Documentos de Académico
Documentos de Profesional
Documentos de Cultura
La Guia Del Exito en Bolsa
La Guia Del Exito en Bolsa
¿Te gustaría cazar esta tendencia y Parece fácil ¿verdad? Solo hay que
Vamos a ganar dinero
otras como esta? comprar en el momento
adecuado y disfrutar de la subida.
1
En la guía del éxito en Bolsa Estoy seguro de que, si ya tienes
aprenderás todo lo que necesitas algo de experiencia operando en
para dejar atrás la mentalidad del Bolsa, sabrás que ganar dinero de
perdedor de Bolsa y dar paso a la forma consistente en los mercados
forma de pensar del que sabe financieros es de todo menos fácil.
cómo extraer dinero de los
mercados de forma sostenida. Vamos a hacer un juego: Vamos a
fijarnos en una serie de gráficos
Ya te adelanto que, para ganarle
numerados.
la partida al mercado, lo más
importante no es la técnica, sino
Anota en un papel lo que harías
conocerse a uno mismo.
para cada uno de estos gráficos.
Para triunfar, primero debes saber
por qué fallas. Y en eso Puedes escoger entre comprar,
precisamente, en averiguar por vender o mantenerte al margen.
qué fallas, es en lo que yo te voy a
Cuando pensamos en Bolsa,
ayudar.
pensamos en esto, en comprar y
Para ello, empezaremos como hay ver como nuestra inversión crece
que empezar: por el principio. como la espuma.
Gráfico número 10 Ahora vienen los resultados. Anota A continuación verás los mismos
en qué casos has elegido la opción gráficos de antes un poco más
5
correcta. avanzados en el tiempo. Compara
lo que viste antes, lo que ves ahora
Ten en cuenta que acertar implica y piensa por qué has sido capaz de
haber escogido exactamente la acertar con tu elección o, por el
opción adecuada. contrario, por qué te has
equivocado por completo.
Por ejemplo, si decides mantenerte
al margen y hay una gran subida, Pasa a la página siguiente para ver
no has escogido lo correcto, pues cómo se han resuelto estos diez
has perdido una gran oportunidad casos.
de hacer dinero; si decides
comprar y el precio se queda
¿Compras? congelado, tampoco has elegido
¿Vendes? la alternativa adecuada pues,
¿Te mantienes al margen?
cuando menos, pierdes las
comisiones y la posibilidad de
haber puesto tu dinero en otro
valor más rentable.
Resultado del gráfico número 1 Resultado del gráfico número 2 Resultado del gráfico número 3
6
La opción correcta era: Vender La opción correcta era: La opción correcta era: Comprar
Mantenerse al margen
Si has escogido comprar, te has En el caso de que hayas elegido
equivocado diametralmente. Si has comprado o vendido, has vender, has metido la pata hasta el
perdido el tiempo, la oportunidad fondo.
Si has elegido mantenerte al de poner el dinero en un sitio mejor
margen, has perdido una gran y, como mínimo, el coste de las Por el contrario, si tu opción ha sido
oportunidad de hacer dinero con comisiones de entrar y salir. pasar, has dejado escapar una
la tendencia bajista. preciosa subida.
Resultado del gráfico número 4 Resultado del gráfico número 5 Resultado del gráfico número 6
7
La opción correcta era: La opción correcta era: La opción correcta era: Comprar
Mantenerse al margen Mantenerse al margen
¡Bonitas tendencias las de este
¡Vaya! Una interminable y ¿Has acertado en este caso? gráfico!
aburridísima fase lateral.
Resultado del gráfico número 7 Resultado del gráfico número 8 Resultado del gráfico número 9
8
La opción correcta era: Vender La opción correcta era: Vender La opción correcta era:
Mantenerse al margen
Espectacular caída en la que, si La tendencia bajista de fondo
hubiéramos abierto cortos, continúa y podemos lucrarnos con Después de esta gran subida viene
habríamos podido ganar ello. ¡un caótico descanso!
muchísimo dinero.
Espero que no hayas elegido
comprar…
Resultado del gráfico número 10 ¿Qué? ¿Cómo ha ido? Si has acertado 3 gráficos o
menos: No te preocupes, la
Haz un recuento de cuántos casos gran mayoría de los traders
has acertado.
9
que extraen dinero del
mercado de forma
Si has acertado más de 7 consistente suelen fallar más
situaciones: ¡Enhorabuena! de lo que aciertan. Tú
Eres un ninja de los puedes ser uno de ellos.
mercados. Asegúrate de que
puedes repetir este Estos gráficos están sacados de
experimento, no con diez, variados activos financieros, entre
sino con mil gráficos y, si los que se encuentran acciones
sigues manteniendo este españolas, acciones americanas,
porcentaje de aciertos, tírate índices internacionales, pares de
La opción correcta era: Vender de cabeza a operar en Bolsa. divisas y futuros de materias primas,
No tardarás en amasar una todos ellos en diversos marcos
Una vez más, se mantiene la inmensa fortuna. temporales.
tendencia en curso,
permitiéndonos hacer dinero sin Si has acertado entre 4 y 6 Dicho con otras palabras, he
necesidad de volvernos locos con gráficos: No tienes mal olfato intentado que fuesen gráficos muy
extrañas elucubraciones. para prever el sentido del variados ¿Y sabes lo mejor? Salvo
precio. No obstante, un par de excepciones, he elegido
acuérdate de que tu broker el momento del gráfico con los ojos
se quedará con una parte cerrados. Hasta cierto punto, son
de lo que ganes. gráficos aleatorios como los que
competencia del mercado hace errores fundamentales en ninguno Para deleite del profesional, el
que el compromiso entre de los aspectos de tu operativa. incauto siempre compra en el peor
rentabilidad y riesgo de tus momento posible. Esto es, justo
El mercado está lleno de trampas,
12
entradas apenas dejen margen cuando se ha producido una
para el éxito de la operación. Hay engaños y guerra psicológica. No oleada de compras y/o cuando el
que hilar muy fino. puedes entrar como un incauto en precio se halla bajo una
tus operaciones, haciendo justo lo resistencia.
Sin embargo tú puedes ganar que los profesionales quieren que
dinero. Pero no por azar. Además hagas. En el caso de operaciones a la
de que la entrada no sea siempre baja (cortos), el novato siempre
mala, tienes que hacerlo bien en Es cierto, la entrada sí que importa. vende cuando ha tenido lugar una
los otros aspectos de tu operativa Pero no tiene que ser brillante oleada de ventas y/o el precio se
en Bolsa. La entrada es tan sólo siempre, te puedes equivocar y haya sobre un soporte.
una pequeña parte del conjunto. puede ser sub-óptima. Sin
Los profesionales realizan bien embargo, no puede ser El desorientado novato se pasa la
todas las partes y tú no puedes decididamente mala. vida persiguiendo al precio. Si ve
hacerlo peor si quieres poder una espectacular subida, la
competir con ellos. No te preocupes, ahora vas a avaricia le puede y se lanza a
aprender cuando una entrada es comprar. Si se topa con un
He aquí la segunda gran lección decididamente mala. Así, podrás desplome del precio, le entra
de esta guía: no volver a cometer la tontería que pánico y liquida inmediatamente
los profesionales intentan y desean sus acciones.
Ganar dinero en Bolsa no es que cometas una y otra vez. Presta
cuestión de grandiosas entradas en atención:
el mercado, sino de no cometer
que el movimiento flojea y observes La sincronización con el mercado: Ya operes a favor de tendencia o a
que lo mejor ya se ha terminado. contracorriente, mantente
Este concepto es muy sencillo; sin
sincronizado con el mercado,
No subestimes la dificultad de salir embargo, en este apartado hay un 15
subiendo con él y bajando con él.
cuando te va mal y aguantar error que se comete mucho.
cuando te va bien. La breve frase Aprovecha los movimientos que te
Siempre pensamos en qué comprar
“Corta rápido tus pérdidas y deja convengan y hazte a un lado
y/o vender, pero muchas veces nos
correr tus ganancias” resume una cuando el sentido del mercado no
olvidamos de cuándo hacerlo. El
ingente cantidad de conceptos e te favorezca.
cuándo es, con diferencia, mucho
información. Por ello, no vamos a
más importante que el qué o el Tener este aspecto siempre
entrar ahora en más detalles.
cuánto. controlado te ahorrará muchos
El propósito de esta guía no es el disgustos.
A grandes rasgos, cuando el
de dar intrucciones precisas para
mercado sube, todos los valores
cada uno de los componentes de
suben y cuando el mercado baja,
tu operativa, ese es precisamente La selección de oportunidades:
todos los valores bajan. Esto se
el objetivo de Aprende a especular
aplica tanto en un marco temporal Se puede escribir un libro sobre qué
en Bolsa, sino el de asegurarnos de
de meses como de días, e incluso operaciones escoger y cuáles
que entiendes por qué ganar
de minutos. Es inútil, frustrante y desterrar y, desde luego, se
dinero en Bolsa parece tan fácil,
tremendamente ineficiente pueden leer docenas de libros que
pero realmente es tan difícil de
pelearse contra la marea. asumen (erróneamente) que el
hacer de forma sostenida y cómo
hay que enfocar cada bloque de éxito en Bolsa no es otra cosa que
Así pues, asegúrate de adoptar
tu sistema para lograrlo. elegir bien qué comprar (¿Conoces
una posición inteligente.
la historia del mono que lanzaba
dardos al Wall Street Journal?) Sin
embargo, la esencia es mucho más Puedes ser rentable equivocándote dispuesto a perder y deshacer la
sencilla, de entender, que no de mucho de esta forma: Ganando posición llegado a ese punto.
ejecutar, que todos esos cuando ganas mucho más de lo
El concepto de "quedarse pillado" 16
complicados métodos para que pierdes cuando pierdes.
es engañarse a uno mismo ¿Qué
seleccionar qué oportunidades
Cada ganancia debe contrarrestar más da perder el dinero en
transformarás en operaciones.
todas tus pérdidas. Por ejemplo, si efectivo que en papel? ¡Está
Acuérdate del juego de los diez pierdes tres de cada cuatro veces, perdido igual! Cuando compras
gráficos del principio. Fallaste en la la vez que ganas tienes que ganar unas acciones y el precio se
mayoría de las ocasiones (es lo más del triple que cuando has derrumba, estás perdiendo dinero
lógico y normal). Así que sólo tiene perdido, comisiones incluidas. en tiempo real. No es necesario
sentido que hagas una cosa: vender tus acciones para hacer
efectiva la pérdida pues, si
Desechar aquellas oportunidades
El control del riesgo: quisieras comprar algo con ese
en las que se asuma más riesgo
dinero, sencillamente no podrías,
que beneficio potencial. Al poner nuestro dinero en Bolsa pues ya no dispones de él.
asumimos un riesgo. Algunos dirán
Tienes que buscar oportunidades
que arriesgamos el dinero que Resumiendo, es fundamental
en las que puedas ganar mucho
invertimos; pero lo cierto es que no. entender que se gana y se pierde
más de lo que sea razonable
Arriesgamos tanto como queramos con cada bailoteo del precio y que
perder. Si jugases en igualdad de
arriesgar. No tenemos que perderlo hay que tener clarísimo hasta
condiciones, como lo habitual es
absolutamente todo para cancelar dónde estás dispuesto a llegar con
equivocarse, perderías dinero al ir
una posición. La clave está en tus pérdidas. Sabes que la Bolsa es
acumulando operaciones.
saber de antemano cuánto estás un juego de probabilidades.
Perderás muchas veces, por lo que que tú pienses antes, durante o bloques que componen tu
más te vale saber cuánto perderás depués de la operación. Nades o operativa).
como máximo antes de quedarte te ahogues, el mercado no lo
Márcate unas normas para realizar 17
sin ese dinero. notará; por eso tienes que
tus operaciones y síguelas a
adaptarte tú a él y no él a ti.
Puedes leer mucho más sobre este rajatabla; síguelas siempre.
tema en Novatos Trading Club. El Hay muchos aspectos de la
Así, cogerás confianza en tu
control del riesgo es la asignatura psicología que vale la pena
sistema a pesar de las numerosas
más importante del aprendiz de analizar en profundidad, pero
pérdidas que sufras. Es
especulador. ahora vamos a centrarnos en sólo
fundamental seguirlo fielmente y no
dos:
sólo seguirlo a medias; hacerlo o no
Por un lado, no debes empeñarte es lo que marca la diferencia entre
La psicología:
en acertar con el sentido del avanzar o dar tumbos.
Has de saber que la gran barrera precio. Trágate tu orgullo y sé
para triunfar en el mercado la flexible y adaptable.
tienes dentro de tu cabeza. La gestión del dinero:
Mantente atento a los cambios y
El mercado es como es y aunque él abierto a lo que el mercado te Este apartado va muy ligado al
cambia a cada momento, no está diga. No te obstines en llevar la control del riesgo y contesta a las
en tu mano alterar su devenir. Es razón, porque hacerlo no vale preguntas de cuántas acciones
como el mar y tienes que aprender nada aquí. comprar o vender, cómo gestionar
a nadar, si no quieres ahogarte. Lo la posición en función de cómo se
Por otra parte, respeta tu sistema
cierto es que cómo se mueva el desarrolle el movimiento del precio,
de trading (el conjunto de los
precio no depende en absoluto de etc.
donde tú entres o salgas y de lo
Simplificando, este bloque No existe rentabilidad sin riesgo y, a ¿Recuerdas el gráfico que te
establece cuánta carne pones en la vez, tienes que asumir que, mostraba al comenzar esta guía?
el asador en cada momento. Y no cuanto menos te arriegues, menos
Tenía una preciosa tendencia al 18
es una cuestión fácil. rentabilidad puedes esperar. Sin
alza que queríamos capturar.
embargo, tenemos recursos
Imagina que supieras con total
limitados y no hay simetría en el Ahora ha llegado el momento de
certeza que en la próxima
planteamiento. decirte cuál es el secreto para
operación vas a ganar dinero. Si yo
poder cazar tendencias como
fuera tú, pediría el préstamo más Por definición, llevamos las de
esta:
grande que fuera capaz de lograr perder: Necesitamos riesgo para
al banco y lo pondría todo en la poder obtener rentabilidad. Esta Tienes que arriesgar, tienes que
operación, apalancándome al rentabilidad puede ser positiva estar en el mercado para poder
máximo. (ganancia) o negativa (pérdida). Si cazar bonitas tendencias de vez en
la rentabilidad es enorme nosotros cuando. Pero tienes que sobrevivir,
Sin embargo, ahora ya sabemos
encantados pero, si la pérdida es tienes que ser capaz de perder una
que lo más probable es que no
enorme, sencillamente, nos y otra vez sin acabar en la ruina.
ganes dinero en la próxima
quedamos fuera de juego y no
operación. Estarías metido en un ¿Cómo se resuelve esto?
podemos seguir operando, ni
buen lío si hicieras lo del banco.
aprendiendo, ni nada de nada.
La clave para sobrevivir
Si, por el contrario, supieras con arriesgando es comprometer poco
Necesitamos riesgo, pero un mal
toda seguridad, que vas a perder dinero de cada vez, aplicando con
golpe con mucho riesgo y
dinero, sencillamente no entrarías, disciplina inquebrantable un
quedaremos fuera de combate
ahorrándote incluso las comisiones. sistema que es capaz de ganar
para siempre.
mucho las pocas que veces que se