ACTIVIDAD INVESTIGATIVA # 4

INVESTIGUE SOBRE LAS RAZONES QUE MOTIVARON LA PROMULGACIÓN

DE LA LEY SARBANES – OXLEY. REALICE UN COMENTARIO ESPECÍFICO

DEL CONTENIDO DE ESTA LEY Y LA IMPORTANCIA QUE LA MISMA LE DA

AL CONTROL INTERNO

Ésta ley nace por el alto crecimiento de varias empresas en el comercio de valores
especialmente ENRON Corporation, adoptaban la corrupción y fraude detectados además
de los fallos y errores de algunos profesionales y ejecutivos, en la cual estos engañaban a
socios, empleados, proveedores y grupos de interés. Al haber un gran debate en la Cámara
de Representantes toman la decisión de establecer una ley llamada Ley Sabanes-Oxley
que fue aprobada en julio de 2002. Conocida también como SarOX ó SOA (por sus siglas
en inglés Sarbanes Oxley Act.).

La ley toma su nombre de sus propulsores, que fueron el senador Paul Sarbanes
(Demócrata) y el congresista Michael G. Oxley (Republicano), y fue aprobada por amplia
mayoría, tanto por el congreso como por el senado.

¿Qué es esta ley?

“Es la ley que regula las funciones financieras contables y de auditoría y penaliza en una
forma severa, el crimen corporativo y de cuello blanco”. (United States InteraAmerican
Community,2002)

El caso Enron

El caso ENRON salió a la luz a finales del año 2001, cuando se revelaron los fraudes por
parte de la firma auditora Artur Andersen y el Presidente de la compañía Kenneth Lay,
tenía “una condición financiera apoyada por una contabilidad creativa fraudulenta,
sistemática e institucionalizada y que fue utilizada por varios años, es decir, utilizaban
avanzadas técnicas de ingeniería financiera para modificar su realidad contable, mucho
de los activos y beneficios de Enron fueron inflados, enteramente fraudulentos o
inexistentes, anotando deudas y pérdidas en entidades situadas en paraísos fiscales que
no estaban incluidas en el sistema financiero de la compañía, además del uso de otras
transacciones financieras, complejas y sofisticadas, entre Enron y las mencionadas
compañías creadas para encubrir los datos contables faltos.” (Flores, 2014)

En el año 2000 las acciones de Enron tenían un valor de $90, hasta que los precios
empezaron a caer cada vez más bajos hasta que llegaron a un valor de $15, al suceder esto
ENRON en noviembre del 2001 se declara en bancarrota.

Aplicación

Una correcta aplicación y entendimiento de la Ley, le permite a las empresas identificar

los riesgos claves de la información financiera y valorar su impacto sobre las diferentes
áreas de la organización. Además, establece una nueva ética de responsabilidades
corporativas y normas estrictas para prevenir y sancionar el fraude corporativo y actos de
corrupción. En este sentido se crea la Public Company Accounting Oversight Board
PCAOB, Junta Supervisora de Compañías de Contabilidad Pública, organismo regulador
que establece los lineamientos acerca de estándares profesionales, ética y competencia
que regirán el desarrollo de las actividades contables, llevando a cabo tres funciones
específicas, revisión, regulación y sanción de las empresas. Así mismo la PCAOB es
vigilada por la SEC. (AUDITOOL,2012)

Web grafía

United States InteraAmerican Community. (2002). Frente a los fraudes contables (Ley
sarbanes-oxley-Junio30,2002). Recuperado de http://interamerican-
usa.com/articulos/Leyes/Ley-Sar-Oxley.htm

AUDITOOL. (2010). Lo que todo autor debería conocer de SOX. Recuperado de

http://auditool.org/blog/control-interno/2651-lo-que-todo-auditor-debe-conocer-
de-sox