Costo máquina $ 20,000,000

Préstamo 1 a 5 años $ 5,000,000 20% EA Pagos anuales

Préstamos 1 a 10 años $ 10,000,000 30% EA Pagos anuales
N (Años) 10
Personal $ 2,500,000 Mes
Otros CF $ 2,000,000 Mes
Depreciación sin rescate (Años) 10
Ventas mensuales 5,000 Flujos de caja anuales
VR unitario $ 2,000
Costo materia prima $ 500

Impuestos 35%
Costo oportunidad 10% EA
Riesgo de negocio 20% EA

Abono acapital, año 2, prestamo 2 $ 4,000,000

 Mensual Anual
Personal $ 2,500,000 $ 30,000,000
Otros CF $ 2,000,000 $ 24,000,000
Total CF $ 4,500,000 $ 54,000,000
Ventas 5,000 60,000
 Utilidad en
# Años Unidades P. Venta Costo Ventas C.fijos EBITDA
ventas
0
1 60,000 $ 120,000,000 $ 30,000,000 $ 90,000,000 $ 54,000,000 $ 36,000,000
2 60,000 $ 120,000,000 $ 30,000,000 $ 90,000,000 $ 54,000,000 $ 36,000,000
3 60,000 $ 120,000,000 $ 30,000,000 $ 90,000,000 $ 54,000,000 $ 36,000,000
4 60,000 $ 120,000,000 $ 30,000,000 $ 90,000,000 $ 54,000,000 $ 36,000,000
5 60,000 $ 120,000,000 $ 30,000,000 $ 90,000,000 $ 54,000,000 $ 36,000,000
6 60,000 $ 120,000,000 $ 30,000,000 $ 90,000,000 $ 54,000,000 $ 36,000,000
7 60,000 $ 120,000,000 $ 30,000,000 $ 90,000,000 $ 54,000,000 $ 36,000,000
8 60,000 $ 120,000,000 $ 30,000,000 $ 90,000,000 $ 54,000,000 $ 36,000,000
9 60,000 $ 120,000,000 $ 30,000,000 $ 90,000,000 $ 54,000,000 $ 36,000,000
10 60,000 $ 120,000,000 $ 30,000,000 $ 90,000,000 $ 54,000,000 $ 36,000,000
 Interes Interes
Pago 1 Capital Pago 2 Capital 2 Depreciación
prestamo 1 prestamo 2

$ 1,671,899 $ 1,000,000 $ 671,899 $ 3,234,634 $ 3,000,000 $ 234,634 $ 2,000,000

$ 1,671,899 $ 865,620 $ 806,278 $ 7,234,634 $ 2,929,610 $ 4,305,025 $ 2,000,000
$ 1,671,899 $ 704,365 $ 967,534 $ 3,234,634 $ 1,638,102 $ 1,596,532 $ 2,000,000
$ 1,671,899 $ 510,858 $ 1,161,041 $ 3,234,634 $ 1,159,143 $ 2,075,492 $ 2,000,000
$ 1,671,899 $ 278,650 $ 1,393,249 $ 2,324,812 $ 536,495 $ 1,788,317 $ 2,000,000
$0 $ - $0 $0 $ - $0 $ 2,000,000
$0 $ - $0 $0 $ - $0 $ 2,000,000
$0 $ - $0 $0 $ - $0 $ 2,000,000
$0 $ - $0 $0 $ - $0 $ 2,000,000
$0 $ - $0 $0 $ - $0 $ 2,000,000
 UAI Impuesto Utilidad neta FCN
-$ 5,000,000
$ 30,000,000 $ 10,500,000 $ 19,500,000 $ 20,593,467
$ 30,204,770 $ 10,571,670 $ 19,633,101 $ 16,521,798
$ 31,657,533 $ 11,080,137 $ 20,577,397 $ 20,013,331
$ 32,329,999 $ 11,315,500 $ 21,014,500 $ 19,777,967
$ 33,184,855 $ 11,614,699 $ 21,570,156 $ 20,388,590
$ 34,000,000 $ 11,900,000 $ 22,100,000 $ 24,100,000
$ 34,000,000 $ 11,900,000 $ 22,100,000 $ 24,100,000
$ 34,000,000 $ 11,900,000 $ 22,100,000 $ 24,100,000
$ 34,000,000 $ 11,900,000 $ 22,100,000 $ 24,100,000
$ 34,000,000 $ 11,900,000 $ 22,100,000 $ 24,100,000
TIR 395%
TD 27.5%
VPN $ 62,796,356
Activos Pasivos

$ 5,000,000 20% $ 1,000,000

$ 10,000,000 30% $ 3,000,000

$ 20,000,000 $ 4,000,000

Patrimonio
$ 5,000,000 30% $ 1,500,000
$ 5,500,000 27.5%
 Balance Inicial
ACTIVOS PASIVOS
Maquinaria $ 20,000,000 Préstamos $ 15,000,000

PATRIMONIO $ 5,000,000

Balance Final
ACTIVOS PASIVOS
Efectivo $ 217,795,153

Maquinaria $ 20,000,000 Préstamos $ 15,000,000

depr -$ 20,000,000 -$ 15,000,000
$ - $ -

Patrimonio $ 5,000,000
Uti neta $ 212,795,153
VP -$ 5,000,000
i 20%
N 5
Pago $ 1,671,899

N Pago Interes Capital Saldo

0 $ 5,000,000
1 $ 1,671,899 $ 1,000,000 $ 671,899 $ 4,328,101
2 $ 1,671,899 $ 865,620 $ 806,278 $ 3,521,823
3 $ 1,671,899 $ 704,365 $ 967,534 $ 2,554,289
4 $ 1,671,899 $ 510,858 $ 1,161,041 $ 1,393,249
5 $ 1,671,899 $ 278,650 $ 1,393,249 $ -
VP -$ 10,000,000
i 30%
N 10
Pago $ 3,234,634

N Pago Interes Capital Saldo

0 $ 10,000,000
1 $ 3,234,634 $ 3,000,000 $ 234,634 $ 9,765,366
2 $ 7,234,634 $ 2,929,610 $ 4,305,025 $ 5,460,341
3 $ 3,234,634 $ 1,638,102 $ 1,596,532 $ 3,863,809
4 $ 3,234,634 $ 1,159,143 $ 2,075,492 $ 1,788,317
5 $ 2,324,812 $ 536,495 $ 1,788,317 $ -
6 $0 $0 $0 $ -
7 $0 $ - $0 $ -
8 $0 $ - $0 $ -
9 $0 $ - $0 $ -
10 $0 $ - $0 $ -