Módulos y clases

1) Conociendo CONCEPTOS y TEORÍAS que NO

funcionan

2) Estructura & Tendencias

3) Dirección principal y Dirección de operativa

4) Order Blocks & Reglas

5) Fibonacci

6) Liquidez Básica

7) Liquidez Avanzada

8) Kill Zones

9) Vinculando todo
 1) ¿NO TE FUNCIONA? (Soporte/Resistencia) /
TrendLines
Usualmente, lo primero que solemos aprender cuando iniciamos en el mundo del
trading es que el mercado se mueve por medio de conceptos de análisis técnico como
por ejemplo los “pisos y techos” o “soportes y resistencias”.

Si aún piensas eso, es importante que sepas que la realidad es que el mercado se
mueve por medio de la oferta y demanda. Oferta y demanda regida por las
instituciones. Por eso, a nosotros nos interesa encontrar las huellas que dejan las
grandes manos en el gráfico, para así acompañarlos en sus intenciones operando a su
favor.

Recuerden: el trading es el arte del engaño. Por ende, siempre el “Retail Trader” va a
estar viendo lo CONTRARIO a lo que ve el Trader INSTITUCIONAL.

A lo largo de este PDF vas a ir aprendiendo paso a paso y con varios ejemplos, cómo
es que podemos utilizar diferentes herramientas para identificar esas huellas
institucionales de forma correcta.

Empecemos por las bases… “Soportes y Resistencias”

Seguramente hayas oído la famosa frase: “cuantos más toques tiene el

soporte/resistencia, más fuerte es”.

No hay nada más inválido que esa afirmación.

Grábatelo: cuantas más veces el precio toque una zona, más débil se vuelve.

Lo mismo sucede con los operadores de “trendlines”, suelen servir 1 o 2 veces pero la
mayoría de las veces va a ser eliminada.
El precio va a tender a hacer reacciones para simular que pueden funcionar, pero
realmente es una inducción de liquidez (tema que veremos más adelante de forma
detallada).

Vamos con algunos ejemplos en la siguiente página:

 RESISTENCIA “FUERTE”

La resistencia de arriba sería el modelo de Resistencia Fuerte según el concepto del

Retail Trader

Esta resistencia no era tan “fuerte” como simulaba serlo, ya que el precio la ha roto
sin ningún tipo de dificultad.
 “TECHO IGUAL A PISO”
Este es un patrón que nos suelen enseñar bastante, enseñándonos que el techo se
vuelve piso, o el piso se vuelve techo, una vez que el precio lo quiebra. Pero también
más adelante veremos qué es lo que tiende a suceder con este tipo de escenarios.

Como vieron, este movimiento en falso a ventas llevó a muchas personas a tocar su
SL, y también a que muchas personas pensasen que el precio bajaba.
Pero eso no es todo, sino que luego de haber limpiado a todos los vendedores, el
precio realizó el movimiento correspondiente sin sumar a los que estaban dentro del
mercado esperando más abajo para tomar el movimiento al alza.
Por ende, el negocio es fabuloso para los que dominan el juego: dejando a todos fuera
y cobrando el dinero de los que siguen estos patrones.
 TrendLines
Las trendlines son bajo nuestra perspectiva exactamente iguales que el
concepto de “soporte/resistencia”, simplemente que en vez de ver el mercado
de forma horizontal lo vemos de forma diagonal.

Las TrendLines se trazan con un punto A y un punto B:

En estos casos se suele esperar a que el precio reaccione en el toque de la

trendline para seguir bajando o subiendo y respetar este soporte/resistencia
diagonal.

Y eso nos permite entender el motivo por el cual podemos llegar a encontrar
“patrones de vela” que parecerían anticipar el movimiento que está por suceder,
ya que muchos operadores utilizan estos patrones como “gatillo” a la hora de
entrar.

Esto hace que hasta último momento, haya personas queriendo entrar en esa
instancia pensando que el precio irá hacia cierta dirección… pero en realidad,
por supuesto, irá hacia el lado contrario para llevarse su dinero.

Una vez tomado el dinero de los retail traders, si la tendencia general del precio
indicaba que debía ir hacia ese lado, se cumplirá el movimiento; pero se dará
una vez que ya estén todos fuera del mercado por stop, y por supuesto,
habiéndose llevado todo su dinero.

Veamos algunos ejemplos en la página siguiente:

 En el gráfico de arriba podemos ver la trendline formada. Y debajo, cómo
nuevamente el precio “engaña” a los que van a utilizar esta trendline, sacándolos
con un falso cambio de tendencia, para luego dar el verdadero movimiento (como se
ve en la siguiente foto)
 2) Estructura & Tendencia
La estructura y la tendencia son claves para poder entender el direccionamiento del
mercado. Son los conceptos que a nosotros nos ayudarán a entender hacia dónde se
está moviendo verdaderamente el precio.

La estructura está compuesta por impulsos y retrocesos.

La tendencia consta de 3 tipos fases:

1) Consolidación: en esta fase los máximos y los mínimos son similares, y el

precio se acumula entre ciertos puntos. Esto es porque hay indecisión en el mercado y
no hay intención de que los compradores lleven al precio hacia arriba, ni los
vendedores el precio hacia abajo.
 2) Tendencia Bajista: En esta fase el precio va formando máximos y mínimos
decrecientes respecto a los anteriores, entonces siempre vamos a encontrar que los
precios constantemente irán siendo más baratos. Podríamos entenderlo gráficamente
como que el movimiento del precio está compuesto por “Altos más Bajos” y “Bajos
más Bajos” (como vemos en el siguiente ejemplo).

3) Tendencia Alcista: En esta fase el precio forma mínimos y máximos

ascendentes respecto a los anteriores. Gráficamente, podríamos entender como que el
movimiento del precio está compuesto por “Bajos más Altos” y “Altos más Altos”.
 3) Dirección principal y Dirección de operativa

Debemos comprender que el mercado es fractal. Esto quiere decir que lo que pasa en
una temporalidad, va a replicarse tanto en una más grande como en una más chica.
Como consecuencia, tendremos estos tres tipos de tendencias en todas las
temporalidades.

Entender esto, a nosotros como traders, no nos debe de generar confusión si no todo
lo contrario: debe generarnos organización para ver las temporalidades más grandes a
la hora de analizar.

La primera temporalidad que analizaremos será la mayor y en ella decretaremos la

dirección general del precio. En ella observaremos también si estamos en un fuerte
impulso, o un retroceso.
La segunda temporalidad que analizaremos será la de acción. Sobre ella tomaremos
nuestras entradas, respetando siempre la dirección principal.
De esta forma, podremos saber si estamos a favor o en contra de la tendencia general
a la hora de colocar nuestra entrada.

Debemos comprender que cada impulso de nuestra temporalidad principal, va a tener

por dentro una tendencia interna, y cada retroceso de igual forma. Esto es lo que
llamamos Fractalidad.

Ejemplos:

Temporalidad Principal y de Dirección H1 (Impulso)

Entre los puntos marcados vamos a ver el desarrollo del precio como un solo
movimiento (impulso).
Temporalidad de operativa y acción M5

Dentro de nuestro impulso de H1 podemos ver cómo el precio forma una tendencia
alcista en m5.

Temporalidad Principal y de Dirección H1 (Retroceso)

En este gráfico podemos ver el retroceso del impulso previo de H1.

Temporalidad de operativa y acción M5

Y por último, dentro del retroceso de H1, podemos notar el cambio de tendencia
interno dentro del bajista se empieza a formar cuando la tendencia alcista ya no
continua, es decir cuando tenemos un Bajo más Bajo que el último bajo que generó el
alto más alto (rectángulo marcado) de esta forma construimos el retroceso de H1.

De esta forma es como podemos comprender el movimiento de una temporalidad de

dirección que está formado por una tendencia en una temporalidad menor, así es como
podemos comprender en dónde estamos situados y operar tanto el impulso así como
también el retroceso.
 4) Order Blocks & Reglas

Los Order Blocks, como bien lo indica su nombre, son varias órdenes colocadas en
una zona del gráfico por las instituciones/grandes manos.

Por eso, si logramos enfocarnos en estas huellas y seguir la tendencia, probablemente

vamos a poder encontrar buenas entradas.

Los order block se dan en cualquier temporalidad, aunque te recomiendo que si no

tienes mucho conocimiento sobre el tema, lo recomendable es comenzar a detectarlo
en temporalidades mayores (H1-H4-1D) para adquirir confianza, y luego sí, ya poder
bajar de temporalidad.

Estos Order Blocks se identifican como la última vela con volumen antes del
movimiento de expansión.

Para entender mejor este concepto vamos a ver algunos ejemplos gráficos:

Ejemplo Alcista: Si vamos a ver un impulso al alza y estamos en tendencia alcista

deberíamos de detectar la última vela bajista antes de que se produjera dicho
movimiento.
Ejemplo Bajista: Caso contrario, si vamos a ver un impulso a la baja y estamos en
tendencia bajista deberíamos de detectar la última vela alcista antes de que se
produzca dicho movimiento.

Reglas importantes a considerar para que los Order Blocks sean válidos y de
mayor probabilidad:

● Tienen que tener volumen

● Debe quebrar estructura a favor de nuestra tendencia
● (IMPORTANTÍSIMO SIEMPRE VER EL QUIEBRE CON CUERPO)
● El precio no debe de quedarse mucho tiempo en la zona del order block, debe
salir con fuerza ni bien se genera
● Si la zona del Order Block ya fue tocada más de 2 veces, es mejor descartarla.
Lo ideal es que no tenga ningún retest.

Los ejemplos mostrados previamente como alcista y bajista, son Order Blocks
correctos de buena probabilidad, los que cumplen con las reglas.

Vamos a ver un ejemplo de Order Block incorrecto.

En este ejemplo que tenemos a continuación, podremos ver que había muchas velas
dentro de la zona de reacción, y eso le quita muchísima probabilidad.
Por eso siempre es recomendable utilizar zonas que no tengan muchas velas dentro de
la zona, y que hayan tenido una reacción fuerte.

Si combinamos todos estos potenciadores, podremos obtener una buena probabilidad

en nuestra zona para tomar el trade
En este ejemplo podemos ver no solo que había muchas velas en ese nivel si no que
ya el precio había reaccionado varias veces, por ende tiene una probabilidad muy
baja, de hecho termina no funcionando.
 5) Fibonacci
Vamos a hablar de cómo complementar nuestro análisis con una herramienta muy
conocida por los traders pero que la mayoría no sabe utilizar. Las principales fallas del
común de los traders al utilizar el Fibonacci son:

● Cómo ubicarlo en el gráfico

● Cómo sacarle provecho
● Dónde entrar

Lo primero que debemos comprender es que esta herramienta, básicamente, nos va a

servir para entender qué tipo de descuento tiene el precio en un movimiento.

El fibonacci se mide en % y suele representar qué tipo de descuento y

posicionamiento tenemos para poder tener una mejor entrada acompañando la
tendencia.

Nos vamos a enfocar en ciertos niveles determinados para que puedas utilizarlo junto
a lo que ya aprendimos con los Order Blocks previamente.

Estos niveles específicos que utilizaremos para poder sacarle provecho a esta
herramienta te los dejaré a continuación, ya que por “default” viene configurado
incorrectamente.

Para configurarlo vas a darle doble click o apretar donde se indica con la flechita roja.
Utilizaremos niveles tales como 0.62%, 0.705% y 0.79%, a continuación te muestro
cómo deberías de configurarlo:

También podrás agregar niveles adicionales que te servirán como referencia:

1.10 se puede utilizar como Stop Loss

2 representaría un movimiento igual al que marcaste el fibonacci
0,5 representa la mitad del movimiento que has marcado

Ya habiendo configurado el gráfico vamos a aprender a utilizarlo de forma correcta.

Para impulsos alcistas vamos a trazarlo de izquierda a derecha; de abajo hacia arriba,
una vez que el precio comience a retroceder (en lo posible 3 velas contrarias) teniendo
en cuenta el último punto estructural.

Para impulsos bajistas vamos a trazarlo de izquierda a derecha; de arriba hacia abajo,
una vez que el precio comience a retroceder (en lo posible 3 velas contrarias) teniendo
en cuenta el último punto estructural.
A continuación vamos a ver un ejemplo de cómo podríamos utilizar el fibonacci en
este movimiento alcista:

En este caso, la forma en la que podemos sacarle provecho es esperando a que el

precio pueda llegar a nuestros niveles óptimos de entrada que son los niveles ya
configurados anteriormente en el Fibonacci

Algo a tener en cuenta, es que esta herramienta puede utilizarse en cualquier

temporalidad, ya hemos visto antes el mercado es fractal, por ende va a funcionar
tanto en temporalidades altas como así también como en bajas.
De todas formas, lo lógico es que la temporalidad más alta se respete, y lleve la fuerza
de la misma antes que la de temporalidad baja, por eso tenemos que entender dónde
estamos ubicados con nuestra dirección principal para poder elevar nuestra
probabilidad en la temporalidad de acción al momento de tomar nuestra entrada.
 6) Liquidez Básica
Debemos comprender que el mercado se mueve por “Liquidez” y “Oferta y
Demanda” de los precios.. pero ¿Qué es la liquidez?

Es una medida de cuántos compradores y vendedores están presentes, lo que nos

permitirá saber si nuestras operaciones podrán darse de forma rápida. Por ende, vamos
a ver de qué forma poder detectar esto en el gráfico ya que con patrones básicos
podemos evitar caer en esas Trampas.

Entendiendo al trading como el “arte del engaño”, debes saber que al ser suma “cero”,
los institucionales constantemente deben estar dando sesgos contrarios hacia donde irá
el mercado. De esta forma ellos obtendrán la ganancia que los operadores pierden.

¿Por qué se produce esto? Vamos a tomar un ejemplo cotidiano para entenderlo mejor

Si yo compro muchos Iphone 14 para venderlos más caros, voy a necesitar que exista
alguien que me los compre. Con el mercado pasa lo mismo. Por eso, para que los
institucionales logren VENDER una determinada cantidad, es necesario que los retail
traders COMPREN esa MISMA CANTIDAD.

Caso contrario, jamás podrían realizar el movimiento correspondiente, ya que no

habría liquidez para mover el precio.

Lo mismo pasa con las compras. Para que los institucionales puedan COMPRAR una
determinada cantidad, necesitan que los retail traders estén VENDIENDO esa misma
cantidad.

ZONAS DE LIQUIDEZ

Patrón 1 —> El famoso “Doble techo / Triple Techo”

Los niveles o las zonas que tienen varios toques, van a ser débiles.

¿Por qué? Justamente porque podemos encontrar muchos retail traders en esas áreas
queriendo vender con su stop loss en un área aproximada similar a donde estuvo
rebotando anteriormente, y eso para las grandes manos e institucionales, va a ser
atractivo para poder ir hacia ese lugar y eliminarlos tomando su dinero.

Veremos movimientos muy fuertes atravesando esa zona, o simplemente barriendo y

luego dando el movimiento que se esperaba desde un principio (eso se determinará
según la tendencia general de dirección que viene trayendo).

Aunque, este movimiento, se terminará produciendo sin que los retail traders estén
dentro del mismo.
El objetivo de esto, es que sólo las grandes manos institucionales y unos pocos, logren
sacar un beneficio.

Acá podemos ver como el precio daba indicios de rebote en esta zona, incluso con
patrones de vela indicando entrada, pero simplemente utilizó esa “resistencia” para
tomar más fuerza y seguir subiendo eliminando a todos los vendedores.

Es por eso, que muchas veces, se piensa que las grandes manos pueden “ver” donde
están los stop de los retailers traders, aunque en realidad eso sucede por medio de los
brokers, pero no necesitan saber LITERALMENTE dónde están los stop para poder
manipular ya que esto se hace evidente a través del gráfico.
Patrón 2 —> El famoso “Doble Piso / Triple Piso”

Acá podemos ver nuevamente como el precio tiende a reaccionar y acumular

compradores para hacer notar de que este es un nivel “fuerte”... pero ya sabemos que
es lo que tiende a suceder

Tal cual como lo pensaste, el precio manipula esos bajos, se lleva a todos los
compradores y luego hace el movimiento correspondiente para continuar subiendo.
De la misma forma vamos a encontrar otro tipo de liquidez, que va a ser cuando
encontremos una TrendLine con varios toques.

Sería un soporte/resistencia como el doble piso o doble techo, nada más que en vez de
ser horizontal, es diagonal.

Nuevamente el precio genera esa “falsa expectativa de que el precio baja” pero no es
así, simplemente trampea la trendline para continuar con su movimiento alcista de
dirección principal.

Comprendiendo esto debemos saber que usualmente el mercado nos deja pistas para
que nosotros podamos reconocer dónde podría estar la liquidez y así nosotros poder
utilizarla a nuestro favor o simplemente para evitar entrar en una zona “peligrosa”
 7) Liquidez avanzada
Vamos a hablar en esta ocasión de dos tipos de “manipulaciones” que suelen suceder
en el mercado para engañar a los retail traders.

Una es la manipulación previa al “cambio de tendencia”, y la otra es la manipulación

para “continuación de tendencia” que el precio ya traía como dirección.

Comencemos con la primera

Manipulación de cambio de tendencia: Esta existe cuando el precio viene con una
tendencia construida, y para generar el cambio, podemos ver la limpieza del último
punto.

Usualmente suele ser un doble techo o doble piso, para luego generar el cambio de
estructura y formar la nueva tendencia.
 Sigamos con la segunda

Manipulación de continuación de tendencia: Usualmente lo que suele suceder acá, es

que dentro del impulso real (los puntos rojos) o nuestra estructura mayor, tenemos
movimientos internos que se van formando con el objetivo de que la mayoría de retail
traders, piense que hay un cambio estructural.

Aunque, simplemente es una trampa o una juntada de liquidez, para que el precio lo
utilice como objetivo.

En este caso manipula la trendline junto con el mínimo estructural, para luego
continuar con su estructura y dirección general, respetándola sin jamás haberla
invalidado
 8) Killzones

Las killzones son horarios en los cuales podremos encontrar volatilidad en el mercado
gracias a que las bolsas abren.

Hay 3 sesiones que debemos tener en cuenta para comprender el mercado:

● Asia (19:00hs a 00:00hs)

● London (2:00hs a 6:00hs)
● Nueva York (7:00hs a 11:00hs)

Los horarios están puestos en Zona horaria de Nueva York. (Debes de pasarlo a tu
horario respecto a la diferencia horaria que tengas).

Es importante entender que no vamos a estar operando en TODO MOMENTO, sino

que tendremos un horario en específico para tomar operaciones.

Esto al igual que un trabajo convencional, nos va a requerir que tengamos cierto
horario “laboral” en el cual estemos dispuestos a operar.

Luego que finalice ese horario, lo recomendable es abandonar los gráficos y dedicar el
tiempo a otra cosa.

Algunas recomendaciones pueden ser estudiar, hacer backtesting, hacer ejercicio, o

alguna otra cosa que logre distenderte del trading.

La idea es que tu vida sea de tal forma, que aunque ganes o pierdas en el día de
trading, puedas seguir tu rutina normalmente.

Para poder marcar estas sesiones podremos utilizar un indicador que se llama
“Sessions on Chart” de Aurocks_AIF

Para configurarlo vamos a ir a la parte de configuración del indicador

Y vamos a configurarlo de la siguiente manera, el indicador viene con la zona horaria
de NY así que vamos a poner los horarios que hemos visto previamente:
Si queremos configurar los colores lo podremos hacer de la siguiente forma:

Usualmente si queremos operar ciertos pares en particular, deberíamos de tener en

cuenta que las sesiones nos sirven a nosotros para poder encontrar mayor volumen en
esos pares.
Por ende, podemos tener una gran probabilidad de tener liquidez a favor para que los
movimientos sean rápidos.

Las mejores sesiones para operar suelen ser Londres o Nueva York, ya que Asia suele
consolidar o no tener mucho movimiento de pips.

Preferentemente en Asia podremos operar pares que contengan: JPY, NZD, AUD
Preferentemente en Londres podremos operar pares que contengan: EUR, GBP, CHF
Preferentemente en Nueva York podremos operar pares que contengan: USD, CAD

Algo muy importante también es entender que durante la sesión de Londres, muchas
veces se produce la manipulación del día para poder dar comienzo a la tendencia que
se desarrollará por las próximas horas.

Por eso, si nosotros estamos operando Asia, tendremos una GRAN probabilidad de
que el precio pueda llegar a manipularnos simplemente por el MOMENTO en el cual
estamos operando.

Muchos de ustedes no tienen tiempo disponible para operar en sesión de NY o

Londres por sus trabajos y demás, es algo común, pueden operar algún par con JPY
para ir comenzando hasta agarrarle bien la mano.
 9) Uniendo todo

Llegó la hora de armar el rompecabezas para que podamos unir todo lo visto
anteriormente.

Vamos a estar utilizando un ejemplo en el par EURUSD, aplicando temporalidad de

M10 como dirección principal y M2 como temporalidad de acción para ejecutar el
trade.

Vamos a estar utilizando lo que viene siendo la sesión de NY como nuestra sesión
operable.

Lo primero que podemos ver, es que tenemos una tendencia bajista, donde vemos una
toma de liquidez de los altos y vemos liquidez formada por debajo.

Allí podemos ver cómo el precio comienza a retroceder.

Paso 1) Tener la tendencia detectada en nuestro marco de dirección y el impulso que

genera el quiebre de estructura.

Recuerda que dicho movimiento debe romper con fuerza y con cuerpo, de forma
clara, para poder validar el mismo.

Si encontramos un movimiento pobre en volumen, y además solamente rompe con

una mecha, probablemente pueda ser una falsa ruptura.

Esto podría ocasionar que el precio no reaccione a tu favor, sino al lado contrario.

Por eso es importante ver un quiebre claro para poder ejecutar teniendo la
probabilidad a nuestro favor.
Paso 2) Al ya tener nuestro impulso detectado, podemos utilizar nuestro Fibonacci
para esperar un retroceso en la zona, y buscar un OB en confluencia con nuestros
niveles.

Paso 3) Irnos a nuestra temporalidad de acción a esperar que el precio nos muestre un
cambio de dirección y confluya con nuestra temporalidad de dirección (es decir, que
tengamos todo a la baja). En el proceso de que eso sucede, podemos ver como el
precio nos deja patrones de engaño como “Doble Techo” pero sabemos que eso no
nos va a servir.

Como el mercado es fractal, aquí podemos aplicar el concepto de “manipulación de

cambio de tendencia” para poder tener un realineamiento correcto.

En este caso podemos ver como el mercado está dejando un triple techo que funciona como una
liquidez, por eso es importante esperar la manipulación para entrar correctamente.
Paso 4) Esperar que el precio limpie esa liquidez, para generar la manipulación de
cambio de estructural, y que ahí podamos posicionar nuestra entrada.

En esta instancia, la ruptura hacia arriba funciona como una inducción a compras para los retail
traders, cuando en realidad el precio caerá fuerte.

Es por este motivo que al trading podemos llamarlo como “el arte del engaño” ya que constantemente
querrá hacernos este tipo de cosas para que caigamos y perdamos nuestro dinero.

Paso 5) Trazamos nuestro fibonacci en el último impulso de la temporalidad de

acción, y esperamos que el precio llegue a nuestra zona de confluencia de Order
Block con nivel de Fibonacci para entrar. También tenemos un máximo que generó
esta confirmación, que nos sirve para ver el patrón de manipulación de
CONTINUACIÓN de tendencia (rectángulo naranja más fuerte).

Acá añadimos la confluencia, de que es un trade que se presenta en la sesión de NY.

Paso 6) Colocar la orden en nuestro 70.5% que es el nivel que nos coincide con el
Order Block o mismo en el Order Block, y el Stop levemente por encima del máximo
(también puedes usar el 1.10 del fibonacci) esperando que se lleve la liquidez como
objetivo bajista que podemos observar con ese doble suelo.

Paso 7) Esperar a que desarrolle la entrada

De esta forma llegamos al final de este PDF, espero que les haya servido y que puedan
sacarle mucho provecho a esta información.
Ahora llegó el momento de que pongas de tu parte para poder repasar y aplicar estos
conceptos una y otra vez si estás buscando lograr la rentabilidad.

Por más bueno que sea este PDF, si TÚ no aplicas este contenido, no lograrás dar el
salto para llegar a nivel avanzado.

Podrás ver este contenido en modo VIDEO en mi instagram @nicanortrading donde

explico cada uno de estos puntos a detalle.