RAZONES DE SOLVENCIA

CÁLCULO VALOR AÑO2

O LIQUIDEZ
RAZON CIRCULANTE ACTIVO CIRC. / PASIVO CIRC.
(ACTIVO CTE. - INVENT.) /
PRUEBA ÁCIDA
PASIVO CTE.

RAZONES DE ROTACIÓN Y
CÁLCULO VALOR AÑO2
USO DE ACTIVOS
ROTACION DE COSTO DE VENTAS /
INVENTARIOS INVENTARIOS
PERIODO DE PERMANENCIA 365 / ROTACIÓN DE
DE LOS INVENTARIOS INVENTARIOS
ROTACION DE CUENTAS
VENTAS / CXC
POR COBRAR
PERIODO DE
365 / ROTACIÓN DE CXC
RECUPERACION DE CXC

RAZONES DE
APALANCAMIENTO CÁLCULO VALOR AÑO2
FINANCIERO
PASIVO TOTAL A CAPITAL PASIVO TOTAL / CAPITAL
CONTABLE CONTABLE
PASIVO L. PLAZO A PASIVO L. PLAZO / CAPITAL
CAPITAL CONTABLE CONTABLE

RAZONES
CÁLCULO
DE RENTABILIDAD VALOR AÑO2
RENTABILIDAD SOBRE UTILIDAD NETA / ACTIVO
ACTIVOS TOTALES (ROA) TOTALES
RENTABILIDAD SOBRE
PATRIMONIO O CAPITAL UTILIDAD NETA / PATRIMONIO
CONTABLE (ROE)

1. Con la información suministrada construya correctamente el Balance General.

2. Elabore un informe de análisis vertical por medio de porcentajes para el estado de resultados.
3. Elabore un informe de las razones financieras para el año2, según cuadro.
4. Construya el EFAF y el EFE.
5. Calcule el índice de desempeño de la empresa para el año 2 (EVA). El costo del capital de los
inversionistas es del 25%. El costo de la deuda de largo plazo es del 8%. El costo de la deuda de corto
plazo es de 20%.

CAPITAL DE TRABAJO AÑO1 AÑO2

CAPITAL DE TRABAJO CONTABLE $278.000 $323.000
CAPITAL DE TRABAJO NETO OPERATIVO (KTNO) $360.000 $350.000

ESTADO DE RESULTADOS AÑO2

INGRESO POR VENTAS $733.000
COSTO DE VENTAS $456.000
UTILIDAD BRUTA $277.000
GASTOS ADMON. $35.000
GASTOS DE VENTA $39.000
UTILIDAD OPERACIÓN $203.000
GASTOS FINANCIEROS $7.300
UTILIDAD ANTES DE IMPTOS. $195.700
IMPUESTOS $62.624
UTILIDAD NETA XX

CUENTAS FIN AÑO1 FIN AÑO2 CUENTAS FIN AÑO1 FIN AÑO2
BANCOS XX $48.000 PROVEEDORES XX $150.000
CLIENTES $170.000 XX ACREEDORES VARIOS $94.000 XX
INVENTARIOS $350.000 $320.000 TOTAL PASIVO CTE. XX XX
TOTAL ACT. CTE. XX XX  
  PRESTAMOS L. PLAZO $600.000 $900.000
PLANTA Y EQUIPO $1.500.000 $1.700.000    
DEPR. ACUMULADA -$397.000 -$450.000 TOTAL PASIVO XX XX
TOTAL ACT. FIJO $1.103.000 $1.250.000  
CAPITAL SOCIAL XX $500.000
TOTAL ACTIVO YY YY UTILIDADES RETENIDAS $81.000 XX
UTLIDADES EJERCICIO $133.076
TOTAL PATRIMONIO XX XX

TOTAL PASIVO + PATR. YY YY