Artículos Deportivos HECSA

Universidad Autónoma de Baja California

Lic. Administración Pública y Ciencias Políticas

EVALUACIÓN DE PROYECTOS

¨Artículos Deportivos HECSA¨

Nombre de la maestra:

María del Rosario Chávez Morelos

Integrantes del equipo:

Salvador Aguirre Sánchez

Héctor Rodríguez Yáñez

Mexicali B.C, a Noviembre 2010

ÍNDICE

-1-
 Artículos Deportivos HECSA

Introducción………………………………………………………………. 1
..
Descripción del 2
producto…………………………………………………
Vida útil del 3
producto……………………………………………………...
Características del 4
mercado……………………………………………….
Localización del 7
proyecto………………………………………………….
Análisis financiero
…………………………………………………………
• Inversión 8
fija…………………………………………………………
• Inversión en
capital…………………………………………………..
Relaciones costo beneficio
………………………………………………...
• Precios de los bienes…………………………………………. 9
………
• Estimación de ventas
mensuales……………………………………..
• Costos vs 1
beneficios………………………………………………….. 0
Presupuesto de ventas para el segundo año de 1
operaciones………….. 1
Presupuesto de ventas para el tercer año de 1
operaciones……………... 2
Flujos de efectivo y Valor Presente 1
Neto………………………………... 3
Tasa interna de 1
rendimiento……………………………………………… 4
Plazo de recuperación 1
descontado………………………………………. 5
Conclusiones……………………………………………………………… 1
.. 6

-2-
 Artículos Deportivos HECSA

INTRODUCCIÓN

El presente trabajo consiste en evaluar, el tipo de evaluación del proyecto

será EVALUACIÓN SIN EL PROYECTO nuestro proyecto que se denominara
“HECSA deportes”, en la primer parte de trabajo se describen las
características del producto así como la vida útil del producto y la
localización del proyecto.

En la segunda parte del trabajo se hace el presupuesto de las ventas

esperadas, así como de los gastos; correspondientes al primer año de
operaciones. Después en base a esos resultados se realizan los
presupuestos de ventas para los dos años siguientes al año después de
operación considerando la inflación a si como el incremento de las ventas.

Después con los presupuestos de ventas anteriormente obtenidos se

calculara el Valor Presente Neto (VPN) asi como la Tasa Interna de
Rendimiento (TIR).

Para finalizar con el trabajo se calcula el Plazo de Recuperación

Descontado (PRIV) el cual nos dira en que periodo se recupera la inversión
del negocio.

-3-
 Artículos Deportivos HECSA

Este trabajo pretende demostrar que nuestro proyecto es una alternativa

viable de inversión y pretende la creación de empleos; así como contribuir
al crecimiento económico de nuestro estado.

DESCRIPCIÓN DEL PRODUCTO

Nuestro proyecto es una tienda de artículos deportivos, los cuales

contamos con los artículos necesarios para la práctica de fútbol, fútbol
americano, tenis, natación, entre otros.

También nos dedicaremos a la venta de camisetas oficiales de equipos

deportivos del fútbol ya sea de equipos mexicanos como extranjeros.

Los artículos van dirigidos aquellas personas no importa de cualquier edad

que practiquen algún deporte y ocupen uniformes, tenis o cualquier otro
artículo para el buen desarrollo de la actividad.

También se atenderá a grupos de equipos para ofrecerles a todos los

integrantes los uniformes contando con vínculos de fabricantes de los
trajes, así como se contara atención para los entrenadores para orientarlos
sobre los mejores productos de nuestra empresa.

-4-
 Artículos Deportivos HECSA

VIDA ÚTIL DEL PRODUCTO

La vida útil de los uniformes podría ser de aproximadamente dos años de

uso o antes si los encargados del equipo deciden hacen un cambio radical
a la imagen. También a veces, los deportistas deciden cambiar antes de
tiempo si el uniforme se encuentra dañado.

Pero por ejemplo en otros bienes como lo son los zapatos o tenis
deportivos la vida útil es de un año en promedio, y también va a depender
el tipo de deporte que sea.

La mayor velocidad de sustitución del artículo favorece a nuestra empresa

que producen para un mercado ávido de consumo. Luego están los
consumidores, que ejercen su libertad a la hora de comprar.

Desde las asociaciones de usuarios recomiendan usar los artículos

mientras resulte rentable hacerlo y no menos tiempo. Sin olvidar, recalcan,
que la sociedad en su conjunto asume algunos costes que muchas veces el
consumidor ignora.

-5-
 Artículos Deportivos HECSA

CARACTERÍSTICAS DEL MERCADO

Un Desarrollo Económico que crea oportunidades para todos, propicia la

justa distribución de la riqueza, producto del trabajo honesto, que busca en
la mejora de la calidad de vida, desarrollar una sociedad consciente y
comprometida con el respeto y conservación del medio ambiente, en el
que se aprovechan recursos, talentos y aptitudes de sus habitantes y se
capitalizan las oportunidades de los mercados a través del fortalecimiento
de la empresa y del desarrollo de las cadenas productivas, las cuales
basándose en sus vocaciones logran una integración, un alto grado de
competitividad y un reconocimiento a nivel internacional.

La actividad económica de Baja California presenta un perfil de

crecimiento y diversificación que le ha permitido incrementar su PIB y
generar empleos para la población, pero también ha estado sujeta a
fluctuaciones que la han precipitado a la baja como consecuencia de
fenómenos externos, tal y como aconteció en 1995 y en el 2001.

Sin embargo, en el período de 1996 a 2000, el PIB creció a un promedio de

cinco por ciento anual y se crearon aproximadamente 47,000 empleos por

-6-
 Artículos Deportivos HECSA

año, con excepción de 2001, en que se cerraron 46,000 empleos como

consecuencia de la recesión norteamericana. Esto tuvo su explicación en la
estrecha vinculación de las operaciones de la industria maquiladora con el
mercado de este País. Pero este fenómeno no fue igual en las demás
ramas económicas, en donde prácticamente no se perdieron empleos, por
su orientación al mercado interno.

La generación de empleos es una necesidad que debe atenderse para dar

respuesta a una demanda de la población, que no puede ser postergada,
porque es la forma en que los trabajadores pueden obtener ingresos.

Para cubrir esta demanda es necesario crear 50,000 empleos anuales, en

virtud del crecimiento acelerado de la población demandante de trabajo.

Las micro y pequeñas empresas desempeñan un papel importante, porque

representan el 97.5 por ciento del total de la estructura empresarial y
constituyen la base para detonar la expansión de la economía, pues son la
semilla para el desarrollo futuro del Estado. Como un elemento potencial
se cuenta con las fortalezas manifiestas en vocaciones de los Municipios y
micro-zonas del Estado, las cuales ofrecen recursos naturales y ventajas
competitivas.

El financiamiento para la actividad productiva tiene diversas formas y

modalidades, tanto bancarias como no bancarias, pero no se orienta en
forma suficiente al sector que más lo requiere: la micro y pequeña
empresa, cuyos intermediarios crediticios, además, resultan insuficientes
por dos factores: el alto costo del dinero y las condiciones para acceder al
mismo, ya que requieren de activos para respaldar los créditos. Se estima
que el 97 por ciento del total de las empresas están imposibilitadas para

-7-
 Artículos Deportivos HECSA

crecer por falta de crédito, aún cuando el sector público ofrece alternativas
a través de distintas fuentes financieras y los instrumentos que el Gobierno
del Estado tiene para brindar fondos de apoyo a este sector.

El comercio es un sector que ha venido registrando menor participación en

el PIB del Estado. De ocupar una posición predominante en 1997 con el 24
por ciento del total, en 1999 pasó a 21.5 por ciento, desplazándose el
margen perdido a la industria manufacturera para sustituir al comercio en
el liderazgo. El 97.6 por ciento de los establecimientos son micros y
pequeños, mismos que demandan acciones para impulsarlos y ser más
competitivos.

Además, debe reconocerse la competencia desventajosa que significa el

comercio en el País vecino, lo que obliga a nuestro comercio a ser más
eficiente para la retención del consumidor.

Desde otra perspectiva, la actividad comercial se caracteriza por tener una

estructura dual; por un lado, el sector del gran comercio que es
representado por los modernos centros comerciales y las grandes cadenas
comerciales de autoservicio y departamentales, mismas que captan más
del 50 por ciento de las ventas totales y que, a su vez, representan el 2.4
por ciento del total de establecimientos, y por el otro, el micro y pequeño
comercio que opera en condiciones desventajosas y con pocas
posibilidades de crecimiento.

-8-
 Artículos Deportivos HECSA

LOCALIZACIÓN DEL PROYECTO

La localización marcada con letra A representa la “Plaza San Pedro”, que

será donde se instalara nuestros artículos deportivos HECSA.

-9-
 Artículos Deportivos HECSA

ANÁLISIS FINANCIERO

Inversión Fija

Pago de depósito y un mes de renta 20 000.00

del local
Mobiliario 50 000.00
• Aparadores
• Maniquíes
Compra de artículos deportivos para 100 000.00
venta
Automóvil de la empresa 80 000.00

Total $ 250
000.00

Inversión en capital

El capital para iniciar con el proyecto será aportado por los socios del
negocio.
Aportaciones de los socios
Salvador Aguirre Sánchez 150 000.00
Héctor Rodríguez Yañez 150 000.00

- 10 -
 Artículos Deportivos HECSA

Total $ 300
000.00

RELACIONES COSTO BENEFICIO

Precios de los bienes:

Costo de Ventas Precios de Venta

unitario (55% de unitario
la ventas)
Espinilleras 82.50 150
Balones 275 500
Uniformes 440 800
Tenis 495 900
Protección 220 400
Accesorios para el 99 180
campo
Medicamentos 110 200
deportivos

Estimación de las ventas mensuales:

Cantid Precios de Total Mensual

ad Venta
unitario
Espinilleras 15 150 11 250.00
Balones 10 500 5 000.00
Uniformes 25 800 20 000.00
Tenis 25 900 22 500.00
Protección 15 400 6 000.00
Accesorios para el 20 180 3 600.00
campo
Medicamentos 25 200 5 000.00
deportivos

- 11 -
 Artículos Deportivos HECSA

Totales $ 73
(Beneficios) 350.00

COSTOS VS BENEFICIOS

Beneficios Costos

Ingresos por ventas $ 73 Servicios (agua, luz 4 000.00

350.00 teléfono, internet)
Renta del Local 10 000.00
Sueldos y salarios 18 000.00
Otros gastos 25 000.00

Total $ 73 Total $ 57
350.00 000.00

Beneficios 73 350.00
Costos 57 000.00
Utilidad mensual antes de $ 16 350.00
impuestos

Ingresos Mensuales $ 16 350.00

Meses X 12
Ingreso anual $ 196 200.00

El presupuesto de ingreso anual para el primer año de operación (2010)

es de $ 196,200.00 sin considerar los impuestos que se tengan que pagar
al gobierno.

- 12 -
 Artículos Deportivos HECSA

PRESUPUESTO DE VENTAS PARA EL SEGUNDO AÑO DE

OPERACIONES

El banco de inversión Merrill Lynch estimó que la inflación en México

retomará su tendencia descendente en 2011, tras señalar que este año el
índice será de 5.25 por ciento.

• Damos inicio por el ano del 2011 donde tendremos una inflación para
2011 = 5.25% (.9475) considerando que ya se encontrara
recuperando la economía mundial.

• Publicidad Incremente las ventas: 15 % con respecto al primer año de

operaciones ya que la empresa estará ya totalmente establecida y contara
con clientes fijos.

• Se estima que debido a los retrasos de las entregas de los proveedores se

perderá el 8% de las ventas totales, equivalentes a 15,696.00.

• El presupuesto de ingreso anual para el primer año de operación (2010)

es de $ 196,200.00

PV= [(V+F)E]A
PV= [($ 196 200 – 15 696) 0.947]1.15
PV=[($180,504)0.947]1.15
PV= [$ 170 937.28] 1.15
PV= $196,577.87

P resupuesto de Ventas
F actores que afectan
E Inflación

- 13 -
 Artículos Deportivos HECSA

A publicidad
Ventas del año anterior

PRESUPUESTO DE VENTAS PARA EL TERCER AÑO DE OPERACIONES

• Damos inicio por el ano del 2012 donde tendremos una inflación para
2012 = 4.75% (.952) considerando que ya se encontrara
recuperando la economía mundial.

• Publicidad Incremente las ventas: 15 % con respecto al primer año de

operaciones ya que la empresa estará ya totalmente establecida y contara
con clientes fijos.

• Se estima que debido a los retrasos de las entregas de los proveedores se

perderán el 5% de las ventas totales del año anterior, equivalente a
9,828.89

• El presupuesto de ingreso anual para el segundo año de operación

(2011) es de $196,577.87

PV= [(V+F)E]A
PV= [(196,577.87 – 9,828.89) 0.952]1.15
PV= [(186,748.98) 0.952]1.15
PV= [$177,785.02] 1.5
PV= $ 204,452.77

P resupuesto de Ventas
F actores que afectan

- 14 -
 Artículos Deportivos HECSA

E Inflación
A publicidad
Ventas del año anterior

FLUJOS DE EFECTIVO
I = 300,000.00
FE1 = $196,200.00
FE2 = $196,577.87
FE3 = $204, 452.77
i= 10%
VALOR PRESENTE NETO

196 196 204

VPN - 300 200 577.87 452.77
( + + )
= 000 + (1 + . (1 + . (1 + .
10 ) 10 )2 10 )3

VPN - 300 178 162 153

( + + )
= 000 + 363 461.04 608.39

VPN - 300 494

( )
= 000 + 432.43

VPN 194
= 432.43

i= 50%

- 15 -
 Artículos Deportivos HECSA

196 196 204

VPN - 300 200 577.87 452.77
( + + )
= 000 + (1 + . (1 + . (1 + .
50 ) 50 )2 50 )3

VPN - 300 130 87 60

( + + )
= 000 + 800 367.94 578.59

VPN - 300 278

( )
= 000 + 746.53

-
VPN
21,253.4
=
7

TASA INTERNA DE RENDIMIENTO

194 432.43
(.50 - .
TIR = .10 + 194 432.43 -(- 21
10)
253.47)

194
.10 (.50 - . 432.43
TIR =
+ 10) 215
685.90

.10 .
TIR = (.40)
+ 90146

- 16 -
 Artículos Deportivos HECSA

.10 0.360
TIR =
+ 5

0.460
TIR =
5

46.05
TIR =
%

PLAZO DE RECUPERACIÓN DESCONTADO

N FE FD FAD

0 -300 -300 -300

000.00 000.00 000.00

1 196 178 -121

200.00 363.00 637.00

2 196 162 40

577.87 421.04 784.04

3 204 153 193

452.77 608.39 392.43

4

- 17 -
 Artículos Deportivos HECSA

PRIV=N-1+[(FAD)N-1/(FD)N]

PRIV= 2-1+[-121 637.00 / 162 421.04]

PRIV= 2-1 + -0.7488

PRIV = 1-0.7488

PRIV= 0.2512

Como se puede observar la inversión se recupera entre el 1er y 2do año de

operaciones.

CONCLUSIONES

Al aplicar las herramientas necesarias para la evaluación del proyecto

podemos hacer la siguiente conclusión en base a los resultados
presentados en este trabajo:

• Con la venta de artículos deportivos en el primer año de operaciones

se obtendrá $ 196,200 de utilidad antes de impuestos.
• El resultado de los presupuestos de ventas señalan los siguientes
ingresos para los próximos años, 2do. Año $196,577.87 y 3cer.
Año $204,452.77.
• La Tasa Interna de Rendimiento del proyecto es de 46.05%.
• El plazo de recuperación descontado se puede observar la
recuperación del capital será entre el 1er y 2do año de operaciones.

- 18 -
 Artículos Deportivos HECSA

Al tomar en cuenta los datos y ponernos a reflexionar en la viabilidad del

proyecto emprendedor, consideramos que es muy buena opción de
inversión, si notamos en la proyección de ventas no son cantidades
grandes estimadas que fácilmente se pueden alcanzar para poder
recuperar la inversión.

Comparando los ingresos que tendríamos en el segundo año de

operaciones recuperaríamos la inversión y en el mismo año ya se
empezarían a notar las ganancias de HECSA, comparando con las
inversiones bancarias que solo otorgan el 6% de interés anual nuestro
proyecto es la mejor alternativa de inversión.

- 19 -