TEMA 7: ANALISIS FINANCIERO

ALFONSO LOPEZ MARTINEZ

TUTOR
JORGE CRUZ

DIPLOMADO PARA LÍDERES JURISCOOP

GRUPO AM
2020
 DIPLOMADO PARA LÍDERES JURISCOOP
GRUPO AM
TEMA: ANALISIS FINANCIERO

Apreciados participantes del diplomado:

Con el fin de complementar los contenidos desarrollados en las presentaciones
realizadas a través de web conferencias y darle aplicación práctica a algunos
conceptos, los invito a desarrollar el siguiente taller:

TALLER:

Con fundamento en los contenidos tratados en los webinar del tema Análisis
Financiero, desarrolle los siguientes items:

1. Identifique tres (3) tipos de riesgo que podrían afectarlo (a)

económicamente en su vida personal o familiar, explicando para cada uno
de ellos cuáles podrían ser los efectos nocivos.
Identificando en los tipos de riesgos que existen, puedo decir que tres factores que
me podrían afectar en mi vida, pueden ser:
- Riesgo Reputacional: este riesgo se puede presentar por motivo de que a
cualquier persona no le guste algo de mí y esta empieza a hablar cosas
malas de mí, muchas personas pueden colocar mi reputación en duda y las
relaciones con ellas pueden cambiar por temor a lo que esta persona
comento acerca de mí.
- Riesgo de Crédito: se puede presentar en el momento que un familiar
amigo o una persona distinguida se acerque a mi pidiéndome un favor de
un préstamos para pagarlo en cierto tiempo, pero sucede que trascurrido el
tiempo esta persona no me paga, entonces este no pago genera un efecto
negativo en mi capital, lo cual afectaría mucho mi vida económica, ya que
yo podía haber contado con ese dinero para alguna necesidad que tenía.
- Riesgo Operativo: este tipo de riesgo se presentaría más que todo en mi
vida como ciudadano, ya que debo cuidarme de una recibir una infracción o
una sanción por cualquier entidad, ya que esto generaría un riesgo legal. Lo
que afectaría mis referencias personales al momento de ejecutar un
contrato con alguna empresa o cualquier otro medio que solicite mis
servicios.
2. En la siguiente página se presenta un Estado de la situación financiera (o
balance general comparativo) de la empresa VIOLETA INGENIERIAS SAS,
bajado de internet. Con la información registrada en él determine, a 31 de
diciembre de 2018, las siguientes razones financieras y explique con sus
palabras lo que significa el resultado para cada una de ellas:
- Razón corriente
- Prueba ácida
- Nivel de endeudamiento
Empezamos calculando:
1. RAZON CORRIENTE
Razón corriente = Activo corriente / pasivo corriente
Año 2017 razón corriente = 620.000 / 1.530.000
Razón corriente = 0,41
Como la razón corriente para el año 2017 está por debajo de 1 decimos que la
empresa no cuenta con recursos de corto plazo suficientes para cubrir sus
obligaciones inmediatas.
Año 2018 razón corriente = 741.516 / 1.007.274
Razón corriente = 0,74
Como la razón corriente para el año 2018 está por debajo de 1 decimos que la
empresa no cuenta con recursos de corto plazo suficientes para cubrir sus
obligaciones inmediatas.
2. PRUEBA ACIDA
Prueba Ácida = (Activo Corriente – Inventarios) / Pasivo Corriente
Año 2017 Prueba Ácida = (620.000 – 180.000) / 1.530.000
Prueba Ácida = 0,28
Como la prueba acida para el año 2017 está por debajo de 1 decimos que la
empresa no cuenta con recursos de corto plazo suficientes para cubrir sus
obligaciones inmediatas.
Año 2018 Prueba Ácida = (741.516 – 200.000)/ 1.007.274
Prueba Ácida = 0,54
Como la Prueba Ácida para el año 2018 está por debajo de 1 decimos que la
empresa no cuenta con recursos de corto plazo suficientes para cubrir sus
obligaciones inmediatas.
3. NIVEL DE ENDEUDAMIENTO
Nivel de Endeudamiento = Pasivo Total / Activo Total
Año 2017 Nivel de Endeudamiento = 1.938.000 / 3.088.000
Nivel de Endeudamiento = 0,63
Nivel de Endeudamiento en porcentaje = 63%
El análisis de este indicador debe ser analizado de acuerdo con la naturaleza de
las empresas. Por ejemplo, en una empresa industrial o comercializadora, es
bueno que este indicador se mantenga en niveles relativamente bajos (por
ejemplo, por debajo del 50%), pero este mismo criterio no aplica en entidades
bancarias o crediticias.
En todo caso, un nivel de endeudamiento total superior a 100% indica que la
empresa tiene mayores deudas respecto a sus activos, lo cual puede ser sinónimo
de una bancarrota si no te toman las decisiones correctivas necesarias.
Para este caso el nivel de endeudamiento es del 63% podemos decir que la
empresa está en estado crítico por estar por encima del 50%
Año 2018 Nivel de Endeudamiento = 2.101.516/ 3.531.516
Nivel de Endeudamiento = 0,59
Nivel de Endeudamiento en porcentaje = 59%
Para este año el nivel de endeudamiento bajo, pero no es el que se requiere, por
lo tanto se debe seguir trabajando para que este logre bajar del 50%.