ACTIVIDADES

Actividades de Operación

Cobranza de venta de bienes o servicios e ingresos operacionales

Cobranza de regalías, honorarios, comisiones y otros

Cobranza de intereses y dividendos recibidos

Otros cobros de efectivo relativos a la actividad

Menos:

Pago a proveedores de bienes y servicios

Pago de remuneraciones y beneficios sociales

Pago de tributos

Pago de intereses y rendimientos

Otros pagos de efectivo relativos a la actividad

Aumento (Disminución) del Efectivo y Equivalente de Efectivo Provenientes de

Actividades de Operación

Actividades de Inversión

Cobranza de venta de valores e inversiones permanentes

Cobranza de venta de inmuebles, maquinaria y equipo

Cobranza de venta de activos intangibles

Otros cobros de efectivo relativos a la actividad

Menos:

Pagos por compra de valores e inversiones permanentes

Pagos por compra de inmuebles, maquinaria y equipo

Pagos por compra de activos intangibles

Otros pagos de efectivo relativos a la actividad

Aumento (Disminución) del Efectivo y Equivalente de Efectivo Provenientes de

Actividades de Inversión
 Actividades de Financiamiento

Cobranza de emisión de acciones o nuevos aportes

Cobranza de recursos obtenidos por emisión de valores u otras obligaciones de largo plazo

Otros cobros de efectivo relativos a la actividad

Menos:

Pagos de amortización o cancelación de valores u otras obligaciones de largo plazo

Pago de dividendos y otras distribuciones

Otros pagos de efectivo relativos a la actividad

Aumento (Disminución) del Efectivo y Equivalente de Efectivo Provenientes de

Actividades de Financiamiento
Aumento (Disminución) Neto de efectivo y Equivalente de
Efectivo
Saldo Efectivo y Equivalente de Efectivo al Inicio del Ejercicio

Saldo Efectivo y Equivalente de Efectivo al Finalizar el

Ejercicio
Conciliación del Resultado Neto con el Efectivo y Equivalente de Efectivo proveniente
de las Actividades de Operación
Utilidad (Pérdida) neta del Ejercicio

Más:

Ajustes a la Utilidad (Pérdida) del Ejercicio

Depreciación y amortización del período

Provisión Beneficios Sociales

Provisiones Diversas

Pérdida en venta de inmuebles, maquinaria y Equipo

Pérdida en venta de valores e inversiones permanentes

Pérdida por activos monetarios no corrientes

Otros

Menos:

Ajustes a la Utilidad (Pérdida) del Ejercicio

Utilidad en venta de inmuebles, maquinaria y equipo

Utilidad en venta de valores e inversiones permanentes

Ganancia por pasivos monetarios no corrientes

Cargos y Abonos por cambios netos en el Activo y Pasivo

(Aumento) Disminución de Cuentas por Cobrar Comerciales

(Aumento) Disminución de Cuentas por Cobrar Vinculadas

(Aumento) Disminución de Otras Cuentas por Cobrar

(Aumento) Disminución en Existencias

(Aumento) Disminución en Gastos Pagados por Anticipado

Aumento (Disminución) de Cuentas por Pagar Comerciales

Aumento (Disminución) de Cuentas por Pagar Vinculadas

Aumento (Disminución) de Otras Cuentas por Pagar

Aumento (Disminución) del Efectivo y Equivalente de Efectivo Provenientes de la

Actividad de Operación
 2015

3,579,358

932,582

-817,338

-1,694,184
-304,670

-2,509,157

-813,409

-937,542

-199,730

-161,266

-27,439

-1,325,977
-1,225,708

15,474

3,011,569

1,801,335

-338,052

991,213

653,161

774,768

145,471

0
-394,093

548,588

-5,093

264,831
-26,533

-2,121,347

-813,409
 Estado de Flujos de Ef
Método Directo

Flujos de efectivo de actividad de operación

Clases de cobros en efectivo por actividades de operación
Venta de Bienes y Prestación de Servicios
Regalías, cuotas, comisiones, otros ingresos de actividades ordinarias
Contratos mantenidos con propósito de intermediación o para negociar
Arredamiento y posterior venta de esos activos
Otros cobros de efectivo relativos a la actividad de operación
Clases de pagos en efectivo por actividades de operación
Proveedores de Bienes y Servicios
Contratos mantenidos con propósito de intermediación o para negociar
Pagos a y por cuenta de los empleados
Pagos de Tributos
Otros Pagos de Efectivo Relativos a la Actividad de Operación
Flujos de efectivo y equivalente al efectivo procedente de (utilizados en) operaciones
Intereses recibidos (no incluidos en la Actividad de Inversión)
Intereses pagados (no incluidos en la Actividad de Financiación)
Dividendos Recibidos (no incluidos en la Actividad de Inversión)
Dividendos pagados(no incluidos en la Actividad de Financiación
Impuestos a las ganancias (pagados) reembolsados
Otros cobros (pagos) de efectivo

Flujos de Efectivo y Equivalente al Efectivo Procedente de (Utilizados en) Actividades de Operación

Flujos de efectivo de actividad de inversión
Clases de cobros en efectivo por actividades de inversión
Reembolso de Adelantos de Prestamos y Préstamos Concedidos a Terceros
Pérdida control de subsidiarias u otros negocios
Venta de Instrumentos Financieros de Patrimonio o Deuda de Otras Entidades
Contratos Derivados (futuro, a término, opciones)
Venta de Participaciones en Negocios Conjuntos, Neto del Efectivo Desapropiado
Venta de Propiedades, Planta y Equipo
Venta de Activos Intangibles
Venta de Otros Activos de largo plazo
Subvenciones del gobierno
Intereses Recibidos
Dividendos Recibidos
Clases de pagos en efectivo por actividades de inversión
 Anticipos y Prestamos Concedidos a Terceros
Obtener el control de subsidiarias u otros negocios
Comra de valores e inveriones permanentes
Contratos Derivados (futuro, a término, opciones)
Compra de Subsidiarias, Neto del Efectivo Adquirido
Compra de Participaciones en Negocios Conjuntos, Neto del Efectivo Adquirido
Compra de Propiedades, Planta y Equipo
Compra de Activos Intangibles
Compra de Otros Activos de largo plazo
Impuestos a las ganancias (pagados) reembolsados
Otros cobros (pagos) de efectivo relativos a la actividad de inversión
Flujos de Efectivo y Equivalente al Efectivo Procedente de (Utilizados en) Actividades de Inversión
Flujos de efectivo de actividad de financiación
Clases de cobros en efectivo por actividades de financiación:
Obtención de Préstamos
Cambios en las participaciones en la propiedad de subsidiarias que no resultan en pérdida de control Emi
Emisión de Otros Instrumentos de Patrimonio
Subvenciones del gobierno
Clases de pagos en efectivo por actividades de financiación:
pagos de amort. O cancelacion de valores u otras oblig. De largo plazo
Pasivos por Arrendamiento Financiero
Cambios en las participaciones en la propiedad de subsidiarias que no resultan en pérdida de control
Recompra o Rescate de Acciones de la Entidad (Acciones en Cartera)
Adquisición de Otras Participaciones en el Patrimonio
Intereses pagados
Dividendos pagados
Impuestos a las ganancias (pagados) reembolsados
Otros cobros (pagos) de efectivo relativos a la actividad de financiación
Flujos de Efectivo y Equivalente al Efectivo Procedente de (Utilizados en) Actividades de Financiac
Aumento (Disminución) Neto de Efectivo y Equivalente al Efectivo, antes de las Variaciones en las
Efectos de las Variaciones en las Tasas de Cambio sobre el Efectivo y Equivalentes al Efectivo
Aumento (Disminución) Neto de Efectivo y Equivalente al Efectivo
Efectivo y Equivalente al Efectivo al Inicio del Ejercicio
Efectivo y Equivalente al Efectivo al Finalizar el Ejercicio
 2015

3579358
0
0
0
932,582

(817,338)
0
(1,694,184)
(304,670)
(2,509,157)
(813,409)
0
0
0
0
0
0
(813,409)

0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
 0
0
(937,542)
0
0
0
(199,730)
(161,266)
0
0
(27,439)
(1,325,977)

0
0
(1,225,708)
0

15,474
0
0
0
0
0
0
0
0
(1,210,234)
0
0
(338,052)
991,213
653,161
 Estado de Flujos de Efectivo
Método Indirecto

Flujos de efectivo de actividad de operación

Ganancia (Pérdida) Neta del Ejercicio
Ajustes para Concliar con la Ganancia (Pérdida) Neta del Ejercicio con el Efectivo proveniente de la
Actividades de Operación por:
Gasto por Intereses
Ingreso por Intereses
Ajustes No Monetarios:
Pérdidas por Deterioro de Valor (Reversiones de Pérdidas por Deterioro de Valor) reconocidas en el Resu
Depreciación, Amortización y Agotamiento
Pérdida (Ganancia) en Venta de Propiedades de Inversión
Otros ajustes para conciliar la ganancia (pérdida) del ejercicio
CARGOS Y ABONOS POR CAMBIOS NETOS EN LOS ACTIVOS Y PASIVOS
(Aumento) disminución de cuentas por cobrar comerciales y otras cuentas por cobrar
(Aumento) Disminución en Inventarios
(Aumento) Disminución en Activos Biológicos
(Aumento) gastos pagados por anticipado
Aumento (disminución) de cuentas por pagar comerciales y otras cuentas por pagar
Aumento (Disminución) de Provisión por Beneficios a los Empleados
Aumento (Disminución) de Otras cuentas por pagar
Total de ajustes por conciliación de ganancias (pérdidas)
Flujos de efectivo y equivalente al efectivo procedente de (utilizados en) operaciones
Intereses recibidos (no incluidos en la Actividad de Inversión)
Impuestos a las ganancias (pagados) reembolsados
Flujos de Efectivo y Equivalente al Efectivo Procedente de (Utilizados en) Actividades de Operación
Flujos de efectivo de actividad de inversión
Clases de cobros en efectivo por actividades de inversión
Reembolso de Adelantos de Prestamos y Préstamos Concedidos a Terceros
Pérdida control de subsidiarias u otros negocios
Venta de Instrumentos Financieros de Patrimonio o Deuda de Otras Entidades
Contratos Derivados (futuro, a término, opciones)
Venta de Participaciones en Negocios Conjuntos, Neto del Efectivo Desapropiado
Dividendos Recibidos
Clases de pagos en efectivo por actividades de inversión
Anticipos y Prestamos Concedidos a Terceros
Obtener el control de subsidiarias u otros negocios
comra de valores e inveriones permanentes
Contratos Derivados (futuro, a término, opciones)
Compra de Subsidiarias, Neto del Efectivo Adquirido
Compra de Participaciones en Negocios Conjuntos, Neto del Efectivo Adquirido
Compra de Propiedades, Planta y Equipo
Compra de Activos Intangibles
Compra de Otros Activos de largo plazo
Impuestos a las ganancias (pagados) reembolsados
Otros cobros (pagos) de efectivo relativos a la actividad de inversión
Flujos de Efectivo y Equivalente al Efectivo Procedente de (Utilizados en) Actividades de Inversión
Flujos de efectivo de actividad de financiación
Clases de cobros en efectivo por actividades de financiación:
Obtención de Préstamos
Cambios en las participaciones en la propiedad de subsidiarias que no resultan en pérdida de control
Emisión de Acciones
Emisión de Otros Instrumentos de Patrimonio
Subvenciones del gobierno
Clases de pagos en efectivo por actividades de financiación:
pagos de amort. O cancelacion de valores u otras oblig. De largo plazo Pasivos por Arrendamiento Financ
Pasivos por Arrendamiento Financiero
Dividendos pagados
Impuestos a las ganancias (pagados) reembolsados
Otros cobros (pagos) de efectivo relativos a la actividad de financiación
Flujos de Efectivo y Equivalente al Efectivo Procedente de (Utilizados en) Actividades de Financiac
Aumento (Disminución) Neto de Efectivo y Equivalente al Efectivo, antes de las Variaciones en las Tasas d
Efectos de las Variaciones en las Tasas de Cambio sobre el Efectivo y Equivalentes al Efectivo
Aumento (Disminución) Neto de Efectivo y Equivalente al Efectivo
Efectivo y Equivalente al Efectivo al Inicio del Ejercicio
Efectivo y Equivalente al Efectivo al Finalizar el Ejercicio
 2015

774,768

0
0

0
145,471

154,495
(5,093)
0
264,831
(26,533)
0
(2,121,347)
(1,588,177)
(813,409)
0
0
(813,409)

0
0
0
0
0
0

0
0
(937,542)
0
0
0
(199,730)
(161,266)
0
 0
(27,439)
(1,325,977)

0
0
(1,225,708)
0
0

15,474
0
0
0
3,011,569
1,801,335
(338,052)
0
(338,052)
991,213
653,161