Elaboración de Fichas Técnicas de

Acuerdo al Sistema Nacional de

Programación Multianual y
Gestión de Inversiones
INVIERTE.PE

Enrique Alberto Quispe Chávez

Email: equispe@esan.edu.pe
Móvil: 998781193
 SESION N° 02:

Sistema Nacional de Programación

Multianual y Gestión de Inversiones
Multianual

Parte II
I.- Ciclo de Inversión
 1.-Programación Multianual
La Programación Multianual de Inversiones se realiza para un periodo mínimo de 3 años,
contados desde el año siguiente a aquel en el que se realiza la programación.

Los Sectores, a través de sus Oficinas de Programación Multianual de Inversiones, deberán:

a. Elaborar el diagnóstico de la situación de las brechas de infraestructura y/o de acceso a
servicios públicos;
b. Establecer los objetivos a ser alcanzados y los criterios de priorización para las
inversiones a ser financiadas por el Gobierno Nacional; y,
c. Comunicar dicha información a los GR y GL para la elaboración de sus respectivos PMI.

Los GR y GL, a través de sus Oficinas de Programación Multianual de Inversiones, deberán

informar a los Sectores sus PMI en lo que corresponda a la responsabilidad funcional de
cada Sector. En el caso de los Gobiernos Regionales y Gobiernos Locales, el PMI
debe enmarcarse en las competencias de sus niveles de gobierno respectivos,
conforme a la normativa de la materia y respetar los planes sectoriales
nacionales.
 1.-Programación Multianual
Establecidos los objetivos, criterios de priorización, metas de producto e indicadores de resultado,
cada Sector, GR y GL deberá:

a. Determinar la cartera de inversiones a ser ejecutadas

b. Para el caso de los proyectos de inversión indicar:
 La potencial fuente de financiamiento y la modalidad de ejecución recomendada.
 Los montos de inversión estimados.
 El periodo de inicio y término tanto para la fase de Formulación y Evaluación
como para la fase de Ejecución, según sea el caso, pudiendo considerar propuestas de
inversión a nivel de idea o proyectos con estudios de pre inversión elaborados o en
elaboración, así como proyectos viables, o con Expediente Técnico o documento similar, o en
Ejecución.
Diagnostico de Brecha

• La OPMI-Sector conceptualiza y establece los indicadores de

brechas, comunicándolos a los GSN antes del 07 de enero.
• Toda OPMI elabora el diagnóstico de brechas de su ámbito de
competencia.
• Toda OPMI establece sus objetivos a 3 años (mínimo)
• Toda OPMI establece los criterios de priorización (en concordancia
con los planes sectoriales nacionales)
• Toda OPMI remite a su OR las brechas y criterios.
• Los OR aprueban las brechas y criterios.
• Los OR-Sector comunican a la DGPMI sus indicadores de brechas y
la forma de medirlos.
 Selección de Cartera de Inversión

• La OPMI selecciona y prioriza las inversiones identificadas para

alcanzar las metas, considerando las proyecciones del MMM.
• La selección y priorización debe considerar, además, ͞la capacidad de
gasto de capital͞
• Orden de prelación:
i. Las inversiones por liquidar o pendientes de liquidación.
ii. Las inversiones en funcionamiento para asegurar OyM.
iii. Las inversiones en ejecución que culminen en el año siguiente.
iv. Las inversiones en ejecución que culminen sucesivamente en los años
posteriores.
v. Las inversiones sin ejecución que cuenten con ET o equivalente.
vi. Las inversiones sin ejecución que cuenten con aprobación o viabilidad.
vii. Las inversiones nuevas y en formulación (incluye ideas)
• La cartera de inversiones del Sector comprenderá las transferencias.
• Las OPMI-GSN informa lo correspondiente a la OPMI-Sector hasta el 31 de
enero; la OPI-Sector emite opinión hasta antes del 15 de febrero.
• La cartera de inversiones incluyen las inversiones no PIP.
Elaboración y Propuesta del PMI

• La OPMI elabora el PMI y lo registra en el Módulo PMI de

al Anexo 03.
• El PMI debe enmarcarse respectivamente en los Planes Sectoriales
Nacionales, Planes de Desarrollo Concertado Regionales y Locales.
• Concluida la elaboración del PMI, la OPMI se lo presenta al OR para para
su aprobación.
Flujograma de la Programación Multianual de
Inversiones
 2.- Formulación y Evaluación

La fase de Formulación y Evaluación se inicia con la elaboración de la Ficha Técnica o del

estudio de pre inversión respectiva, siempre que el proyecto de inversión está previsto en el
PMI respectivo.

La UF registra el proyecto de inversión en el Banco de Inversiones, así como el resultado de la evaluación

realizada.

La Ficha Técnica y los estudios de pre inversión son documentos técnicos, con carácter de Declaración
Jurada, que tienen por finalidad permitir el análisis técnico y económico respecto del proyecto de inversión
y decidir si su ejecución está justificada, en función de lo cual la UF determina si el proyecto es viable o no.
Con el resultado de la evaluación realizada por la UF culmina la fase de Formulación y Evaluación.

En el marco de las metodologías específicas, los OR de los Sectores del Gobierno Nacional, definirán
progresivamente las Fichas Técnicas aplicables a los proyectos de inversión, las cuáles pueden ser para
proyectos estándar, o simplificadas. Dichas Fichas deberán incluir como mínimo:
a. Definición del problema y objetivos;
b. Cuantificación de su contribución al cierre de brechas;
c. Las líneas de corte y/o los parámetros de formulación y evaluación respectivos (entendiendo por
éstos a la demanda, oferta, costos y beneficios)
d. Información cualitativa sobre el cumplimiento de requisitos institucionales y/o normativos para su
ejecución y funcionamiento, según corresponda.
Tipo de Estudio según nivel de Inversion
 2.- Formulación y Evaluación
La OPMI de cada Sector del Gobierno Nacional, propone a su OR, la
estandarización de proyectos y las Fichas Técnicas respectivas.
En el caso de proyectos de inversión cuyo monto de inversión sea menor o igual a 750
UIT, bastará para su análisis técnico y económico con la elaboración de la Ficha
Técnica simplificada para la tipología del proyecto de inversión, que apruebe el Sector
funcionalmente competente.
11.5 Para efectos del Sistema Nacional de Programación Multianual y Gestión de Inversiones,
se consideran proyectos de inversión de alta complejidad a aquellos que:
a. Tienen un monto de inversión mayor o igual a 15 000 UIT o a la línea de corte
definida para la tipología del proyecto por el Sector funcionalmente competente; o,
b. Aquellos que no sean estandarizadles. El Sector del Gobierno Nacional
funcionalmente competente, determinará la estandarización de los proyectos de
inversión de su competencia funcional.
Todos los proyectos de inversión considerados de alta complejidad, deberán contar con los
estudios de pre inversión a nivel de Perfil respectivos como requisito para su evaluación y, de
corresponder, su declaración de viabilidad. Los estudios de pre inversión a nivel de Perfil
deberán contar como mínimo con lo siguiente:
a. Diagnóstico del estado situacional o necesidad que se pretende resolver y de los factores
que influyen en su evolución.
 2.- Formulación y Evaluación
b. Definición del problema y objetivos;
c. Estudio de mercado del servicio público: análisis de oferta actual, oferta optimizada,
demanda actual, proyección futura y cálculo de la brecha;
d. Estudio técnico: análisis del tamaño óptimo, localización, tecnología y momento óptimo
de la inversión;
e. Identificación, medición y valorización de los costos y beneficios sociales;
f. Evaluación social del proyecto
g. Plan de implementación
h. Análisis de la sostenibilidad
Para aquellos proyectos de alta complejidad que tengan un monto de inversión mayor o
igual a 407 000 UIT, se realizará un estudio a nivel de Perfil reforzado.
El estudio de Perfil se elabora a partir de la información existente (origen secundario), juicios
de expertos e información primaria para las variables relevantes para la toma de decisión de
inversión. El Perfil reforzado, adicionalmente, profundiza el análisis de la alternativa
seleccionada con información primaria.
 INVERSIONES DE OPTIMIZACION, AMPLIACION
MARGINAL, REPOSICIONY REHABILITACION (IOARR)

Inversiones de Optimización Inversiones de Inversiones de Inversiones de

Ampliación Reposición Rehabilitación
Marginal

Corresponden a las siguientes Intervenciones Intervenciones temporales Intervenciones temporales

intervenciones temporales: temporales que destinadas al reemplazo de que tienen por finalidad la
a) Adquisición de Terrenos que incrementan el activo activos existentes que son reparación o renovación
se deriven de una no financiero de una parte de una unidad total o parcial de
planificación de la ampliación entidad publica, que productora de bienes y/o instalaciones, componentes
de la oferta de servicios no modifican servicios publico cuya vida de sistemas, equipamiento
públicos priorizados en el sustancialmente su útil ha culminado y que no y/o elementos
PMI. capacidad de implican ampliación de constructivos para
b) Inversiones correspondientes producción de capacidad para la provisión volverlos al estado original
al resultado de una servicios como del servicio. y que no implican
optimización de la oferta máximo en un 20 %. ampliación de capacidad
existente de un servicio para la provisión del
publico priorizado en el PMI. servicio.
IDENTIFICACION DE LAS IOARR

De acuerdo a la naturaleza de la intervención se debe identificar las IOARR y a su vez verificar lo

siguiente:
• Ser un Activo Estratégico
• Que pertenezca a una misma UP.
REGISTRO DE LAS INVERSIONES DE OPTIMIZACION, AMPLIACION
MARGINAL, REPOSICION Y REHABILITACION (IOARR)
 CLASIFICACION PRESUPUESTARIA DE LAS INVERSIONES

Es importante indicar que dentro de la Genérica de Gasto 2.6, según el Clasificador Presupuestario de Gastos
de la Dirección General de Presupuesto Publico del MEF, existe un sub grupo que no se clasifica como
proyectos de Inversión o como IOARR, porque no tienen un valor estratégico al Cierre de Brechas Prioritarias,
la cual se le ha denominado como Otros Gastos de Capital.

Proyectos de Inversión
INVIERTE.PE
IOARR ACTIVO ESTRATEGICO (*)

Otros Gastos de Capital

ACTIVO NO ESTRATEGICO(**)

Generalmente los Otros Gastos de Capital comprende:

• Gastos por la Adquisición de Maquinarias, Equipos y Mobiliario para oficinas.
• Gastos por Adquisición de Vehículos para fines Administrativos.
• Gastos por la Adquisición por Maquinaria y Equipos diversos para aseo y limpieza para oficinas.

En conclusión todo aquel activo menor o que tenga un rol operativo o secundario, se puede clasificar como
otro Gasto de Capital, la cual no debe considerarse en la cartera de inversiones en el Marco del PMI y no
aplica los procesos del Invierte.

(*) Activo Estratégico: Contribuye al Cierre de Brecha y que su valor de mercado sea significativo
(**)Activo No Estratégico: No contribuye al Cierre de Brecha.
INVERSIONES NO PREVISTAS CUYA EJECUCION SE REALIZARA EL AÑO 2018

TIPO I: INVERSIONES REGISTRADAS EN EL PMI EN LOS AÑOS 2 Y 3 QUE REQUIEREN EJECUTARSE EN EL AÑO 1,
DEBIDO A LA DISPONIBILIDAD DE RECURSOS SIN GENERAR DEMANDA ADICIONAL AL TESORO.

OPMI OF. PRESUPUESTO

UNIDAD FORMULADORA

Informe Técnico Documento que sustente la

sustentando la disponibilidad de recursos
incorporación y listado generados por saldos o
de inversiones que se anulaciones o incorporación
sustituirán. de mayores recursos.
INVERSIONES NO PREVISTAS CUYA EJECUCION SE REALIZARA EL
AÑO 2018

TIPO II: INVERSIONES NO REGISTRADAS EN EL PMI QUE REQUIEREN EJECUTARSE EN EL AÑO 1, DEBIDO A LA
DISPONIBILIDAD DE RECURSOS SIN GENERAR DEMANDA ADICIONAL AL TESORO.

OPMI OF. PRESUPUESTO UNIDAD FORMULADORA

Documento que sustente

Informe Técnico la disponibilidad de
sustentando que la recursos generados por
incorporación de saldos o anulaciones
las inversiones precisando la actividad
estén orientadas al que habilita el
cierre de brechas
de infraestructura o
servicios.
presupuesto, genérica de
gasto, así como la
incorporación de
2. APP
mayores recursos.
 DECLARATORIA DE VIABILIDAD

➢ Es requisito previo a la ejecución

➢ Se aplica a un proyecto de inversión que ha evidenciado:
▪ Estar orientado al cierre de brechas
▪ Contribuye al bienestar de la población beneficiaria
▪ El bienestar es sostenible durante el funcionamiento del proyecto
 3.- Ejecución
Se inicia con la elaboración del expediente técnico o documentos equivalentes

La fase de
• Comprende la ejecución financiera y física de las inversiones conforme al PMI
Ejecución

Modificaciones • Las modificaciones resultantes del ET deben ser registradas por la UEI en el Banco de
resultantes del
ET Inversiones

Seguimiento • Lo realiza la OPMI través del Sistema de Seguimiento de Inversiones (integrado

de la fase de
ejecución al SIAF)

• Las modificaciones que se enmarcan en las variaciones permitidas po

Modificaciones la Ley de Contrataciones son registrada por la UEI antes de ejecutarlas
durante la
ejecución física • Otras modificaciones deben ser previamente registradas por la UF

Culminada la
ejecución • la UEI realiza la liquidación física y financiera y cierra
física el registro en el Banco de Inversiones
 3.- Ejecución
La fase de Ejecución comprende la ejecución financiera y física con cargo a los recursos
asignados a las inversiones conforme a la programación multianual, y aprobados en los
presupuestos.

La fase de Ejecución se inicia con la elaboración del expediente técnico o documentos

equivalentes para los proyectos de inversión viables o para las inversiones de optimización,
de ampliación marginal, de reposición y de rehabilitación aprobadas por la UF. Dicha
elaboración debe sujetarse a la concepción técnica y dimensionamiento contenidos en la ficha
técnica o estudios de pre inversión, para el caso de los proyectos de inversión; o a la
información registrada en el Banco de Inversiones, para el caso de las inversiones de
optimización, de ampliación marginal, de reposición y de rehabilitación.

La información resultante del expediente técnico o documentos equivalentes debe ser

registrada por la UEI en el Banco de Inversiones. El seguimiento de la fase de Ejecución se
realiza a través del Sistema de Seguimiento del Sistema Nacional de Programación Multianual
y Gestión de Inversiones, herramienta del la el Banco de Inversiones con el Sistema Integrado
de Administración Financiera (SIAF-SP), y similares aplicativos informáticos.
 3.- Ejecución
Luego de la aprobación del expediente técnico o documentos equivalentes,
conforme a la normativa de la materia, se inicia la ejecución física de las
inversiones. Las modificaciones que se presenten durante la ejecución física del proyecto de
inversión que se enmarquen en las variaciones permitidas por la normativa de contrataciones,
son registradas por la UEI antes de ejecutarlas. Cualquier otra modificación debe ser
previamente registrada por la UF y proceden únicamente en el caso de los
proyectos de inversión y siempre que no cambien la concepción técnica y
dimensionamiento contenidos en la ficha técnica o estudios de pre inversión, que
su financiamiento no retrase el inicio de otros proyectos de inversión considerados
en la programación multianual ni afecte el plazo previsto para la culminación de proyectos de
inversión en ejecución.

Culminada la ejecución física de las inversiones, la UEI realiza la liquidación física y

financiera respectiva, y cierra el registro respectivo en el Banco de Inversiones.
12.6.- La ejecución de los proyectos de inversión a ser ejecutados mediante
asociaciones público privadas, se sujeta a lo que establezca el contrato respectivo.
 4.- Articulo 13:Funcionamiento
En la fase de Funcionamiento, la operación y mantenimiento de los activos
generados con la ejecución de las inversiones y la provisión de los servicios
implementados con dicha inversión, se encuentra a cargo de la entidad titular de los
activos o responsable de la provisión de los servicios, la misma que debe prever los
créditos presupuestarios necesarios para dicho fin, conforme a la normatividad del Sistema
Nacional de Presupuesto, vigente.

Si el proyecto de inversión culminado cumple con los criterios de evaluación ex post

establecidos por la Dirección General de Programación Multianual de
Inversiones, la OPMI realiza dicha evaluación con el fin de obtener lecciones
aprendidas que permitan mejoras en futuras inversiones. Para tal efecto, la DGPMI
podrá publicar anualmente la relación de los proyectos de inversión que serán objeto de
evaluación ex post.
 FASE DE FUNCIONAMIENTO

La operación y • Se da la O&M de los activos y/o servicios generados por las

mantenimiento entidades que tienen a su cargo (Ej. EPS, municipalidades
provinciales, UGM, OE).

• El titular de los activos y/o servicios, remite reportes anuales

Reportes sobre el estado de los activos a la OPMI de Sector, o del GR o
anuales GL

La OPMI realiza la evaluación ex post si el proyecto

Evaluación ex de inversión culminado cumple con los criterios de
post evaluación ex post establecidos por la DGPMI, a fin
de obtener lecciones aprendidas.
Registro de Inversiones de Optimización, de
ampliación marginal, de reposición y de
rehabilitación.
Las inversiones de optimización, de ampliación marginal, de reposición y/o de
rehabilitación se registran de forma agregada y simplificada en el PMI del Sector,
GR o GL respectivo, con la indicación de la brecha a la que están directamente
vinculadas; el indicador de resultado; la tipología del activo o bien, de
corresponder; así como el monto de inversión total estimado, el plazo estimado
de inicio y término de su ejecución.
Las UF deben determinar si el servicio que será objeto de alguna de las
inversiones a que se refiere el presente artículo, requiere que la capacidad para su
provisión sea ampliada, en cuyo caso deben formular el proyecto de inversión
respectivo. Para cada inversión de optimización, de ampliación marginal, de reposición y/o de
rehabilitación que se requiera ejecutar, la UF registra en el Banco de Inversiones la
información siguiente:
a. Servicio o infraestructura vinculada.
b. Clasificación Funcional.
c. Costo de Inversión.
d. Cronograma de Ejecución.
e. Metas Físicas esperadas.
f. Costo anual de mantenimiento
g. Localización geográfica.
 Registro de Inversiones de Optimización, de
ampliación marginal, de reposición y de
rehabilitación.
Las UF, bajo responsabilidad, no podrán registrar como inversiones de optimización, de
ampliación marginal, de reposición y/o de rehabilitación, intervenciones que tengan por
finalidad realizar gastos de carácter permanente ni fraccionar proyectos de inversión.
Asimismo, las UF, bajo responsabilidad, no podrán registrar inversiones de
optimización, de ampliación marginal, de reposición y/o de rehabilitación, para
servicios o infraestructuras que hayan sido objeto de dichas inversiones, en un
periodo de tres (03) años contados desde que se culminó la ejecución.
DIFERENCIAS EN EL PROCESO
DEL CICLO
GRACIAS