Valor del dinero en el tiempo

La expresión Valor del dinero en el tiempo significa que el dinero actual, este dado en dólares, pesos,
libras o euros, vale más o tienen un valor mayor que el que se recibirá en una fecha futura. ¿En algún
momento se ha preguntado porque con $1.000 hoy, no puede comprar lo mismo que podía comprar
10 años atrás? ¿Qué prefiere usted, recibir $1.000 hoy o recibir $2.000 dentro de 5 años? Esto se debe
a que el dinero varía su valor a través del tiempo, por estas razones:
1. Este dinero se puede invertir ahora para ganar interés y más dinero en el futuro. Por esta razón
al hablar del valor del dinero en el tiempo se habla de las tasas de interés.
2. El poder adquisitivo puede cambiar con el tiempo debido a la inflación.
Es decir que cierta cantidad de dinero no puede ser comparable a día de hoy transcurrido un año o
cierto tiempo, Precisamente las tasas de interés juegan un factor elemental, debido a que se pueden
utilizar para relacionar un valor presente y futuro, y de esta manera expresar el valor o precio del
dinero en relación con el tiempo. Para esto es necesario hacer uso de las matemáticas financieras
para realizar operaciones que permitan una mejor toma de decisiones.

¿Cómo se relaciona el valor del dinero en el tiempo con nuestra cotidianidad?

Ante las diferentes situaciones cotidianas, conocer y aplicar el concepto de valor del dinero en el
tiempo permite tomar mejores decisiones en lo relacionado a nuestras finanzas, para que el dinero se
pueda emplear mejor y con ello construir un futuro más seguro, tranquilo y productivo. Esta
herramienta es sumamente importante en el mundo de los negocios y se aplica perfectamente en la
vida personal:
Al comprar una nevera que cuesta $ 1.000.000 se tienen varias opciones, pagarla de contado, pagarla
con la tarjeta de crédito, pagarla con la modalidad que plantea el vendedor o también solicitar un
crédito con una entidad financiera, así se termine pagando mucho más de lo que costaba la nevera.
Ahora la pregunta a realizarse es, ¿Qué opción conviene más? Precisamente ante situaciones como
esta conocer el concepto de valor del dinero en el tiempo nos permitirá tomar una mejor decisión:
• Pagarla de contado: Suponga que si deja este dinero 2 años en una cuenta de ahorro al
finalizar el tiempo obtendrá 1.300.000. Es decir que si retira el dinero de su cuenta de ahorro
para pagar la nevera dejara de percibir $ 300.000 de intereses o rendimientos.
• Pagarla con tarjeta de crédito o crédito bancario: Se terminaría pagando 2.200.000 en
total, es decir 1.200.000 más de lo que cuesta la nevera debido a los intereses a pagar.
• Pagarla en abonos al proveedor: suponga que el vendedor le plantea un plan de abonos de
24 cuotas mensuales de $ 100.000, es decir terminaría pagando en total $ 2.400.000, incluso
en este caso pagaría $ 1.400.000 más por la nevera.
Con este ejemplo se llega a la conclusión que si no se tiene el $ 1.000.000 para comprar la nevera se
tendrá que pagar mucho más para poderla comprar, bien sea eligiendo la modalidad del proveedor o
adquiriendo un préstamo bancario.
La razón de esto es que el Dinero tiene un valor diferente en el tiempo debido a que tiene un costo o
tasa de interés y es precisamente esto lo que hace que el dinero cambie su valor en el tiempo.
Cada una de las opciones anteriores tiene implícito una tasa de interés que determina el costo del
dinero haciendo que este cambie su valor en el tiempo, pero ¿Cómo obtener estas tasas de interés?
¿Cuál de todas las opciones anteriores es la mejor? ¿En que influye el plazo con el valor del dinero al
transcurrir cierto tiempo?
Las respuestas a estas preguntas se pueden determinar haciendo uso de las matemáticas financieras,
utilizando sus herramientas de cálculo para determinar el valor del dinero en el tiempo mediante el
interés simple, interés compuesto, valor presente y futuro del dinero, y anualidades.

La inflación, es el aumento sostenido de los precios de bienes y servicios en un período de

tiempo.

En otros términos se puede definir a la inflación como la pérdida del valor del dinero vinculados a la
cantidad de cosas que podemos comprar con ese dinero.
Causas de la inflación:
No existe una única causa de que exista inflación. Igual así podemos identificar tres tipos de
inflación:
1.Inflación de costos: Es producida cuando los costos de producción, materias primas y otros
elementos que necesitan los productores para poder realizar su trabajo, aumentan. Entonces para no
perder dinero, las empresas aumentan el precio de sus productos.
El aumento de los costos puede darse porque se encarecieron los recursos naturales básicos, el tipo de
interés, o aumentan los salarios de los trabajadores que participan en la producción.
2.Inflación de demanda: Surge cuando la demanda de un bien o servicio aumenta de forma más
rápida que la oferta, provocando un desequilibro en el sector productivo, haciendo que éste no se
adapte a este ritmo. Este aumento en la demanda puede deberse por ejemplo a que las familias tienen
mejores ingresos y consumen más o el gobierno decide gastar más dinero (mayor gasto público), etc.
3.Inflación estructural: Se origina debido al aumento de precios generalizada. El precio de un
producto muy importante para la economía aumenta, y a partir de eso todos los demás también
aumentan.

¿Cómo se mide?
Se mide en base a las estadísticas de precios de una canasta con productos y servicios básicos.
Ese índice es calculado en cada país por su institución de estadística, por ejemplo en Uruguay es el
Instituto Nacional de Estadística (INE) utilizando el Índice de Precios del Consumo (IPC), y la
variación anual refleja la tasa de inflación.
¿Deflación?
Es lo contrario a la inflación. Generalmente cuando se hace presente la deflación los precios bajan de
forma sostenida. Se da cuando existe mucha oferta de bienes y servicios, y la demanda por los
mismos es menor.
También es un problema para la economía de un país ya que desestimula el consumo. Las personas
esperan que los precios sigan bajando, entonces se posterga la compra.
Aprende más de ella ingresando a éste artículo.

Hiperinflación
Existen muchos casos a través de la historia, donde los aumentos de los precios es demasiado grande,
desatando grandes crisis económicas y otros problemas.
Entre ellos se encuentran la Hiperinflación en Alemania en los años ’20 o la de Argentina entre 1989
y 1990 o la actual en Venezuela.

Y si aumentan los precios… ¿qué sucede con nuestras finanzas?

Una inflación alta hace que:
• Nuestro dinero no valga lo mismo. Es decir ya no podremos comprar lo mismo que antes con
la misma cantidad.
• No podremos ahorrar como antes. Vamos a necesitar más dinero para poder comprar las cosas,
por lo tanto vamos a tener que ahorrar más tiempo
• Si solicitamos un préstamo el interés va a ser más alto, por lo tanto pagaremos más dinero. Es
por esto que cuando hay una inflación alta, el número de préstamos disminuye.
• Se paguen más impuestos
• Exista incertidumbre económica, dificultando la inversión por miedo a perder liquidez
 Qué es el valor tiempo del dinero?
Alguna vez te preguntaste por qué con el dinero que tengo hoy no alcanza para comprar lo que
podía hace uno o dos años? o, si te diera la opción de recibir hoy $10.000 o $12.000 en 3 años, qué
elegirías?. Estas respuestas tienen que ver con el concepto de Valor tiempo del dinero.

Es un concepto económico que está basado en que el dinero cambia su valor según el tiempo en
que se pague o se reciba. Se basa en la idea de que una persona prefiere hoy recibir su dinero (ej:
$1.000), en vez de recibir la misma cantidad en el futuro (los mismos $1.000), debido a la
posibilidad que el dinero crezca en valor durante un período de tiempo determinado.

El dinero cambia de valor con el tiempo por dos razones: inflación (lee aquí sobre ella) y tasas de
interés (lee aquí sobre los tipos de interés). La inflación hace que el precio de las cosas vayan
aumentando con el tiempo (el dinero vale cada vez menos). Por otra parte, la tasa de interés puede
hacer que el dinero invertido genere más dinero. La tasa de interés es lo que hace que el valor del
dinero con el pasar del tiempo vaya cambiando de una forma más o menos similar. Además las tasas
de interés nos permitirá conocer sobre cuánto vale nuestro dinero hoy o en el futuro.

Para qué me sirve saber sobre esto?

Si te estás preguntando esto, quiero decirte que para muchas cosas de las relacionadas con el dinero.
Te permitirá tomar mejores decisiones sobre tus finanzas personas. Si te vas a comprar, por ejemplo
un electrodoméstico que vale $10.000, y te dan la opción de pagar al contado, pagar 12 cuotas con
tarjeta de crédito con un interés del 3% mensual a crédito, o pagarle con el crédito que otorga la
tienda a un 4% mensual en 12 mensualidades, es importante estos conceptos para tomar una decisión.
1.Pagando en efectivo requerirá que hayas ahorrado previamente. De todas formas no te generará el
pago de intereses, por lo que podrás ahorrar dinero luego de ello e invertirlo para generar más dinero.
2.Pagando con la tarjeta de crédito, pagando los $10.000 más $300 extra cada mes. En total terminas
abonando $13.600 al cabo de un año. No solo tuviste que abonar $3.600 extras, sino que ese dinero
pudiste haberlo usado para invertir y generar más dinero.
3.Pagando con el crédito que otorga la empresa, pagas los $10.000 y $4.800 adicionales. Pagas casi al
cabo de un año la mitad del costo original, tan solo en intereses para el proveedor.
El dinero tiene un valor con el tiempo, y para los proveedores o la empresa que otorgan crédito (o las
tarjetas de crédito), esto les genera un costo el no poder usarlo.