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Tarea - Identificación Cuantitativa de Opciones - RG
Tarea - Identificación Cuantitativa de Opciones - RG
El precio strike o de ejercicio del barril de petróleo con vencimiento a 6 meses es de 56 dólares el valor de
Expiración 6 meses
Strike 56 dólares
Prima 4 dólares
a) Estima los diferentes resultados para quien toma una posición larga en call en preci
que van de 48 dólares a 66 dólares en intervalos de 2 dólares, indican si se va a ejercer
opción.
b) Estima los diferentes resultados para quien toma una posición corta en call en preci
que van de 48 dólares a 66 dólares en intervalos de 2 dólares.
0
0 2 4 6 8 10 12
-5
-10
-15
Análisis
Mediante la posición Call larga y corta aplicadas en el ejercicio asumiendo la opción europea para la ejecu
mismo la cual indica que tiene fecha de vencimiento de 6 meses, se obtuvo lo siguiente: Si tengo un prec
de 48 dólares más una prima de -2 dólares que fue el rango considerado y un precio strike de -56 dólares
destinó a comprar teniendo como resultado una pérdida de 4 dólares por ello es mejor no ejecer la opción
estuvieramos perdiendo mejor el valor de la prima que es de -4 y asi sucesivamente se reflejan los resulta
la tablas y gráfica.
d) Estima los diferentes resultados para quien toma una posición corta en put en preci
que van de 48 dólares a 66 dólares en intervalos de 2 dólares.
Obligación Spot Prima Strike
Comprar 48 4 -56
Comprar 50 4 -56
Comprar 52 4 -56
Comprar 54 4 -56
Comprar o no comprar 56 4 -56
Comprar 58 4 -56
Ninguna 60 4 -56
Ninguna 62 4 -56
Ninguna 64 4 -56
Ninguna 66 4 -56
0
0 2 4 6 8 10 12
-5
-10
-15
Análisis
De la misma manera se analiza el put largo y corto considerando los mismo datos que nos da
donde se obtuvo lo siguiente: Si tengo un precio spot de 48 dólares más una prima de -2 dóla
considerado y un precio strike de -56 dólares que se destinó a comprar teniendo como resulta
dólares por ello es mejor ejerce la opción porque se está ganando el valor de la prima que es
sucesivamente se reflejan los resultados en la tablas y gráfica.
aciones con opciones
Decisión
No se ejerce, pierdo prima de -4
No se ejerce, pierdo prima de -4
No se ejerce, pierdo prima de -4
No se ejerce, pierdo prima de -4
Indiferente
Se ejerce, pérdida de -2
Se ejerce, pérdida de 0
Se ejerce, pérdida de 2
Se ejerce, pérdida de 4
Se ejerce, pérdida de 6
Resultado
4
4
4
4
4
2
0
-2
-4
-6
a de Call
8 10 12
Call Corto
Decisión
Se ejerce, ganancia 4
Se ejerce, ganancia 2
Se ejerce, ganancia 0
Se ejerce, pérdida -2
Indiferente, pérdida de -4
No se ejerce, pérdida -2
No se ejerce, pérdida -2
No se ejerce, pérdida -2
No se ejerce, pérdida -2
No se ejerce, pérdida -2
ta de Put
8 10 12
Put Corto