

36% 3.56% 29% 6.28% 19% 12.23% 16%
 (𝑘−𝑘 ̂) 〖 (𝑘−𝑘 ̂)〖 〗 ^2)" " 〗 ^2 𝑝𝑟
" "(𝑘−𝑘 ̂

(𝑘−𝑘 ̂) 〖 (𝑘−𝑘 ̂)〖 〗 ^2)" " 〗 ^2 𝑝𝑟

" "(𝑘−𝑘 ̂

miento de cada inversion

VARP DESVP
0.007459 8.64%

VARP DESVP
0.00197275 4.44%

VARP DESVP
0.00390469 6.25%
VARP DESVP
0.00158571 3.98%

DESV4 #COVP RIND,MAR COVIND,MAR VARP DESVP

15.17% 2 -0.82208039 -0.02 0.00011217 1.06%
Resumen

Estadísticas de la regresión
Coeficiente de correlación múltiple 0.883263029137142
Coeficiente de determinación R^2 0.78015357864052
R^2 ajustado 0.70687143818736
Error típico 0.131848023950797
Observaciones 5

ANÁLISIS DE VARIANZA
Grados de libertad Suma de cuadrados
Regresión 1 0.18506709574081
Residuos 3 0.05215170425919
Total 4 0.2372188

Coeficientes Error típico

Intercepción -0.081533588961017 0.087137676720384
Variable X 1 1.30670155406378 0.400484237984892

es mas o menos riesgosaEs mas riesgosa y mayor sensibilidad

Análisis de los residuales

Observación Pronóstico para Y Residuos

1 0.247755202663055 0.138244797336945
2 -0.192603221056439 -0.054396778943562
3 0.021695833810021 0.101304166189979
4 0.211167559149269 -0.129167559149269
5 0.350984625434093 -0.055984625434094
 Variable X 1
60.00%
40.00%
20.00%

Y
0.00%
0% -20.00%
0% 00
0 .0 0 .0 0.
-2 -1 -40.00%

Promedio de los cuadrados F Valor crítico de F

0.18506709574081 10.6458896 0.04703182
0.01738390141973

Estadístico t Probabilidad Inferior 95% Superior 95%Inferior 95,0%

Superior 95,0%
-0.935686972957184 0.41845929 -0.35884457 0.19577739 -0.35884457 0.19577739
3.26280395113346 0.04703182 0.03218197 2.58122114 0.03218197 2.58122114

or sensibilidad
 Variable X 1 Curva de regresión ajustada
60.00%
40.00%
20.00% Y
Pronóstico para Y
Y

0.00%
0% -20.00%
0% 0% 0 % 0 % 0 % 0 %
.0 .0 .0 .0 .0 .0 .0
-2
0
-1
0 -40.00%0 10 20 30 40
Variable X 1
Año mercado accion Y Desv M Desv Y producto COV My VAR M
1 25.20% 38.60%
2 -8.50% -24.70%
3 7.90% 12.30%
4 22.40% 8.20%
5 33.10% 29.50%
beta Y