Cálculo de VAN con el uso de Excel

En tu hoja de cálculo anota tu flujo de efectivo a celda seguida: (vertical u horizontalmente)

n 0 1 2 3 4 5 6
Flujo -100,000 30,000 25,000 30,000 30,000 40,000 20,000

Como puedes apreciar, en el ejemplo el flujo va de la celda B5 a la J5

Usaremos las funciones ya integradas al Excel: Ojo: Si en tu barra de herramientas

VAN = Valor actual neto
aparece el icono fx (funciones), ahí pu
Colócate en la celda J23.
entrar directamente.
En la barra de herramientas presiona Insertar,
En el menu de Insertar, selecciona Función,
En el menú de Función, selecciona Financieras, VAN o NPV,
En el cuadro de diálogo de VAN, anota J7 (que es la celda en la que aparece la tasa de descuento), o anota 20%
En el mismo cuadro, siguiente espacio de anotación registra con el apoyo del ratón:
registra el flujo del año 1 al 8. Nota que no se ha registrado la inversión inicial.
Enter. Hasta este momento, en la barra de fórmulas, la fórmula aparece así: =VAN(J7,C5:J5)
En la barra de fórmulas, a la derecha de la fórmula anota: +B5, para quedar así:
O sea que estas registrando la inversión como parte del flujo.
Enter y aparece el resultado.
Si aparecen gatos, en Formato, Celdas, Número, personalizar,: #,##0
Ahora la
TIR
 7 8
20,000 20,000

TREMA = 20%

en tu barra de herramientas
e el icono fx (funciones), ahí puedes
irectamente.

descuento), o anota 20%

=C5:J5 o sea:

=VAN(J7,C5:J5)
=VAN(J7,C5:J5)+B5

Celda J23

VAN =

7,196
Cálculo de TIR con el uso de Excel
En tu hoja de cálculo anota tu flujo de efectivo a celda seguida: (vertical u horizontalmente)
n 0 1 2 3 4 5 6
Flujo -100,000 30,000 25,000 30,000 30,000 40,000 20,000

Como puedes apreciar, en el ejemplo el flujo va de la celda B5 a la J5

Usaremos las funciones ya integradas al Excel: Ojo: Si en tu barra de herramientas

TIR = Tasa interna de retorno
aparece el icono fx (funciones), ahí pu
Colócate en la celda J23.
entrar directamente.
En la barra de herramientas presiona Insertar,
En el menu de Insertar, selecciona Función,
En el menú de Función, selecciona Financieras, TIR o IRR
En el cuadro de diálogo, apoyándote con el ratón registra en valores: =B5:J5
o sea que estas registrando todo el flujo, incluyendo la Inversión.
registra el flujo del año 1 al 8. Nota que no se ha registrado la inversión inicial.
Enter. En la barra de fórmulas, la fórmula aparece así: =IRR(B5:J5)
Enter y aparece el resultado.
Si aparecen gatos o cero, en Formato, Celdas, Número, Porcentaje, 2 decimales.

Ahora
CAUE
 7 8
20,000 20,000

TREMA = 20%

en tu barra de herramientas
e el icono fx (funciones), ahí puedes
irectamente.

Celda J23

TIR =

22.495%
Cálculo de CAUE con el uso de Excel
a) A partir de un valor presente. Tasa considerada =
b) A partir de un valor futuro. Tiempo =
c) A partir de un flujo.
H7
a) A partir de un valor presente:
Valor presente 100,000 CAUE =

Colócate en celda H7
Insertar; Función; Financieras, PMT.
En espacio para tasa, anotar H2 o bien 20%
En espacio para número de períodos anotar H3 o bien 8
En espacio para Valor presente, anotar D7 o bien 100,000
Enter
H17
b) A partir de un valor futuro:
Valor futuro 120,000 CAUE =

Colócate en celda H17

Insertar; Función; Financieras, PMT.
En espacio para tasa, anotar H2 o bien 20%
En espacio para número de períodos anotar H3 o bien 8
En espacio para Valor futuro, anotar D17 o bien 120,000
Enter

c) A partir de un flujo.
En el caso de un flujo con anualidades iguales, conviértelo primero a valor presente o a valor futuro y
de éste a anualidad conforme se señaló arriba.

En el caso de un flujo desigual:

Convierte el flujo en Valor presente, y éste a CAUE como en este ejemplo:
1 2 3 4 5 6 7
20,000 30,000 15,000 12,000 10,000 12,000 18,000

H38

CAUE =

Colócate en celda H38

Insertar; Función; Financieras, PMT.
En espacio para tasa, anotar I31 o bien 20%
En espacio para número de períodos anotar G33 o bien 7
En espacio para Valor presente, anotar 1
Enter
Volver a colocarte en H38
En la barra de fórmulas seleccionar con el ratón el número 1 que anotaste como valor presente,
como si fueras a borrar;
Insertar; Función; Financieras, VAN.
En espacio para tasa, anotar I31 o bien 20%
En valores anotar el rango del flujo: A33:G33
Enter
Como puedes apreciar, hemos insertado en una función otra función.
Al principio esto resulta poco práctico, pero te aseguro te será de mucha utilidad.
 20%
8 años

-26061

-7273

a valor presente o a valor futuro y

Tasa = 20%

-18040
otaste como valor presente,

ucha utilidad.