FUNCIONES BASICAS FINANCIERAS

Leidy Bibiana Montao Luz Enith Aguirre Sandra Patricia Jaramillo Jorge Leonardo Rincn AEB IV

PROFESOR Gregorio Snchez

POLITECNICO METROPOLITANO ANALISIS ECONOMICO FINANCIERO PEREIRA, RISARALDA 14 DE FEBRERO DE 2011

Funciones bsica de financiero Las funciones bsicas que debe cumplir todo departamento de financiero son: 1) Control de la contabilidad

Esta funcin supone captar, medir, organizar, controlar, plasmar y comunicar todos los costes que se producen en la organizacin. Esto significa que debe llevar un control de los costes internos (contabilidad analtica o de costes) y de los gastos (contabilidad financiera o comercial). En el control de los costes internos, el departamento econmico-financiero tiene que definir los costes que va a medir (directos/indirectos, fijos/variables, unitarios/totales, oportunidad, por su naturaleza, diferenciales). Una vez que ha detectado los costes que va a medir, selecciona el sistema de costes para su clculo (parcial/completo). Una vez calculados, debe decidir si emplea un sistema de imputacin de costes por producto o por actividades (sistema ABC). Para controlar la contabilidad externa, esta rea tiene que elaborar un presupuesto de tesorera que actualizar regularmente dependiendo del ciclo de explotacin de su negocio; generar tambin cuentas de resultados o prdidas y ganancias y un balance de situacin. Esto le permitir extractar ratios que ayudarn a ver la marcha de la empresa. Estos ratios miden, en la cuenta de resultados las ventas, los gastos, la productividad y la eficacia, mientras que en el balance miden la rentabilidad, rotacin, rendimiento, liquidez y endeudamiento. 2) Gestin de los costes

Una vez que tenemos definidos y controlados los costes, hay que gestionarlos. Para ello se suelen emplear los ingresos y los costes diferenciales a travs del margen de contribucin para tomar decisiones relacionadas con seguir fabricando un producto, cerrar una fbrica, etc. 3) Presupuestos Otra de las funciones relevantes es la de elaborar el presupuesto. En primer lugar, debe decidir si el presupuesto va a ser base cero o no. Una vez decidido, este departamento controlar los presupuestos de ventas, de produccin, de compras, de mano de obra directa, de gastos de estructura, etc. Con esto ya se pueden reelaborar los presupuestos de tesorera, la cuenta de resultados y el balance y comprobar desviaciones para sus posibles correcciones. 4) Planes de inversin El rea financiera tiene como obligacin disear planes de inversin para no disponer de capital ocioso. Esto supone buscar las fuentes de financiacin ms ventajosas para la empresa, teniendo en cuenta tres variables como son la rentabilidad, el riesgo y la liquidez. Se deber medir el ROI, calcular el payback, el VAN y la TIR, realizar anlisis de sensibilidad y calcular el punto de equilibrio. 5) Planes de financiacin Esta es otra funcin bsica. No solo debe mirar dnde invertir, sino de dnde se debe financiar la empresa al menor coste. Para ello, tendr en cuenta las variables de coste, plaza y garantas exigidas. Una vez medidas estas variables se decidir por financiaciones como el factoring, lneas de crdito, efectos comerciales, prstamos, etc., adecuando su uso al momento ms indicado.

6) Gestin del riesgo Con toda esta informacin, una misin fundamental es la de gestionar el riesgo de la empresa para garantizar su supervivencia. Para ello, vigilar los tipos de cambio, los tipos de inters, los precios, la renta variable y las insolvencias de los clientes para evitar situaciones de peligro y tensin financiera. 7) Polticas de reparto de dividendos Por ltimo, si la empresa tiene accionistas, este rea debe ayudar al consejo de administracin a seleccionar la mejor frmula de reparto y si es conveniente repartir dividendos. Podra ser desde un porcentaje fijo anual sobre beneficio, hasta una cantidad discrecional dependiendo del resultado anual, pasando por una poltica de dividendo estable por accin. Como vemos, las funciones bsicas de este departamento son indispensables para asegurar que la organizacin pueda seguir desarrollando su negocio de forma adecuada, por lo que estas funciones deben ser realizadas siempre con especial dedicacin y atencin, ya sea en poca de crisis como de crecimiento. Un flujo de caja es la presentacin sobre un cuadro, en cifras, para diversos perodos hacia el futuro, y para diversos tems o factores, de cuando va a entrar o salir, fsicamente, dinero.

FLUJO DE CAJA

El objetivo fundamental del flujo de caja es apreciar, por perodo, el resultado neto de Ingresos de dinero menos giros de dinero, es decir, en qu perodo va a sobrar o a faltar dinero, y cunto, a fin de tomar decisiones sobre qu se hace: O invertir el dinero cuando sobra, es decir, cuando hay excedente de caja, o conseguir el dinero que se necesita para operar, bien con socios o con financiadores. El cuadro FLUJO DE CAJA tiene tantas columnas como periodos (aos, meses o semanas) para los que se vayan a establecer los Ingresos y Egresos de dinero, y tantas filas como tems o factores cuyos ingresos o egresos se vayan a proyectar. Las cifras contenidas en el " FLUJO DE CAJA " son resultado del clculo detallado que de ellas se ha hecho en otros cuadros. El flujo de caja solo contiene movimientos de dinero (entrada o salida) en efectivo registrado en el periodo en que se prevea que ocurran fsicamente. Es decir, si existe un COSTO, que no se gira, como la "Depreciacin", no se incluye en l. Causacin y movimiento fsico de dinero En una empresa un ingreso por una venta o un gasto de materia prima o de personal, se "causa" o registra contablemente en los Estados de resultados para calcular la utilidad de la empresa, (Ingresos menos costos) cundo se realiza el compromiso de pago. El ingreso por ventas se registra en el Estado de resultados, o se "causa" en el perodo en el cual el vendedor hace la venta o "emite" la factura, aunque la venta haya sido hecha a crdito y por ello el dinero se vaya a recibir ms tarde. (30, 60 o ms das ms tarde). El gasto, por ejemplo por compra de papelera para la oficina, se registra en el estado de resultados o se "causa" en el periodo en que la empresa ordena dicha compra y recibe los insumos y la factura del proveedor, no importa que ste le haya dado plazo para pagarla . (30, 60 o ms das ms tarde). Por lo contrario, en el FLUJO DE CAJA, que es diferente del ESTADO DE RESULTADOS, se anota el valor de la venta en el periodo en que efectivamente el vendedor espera recibir fsicamente el pago en dinero. Igualmente se anota en el FLUJO DE CAJA el valor de la compra o gasto, en el periodo en el cual la empresa planea hacer fsicamente el pago a su proveedor

BIBLIOGRAFIA

http://fbusiness.wordpress.com/2010/11/28/las-funciones-basicas-del-area-economicofinanciero/ http://www.monografias.com/trabajos66/flujo-caja/flujo-caja.shtml