5 MODULO V: Proyeccin de Ingresos

5.1 Ingresos por Ventas por Producto Principal

TABLA N71
PROYECCION DE LOS INGRESOS POR VENTA DE PRODUCTO
Producto

HABITACION EJECUTIVA

Items

Ao 1

Ao 2

Ao 3

Ao 4

Ao 5

Cantidad (En Unidades)

4860
58.82

4932
58.82

5004
58.82

5112
58.82

5184
58.82

285865.2

290100.24

294335.28

300687.84

304922.88

Precio
Ingresos

HABITACION DOBLE

Cantidad (En Unidades)

5832

5940

6012

6120

6228

Precio

67.23

67.23

67.23

67.23

67.23

392085.36

399346.2

404186.76

411447.6

418708.44

2592
84.03

2628
84.03

2664
84.03

2736
84.03

2772
84.03

217805.76

220830.84

223855.92

229906.08

232931.16

895756.32

910277.28

922377.96

942041.52

956562.48

Ingresos

SUITE

Cantidad (En Unidades)

Precio
Ingresos

Total Ingresos
Fuente: Elaboracin propia, Huancayo. Mayo, 2010

6 MODULO VI: Estudio Econmico

6.1 Presupuestos de Gastos Administrativos
TABLA N72
GASTOS ADMINISTRATIVOS POR PLANILLAS

Cargos

Cantidad

Sueldo
UnitarioMensual

Administrador
1
2000
Recepcionista
3
800
Sanguchero Barman
3
1500
Mucama
3
500
Personal de
1
500
Mantenimiento
Total
11
5300
Fuente: Elaboracin propia, Huancayo. Mayo, 2010

Sueldo
Anual

Gratificaciones

Sueldo Anual
+
Gratificacion

Essalud

CTS

Costo de
Empleador en S/.

24000
28800
54000
18000

0
0
0
0

24000
28800
54000
18000

2160
2592
4860
1620

0
0
0
0

26160
31392
58860
19620

500

6000

6000

540

6540

10900

130800

130800

11772

142572

Sueldo
Total
Mensual
2000
2400
4500
1500

TABLA N73
GASTOS ADMINISTRATIVOS PROYECTADOS
Item
Ao 1
Ao 2
Gastos Administrativos
142572
142857.14
Fuente: Elaboracin propia, Huancayo. Mayo, 2010

Ao 3
143142.86

Ao 4
143429.14

Ao 5
143716.00

AO 4

AO 5

TABLA N74
OTROS GASTOS ADMINISTRATIVOS
ITEM

AO 1

AO 2

2,559.80

AO 3

2,564.92

2,570.05

2,575.19

2,580.34

6,000.00
6,012.00
LUZ
7,200.00
7,214.40
ARBITRIOS(*)
2,957.36
2,963.27
INTERNET
6,456.00
6,468.91
CABLE
7,200.00
7,214.40
Fuente: Elaboracin propia, Huancayo. Mayo, 2010
(*) VER ANEXOS

6,024.02
7,228.83
2,969.20
6,481.85
7,228.83

6,036.07
7,243.29
2,975.14
6,494.81
7,243.29

6,048.14
7,257.77
2,981.09
6,507.80
7,257.77

UTILES DE ESCRITORIO (*)

AGUA

TABLA N75
TOTAL OTROS GASTOS ADMINISTRATIVOS

TOTAL OTROS GASTOS

ADMINISTRATIVOS

AO 1

AO 2

AO 3

AO 4

AO 5

32,373.16

32,437.91

32,502.78

32,567.79

32,632.92

AO 4

AO 5

Fuente: Elaboracin propia, Huancayo. Mayo, 2010

TABLA N76
TOTAL GASTOS ADMINISTRATIVOS
TOTAL GASTOS
ADMINISTRATIVOS

AO 1

AO 2

174,945.16

175,295.05

AO 3

175,645.64 175,996.93

176,348.93

Fuente: Elaboracin propia, Huancayo. Mayo, 2010

6.2 Presupuestos de Gastos de Ventas

TABLA N77
PRESUPUESTO DE PUBLICIDAD
PRESUPUESTO MENSUAL

PRESUPUESTO ANUAL

PRECIO
UM
MENSUAL
1 WEB SITE
2,000
1 MES
10
2 PANELES
4,000
1 GUIA
500
80 PASADAS(30 SEG/PASADA)
2,400
TOTAL
8,910

MEDIO
PAGINA WEB (POR UNICA VEZ)
DOMINIO PARA INTERNET
PANEL PUBLICITARIO
PUBLICACION EN GUIA TURISTICA
RADIO

PRECIO
ANUAL
2,000
120
12,000
3,000
7,200
24,320

UM
1 WEB SITE
12 VECES
3 VECES
6 VECES
3 MESES

Fuente: Elaboracin propia, Huancayo. Mayo, 2010

FACTOR POR
INFLACION

1.02

TABLA N78
PRESUPUESTO ANUAL PROYECTADO
AO1

AO2

AO3

AO4

AO5

2,000
2040.0
2080.8
2122.4
120
122.4
124.8
127.3
12,000
12240.0
12484.8
12734.5
3,000
3060.0
3121.2
3183.6
7,200
7344.0
7490.9
7640.7
24,320
24806.4
25302.5
25808.6
Fuente: Elaboracin propia, Huancayo. Mayo, 2010

2164.9
129.9
12989.2
3247.3
7793.5
26324.8

Tabla N79
INVERSION EN MERCHANDISING

Cantidad

BIENES

2268
2268
4536
112

Shower cup
Jabon de tocador
Sachets de shampoo
Peines

COSTO
UNITARIO

TOTAL

AO 3

AO 4

AO 5

0.5

TOTAL
1134

AO 1
1134

AO 2
1,156.68

1,179.81

1,203.41

1,227.48

0.9

2041.2

2041.2

2,082.02

2,123.66

2,166.14

2,209.46

0.6

2721.6

2721.6

2,776.03

2,831.55

2,888.18

2,945.95

0.3

33.6

33.6

34.27

34.96

35.66

36.37

5930.4

5930

6049

6170

6293

6419

Fuente: Elaboracin propia,

TABLA N80
TOTAL PUBLICIDAD
AO 1
AO 2
AO 3
AO 4
AO 5
PUBLICIDAD
24,320
24806.4
25302.5
25808.6
26324.8
MERCHANDISING
5930
6049
6170
6293
6419
TOTAL
30,250
30,855
31,473
32,102
32,744
Fuente: Elaboracin propia, Huancayo. Mayo, 2010

6.3 Presupuestos de Inversiones Tangibles

TABLA N81
INVERSION DE ACTIVOS TANGIBLES
Items
Precio Unitario
Ao 0
Ao 1
EQUIPO DE OFICINA
1109.4
1109.4
EQUIPO DE PROCESAMIENTO
3897
3897
MAQUINARIAS Y EQUIPOS
48381.6
48381.6
MUEBLES Y ENSERES
104322.8
104322.8
TERRENOS
60000
60000
EDIFICIO
1020984
1200984
Totales
1238694.8
1238694.8
Fuente: Elaboracin propia, Huancayo. Mayo, 2010

Ao 2

Ao 3

Ao 4

3,897.00

3,897.00

Ao 5

6.4 Depreciacin
Equipo Requerido
Terreno
Infraestructura
Escritorio
Computadora
Silla de Gerente
Biblioteca
Sillas para recibir visitas
Anexo
Cuadros
Mostrador
Computadora
Impresora + Telefax
Juego de sala
TV de 32"
Equipo de Sonido
Silla
Anexo
Cuadros
Refrigeradora
Cocina Semi industrial

TABLA N82
DEPRECIACION DE ACTIVOS TANGIBLES
Precio Total
TIPO ACTIVO
TASA
60,000.00 TERRENOS
0%
1,020,984.00 EDIFICIO
3%
479.90 EQUIPO DE OFICINA
10%
1,699.00 EQUIPO DE PROCESAMIENTO
25%
199.90 EQUIPO DE OFICINA
10%
249.90 EQUIPO DE OFICINA
10%
119.80 EQUIPO DE OFICINA
10%
69.00 MAQUINARIAS Y EQUIPOS
10%
200.00 MUEBLES Y ENSERES
10%
2,000.00 MUEBLES Y ENSERES
10%
1,699.00 EQUIPO DE PROCESAMIENTO
25%
499.00 EQUIPO DE PROCESAMIENTO
25%
2,228.00 MUEBLES Y ENSERES
10%
1,799.00 MAQUINARIAS Y EQUIPOS
10%
699.00 MAQUINARIAS Y EQUIPOS
10%
59.90 EQUIPO DE OFICINA
10%
120.00 MAQUINARIAS Y EQUIPOS
10%
200.00 MUEBLES Y ENSERES
10%
1,299.00 MAQUINARIAS Y EQUIPOS
10%
300.00 MAQUINARIAS Y EQUIPOS
10%

Tostadora
40.00 MAQUINARIAS Y EQUIPOS
Microondas
328.00 MAQUINARIAS Y EQUIPOS
Menaje
1,600.00 MUEBLES Y ENSERES
Cama de dos plazas
18,576.00 MUEBLES Y ENSERES
Lmpara
958.80 MAQUINARIAS Y EQUIPOS
Cuadros
2,400.00 MUEBLES Y ENSERES
Secadora
1,068.00 MAQUINARIAS Y EQUIPOS
Anexo
828.00 MAQUINARIAS Y EQUIPOS
Edredon/Juego de
Sabanas/fundas y cojin
decorativo
1,858.80 MUEBLES Y ENSERES
Frazada
1,440.00 MUEBLES Y ENSERES
Almohada
240.00 MUEBLES Y ENSERES
Juego de toallas de tres piezas
360.00 MUEBLES Y ENSERES
Vaso para bao
36.00 MUEBLES Y ENSERES
Espejo para bao
360.00 MUEBLES Y ENSERES
TV de 26"
19,188.00 MAQUINARIAS Y EQUIPOS
Colchn de dos plazas
8,988.00 MUEBLES Y ENSERES
Repisa - barra
1,800.00 MUEBLES Y ENSERES
Florero con plantas artificiales
360.00 MUEBLES Y ENSERES
Cortina
960.00 MUEBLES Y ENSERES
Cama de dos plazas
24,768.00 MUEBLES Y ENSERES
Lmpara
1,278.40 MAQUINARIAS Y EQUIPOS
Cuadros
1,600.00 MUEBLES Y ENSERES
Secadora
712.00 MAQUINARIAS Y EQUIPOS
Anexo
552.00 MAQUINARIAS Y EQUIPOS
Edredon
1,280.00 MUEBLES Y ENSERES
Juego de Sabanas
1,440.00 MUEBLES Y ENSERES
Frazada
1,920.00 MUEBLES Y ENSERES
Almohada
320.00 MUEBLES Y ENSERES
Juego de toallas de tres piezas
480.00 MUEBLES Y ENSERES
Vaso para bao
48.00 MUEBLES Y ENSERES
Espejo para bao
240.00 MUEBLES Y ENSERES
TV de 26"
12,792.00 MAQUINARIAS Y EQUIPOS
Colchn de dos plazas
11,984.00 MUEBLES Y ENSERES
Repisa - barra
1,200.00 MUEBLES Y ENSERES
Florero con plantas artificiales
240.00 MUEBLES Y ENSERES
Cortina
640.00 MUEBLES Y ENSERES
Cama King Size/Colchon
10,800.00 MUEBLES Y ENSERES
Lmpara
479.40 MAQUINARIAS Y EQUIPOS
Cuadros
600.00 MUEBLES Y ENSERES
Secadora
267.00 MAQUINARIAS Y EQUIPOS
Anexo
207.00 MAQUINARIAS Y EQUIPOS
Edredon
450.00 MUEBLES Y ENSERES
Juego de Sabanas
360.00 MUEBLES Y ENSERES
Frazada
540.00 MUEBLES Y ENSERES
Almohada
60.00 MUEBLES Y ENSERES
Juego de toallas de tres piezas
90.00 MUEBLES Y ENSERES
Vaso para bao
9.00 MUEBLES Y ENSERES
Espejo para bao
90.00 MUEBLES Y ENSERES
TV de 32"
5,397.00 MAQUINARIAS Y EQUIPOS
Mesa con 2 sillas
687.00 MUEBLES Y ENSERES
Florero con plantas artificiales
90.00 MUEBLES Y ENSERES
Cortina
480.00 MUEBLES Y ENSERES
Mantel para mesa
300.00 MUEBLES Y ENSERES
TOTAL
1,238,694.80
Fuente: Elaboracin propia, Huancayo. Mayo, 2010

10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%

10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%

Ao 1
Ao 2
Ao 3
Ao 4
Ao 5
0
0
0
0
0
30629.52 30629.52 30629.52 30629.52 30629.52
47.99
47.99
47.99
47.99
47.99
424.75
424.75
424.75
424.75
0
19.99
19.99
19.99
19.99
19.99
24.99
24.99
24.99
24.99
24.99
11.98
11.98
11.98
11.98
11.98
6.9
6.9
6.9
6.9
6.9
20
20
20
20
20
200
200
200
200
200
424.75
424.75
424.75
424.75
0
124.75
124.75
124.75
124.75
0
222.8
222.8
222.8
222.8
222.8
179.9
179.9
179.9
179.9
179.9
69.9
69.9
69.9
69.9
69.9
5.99
5.99
5.99
5.99
5.99
12
12
12
12
12
20
20
20
20
20
129.9
129.9
129.9
129.9
129.9
30
30
30
30
30
4
32.8
160
1857.6
95.88
240
106.8
82.8

4
32.8
160
1857.6
95.88
240
106.8
82.8

4
32.8
160
1857.6
95.88
240
106.8
82.8

4
32.8
160
1857.6
95.88
240
106.8
82.8

4
32.8
160
1857.6
95.88
240
106.8
82.8

185.88
185.88
185.88
185.88
185.88
144
144
144
144
144
24
24
24
24
24
36
36
36
36
36
3.6
3.6
3.6
3.6
3.6
36
36
36
36
36
1918.8
1918.8
1918.8
1918.8
1918.8
898.8
898.8
898.8
898.8
898.8
180
180
180
180
180
36
36
36
36
36
96
96
96
96
96
2476.8
2476.8
2476.8
2476.8
2476.8
127.84
127.84
127.84
127.84
127.84
160
160
160
160
160
71.2
71.2
71.2
71.2
71.2
55.2
55.2
55.2
55.2
55.2
128
128
128
128
128
144
144
144
144
144
192
192
192
192
192
32
32
32
32
32
48
48
48
48
48
4.8
4.8
4.8
4.8
4.8
24
24
24
24
24
1279.2
1279.2
1279.2
1279.2
1279.2
1198.4
1198.4
1198.4
1198.4
1198.4
120
120
120
120
120
24
24
24
24
24
64
64
64
64
64
1080
1080
1080
1080
1080
47.94
47.94
47.94
47.94
47.94
60
60
60
60
60
26.7
26.7
26.7
26.7
26.7
20.7
20.7
20.7
20.7
20.7
45
45
45
45
45
36
36
36
36
36
54
54
54
54
54
6
6
6
6
6
9
9
9
9
9
0.9
0.9
0.9
0.9
0.9
9
9
9
9
9
539.7
539.7
539.7
539.7
539.7
68.7
68.7
68.7
68.7
68.7
9
9
9
9
9
48
48
48
48
48
30
30
30
30
30
46985.15 46985.15 46985.15 46985.15 46010.9

6.5 Presupuestos de Inversiones Intangibles

TABLA N83
REQUERIMIENTO DE INVERSION EN INTANGIBLES
PRECIO
UNITARIO
S/.
Ao 0
Software para administracin de Hoteles
5000
5000
Constitucin de la Empresa
2046
2046
Lanzamiento de la empresa
5000
5000
Registro de marca y otros signos
486.35
486.35
TOTAL
12532.35
Fuente: Elaboracin propia, Huancayo. Mayo, 2010
ITEM

6.6 Amortizacin de Intangibles

TABLA N84
AMORTIZACION DE INTANGIBLES
ITEM
Software para administracin de Hoteles
Constitucin de la Empresa
Lanzamiento de la empresa
Registro de marca y otros signos

Tasa
10%
10%
10%

TOTALES
Fuente: Elaboracin propia, Huancayo. Mayo, 2010

Ao 1
500
204.6
500
0
1204.6

Ao 2
500
204.6
500
0
1204.6

Ao 3
500
204.6
500
0
1204.6

Ao 4
500
204.6
500
0
1204.6

Ao 5
500
204.6
500
0
1204.6

7 MODULO VII: Inversin y Financiamiento

7.1 Presupuesto de Inversin Total
TABLA N85
CALCULO DE CAPITAL DE TRABAJO
ITEM
AO 0
AO 1
AO 2
AO 3
AO 4
AO 5
COSTO DE MATERIALES DIRECTOS
0
0
0
0
0
COSTO DE MANO DE OBRA DIRECTA
0
0
0
0
0
CIF
0
0
0
0
0
GASTOS DE ADMINISTRACION
174,945.16
175,295.05
175,645.64
175,996.93
176,348.93
GASTOS DE VENTAS
30,250
30,855
31,473
32,102
32,744
COSTO TOTAL DE DESEMBOLSO
205195.56
206150.4583
207118.1566
208098.8982 209092.9314
REQ DE CAPITAL DE TRABAJO: 1 MES
17099.63
17179.20
17259.85
17341.57
17424.41
INVERSION EN CAPITAL DE TRABAJO
17099.63
79.57
80.64
81.73
82.84
0
RECUPERACION CAPITAL TRABAJO
17424.41
Fuente: Elaboracin propia, Huancayo. Mayo, 2010
Tabla 86
ESTRUCTURA DE INVERSIONES
ITEMS

EN S/.

EN PORCENTAJE

ACTIVO FIJO
1,238,694.80
CAPITAL DE TRABAJO
17,099.63
ACTIVO INTAGIBLE
12,532.35
TOTAL
1,268,326.78
Fuente: Elaboracin propia, Huancayo. Mayo, 2010

98%
1%
1%
100%

7.2 Presupuesto de Financiamiento

TABLA N87
ESTRUCTURA DE FINANCIAMIENTO

ITEMS

s/.

Porcentaje

CAPITAL PROPIO
570,747.05
45%
PRESTAMO
697,579.73
55%
TOTAL
1,268,326.78
100%
Fuente: Elaboracin propia, Huancayo. Mayo, 2010

7.3 Cronograma de Pagos del Financiamiento

TABLA N88
DATOS GENERALES DEL FINANCIAMIENTO

ITEMS
MONTO DEL PRESTAMO (EN S/.)
PLAZO (EN MESES)
INTERES ANUAL TEA (EN %)

VALORES
697,579.73
60
9

INTERES MENSUAL TEM (EN %)

0.75
0
Fuente: Elaboracin propia, Huancayo. Mayo, 2010
PREIODO DE GRACIA (EN MESES)

TABLA N89
TABLA DE AMORTIZACION DE LA DEUDA
PERIODO

SALDO INICIAL

INTERESES

AMORTIZACION

CUOTA

SALDO FINAL

697,579.73

1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
13
14
15
16
17
18
19
20
21
22
23
24
25
26
27
28
29
30
31

697,579.73
688,330.97
679,012.84
669,624.83
660,166.41
650,637.05
641,036.22
631,363.38
621,618.00
611,799.53
601,907.42
591,941.12
581,900.07
571,783.71
561,591.48
551,322.81
540,977.12
530,553.84
520,052.39
509,472.17
498,812.61
488,073.09
477,253.03
466,351.82
455,368.85
444,303.51
433,155.18
421,923.24
410,607.05
399,206.00
387,719.44

5,231.85
5,162.48
5,092.60
5,022.19
4,951.25
4,879.78
4,807.77
4,735.23
4,662.14
4,588.50
4,514.31
4,439.56
4,364.25
4,288.38
4,211.94
4,134.92
4,057.33
3,979.15
3,900.39
3,821.04
3,741.09
3,660.55
3,579.40
3,497.64
3,415.27
3,332.28
3,248.66
3,164.42
3,079.55
2,994.04
2,907.90

9,248.76
9,318.13
9,388.01
9,458.42
9,529.36
9,600.83
9,672.84
9,745.38
9,818.47
9,892.11
9,966.30
10,041.05
10,116.36
10,192.23
10,268.67
10,345.69
10,423.28
10,501.45
10,580.21
10,659.57
10,739.51
10,820.06
10,901.21
10,982.97
11,065.34
11,148.33
11,231.94
11,316.18
11,401.05
11,486.56
11,572.71

14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61

688,330.97
679,012.84
669,624.83
660,166.41
650,637.05
641,036.22
631,363.38
621,618.00
611,799.53
601,907.42
591,941.12
581,900.07
571,783.71
561,591.48
551,322.81
540,977.12
530,553.84
520,052.39
509,472.17
498,812.61
488,073.09
477,253.03
466,351.82
455,368.85
444,303.51
433,155.18
421,923.24
410,607.05
399,206.00
387,719.44
376,146.72

32
33
34
35
36
37
38
39
40
41
42
43
44
45
46
47
48
49
50
51
52
53
54
55
56
57
58
59
60

376,146.72
364,487.22
352,740.26
340,905.21
328,981.39
316,968.14
304,864.79
292,670.67
280,385.09
268,007.37
255,536.82
242,972.74
230,314.43
217,561.18
204,712.28
191,767.01
178,724.66
165,584.49
152,345.76
139,007.75
125,569.70
112,030.86
98,390.49
84,647.81
70,802.06
56,852.47
42,798.25
28,638.63
14,372.81

2,821.10
2,733.65
2,645.55
2,556.79
2,467.36
2,377.26
2,286.49
2,195.03
2,102.89
2,010.06
1,916.53
1,822.30
1,727.36
1,631.71
1,535.34
1,438.25
1,340.43
1,241.88
1,142.59
1,042.56
941.77
840.23
737.93
634.86
531.02
426.39
320.99
214.79
107.80

11,659.51
11,746.95
11,835.06
11,923.82
12,013.25
12,103.35
12,194.12
12,285.58
12,377.72
12,470.55
12,564.08
12,658.31
12,753.25
12,848.90
12,945.27
13,042.36
13,140.17
13,238.72
13,338.01
13,438.05
13,538.84
13,640.38
13,742.68
13,845.75
13,949.59
14,054.21
14,159.62
14,265.82
14,372.81

14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61
14,480.61

364,487.22
352,740.26
340,905.21
328,981.39
316,968.14
304,864.79
292,670.67
280,385.09
268,007.37
255,536.82
242,972.74
230,314.43
217,561.18
204,712.28
191,767.01
178,724.66
165,584.49
152,345.76
139,007.75
125,569.70
112,030.86
98,390.49
84,647.81
70,802.06
56,852.47
42,798.25
28,638.63
14,372.81
0.00

8 MODULO VIII: Evaluacin Econmica y Financiera

8.1 Estado de Resultados Proyectado
TABLA N 90
ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
ITEMS
VENTAS
COSTO DE VENTAS
UTILIDAD BRUTA
GASTOS ADMINISTRATIVOS
GASTOS DE VENTAS
DEPRECIACION
AMORTIZACION DE INTANGIBLES
UTILIDAD ANTES DE IMPUESTO
IMPUESTO DE A LA RENTA
UTILIDADES DESPUES DE IMPUESTOS
Fuente: Elaboracin propia, Huancayo

AO 1
895,756.32
0.00
895,756.32
174,945.16
30,250.40
46,985.15
1,204.60
642,371.01
192,711.30
449,659.71

AO 2
910,277.28
0.00
910,277.28
175,295.05
30,855.41
46,985.15
1,204.60
655,937.07
196,781.12
459,155.95

AO 3
922,377.96
0.00
922,377.96
175,645.64
31,472.52
46,985.15
1,204.60
667,070.05
200,121.02
466,949.04

AO 4

AO 5

942,041.52
0.00
942,041.52
175,996.93
32,101.97
46,985.15
1,204.60
685,752.87
205,725.86
480,027.01

956,562.48
0.00
956,562.48
176,348.93
32,744.01
46,010.90
1,204.60
700,254.05
210,076.21
490,177.83

8.2 Flujo de Caja

TABLA N91
FLUJO DE CAJA PROYECTADO
AO 0

2011

2012

2013

2014

2015

895756.32
895756.32

910277.28
910277.28

922377.96
922377.96

942041.52
942041.52

956562.48
956562.48

0.00
0.00
0.00
0.00
30,250.40
174,945.16
46,985.15
1,204.60
253,385.31
253,385.31
642,371.01
192,711.30
449,659.71
449,659.71
46,985.15
1,204.60

0.00
0.00
0.00
0.00
30,855.41
175,295.05
46,985.15
1,204.60
254,340.21
254,340.21
655,937.07
196,781.12
459,155.95
459,155.95
46,985.15
1,204.60

0.00
0.00
0.00
0.00
31,472.52
175,645.64
46,985.15
1,204.60
255,307.91
255,307.91
667,070.05
200,121.02
466,949.04
466,949.04
46,985.15
1,204.60

0.00
0.00
0.00
0.00
32,101.97
175,996.93
46,985.15
1,204.60
256,288.65
256,288.65
685,752.87
205,725.86
480,027.01
480,027.01
46,985.15
1,204.60

0.00
0.00
0.00
0.00
32,744.01
176,348.93
46,010.90
1,204.60
256,308.43
256,308.43
700,254.05
210,076.21
490,177.83
490,177.83
46,010.90
1,204.60

497,849.46

507,345.70

515,138.79

528,216.76

537,393.33

173,767.29

173,767.29

173,767.29

173,767.29

173,767.29

324,082.16

333,578.41

341,371.49

354,449.47

363,626.04

INGRESOS
INGRESOS POR VENTAS
TOTAL INGRESOS

EGRESOS
MATERIA PRIMA DIRECTA
MANO DE OBRA DIRECTA
COSTOS INDIRECTOS DE FABRICACIN
SUB TOTAL DE EGRESOS
GASTOS DE VENTAS
GASTOS ADMINISTRATIVOS
DEPRECIACION
AMORTIZACIN DE INTANGIBLES
SUB TOTAL DE EGRESOS
TOTAL DE EGRESOS
UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS
IMPUESTOS (30 %)
UTILIDAD DESPUES DE IMPUESTOS
UTILIDAD NETA
(+) DEPRECIACION
(+) AMORTIZACIN DE INTANGIBLES
(-) INVERSION DEL PROYECTO
1,268,326.78
FLUJO DE CAJA ECONOMICO
-1,268,326.78
(+) PRESTAMO
697,579.73
(-) AMORTIZACIN E INTERES
(+) ESTUDIO
FLUJO DE CAJA FINANCIERO
-570,747.05
Fuente: Elaboracin propia, Huancayo. Mayo, 2010

10

8.3 Indicadores Econmicos Financiero

COK

39%

8.3.1 VAN
TABLA N 92
VAN
INDICADOR
ECONOMICOS FINANCIEROS
Valor Actual Neto (VAN)
-210,695.07
127,195.11
Fuente: Elaboracin propia, Huancayo. Mayo, 2010

8.3.2 TIR
TABLA N 93
TIR
INDICADOR
ECONOMICOS FINANCIEROS
Tasa Interna de Retorno (TIR)
29%
51%
Fuente: Elaboracin propia, Huancayo. Mayo, 2010

8.3.3 Beneficio - Costo

TABLA N 94
Benefico - Costo
INDICADOR
ECONOMICOS FINANCIEROS
Beneficio Costo (B/C)
0.83
1.22
Fuente: Elaboracin propia, Huancayo. Mayo, 2010

11

8.3.4 Periodo de Recupero de la Inversin

TABLA N 95
PERIODO DE RECUPERO DE LA INVERSIN
Ao

Inversin

Flujo de Caja

Flujo de Caja
Acumulado

0
1,268,326.78
1
497,849.46
497,849.46
2
507,345.70
1,005,195.16
3
515,138.79
1,520,333.94
4
528,216.76
2,048,550.70
5
537,393.33
2,585,944.04
(*) Ao de Recupero de Capital
Fuente: Elaboracin propia, Huancayo. Mayo, 2010

FCA - Inversin

-770,477.32
-263,131.62
252,007.16 (*)
780,223.92
1,317,617.26

Periodo de recupero de Capital:

=2+

263,131.62
515,138.79

La inversin se recupera en 2 aos, 6 meses y 4 das

12

9 Conclusiones y Recomendaciones
En el sector hotelero y de hospedaje en el Valle del Mantaro como en la Provincia de
Huancayo no encontramos un servicio de hospedaje como el que se propone en el
presente proyecto.
En el Motel La Joya, el usuario, cualquiera que sea el motivo por el que se hospeda,
encontrar privacidad a discrecin, as como tambin seguridad en lo personal como
para su vehculo.
La estabilidad econmica del pas, el incremento del flujo turstico, el trnsito de
empresarios, comerciantes y otros agentes por la cada vez ms ciudad comercial,
como es Huancayo, le da al proyecto las condiciones necesarias en cuanto a la
viabilidad comercial.
El proyecto est encuadrado dentro de las condiciones tcnico legales que establecen
las normas y leyes que rigen para el funcionamiento de este tipo de servicio.
Las caractersticas constructivas del motel estn diseadas para estar acorde al
entorno, as mismo por las caractersticas del servicio no se generaran desechos
txicos, por lo que el funcionamiento de la La Joya Motel no afectar el entorno
medio ambiental.
La infraestructura e instalaciones del Motel, observan escrupulosamente las normas
tcnicas establecidas en el Reglamento Nacional de Edificaciones, el Cdigo Nacional
de Electricidad y otras disposiciones de orden tcnico que rigen para el sector
hotelero y de hospedajes.
En el Motel se cuenta con instalaciones para integrarnos a los modernos avances
tecnolgicos de la comunicacin, el uso de sistemas de comunicacin (telfono,
telefax) as como para el uso de computadoras y accesorios que se requiera (internet,
impresora) para dar facilidades de comunicacin al usuario.
La viabilidad financiera del proyecto, es adecuada. Se estima recuperar la inversin en
un periodo de dos aos, seis meses y cuatro das.
Se observa que segn los indicadores del VAN , TIR, PRI, econmico no presentan
datos favorables, pero esto es opuesto para el caso de los indicadores financieros, lo
cual nos da a entender que para llevar a cabo el proyecto es mejor realizarlo con
inversin de terceros.

13

10 Anexos
10.1Sustentos de porcentajes y cifras seleccionadas para la
segmentacin.

Poblacin censada a nivel de Provincia de Huancayo y distrito de El Tambo

Fuente: INEI. Indicadores demogrficos, sociales y econmicos a nivel provincial y
distrital, 2007.

14

Poblacin censada a nivel de Provincia de Huancayo y distrito de Chilca.

Fuente: INEI. Indicadores demogrficos, sociales y econmicos a nivel provincial y
distrital, 2007.

15

Poblacin censada a nivel de Provincia de Huancayo y distrito de Chilca.

Fuente: INEI. Indicadores demogrficos, sociales y econmicos a nivel provincial y
distrital, 2007.

16

Distribucin de Niveles por Zona en Huancayo.

Fuente: APEIM.

Distribucin de los gastos del hogar segn NSE.

Fuente: APEIM.

17

Tabla 96
ARRIBOS NACIONALES Y EXTRANJEROS EN ESTABLECIMIENTOS DE
HOSPEDAJE POR DEPARTAMENTOS
DEPARTAMENTO

1996
NAC.

1997
EXT.

NAC.

1998
EXT.

NAC.

1999
EXT.

NAC.

EXT.

TOTAL

7657977

1002957

7749568

1061987

8134348

1120427

8706263

1356971

AMAZONAS

47577

208

59108

921

79013

851

83198

1666

239416

16463

279344

15864

283724

19862

254915

22105

APURI MAC

92882

505

102854

694

107721

836

103504

1227

AREQUI PA

244473

57522

234197

59191

225182

59615

194901

76347

AYACUCHO

52085

1927

61133

2469

77360

4202

93456

5923

CAJAMARCA

103052

3542

102854

4187

129282

4821

144944

6661

CUZCO

247415

216758

248963

218752

227204

269762

232070

330349

HUANCAVELI CA

32581

287

36848

381

37507

502

36845

784

HUANUCO

17144

836

172230

843

172685

517

190317

885

ICA

249148

59511

306656

59032

279005

61622

271732

72328

JUN N

452413

2393

414597

2637

403790

4300

467038

2999

LA LI BERTAD

857035

61346

793809

51197

587540

24935

556639

31091

LAMBAYEQUE

358713

14720

385494

17026

415741

19912

420482

18813

3447365

441189

3516227

474295

4067469

483672

4508818

578145

ANCASH

LI MA*
LORETO

116207

34548

1102079

37236

93570

46903

76145

39736

MAD RE DE DI OS

76571

11236

77102

10732

77481

13923

78806

25097

MOQUEGUA

67880

2266

83907

2570

78694

2446

83198

3477

PASCO

69693

248

74964

193

83056

403

69998

423

PI URA

163752

6945

150632

5334

143283

5712

225390

11676

PUNO

114256

8363

130300

64801

116638

59760

135388

87267

SAN MARTI N

141674

942

168981

1085

177731

1454

208586

3089

TACNA

153852

18881

145251

25083

164222

27454

169322

29439

TUMBES

60535

5210

55779

4552

55892

4126

56995

5172

UCAYALI

52848

1791

46911

1912

50558

2837

47995

2272

Fuente: Encuesta mensual en establecimientos de hospedaje MITINCI Ao1,995

se utiliz una muestra en todas sus categoras ( 1 a 5 estrellas); a partir de 1996 se
utiliza una muestra para los establecimientos de 1 y 2 estrellas y un censo para los
establecimientos de 3,4 y 5 estrellas. Per Turismo en el Nuevo Milenio- Tomo I Jos Luis Hauyn D., USMP

18

Tabla 97
PERNOCTACIONES NACIONALES Y EXTRANJEROS EN ESTABLECIMIENTOS DE
HOSPEDAJES POR DEPARTAMENTOS
DEPARTAM.

1996
NAC.

TOTAL
AMAZONAS

1997
EXT.

NAC.

1998
EXT.

NAC.

1999
EXT.

NAC.

EXT.

10129890 2034867 10326141 2099141 10964408 2173177 11516157 2703356

51507

351

64037

1094

101362

1186

105473

2218

ANCASH

338135

2923

365745

20993

407513

29591

358179

3481

APURI MAC

118633

697

132591

912

129397

1070

124142

1476

AREQUI PA

305876

91751

309855

93156

274944

85971

240146

117576

AYACUCHO

89623

3541

90826

5171

119271

10894

156967

11799

CAJAMARCA

143654

6968

152635

8522

186612

9952

236985

14984

CUZCO

383545

464596

369339

460569

339335

525008

357912

676947

41132

431

45354

454

48105

706

47396

1054

HUANUCO

273589

2990

262757

2128

254795

1553

257204

2584

ICA

405037

76304

427804

74581

386704

72982

389593

92085

HUANCAVEL.

JUNI N

604033

4577

571599

3827

560924

5327

593167

4613

LA LI BERT.

1337964

129204

1188463

106896

776285

50785

729879

60744

LAMBAY.

414406

20729

576791

33857

664257

39883

623308

40639

LI MA

4105255

970733

LORETO

190169

68358

194460

70486

209375

94429

194476

88082

MADRE DE D.

109292

23277

114300

22705

113031

24917

127803

51812

MOQUEGUA

103422

3945

130135

6960

117226

6676

118841

8262

PASCO

89898

378

93934

392

107046

1394

82791

742

PI URA

255847

11061

248942

14038

215426

10060

335210

22193

4178171 1034522

5087684 1048499

5475042 1276535

PUNO

147568

78116

171899

85395

162561

94560

179175

129029

SAN MART.

207929

2471

242142

2719

256979

3614

314116

7416

TACNA

220187

31246

215382

38250

252067

40982

270269

43275

TUMBES

100770

9101

91312

7004

81856

6652

83085

8940

UCAYALI

92439

4619

86668

4500

101653

6486

95088

6053

FUENTE: Encuesta Nacional de Establecimientos de Hospedaje: MITINCI

Per Turismo en el Nuevo Milenio Tomo I - Jos Luis Hauyn D.- 2000

19

Tabla 98
NDICE DE OCUPABILIDAD DE HABITACIONES Y CAMAS
DEPARTAM.

1996
I OH

TOTAL
AMAZONAS

1997
I OC

I OH

1998
I OC

I OH

1999
I OC

I OH

I OC

33,11% 28,42% 32,30% 27,57% 29,93% 25,04% 28,86% 24,49%

30,08

23,74

30,19

24,08

26,60

22,79

27,07

23,64

ANCASH

23,1

20,15

22,11

20,81

18,65

14,11

16,89

12,27

APURI MAC

37,38

32,14

40,12

32,61

35,17

28,23

31,47

25,76

AREQUI PA

28,86

21,60

29,9

23,51

29,58

23,25

27,00

19,69

AYACUCHO

25,39

21,12

21,13

18,85

24,45

22,27

25,72

23,00

CAJAMARCA

22,91

17,68

21,38

17,55

23,06

17,99

21,07

16,72

CUZCO

28,91

26,09

25,83

22,25

21,73

22,42

28,18

24,22

HUANCAVEL.

29,23

23,49

33,55

24,26

34,67

26,31

29,92

22,70

24,30 129,42

24,77

19,24

25,11

19,27

24,47

18,90

ICA

26,52

22,63

25,77

22,86

22,96

19,84

22,34

19,65

HUANUCO
JUNI N

30,08

25,27

28,16

23,06

26,17

21,11

25,61

19,81

LA LI BERT.

35,20

30,18

37,75

27,94

30,51

28,26

29,53

25,29

LAMBAY.

32,50

27,59

34,25

32,97

33,34

41,25

33,45

38,92

LI MA

43,78

39,39

41,97

37,14

36,57

31,33

33,53

28,55

LORETO

32,85

27,86

27,10

21,63

26,77

21,28

21,71

18,43

MADRE DE D.

34,34

29,93

34,42

31,96

31,16

29,56

28,32

27,83

MOQUEGUA

20,35

15,62

25,98

22,49

33,22

20,43

22,37

21,25

PASCO

29,82

24,40

28,48

22,60

31,12

26,17

26,69

23,28

PI URA

30,88

25,02

31,56

25,69

22,45

18,76

22,59

18,84

PUNO

22,20

17,55

23,58

20,12

23,80

19,87

25,28

20,94

SAN MART.

21,18

18,27

21,53

18,31

22,30

19,07

26,82

22,29

TACNA

22,67

18,20

21,43

18,34

23,16

19,29

24,11

20,90

TUMBES

24,22

18,57

22,61

16,16

20,22

13,99

21,16

15,05

UCAYALI

21,92

19,67

22,29

18,95

24,82

20,18

24,14

18,99

FUENTE: Encuesta Mensual de Establecimientos de Hospedaje: MITINCI.

20

TABLAS REFERENCIALES GASTOS ADMINISTRATIVOS

ARBITRIOS MES
AUTOVALUO
ANUNCIOS Y PROPAGANDAS
LIMPIEZA PUBLICA
PARQUES Y JARDINES
TOTAL

S/.

113.33
1360
108.33
1300
4.78
57.36
20.00
240
246.45 2957.36

UTILES DE ESCRITORIO MENSUAL

ITEM
1 Millar Papel Bond
4 lpiceros
sobre manila
archivador
grapas
borrador
corrector
post it
regla
caja clips
ligas
folder
caja chinches
cartucho para impresora multifuncional
cuaderno
TOTAL

SERVICIOS
AGUA MES
LUZ MES
INTERNET + 2LINEAS TELEFONICAS FIJAS (TELMEX)
CABLE

AO

AO
S/.
5.2
0.5
0.6
5.5
2.6
0.3
2.9
4.5
0.9
3.4
2.5
0.5
1.3
180
2.62
213.32

62.4
6
7.2
66
31.2
3.6
34.8
54
10.8
40.8
30
6
15.6
2160
31.4
2559.8

MES AO
500
6000
600
7200
538
6456
600
7200

21

22

23

24

25

PROFORMAS

26

27

28

29

30

31

32

33

34