INSTITUCIONES

FINANCIERAS
Sistema Financiero Boliviano
CONCEPTO DE SISTEMA FINANCIERO

Es el conjunto de instituciones medios y mercados que permiten canalizar el

ahorro de aquellas unidades de gasto con supervit (UGS) hacia aquellas
unidades de gasto que necesitan de esos fondos para cubrir su dficit (UGD).
El sistema financiero cumple con la misin en una economa de mercado, de
captar el excedente de los ahorradores y canalizarlo hacia los prestatarios
pblicos o privados
SISTEMA FINANCIERO
SISTEMA FIANCIERO BOLIVIANO

Ministerio de Economa y Finanzas Pblicas

Polticas
Intermediacin financiera
Valores
Seguros

Banco Central de Bolivia

Polticas monetarias y cambiarias
Consejo de estabilidad financiera
rgano rector del sistema financiero y consultivo de orientacin
BAJO TUICION DEL MEFP

Autoridad de supervisin del Sistema Financiero (ASFI)

Supervisa al sector bancario y burstil
Autoridad de fiscalizacin y control social de pensiones y seguros (APS)
Supervisa al sector de pensiones y seguros
Autoridad de fiscalizacin y control social de empresas
Supervisa las empresas comerciales
Supervisadas por la ASFI

Banco de Desarrollo Productivo

Banco Pblico
Entidad Financiera Publica de Desarrollo
Banco de Desarrollo Privado
Banco Mltiple
Banco PYME
Cooperativa de Ahorro y Crdito
Entidad Financiera de Vivienda
Institucin Financiera de Desarrollo
Entidad financiera comunal
Supervisadas por la ASFI

Empresas transportadoras de material monetario y valores

Empresa administradoras de tarjetas electrnicas
Empresas de servicios de pago mvil
Casas de Cambio
Supervisadas por la ASFI

Empresas de Arrendamiento Financiero

Empresas de factoraje
Almacenes generales de deposito
Cmaras de compensacin y liquidacin
Buros de informacin
Supervisadas por la ASFI

Bolsa de valores
Agentes de Bolsa
Entidades de depsitos
Sociedades calificadoras de riesgo
Sociedades de titularizacin
Administradoras de Fondos de Inversin
Emisores
Supervisadas por la APS

Compaas de seguros
Compaas de reaseguros
Corredores de seguros
Gestora pblica de la Seguridad Social de Largo Plazo.
Administradora de Fondo de pensiones (AFP)
Supervisadas por la AEMP

Empresas comerciales
Empresas en restructuracin
Empresas en liquidacin
Instituciones que manejan
las polticas financieras
MINISTERIO DE ECONOMA Y FINANZAS
PBLICAS
Consolidar y profundizar el Modelo Econmico Social Comunitario Productivo, basado en la
concepcin del Vivir Bien, a travs de la formulacin e implementacin de polticas
macroeconmicas soberanas que preserven la estabilidad como patrimonio de la poblacin boliviana,
y promuevan la equidad econmica y social; en el marco de una gestin pblica acorde con los
principios y valores del nuevo Estado Plurinacional.
BANCO CENTRAL DE BOLIVIA

El Banco Central de Bolivia es una institucin de derecho pblico, con

personalidad jurdica y patrimonio propio. En el marco de la poltica econmica
del Estado, es funcin del Banco Central de Bolivia mantener la estabilidad del
poder adquisitivo interno de la moneda, para contribuir al desarrollo econmico y
social.
Son atribuciones del Banco Central de Bolivia, en coordinacin con la poltica
econmica determinada por el rgano Ejecutivo, adems de las sealadas por la
ley:

1. Determinar y ejecutar la poltica monetaria.

2. Ejecutar la poltica cambiaria.
3. Regular el sistema de pagos.
4. Autorizar la emisin de la moneda.
5. Administrar las reservas internacionales.
CONSEJO DE ESTABILIDAD FINANCIERA

Artculo 9. (CREACIN). Se crea el Consejo de Estabilidad Financiera CEF, como

rgano rector del sistema financiero y consultivo de orientacin al sistema financiero, para la
aplicacin de medidas de preservacin de la estabilidad y eficiencia del mismo.

Artculo 10. (OBJETO). El objeto del Consejo de Estabilidad Financiera - CEF es:

I. Como rgano rector, definir, proponer y ejecutar polticas financieras destinadas a

orientar y promover el funcionamiento del sistema financiero en apoyo principalmente, a

las actividades productivas del pas y al crecimiento de la economa nacional con equidad

social; fomentar el ahorro y su adecuada canalizacin hacia la inversin productiva;

promover la inclusin financiera y preservar la estabilidad del sistema financiero.

II. Como rgano consultivo, coordinar acciones interinstitucionales y emitir recomendaciones

sobre la aplicacin de polticas de macro regulacin prudencial orientadas a identificar,

controlar y mitigar situaciones de riesgo sistmico del sector financiero e impacto en la

economa nacional.
 Instituciones que fiscalizan y
controlan el sistema financiero
ASFI
ASFI es una institucin de derecho pblico y de duracin
indefinida, con personalidad jurdica, patrimonio propio y
autonoma de gestin administrativa, financiera, legal y tcnica,
con jurisdiccin, competencia y estructura de alcance nacional,
bajo tuicin del Ministerio de Economa y Finanzas Pblicas y
sujeta a control social.

El objeto de ASFI es regular, controlar y supervisar los servicios

financieros en el marco de la Constitucin Poltica del Estado, la
Ley N 393 de Servicios Financieros y los Decretos Supremos
reglamentarios, as como la actividad del mercado de valores, los
intermediarios y sus entidades auxiliares.

Las actividades financieras y la presentacin de servicios

financieros deben ser realizadas nicamente por entidades que
tengan autorizacin de ASFI, segn los tipos de entidades
definidos en la Ley N 393.
ASFI

Misin

Regular, supervisar y controlar el sistema financiero, velando por su estabilidad, solvencia,

eficiencia y transparencia, precautelando el ahorro y su inversin que es de inters pblico,
en el marco de los principios constitucionales del Estado Plurinacional de Bolivia.

Visin

Ser una institucin estratgica de regulacin, supervisin y control de reconocido prestigio y

credibilidad, comprometida con la transparencia, con recursos tecnolgicos y humanos
especializados, que preserva la estabilidad, solvencia y eficiencia del sistema financiero y
protege al consumidor financiero, en el marco de las polticas pblicas, para el vivir bien de
la poblacin.
ATRIBUCIONES DE LA ASFI

Solvencia del sistema financiero

Garantizar y defender los derechos e intereses del consumidor
Normar, ejercer y supervisar el sistema de control interno y externo de toda actividad de IF.
Supervisar la aplicacin de las tasas activas y pasivas
Normar y vigilar la correcta aplicacin de tarifas, camisones, etc.
Establecer sistemas preventivos de control y vigilancia
Supervisin consolidada de grupos financieros
Previsiones o incrementos de capital pagado para cubrir perdidas
Imponer sanciones administrativas a las entidades financieras
Intervenir las instituciones financieras de acuerdo a lo previsto por la ley
Operar y mantener centrales de informacin
Supervisar el control de riesgos de lavado de dinero
Autorizar la incorporacin de otro tipo de servicios financieros
Controlar los monopolios u oligopolios
Normar la publicidad
ENCUESTA DE SERVICIOS FINANCIEROS
De acuerdo con el artculo 4 de la Ley N 393
de Servicios Financieros (LSF), los servicios
financieros deben cumplir una funcin social.
Asimismo, el artculo 116 de la LSF establece
que la Autoridad de Supervisin del Sistema
Financiero (ASFI) registra y controla el
cumplimiento de la funcin social de los
servicios financieros, entre otros mecanismos,
con la implementacin de la Encuesta Nacional
de Servicios Financieros (ENSF), orientada a
evaluar las necesidades y grado de satisfaccin
de los consumidores financieros, el nivel de
atencin de las mismas y las percepciones del
grado de cumplimiento de la funcin social de
las entidades financieras.
APS

La (CPE) en su artculo 45, seala: Todos las bolivianas y los bolivianos tienen derecho a acceder a la
seguridad social.
La seguridad social se presta bajo los principios de universalidad, integralidad, equidad, solidaridad,
unidad de gestin, economa, oportunidad, interculturalidad y eficacia. Su direccin y administracin
corresponde al Estado, con control y participacin social.
La CPE, en su artculo 67, seala: que todas las personas adultas mayores, tienen derecho a una vejez
digna, con calidad y calidez humana. Asimismo seala que el Estado proveer una renta vitalicia de vejez
a las ciudadanas y ciudadanos bolivianos, en el marco del sistema de seguridad social integral, de acuerdo
con la Ley.
El Decreto Supremo N 0071 de 09 de abril de 2009, crea la Autoridad de Fiscalizacin y Control Social de
Pensiones AP como una institucin pblica, tcnica y operativa, con personalidad jurdica y patrimonio
propio, independencia administrativa, financiera, legal y tcnica, supeditada al Ministerio de Economa y
Finanzas Pblicas.
La Ley N 065 de 10 de diciembre de 2010 en su artculo 167, establece que la Autoridad de
Fiscalizacin y Control Social de Pensiones AP se denominar en adelante Autoridad de Fiscalizacin y
Control de Pensiones y Seguros APS y asumir las atribuciones, competencias, derechos y obligaciones
en materia de seguros de la Autoridad de Supervisin del Sistema Financiero ASFI. En este contexto, la
APS se encuentra desarrollando sus funciones y atribuciones como el Organismo de Fiscalizacin del
Sistema Integral de Pensiones y del Mercado de Seguros, cumpliendo y haciendo cumplir las Leyes conexas
y su reglamentacin, asegurando la correcta aplicacin de sus principios, polticas y objetivos.
SERVICIOS APS
Fiscalizacin, Control y Supervisin in situ. Fiscalizacin, Control y Supervisin in situ.
Supervisin en Gabinete. Supervisin en Gabinete.
Regulacin (Resoluciones administrativas y
Regulacin (Resoluciones administrativas y circulares).
circulares).
Servicios de Informacin
Atencin de Recursos de Revocatoria Atencin de consultas y reclamos
Dictmenes de invalidez y muerte
Actualizacin de la Base de Datos de la Renta
Dignidad
Suspensiones y reposiciones de derechos de Renta
Dignidad y Gastos Funerales
Proteccin de derechos de los ciudadanos
Difusin de Informacin
Atencin de consultas y reclamos
Autoridad de Fiscalizacin y C.S. de
empresas AEMP
Mediante Decreto Supremo N 0071 de fecha 9 de abril de 2009, se crea la Autoridad de Fiscalizacin y Control Social de Empresas (AEMP),
establecindose como atribuciones supervisar, controlar y fiscalizar a las empresas en lo relativo al gobierno corporativo, defensa de la
competencia, reestructuracin de empresas y registro de comercio.
Con la Promulgacin de la Ley N 685 de 11 de mayo de 2015, se decreta el cierre de los procedimientos de Reestructuracin y Liquidacin
Voluntaria de Empresas establecidos en la Ley N 2495 de 4 de agosto de 2003 y se establece las atribuciones de la Autoridad de
Fiscalizacin de Empresas, cambiando de denominacin por el de Autoridad de Fiscalizacin de Empresas AEMP.
Adicionalmente, en cumplimiento de la Ley 204 crea el Fondo de Apoyo al Complejo Productivo Lcteo PROLECHE, reglamentada por el
Decreto Supremo N 1207 de 25 de abril de 2012, que faculta a la AEMP para realizar la recaudacin de recursos econmicos para el fondo,
de las siguientes fuentes:
Retencin por Comercializacin de Cerveza - RCC.
Retencin por Importacin de Bebidas Alcohlicas - RIBA.
Sanciones pecuniarias por incumplimiento del pago de retenciones y liquidacin de aportes.
Los aportes de las empresas de la Industria Lctea, registrados mediante recursos en efectivo.
La Ley N 307 aprobada en fecha 10/11/2012 reglamentada por el D.S. N 1554 crea el Fondo PROCAA y faculta a la Autoridad de
Fiscalizacin de Empresas (AEMP) a realizar la recaudacin, control y fiscalizacin del pago de las retenciones establecidas en dicha Ley:
Retencin por Produccin de Azcar RPA
Retencin por produccin directa de alcohol - RPDA
AEMP
MISIN
Regular, controlar y supervisar las actividades de las empresas
en lo que concerniente a la defensa de la competencia, el
gobierno corporativo, el registro de comercio, el cumplimiento
de las obligaciones comerciales, controlar y supervisar el
ejercicio de la responsabilidad social empresarial, as como
recaudar las retenciones y aportes dispuestos por ley.

VISIN
Ser la entidad modelo de gestin pblica intercultural del
Estado Plurinacional, reconocida y confiable por su compromiso
en la regulacin, control y supervisin en el marco de sus
competencias; asentada en principios de tica, transparencia,
calidad y enfoque hacia los resultados, en aras de garantizar el
bienestar de la poblacin.
Instituciones supervisadas
por la ASFI
BANCO DE DESARROLLO PRODUCTIVO
El Banco de Desarrollo Productivo - Sociedad Annima Mixta, cuya sigla BDP - S.A.M., es una
persona jurdica de derecho privado con fines pblicos constituido bajo la tipologa de una
sociedad de economa mixta y que realizar actividades de primer y segundo piso de
fomento y de promocin del desarrollo del sector productivo.
El Banco de Desarrollo Productivo - Sociedad Annima Mixta (BDP - S.A.M.) tiene como
finalidad principal la de promover el desarrollo del sector agrcola, ganadero,
manufacturero, pisccola y forestal maderable y no maderable, pudiendo ampliar a otros
sectores productivos y los sectores de comercio y servicios complementarios a la actividad
productiva de Bolivia, otorgando servicios financieros y no financieros de manera directa o
a travs de terceros. II. El Banco de Desarrollo Productivo - Sociedad Annima Mixta (BDP -
S.A.M.) tiene como rol estratgico:
a) Fortalecer la presencia del Estado Plurinacional de Bolivia en el financiamiento y promocin del
desarrollo del sector productivo del pas.
b) Financiar la ejecucin de las prioridades productivas y estratgicas establecidas en los programas
y polticas estatales destinados al fomento del desarrollo del sector productivo.
c) Participar activamente en el Sistema Financiero Nacional incidiendo en la mejora de las
condiciones financieras para los actores del sector productivo.
d) Promover el acceso a servicios financieros y no financieros por parte de los actores del sector
productivo.
80% pertenece al estado y 20% pertenece a la CAF
BDP SERVICIOS 1ER Y 2DO PISO

FOCASE Arrendamiento
MyPE
Fondo Capital Jefa de hogar financiero
productiva
Semilla productivo

BDP
BDP Crdito Crditos
Pesca y Agropecuario Sectoriales
Turismo
Acuicultura
FONDESIF

Apoyar las iniciativas gubernamentales en el fortalecimiento del sector

financiero, consolidando el mercado microfinanciero, promoviendo la
sostenibilidad y eficiencia de las entidades microfinancieras como tambin la
administracin de programas especiales, ampliando la cobertura de servicios,
diversificando la oferta y democratizando el acceso a los servicios financieros
en reas peri-urbanas, rurales y urbanas.
OBJETIVOS INSTITUCIONALES

Asegurar los procesos necesarios que permitan la cesin al BDP SAM de

recursos, fideicomisos, programas, proyectos y lneas de financiamiento, en
funcin a los requerimientos y elecciones de este ltimo.
Mantener de manera ptima y operativa aquellos recursos, fideicomisos,
programas, proyectos y lneas de financiamiento que por decisin del BDP
SAM, se mantengan en el FONDESIF.
Administrar bienes, acciones, derechos y contingencias en el cumplimiento de
las atribuciones de la Institucin y en el marco de los procedimientos que
regulan la materia.
Generar escenarios futuros que permitan estructurar el financiamiento de
desarrollo e incorporen de manera efectiva la memoria institucional del
FONDESIF
ENTIDADES DE INTERMEDIACIN
PRIVADAS
Los Bancos mltiples deben constituirse como S.A.
5 socios personas naturales y/o jurdicas
Capital mnimo 30 M de UFV
El nombre o razn social debe contener la palabra BANCO
Su objeto es la prestacin de servicios al pblico
OPERACIONES DE LOS BANCOS PASIVAS

Recibir depsitos de dinero en:

Cuentas de ahorro
Cuentas corriente
Emitir certificados negociables y no negociables
Emitir y colocar acciones de nueva emisin
Emitir y colocar cedulas hipotecarias
Emitir y colocar valores representativos de deuda
Contraer obligaciones subordinadas
Contraer crditos u obligaciones con el BCB y con Entidades Financieras del pas y del
extranjero
Aceptar letras giradas a plazo.
Emitir cheques de viajero
Celebrar contratos a futuro de compraventa de moneda extranjera
OPERACIONES DE LOS BANCOS ACTIVAS

Otorgar crditos y prestamos a corto, mediano y largo plazo con garantas de diversos tipos
Negociar ttulos valores
Otorgar avales y fianzas y otras garantas
Abrir, avisar, confirmas y negociar cartas de crdito
Recibir letras de cambio
Realizar giros y emitir ordenes de pago
Operaciones de cambio y compraventa de moneda
Negociar monedas y barras de oro, plata, metales preciosos
Negociar valores registrados en el registro del mercado de valores
Negociar documentos representativos de obligaciones cotizadas en bolsa emitidas por EF
Negociar documentos mercantiles
Alquilar cajas de seguridad
OPERACIONES DE LOS BANCOS ACTIVAS

Operaciones de fideicomiso
Operar con tarjetas de crdito y cheques de viajero
Actuar como agente originador en procesos de titularizacin
Servir de agente financiero para inversiones o prestamos en el pas de recursos del exterior
Efectuar operaciones de reporto
Arrendamiento financiero mobiliario
Efectuar operaciones de factoraje
Efectuar operaciones de derivados
Sindicarse con otras EF
Canalizar recursos a otra EF
Mantener saldos en bancos corresponsales del exterior
Realizar transferencias de dinero y emitir ordenes de pago
Canalizar servicios financieros a travs de dispositivos mviles
Invertir en acciones en empresas de servicios financieros complementarios
Invertir en bancos de desarrollo
ASOBAN

Misin
Representar los legtimos intereses de sus asociados, en un entorno de
cooperacin y complementariedad, fortaleciendo y promoviendo la confianza del
pblico en las entidades bancarias, prestando los servicios de apoyo al sector en
temas de inters comn.
Visin
Ser una organizacin representativa del sistema bancario, reconocida por su
confiabilidad y liderazgo, que contribuye a la integracin entre asociados,
mercados, comunidad y regin latinoamericana.
BANCOS MLTIPLES AUTORIZADOS

Nacional de Bolivia Fomento a Iniciativas Econmicas

Mercantil Santa Cruz De la Nacin Argentina
Bisa Do Brasil
Crdito de Bolivia Prodem
Econmico Fassil
Ganadero Fortaleza
Solidario