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FACULTAD DE CONTADURÍA PÚBLICA

ASIGNATURA
FORMULACION DE ROYECTOS
NRC 1429

ACTIVIDAD 8
ESTUDIO FINANCIERO

Presentado Por:
LAURA VIVIANA SILVA PALACIOS ID 528744
NESTOR PACHECO PUPO ID 679526
MARTHA LUCIA BENITEZ FUENTES ID 683949
YURI MARLADY ESQUIVEL MALDONADO ID 684477

DOCENTE

GERMAN ANDRES ALARCON LEUDO

Bogotá D.C. Colombia / 01 de mayo de 2021

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INTRODUCCION

Los proyectos de inversión constituyen un instrumento importante en los distintos

niveles de emprendimiento, por ejemplo, desde el punto de vista de uno o varios
inversionistas particulares que quieran emprender un negocio para una empresa que ya está
en marcha y requiere realizar algún proyecto de modernización o ampliación, asimismo, a
nivel gubernamental serviría para evaluar alternativas de inversión en obras públicas. En
todos los niveles organizacionales implicados, será necesario un instrumento para integrar
la información y valorar la viabilidad y rentabilidad de la idea de inversión.

Considerando la empresa como núcleo central de la economía, los proyectos de

inversión juegan un papel importante considerando el contexto competitivo en el que se
encuentra inmersa, así el crecimiento dependerá de su capacidad para competir y
permanecer en el mercado, a su vez, esto depende del flujo constante de ideas, ya sean para
generar nuevos productos, innovar los existentes, optimizar las técnicas de producción,
elevar los estándares de los procesos operativos y administrativos según corresponda, o de
acuerdo con las necesidades, tanto del proyecto como de la empresa. Para generar ideas de
inversión viables y rentables no sólo se requiere identificar un problema o necesidad,
también se precisa de una gran creatividad para generar una solución a partir de los
recursos disponibles y el contexto para la ejecución del proyecto.

Un emprendedor debe contar con la capacidad y habilidad para utilizar los factores de
producción y generar bienes o servicios nuevos. Los emprendedores usan información del
mercado al alcance de todos para generar una nueva idea de inversión.
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RESUMEN

COMPU SAS es una empresa de computadores creada para que las personas con
escasos recursos, esto se hace con el fin de favorecer a la gran mayoría de la comunidad
colombiana que hoy en día no tiene como comprar un computador tan costoso como los
que están en el mercado, los creadores queremos posesionarnos rápidamente con el fin de
tener buenos equipos con ayuda de nuestros proveedores por otro lado se brindara una muy
buena atención al cliente, siempre teniendo como enfoque que son ellos para quienes se
trabaja, también cabe recalcar que este proyecto hace parte del sector terciario ya que va
enfocado a la comunicación.

Para este Proyecto se va a unificar tres tipos de encuestas que se basan en preguntas
abiertas que permite que los encuestados compartan opiniones con sus propias palabras
podría ayudarte a descubrir oportunidades que de otro modo habrías pasado por alto,
preguntas de selección múltiples son intuitivas, fáciles de usar de distintas maneras, ayudan
a generar datos fáciles de analizar y proporcionan opciones mutuamente excluyentes y
preguntas sobre los aspectos demográficos son una herramienta para segmentar a tu público
en función de quiénes son y qué hacen, lo cual te permitirá hacer un análisis aún más
profundo de tus datos.
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JUSTIFICACION

Un plan de negocios, es concebir una idea y llevarla a cabo, mediante dicho

plan se debe tomar en cuenta todas las características que la idea encierra. En este caso
la idea pretende establecerse en el sector comercial y de servicios, enfocada más a la
parte de servicios y tomando muy en serio lo que el valor agregado significa.

La idea de este plan de negocios es llevar a cabo una empresa que se dedique a
la venta, reparación y mantenimiento de computadoras a domicilio; lo que se pretende
es garantizar a los clientes seguridad, confianza, flexibilidad de horarios y eficiencia,
en donde las personas no tengan que llevar sus equipos hasta un establecimiento para
que estos sean reparados.

Mediante un estudio de mercado que se realizó, se tomó en cuenta aquellas

personas que son mayores de edad y que generan ingresos; se pudo determinar que la
mayoría de la gente que poseía computadora no recibía garantía real, ni un servicio de
reparación y mantenimiento de las mismas a domicilio. La mayoría de las personas
encuestadas deseaba recibir el servicio, por lo general los sábados en la tarde fueron la
preferencia para recibirlos.
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EMPRESA COMPU SAS

1. Identifique a qué sector económico pertenece el proyecto

Este proyecto va enfocado sector terciario, el cual está enfocado en la comunicación,

servicios públicos, comercio y transporte, este sector se basa en las actividades económicas
que tienen que ver con la prestación de servicios a la comunidad.

2. Identifique y defina con claridad el mercado objetivo para su proyecto

Este proyecto va enfocado a todo tipo de personas, niños, jóvenes y adultos ya que al
momento de hablar de tecnología nos enfocamos en computadoras y como bien sabemos
hoy en día toda la comunicación e investigación de cualquier tema se basa en lo
tecnológico, por lo tanto, esto es base fundamental para cualquier persona.

3. Identifique el consumo aparente (en unidades), teniendo como referente su mercado

objetivo.

La población actual en Colombia es de 51’279.966 habitantes y se dice que 21,7

millones de habitantes son los que manejan tecnología y esto no es ni el 30% de los
colombianos, basándonos en estos datos la idea de nosotros es proporcionar una buena
tecnología a un buen precio para que más del 50 % (25.639.983) de los habitantes puedan
obtener con más facilidad un computador y brindar comodidad para la comunicación e
investigación.

4. Identifique su principal competencia en el contexto local e internacional.

La principal competencia local para COMPU SAS es Intel la cual fue fundada el 18 de
julio de 1968, Mountain View, California, Estados Unidos, e internacional es la marca HP
que fue fundada como Hewlett-Packard en 1939.
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5. Identifique amenazas que tiene su proyecto en el mercado.

*Las amenazas que puede tener COMPU SAS es que ya existen marcas en el mercado
de computadores y puede ser un poco complicado que los compradores se interesen en una
nueva marca.

*Por otro lado, también esta los proveedores, ya que se debe tener unos buenos
proveedores para que la realización del producto sea excelente.

6. Defina la oferta y la demanda de su producto en el mercado.

La demanda para nuestro proyecto, se basa en todas las personas como anterior mente lo
mencione, niños, jóvenes y adultos ya que hoy en día la tecnología es base fundamental
para nuestro proceso como persona, y si nos basamos en la pandemia que estamos viviendo,
pues podemos saber que la tecnología se volvió en la numero uno para poder estudiar,
trabajar y comunicarnos con el resto del mundo, la idea es ofrecer un producto económico y
con características que puedan ser llamativas para cualquier tipo de persona, pues esto hará
que nuestra oferta aumente.

La oferta nos habla de la cantidad de computadoras que se deben tener en el mercado, y

teniendo en cuenta que menos del 50% de los habitantes tienen posibilidad de acceder a la
tecnología se puede decir que para empezar se quieren sacar 1.000 computadoras al
mercado ofreciendo un precio justo, pero no tan elevado con el cual todo mundo pueda
tener la facilidad económica de comprarlo.

7. Muestre claridad en el transporte y traslado del producto(s) del proyecto: canales de

distribución

Se tiene como objetivo que COMPU SAS se encuentre en los grandes distribuidores de
tecnología como lo es katronix, alkosto, nexco, inteco MC entre otros, y sea ofrecido de
forma constante a los compradores.
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8. Defina con claridad el tipo de encuesta y los criterios para su uso, relacionados con:
diseño de empaque, frecuencia de consumo, precio. Una encuesta que se debe
aplicar como estudio de Mercado

Para este Proyecto se va a unificar tres tipos de encuestas que se basan en preguntas
abiertas que permite que los encuestados compartan opiniones con sus propias palabras
podría ayudarte a descubrir oportunidades que de otro modo habrías pasado por alto,
preguntas de selección múltiples son intuitivas, fáciles de usar de distintas maneras, ayudan
a generar datos fáciles de analizar y proporcionan opciones mutuamente excluyentes y
preguntas sobre los aspectos demográficos son una herramienta para segmentar a tu público
en función de quiénes son y qué hacen, lo cual te permitirá hacer un análisis aún más
profundo de tus datos.
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RESUMEN DE LOS COMPONENTES DE UN ESTUDIO TÉCNICO PROYECTOS.

Análisis y determinación de la localización
optima de proyecto

Es importante definir el tamaño y el lugar (espacio) que se

tiene proyectado, debe ser un lugar que cuente con las
condiciones ambientales y óptimas, acordes a los
planteamientos iniciales.

Análisis y determinación del tamaño

optimo del proyecto

Definir qué tan grande será el proyecto y que capacidad se

tendrá para su desarrollo

Análisis de la disponibilidad y el costo de los

suministros e insum
os

Punto importante es conocer el costo y la materia prima que se

tendrá que disponer para la ejecución del proyecto

Identificación y descripción
del proceso

Definir en detalle el proceso del proyecto, así como es

importante su legalización

Determinación de la organización humana y

jurídica quepara
requiere se la correcta operación
de proyecto
Teniendo establecidos todos los requisitos, se procede con la
parte organización y de proyección en cuanto a la organización
del personal y de esta se constituirá la parte legal.
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ESTUDIO TECNICO
NOMBRE DE LA EMPRESA
El nombre de la empresa será COMPU SAS Este nombre se escogió, ya que es
corto, además, que la mayor parte de las personas entienden el concepto de Express, lo cual
lo hace más fácil de recordar.

DESCRIPCION DE LA EMPRESA
La empresa COMPU SAS se dedicará a dar soporte técnico de computación por
medio de un centro de llamadas, además de reparación y mantenimiento de computadoras a
domicilio, en donde se realizan las reparaciones en casa de los clientes, éstos no tienen que
ir hasta el puesto de exhibición para que se les dé el mantenimiento, sino que dichos
clientes pueden observar lo que se les realiza a los equipos, dentro de sus casas. Si se
necesita cambiar algún componente secundario necesario para la reparación de las
máquinas, este se encontrará en el vehículo, ya que en él se tendrá un pequeño stock de
accesorios que son los que se utilizarán para sustituir a los dañados.

UBICACIÓN Y TAMAÑO DE LA EMPRESA

La oficina de la empresa, donde se establecerá el centro de llamadas, el taller y las
exhibiciones serán al frente del centro comercial PLAZA DE LAS AMERICAS, en Ciudad
Bogotá.

La empresa constará con una oficina de 48 mts 2, en donde se ubicarán dos técnicos y
el gerente, los cuales serán los que brindarán el servicio a domicilio.

Teniendo en cuenta que este proyecto está basado en la comercialización de

tecnología y lo que pretende es venta de calidad del producto y que así mismo sea accesible
a todo tipo de personas, se ha definido un sector que si bien genera una alta competencia
también emite un parte de tranquilidad a las personas que quieran acceder a esta clase de
herramienta.

MACROENTORNO
Dentro de todo lo que el macro entornó envuelve, se destacan los siguientes puntos
debidamente desarrollados:
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SOCIOCULTURALES: Estamos en un tiempo donde el estilo de vida es agitado,

las personas trabajan, estudian, donde existe mucha competencia, el mercado laboral se ha
reducido ya que sólo se apuesta por aquel que da más, por personas jóvenes con ideas
nuevas. En estos momentos el trabajo se ha vuelto el objetivo clave para cualquier persona,
tener una carrera profesional para poder seguir en sus puestos, la cultura de estos días es el
trabajo.

Debido a este estilo de vida agitado, los hábitos de consumo se han visto
influenciados, un ejemplo de esto son las comidas rápidas. También estos hábitos de
consumo han estado evolucionando ya que se ha dado una apertura comercial que ha
permitido el ingreso de nuevos productos, además de que en los hogares de hoy en día
existe un mayor nivel de ingresos pues en muchos de los casos la pareja trabaja. Como la
tecnología forma parte de este estilo de vida, sumado al mayor nivel de ingresos, más la
apertura de nuevos productos, el servicio que se quiere dar a conocer por medio de este plan
de negocios será para aquellas personas necesitan la reparación y el mantenimiento de sus
máquinas de cómputo.

TECNOLÓGICAS: La tecnología cada vez avanza más rápido, cada mes sale al
mercado algún producto nuevo, las personas hoy en día dependen de la tecnología, no se
puede imaginar cómo sería un sistema bancario sin computadora ni bases de datos. La
comunicación es un elemento clave, ya que se ha podido expandir y hemos podido llegar a
ella ya que los medios de comunicación han avanzado, el Internet, ha sido una etapa crucial
para el mundo y para los tiempos, se ha convertido en la invención que borró del mapa los
límites, las personas no importando el lugar donde estén se pueden comunicar con otras
personas que se encuentran a miles de kilómetros de ellas.

Cada día la tecnología va desplazando al ser humano en las labores que quizás son
de más precisión o en las cuales se necesita más fuerza, por lo cual muchas personas se
convierten en inspectores de que lo que se produzca se encuentre dentro del niveles
estándares de calidad.

DEMOGRÁFICAS: la población que se encuentra en estos momentos en el país se

caracteriza por personas jóvenes, entre los veinte y cuarenta años, representada mayormente
por hombres, la mayoría de las personas trabajan, aún cuando el mercado laboral se
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encuentra en mucha competencia, lo que hace difícil poder obtener un buen empleo. De
estas personas la mayoría utiliza equipos de cómputo, pero además se debe tomar en cuenta
que no solamente en estos tiempos son los adultos quienes utilizan computadoras, sino que
ahora son también los niños y jóvenes adolescentes, aquellos que se encuentran en escuela,
colegio y universidad, estos equipos se han vuelto una necesidad para que la sociedad se
siga desarrollando, por este motivo se abre un mercado en potencia para el plan que aquí se
presenta, pues las familias enteras están necesitando equipos de cómputo en sus hogares.

AMBIENTALES: En Colombia se ha podido explotar nuestros recursos naturales

como medio para el turismo, lo que ha creado una cultura de apego hacia el ambiente, en
estos momentos existen organizaciones que ayudan a mantener el ambiente, además de
crear conciencia por no destruirlo.

Se han establecido leyes ambientales, que regulan el trabajo de las compañías que lo
explotan, además se le ha dado comienzo a campañas de limpieza de ríos, de playas. Se han
declarado zonas de reserva en nuestro país las cuales no pueden ser explotadas por el
hombre.

Gracias a esto Colombia está tomando conciencia de lo que posee, sabiendo que
cada habitante puede hacer algo por el país, para así poder mantener los recursos que éste
posee, y no ser comparados con aquellos países que ya casi no poseen nada de naturaleza.

POLÍTICAS: En este año no se han proclamado leyes nuevas, aun cuando se han
debatido, el Tratado de Libre Comercio es el centro de disputa en estos momentos, unos a
favor otros en contra, la expectativa del presente Gobierno es que se dé aun cuando esto
cueste manifestaciones, como las que se han dado con los porteadores como consecuencia
de los lineamientos que se desean dar con respecto a este caso.

Con respecto al Tratado de libre Comercio en relación con el plan de negocios, sería
un aspecto positivo, ya que debido a que habría una baja en los aranceles se daría un
consumo masivo de computadoras, además de la introducción de productos nuevos, aun
cuando también esta introducción del tratado al país significara competencia. El Gobierno
por otra parte está preocupado en desarrollar la tecnología y la facilitación a la
comunicación como lo es el caso con el Gobierno Digital, que será un paso para el país de
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avance hacia la información y el acceso a ella. Con este nuevo adelanto por parte del
gobierno, las personas necesitarán de computadoras, los café Internet necesitarán más
equipos ya que la mayoría de la población querrá acceder a estos lugares digitales del
gobierno y así evitarse el hacer filas para obtener información o llenar formularios.

ECONÓMICAS: En el año dos mil seis se dio un crecimiento en las reservas

monetarias internacionales, debido a este crecimiento la cifra de liquidez sobrepasó el
tramo establecido para diciembre del dos mil cinco. El riesgo de los créditos de inversión,
estuvo de acuerdo a los límites de riesgo del Banco de la Republica. Las tasas políticas
monetarias sufrieron una baja, para disminuir la recompensa por invertir en pesos, pero esto
se estabilizó a partir de enero del presente año, debido a la reducción de ajuste diario del
tipo de cambio. Hubo bajas en los rendimientos de inversiones a plazo, debido a la
evolución de las tasas internacionales. Por otra parte, debido a la expectativa que existía por
motivo del cambio de gobierno las tasas se mantienen a diferencia del principio del año, las
cuales habían logrado altas.

Con el juste del tipo de cambio al sistema de bandas cambiarias, existe un temor y
una expectativa, debido a que las personas ya no saben si dejar sus inversiones en dólares o
en pesos, porque, así como puede subir el valor del dólar también puede bajar. La mayor
razón de las personas en este momento para invertir en dólares es que piensan que como
todo en este momento y en este país es cobrado en dólares el dólar cada día va a adquirir
más valor.

CONDICIONES DEL EDIFICIO

Con el juste del tipo de cambio al sistema de bandas cambiarias, existe un temor y
una expectativa, debido a que las personas ya no saben si dejar sus inversiones en dólares o
en colones, por motivo a que a cómo puede subir el valor del dólar puede bajar. La mayor
razón de las personas en este momento para invertir en dólares es que piensan que como
todo en este momento y en este país es cobrado en dólares el dólar cada día va a adquirir
más valor.

ILUMINACION
Las tareas del establecimiento están ligadas a la revisión de computadoras y lectura
tanto de documentos como de textos sobre la pantalla del ordenador, por tanto, se trata de
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tareas con altos requerimientos visuales en las que las condiciones de iluminación resultan
muy importantes para prevenir molestias y problemas visuales.

CLIMATIZACION
La regulación del nivel de temperatura suele ser origen de disconformidad, sobre
todo en locales cerrados donde se encuentran equipo computacional, por lo tanto, se debe
regular la velocidad del aire y no subiendo la temperatura del termostato, así todas las
personas se sentirán cómodas y satisfechas en el lugar de trabajo. Además, es importante
realizar revisiones y limpieza de la instalación cada cierto tiempo para que no se acumule
suciedad y gérmenes en conducciones y filtros, que pueden causar irritaciones en los ojos.

DISPONIBILIDAD DE MANO DE OBRA

En el plan se estableció a un funcionario que sean los que se encuentren en el día, en
la central de llamadas o atendiendo al público. Este funcionario debe ser técnico en
reparación de computadoras e instalación de redes. También el dueño se encontrará
realizando los servicios a domicilio, el cual también dará los servicios en la noche y fines
de semana, se contratará una persona que brinde los servicios de la contabilidad. En la
ciudad de Bogotá se podrá encontrar personal capacitado ya que las instituciones técnicas y
universidades cada año preparan a jóvenes para este tipo de trabajo.

INSFRAESTRUCTURA
La infraestructura mínima necesaria para la ubicación del proyecto está integrada
por los siguientes elementos: fuentes de suministro de agua; facilidades para la eliminación
de desechos; disponibilidad de energía eléctrica y servicios públicos diversos.

DISPONIBILIDAD DE ENERGÍA ELÉCTRICA

Por las actividades económicas de Bogotá y por ser una zona altamente residencial,
la calidad del servicio energético y su constante diversificación y modernización permite
efectuar las labores ya sean económicas o diarias del hogar, de forma competente y
dinámica.

La producción y distribución de energía eléctrica en la zona, es un servicio ofrecido

por la condesa.
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FACILIDADES PARA ELIMINACIÓN DE DESECHOS

En el edificio de COMPU SAS los desechos que se producirán son los de aguas
residuales y aguas negras, las cuales se tratarán a través de un tanque séptico.

FUENTES DE SUMINISTRO DE AGUA

La empresa COMPU SAS cuenta con suministro de agua, por medio de la Empresa
de Acueducto y Alcantarillado de Bogotá.

RED VIAL
Es importante considerar que por ser una zona urbana cuenta con una red vial
importante, aun cuando el estado de las carreteras no se encuentra en las mejores
condiciones, para poder acceder al negocio de COMPU SAS no existen problemas de
acceso.

ESTIMACION DE COSTOS
Consiste en la determinación y distribución de los costos de inversión física y de
operación del proyecto, en términos totales y unitarios. Los costos del proyecto fueron
determinados de conformidad con las necesidades de empresa y la cotización de las
máquinas y equipos a comprar. Es entonces aquí donde determinamos y distribuimos todos
los costos de inversión y de operación del proyecto, en términos totales y unitarios.

Los costos son los siguientes:

 Materiales y suministros
 Mobiliario y equipo

 Personal

 Servicios básicos

 Capital de trabajo

MATERIALES Y SUMINISTROS

DESCRIPCION CANT UNIT TOTAL

Caja Grapas 1 1.500 1.500
Caja Clips 1 1.000 1.000
Caja Lapiceros 1 3.500 3.500
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Caja Lápices 1 2.000 2.000

Corrector 1 2.800 2.800
Folder 5 500 2.500
Cinta Adhesiva 1 2.000 2.000
Notas Adhesivas 3 3.000 9.000
Resma papel 3 9.500 28.500
Goma Grande 1 10.000 10.000
Desinfectante 1 8.500 8.500
Traapero 2 4.500 9.000
Detergente 2 5.500 11.000
Paños multiuso 3 6.000 18.000
Cloro 2 4.500 9.000
Esponja de lavar platos 2 1.500 3.000
Bolsas de basura 2 3.000 6.000
Papel Higiénico 1 9.900 9.900
Toallas para manos 2 3.800 7.600
Jabón líquido (manos) 1 2.500 2.500
Hisopo para inodoro 1 4.500 4.500
Escoba 1 4.500 4.500
Pala para basura 1 4.000 4.000
Caja Carpeta Colgante Oficio 1 10.000 10.000
Sellos 1 4.500 4.500
Gel antibacterial 1 10.000 8.500
Factureros 1 10.000 10.000
Talonarios de Recibo 1 5.500 5.500
Borrador 2 10.000 20.000
Total 46 $ 218.800

MOBILIARIO Y EQUIPO

DESCRIPCION CANT UNIT TOTAL

Computadora 2 1.200.000 2.400.000
Impresora CANON IP-2200 1 950.000 950.000
Regletas 5 150.000 750.000
TeleFax 1 150.000 150.000
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Teléfono 2 120.000 240.000

Silla Giratoria 2 250.000 500.000
Archivo Metálico de dos 1 350.000 350.000
gavetas
Sumadora 1 25.000 25.000
Mueble para computadora 2 280.000 560.000
Escurridor para mechas c/ 1 8.000 8.000
tanque
Botiquín 1 90.000 90.000
Grapadora 2 15.000 30.000
Dispensador Cinta 1 20.000 20.000
Papelera Metálica 2 20.000 40.000
Archivo cartón para facturas 2 15.000 30.000
Perforadora 1 8.000 8.000
Basurero Pequeño 1 9.500 9.500
Basurero de Pedal 1 15.000 15.000
Lámpara para escritorio 2 80.000 160.000
Total 6.335.500

PERSONAL

CARGO CANT SALARIO

Gerente 1 1.500.000
Analista 1 1.200.000
contable
Técnico 1 1.200.000
Total 3.900.000
SERVICIOS BÁSICOS

COSTO
SERVICIO
PROMEDIO
Internet y telefonia 98.000
Energia 350.000
Acueducto y alcantarillado 250.000
Vigilancia 350.000
Total 1.048.000
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CAPACIDAD MÁXIMA DE PRODUCCIÓN

Volumen de producción: Teniendo en cuenta que somos terciarios en la comercialización
de tecnología como los computadores, es importante iniciar con un stock prudente es decir
según los análisis realizados en el local se contara con un margen de cada marca de equipo
de 3 unidades, sin embargo, de las marcas que se identificaron con mayor salida y acogida
en el mercado se dispondrá con un stock de 5 unidades.

EQUIPOS NECESARIOS PARA EL DESARROLLO DE LA

ACTIVIDAD
Se ha definido como principal herramienta, dos equipos de cómputo para uso del
personal, una caja registradora, teléfonos, estantería.

PROCEDIMIENTO TÉCNICO
FLUJO GRAMA

COMPU SAS

Análisis del proyecto

Puede ser
viable el
proyecto?

Se debera realizar la
documentacion
pertinente para la
legalizacion Compra y Venta
de computadores

Analisis de
proyecto
elaborado
Aprobacion
y firmas
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1. Haga muestra de un diseño organizacional que da respuesta a la estrategia de la

empresa (organigrama).

2. Muestre que el tipo de sociedad escogido es congruente con el tipo de proyecto

La Sociedad por acciones simplificadas (SAS) fue creada por la ley 1258 de 2008,
además del decreto 2020 de junio de 2009, basándose en la antigua ley de emprendimiento
1014 de 2006. La Sociedad por acciones simplificada puede constituirse por una o varias
personas naturales o jurídicas, nacionales o extranjeras, se crean por documento privado y
nace después del registro en la cámara de comercio.

3. Cree la misión y la visión del proyecto.

MISIÓN
Poder satisfacer a los clientes, con un excelente servicio desde el inicio con una
buena atención y los mejores precios del mercado para ser los mejores en un futuro y poder
posesionarnos como la mejor.
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VISIÓN
Llegar al año 2030 como una de las comercializadoras más importantes del país y
ser reconocida de una manera consistente y al año 2032 estar con varios puntos a nivel de
Colombia de las cuales serían en las siguientes (Barranquilla, Medellín y Cali).

4. Establezca los objetivos, las directrices y las políticas internas del negocio, empresa
o proyecto.

OBJETIVOS
*Brindar buenos equipos de cómputo que tengan un valor no elevado para que todo
tipo de persona tenga acceso a la tecnología.

*Ofrecer de la mano de nuestros proveedores un buen producto que sea de alta

calidad, y con un excelente software

*Desarrollar en nuestra empresa la ética, la innovación, y la excelencia de los

productos y de los empleados y dueños de la misma.

DIRECTRICES
CLIENTES: COMPU SAS, es una empresa que se dedica a realizar un producto de
buena calidad para poder satisfacer al cliente.

EMPLEADOS: Nuestros empleados están capacitados para ofrecer una buena

atención, con respeto hacia el cliente y dando a conocer de forma idónea los productos.

PRODUCTOS: Desarrollamos, producimos y distribuimos una gama de productos

innovadora y completa para la satisfacción de nuestros clientes.

CALIDAD: Ofrecemos máxima calidad con ayuda de nuestros proveedores y un

servicio profesional para ofrecerle a los clientes.

POLITICAS
*La Administración de COMPU SAS priorizará los proyectos orientados a
incrementar el valor de la compañía, manteniendo en lo posible la rentabilidad de los
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segmentos de negocios tradicionales y fomentando el desarrollo de nuevos productos, que

permitan a COMPU SAS ampliar su cartera de ingresos, maximizando la rentabilidad de su
infraestructura.

* Mantener de manera constante un mejoramiento de los procesos de negocios para

adaptarse a los nuevos desarrollos tecnológicos.

*Brindar especial atención y prioridad a los clientes, sean estos residenciales o

corporativos, cuya facturación y recaudación generen el mayor porcentaje de ingresos en la
compañía

5.Redacte con sus propias palabras el manual de funciones y trabajo del proyecto, es decir
de sus colaboradores.

CARGO FUNCIONES
• Planificación, organización y supervisión general de las actividades desempeñadas
por la empresa.
•Administración de los recursos de la entidad y coordinación entre las partes que la
GERENTE GENERAL componen.
•Conducción estratégica de la organización y hacer las veces tanto de líder a lo
interno de la empresa, como de portavoz a lo externo de la misma.
•Tomar decisiones críticas, especialmente cuando se trata de asuntos centrales o
vitales para la organización.
•Motivar, supervisar y mediar entre el equipo de trabajo.

•Disponer de información de precios actualizados por material y producto en

referencia a cada proveedor.

COMPRAS •El jefe de compras deberá velar por la gestión del conocimiento de su área de
control dentro de la organización.
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•Aunque el área de compras no esté relacionada directamente con el control de

inventario de una organización sí que es conveniente que el jefe de compras
disponga de información a tiempo real del estado del almacén de materia prima.

•Gestión administrativa de personal: Consiste en realizar tareas administrativas

derivadas de la gestión del personal como pueden ser nóminas, seguros sociales,
contratos, tramitación de sanciones, despidos.

•Reclutamiento y selección de personal: La búsqueda del candidato ideal para cada

puesto de empleo.

•Formación y desarrollo profesional: Necesitamos que los trabajadores sean 100%

RECURSOS HUMANOS eficientes, es decir, conlleva formar adecuadamente a los trabajadores para que
desempeñen con éxito sus funciones, eviten accidentes y desarrollen todo su
potencial como profesionales.

•Relaciones laborales: El departamento de recursos humanos también se encarga de

resolver conflictos que pueda haber dentro de la compañía y llevar a cabo las
negociaciones de convenios colectivos con el comité de empresa.

•Prevención de riesgos laborales (PRL): La empresa debe realizar una serie de

actividades que implique cumplir con la normativa en prevención de riesgos
laborales y medio ambiente, con el fin de evitar accidentes y prevenir enfermedades
profesionales (derivadas del puesto de trabajo).

•Evaluación del desempeño: Es importante llevar a cabo un control de la actividad

que realiza cada empleado y comprobar si las políticas aplicadas son las correctas.

•Saber qué decir en el momento preciso e indicado para atraer a los posibles
clientes, resolver dudas y generar esa confianza y fidelización con la marca
•Debe mantener la calma ante los desafíos cotidianos: la presión de las solicitudes
COORDINADOR DE de los directivos, mantener el ritmo de ventas o aumentarlas y hacer que el ambiente
VENTAS de trabajo sea productivo y equitativo, con el fin de reducir la rotación.

•Si ve la oportunidad de concretar alguna venta o una relación laboral exitosa, lo

más recomendable es que no se espere a que los jefes lo autoricen.

•El gerente de ventas es una persona que toma las riendas y guía al resto del equipo
hacia el éxito mediante el trabajo en conjunto.
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6. Muestre que el organigrama presentado se ajusta al tamaño de la operación de la

organización.

Teniendo en cuenta la jerarquía del organigrama se puede saber que COMPU

SAS es una empresa pequeña por lo tanto no necesita de tanto personal para llevar a
cabo su emprendimiento, en este momento contamos con 1 gerente general, 1 gerente
de ventas, 1 gerente de compras, 1 persona de recursos humanos, 1 persona en el
almacén y 1 persona como operario, por lo tanto la junta directiva se basa en 4 socios
los cuales están al mando de los cargos más altos de la empresa, por lo tanto estos están
pendientes de que COMPU SAS realice de forma idónea los computadores y que los
costos y gastos sean acordes a la inversión realizada para que la empresa siempre este a
flote y cumpliendo las metas tanto mensuales como anuales.

7. Muestre que hay un direccionamiento estratégico claro y ajustado a la realidad del

entorno.

Sabemos que como empresa nueva es un poco complicado el proceso, pero

COMPU SAS está realizando un proceso estratégico con los proveedores y con los
empleados para que al momento de que el cliente adquiera uno de nuestros equipos
quede satisfecho ya que se quiere entregar un producto de alta calidad y aun precio
cómodo para todas las personas del territorio colombiano, y así en un futuro poder
llegar a ser tanto Nacionales como Internacionales.

8. muestre el conocimiento de las características y normatividad del tipo de sociedad

escogido.

La Sociedad por acciones simplificadas (SAS) fue creada por la ley 1258

de 2008, además del decreto 2020 de junio de 2009, basándose en la antigua ley de
emprendimiento 1014 de 2006. Con el fin de facilitar la apertura de compañías en
Colombia a través de la eliminación de proceso y múltiples tramites.

 Puede ser unipersonal o puede estar constituida por varios accionistas.

 23

 Se constituyen por documento privado donde consta nombre, documento de

identidad y domicilio de los accionistas.
 Su término de duración es indefinido.
 El objeto social puede ser indeterminado para realizar cualquier actividad lícita.
 Se limita la responsabilidad de los accionistas solo hasta el límite de sus aportes. Sin
importar la causa de la obligación laboral o fiscal.
 La revisoría fiscal o la junta directiva no son obligatorias, lo que se constituye en un
ahorro.
 El costo de la constitución de una compañía SAS depende del capital suscrito y
activos.
9. Consulte todo lo relacionado con la parte legal de su proyecto. Para su conformación
y formalización, así como los requisitos de funcionamiento y demás aspectos a tener en
cuenta desde el punto de vista legal.
* La Sociedad por acciones simplificadas (SAS) fue creada por la ley 1258 de 2008,
además del decreto 2020 de junio de 2009.
* Cámara de Comercio de Bogotá, código de comercio de Colombia, decreto 410
de 1971.
* La sustentación jurídica de la pyme viene de la Ley 590 del 2000, que trata sobre la
promoción del desarrollo de la Micro, Pequeña y Mediana Empresa (Mipyme).
* Documento privado que confirme la constitución de la empresa
* Certificado de existencia: Deber ser expedido por el funcionario competente del
domicilio de la sociedad
* Cédula/Pasaporte y fotocopia de la persona que se constituye como representante
legal
*Conceder el poder de un abogado o a una persona natural para actuar en nombre del
inversionista.
* Se debe definir los estatus de la sociedad que va a ser constituida
* Obtener el Pre-RUT
* Tener el formulario único empresarial
 24

* Una vez la empresa esté registrada con la Cámara de Comercio, el representante legal
deber ser registrado ante la DIAN para ser reconocido legalmente y ser autorizado para
firmar los impuestos.

ESTUDIO FINANCIERO
2. Indica las necesidades totales de capital manifestadas en: capital fijo
(maquinaria y equipo, terrenos, patentes, entre otros) y capital circulante (capital de
trabajo).

Las inversiones fijas que tiene una vida útil superior a un año se debe
depreciar como lo son los computares y los muebles y enseres, por otro laso la
inversión realizada en COMPU S.A..S son aquellos que se utilizan para los gastos
que se efectúan en una unidad de tiempo para la adquisición de determinados
factores o medios productivos, los cuales permiten que al pasar del tiempo la
empresa pueda generar un flujo de beneficio.
Programa de inversión
Inversión fija 9.500.000
Computadores 6.000.000
Muebles y escritorios 3.500.000
Capital de Trabajo
Activo Corriente 90.500.000
Inversión Total 100.000.000
3. Realice los estados financieros: flujo de caja mensual para el año 1 y anual
para los siguientes años, estados de resultados y Balance Inicial, así como la
proyección del balance general: todo proyectado a 3 años.
 25

NIT: 850,023,253-6
ESTADO DE RESULTADOS INTEGRAL
POR LOS AÑOS TERMINADOS EL 31 DE DICIEMBRE DEL

INICIAL AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3

INGRESOS ACTIVIDADES ORDINARIA 26.400.000 316.800.000 331.056.000 345.953.520 variacion absoluta
TOTAL INGRESOS ORDINARIOS 26.400.000 316.800.000 331.056.000 345.953.520 14.256.000
COSTOS DE VENTAS 9.000.000 108.000.000 112.860.000 117.938.700 5.078.700
TOTAL COSTO DE VENTAS 9.000.000 108.000.000 112.860.000 117.938.700
UTILIDAD BRUTA 17.400.000 208.800.000 218.196.000 228.014.820

PUBLICIDAD, PROPAGANDA Y PROMOCIÓN 1.000.000 12.000.000 12.540.000 13.104.300

ELEMENTOS DE ASEO Y CAFETERÍA 500.000 6.000.000 6.270.000 6.552.150
ÚTILES Y PAPELERÍA 200.000 2.400.000 2.508.000 2.620.860
ARRIENDO 1.000.000 12.000.000 12.540.000 13.104.300
SERVICIOS 450.000 3.600.000 3.762.000 3.931.290
GASTOS DE PERSONAL 7.066.811 84.801.737 88.617.815 92.605.617
GASTOS LEGALES 1.300.000 1.300.000 0 0
DEPRECIACIÓN 79.167 950.000 992.750 1.037.424

GASTOS ADMINISTRATIVOS 11.595.978 123.051.737 127.230.565 132.955.941 5.725.375

UTILIDAD OPERACIONAL 5.804.022 85.748.263 90.965.435 95.058.879 5.217.172

UTILIDAD ANTES DE IMPUESTO 5.804.022 85.748.263 90.965.435 95.058.879

IMPUESTO DE RENTA 1.857.287 27.439.444 28.199.285 28.517.664

UTILIDAD O PERDIDA DEL EJERCICIO 3.946.735 58.308.819 62.766.150 66.541.216

 26

COMPU S.A.S
NIT: 850,023,253-6
ESTADO DE SITUACIÓN FINANCIERA
POR LOS AÑOS TERMINADOS EL 31 DE DICIEMBRE DEL

INICIAL AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3

ACTIVO
ACTIVO CORRIENTE
EFECTIVO Y EQUIVALENTE AL EFECTIVO 90.500.000 20.392.000 37.176.640 53.133.089
CUENTAS POR COBRAR 301.800.000 296.800.000 291.800.000
TOTAL ACTIVO CORRIENTE 90.500.000 322.192.000 333.976.640 344.933.089

ACTIVO NO CORRIENTE
PROPIEDAD PLANTA Y EQUIPO 9.500.000 8.550.000 8.507.250 8.462.576
EQUIPOS DE COMPUTO Y TELECOMUNICACIONES 6.000.000 6.000.000 6.000.000 6.000.000
EQUIPOS DE OFICINA 3.500.000 3.500.000 3.500.000 3.500.000
DEPRECIACIÓN ACUMULADA -950.000 -992.750 -1.037.424
TOTAL ACTIVO NO CORRIENTE 9.500.000 8.550.000 8.507.250 8.462.576

TOTAL DE ACTIVO 100.000.000 330.742.000 342.483.890 353.395.665

PASIVO
PASIVO CORRIENTE
BENEFICIOS A EMPLEADOS 84.801.737 88.617.815 92.605.616
IMPUESTO SOBRE LAS VENTAS 60.192.000 62.900.640 65.731.169
IMPUESTO DE RENTA 27.439.444 28.199.285 28.517.664

TOTAL PASIVO 172.433.182 179.717.739 186.854.449

PATRIMONIO
CAPITAL SOCIAL 100.000.000 100.000.000 100.000.000 100.000.000
UTILIDAD OPERACIONAL 0 58.308.819 62.766.150 66.541.216
TOTAL PATRIMONIO 100.000.000 158.308.819 162.766.150 166.541.216

TOTAL PASIVO MAS PATRIMONIO 100.000.000 330.742.000 342.483.890 353.395.665

 27

FLUJO DE CAJA ANUAL

COMPU S.A.S
AÑO AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3
Ingresos 0,045 0,045
Ventas 316.800.000 331.056.00 345.953.520
0
Total Ingresos 316.800.000 331.056.00 345.953.520
0
COSTOS
Otros Costos ( pago horas 108.000.000 112.860.00 117.938.700
capacitador) 0
EGRESOS
A. Fijos:
COSTOS VARIABLES AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3
PUBLICIDAD Y 12.000.000 12.540.000 13.104.300
PROPAGANDA
ELEMENTOS DE ASEO Y 6.000.000 6.270.000 6.552.150
CAFETERÍA
ÚTILES Y PAPELERÍA 2.400.000 2.508.000 2.620.860
SERVICIOS 6.300.000 6.583.500 6.879.758
GASTOS DE PERSONAL 138.801.737 145.047.81 151.574.967
6
GASTOS LEGALES 1.300.000 0 0
ARRIENDO 12.000.000 12.540.000 13.104.300

TOTAL EGRESOS 286.801.737 298.349.31 311.775.035

6
FLUJO DE CAJA ECONOMICO 29.998.263 32.706.684 34.178.485
III. Inversiones Fijas
1. Maquinaria y Equipo 6.000.000 0 0
2. Muebles y Enseres 3.500.000 0 0
Subtotal 9.500.000 0 0
TOTAL FLUJO DE CAJA 20.498.263 32.706.684 34.178.485
FINANCIERO
 28

INVERSIÓN INICIAL
-100.000.000 20.498.263 32.706.684 34.178.485
FLUJO DE CAJA MENSUAL

MESES ENERO 2021 FEBRERO 2021 MARZO 2021 ABRIL 2021 MAYO 2021 JUNIO 2021 JULIO 2021 AGOSTO 2021 SEPTIEMBRE 2021 OCTUBRE 2021 NOVIEMBRE 2021 DICIEMBRE 2021
ENTRADAS DE EFECTIVO

Ingresos
Ventas $ 26.400.000 $ 26.400.000 $ 26.400.000 $ 26.400.000 $ 26.400.000 $ 26.400.000 $ 26.400.000 $ 26.400.000 $ 26.400.000 $ 26.400.000 $ 26.400.000 $ 26.400.000

Total Ingresos (Disponible) $ 26.400.000 $ 26.400.000 $ 26.400.000 $ 26.400.000 $ 26.400.000 $ 26.400.000 $ 26.400.000 $ 26.400.000 $ 26.400.000 $ 26.400.000 $ 26.400.000 $ 26.400.000

COSTOS

Otros Costos ( pago horas capacitador) $ 9.000.000 $ 9.000.000 $ 9.000.000 $ 9.000.000 $ 9.000.000 $ 9.000.000 $ 9.000.000 $ 9.000.000 $ 9.000.000 $ 9.000.000 $ 9.000.000 $ 9.000.000

Total Costos $ 9.000.000 $ 9.000.000 $ 9.000.000 $ 9.000.000 $ 9.000.000 $ 9.000.000 $ 9.000.000 $ 9.000.000 $ 9.000.000 $ 9.000.000 $ 9.000.000 $ 9.000.000

SALIDAS DE EFECTIVO

EGRESOS
GASTOS $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0
PUBLICIDAD, PROPAGANDA Y
PROMOCIÓN $ 1.000.000 $ 1.000.000 $ 1.000.000 $ 1.000.000 $ 1.000.000 $ 1.000.000 $ 1.000.000 $ 1.000.000 $ 1.000.000 $ 1.000.000 $ 1.000.000 $ 1.000.000
ELEMENTOS DE ASEO Y CAFETERÍA
$ 500.000 $ 500.000 $ 500.000 $ 500.000 $ 500.000 $ 500.000 $ 500.000 $ 500.000 $ 500.000 $ 500.000 $ 500.000 $ 500.000
ÚTILES Y PAPELERÍA $ 200.000 $ 200.000 $ 200.000 $ 200.000 $ 200.000 $ 200.000 $ 200.000 $ 200.000 $ 200.000 $ 200.000 $ 200.000 $ 200.000
SERVICIOS $ 450.000 $ 600.000 $ 450.000 $ 600.000 $ 450.000 $ 600.000 $ 450.000 $ 600.000 $ 450.000 $ 600.000 $ 450.000 $ 600.000
GASTOS DE PERSONAL $ 7.066.811 $ 7.066.811 $ 7.066.811 $ 7.066.811 $ 7.066.811 $ 7.066.811 $ 7.066.811 $ 7.066.811 $ 7.066.811 $ 7.066.811 $ 7.066.811 $ 7.066.811
GASTOS LEGALES $ 1.300.000 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0
ARRIENDO $ 1.000.000 $ 1.000.000 $ 1.000.000 $ 1.000.000 $ 1.000.000 $ 1.000.000 $ 1.000.000 $ 1.000.000 $ 1.000.000 $ 1.000.000 $ 1.000.000 $ 1.000.000
OTROS (intereses de capital de socios)
$0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0
TOTAL EGRESOS $ 20.516.811 $ 10.366.811 $ 10.216.811 $ 10.366.811 $ 10.216.811 $ 10.366.811 $ 10.216.811 $ 10.366.811 $ 10.216.811 $ 10.366.811 $ 10.216.811 $ 10.366.811
FLUJO DE CAJA ECONOMICO $ 5.883.189 $ 16.033.189 $ 16.183.189 $ 16.033.189 $ 16.183.189 $ 16.033.189 $ 16.183.189 $ 16.033.189 $ 16.183.189 $ 16.033.189 $ 16.183.189 $ 16.033.189
III. Inversiones Fijas
1. Maquinaria y Equipo $ 6.000.000 0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0
2. Muebles y Enseres $ 3.500.000 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0
Subtotal $ 9.500.000 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0
TOTAL FLUJO DE CAJA FINANCIERO -$ 3.616.811 $ 16.033.189 $ 16.183.189 $ 16.033.189 $ 16.183.189 $ 16.033.189 $ 16.183.189 $ 16.033.189 $ 16.183.189 $ 16.033.189 $ 16.183.189 $ 16.033.189

4. Realice un presupuesto de nómina. Para el incremento de la proyección anual se

efectuará un indicador basado en el promedio ponderado del aumento del salario
mínimo de los cinco últimos años: 2011, 2012, 2013, 2014 y 2015.

SUELDO (COMERCIAL) 5 30 días calendario 908.526 54.511.560

AUXILIO TRANSPORTE 5 30 días calendario 106.454 6.387.240
COMISION 5 30 días calendario 0 0
PARAFISCALES (SALUD) 5 30 días calendario 77.225 4.633.483
PARAFISCALES (PENSIONES) 5 30 días calendario 109.023 6.541.387
PARAFISCALES ( RIESGOS LABORALES RIESGO 3) 5 30 días calendario 22.132 1.327.902
PROVISIÓN CESANTIAS 5 30 días calendario 75.680 4.540.813
PROVISIÓN INTERESES DE SESANTIAS 5 30 días calendario 757 45.408
 29

PROVISIÓN PRIMA DE SERVICIOS 5 30 días calendario 75.680 4.540.813

PROVISIÓN VACACIONES 5 30 días calendario 37.886 2.273.132
SUBTOTAL 1.413.362 84.801.737

5. Haga una depreciación de los bienes tangibles de la compañía: maquinaria y

equipo, muebles y enseres, vehículos, etc.

COMPUTADORES
ARGUMETOS VALORE PERIODO RESULTADO
S S S
COSTO 6000000 1 S/. 1.200.000,00
VALOR_RESIDUA 0 2 S/. 1.200.000,00
L
VIDA 5 3 S/. 1.200.000,00
MES 4 S/. 1.200.000,00
FACTOR 5 S/. 1.200.000,00

TOTAL S/. 6.000.000,00

MUEBLES Y ENSERES
ARGUMETOS VALORE PERIODO RESULTADO
S S S
COSTO 3500000 1 S/. 700.000,00
VALOR_RESIDUA 0 2 S/. 700.000,00
L
VIDA 5 3 S/. 700.000,00
MES 4 S/. 700.000,00
FACTOR 5 S/. 700.000,00

TOTAL S/. 3.500.000,00

6. Establece el origen de los fondos (estableciendo capital propio, préstamos e
ingresos de operación del proyecto. Defina de dónde sacarán los fondos para la
inversión.

ACCIONISTA VALOR
 30

LAURA VIVIANA SILVA PALACIOS 25.000.000

MARTHA LUCIA BENITEZ FUENTES 25.000.000
NÉSTOR PACHECO PUPO 25.000.000
YURI MARLADY ESQUIVEL 25.000.000
MALDONADO
TOTAL 100.000.000

7. Si el origen de los fondos es un crédito financiero efectúe la tabla de

amortizaciones correspondientes.

No lo requiere.

8. Presenta e interpreta el cálculo de coeficientes e indicadores característicos de los

resultados financieros del proyecto: tasa interna de retorno TIR, y valor neto
actual VNA.

TIR: La tasa interna de retorno (TIR) es la tasa de interés o rentabilidad que ofrece
una inversión. Es decir, es el porcentaje de beneficio o pérdida que tendrá una
inversión para las cantidades que no se han retirado del proyecto

VNA: El valor actual neto (VAN) es un criterio de inversión que consiste en

actualizar los cobros y pagos de un proyecto o inversión para conocer cuánto se va a
ganar o perder con esa inversión. También se conoce como valor neto actual (VNA).

VNA -11.392.548
TIR -6,01%
9. muestra y explica la utilidad o pérdida por año en una proyección de tres años.

COMPU S.A.S
 31

NIT: 850,023,253-6
ESTADO DE RESULTADOS INTEGRAL
POR LOS AÑOS TERMINADOS EL 31 DE DICIEMBRE DEL

INICIAL AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3

INGRESOS ACTIVIDADES ORDINARIA 26.400.000 316.800.000 331.056.000 345.953.520 variacion absoluta
TOTAL INGRESOS ORDINARIOS 26.400.000 316.800.000 331.056.000 345.953.520 14.256.000
COSTOS DE VENTAS 9.000.000 108.000.000 112.860.000 117.938.700 5.078.700
TOTAL COSTO DE VENTAS 9.000.000 108.000.000 112.860.000 117.938.700
UTILIDAD BRUTA 17.400.000 208.800.000 218.196.000 228.014.820

PUBLICIDAD, PROPAGANDA Y PROMOCIÓN 1.000.000 12.000.000 12.540.000 13.104.300

ELEMENTOS DE ASEO Y CAFETERÍA 500.000 6.000.000 6.270.000 6.552.150
ÚTILES Y PAPELERÍA 200.000 2.400.000 2.508.000 2.620.860
ARRIENDO 1.000.000 12.000.000 12.540.000 13.104.300
SERVICIOS 450.000 3.600.000 3.762.000 3.931.290
GASTOS DE PERSONAL 7.066.811 84.801.737 88.617.815 92.605.617
GASTOS LEGALES 1.300.000 1.300.000 0 0
DEPRECIACIÓN 79.167 950.000 992.750 1.037.424

GASTOS ADMINISTRATIVOS 11.595.978 123.051.737 127.230.565 132.955.941 5.725.375

UTILIDAD OPERACIONAL 5.804.022 85.748.263 90.965.435 95.058.879 5.217.172

UTILIDAD ANTES DE IMPUESTO 5.804.022 85.748.263 90.965.435 95.058.879

IMPUESTO DE RENTA 1.857.287 27.439.444 28.199.285 28.517.664

UTILIDAD O PERDIDA DEL EJERCICIO 3.946.735 58.308.819 62.766.150 66.541.216

* En los ingresos ordinarios del año 1 del año 2 obtuvimos una variación
absoluta de 10’256.000 pesos, con una variación relativa del 5% en el año 1 y del
4% en el año 2.

* En los costos de venta del año 2 del año 3 obtuvimos una variación absoluta
de 5’078.700 pesos, con una variación relativa del 5% en el año 2 y del 4% en el año
3.

* En la utilidad operacional del año 1 del año 2 obtuvimos una variación

absoluta de 5’217.172 pesos, con una variación en el año 1 y en el año 2 del 6%
cada año.

* En los gastos administrativos del año 2 del año 3 obtuvimos una variación
absoluta de 5’725.375 pesos, con una variación relativa del 5% en el año 2 y del 4%
en el año 3.
 32

10. presenta el periodo de recuperación de la inversión y lo argumenta teniendo

en cuenta: estudio de mercados, estudio técnico, plan de ventas y presupuestos en
general, y sobre todo la utilidad reflejada en el estado de resultados. Cuándo se
recupera exactamente la inversión.

11. Para la proyección financiera de las ventas y los costos anuales use indicador
basado en el promedio ponderado de la inflación de los últimos cinco años: 2011,
2012, 2013, 2014 y 2015.
INICIAL AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3
INGRESOS ACTIVIDADES 26.400.000 316.800.000 331.056.000 345.953.520
ORDINARIA
TOTAL INGRESOS 26.400.000 316.800.000 331.056.000 345.953.520
ORDINARIOS
COSTOS DE VENTAS 9.000.000 108.000.000 112.860.000 117.938.700
TOTAL COSTO DE VENTAS 9.000.000 108.000.000 112.860.000 117.938.700
UTILIDAD BRUTA 17.400.000 208.800.000 218.196.000 228.014.820

COMPLEMENTO DEL ESTUDIO FINANCIERO

Las razones financieras son esenciales para la toma de decisiones, saber aprovechar
los puntos fuertes y mejorar las debilidades, proyecta la ruta que se quiere trazar para
alcanzar los objetivos propuestos.

Dentro de las razones financieras encontramos una clasificación que nos permite
conocer la situación de la empresa compuesto de diferentes parámetros que debemos tener
en cuenta al momento de tomar un juicio en una determinada situación al interior de esta:

• Razones de liquidez: miden la capacidad de pago que tiene la empresa.

• Razones de actividad: miden la efectividad y eficiencia de la gestión, en la

• administración del capital de trabajo.

• Razones de endeudamiento o apalancamiento: muestran la cantidad de recursos

• que son obtenidos de terceros para el negocio.

• Razones de rentabilidad: miden la capacidad de generación de utilidad por parte

• de la empresa.
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Dentro de cada una de estas razones encontramos relacionados elementos de los

estados financieros que combinados mediante fórmulas pueden darnos un diagnóstico de
cómo se encuentra la empresa en aspectos como el nivel de deuda o que tanta liquidez
posee la empresa

Por lo general, se dice que los buenos proyectos, es decir, aquellos con rentabilidad
alta, con un riesgo razonable y bien evaluado, encuentran financiamiento con cierta
facilidad. También se afirma que los proyectos deben ser evaluados con independencia de
las fuentes de financiamiento. Lo que se observa en la realidad es, que no es fácil conseguir
recursos financieros si no se cuenta con garantías reales, y el acceso a créditos para los
microempresarios tiene más de una dificultad.

El estudio de viabilidad financiera debe mostrar que con las diferentes fuentes de
financiamiento a las que puede acceder la empresa, es posible financiar todo el proceso
productivo de la mismas, y estas fuentes pueden ser propias (capital aportado por los
mismos socios), o fuentes externas como bancos, entidades financieras o participación de
terceros.

✓ En los ingresos ordinarios del año 1 del año 2 obtuvimos una variación absoluta de

10’256.000 pesos, con una variación relativa del 5% en el año 1 y del 4% en el año 2.

✓ En los costos de venta del año 2 del año 3 obtuvimos una variación absoluta de
5’078.700 pesos, con una variación relativa del 5% en el año 2 y del 4% en el año 3.
✓ En la utilidad operacional del año 1 del año 2 obtuvimos una variación absoluta de
5’217.172 pesos, con una variación en el año 1 y en el año 2 del 6% cada año.
✓ En los gastos administrativos del año 2 del año 3 obtuvimos una variación absoluta de

5’725.375 pesos, con una variación relativa del 5% en el año 2 y del 4% en el año 3.

10. presenta el periodo de recuperación de la inversión y lo argumenta teniendo en

cuenta: estudio de mercados, estudio técnico, plan de ventas y presupuestos en general,
y sobre todo la utilidad reflejada en el estado de resultados. Cuando se recupera
exactamente la inversión.
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11. Para la proyección financiera de las ventas y los costos anuales use indicador
basado en el promedio ponderado de la inflación de los últimos cinco años: 2011,
2012, 2013, 2014 y 2015.

CONCLUSION
El estudio técnico conforma la segunda etapa de los proyectos de inversión, en el
que se contemplan los aspectos técnicos operativos necesarios en el uso eficiente de los
recursos disponibles para la producción de un bien o servicio deseado y en el cual se
analizan la determinación del tamaño óptimo del lugar de producción, localización,
instalaciones y organización requeridos.

La importancia de este estudio se deriva de la posibilidad de llevar a cabo una

valorización económica de las variables técnicas del proyecto, que permitan una
apreciación exacta o aproximada de los recursos necesarios para el proyecto; además de
proporcionar información de utilidad al estudio económico-financiero.

Todo estudio técnico tiene como principal objetivo el demostrar la viabilidad

técnica del proyecto que justifique la alternativa técnica que mejor se adapte a los criterios
de optimización.

El estudio financiero es una parte fundamental de la evaluación de un proyecto de

inversión. El cual puede analizar un nuevo emprendimiento, una organización en marcha, o
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bien una nueva inversión para una empresa, como puede ser la creación de una nueva área
de negocios, la compra de otra empresa o una inversión en una nueva planta de producción.
la viabilidad de una organización consiste en su capacidad para mantenerse operando
en el tiempo.
En las empresas, la viabilidad está íntimamente ligada con su rentabilidad.
Hablamos de rentabilidad a largo plazo, dado que la viabilidad no necesariamente implica
que siempre sea rentable. Usualmente hay períodos de tiempo en los que las empresas no
son rentables.
En los períodos iniciales de un emprendimiento, la empresa debe incurrir en costos
que otorgan beneficios en el futuro, como la publicidad, costos de organización, compra de
stock de materiales, etc. Pero debe haber una expectativa de obtener beneficios en el
futuro. En este caso, el estudio financiero deberá establecer si la empresa será capaz de
sortear los períodos de rentabilidad negativa sin incurrir en cesación de pagos, y estimar en
qué momento la rentabilidad será positiva y la relación entre la rentabilidad y el capital
invertido o los activos.