UNIVERSIDAD DISTRITAL FRANCISCO JO

CONTABILIDAD Y COSTO

Ingeniería Industrial

Jhullyanna Romero Madero - 20132

Erika Rengifo Miranda - 201320
Alisson Barreto Bohórquez - 20122
Carlos Yopasa Bernal- 2012201

RNT, SA - BALANCE DE SITUAC

N° de cuenta
Activo total
57
430
3
53
Activo corriente
212
20
Activo no corriente
PASIVO+ PATRIMONIO NETO
400
542

475

Pasivo corriente
Pasivo no corriente
100
11
129
Patrimonio neto

RNT, SA - CUENTA DE PÉRDIDAS Y

N° de cuenta
600
64
62
68

694

66
70
708
76
75
83
 UNIVERSIDAD DISTRITAL FRANCISCO JOSÉ DE CALDAS

CONTABILIDAD Y COSTOS

Ingeniería Industrial

Jhullyanna Romero Madero - 20132015068

Erika Rengifo Miranda - 20132015157
Alisson Barreto Bohórquez - 20122015233
Carlos Yopasa Bernal- 20122015404

RNT, SA - BALANCE DE SITUACIÓN

Cuenta 2010 2011 2012
Activo total 390,600 506,074 494,760
Tesorería 1,800 2,149 1,520
Clientes 24,930 33,160 29,280
Existencias 36,000 40,940 47,520
Inversiones financieras a corto plazo 16,020 8,690 3,200
Activo corriente 78,750 84,939 81,520
Inmovilizado técnico 224,100 272,800 278,700
Inmovilizado financiero 87,750 148,335 134,540
Activo no corriente 311,850 421,135 413,240
PASIVO+ PATRIMONIO NETO 390,600 506,074 494,759
Proveedores 34,680 56,745 44,980
Créditos bancarios a corto plazo 7,470 21,309 30,093

H°A° Acreedora por impuestos sobre beneficios 8,550 10,722 4,492

Pasivo corriente 50,700 88,776 79,565

Pasivo no corriente 81,000 105,060 97,480
Capital social 207,000 240,000 240,000
Reservas 28,500 47,220 67,234
Beneficios del ejercicio 23,400 25,018 10,480
Patrimonio neto 258,900 312,238 317,714

RNT, SA - CUENTA DE PÉRDIDAS Y GANANCIAS

Cuenta 2010 2011 2012
Compras de mercaderías 248,325 192,000
Gastos de personal 118,250 108,000
Servicios exteriores 66,550 58,800
Dotaciones amortización 73,700 75,294

Deterioro de créditos por operaciones comerciales 8,250 2,800

Gastos financieros 4,400 8,000

Ventas brutas antes de devoluciones 445,500 567,050 467,680
Devoluciones de ventas 0 19,250 17,200
Ingresos financieros 1,375 1,206
Otros ingresos de explotación 1,100 1,600
Impuestos sobre beneficios 10,722 4,492
ESTADO DE FLUJO DE EFECTIVO

A) FLUJOS DE EFECTIVO DE LAS ACTIVIDADES DE EXPLOTACIÓN

1. Resultado del ejercicio antes de impuestos
2. Ajustes del resultado
a) Amortización del inmovilizado (+)
b) Correcciones valorativas por deterioro (+/-)
c) Variación de provisiones (+/-)
d) Imputación de subvenciones (-)
e) Resultados por bajas y enajenaciones de inmovilizado (+/-)
f) Resultados por bajas y enajenaciones de instrumentos financieros (+/-)
g) Ingresos financieros (-)
h) Gastos financieros (+)
i) Diferencias de cambio (+/-)
j) Variación de valor razonable en instrumentos financieros (+/-)
k) Otros ingresos y gastos (+/-)
3. Cambios en el capital corriente
a) Existencias (+/-)
b) Deudores y otras cuentas a cobrar (+/-)
c) Otros activos corrientes (+/-)
d) Acreedores y otras cuentas a pagar (+/-)
e) Otros pasivos corrientes (+/-)
f) Otros activos y pasivos no corrientes (+/-)
4. Otros flujos de efectivo de las actividades de explotación
a) Pagos de intereses (-)
b) Cobros de dividendos (+)
c) Cobros de intereses (+)
d) Cobros (pagos) por impuesto sobre beneficio (+/-)
e) Otros pagos (cobros) (-/+)
5. Flujos de efectivo de las actividades de explotación (1+2+3+4)

B) FLUJOS DE EFECTIVO DE LAS ACTIVIDADES DE INVERSIÓN

6. Pagos por inversiones (-)
a) Empresas del grupo y asociadas
b) Inmovilizado intangible
c) Inmovilizado material
d) Inversiones inmobiliarias
e) Otros activos financieros
f) Activos no corrientes matenidos para la venta
g) Otros activos
7. Cobros por desinversiones (+)
a) Empresas del grupo y asociadas
b) Inmovilizado intangible
c) Inmovilizado material
d) Inversiones inmobiliarias
e) Otros activos financieros
f) Activos no corrientes matenidos para la venta
g) Otros activos
8. Flujos de efectivo de las actividades de inversión (7-6)
C) FLUJOS DE EFECTIVO DE LAS ACTIVIDADES DE FINANCIACIÓN
9. Cobros y pagos por instrumentos de patrimonio (a+b+c+d+e)
a) Emisión de instrumentos de patrimonio (+)
b) Amortización de instrumentos de patrimonio (-)
c) Adquisición de instrumentos de patrimonio propio (-)
d) Enajenación de instrumentos de patrimonio propio (+)
e) Subvenciones, donaciones y legados recibidos (+)
10. Cobros y pagos por instrumentos de pasivo financiero (a-b)
a) Emisión de (1+2+3+4)
1. Obligaciones y otros valores negociables (+)
2. Deudas con entidades de crédito (+)
3. Deudas con empresas del grupo y asociadas (+)
4. Otras deudas (+)
b) Devolución y amortización de (1+2+3+4)
1. Obligaciones y otros valores negociables (-)
2. Deudas con entidades de crédito (-)
3. Deudas con empresas del grupo y asociadas (-)
4. Otras deudas (-)
11. Pagos por dividendos y remuneraciones de otros instrumentos de
patrimonio (a+b)
a) Dividendos (-)
b) Remuneración de otros instrumentos de patrimonio (-)
12. Flujos de efectivo de las actividades de financiación (9+10-11)

D) EFECTO DE LAS VARIACIONES DE LOS TIPOS DE CAMBIO

E) AUMENTO / DISMINUCIÓN NETA DEL EFECTIVO O EQUIVALENTES

(5+8+12+D)

Efectivo o equivalentes al comienzo del ejercicio

Efectivo o equivalentes al final del ejercicio
Año 2011 Año 2012

35,740 14,972
83,875 83,288
73,700 75,294
8,250 2,800

-1,375 -1,206
4,400 8,000

-1,100 -1,600
-94,627 -6,405
-4,940 -6,580
-41,390 -25,400
0 0
-24,237 17,995
0 0
-24,060 7,580
-10,722 -4,492
0 0

-10,722 -4,492

14,266 87,363

-191,675 91,789

-122,400 81,194
-69,275 10,595

16,020 8,690
0 0

16,020 8,690

-175,655 100,479
33,000 0
33,000 0

37,899 1,204
45,369 22,513

45,369 22,513

-7,470 -21,309

-7,470 -21,309

-4,680 -5,004
-4,680 -5,004

66,219 -3,800

-95,170 184,042

1,800 2,149
-93,370 186,191
A. Operaciones continuadas
1. Importe neto de la cifra de negocios
a) Ventas
b) Prestaciones de servicicios
2. Variación de existencias de productos terminados y en curso de
fabricación
3. Trabajos realizados por la empresa para su activo
4. Aprovisionamientos:
a) Consumo de mercaderías
b) Consumo de materias primas y otras materias consumibles
c) Trabajos realizados por otras empresas
d) Deterioro de mercaderías, materias primas y otros aprovisionamientos
5. Otros ingresos de explotación
a) Ingresos accesorios y otros de gestión corriente
b) Subvenciones de explotación incorporadas al resultado del ejercicio
6. Gastos de personal
a) Sueldos, salarios y asimilados
b) Cargas sociales
c) Provisiones
7. Otros gastos de explotación
a) Servicios Exteriores
b) Tributos
c) Pérdidas, deterioro y variación de provisiones por operaciones comerciales

d) Otros gastos de gestión corriente

8. Amortización del inmovilizado
9. Imputación de subvenciones de inmovilizado no financiero y otras
10. Excesos de provisiones
11. Deterioro y resultado por enajenaciones de inmovilizado
a) Deterioros
b) Resultados por enajenaciones y otras
Otros resultados
A.1. RESULTADO DE EXPLOTACIÓN (1 + 2 + 3 + 4 + 5 + 6 + 7 + 8 + 9 + 10 +
11)
12. Ingresos financieros
a) De participaciones en instrumentos de patrimonio
a.1) En empresas del grupo y asociadas
a.2.) En terceros
b) De valores negociables y de créditos del activo inmovilizado
b.1) De empresas del grupo y asociadas
 b.2) De terceros
13. Gastos financieros
a) Por deudas con empresas del grupo y asociadas.
b) Por deudas con terceros
14. Variación del valor razonable en instrumentos financieros
a) Cartera de negociación y otros
b) Imputación al resultado del ejercicio por activos disponibles para la venta

15. Diferencias de cambio

16. Deterioro y resultado por enajenaciones de instrumentos financieros
a) Deterioros y pérdidas.
b) Resultados por enajenaciones y otras
A.2. RESULTADO FINANCIERO (12 + 13 + 14 + 15 + 16)
A.3. RESULTADO ANTES DE IMPUESTOS (A.1 + A.2)
17. Impuesto sobre beneficios
A.4. RESULTADO DEL EJERCICIO PROCEDENTE DE OPERACIONES
CONTINUADAS (A.3. + 17)
B. Operaciones interrumpidas.
18. Resultado del ejercicio procedente de operaciones interrumpidas neto de
impuestos
A.5. RESULTADO DEL EJERCICIO (A.4. + 18)
 analisis vertical
2011 2012
547,800 100.0% 450,480 100.0%
547,800 100.0% 450,480 100.0%
0.0% 0.0%
0.0% 0.0%

0.0% 0.0%
-243,385 -44.4% -185,420 -41.2%
-243,385 -44.4% -185,420 -41.2%
0.0% 0.0%
0.0% 0.0%
0.0% 0.0%
1,100 0.2% 1,600 0.4%
1,100 0.2% 1,600 0.4%
0.0% 0.0%
-118,250 -21.6% -108,000 -24.0%
-118,250 -21.6% -108,000 -24.0%
0.0% 0.0%
0.0% 0.0%
-74,800 -13.7% -61,600 -13.7%
-66,550 -12.1% -58,800 -13.1%
0.0% 0.0%
-1.5% -0.6%
-8,250 -2,800
0.0% 0.0%
-73,700 -13.5% -75,294 -16.7%
0.0% 0.0%
0.0% 0.0%
0 0.0% 0 0.0%
0.0% 0.0%
0.0% 0.0%
0.0% 0.0%

38,765 7.1% 21,766 4.8%

1,375 0.3% 1,206 0.3%

1,375 0.3% 1,206 0.3%
0.0% 0.0%
0.0% 0.0%
0 0.0% 0 0.0%
0.0% 0.0%
 0.0% 0.0%
-4400 -0.8% -8000 -1.8%
-4,400 -0.8% -8,000 -1.8%
0.0% 0.0%
0 0.0% 0 0.0%
0.0% 0.0%
0.0% 0.0%

0.0% 0.0%
0 0.0% 0 0.0%
0 0.0% 0 0.0%
0.0% 0.0%

-3,025 -0.6% -6,794 -1.5%

35,740 6.5% 14,972 3.3%

-10722 -2.0% -4492 -1.0%

4.6% 2.3%
25,018 10,480
0.0% 0.0%
0.0% 0.0%

25,018 4.6% 10,480 2.3%

anal horizontal
2012/2011
-17.8%
-17.8%
0.0%

0.0%
0.0%
-23.8%
-23.8%
0.0%
0.0%
0.0%
45.5%
45.5%
0.0%
0.0%
0.0%
0.0%
0.0%
-17.6%
-11.6%
0.0%

0.0%
0.0%
2.2%
0.0%
0.0%
0.0%
0.0%
0.0%
#DIV/0!
-43.9%
-12.3%
-12.3%
0.0%
0.0%
0.0%
0.0%
 0.0%
81.8%
81.8%
0.0%
0.0%
0.0%

0.0%
0.0%
#DIV/0!
#DIV/0!
0.0%
124.6%
-58.1%
-58.1%

-58.1%
0.0%

0.0%
-58.1%
 A) ACTIVO NO CORRIENTE
I. Inmovilizado intangible
6 Otros inmovilizado intangible
II. Inmovilizado material
2 Instalaciones técnicas y otro inmovilizado material
B) ACTIVO CORRIENTE
I. Activos no corrientes mantenidos para la venta
II. Existencias
III. Deudores comerciales y otras cuentas a cobrar
1 Clientes por ventas y prestaciones de servicios
V. Inversiones financieras a corto plazo
VII. Efectivo y otros activos líquidos equivalentes
1 Tesorería
TOTAL ACTIVO (A+B)
2010

311,850 A) PATRIMONIO NETO

87,750 A-1) Fondos propios
87,750 I. Capital
224,100 1 Capital escriturado
224,100 III. Reservas
78,750 1 Legal y estatutarias
36,000 VII. Resultado del ejercicio
36,000 B) PASIVO NO CORRIENTE
24,930 I. Provisiones a largo plazo
24,930 C) PASIVO CORRIENTE
16,020 III. Deudas a corto plazo
1,800 2 Deudas con entidades de crédito
1,800 V. Acreedores comerciales y otras cuentas a pagar
390,600 1 Proveedores
5 Pasivos por impuesto corriente
TOTAL PATRIMONIO NETO Y PASIVO (A+B+C)
2010

258,900
258,900
207,000
207,000
28,500
28,500
23,400
81,000
81,000
50,700
7,470
7,470
43,230
34,680
8,550
390,600
 ANÁLISIS DE LIQUIDE

NECESIDADES OPERATIVAS

INDICADORES DE LIQUIDEZ
Activo Corriente
Razón Corriente Liquidez
Pasivo Corriente
Activo Corriente-Existencias
Prueba Ácida
Pasivo Corriente

Capital Neto de Trabajo Activo Coriente - Pasivo Corriente

INDICADORES DE ACTIVIDAD O ADMINISTRACION DE LOS ACTIVO

Cuentas por Cobrar (clientes) x días año
Días Clientes
Ventas
Ventas
Rotación de los Clientes
Cuentas por Cobrar (clientes)
Inventarios x días año
Días de Inventarios
Costo de ventas
Costo de Venta
Rotación de Inventarios
Inventarios
Proveedores por día año
Días Proveedores
Costo de Venta o Compras

Ciclo Operativo Días de Inventario + Días Clientes

Días Clientes + Días Inventario + Días Provee

Ciclo Financiero
Ciclo Operativo - Días Proveedores
Días del año
Ciclo Financiero
Ciclo Financiero
Ventas Totales
Rotación de Activos
Activos Totales
 ANÁLISIS DE LIQUIDEZ Y ACTIVIDAD

NECESIDADES OPERATIVAS DE FINANCIAMIENTO

DORES DE LIQUIDEZ 2010

Activo Corriente 78,750
Pasivo Corriente 50,700
Activo Corriente-Existencias 53,820
Pasivo Corriente 50,700

Activo Coriente - Pasivo Corriente 78.750-50.700

D O ADMINISTRACION DE LOS ACTIVOS 2010

Cuentas por Cobrar (clientes) x días año 8,974,800
Ventas 445,500
Ventas 445,500
Cuentas por Cobrar (clientes) 24,930
Inventarios x días año 12,960,000
Costo de ventas 34,680
Costo de Venta 34,680
Inventarios 36,000
Proveedores por día año 12,484,800
Costo de Venta o Compras 34,680

Días de Inventario + Días Clientes 373+20

s Clientes + Días Inventario + Días Proveedores 753.847876690783

Ciclo Operativo - Días Proveedores 33.8478766907833
Días del año 360
Ciclo Financiero 22.2716444986357
Ventas Totales 445,500
Activos Totales 390,600
0

1.55

1.06

28,050

20.14545454545

17.87003610108

373.7024221453

0.963333333333

360

393.8478766908

22.27164449864

16.16405111091

1.140552995392
 ANÁLISIS DE RATIOS RESPECTO AL BALANCE

Ratio estrutura economica

peso del activo corriente
activo corriente
activo total
peso del activo no corriente
activo no corriente
activo total

Ratio estructura financiera

endeudamiento 1
Pasivo exigible (PC+PNC)
Patrimonio neto + Pasivo exigible
endeudamiento 2
Pasivo exigible (PC+PNC)
Patrimonio neto
peso del pasivo corriente
Pasivo Corriente PC
Patrimonio neto + Pasivo exigible
peso del pasivo no corriente
Pasivo no Corriente PNC
Patrimonio neto + Pasivo exigible
autonomia financiera (*)
(*)=1/ratio endeudamiento 2
patrimonio neto
Pasivo exigible (PC+PNC)

ratios de liquidez a corto plazo

liquidez
activo corriente
pasivo corriente
test acido
activo corriente - existencias
pasivo corriente

Ratios de liquidez largo plazo

solvencia
activo total
Pasivo exigible (PC+PNC)
Autofinanciación
Patrimonio neto
Activo total
RESPECTO AL BALANCE 2010

Resultado
20.16%
78,750
390,600
79.84%
311,850
390,600

Resultado
33.72%
131,700
390,600
50.87%
131,700
258,900
12.98%
50,700
390,600
20.74%
81,000
390,600
196.58%
1.97
258,900
131,700

Resultado
155.33%
78,750
50,700
106.15%
53,820
50,700

Resultado
296.58%
390,600
131,700
66.28%
258,900
390,600
 2011

A) ACTIVO NO CORRIENTE 421,135

I. Inmovilizado intangible 148,335
6 Otros inmovilizado intangible 148,335
II. Inmovilizado material 272,800
2 Instalaciones técnicas y otro inmovilizado material 272,800
B) ACTIVO CORRIENTE 84,939
I. Activos no corrientes mantenidos para la venta 40,940
II. Existencias 40,940
III. Deudores comerciales y otras cuentas a cobrar 33,160
1 Clientes por ventas y prestaciones de servicios 33,160
V. Inversiones financieras a corto plazo 8,690
VII. Efectivo y otros activos líquidos equivalentes 2,149
1 Tesorería 2,149
TOTAL ACTIVO (A+B) 506,074
 2011

A) PATRIMONIO NETO 312,238

A-1) Fondos propios 312,238
I. Capital 240,000
1 Capital escriturado 240,000
III. Reservas 47,220
1 Legal y estatutarias 47,220
VII. Resultado del ejercicio 25,018
B) PASIVO NO CORRIENTE 105,060
I. Provisiones a largo plazo 105,060
C) PASIVO CORRIENTE 88,776
III. Deudas a corto plazo 21,309
2 Deudas con entidades de crédito 21,309
V. Acreedores comerciales y otras cuentas a pagar 67,467
1 Proveedores 56,745
5 Pasivos por impuesto corriente 10,722
TOTAL PATRIMONIO NETO Y PASIVO (A+B+C) 506,074
 NECESIDADES OPERATIVA

INDICADORES DE LIQUIDEZ
Razón Activo Corriente
Corriente
Pasivo Corriente
Liquidez
Activo Corriente-Existencias
Prueba Ácida
Pasivo Corriente

Capital Neto de
Activo Coriente - Pasivo Corriente
Trabajo

INDICADORES DE ACTIVIDAD O ADMINISTRACION DE LOS ACTIVOS

Cuentas por Cobrar (clientes) x días año
Días Clientes
Ventas
Rotación de los Ventas
Clientes Cuentas por Cobrar (clientes)
Días de Inventarios x días año
Inventarios Costo de ventas
Rotación de Costo de Venta
Inventarios Inventarios
Días Proveedores por día año
Proveedores Costo de Venta o Compras

Ciclo Operativo Días de Inventario + Días Clientes

Ciclo Días Clientes + Días Inventario + Días Proveedores

Financiero Ciclo Operativo - Días Proveedores
Ciclo Días del año
Financiero Ciclo Financiero
Rotación de Ventas Totales
Activos Activos Totales
 NECESIDADES OPERATIVAS DE FINANCIAMIENTO

INDICADORES DE LIQUIDEZ 2011

Activo Corriente 84,939
Pasivo Corriente 88,776
Activo Corriente-Existencias 43,999
Pasivo Corriente 88,776

Activo Coriente - Pasivo Corriente 84.939-88.776

DE ACTIVIDAD O ADMINISTRACION DE LOS ACTIVOS 2011

Cuentas por Cobrar (clientes) x días año 11,937,600
Ventas 547,800
Ventas 547,800
Cuentas por Cobrar (clientes) 33,160
Inventarios x días año 648,000
Costo de ventas 248,325
Costo de Venta 248,325
Inventarios 40,940
Proveedores por día año 20,428,200
Costo de Venta o Compras 248,325

Días de Inventario + Días Clientes 2.61 + 21.79

Días Clientes + Días Inventario + Días Proveedores 106.67

Ciclo Operativo - Días Proveedores -57.86
Días del año 360
Ciclo Financiero -1.84
Ventas Totales 547,800
Activos Totales 506,074
 2011

0.96

0.50

-88.776 (3,837)

2011
7,600
21.79
800
800
16.52
160
000
2.61
325
325
6.07
940
8,200
82.26
325

21.79 24.40

.67
-1.84
.86
60
-195.29
84
800
1.08
074
 ANÁLISIS DE RATIOS RESPECTO AL BALANCE 2011

Ratio estrutura economica Resultado

peso del activo corriente 16.78%
activo corriente 84,939
activo total 506,074
peso del activo no corriente 83.22%
activo no corriente 421,135
activo total 506,074

Ratio estructura financiera Resultado

endeudamiento 1 38.30%
Pasivo exigible (PC+PNC) 193,836
Patrimonio neto + Pasivo exigible 506,074
endeudamiento 2 62.08%
Pasivo exigible (PC+PNC) 193,836
Patrimonio neto 312,238
peso del pasivo corriente 22.14%
Pasivo Corriente PC 88,776
Patrimonio neto + Pasivo exigible 401,014
peso del pasivo no corriente 20.76%
Pasivo no Corriente PNC 105,060
Patrimonio neto + Pasivo exigible 506,074
autonomia financiera (*) 161.08%
(*)=1/ratio endeudamiento 2 1.61
patrimonio neto 312,238
Pasivo exigible (PC+PNC) 193,836

ratios de liquidez a corto plazo Resultado

liquidez 95.68%
activo corriente 84,939
pasivo corriente 88,776
test acido 49.56%
activo corriente - existencias 43,999
pasivo corriente 88,776

Ratios de liquidez largo plazo Resultado

solvencia 261.08%
activo total 506,074
Pasivo exigible (PC+PNC) 193,836
Autofinanciación 61.70%
Patrimonio neto 312,238
Activo total 506,074
011
 A) ACTIVO NO CORRIENTE
I. Inmovilizado intangible
6 Otros inmovilizado intangible
II. Inmovilizado material
2 Instalaciones técnicas y otro inmovilizado material
B) ACTIVO CORRIENTE
I. Activos no corrientes mantenidos para la venta
II. Existencias
III. Deudores comerciales y otras cuentas a cobrar
1 Clientes por ventas y prestaciones de servicios
V. Inversiones financieras a corto plazo
VII. Efectivo y otros activos líquidos equivalentes
1 Tesorería
TOTAL ACTIVO (A+B)
413,240 A) PATRIMONIO NETO
134,540 A-1) Fondos propios
134,540 I. Capital
278,700 1 Capital escriturado
278,700 III. Reservas
81,520 1 Legal y estatutarias
47,520 VII. Resultado del ejercicio
47,520 B) PASIVO NO CORRIENTE
29,280 I. Provisiones a largo plazo
29,280 C) PASIVO CORRIENTE
3,200 III. Deudas a corto plazo
1,520 2 Deudas con entidades de crédito

1,520 V. Acreedores comerciales y otras cuentas a pagar

494,760 1 Proveedores
5 Pasivos por impuesto corriente
TOTAL PATRIMONIO NETO Y PASIVO (A+B+C)
317,714
317,714
240,000
240,000
67,234
67,234
10,480
97,480
97,480
79,565
30,093
30,093
49,472
44,980
4,492
494,759
 NECESIDADES OPERATIVAS

INDICADORES DE LIQUIDEZ
Activo Corriente
Razón Corriente Liquidez
Pasivo Corriente
Activo Corriente-Existencias
Prueba Ácida
Pasivo Corriente

Capital Neto de Trabajo Activo Coriente - Pasivo Corriente

INDICADORES DE ACTIVIDAD O ADMINISTRACION DE LOS ACTIVOS

Cuentas por Cobrar (clientes) x días año
Días Clientes
Ventas
Ventas
Rotación de los Clientes
Cuentas por Cobrar (clientes)
Inventarios x días año
Días de Inventarios
Costo de ventas
Costo de Venta
Rotación de Inventarios
Inventarios
Proveedores por día año
Días Proveedores
Costo de Venta o Compras

Ciclo Operativo Días de Inventario + Días Clientes

Días Clientes + Días Inventario + Días Proveedo

Ciclo Financiero
Ciclo Operativo - Días Proveedores
Días del año
Ciclo Financiero
Ciclo Financiero
Ventas Totales
Rotación de Activos
Activos Totales
 NECESIDADES OPERATIVAS DE FINANCIAMIENTO

DORES DE LIQUIDEZ 2012

Activo Corriente 81,520
Pasivo Corriente 79,565
Activo Corriente-Existencias 34,000
Pasivo Corriente 79,565

Activo Coriente - Pasivo Corriente 81.520-79.565

AD O ADMINISTRACION DE LOS ACTIVOS 2012

Cuentas por Cobrar (clientes) x días año 10,540,800
Ventas 450,480
Ventas 450,480
Cuentas por Cobrar (clientes) 29,280
Inventarios x días año 17,107,200
Costo de ventas 192,000
Costo de Venta 192,000
Inventarios 47,520
Proveedores por día año 16,192,800
Costo de Venta o Compras 192,000

Días de Inventario + Días Clientes 2.61 + 21.79

as Clientes + Días Inventario + Días Proveedores 196.84

Ciclo Operativo - Días Proveedores 28.16
Días del año 360
Ciclo Financiero 6.99
Ventas Totales 450,480
Activos Totales 494,760
 1.02

0.43

1,955

23.40

15.39

89.10

4.04

84.34

112.50

6.99

51.51

0.91
 ANÁLISIS DE RATIOS RESPECTO AL BALANCE 2012

Ratio estrutura economica Resultado

peso del activo corriente 16.48%
activo corriente 81,520
activo total 494,760
peso del activo no corriente 83.52%
activo no corriente 413,240
activo total 494,760

Ratio estructura financiera Resultado

endeudamiento 1 35.78%
Pasivo exigible (PC+PNC) 177,045
Patrimonio neto + Pasivo exigible 494,759
endeudamiento 2 55.72%
Pasivo exigible (PC+PNC) 177,045
Patrimonio neto 317,714
peso del pasivo corriente 16.08%
Pasivo Corriente PC 79,565
Patrimonio neto + Pasivo exigible 494,759
peso del pasivo no corriente 19.70%
Pasivo no Corriente PNC 97,480
Patrimonio neto + Pasivo exigible 494,759
autonomia financiera (*) 179.45%
(*)=1/ratio endeudamiento 2 1.79
patrimonio neto 317,714
Pasivo exigible (PC+PNC) 177,045

ratios de liquidez a corto plazo Resultado

liquidez 102.46%
activo corriente 81,520
pasivo corriente 79,565
test acido 42.73%
activo corriente - existencias 34,000
pasivo corriente 79,565

Ratios de liquidez largo plazo Resultado

solvencia 279.45%
activo total 494,760
Pasivo exigible (PC+PNC) 177,045
Autofinanciación 64.22%
Patrimonio neto 317,714
Activo total 494,760
 A) ACTIVO NO CORRIENTE
I. Inmovilizado intangible
6 Otros inmovilizado intangible
II. Inmovilizado material
2 Instalaciones técnicas y otro inmovilizado material
B) ACTIVO CORRIENTE
I. Activos no corrientes mantenidos para la venta
II. Existencias
III. Deudores comerciales y otras cuentas a cobrar
1 Clientes por ventas y prestaciones de servicios
V. Inversiones financieras a corto plazo
VII. Efectivo y otros activos líquidos equivalentes
1 Tesorería
TOTAL ACTIVO (A+B)
A) PATRIMONIO NETO
A-1) Fondos propios
I. Capital
1 Capital escriturado
III. Reservas
1 Legal y estatutarias
VII. Resultado del ejercicio
B) PASIVO NO CORRIENTE
I. Provisiones a largo plazo
C) PASIVO CORRIENTE
III. Deudas a corto plazo
2 Deudas con entidades de crédito
V. Acreedores comerciales y otras cuentas a pagar
1 Proveedores
5 Pasivos por impuesto corriente
TOTAL PATRIMONIO NETO Y PASIVO (A+B+C)
 Análisis Análisis Análisis
2010 2011 2012
vertical 2010 vertical 2011 vertical 2012

311,850 79.84% 421,135 83.22% 413,240 83.52%

87,750 22.47% 148,335 29.31% 134,540 27.19%
87,750 22.47% 148,335 29.31% 134,540 27.19%
224,100 57.37% 272,800 53.91% 278,700 56.33%
224,100 57.37% 272,800 53.91% 278,700 56.33%
78,750 20.16% 84,939 16.78% 81,520 16.48%
36,000 9.22% 40,940 8.09% 47,520 9.60%
36,000 9.22% 40,940 8.09% 47,520 9.60%
24,930 6.38% 33,160 6.55% 29,280 5.92%
24,930 6.38% 33,160 6.55% 29,280 5.92%
16,020 4.10% 8,690 1.72% 3,200 0.65%
1,800 0.46% 2,149 0.42% 1,520 0.31%
1,800 0.46% 2,149 0.42% 1,520 0.31%
390,600 100.00% 506,074 100.00% 494,760 100.00%
258,900 66.28% 312,238 61.70% 317,714 64.22%
258,900 66.28% 312,238 61.70% 317,714 64.22%
207,000 53.00% 240,000 47.42% 240,000 48.51%
207,000 53.00% 240,000 47.42% 240,000 48.51%
28,500 7.30% 47,220 9.33% 67,234 13.59%
28,500 7.30% 47,220 9.33% 67,234 13.59%
23,400 5.99% 25,018 4.94% 10,480 2.12%
81,000 20.74% 105,060 20.76% 97,480 19.70%
81,000 20.74% 105,060 20.76% 97,480 19.70%
50,700 12.98% 88,776 17.54% 79,565 16.08%
7,470 1.91% 21,309 4.21% 30,093 6.08%
7,470 1.91% 21,309 4.21% 30,093 6.08%
43,230 11.07% 67,467 13.33% 49,472 10.00%
34,680 8.88% 56,745 11.21% 44,980 9.09%
8,550 2.19% 10,722 2.12% 4,492 0.91%
390,600 100.00% 506,074 100.00% 494,759 100.00%
 Análisis Análisis
horizontal horizontal
2010-2011 2011-2012
35.04% -1.87%
69.04% -9.30%
69.04% -9.30%
21.73% 2.16%
21.73% 2.16%
7.86% -4.03%
13.72% 16.07%
13.72% 16.07%
33.01% -11.70%
33.01% -11.70%
-45.76% -63.18%
19.39% -29.27%
19.39% -29.27%
29.56% -2.24%
20.60% 1.75%
20.60% 1.75%
15.94% 0.00%
15.94% 0.00%
65.68% 42.38%
65.68% 42.38%
6.91% -58.11%
29.70% -7.21%
29.70% -7.21%
75.10% -10.38%
185.26% 41.22%
185.26% 41.22%
56.07% -26.67%
63.62% -20.73%
25.40% -58.10%
29.56% -2.24%
FEAE 14,266 100,000
FEAI -175,655
FEAF 66,219
50,000

miles de euros
-50,000

-100,000

-150,000

-200,000

el FEAE es positivo y los requ

la empresa se contrae y debe

 FEAE
FEAI
FEAF

EAE es positivo y los requerimientos de inversion son menor

mpresa se contrae y debe recurrir a financiacion

FEAE 87,363 120,000
FEAI 100,479
FEAF -3,800
100,000

80,000

Miles de Euros
60,000

40,000

20,000

-20,000

se puede ver un consumo de fondos en su actividad p

 FEAE
FEAI
FEAF

nsumo de fondos en su actividad productiva