Cartagena, DTC. 2020.

Trabajo
De:
ECONOMÍA Y ADMINISTRACIÓN
DE
PROYECTOS AGROPECUARIOS

Tema:
La DTF

Estudiante:
Tancredo José Morales García

Docente:
Alejandro Guerrero

Semestre:
3B

2020
 DTF (Deposito a termino fijo)

Es un indicador económico de las tasas de mercado. Es un promedio ponderado de los

intereses que ofrecen todos los CDT (Certificados de Depósito a Término) a 90 días en el
sistema financiero colombiano.

Se espera que ante aumentos en la inflación, o cambios en variables como la tasa de

intervención, las tasas de captación (tasa que le pagan las entidades por depositar en
ellas su dinero) suban. Conocer la DTF nos permite tener un valor de referencia al
momento de hacer una inversión y evaluar su rentabilidad y su riesgo, ya que los CDT se
consideran una de las opciones menos riesgosas del mercado.

“CDT: documento (título valor) donde el banco certifica que te dieron un deposito con cláusulas
(termino), con fin de invertir tasas de interés dependen del tiempo y dinero, no puede ser retirado
hasta el día de plazo, pueden ser de remuneración variable o de remuneración fija”

¿Qué mide?

las tasas promedios de captación diarias de los CDTs a 90 días que son amortizada por
los bancos, corporaciones financieras, de ahorro y vivienda y compañías de
financiamiento comercial, en general por el sistema financiero.

El cálculo se realiza con información diaria de las captaciones efectuadas el viernes de la

semana anterior y de lunes a jueves de la semana vigente, y reportadas diariamente en el
formato 441 (Tasas de interés de captación y Operaciones de mercado monetario) de la
Superintendencia Financiera.  La DTF se publica cada semana los días viernes (o último
día hábil de la semana) y es vigente para la semana comprendida entre lunes y domingo
siguientes.

Incidencia en la economía

La tasa DTF es calculada por el Banco de la República semanalmente con información

recolectada, hasta el día anterior, por la Superintendencia Bancaria, por lo que se
concluye que la DTF tiene vigencia de una semana.
¿Cuál es el método de caculo?

Se calcula a partir del promedio ponderado (medida de tendencia central) semanal por
monto de las tasas promedios de captación diarias de los Certificados de Depósitos como
mencionamos anteriormente a Término a 90 días.

Las entidades financieras reportan a la Superintendencia financiera, por medio de las

encuestas diarias de interés de captación, las tasas y los montos captados a 90 días.
Después se transmite la información al Banco de la República que toma los resultados
consolidados por entidad y lleva a cabo un promedio ponderado de las tasas y los montos
captados durante una semana.
Para calcular la DTF como un promedio ponderado se deben seguir los siguientes pasos:
 Recolectar, para cada una de las entidades financieras (bancos, corporaciones
financieras, corporaciones de ahorro y vivienda y compañías de financiamiento
comercial), el valor de la tasa de interés que reconocen por los CDTs a 90 días y la
cantidad de recursos (dinero) que la gente tiene depositados en CDT a 90 días.
 Multiplicar el valor de la tasa de interés por la cantidad de recursos. Hacer esto para
cada entidad financiera y sumar todos los resultados obtenidos.
 Dividir la suma obtenida en el punto anterior entre el total de los recursos
depositados en CDT a 90 días en todas las entidades financieras.
Este valor corresponde a la DTF que se utilizará en la siguiente semana.

¿Cuál es la entidad responsable del caculo y divulgación?

La DTF es calculada por el Banco de la República con la información provista por la

Superintendencia financiera hasta el día anterior.

Los medios de comunicación divulgan la información por medio de revistas financieras o

páginas webs y los bancos, la superintendencia financiera se encargan de divulgar al
momento de generar CDTs.
¿Cuál es su comportamiento? Tablas de desempeño

Si ha aumentado, si es importante para el gobierno

Conclusiones

Utilizar un promedio ponderado para el cálculo de la DTF tiene las siguientes ventajas.

El valor de DTF calculado será cercano a la tasa de interés de la entidad financiera que
tenga mayor cantidad de recursos captados como CDT a 90 días.

Las tasas de interés de entidades financieras con relativamente pocos recursos captados
como CDT a 90 días tendrán poca influencia en el valor obtenido de DTF.

De acuerdo a la entidad bancaria a pactar el depósito a término fijo (DTF) la cantidad de

dinero tendrá un monto mínimo para comenzar.

https://www.rankia.co/blog/mejores-cdts/4211691-que-dtf-colombia

https://www.gerencie.com/dtf.html

https://dolar.wilkinsonpc.com.co/dtf.html