Hugh Rudnick Van De Wyngard

Mercado eléctrico chileno:

¿lograremos que no se apague la luz?

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 Takeaways- ideas para la casa

El origen de la crisis energética/eléctrica

chilena no es ni técnico ni económico, es
socio-político
Hay diferentes alternativas de desarrollo
futuro de la infraestructura eléctrica, con
diferentes costos
Todos tenemos responsabilidades para
lograr salir de la crisis: el Estado, las
empresas y la ciudadanía
La Región del Biobío es un importante
contribuyente al abastecimiento eléctrico
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 Índice

Crisis del mercado eléctrico chileno

Regulación del mercado
Desarrollo del mercado
Desafíos e incertidumbre
Proyecciones a futuro
Reflexiones finales

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 CRISIS DEL MERCADO
ELÉCTRICO CHILENO

www.systep.cl 4
 Consenso de crisis

Hay consenso transversal sobre situación

crítica del desarrollo de infraestructura
eléctrica
Sufrimos efectos de energía cara, sucia e
insegura, que pone en jaque nuestra
capacidad de crecer como país y ser
competitivos en mercados internacionales
Situación pareciera perpetuarse sin fin
conocido

www.systep.cl 5
 Desarrollo económico y energético

GDP per capita

(US$ at current price 2013)
60.000
55.000
50.000
45.000 Germany USA
40.000
United France
35.000 Kingdom
OECD
30.000 Spain
25.000
Chile 2020
20.000 (expected)
15.000
Chile 2010
10.000
World
5.000 India Chile 2000
0
0 2.000 4.000 6.000 8.000 10.000 12.000 14.000
Electric power consumption (kWh per capita)
Fuente: Banco Mundial, INE Julio 2013

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 Desarrollo económico y eléctrico Chile

Tasa de crecimiento de la energía SIC+SING de un 4% a 6% por año

respondiendo a crecimiento económico.
Eenrgía [GWh] Tasa de
Ventas de energía Consumo proyectado crecimiento [%]
120.000 Crecimiento consumo eléctrico
09%
08%
100.000
07%
80.000 06%
05%
60.000
04%
40.000 03%
02%
20.000
01%
0 00%
2000 2002 2004 2006 2008 2010 2012 2014 2016 2018 2020 2022
Fuente: CNE, ITD octubre 2012

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 Crisis en desarrollo

Altos costos de abastecimiento (SIC)

GWh US$/MWh
Pasada Embalse Eólica Carbón Gas GNL Otros Diesel Costo marginal (US$/MWh)
5.000 350
4.500
300
4.000
3.500 250
3.000 200
2.500
2.000 150

1.500 100
1.000
50
500
0 0
1 3 5 7 9 11 1 3 5 7 9 11 1 3 5 7 9 11 1 3 5 7 9 11 1 3 5 7 9 11 1 3 5 7 9 11 1 3 5 7 9 11 1 3 5 7
2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013
Fuente: Systep-CDEC-SIC, Junio 2013

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 Precios de energía en Chile y la OCDE
Precio energía industrial Precio energía residencial
Japón 1 1 Hungría
Eslovaquia 2 2 Eslovaquia
República Checa 3 3 Alemania
Alemania 4 4 Polonia
Chile 5 5 España
Austria*** 6 6 Dinamarca
7 Portugal
Irlanda 7
8 Turquía
España 8
9 República Checa
Portugal 9
10 Italia
Turquía 10 11 Chile
Bélgica 11 12 Austria
Hungría 12 13 Eslovenia
Suiza 13 14 Irlanda
Reino Unido 14 15 Bélgica
Eslovenia 15 16 Holanda
Grecia 16 17 Japón
Polonia 17 18 Reino Unido
Francia 18 19 Estonia*
Holanda 19 20 Suecia
Luxemburgo 20 21 Nueva Zelanda
México 21 22 Grecia
Dinamarca 22 23 Luxemburgo
24 OCDE
Finlandia 23
25 Finlandia
OCDE* 24
26 Francia
Suecia 25
27 México
Israel 26 28 Israel
Estonia* 27 29 Suiza
Nueva Zelanda 28 30 Korea
Noruega 29 31 Estados Unidos
Estados Unidos 30 32 Noruega
Korea** 31 33 Canadá*
0 20 40 60 80 100 120 140 160 180 350 300 250 200 150 100 50 0
US$/MWh Fuente: IEA, 2011

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 Crisis proyectada a futuro

Demanda incremental no sería satisfecha al 2016

Fuente: Systep, Junio 2013

Saldo probablemente sería abastecido por GNL, diésel y renovables

www.systep.cl 10
 Crisis proyectada a futuro

Licitaciones distribuidoras ¿sin oferentes?

80 US$/MWh

¿129 US$/MWh?

Fuente: Systep, Agosto 2013

www.systep.cl 11
 Falta de acuerdos

Sin embargo, es dolorosamente evidente

que, a pesar de los intentos de gobierno y
parlamento, como país aún no hemos
logrado consensuar estrategia energética
nacional que nos permita salir de situación
actual y avanzar hacia energía confiable,
económica y sustentable
Esto necesariamente requiere destrabar
inversión, canalizar conflictos ambientales y
sociales, y desjudicializar procesos
aprobatorios

www.systep.cl 12
 Falta de acuerdos

www.systep.cl 13
 Falta de acuerdos

www.systep.cl 14
 Necesidad ajuste del mercado

No es más la tormenta perfecta

El mercado concebido en 1982 no está
funcionando, por razones externas
Competencia inexistente
Consumidores atrapados sin alternativa
Ineficiencia en la producción de energía
Demanda mayor que la oferta

Debemos recuperar mercado y competencia

www.systep.cl 15
 Necesidad consensuar camino

Central y urgente que como país definamos

nuestra vocación energética
Demos claridad a todos los agentes
Alternativas de generación de nuestro
portafolio o matriz energética
Debido reconocimiento de costos y
externalidades, pero sin vetar ni privilegiar
tecnologías injustificadamente
Vocación definida en agenda
consensuada, acuerdo macro político, con
debida participación de ciudadanía y
comunidades
www.systep.cl 16
 REGULACIÓN DEL MERCADO
ELÉCTRICO

www.systep.cl 17
 Estructura del sistema eléctrico

Grandes
Clientes

Transmisión
Generación Subtransmisión
Troncal

Clientes
Finales Clientes
Distribución Distribución Medianos
BT MT

www.systep.cl 18
Mercado eléctrico chileno- Marco institucional

www.systep.cl 19
 CDEC – Operador del sistema

Operador del sistema conformado por los agentes

del sector eléctrico (generadores, transmisoras y
distribuidoras, además de representantes de los
clientes libres).
Los objetivos del CDEC establecidos por ley son:
Preservar la seguridad del sistema.
Garantizar la operación más económica de instalaciones
Garantizar el acceso libre a sistemas de transmisión
El despacho es realizado siguiendo un orden de
costos ascendentes, considerando los costos
variables de generación, sujeto a las restricciones
de transmisión y los estándares de seguridad y
calidad.

www.systep.cl 20
 Despacho en el SIC – Orden de costos

Costo Variable
(US$/MWh) Demanda mínima
Demanda máxima
300

250
CC - CA Diesel
200
Embalse
150
CC - GNL CA - GNL
100 Económica de
embalse Carbón
50
Hidráulica de pasada -
Eólica y solar
0
0 1000 2000 3000 4000 5000 6000 7000 8000
Oferta disponible (MW)

Fuente: Systep, enero 2013

www.systep.cl 21
 Dependencia hidrológica del SIC

En un sistema hidrotérmico como el SIC, el precio

de la energía, es obtenido a partir de la operación
a mínimo costo del sistema, considerando la
regulación interanual de los embalses
El uso eficiente de las
reservas de agua es
determinado mediante
un análisis de largo
plazo, considerando
condiciones
hidrológicas probables
en cada una de las
cuencas en donde se
encuentran centrales
hidroeléctricas.

www.systep.cl 22
 Riesgo hidrológico en el SIC
10.000

9.000
Riesgo Hidrológico

8.000

7.000

6.000

5.000

4.000

3.000

2.000

1.000

0
1
5
9
1
5
9
1
5
9
1
5
9
1
5
9
1
5
9
1
5
9
1
5
9
1
5
9
1
5
9
1
5
9
1
5
9
1
5
9
1
5
2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013

EMBALSE RAPEL EMBALSE COLBUN LAGO CHAPO EMBALSE RALCO LAGO LAJA
Fuente: CDEC-SIC, julio 2013

www.systep.cl 23
 DESARROLLO DEL MERCADO
ELÉCTRICO

www.systep.cl 24
 Sistemas eléctricos en Chile - agosto 2013
Capacidad Bruta Generación Eléctrica Demanda Máxima Población
SING
Sistema Arica y Parinacota 3.961 GWh 14.830 GWh 2.016 MW 5,7%
Interconectado Tarapacá 21,3% 23,2%
del Norte Grande Antofagasta
Taltal

Atacama
Coquimbo
SIC Valparaiso
Sistema Región Metropolitana 14.445 MW 48.868 GWh 6.185 MW 92,6%
Interconectado Lib. Gral. Bdo. O'higgins 77,8% 76,3%
Central Bío-Bío
Araucanía
Los Ríos
Los Lagos
Chiloé

Sistema de
47 MW 98 GWh 20,4 MW 0,6%
Aysén
Aysén 0,3% 0,2%

Sistema de
Magallanes
118 MW 260 GWh 50,2 MW 1,1%
Magallanes 0,6% 0,4%

Fuente: CDEC, agosto 2013

www.systep.cl 25
 Capacidad instalada SIC

Eólica
2%
Otros
4%

Hidráulica de Carbón
embalse 24%
21%

Diesel
13%
Hidráulica de
pasada
12%

Gas/Diesel
24%

Capacidad instalada por tecnología

Fuente: CDEC-SIC, 2013

www.systep.cl 26
 Capacidad instalada del SIC 1993-2012

Gran expansión diesel entre 2008 - 2009

Debido a esto en escenarios de sequía:
No ocurre racionamiento eléctrico
Existen altos costos de energía
MW
Hidroelectricidad Gas Hidro- Diesel Hidroelectricidad
14.000
Carbón electricidad Carbón
12.000

10.000

8.000

6.000

4.000

2.000

0
1993 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012

Hidroeléctrica de pasada Hidroeléctrica de embalse Carbón Gas Diesel Biomasa Eólica Solar Demanda máxima

Fuente: CNE, 2013

www.systep.cl 27
 Generación eléctrica/precio en mercado spot

SIC: Alto Jahuel 220

Costos marginales del SIC dependen fuertemente de la
disponibilidad hídrica
GWh US$/MWh
Pasada Embalse Eólica Carbón Gas GNL Otros Diesel Costo marginal (US$/MWh)
5.000 350
4.500
300
4.000
3.500 250
3.000 200
2.500
2.000 150

1.500 100
1.000
50
500
0 0
1 3 5 7 9 11 1 3 5 7 9 11 1 3 5 7 9 11 1 3 5 7 9 11 1 3 5 7 9 11 1 3 5 7 9 11 1 3 5 7 9 11 1 3 5 7
2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013

Fuente: CDEC-SIC, julio 2013

www.systep.cl 28
 Problemas de corto plazo en el SIC
El costo marginal alcanzó los 312 US$/MWh en junio 2013
Bajas cotas de embalse → Alto valor del agua
Fallas de centrales: Nehuenco II (398 MW) y Santa María (342
MW)
Centrales fuera de operación por mantenimiento

2013 2012 Promedio mensual 1994 - 2012

6.000

5.000
GWh

4.000

3.000

2.000

1.000

0
ene feb mar abr may jun jul ago sep oct nov dic

Reserva de agua en embalses del SIC

Fuente: CDEC-SIC, junio 2013

www.systep.cl 29
Precio spot v/s precio medio de contratos

Situación actual hace insostenible que nuevos

contratos sean a precio fijo
Se indexan a costo marginal
300

250

200
US$/MWh

150

100

50

-
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
1
2
3
4
5
6
7
2009 2010 2011 2012 2013

Precio Medio de Mercado Costo Marginal

Fuente: CDEC-SIC, julio 2013
www.systep.cl 30
Generación y transmisión Región Biobío

Fuente:
CDEC-SIC, agosto 2013

www.systep.cl 31
 Capacidad instalada Biobío

Región aporta el 22% de capacidad instalada SIC.

41% del total de capacidad hidráulica
39% del total de capacidad biomasa

Eólica Biomasa
N° Capacidad 5%
Tecnología 0,1%
Centrales instalada (MW)
Hidro embalse 4 1.927 Diesel
15%
Hidro pasada 7 539
Hidro
Carbón 3 806 embalse
Diesel 14 589 Carbón
47%

Eólica 1 3 20%

Biomasa 9 216 Hidro

pasada
Total 37 4.080 13%

Fuente: CDEC-SIC, Systep agosto 2013

www.systep.cl 32
 Centrales hidroeléctricas Biobío

Capacidad
Central Tipo
instalada (MW)
Ralco Embalse 690
Pangue Embalse 467 En construcción central de
El Toro Embalse 450 pasada Angostura, Colbún
Antuco Embalse 320
Capacidad de 316 MW
Rucue Pasada 177
Entraría en operación a fines
Abanico Pasada 129
de 2013
Peuchén Pasada 77
Quilleco Pasada 72
Mampil Pasada 49
Palmucho Pasada 32
El Diuto Pasada - PMGD 3
Total 2.466
Fuente: CDEC-SIC, Systep agosto 2013

www.systep.cl 33
 Principales centrales termoeléctricas Biobío

Capacidad
Central Tipo
instalada (MW)
Santa Maria 1 Carbón 343
Se proyecta la construcción de:
Bocamina 2 Carbón 342 Central a carbón Santa María II
Yungay Diesel 200 con una capacidad de 343
Santa Lidia Diesel 131 MW para el año 2018.
Bocamina Carbón 121 Terminal de regasificación de
Los Pinos Diesel 97
GNL “Octopus”
Petropower Diesel 54
Biomasa 50
Central GNL ciclo combinado
SantaFe
Coronel Diesel 47
“El Campesino” de 1.140 MW
Nueva Aldea 3 Biomasa 37
ubicado en Bulnes
Horcones Diesel 24 Proyecto ligado a terminal
Octopus
Total 1.447

Fuente: CDEC-SIC, Systep agosto 2013

www.systep.cl 34
 Sistema de subtransmisión y principales retiros

Principales retiros:
CAP Siderúrgica Huachipato en San Vicente 154 kV
ENAP Biobío en Petropower 66 kV Fuente: Systep 2010

www.systep.cl 35
 Demanda eléctrica en Biobío

Consumos SIC Distribución por sector económico

Región del Biobío, 2012

Varios
11% Residencial
13% Comercial
8% Minera
0,6%
Agrícola
0,5%

Industrial
67%

Fuente: INE Región Biobío, 2013

Fuente: CDEC SIC, 2013
Cerca del 35% del consumo eléctrico se concentra en la
industria de la celulosa y papel
www.systep.cl 36
 DESAFÍOS E INCERTIDUMBRE DEL
MERCADO ELÉCTRICO

www.systep.cl 37
 Rechazo social a proyectos de toda tecnología
Proyectos judicializados en años recientes
Capacidad
Tecnología N° proyectos
instalada MW
Carbón 4 3.730
Diesel 1 254
Hidro 3 3.880
Eólica 2 200
Geotérmica 1 40
Barrancones (carbón, 540 MW) Biomasa 1 35
Abril 2009
Total 12 8.139
Fuente: SEIA, prensa agosto 2013

Carbón: Castilla, Pacífico, Barrancones y

Punta Alcalde.
Hidroéléctricos: HidroAysén, Rio Cuervo y
Neltume.
Eólico: Chiloé, Arauco y Lebu Sur.
Chiloé (eólico, 112 MW)
Julio 2011 Geotérmica: Tatio.
www.systep.cl 38
 Necesidad consensuar camino

Central y urgente que como país definamos

nuestra vocación energética
Demos claridad a todos los agentes
Alternativas de generación de nuestro
portafolio o matriz energética
Debido reconocimiento de costos y
externalidades, pero sin vetar ni privilegiar
tecnologías injustificadamente
Vocación definida en agenda
consensuada, acuerdo macro político, con
debida participación de ciudadanía y
comunidades
www.systep.cl 39
 ¿Cómo lograrlo?

Sociedad (Estado) que define caminos al

inversionista privado, reduce su incertidumbre
Precisa ordenamiento territorial y adecúa
instrumentos regulatorios y ambientales que
posibiliten la inversión
Define esquema de compensación a
comunidades afectadas
Anterior inserto en un ambiente plenamente
competitivo que favorezca al consumidor
Inversionistas se ganan licencia social para operar,
recuperando un prestigio perdido

www.systep.cl 40
 Convenio OIT 169
Consulta a los pueblos indígenas
Convenio 169 establece que los
pueblos indígenas deben ser
consultados por medidas legislativas o
administrativas del Estado.

DS124 (2009) del Ministerio de

Planificación reglamenta la consulta y
participación de los pueblos
indígenas.

Diversos proyectos mineros y de

generación han sido suspendidos por
la Corte Suprema, amparándose en el
Convenio 169.

Existe preocupación por la falta de

definición para la aplicación concreta
y especifica de este convenio.

Gobierno trabaja en mejorar

mecanismos de participación y
consulta.

www.systep.cl 41
 Desarrollo de las ERNC
Ley ERNC promulgada en
2007
Una parte de la energía Cuota de energía renovable
comercializada debe provenir requerida por Ley
de fuentes renovables 20%

5% creciendo al 10% al 2024 15%

10%

Nuevas propuestas de Ley 5%

Incrementan la cuota de las
energías renovables 0%

En discusión en el parlamento Primera propuesta de Ley Segunda propuesta de Ley Ley actual

Fuente: Systep, agosto 2013

www.systep.cl 42
 Generación ERNC histórica SIC

300 Hidráulico Eólico Biomasa Solar Obligación

250

200
GWh

150

100

50

0
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 1 2 3 4 5 6
2012 2013

Fuente: CDEC-SIC, julio 2013

www.systep.cl 43
 Estado de proyectos ERNC
Proyectos renovables
En operación En construcción Aprobados En tramitación
Tecnología
[MW] [MW] ambientalmente [MW] ambiental [MW]
Hidro 270 51 327 118
Biomasa 532 72 276 28
Eólica 288 239 4.585 1.975
Solar 1 26 3.142 2.151
Geotérmica 0 0 0 70
Total 1.090 388 8.329 4.341
Solo considera SIC y SING Fuente: CER, SEA, CDEC, diciembre 2012

Proyectos ERNC en evaluación ambiental de la región del Biobío

En calificación Aprobados ambientalmente
Tipo de Combustible
ambiental (MW) (MW)
Eólico 419 111
Mini-hidro 85 408
Solar 0 0
Geotérmica 0 70
Biomasa/Biogás 20 168
TOTAL 525 1.074
Fuente: SEIA, agosto 2012
www.systep.cl 44
 Recursos de generación eólica

Recursos eólicos en la región

Requerimientos importantes
de transmisión y bajos
factores de planta

Fuente: M. Tokman, MINENERGIA y GIZ, 2011.

www.systep.cl 45
 Recursos de generación eólica Biobío

Fuente:
Estrategia Nacional de Energía, 2012

www.systep.cl 46
 Barreras ERNC, contratos y conexión
Dificultades de contratación
Energía intermitente
Bajos factores de planta
Dificultades de conexión
Altos costos de conexión individual
a sistemas de transmisión,
subtransmisión o distribución
Dificultades de viabilidad de
acuerdo al contexto actual
Casos exitosos
Sin embargo, algunos proyectos
han sido capaces de superar estas
barreras gracias a la incorporación
de estructuras de financiación
innovadoras. – El Arrayán, Talinay,
Parque eólico San Pedro en Chiloé
Proyecto de ley 20/25
Busca aumentar la cuota ERNC a
un 20% para el 2025

www.systep.cl 47
 Desafíos actuales de transmisión
Demoras en tramitaciones ambientales
Demora en obtención de concesiones y servidumbres
eléctricas
Creciente oposición ciudadana
Retraso en las obras de transmisión
Falta de holguras en el sistema de transmisión

Largo Empresa Duración (meses)

Línea de Transmisión Troncal Km Transmisora Esperada Real

Charrúa-Cautín 220 kV 200 Transchile 37 56

El Rodeo-Chena 220 kV 20 Transelec 31 49

Nogales-Polpaico 220 kV 90 Transelec 24 42

Fuente: Transelec

www.systep.cl 48
 Efectos de la congestión de transmisión

Desacople de costos marginales proyectados en SIC

Expansión del sistema de transmisión

(Sistema de 500 kV SIC-Norte)

www.systep.cl 49
Expansión de transmisión hacia zona norte

ETT 2010

www.systep.cl 50
 Proyectos de ley en trámite transmisión

Ley de Concesiones Eléctricas:

Objetivo: facilitar entrega de servidumbres
Aspectos pendientes:
Áreas silvestres protegidas, procedimiento
de consulta indígena, arbitraje entre
concesionarios y costas, alzamiento de
medidas precautorias y toma de
posesión de predios.

Ley de Carretera Eléctrica:

Objetivos: - Desarrollar corredores longitudinales y transversales de transmisión
- Incentivar explotación de focos de generación
Aspectos pendientes:
Determinación de holguras en líneas (seguridad, prorrateo costos)
Duración de la concesión
Cuestionamiento de objetivo central del proyecto

www.systep.cl 51
Mini hidro: necesidad líneas transversales
Importancia del desarrollo de
estas líneas:
Gran potencial mini hidro
Difícil gestación y coordinación
de línea adicional limita
surgimiento de centrales aisladas
Líneas transversales
aprovecharían economías de
escala

Necesidad de determinar zonas

con importante potencial ERNC
Proyecto carretera propone que las
holguras de estas líneas sean
remuneradas por la demanda durante
un plazo de 20 años.
Serían parte del Estudio de Transmisión
Troncal (ETT).

www.systep.cl 52
 Interconexión nacional

Interconexión SIC-SING

Objetivo político del Gobierno de

promover la interconexión entre
el SIC-SING.

Panel de Expertos consideró

ilegal que la CNE promueva la
construcción de la interconexión
SIC-SING.

Gobierno presentó un proyecto

de ley para legalizarlo.

www.systep.cl 53
 Interconexión regional: ¿una utopía?

Políticas de integración regional y COLOMBIA

San Marcos
proyectos de interconexión 1500 MW
Jamondino Jamondino

eléctrica
1500 MW

Pifo 500 MW

Interconexión andina en estudio ECUADOR

Pomasqui

Yaguachi
1000 MW

Trujillo

PERÚ
Montalvo BOLIVIA
Tarija
Montalvo (CC)
Chilcobija
1500 MW 340 MW
HVDC

Crucero (CC) Chuquicamata

Crucero
Crucero

CHILE

www.systep.cl 54
 Mecanismo de licitaciones para clientes
regulados
Licitaciones para clientes regulados (cambios recientes):
Dos horizontes (2015-2019 y 2019-2031)
Pay as bid a sobre cerrado
Licitación conjunta para todas las empresas distribuidoras
TWh-año
Energía contratada 2013-1 2013-2 Demanda clientes regulados
60

50

40 Futuras Licitaciones
8
6
3
30 1 5 5 5 5 5
0
5
5
20 5
5
27 29 28 28 28 28 28
24
10 22 5
17 15
8
0 Fuente:
2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023 2024 CNE, junio 2013

www.systep.cl 55
 Precio de licitaciones para clientes regulados

Precio de energía de clientes regulados es menor

que actuales contratos de energía

Empresa Distribuidora Precio Medio Licitación Energía Contratada

US$/MWh GWh/año
Chilectra 64,8 12.000
Chilquinta 88,7 2.767
EMEL 76,5 2.007
CGE 103,3 7.220
SAESA 77,5 4.286

Precio Medio de Licitación 79,7

*Precios en Barra de Suministro

Fuente: CNE, julio 2013

www.systep.cl 56
 PROYECCIONES A FUTURO

www.systep.cl 57
 Opciones de tecnología de desarrollo

Costo de desarrollo [US$/MWh]

Tecnología
min promedio max
Hidráulica de Pasada 65 83 104
Hidráulica de Embalse 66 85 102
Mini Hidráulica 68 94 129
Carbón 89 97 104
GNL CC 95 104 113
Solar Fotovoltaica 93 113 141
Eólica 87 130 175
Geotérmica 104 130 134
GNL CA 146 161 176
Diesel 194 236 279
Termosolar 215 286 408
Fuente: IEA 2011, CNE 2013, SYSTEP 2013

www.systep.cl 58
 Opciones de inversión en generación térmica

¿Sería conveniente invertir en tecnologías

basadas en carbón?
Altos costos de inversión y bajos costos variables
Importante impacto ambiental y rechazo social
Sin embargo, existen múltiples proyectos con SEIA
aprobado

¿Sería conveniente invertir en tecnologías

basadas en GNL?
Menores costos de inversión y mayores costos
variables
Bajo impacto ambiental
¿Existe realmente un menor rechazo social?
¿Se estará dispuesto a firmar contratos de
suministro de GNL (mediante FRSU) antes de ser
desplazados por el carbón en el despacho?

www.systep.cl 59
 Opciones de inversión en generación térmica

Tecnología de expansión de generación

¿Carbón o GNL?

Carbón GNL
Costo de inversión unitario 2.400 – 2.800 US$/kW 1.000 – 1.200 US$/kW
Factor de planta 85% 80%
Precio de combustible 100 – 130 US$/Ton 11,0 – 13,0 US$/MMBtu
Costo variable 37,0 – 47,5 US$/MWh 78,2 – 91,8 US$/MWh
Proporción deuda-patrimonio 70%/30% 70%/30%
Tasa WACC 7,67% 7,67%
Costo de desarrollo energía 73,8 – 91,1 US$/MWh 91,5 – 108,4 US$/MWh

www.systep.cl 60
Terminal de Gas Natural Licuado en el SIC

GNL Quintero
• Única terminal operando en el SIC
• Localizado en la costa central de Chile
• Opera desde 2009
• Accionistas:
• BG GROUP (20%)
• ENAGAS (20%)
• ENAP (20%)
• ENDESA CHILE (20%)
• METROGRAS (20%)
• Capacidad:
• 10 MMm3/día
• 15 MMm3/día en punta

Fuente: CDEC-SIC, Systep

www.systep.cl 61
 Vuelta del gas natural a la región del Biobío

Gasoducto virtual en la VIII Región:

Camiones transportan GNL desde Quintero a planta de
regasificación Pelmuco (> 600 km).
El gas es inyectado a la refinería de ENAP.
Capacidad: 600.000 m3/día ampliable a 1.200.000 m3/día.

www.systep.cl 62
 Proyecto Octopus
Consiste en una terminal de GNL (FSRU-floating
storage regasification unit) y una central de GNL
Ciclo Combinado en la Región del Biobío.
Planta de almacenaje y regasificación offshore de GNL y
un FSRU en Penco
Potencial para suministrar GNL al proyecto de central
Octopus Energy (2*570 MW) y a la demanda regional a
través de gasoductos
Obras comenzarían en el 2014

Otro proyecto FSRU en el SIC:

Höegh LNG Holdings proyecto FSRU para Colbún S.A. y AES
Gener S.A.
Se ubicaría cerca de la bahía de Quintero
Iniciaría a fines de 2014

www.systep.cl 63
 Plan de expansión de generación – SIC
Proyectos en construcción
Se espera la entrada en operación de 1.125 MW en
proyectos en construcción hasta octubre 2015 en
todo el SIC.

396 MW en construcción en la región del Biobío.

Destaca central hidroeléctrica Angostura (316 MW).

Capacidad Nodo de Fecha esperada

Central Propietario Tecnología
MW conexión de operación
Laja I GDF Suez Pasada 34 Charrúa 220 sep-13
Cuel Mainstream Eólica 34 Charrúa 154 sep-13
Punta Chome Seawind Eólica 12 San Vicente 154 oct-13
Angostura Colbún Pasada 316 Mulchén 220 dic-13
TOTAL 396
Fuente: CDEC-SIC, agosto 2013

www.systep.cl 64
 Plan de expansión de generación – SIC
Proyectos posibles mayores a 100 MW
Se supone la entrada en operación de 1.304 MW en
proyectos de generación entre 2017 y 2018.
Sólo se proyecta Santa María 2 (carbón, 343 MW) en la
región del Biobío en el 2018.
Potencia Barra de Puesta en
Central Propietario Tecnología
MW conexión servicio estimada
Ñuble CGE (*) Pasada 136 Ancoa 220 oct-2017
Santa María 2 Colbún Carbón 343 Charrúa 220 ene-2018
Las Lajas AES Gener Pasada 267 Florida 110 jun-2018
San Pedro Colbún Pasada 144 Ciruelos 220 jul-2018
Alfalfal 2 AES Gener Pasada 264 Los Almendros 220 oct-2018
Los Cóndores Endesa Embalse 150 Loma Alta 220 oct-2018
Los Robles 1 AES Gener Carbón 350 Ancoa 220 2019
Neltume Endesa Pasada 473 Valdivia 220 2020
Los Robles 2 AES Gener Carbón 350 Ancoa 220 2020
Punta Alcalde 1 Endesa Carbón 343 Maitencillo 220 2020
Punta Alcalde 2 Endesa Carbón 343 Maitencillo 220 2021
Baker 1 HidroAysén Pasada 660 Lo Aguirre 500 2023
Pascua 2.2 HidroAysén Pasada 500 Lo Aguirre 500 2024
TOTAL 4.323
(*): CGE está evaluando la venta de este proyecto. Fuente: EIA, agosto 2013

www.systep.cl 65
Plan de Expansión en Generación del SIC
Resumen de los proyectos por tecnología presentados al SEA en el
SIC (Fuente: SEA)

SIC Región Biobío

Tipo de En Calificación Aprobados En Calificación Aprobados
Combustible (MW) (MW) (MW) (MW)
Eólico 1.730 3.299 419 427
Hidráulica 1.541 4.774 85 408
Solar 1.025 430 0 0
Gas Natural 32 929 0 0
Geotérmica 0 70 0 70
Diesel 0 1.476 0 267
Biomasa/Biogás 48 311 20 168
Carbón 0 4.730 0 50
TOTAL 4.376 16.019 525 1.390

Fuente: SEIA, agosto 2013

www.systep.cl 66
 Costos marginales energía proyectados SIC

US$/MWh Alto Jahuel 220 Charrúa 220

Promedio anual Alto Jahuel 220 Promedio anual Charrúa 220
180

160

140

120

100

80

60
Carbón 110 US$/Ton (6.350 kcal/kg)
GNL 11 US$/MMBtu
40 Diesel 100 US$/Bbl
Carbón 110 US$/Ton (6.350 kcal/kg)
20 GNL 12 US$/MMBTU
Diesel 100 US$/Bbl
0
8 10 12 2 4 6 8 10 12 2 4 6 8 10 12 2 4 6 8 10 12 2 4 6 8 10 12 2 4 6 8 10 12
2013 2014 2015 2016 2017 2018

Fuente: Systep, agosto 2013

www.systep.cl 67
 REFLEXIONES FINALES

www.systep.cl 68
 Rol de los agentes

Ciudadanía Estado

Empresas

www.systep.cl 69
 Rol de los agentes

Educación
Ciudadanía Confianza
Nacional
Local
Derechos
Participación Beneficios

Compensaciones Contribución
www.systep.cl 70
 Ciudadanía comprometida

Ciudadanía
empoderada, que
exige derechos, pero
con conocimiento
suficiente, y que
necesariamente se
compromete y
reconoce sus
obligaciones

www.systep.cl 71
 Rol de los agentes

Licencia social Competencia

Ambiental Comunidad local

Empresas
Confianza Negocio

www.systep.cl 72
 Empresa con licencia social

Se requiere una nueva empresa

rompe con una historia negativa de impactos
ambientales
logra asociarse a las comunidades donde se
inserta
logra alianzas nacionales
compite en el desarrollo de su negocio
crea confianzas

www.systep.cl 73
 Rol de los agentes

Planificación Defiende ciudadanos

indicativa
estratégica
Ejecutivo
Facilita inversión Estado
Normas ambientales Judicial
Legislativo
Estimula competencia
Aúna intereses
Ordenamiento territorial Arbitra conflictos
Crea confianza
www.systep.cl 74
 Estado más presente

Estado que norma y regula el mercado y

planifica
Estado que facilita inversión y estimula
competencia
Supervisa funcionamiento del mercado-
fortalece institucionalidad
eléctrica (CNE, SEC, CDECs)
ambiental (Superintendencia y Tribunales Ambientales)
competencia (Tribunal y Fiscalía Nacional Económica)
Panel de Expertos
para que contribuyan a definir ese camino y garanticen
al ciudadano un adecuado resguardo de sus intereses

www.systep.cl 75
 Todos son responsables y aportan

Ciudadanía Estado

Empresas

www.systep.cl 76
 Evidentemente no es fácil

Lograr acción efectiva de agentes no es evidente

ciudadanía empoderada sin conocimiento
ni Estado ni privados han tenido un desempeño muy
acertado en la última década
todos son centrales para avanzar
Camino no es
Estado empresario, ni
sector privado oligopólico sin orientaciones
Es un camino mixto de mercado competitivo con
una mayor orientación social

www.systep.cl 77
Más información sobre el sector energía

Reporte Systep

Publicaciones sobre el sector energía

Reporte mensual del sector eléctrico
Estadísticas del sector

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www.systep.cl 78
Hugh Rudnick Van De Wyngard

Mercado eléctrico chileno:

¿lograremos que no se apague la luz?

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 ANEXOS

www.systep.cl 80
 Cronología de la regulación

1982 1985 1998 2004 2005 2008 2008

Decreto Fuerza de Creación del Centro Creación de Decreto Ley 20.257
Económico de Despacho Ley Corta I Ley Corta II Fuerza de ley
ley N°1 Ley general reglamento de la ley Obligaciones
del electricidad de Carga - CDEC N°4 cuota ERNC

1980 2013
2006 2007
Reglamento de Ley 20.220
seguridad y Ley seguridad
calidad de de suministro
servicio

www.systep.cl 81
 Mercado energético
Operación física y financiera

CDEC
Generador
Transmisión
Despacho
Económico CDEC
(mercado spot)

Generador Generador
CMg
Corto Plazo
Transacciones Precio de
comerciales Precio mercado
(mercado de
contratos)
licitado + CobrosTx
Compañía Clientes
distribuidora no regulados

Precio licitado + Cliente

Cobros Tx + VAD
regulado

www.systep.cl 82
Principales cambios regulatorios recientes
Ley N°19.940 – “Ley Corta I”
• Promulgada en 2004.
• Modifica los pagos por
transmisión (por uso).
• Define transmisión troncal,
subtransmisión y adicional.
• Establece los Servicios
Complementarios.
• Rebaja el límite para declararse
cliente libre: 500 kW
• Crea el Panel de Expertos.
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Ley N°20.018 – “Ley Corta II”
• Promulgada en 2005.
• Establece licitaciones públicas
de largo plazo para el suministro
de clientes regulados.
• Reemplaza los costos marginales
esperados como señal de
expansión de mercado.
• Señales de precio de largo
plazo basadaas en los costos de
generación esperados por parte
de los ofertores.
• Contratos de largo plazo
permiten garantizar inversiones
en capacidad y gestionar
riesgo.
83
 Mercados eléctricos chilenos
Principales cambios regulatorios recientes

Ley N°20.257 – “Ley ERNC”

•Introduce un marco ERNC en el mercado eléctrico chileno:

•Comenzando en 2010, 5% de la energía suministrada debe ser ERNC.
•Incrementos escalonados graduales, hasta alcanzar un 10% en 2024.

10%
9%
8%
Solo aquellos
7%
6% proyectos ERNC con
5% inicio de operaciones
4%
2010 2012 2014 2016 2018 2020 2022 2024 posterior a 2007.

5% fijo anual Incremento anual

del 0,5%
www.systep.cl 84
Soluciones de transmisión para mini-hidro
Uso eficiente de suelos
Líneas de transmisión pueden compartir franja de líneas de distribución.

Factibilidad en dos ámbitos:

Regulatorio:
Acceso abierto en transmisión y distribución.
Uso de servidumbres por bienes nacionales de uso público.
Ley define servidumbres de apoyo y de uso.
Técnico
Normas que regulan distancias de seguridad.
Uso de postes para líneas de 66 kV, 110 kV y 220 kV.
Conductores de alta temperatura.

Hay temas pendientes con otras regulaciones.

Líneas multitensión (66 kV – 110 kV)

Líneas de distintas tensiones compartiendo una misma postación.
Deben cumplir con las normas de seguridad vigentes (NSEG 5.E.n.71 y NSEG
6.E.n.71 de la SEC)

www.systep.cl 85
Disponibilidad de GNL para centrales existentes

Disponibilidad esporádica para Nehuenco

Acuerdo de entrega de excedentes con ENAP y Metrogas
Disponibilidad completa de gas a partir del 2017

Precio GNL
Costo variable Disponibilidad
Central declarado
USD/MWh GWh-semana
USD/MMBTU

San Isidro 10,5 80,8 122

Taltal 21,5 188,1 3,1

Nueva Renca 18,2 139,7 0

Nehuenco 0 0 0

*Quintero y Candelaria sin disponibilidad de gas

Fuente: CDEC-SIC, julio 2013

www.systep.cl 86
 Supuestos de la proyección de corto plazo
para el SIC
Caso alta Caso baja
Supuestos SIC
disp. GNL disp. GNL
Crecimiento 2013 5,1% 5,1%
demanda 2014 5,5% 5,5%
Carbón US$/Ton (N. Ventanas) 114,7 114,7
Diesel US$/Bbl (FOB) 101,3 101,3
San Isidro (ago) 12,0 12,0
San Isidro (sep-jul) 9,0 12,0
Precios Nehuenco (ago-oct) 0,0 Sin GNL
GNL
combustibles Nehuenco (nov-abr) 0,0 0,0
US$/MMBtu
Nehuenco (may-jul) 0,0 Sin GNL
(CIF)
Nueva Renca (ago-oct) Sin GNL Sin GNL
Nueva Renca (nov-abr) 19,0 Sin GNL
Nueva Renca (may-jul) Sin GNL Sin GNL
San Isidro Total Total
Nehuenco (ago-oct) Limitada 0
Nehuenco (nov-abr) Total Limitada
Disponibilidad
Nehuenco (may-jul) Limitada 0
GNL
Nueva Renca (ago-oct) 0 0
Nueva Renca (nov-abr) Limitada 0
Nueva Renca (may-jul) 0 0
Fuente: Systep, agosto 2013

www.systep.cl 87
 Costos marginales de corto plazo proyectados
para el SIC
Proyección a 12 meses de los CMg
Dos escenarios: alta y baja disponibilidad de GNL.
Hidrología Seca Hidrología Media Hidrología Húmeda
350
Cardones 220 Caso alta disp. GNL Cardones 220 Caso baja disp. GNL
300
250
US$/MWh

200 CMg promedio estadístico

Cardones 220 150 - Alta : 143 US$/MWh
100 - Baja: 160 US$/MWh
50
0
350
Alto Jahuel 220 Caso alta disp. GNL Alto Jahuel 220 Caso baja disp. GNL
300
250 CMg promedio estadístico
US$/MWh

200 - Alta : 111 US$/MWh

Alto Jahuel 220 150
- Baja: 129 US$/MWh
100
50
0
0
350
350
300
Charrúa 220 Caso alta disp. GNL Charrúa 220 Caso baja disp. GNL
300
US$/MWh

250
250
US$/MWh

200
150
100
200 CMg promedio estadístico
50
Charrúa 220 0
150 - Alta : 87 US$/MWh
8 9 10 11 12 1 2 3 4 5 6 7
100 - Baja: 99 US$/MWh
2013 2014
50
0
8 9 10 11 12 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 1 2 3 4 5 6 7

2013 2014 2013 2014

Fuente: Systep, agosto 2013

www.systep.cl 88
 Corto plazo

Lamentablemente en corto plazo herramientas son

más restringidas:
reformemos licitaciones,
aprovechemos infraestructura gas natural,
facilitemos expedita incorporación de energías renovables
competitivas,
construyamos rápidamente necesaria transmisión,
permitamos que demanda libre participe en enfrentar la
crisis, gestionando su consumo y comprando parte de sus
necesidades en el mercado de corto plazo.

www.systep.cl 89
 Eficiencia energética en la región del Biobío

Evolución del consumo de energía y ahorro por Uso

Eficiente de la Energía (UEE) en la VIII región

Fuente: Prien 2008

www.systep.cl 90
 Eficiencia energética en la región del Biobío

Gran potencial en la industria siderúrgica y celulosa

por su alto consumo energético.

Fuente: Prien 2008

www.systep.cl 91