CURSO:

ADMINISTRACION FINANCIERA I

INTEGRANTES:
TSUKAMOTO FERIA PIERINA LUZMILA
CHERO INFANTE RAMOS MARIA
ANTON ADANAQUE CARLOS HERNAN
LEON TIMANA MARTIN ENRIQUE
CORDOVA JIMENEZ ELIDA RAMOS
ELIAS JUAREZ IVAN

ESTADOS FINANCIEROS EMPRESA

MINERA CASTROVIRREYNA S.A.C
Castrovirreyna Compaia Minera S.A. es una empresa constituida mediante Escritura Pblica el
10 de agosto de 1942 ante el Notario Pblico Dr. Manuel Chepote y esta inscrita en la Ficha
Registral 4205 del Libro de Sociedades Contractuales de Personas Jurdicas de la Oficina
Registral de Lima correspondiente a la SUNARP. Inici sus actividades el 10 de agosto de 1942
y su duracin es de plazo indefinido.

VISION:

Ser reconocidos por la excelencia en nuestras operaciones mineras, respaldados por el equipo
humano que la sustenta; poseer un desarrollo sostenible y rentable en todas nuestras
actividades, con seguridad, responsabilidad social y ambiental.
MISION:
Somos una empresa enfocada en crear valor a sus accionistas explotando minas y produciendo
concentrados de la ms alta calidad, logrando esto a travs de:
Mejoramiento continuo de nuestros procesos productivos.
Uso eficiente de los recursos, traducido en costos competitivos en el sector.

CAPITAL NETO DE TRABAJO

AOS

ACTIVOS CIRCULT

PASIV. A CORT. PLAZO

C. T

2008

25,572,246

23,557,117

2,015,129

2009

22,949,400

26,289,313

-3,339,913

2010

19,343,623

14,973,972

4,369,651

2011

12,314,828

18,119,787

-5,804,959

2012

18,099,797

22,133,358

-4,033,561

CNT
6,000,000
4,369,651

4,000,000
2,000,000

El capital neto de trabajo nos indica que la

empresa tiene una liquidez operativa que va
disminuyendo desde el ao 2009 ha
disminuido en el 2010 aumento en el 2011
bajo pero en el 2012 aumento pero no tanto

2,015,129

0
2008

2009

2010

2011

2012

-2,000,000
-4,000,000

-3,339,913

-4,033,561

-6,000,000

-5,804,959

-8,000,000
CNT

INDICE DE SOLVENCIA
AOS

ACTIVOS CIRCULT

PASIV. A CORT. PLAZO

T. I. S

2008

25,572,246

23,557,117

1.09

2009

22,949,400

26,289,313

0.87

2010

19,343,623

14,973,972

1.29

2011

12,314,828

18,119,787

0.68

2012

18,099,797

22,133,358

0.82

Indice Solvencia
1.4
1.2

1.29
1.09

0.87

0.82

0.8

0.68

0.6
0.4
0.2

0
2008

2009

2010
Indice Solvencia

2011

2012

ndice de Solvencia de la empresa

disminuyo en el ao 2009 pero aumento
en siguiente ao y en el 2011 con respecto
al ao 2012 donde tuvo un ligero aumento
en su capacidad para cumplir con sus
obligaciones a corto plazo o deudas.

RAZON DE PRUEBA ACIDA

AOS
2008

2009
2010
2011
2012

ACTIVOS CIRCULT

INVENTARIO

25,572,246
22,949,400
19,343,623
12,314,828
18,099,797

4,209,252
5,255,419
2,389,659
4,627,243
5,138,763

PASIVO A CORTO
PLAZO

R. P. A

23,557,117
26,289,313
14,973,972
18,119,787
22,133,358

0.91
0.67
1.13
0.42
0.59

Razon Prueba Acida

1.13

1.2

Este indicador nos demuestra que la

empresa esta en condiciones de
cumplircon sus activos a corto plazo ya
que la empresa cuenta liquidez toral
buena.

0.91

0.8

0.67

0.59

0.6

0.42

0.4
0.2
0
2008

2009

2010

Razon Prueba Acida

2011

2012

ROTACION DE INVENTARIO
TOTAL DE
DIAS DEL AO DIAS

AOS COST. MER. VEND

INVENTARIO

R I

2008

40,885,693

4,209,252

9.71

360

37

2009

39,196,097

5,255,419

7.46

360

48

2010

5,648,953

2,389,659

2.36

360

152

2011

13,383,430

4,627,243

2.89

360

124

2012

23,231,862

5,138,763

4.52

360

80

Rotacion Inventario
12

Este indicador muestra el numero de

veces que se ha rotado mercadera
durante un ao en la empresa, donde
indica que el 2010 tubo un retraso de
rotacin de mercadera seguido de los
dems aos hubo uno un aumento no
tan notorio.

10

9.71
7.46

8
6

4.52

4
2.36

2.89

2
0
2008

2009

2010
Rotacion Inventario

2011

2012

PERIODO DE COBRANZA PROMEDIO

AOS
2008
2009
2010
2011
2012

CUENT. POR. COB

3,998
4,460
8,596
5,723
13,597

VENT. ANUALES DIAS DEL AO

124,034
122,793.00
144,072
158,956
203,624

PROM. VENT.
DIAR

360
360
360
360
360

T. DIAS DE
COB

345
341
400
442
566

12
13
21
13
24

Periodo Cobranza Promedio

30
24

25

Este indicador muestra que las

cobranzas de la empresa se da antes
de los das establecidos por sus
polticas de cobranza.

21

20
15

12

13

2008

2009

13

10
5
0
2010

2011

Periodo Cobranza Promedio

2012

PERIODO DE PAGO PROMEDIO

AOS

CUENT. POR PAGAR

COMP ANUALES

2008

10,320

DIAS DEL AO PROM. CUENT.

T. DIAS DE
DIAR
PAG
56,074
360
155.76
66

2009

13,116

58,260

360

161.83

81

2010

20,961

70,281

360

195.23

107

2011

21,279

79,996

360

222.21

96

2012

30,032

99,326

360

275.91

109

Periodo Pago Promedio

120

109

107
96

100

Este indicador muestra cuantos das

demora la empresa en pagar a los
proveedores los crditos que le han
otorgado.
.

80

81
66

60
40
20

0
2008

2009

2010

2011

Periodo Pago Promedio

2012

ROTACION DE ACTIVOS FIJOS

AOS

VENTAS

ACT. FIJOS NETOS

T. R.A. F.

2008

66,342,587

15,302,886

4.34

2009

47,993,758

27,935,088

1.72

2010

5,879,251

21,788,324

0.27

2011

23,494,648

14,494,576

1.62

2012

27,077,046

17,171,436

1.58

Rotacion Activos Fijos

5
4.5

4.34

Este ndice nos indica que se han

utilizado los activos fijos para la
generacin de ventas pero en forma
decreciente hasta el ao 2010 pero
en el ao 2011 y 2012 creci.

3.5
3
2.5
2

1.72

1.62

1.58

2011

2012

1.5
1
0.27

0.5
0
2008

2009

2010
Rotacion Activos Fijos

ROTACION DE ACTIVOS TOTALES

AOS

VENTAS

ACT. TOTALES

T. R. A. T.

2008

66,342,587.00

40,875,132

1.62

2009

47,993,758.00

50,884,488

0.94

2010

5,879,251.00

41,131,947

0.14

2011

23,494,648.00

26,809,404

0.88

2012

27,077,046.00

35,271,233

0.77

Rotacion Activos Totales

1.8

1.62

1.6

Este indicador nos muestra la

eficiencia con la que la empresa,
puede emplear sus activos totales
para generar ventas donde el ao
2010 fue el ao mas bajo.

1.4
1.2
0.94

0.88

0.8

0.77

0.6
0.4
0.14

0.2
0
2008

2009

2010

Rotacion Activos Totales

2011

2012

INDICE DE ENDEUDAMIENTO
AOS

PASIVOS TOTALES

ACT. TOTALES

T. I. END

2008

30,531,699

40,875,132

75

2009

41,585,541

50,884,488

82

2010

34,870,097

41,131,947

85

2011

21,018,293

26,809,404

78

2012

23,318,864

35,271,233

66

Indice Endeudamiento
90
80

Este ndice mide el porcentaje

aportado por los acreedores a la
empresa.
en cuanto a esta empresa ha tenido un
aumento en el ao 2010 y una
disminucin constante de en los
siguientes aos.

85

82

78

75

66

70
60
50

40
30
20
10
0
2008

2009

2010

Indice Endeudamiento

2011

2012

RAZON DE PASIVO / CAPITAL

AOS

PASIV. LARG. PLAZO

CAPITAL CONTABLE

T. R. P/C.

2008

381,433

1,614,104

24

2009

15,296,228

14,818,972

13

2010

19,896,125

626,185

32

2011

2,898,506

5,791,111

50

2012

23,318,864

11,952,369

20

Razon Passivo/Capital
60

50

50

La empresa en el ao 2009 tuvo una

cada pero aumento en el 2011tuvo un
aumento pero en el ao 2012 tuvo un
declive.

40
32

30

24
20

20
13
10
0
2008

2009

2010

Razon Passivo/Capital

2011

2012

NUM. DE VECES QUE SE HAN GANADO INTERESES

AOS

UT. ANT. INTER. E IMP

INTERESES

T. N. V. G. I.

2008

1,953,134

852,689

2.29

2009

1,597,287

212,277

7.52

2010

1,104,358

566,879

1.95

2011

1,502,322

1,186,491

1.27

2012

210,775

739,123

0.29

7.52

7
6

Esta empresa tuvo una regularidad en

los aos 2008, 2010, 2012 con sus
obligaciones, excepto en el ao 2009 si
pudo cumplir con sus obligaciones

5
4
3

2.29

1.95

1.27

0.29

0
2008

2009

2010

2011

2012

MARGEN BRUTO DE UTILIDADES

AOS

UTILID. BRUTAS

VENTAS

T. M. B. UTL.

2008

25,456,894
8,797,661
230,298
10,111,218
3,845,184

66,342,587
47,993,758
5,879,251
23,494,648
27,077,046

38.37
18.33
3.92
43.04
14.20

2009
2010
2011
2012

Este indicador muestra el porcentaje

de la unidad monetaria en ventas,
pero en el ao 2010 tuvo una
decada pero en el 2011 aumento su
utilidad bruta y en el 2012 tuvo una
cada en la utilidad.

38.37

43.04
18.33
14.2

3.92
2008

2009

2010

2011

2012

MARGEN DE UTILLIDAD DE OPERACIN

AOS

UTIL. D. OPERACION

VENTAS

T. M. UTL. OP.

2008

10,953,134

66,342,587

16.51

2009

19,579,287

47,993,758

40.80

2010

1,526,521

5,879,251

2.60

2011

15,688,813

23,494,648

6.68

2012

528,348

27,077,046

1.95

Este indicador mide las Utilidades puras

que gana la Empresa en el Valor de cada
Venta.
Determinan
solamente
las
Utilidades que obtiene la Empresa en sus
operaciones. En el 2009 tuvo una gran
utilidad neta de la empresa.

45
40
35
30
25
20
15
10
5
0

40.8

16.51
2.6
2008

2009

2010

6.68
1.95
2011

2012

Serie 1

MARGEN NETO DE UTILIDADES

AOS
2008
2009
2010
2011
2012

UTIL. NET. DESP. D. IMP

VENTAS

T. M. NT. UTL.

9,645,925
19,195,550
1,045,560
13,487,159
228,902

66,342,587
47,993,758
5,879,251
23,494,648
27,077,046

14.54
40.00
17.78
57.41
0.85

Serie 1

Este indicador nos muestra que en el ao

2012 tuvo la menor utilidad pero en el
2011 tuvo una mejor utilidad.

60
50
40
30
20
10
0

57.41
40
17.78

14.54

0.85
2008

2009

2010

2011

Serie 1

2012

Serie 1

RENDIMEINTO DE LOS ACTIVOS TOTALES

AOS

UT. NET. DESP. D. IMP

ACTIV. TOTALES

T. R. ACT. TLS.

2008

9,645,925

40,875,132

23.60

2009

19,195,550

50,884,488

37.72

2010

1,045,560

41,131,947

2.54

2011

13,487,159

26,809,404

50.31

2012

228,902

35,271,233

0.65

Este indicador mide la efectividad de

la administracin para generar
utilidades con los activos disponibles .
En la empresa el rendimiento de
activos totales ha aumentado en el
2009 pero disminuyendo en el 2008
en el 2011 tuvo un rendimiento
mximo pero en el 2012 tiene una
cada.

50.31
37.72

23.6
2.54
2008

2009

2010

0.65
2011

2012

RENDIMIENTO DE CAPITAL
AOS

UT. NET. DESP. D. IMP

CAPITAL CONTABLE

T. R. C.

2008

9,645,925

1,614,104

59.76

2009

19,195,550

14,818,972

12.95

2010

1,045,560

626,185

16.70

2011

13,487,159

5,791,111

23.29

2012

228,902

11,952,369

0.19

59.76

El rendimiento de capital mide el rendimiento

sobre la inversin de los propietarios.
Nos demuestra que el rendimiento de capital
que en el ao 2008 tiene un buen rendimiento
pero en el 2009 disminuyo, en el ao 2010 y
2011 aumento pero en el ao 2012
disminuyo.

23.29
12.95

16.70

0.19
2008

2009

2010

2011

2012

UTILIDADES POR ACCION

AOS UT. DISP. PAR. ACCNT. COM N. ACC. COM. EN CIRCL
2008
2009
2010
2011
2012

5.00
5.00
5.00
5.00
5.00

0.66
0.56
1.46
1.86
1.86

T. UTL. POR ACC.

7.58
8.93
3.42
2.69
2.69

8.93
7.58
Este indicador representa el numero
de unidades monetarias a favor de
cada accin comn en circulacin.
En el ao 2008 al 2009 la utilidad
por accin aumento mientras que
despus en los siguientes aos tuvo una
cada hasta la actualidad.

3.42

2008

2009

2010

2.69

2.69

2011

2012