Gerencia Financiera

NRC 8815

ACTIVIDAD No. 08

Análisis y Diagnóstico Financiero

SALUP PLENA

PRESENTADO AL TUTOR:
JOSE ALFONSO MENDOZA GALLEGO

FACULTAD DE CIENCIAS EMPRESARIALES

ADMINISTRACIÓN FINANCIERA
X SEMESTRE
NEIVA-HUILA
2020

1
 Gerencia Financiera
NRC 8815

ACTIVIDAD No. 08

Análisis y Diagnóstico Financiero

SALUP PLENA

PRESENTADO POR:

JOHANNA MENESES PARDO ID: 505250

JUAN DAVID MOYANO CELIS ID: 508941
HADER ZAMBRANO ORTIZ ID: 509092

FACULTAD DE CIENCIAS EMPRESARIALES

ADMINISTRACIÓN FINANCIERA
X SEMESTRE
NEIVA-HUILA
2020

2
 TABLA DE CONTENIDO

TABLA DE CONTENIDO.....................................................................................................3
Introducción.......................................................................................................................... 4
Objetivos.............................................................................................................................. 5
Objetivo General................................................................................................................ 5
Objetivos Específicos......................................................................................................... 5
ANALISIS Y DIAGNOSTICO FINANCIERO.........................................................................6
Conclusiones....................................................................................................................... 10
Bibliografía......................................................................................................................... 11

3
 Introducción

La elaboración de este trabajo busca realizar un análisis y diagnóstico financiero de

la Clínica Salud Plena S.A.S, teniendo en cuenta la información financiera disponible de los
años 2017, 2018 y 2019, enfocados en balances generales, estados de pérdidas y ganancias,
indicadores financieros tradicionales y no tradicionales; posteriormente se pretende realizar
un análisis financiero de dos instituciones prestadoras de servicios de salud representativas
en el país, para poder así realizar una comparación entre ellas y de esta forma poder
determinar con mayor claridad las diferencias encontradas entre la información de la Salud
Plena S.A.S. También podemos definir qué modelos son más funcionales y generan mayor
rentabilidad por mes y determinar de esta manera la competitividad financiera de la Clínica
Salud Plena frente al mercado.

4
 Objetivos

Objetivo General

Realizar un diagnóstico de los datos financieros de la empresa Clínica Salud Plena S.A.S,
de Neiva –Huila con el fin de conocer su situación financiera y proponer las
recomendaciones pertinentes.

Objetivos Específicos

 Identificar los principios corporativos de la entidad y su capacidad productiva

utilizada.
 Desarrollar un análisis financiero histórico de la entidad basada en sus estados
financieros.
 Interpretar los indicadores financieros (Liquidez, Rentabilidad, Endeudamiento)
 Determinar las herramientas del análisis financiero a desarrollar.

5
 ANALISIS Y DIAGNOSTICO FINANCIERO
SALUD PLENA S.A.S

1. Análisis y diagnóstico realizado a la empresa SALUD PLENA S.A.S.

R/: La empresa SALUD PLENA S.A.S Nit 830-511-202-5 se encuentra situada en el

departamento de HUILA, en la localidad NEIVA y su dirección postal es CALLE 13 5 43,
NEIVA, HUILA, es una sociedad por acciones simplificadas matriculadas el lunes 20 de
diciembre de 2004 con domicilio registrado en la ciudad de Lebrija. Esta empresa se dedica
principalmente a actividades de la práctica odontológica.

Esta empresa de salud que cuenta con un capacidad del 43,38% para convertir sus
inversiones en ingreso anualmente, factor determinado por el WACC de la empresa

Según el análisis y diagnóstico realizado, se observa que la capacidad aunque no está en un

indicador muy desfavorable aun no es lo suficientemente rentable en cuanto a tiempo de
recuperación y capacidad para producir ganancias en proporción a sus aportes de capital,
como alternativa se plantea una gestión de mercado que incurse en el mercado actual y se
apodere de una parte de esta, para lograr incrementar sus ventas e imagen de manera
exponencial mes a mes con el fin de poder incrementar sus ventas en un 70 u 80% en un
término no mayor a 12 meses y de tal manera lograr que su utilidad y valorización se
incrementen de manera significativa en los próximos 3 a 5 años, lo cual garantice
estabilidad y medidas preventivas ante cualquier eventualidad negativa que se pueda
presentar.

6
 2. Su estrategia empresarial ( síntesis de la manera en que la empresa creará
valor, objetivos financieros y su proyección a 5 años)

R/: Su estrategia empresarial se basa en tener las políticas definidas, las cuales se elaboran
en un mediano plazo, lo que persigue es la eficacia en la consecución de los objetivos
estratégicos:

a) Definición de objetivos estratégicos: Salud plena a corto plazo debe incursionar en

el mercado potencial existente en la ciudad de Neiva, como lo puede lograr con
campañas publicitarias e inversión en equipo que le permita atender desde las
necesidades más simples hasta las más complejas que demanden los posibles
clientes y de tal manera dar a conocer sus servicios, de esta manera se lograr
acaparar el mercado potencial que puede pagar y hacer usos de sus servicios, con
ello a mediano plazo podemos mejorar nuestra imagen comercial y Good will y
largo plazo para lograr la misión de la empresa, para con ello poder penar en una
expansión o inversión.

b) Planificación estratégica: La estrategia que se plantea es la incursión en el mercado

existente para los servicios ofrecidos actualmente por la empresa, se debe realizar
un estudio de mercado que identifique nuestros mayores clientes potenciales y cómo
podemos brindar a estos nuestros servicios de tal manera que sean más atractivos
que los que ofrece nuestra competencia.

Implementar un servicio de pos venta que garantice la satisfacción del cliente de tal
manera que este re direccione potenciales clientes y/o utilice nuestros servicios
nuevamente

c) Implementación estratégica: Se debe dar mediante la gestión de clientes a través de

bases de datos existentes en la empresa de pacientes atendidos y re misionarios,
convenios empresariales, publicidad en medios de comunicación reconocidos tanto
escritos como radiales, hacer uso de las redes sociales que hoy en día representan

7
 una fuente de comunicación y publicidad con un alcance no estimado y de acceso
masivo, donde se puede dar a conocer el plus que ofrece la empresa a sus clientes,
Frente al tema de pos venta está la correcta realización del seguimiento en la
evolución del paciente de tal manera que este cuente con alternativas de consulta
que le satisfagan y lo inciten a recomendar con terceros el uso de los servicios
brindados por la empresa.

Misión

La Empresa SALUD PLENA S.A.S, es una entidad adscrita a la Secretaria departamental

de salud que brinda servicios de salud asistenciales, de promoción y prevención de primer y
segundo nivel, de acuerdo a las necesidades de la población Huilense, con sentido social y
guiados con principios de honestidad, compromiso y calidad de los procesos, el uso de
tecnología apropiada y la excelente formación profesional y moral de un talento humano
comprometido e involucrado en el desarrollo continuo de los servicios y la sostenibilidad
institucional; integrando la participación pública y privada, para dignificar la vida, aliviar el
sufrimiento y generar confianza.

Visión

La Empresa SALUD PLENA S.A.S se proyecta hacia el futuro con la imagen corporativa
de ser la mejor y única institución de salud de tercer nivel en el año 2.025, existente en el
departamento del Huila que preste servicios a la comunidad con eficiencia en sus
procedimientos y eficacia en la aplicación de los recursos humanos, financieros, técnicos y
tecnológicos a toda la de la población del municipio.

8
Su proyección para dentro de 5 años es:

3. Situación financiera (Situación actual, y proyección en el futuro (describa el

análisis histórico de 5 años atrás).

R/: Situación Financiera de SALUD PLENA SAS

Situación actual
Empresa SALUD PLENA SAS
Cifras
reportadas
en COP
           
Años a
revisar 2015 2016 2017 2018 2019
           
Activo          
           

7.618.178,00 6.550.450,00 8.410.467,00 7.945.885,00 6.311.744,00

Disponible $ $ $ $ $

2.476.764,00 1.931.934,00 1.552.694,00 1.330.460,00 1.844.336,00

Inversiones $ $ $ $ $

Deudores 4.722.957,00 4.011.983,00 4.942.111,00 6.876.050,00 9.576.304,19

(Cartera) $ $ $ $ $

2.929.921,00 3.057.958,00 3.841.901,00 4.601.396,00 5.355.427,35

Inventarios $ $ $ $ $

1.385.116,00 1.090.324,00 1.035.632,00 1.020.428,00

Diferidos $ $ $ 880.425,00 $ $
Otros activos -
corrientes - $ - $ - $ - $ $
           
Total Activos

9
 19.132.936,0 16.642.649,0 19.782.805,0 21.634.216,0 24.108.239,5
corrientes 0 $ 0 $ 0 $ 0 $ 4 $
           
-
Terrenos - $ - $ - $ - $ $
Construccione
s y
edificaciones 1.362,00 $ 242.745,00 $ 132.216,00 $ 104.140,00 $ 51.385,00 $

Maquinarias y 55.665.007,0 65.030.814,0 62.269.094,0 61.359.819,0 62.770.279,0

equipo 0 $ 0 $ 0 $ 0 $ 0 $
Flota y
equipo de 2.019.066,00 4.501.734,00 1.129.098,00 1.031.307,00
transporte $ $ $ 625.374,00 $ $

Muebles y 24.120.664,0 24.043.297,0 22.341.047,0 21.308.265,0 23.075.450,0

enseres 0 $ 0 $ 0 $ 0 $ 0 $
Redes y
equipos de -
computo - $ - $ - $ - $ $

Otros activos 1.754.558,00 2.022.532,00 2.198.094,00 4.246.856,00 3.687.447,00

no corrientes $ $ $ $ $
Depreciación -
acumulada - $ - $ - $ - $ $

1.652.366,00 1.307.496,00 1.191.577,00 1.299.671,00 1.330.192,00

Intangibles $ $ $ $ $

4.092.443,00 7.961.968,00 6.896.340,00 7.128.314,00 5.746.730,00

Diferidos $ $ $ $ $

5.315.537,00 2.967.878,00 -
Otros activos 817.977,00 $ 329.227,00 $ $ $ $

Valorizacione 1.581.466,00 5.321.098,00

s $ 913.488,00 $ 51.610,00 $ - $ $
           

Total Activo 91.704.909,0 106.353.301, 101.524.613, 99.040.317,0 103.013.888,

no corriente 0 $ 00 $ 00 $ 0 $ 00 $
           

110.837.845, 122.995.950, 121.307.418, 120.674.533, 127.122.127,

Total Activos 00 $ 00 $ 00 $ 00 $ 54 $
           
10
           
Pasivos          
           
Obligaciones
financieras 3.517.522,00 4.573.620,00 4.126.203,00 5.144.504,00 4.019.927,00
CP $ $ $ $ $

1.379.706,00 1.392.266,00 1.974.496,00 1.829.819,00 2.698.389,54

Proveedores $ $ $ $ $

Cuentas por 8.798.965,00 7.757.277,00 6.854.363,00 6.968.207,00 8.945.790,00

pagar $ $ $ $ $
Impuestos,
gravámenes y 2.036.993,00 2.904.878,00 2.130.940,00 2.005.688,00 1.751.300,00
tasas $ $ $ $ $
Obligaciones -
laborales - $ - $ - $ - $ $
Pasivos
estimados y 10.258.058,0 8.537.196,00 9.818.952,00 13.039.924,0 14.543.681,0
provisiones 0 $ $ $ 0 $ 0 $
Otros pasivos
a corto plazo 267.587,00 $ 144.441,00 $ 439.272,00 $ 339.565,00 $ 393.760,00 $
           

Total Pasivos 26.258.831,0 25.309.678,0 25.344.226,0 29.327.707,0 32.352.847,5

corrientes 0 $ 0 $ 0 $ 0 $ 4 $
           
Obligaciones
financieras 31.524.106,0 48.649.718,0 48.095.824,0 38.403.331,0 34.042.718,0
LP 0 $ 0 $ 0 $ 0 $ 0 $
-
Bonos - $ - $ - $ - $ $
Cuentas por
pagar LP 30.439,00 $ 6,00 $ 23.893,00 $ 29.469,00 $ 30.522,00 $
-
Impuestos LP - $ - $ - $ - $ $
Obligaciones -
laborales LP - $ - $ - $ - $ $

Otros pasivos 3.491.801,00 3.804.780,00 2.523.757,00 3.132.721,00 1.391.602,00

a largo plazo $ $ $ $ $
           

Total Pasivos 35.046.346,0 52.454.504,0 50.643.474,0 41.565.521,0 35.464.842,0

no corrientes 0 $ 0 $ 0 $ 0 $ 0 $

11
           

61.305.177,0 77.764.182,0 75.987.700,0 70.893.228,0 67.817.689,5

Total Pasivos 0 $ 0 $ 0 $ 0 $ 4 $
           
Patrimonio          
           

Capital 48.021.386,0 43.356.713,0 43.673.854,0 47.898.631,0 57.213.607,0

social 0 $ 0 $ 0 $ 0 $ 0 $

Superávit de 1.511.282,00 1.875.055,00 1.645.864,00 1.882.674,00 2.090.831,00

Capital $ $ $ $ $
-
Reservas - $ - $ - $ - $ $
Revalorizació
n del -
patrimonio - $ - $ - $ - $ $
-
Dividendos - $ - $ - $ - $ $
Resultados -
del ejercicio - $ - $ - $ - $ $
Resultados de
ejercicios -
anteriores - $ - $ - $ - $ $
Superávit por
valorizacione -
s - $ - $ - $ - $ $
Otras cuentas
del -
patrimonio - $ - $ - $ - $ $
           

Total 49.532.668,0 45.231.768,0 45.319.718,0 49.781.305,0 59.304.438,0

Patrimonio 0 $ 0 $ 0 $ 0 $ 0 $
           

Total Pasivo 110.837.845, 122.995.950, 121.307.418, 120.674.533, 127.122.127,

y Patrimonio 00 $ 00 $ 00 $ 00 $ 54 $

La situación financiera actual de SALUD PLENA SAS, muestra rendimientos año a

año, pero su crecimiento es mínimo no logra explotar sus recursos con la mayor
eficiencia posible, se encuentra en un punto donde su capacidad de producir
rentabilidad de sus activos es de solo 7,96%, indicador que muestra la poca y

12
 limitada capacidad que ejerce la empresa en pro de mejorar sus utilidades año tras
año, su rentabilidad de patrimonio es solo 12,47% lo cual se ve reflejado en tiempo
mucho mayor a lo normal del retorno de capital o inversión lo cual puede ocasionar
la pérdida de valor y retiro de sus socios dado lo poco rentable que esta inversión
resulta tanto a corto, mediano y largo plazo.

Análisis histórico de 5 años atrás:

Análisis vertical
Empresa SALUD PLENA SAS
Cifras reportadas en COP
           
Años a revisar 2015 2016 2017 2018 2019
           
Activo          
           
Disponible 6,87% 5,33% 6,93% 6,58% 4,97%
Inversiones 2,23% 1,57% 1,28% 1,10% 1,45%
Deudores (Cartera) 4,26% 3,26% 4,07% 5,70% 7,53%
Inventarios 2,64% 2,49% 3,17% 3,81% 4,21%
Diferidos 1,25% 0,89% 0,85% 0,73% 0,80%
Otros activos corrientes 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00%
           
Total Activos corrientes 17,26% 13,53% 16,31% 17,93% 18,96%
           
Terrenos 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00%
Construcciones y edificaciones 0,00% 0,20% 0,11% 0,09% 0,04%
Maquinarias y equipo 50,22% 52,87% 51,33% 50,85% 49,38%
Flota y equipo de transporte 1,82% 3,66% 0,93% 0,52% 0,81%
Muebles y enseres 21,76% 19,55% 18,42% 17,66% 18,15%

13
Redes y equipos de computo 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00%
Otros activos no corrientes 1,58% 1,64% 1,81% 3,52% 2,90%
Depreciación acumulada 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00%
Intangibles 1,49% 1,06% 0,98% 1,08% 1,05%
Diferidos 3,69% 6,47% 5,69% 5,91% 4,52%
Otros activos 0,74% 0,27% 4,38% 2,46% 0,00%
Valorizaciones 1,43% 0,74% 0,04% 0,00% 4,19%
           
Total Activo no corriente 82,74% 86,47% 83,69% 82,07% 81,04%
           
Total Activos 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00%
           
           
Pasivos          
           
Obligaciones financieras CP 3,17% 3,72% 3,40% 4,26% 3,16%
Proveedores 1,24% 1,13% 1,63% 1,52% 2,12%
Cuentas por pagar 7,94% 6,31% 5,65% 5,77% 7,04%
Impuestos, gravámenes y tasas 1,84% 2,36% 1,76% 1,66% 1,38%
Obligaciones laborales 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00%
Pasivos estimados y provisiones 9,26% 6,94% 8,09% 10,81% 11,44%
Otros pasivos a corto plazo 0,24% 0,12% 0,36% 0,28% 0,31%
           
Total Pasivos corrientes 23,69% 20,58% 20,89% 24,30% 25,45%
           
Obligaciones financieras LP 28,44% 39,55% 39,65% 31,82% 26,78%
Bonos 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00%
Cuentas por pagar LP 0,03% 0,00% 0,02% 0,02% 0,02%
Impuestos LP 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00%
Obligaciones laborales LP 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00%
Otros pasivos a largo plazo 3,15% 3,09% 2,08% 2,60% 1,09%
           
Total Pasivos no corrientes 31,62% 42,65% 41,75% 34,44% 27,90%
           
Total Pasivos 55,31% 63,22% 62,64% 58,75% 53,35%
           
Patrimonio          
           
Capital social 43,33% 35,25% 36,00% 39,69% 45,01%
Superávit de Capital 1,36% 1,52% 1,36% 1,56% 1,64%

14
Reservas 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00%
Revalorización del patrimonio 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00%
Dividendos 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00%
Resultados del ejercicio 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00%
Resultados de ejercicios
anteriores 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00%
Superávit por valorizaciones 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00%
Otras cuentas del patrimonio 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00%
           
Total Patrimonio 44,69% 36,78% 37,36% 41,25% 46,65%
           
Total Pasivo y Patrimonio 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00%

El análisis vertical muestra un peso mayor en sus pasivos frente al patrimonio

durante los 5 años comparados, se debe procurar mejorar este indicador con el fin
de poder contar con recursos propios que impulsen el crecimiento de la empresa y
con ello poder generar mayor rentabilidad y productividad.

Empres
a SALUD PLENA SAS      
Cifras
report
adas
en COP      
                 
                 
Año 2 - Año Año 3- Año Año 4- Año 5-
  1 2 Año 3 Año 4
Var Var
Var Var Var Var Var Rel Var Rel
absolu Rela absol Relat absol ati absol ati
  ta tiva uta iva uta va uta va
Activo                
                 

- 1.860.0 - -1.634. -
Disponi -1.067.7 14,02 17,00 28,40 -464.58 5,52 141,00 20,5
ble 28,00 $ % $ % 2,00 $ % $ 7%
Inversi - - - 38,6
ones -544.83 22,00 -379.24 19,63 -222.23 14,3 513.87 2%

15
 0,00 $ % 0,00 $ % 4,00 $ 1% 6,00 $
Deudore
s - 1.933.9 2.700.2
(Carter -710.97 15,05 930.12 23,18 39,00 39,1 54,19 39,2
a) 4,00 $ % 8,00 $ % $ 3% $ 7%

Inventa 128.037 783.94 25,64 759.4919,7 754.03 16,3

rios ,00 $ 4,37% 3,00 $ % 5,00 $ 7% 1,35 $ 9%
- -
Diferid -294.79 21,28 -54.692 -155.20 14,9 140.00 15,9
os 2,00 $ % ,00 $ -5,02% 7,00 $ 9% 3,00 $ 0%
Otros
activos
corrien 0,00 0,00
tes - $ 0,00% - $ 0,00% - $ % - $ %
                 
Total
Activos - 3.140.1 1.851.4 2.474.0
corrien -2.490.2 13,02 56,00 18,87 11,00 9,36 23,54 11,4
tes 87,00 $ % $ % $ % $ 4%
                 
Terreno 0,00 0,00
s - $ 0,00% - $ 0,00% - $ % - $ %
Constru
cciones
y - - -
edifica 241.383 17722 -110.52 45,53 -28.076 21,2 -52.755 50,6
ciones ,00 $ ,69% 9,00 $ % ,00 $ 3% ,00 $ 6%

Maquina -2.761. - 1.410.4

rias y 9.365.8 16,83 720,00 -909.27 1,46 60,00 2,30
equipo 07,00 $ % $ -4,25% 5,00 $ % $ %
Flota y
equipo
de -3.372. - -
transpo 2.482.6 122,9 636,00 74,92 -503.72 44,6 405.93 64,9
rte 68,00 $ 6% $ % 4,00 $ 1% 3,00 $ 1%

Muebles -1.702. -1.032. - 1.767.1

y -77.367, - 250,00 782,00 4,62 85,00 8,29
enseres 00 $ 0,32% $ -7,08% $ % $ %
Redes y
equipos
de 0,00 0,00
computo - $ 0,00% - $ 0,00% - $ % - $ %
Otros 15,27 8,68% 93,2 -
activos 267.974 % 175.56 2.048.7 1% -559.40 13,1

16
no
corrien 62,00
tes ,00 $ 2,00 $ $ 9,00 $ 7%
Depreci
ación
acumula 0,00 0,00
da - $ 0,00% - $ 0,00% - $ % - $ %
-
Intangi -344.87 20,87 -115.91 108.09 9,07 30.521, 2,35
bles 0,00 $ % 9,00 $ -8,87% 4,00 $ % 00 $ %

-1.065. - -1.381. -
Diferid 3.869.5 94,55 628,00 13,38 231.97 3,36 584,00 19,3
os 25,00 $ % $ % 4,00 $ % $ 8%

- 4.986.3 -2.347. - -2.967. -

Otros -488.75 59,75 10,00 1514,5 659,00 44,1 878,00 100,
Activos 0,00 $ % $ 5% $ 7% $ 00%

- - - 5.321.0
Valoriz -667.97 42,24 -861.87 94,35 -51.610 100, 98,00 0,00
aciones 8,00 $ % 8,00 $ % ,00 $ 00% $ %
                 
Total
Activo
no 14.648. -4.828. -2.484. - 3.973.5
corrien 392,00 15,97 688,00 296,00 2,45 71,00 4,01
te $ % $ -4,54% $ % $ %
                 

12.158. -1.688. - 6.447.5

Total 105,00 10,97 532,00 -632.88 0,52 94,54 5,34
Activos $ % $ -1,37% 5,00 $ % $ %
                 
                 
Pasivos                
                 
Obligac
iones 1.018.3 -1.124. -
financi 1.056.0 30,02 -447.41 01,00 24,6 577,00 21,8
eras CP 98,00 $ % 7,00 $ -9,78% $ 8% $ 6%
-
Proveed 12.560, 582.23 41,82 -144.67 7,33 868.57 47,4
ores 00 $ 0,91% 0,00 $ % 7,00 $ % 0,54 $ 7%
Cuentas - - 1,66 28,3
por -1.041.6 -902.91 113.84 1.977.5

17
 11,84 11,64 83,00
pagar 88,00 $ % 4,00 $ % 4,00 $ % $ 8%
Impuest
os,
graváme - - -
nes y 867.885 42,61 -773.93 26,64 -125.25 5,88 -254.38 12,6
tasas ,00 $ % 8,00 $ % 2,00 $ % 8,00 $ 8%
Obligac
iones
laboral 0,00 0,00
es - $ 0,00% - $ 0,00% - $ % - $ %
Pasivos
estimad
os y - 1.281.7 3.220.9 1.503.7
provisi -1.720.8 16,78 56,00 15,01 72,00 32,8 57,00 11,5
ones 62,00 $ % $ % $ 0% $ 3%
Otros
pasivos - -
a corto -123.14 46,02 294.83 204,12 -99.707 22,7 54.195, 15,9
plazo 6,00 $ % 1,00 $ % ,00 $ 0% 00 $ 6%
                 
Total
Pasivos 3.983.4 3.025.1
corrien -949.15 - 34.548, 81,00 15,7 40,54 10,3
tes 3,00 $ 3,61% 00 $ 0,14% $ 2% $ 1%
                 
Obligac
iones 17.125. -9.692. - -4.360. -
financi 612,00 54,33 -553.89 493,00 20,1 613,00 11,3
eras LP $ % 4,00 $ -1,14% $ 5% $ 5%
0,00 0,00
Bonos - $ 0,00% - $ 0,00% - $ % - $ %
Cuentas
por -
pagar -30.433, 99,98 23.887, 39811 5.576,0 23,3 1.053,0 3,57
LP 00 $ % 00 $ 6,67% 0 $ 4% 0 $ %
Impuest 0,00 0,00
os LP - $ 0,00% - $ 0,00% - $ % - $ %
Obligac
iones
laboral 0,00 0,00
es LP - $ 0,00% - $ 0,00% - $ % - $ %
Otros
pasivos -1.281. - -1.741. -
a largo 312.979 023,00 33,67 608.96 24,1 119,00 55,5
plazo ,00 $ 8,96% $ % 4,00 $ 3% $ 8%
                 
Total 49,67 -3,45% - -

18
Pasivos
no 17.408. -1.811. -9.077. -6.100.
corrien 158,00 030,00 953,00 17,9 679,00 14,6
tes $ % $ $ 3% $ 8%
                 

16.459. -1.776. -5.094. - -3.075. -

Total 005,00 26,85 482,00 472,00 6,70 538,46 4,34
Pasivos $ % $ -2,28% $ % $ %
                 
Patrimo
nio                
                 

4.224.7 9.314.9
Capital -4.664.6 - 317.14 77,00 9,67 76,00 19,4
social 73,00 $ 9,71% 1,00 $ 0,73% $ % $ 5%
Superáv -
it de 363.773 24,07 -229.19 12,22 236.81 14,3 208.15 11,0
Capital ,00 $ % 1,00 $ % 0,00 $ 9% 7,00 $ 6%
Reserva 0,00 0,00
s - $ 0,00% - $ 0,00% - $ % - $ %
Revalor
ización
del
patrimo 0,00 0,00
nio - $ 0,00% - $ 0,00% - $ % - $ %
Dividen 0,00 0,00
dos - $ 0,00% - $ 0,00% - $ % - $ %
Resulta
dos del
ejercic 0,00 0,00
io - $ 0,00% - $ 0,00% - $ % - $ %
Resulta
dos de
ejercic
ios
anterio 0,00 0,00
res - $ 0,00% - $ 0,00% - $ % - $ %
Superáv
it por
valoriz 0,00 0,00
aciones - $ 0,00% - $ 0,00% - $ % - $ %
Otras
cuentas
del
patrimo 0,00 0,00
nio - $ 0,00% - $ 0,00% - $ % - $ %

19
                 

Total 4.461.5 9.523.1

Patrimo -4.300.9 - 87.950, 87,00 9,84 33,00 19,1
nio 00,00 $ 8,68% 00 $ 0,19% $ % $ 3%
                 
Total
Pasivo
y 12.158. -1.688. - 6.447.5
Patrimo 105,00 10,97 532,00 -632.88 0,52 94,54 5,34
nio $ % $ -1,37% 5,00 $ % $ %

El cambio en la actividad y capacidad de su utilización de recursos regularmente fue

negativo en todos los aspectos, esto es producto de su baja capacidad para explotar
los recursos existentes, se debe trabajar en medidas que permitan mejorar los
indicadores para ello se debe mejorar la taza de venta y prestación de servicios

4. Variables financieras relevantes respecto a la generación de valor (análisis de

inductores y macro inductores de valor).

Fórmul Interpret
a ación 2015 2016 2017 2018 2019
Recursos
operativos
invertidos
por la
empresa
Cartera diferentes
+ a los
inventa financiado
rios - s por
proveed proveedore 6.273.172 5.677.675 6.809.516 9.647.627 12.233.34
ores s. ,00 $ ,00 $ ,00 $ ,00 $ 2,00 $
KTO / Valor de
Ventas los 0,1160 0,1357 0,1840 0,2079 0,2202
recursos
operativos
de corto
plazo que
no son
financiado

20
 s por los
proveedore
s
(recursos
propios).
Recursos
necesarios
para
generar
cada $100
en ventas
KTNO / durante el
Ventas período. 0,0951 0,1090 0,1427 0,1747 0,1804
Recursos
generados
como caja
operativa
por cada
Ebitda $100 en
/ ventas del
Ventas período. 0,2493 0,1797 0,1848 0,2468 0,3258
Veces que
se
recupera
la
inversión
en KTNO
para la
generación
de ventas
con la
caja
operativa
Margen (Ebitda).
Ebitda Debe ser >
/ PKTNO 1 2,6215 1,6488 1,2954 1,4124 1,8060
Activos
operativos
netos
utilizados
para la
generación
de
utilidades
operativas
KTNO + sin
activos considerar
fijos otros 55.666.36 65.273.55 62.401.31 61.463.95 62.821.66
netos activos. 9,10 $ 9,11 $ 0,14 $ 9,17 $ 4,18 $
UAII * A la
(1- utilidad
%impore operaciona 14.405.28 6.020.820 4.045.541 8.801.415 17.452.04

21
 l le
descuentan
impuestos
para
determinar
la
verdadera
utilidad
operativa
nta) generada. 8,00 $ ,00 $ ,00 $ ,00 $ 1,00 $
Rentabilid
ad
operativa
después de
impuestos
lograda a
partir de
los
activos
involucrad
UODI / os en la
AON operación. 0,2588 0,0922 0,0648 0,1432 0,2778

5. Recomendaciones (Planes de Acción que se le surgieren a la compañía,

planteamiento de los escenarios que se darían en caso de desarrollarlos).

R/: A raíz de la proyección que se le realizo a la empresa se le surgiere como plan

de acción la gestión comercial y publicidad de sus servicios, de tal manera que se
incremente su mercado y utilidad mes a mes de manera exponencial, con ello se
logra mejorar sus indicadores para realizar inversión e incremento de su capacidad
productiva y competitiva, que a mediano y largo plazo garantizaran solvencia y

22
 sostenibilidad en el mercado, recuperación de valor empresarial, mejor retorno de
inversión en capital, incremento de sus activos fijos y corrientes, con lo cual se
logra un buen good will, lo cual le permita posicionarse como empresa #1 en el
huila y cumplir su misión.

Conclusiones

Como conclusiones se encontraron que la principal fortaleza financiera de Salud Plena

S.A.S es la utilidad que genera en su operación a pesar de su bajo marguen para el año,
para el 2018 produjo (3.166.471) millones, para el año 2019 fue de (10.130.022) millones
de rentabilidad o de excedente lo cual le permite mantenerse a flote.

Durante los últimos años la clínica ha mantenido sus niveles de endeudamiento, lo que le
permitido mantener sus indicadores. Por tanto, las estrategias operacionales y de mercadeo,

23
sugeridas para ser implementadas por la administración, pueden brindar resultados
positivos en la sostenibilidad de las finanzas del mismo.

Bibliografía

Gerencia Financiera; Recuperado de:

http://contenidomoodle.s3.amazonaws.com/Recursos_educativos/FCEM/ASI_COM
/GER_FIN/ANE_NUE/uni2_act2_mod_fin.xlsx

Software economatica (2017), Recuperado de: https://economatica.com/

24
Decisiones financieras, recuperado el día 19 de mayo de 2020, de: http://www.ebooks7-
24.com.ezproxy.uniminuto.edu/stage.aspx?il=4798&pg=&ed=

25