EMPRESA INDUSTRIAL : DROGUERÍA INTI S.

NOMBRE:ALFREDO ESPINOZA MARISCAL

EGRESOS OPERACIONALES - -170,751

Balance General al 30 de septiembre de 2022
RESULTADO OPERATIVO 22,322
INTI S.A. 52200 - Otros Ingresos 7,324
COD CUENTA DIN 52100 - Rendimiento por Inversiones 0
11100 - Disponibilidades 351,791 INGRESOS NO OPERACIONALES 7,324
11200 - Inversiones a Corto Plazo 7,066
43300 - Cargos por Diferencia de Cambio,
11300 - Cuentas por Cobrar a Corto
Mantenimiento de Valor y Ajuste p 0
Plazo 113,242
43200 - Otros Egresos 0
11400 - Anticipo a Proveedores 37,181
43100 - Ajuste por inflación y tenencia de
11500 - Inventarios 275,08
bienes 0
11600 - Gastos Pagados por
Adelantado 397 EGRESOS NO OPERACIONALES 0
TOTAL ACTIVO CORRIENTE 784,756 RESULTADO NO OPERACIONAL 7,324
12100 - Inversiones a Largo Plazo 10,385 RESULTADO NETO DESPUES DE OPERACIONES 29,645
12200 - Inversiones en Empresas 53000 - Ingresos de Gestiones Anteriores 2
Relacionadas y/o Vinculadas 12,105 44000 - Gastos de Gestiones Anteriores -26
12300 - Cuentas por Cobrar a Largo
RESULTADO DE GESTIONES ANTERIORES -25
Plazo - 2,569
RESULTADO NETO DESPUES DE AJUSTE DE
12400 - Activo Fijo Neto 314,909
GESTIONES ANTERIORE 29,621
12600 - Activos Intangibles 632
TOTAL ACTIVO NO CORRIENTE 335,462 54000 - Ingresos Extraordinarios 0
45000 - Gastos Extraordinarios 0
TOTAL ACTIVO 1,120,218 RESULTADO EXTRAORDINARIO 0
21100 - Deudas Comerciales a Corto RESULTADO DE OPERACION NETO 29,621
Plazo 81,54 GASTOS FINANCIEROS -4,939
21200 - Deudas Bancarias y UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS 24,681
Financieras a Corto Plazo 18,076 47000 - Impuesto a las Utilidades de las
21300 - Deudas por Emisión de Empresas 0
Valores Corto Plazo 15,346 IMPUESTO A LAS UTILIDADES DE LAS
21500 - Otras Cuentas por Pagar a EMPRESAS 0
Corto Plazo 37,579 UTILIDAD NETA DE LA GESTION 24,681
TOTAL PASIVO CORRIENTE 152,54
22200 - Deudas Bancarias y
Financieras a Largo Plazo 120,099
22300 - Deudas por Emisión de
Valores a Largo Plazo 86,1
22700 - Previsiones 86,1
TOTAL PASIVO NO CORRIENTE 243,701
TOTAL PASIVO 396,241
31000 - Capital Pagado 304,958
35000 - Reservas 33,399
36000 - Ajuste por Inflación de
Capital 34,328
37000 - Ajuste por Inflación de
Reservas Patrimoniales 2,024
38000 - Resultados Acumulados 324,587
39000 - Resultados de la Gestión 24,681

TOTAL PATRIMONIO 723,977

TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 1,120,218

Estado de Resultados al 30 de septiembre de 2022 (Expresado en

miles de bolivianos) I
INTI S.A
COD CUENTA DIN
51000 - INGRESOS OPERACIONALES 343,19
41000 - COSTOS - -150,117
RESULTADO FINACIERO BRUTO 193,072
42200 - Gastos de Comercialización - -138,186
42100 - Gastos Administrativos - -32,565
 Estado de Flujo de Efectivo
Al 30 de junio de 2022
Expresado en Bolivianos
Flujo de efectivo por actividades de operación
Resultado neto de la gestión 24,6810
Ajustes para reconciliar el Resultado neto al efectivo provisto por las operaciones:
Depreciación cargada al costo de producción 2.309.889
Depreciación/Amortización cargada a gastos de administración 1.777.994
Depreciación cargada a gastos de comercialización 1.197.088
Resultado en inversiones permanentes -337.098
Incremento de Inversiones 6.877.714
Total flujo de efectivo por actividades de inversión -6.598.947
Flujo de efectivo por actividades de financiamiento -2.154.240
Deudas Bancarias a Corto y Largo Plazo -7.499.062
Pago de Bonos y Deudas por Emisión de Valores Cesión de Flujos Futuros
Distribución/Pago de Dividendos -25.000.000
Total flujo efectivo por actividades de financiamiento -34.653.302
Total flujo de efectivo de la gestión -43.523.775
-
Disponibilidades e inversiones temporarias al inicio del ejercicio 320.186.324
Disponibilidades al cierre del ejercicio 276.662.552
Total cambio en disponibilidades e inversiones -43.523.772

Flujo de Efectivo
A junio 2022, se ha generado un flujo operativo negativo de Bs 2,27 millones que corresponden
al incremento de
cuentas por cobrar a corto plazo y disminución de impuestos y cargas sociales por pagar.
Respecto al flujo de
inversiones presenta un monto de Bs -6,60 millones ante la compra de activos. El flujo de
financiamiento experimenta
una desaceleración como resultado de distribución de dividendos, y en menor medida por
amortización de deuda
financiera y por emisión de valores.
Incidencia de los Resultados no Operacionales e Ítems Extraordinarios
A junio 2022, los ingresos no operativos exponen una participación de 1,38% respecto del total de los ingresos
operativos y se conforman principalmente por ingresos financieros, seguido de otros ingresos, resultados por
inversiones permanente e ingresos de gestiones anteriores.
junio 2022 (12 meses), el resultado es menor en 39,00%, con relación a similar corte de 2021, por políticas
dirigidas a la expansión de las operaciones de la empresa, de esta manera el ROA y ROE alcanzan a 6,17% y
8,88%.
• Cobertura y Solvencia. En el quinquenio 2018-2022, el desempeño del EBITDA permitió la obtención de niveles
holgados de cobertura y una tendencia decreciente de la solvencia. A junio 2022 (12 meses), a pesar de los
menores gastos financieros, el EBITDA mostró una contracción mayor ante gastos realizados para fortalecer la
fuerza de ventas, obteniendo una cobertura de 6,84 veces. Por su parte, la cobertura del servicio de la deuda se
mantiene holgada. El indicador de solvencia continúa reportando una cifra cercana a dos años.
• Endeudamiento. Entre 2018 y 2022, el endeudamiento expuso una evolución discreta con una exposición del
patrimonio por debajo de la unidad; la tendencia decreciente responde al continuo fortalecimiento del patrimonio
derivado de la generación de resultados. A junio 2022, dicha tendencia se mantiene al representar el pasivo 0,44
veces el patrimonio y la deuda financiera 0,21 veces.
• Liquidez. En el periodo histórico en consideración (2018-2022), la liquidez mantuvo niveles holgados que
evolucionaron al alza en correlación a la expansión del activo corriente. A junio 2022, la liquidez general es de
4,96 veces, posición atribuida al fortalecimiento de inventarios y cuentas por cobrar, y a variaciones
contrapuestas de impuestos por pagar, deudas comerciales y deudas diversas. Por su parte, la prueba ácida
alcanza a 3,09 veces.
• Garantías y compromisos financieros. La emisión cuenta con garantía quirografía, además de compromisos
financieros que requieren mantener una liquidez general mayor a 1,10 veces y un endeudamiento menor o igual
a 3,00 veces, mismos que se cumplen al corte de revisión.
• Proyecciones Financieras. Se considera que las proyecciones financieras presentan criterios aceptables y se
determinó que el flujo de caja neto es capaz de cubrir los gastos y amortización de pasivos correspondientes a
cada periodo. El flujo de operativo es positivo durante la vigencia de la emisión.