Empresa de Pasteurizacion y comercializacin de la leche de cabra

MOMENTO 2

TUTORA: LAURENCIA ROA

Grupos separados: 102059_318

Presentado por
ANA MILENA MENDOZA
DANIELA QUINTERO
MILENA MARIA HERNANDEZ
ARCESIO ANTONIO AGUDELO

UNIVERSIDAD NACIONAL ABIERTA Y A DISTANCIA UNAD

OCTUBRE, 2106

INTRODUCCION

Un alimento funcional y potenciar el consumo habitual, tanto de la leche como de sus derivados, entre la poblacin en general, La leche de cabra
tiene fraccin de azcares y oligosacridos similar a la leche humana los cuales desempean un importante papel en el desarrollo de la flora
probitica que nos defiende de las bacterias patgenas y el desarrollo cerebral del lactante.
La leche de cabra es un producto de innovacin en el mercado, elaborado a partir de productos que brindan protena y posee una menor
cantidad de lactosa en comparacin con la leche de vaca, por lo que es mucho ms digestiva y puede ser ms tolerada por algunas personas
con intolerancia a la lactosa.

Objetivo general:

Implementar una planta de procesamiento, mediante la pasteurizacin de leche de cabra en la ciudad de Bello Antioquia, en la que se busca
generar 5 empleos directos en el corregimiento de san felix

Objetivos especficos

Constituir una alternativa a la leche de vaca muy beneficiosa en ciertos aspectos en la alimentacin humana por ello este proyecto tiene
como objetivo
Brindar al consumidor diferentes opciones frente a otros tipos de leche, adems por sus componentes nutricionales es muy beneficiosa en
nios y adulto mayores.
Definir si al evaluar el proyecto es viable o no segn sus resultados finales.
Beneficiar a la comunidad de una forma alternativa de consumir leches pasteurizada y Aprendiendo a manipular los clculos por medio
de Excel y sus respectivas formulas.

Nombre del proyecto: Pasteurizacion y comercializacin de la leche de cabra.

-Necesidad que satisface y nmero de unidades a producir: La necesidad que satisface la leche de cabra es suplir en el mercado la leche
materna, ya que se ha comprobado que esta contiene componentes nutricionales parecidos a la leche materna, Adems las afecciones ligadas al
consumo de lcteos y en los que la leche de cabra tiene un importante papel son: La alergia a la leche y la intolerancia a la lactosa.
Proyecto empresa de Pasteurizacin y comercializacin de la leche de cabra, se toma en arrendamiento el local de funcionamiento y se realizan
algunas adecuaciones.
Unidades a producir: 1500 Unidades diaria de 250mil tetrapak y 1500 unidades de 1000 Mil.

Como necesidad incluyente se destaca los miles de beneficios, de los diferentes clientes y diferentes necesidades:
Con una muestra de 100 gramos de leche de cabra aportan:
Caloras: 70 kilocaloras.
Hidratos de carbono: 4.5 gr.
Protenas: 3.3 gr.
Grasas: 4 gr.
Colesterol: 11.0 mg.
ndice glucmico: 24
Vitaminas: A, D y C, y en menor cantidad B1, B2, B3, B5 y B12.
Minerales: calcio, fsforo, potasio, magnesio, hierro, zinc, selenio, manganeso y cobre.
Lo cual da alternativas al cliente como eleccin y salud.

No. 1 INVERSION EN OBRAS FISICAS

DETALLE DE INVERSION
Puertas
Luces
Pisos
Pintura
Mano de obra (das)
Total

CANTIDAD
2
5
1
4
4

COSTO
UNITARIO
800.000
55.000
80.000
22.000
20.000

COSTO
TOTAL
1.600.000
275.000
80.000
88.000
80.000
2.123.000

No. 2 INVERSION EN MAQUINARIA Y EQUIPO DE PRODUCCIN

DETALLE DE INVERSIN
INVERSIONES
Maquina de pasteurizacion
Maquina de empaque
Maquina selladora
Maquina tiqueteadora
Computador
Impresora
Total

CANTIDAD
3
3
2
2
1
1

COSTO
UNITARIO
4.600.675
2.500.212
1.157.405
909.080
800.000
200.307

COSTO
TOTAL
13.802.025
7.500.636
2.314.810
1.818.160
800.000
200.307
26.435.938

VIDA UTIL
(aos)
10
10
10
10
5
5

COSTO
UNITARIO
17.000
8.000
4.000

COSTO
TOTAL
119.000
256.000
12.000

VIDA UTIL
(aos)
5
5
5

No. 3 INVERSION DE HERRAMIENTAS

DETALLE DE INVERSIN
Herramientas de Maquina
Tornillos
Destornillador

CANTIDAD
7
32
3

Llaves combinadas
Total

10.000

40.000
427.000

No. 4 INVERSIN EN MUEBLES, ENSERES Y EQUIPOS DE ADMINISTRACIN

COSTO
COSTO
DETALLE DE INVERSION
CANTIDAD
UNITARIO
TOTAL
Sillas operarias
4
55.000
220.000
Horno microondas
1
100.000
100.000
Archivador
1
120.000
120.000
Extintor
4
70.000
280.000
Vitrinas
2
187.560
375.120
Escritorio auxiliar
1
150.000
150.000
Acrilicos
2
14.000
28.000
Mesas
3
30.000
90.000
Total
1.363.120

No. 5 INVERSION EN ACTIVOS INTANGIBLES

DETALLE DE INVERSION
ESTUDIO DE PREFACTIBILIDAD (42.85714%)
ESTUDIO DE FACTIBILIDAD (57.14286%)
LICENCIAS
GASTOS DE
ORGANIZACIN
PUESTA EN MARCHA
CAPACITACION DE
PERSONAL
IMPREVISTOS
TOTAL GASTOS
PREOPERATIVOS

VIDA UTIL
(aos)
10
10
10
10
10
10
5
5

COSTO
500.000
300.000
643.520
350.000
200.000
166.000
260.552
2.420.072

No. 6 COSTO MANO DE OBRA

CARGO
OPERARIO DE EMBACE
OPERARIO DE
PASTEURIZACIN
Subtotal
Subtotal

REMUNERACI REMUNERACI PRESTACIONE PRIMER

N MENSUAL
N ANUAL
S SOCIALES
AO
650.000
7.800.000
4.202.250
12.002.250
650.000
_
_

7.800.000
15.600.000
15.600.000

4.202.250
8.404.500
8.404.500

No. 7 PORCENTAJES UTILIZADOS PARA PRESTACIONES SOCIALES Y APORTES

%
ITEM
9
ICBF, SENA Y CAJA
8,33
CESANTIAS
8,33
PRIMAS
4,17
VACACIONES
8,5
SALUD
12
PENSIONES
1,045
RIESGOS

12.002.250
24.004.500
24.004.500

0,5
1
1
53,875

DOTACION
TRANSPORTE
INTERESES CESANTIAS
TOTAL

No. 8 COSTOS DE MATERIALES (primer ao de operaciones)

MATERIAL
A. MATERIALES DIRECTOS
Leche Lquida
Leche en Polvo X 25 Kg
Azucar Blanca Refinada x 25 Kg
Fruta
Saborizante
Colorante
Cultivo

UNIDAD DE
MEDIDA

CANTIDAD

COSTO
UNITARIO

TOTAL AO

Litro
Bultos
Bultos
kilo
Litro
Litro
Litro

17.500
10
50
300
1
1
4

1.000
235000
73.000
2000
30000
30000
50000

17.500.000
2.350.000
3.650.000
600.000
30.000
30.000
200.000

Subtotal Materiales Directos

24.360.000

B. MATERIALES
INDIRECTOS
Papel Aluminio
Envases x 100 Und
Etiquetas

Pliego
Caja
Unidad

50
150
14400

1800
5.000
500

90.000
750.000
7.200.000

Subtotal Materiales Indirectos

8.040.000

TOTAL

32.400.000

No. 9 COSTO DE SERVICIO (primer ao)

SERVICIO
Energa Elctrica
Alumbrado pblico
Aseo
Acueducto
Telfono
Mantenimiento Equipo
Arrendamiento
Gas
Internet

MEDIDA
Kw_ hora
Cargo fijo
Cargo fijo
Mts3
Promedio
Bimensual
Mensual
Mts3
Mensual

CANTIDAD
7.200
12
12
240
12
6
12
300
12

COSTO
UNITARIO
350
9.500
33.900
2.500
120.000
25.000
600.000
1.150
54000

TOTAL

TOTAL AO
2.520.000
114.000
406.800
600.000
1.440.000
150.000
7.200.000
345.000
648.000
13.423.800

No. 10 GASTOS POR DEPRECIACIN ACTIVOS DE PRODUCCIN

ACTIVO

VIDA UTIL

DEPRE
ANUAL

COSTO ACTIVO
1

Maquina de pasteurizacion

10

4.600.675

460.068

460.068

Maquina de empaque
Maquina selladora
Maquina tiqueteadora
Computador

10
10
10
5

2.500.212
1.157.405
909.080
800.000

250.021
115.741
90.908
160.000

250.021
115.741
90.908
160.000

Impresora

800.000

TOTAL ACTIVOS DE PRODUCCION

160.000

160.000

1.236.738

1.236.738

No. 11 GASTOS POR DEPRECIACIN ACTIVOS DE ADMINISTRACIN

ACTIVO

VIDA UTIL

DEPRE
ANUAL

COSTO ACTIVO
1

Activos de Administracin
Total activos de administracin

10

1.363.120
1.363.120

136.312
173.646

136.312
136.312

PRESTACION
ES SOCIALES

AOS
1

No. 12 REMUNERACIN AL PERSONAL ADMINISTRATIVO

CARGO
B. ADMINISTRACION
GERENTE GENERAL
SECRETARIA RECEPCIONISTA
CONTADOR (HONORARIOS)
OFICIOS VARIOS MEDIO TIEMPO
subtotal

REMUNERACIN
MENSUAL

REMUNERACIN
ANUAL

800.000
600.000
450.000
300.000
2.150.000

9.600.000
7.200.000
5.400.000
3.600.000
25.800.000

5.172.000
3.879.000
0
1.939.500

14.772.000
11.079.000
5.400.000
5.539.500

10.990.500

36.790.500

COSTO
UNITARIO
300.000
436.009
150.000

TOTAL AO
1
300.000
436.009
150.000

No. 13 OTROS GASTOS ADMINISTRATIVOS

SERVICIO
tiles y papelera
Servicios pblicos
Cafetera

UNIDAD DE
MEDIDA
ao
ao
ao

CANTIDAD
1
1
1

TOTAL

886.009

No 14. AMORTIZACION A GASTOS DIFERIDOS

PLAZO (en aos)
AMORTIZACIN

ACTIVO INTANGIBLE

COSTO DEL ACTIVO

Gastos preoperativos

VALOR AMORTIZACI
1
2

2.420.072

AMORTIZAR
PLAZO (en aos)
AMORTIZACIN

ACTIVO INTANGIBLE

Amortizacin en cifras fsicas

484.014

484.014

484.014

484.014

COSTO DEL ACTIVO

VALOR AMORTIZACI
1
2

2.123.000

TOTAL A AMORTIZAR
TOTAL AMORTIZACION ANUAL

4.543.072

424.600

424.600

424.600

424.600

908.614

908.614

No 15. Gastos de venta (primer ao de operaciones).

SERVICIO

Publicidad
Transporte

UNIDAD DE
MEDIDA

CANTIDAD

MES
MES

12
12

COSTO
UNITARIO

$ 400.000
$ 70.000

AO 1

$ 4.800.000
$ 840.000

$
5.640.000

TOTAL

PUNTO DE EQUILIBRIO:
No. 16 DISTRIBUCION DE COSTOS

Punto en el cual los ingresos totales

son iguales a los costos totales, la empresa no obtiene ni
utilidad ni COSTO
perdida.VARIABLE
COSTO FIJO

COSTO
Costo de Produccin
Mano de Obra directa

Para su clculo hay que tener determinados los cotos fijos y

$ 24.004.500
variable.
$

Mano de obra indirecta

Materiales directos
Materiales indirectos
Depreciacin
Servicios

C Fijos. Se presentan
en igual magnitud y valor independiente
$ 24.360.000
de los niveles de produccin
de la empresa. Ej. Depreciacin,
$ 8.040.000
Gastos de Admionitracin como arrendamiento, sueldos del
$ 1.236.737
personal administrativo.
$ 13.423.800
$
C. Variables.
Presentan
vaiacin
$
- ante cambios en los niveles de
produccin.
Ej.
Materiales
directos
e indirectos, servicios
$ 1.236.737
$ 69.828.300
asociados a la planta de produccin, Mano de obra directa
(operarios, supervisores de produccin)

Mantenimiento

Subtotal
Gastos de Administracin
Sueldos y prestaciones
Otros gastos
Pre operativos
Depreciacin

$ 36.790.500
Qo = Costos Fijos
$ 886.009
$ 908.614
Precio de Venta-Costo de Venta unitario
$ 173.646
$ 38.758.769

Subtotal
Gastos de Ventas
Publicidad, promocin, transportes

$ 5.640.000
$
$
$ 5.640.000

Sueldos y prestaciones
Depreciacin

Subtotal
TOTAL
COSTOS TOTALES

$ 45.635.507

precio de venta
unidades a producir
Costo fijo
Costo variable total
Costo variable unitario
Qo (pto equilibrio)

N0 17

$ 69.828.300
$ 115.463.807

500 Lo da el ejercicio
448.800 en el ao
45.635.507
69.828.300
155,59
132.503

$
$

1700
37400
448800

Datos agrupados para calcular punto de equilibrio.

UNIDADES

COSTO FIJO

$ 45.635.507

65000

$ 45.635.507

130000

$ 45.635.507

195000

$ 45.635.507

260000

$ 45.635.507

325000

$ 45.635.507

COSTO
VARIABLE

0
$
10.113.279
$
20.226.557
$
30.339.836
$
40.453.115
$
50.566.394

COSTO TOTAL

$ 45.635.507

$ 32.500.000

$ 65.862.064

$ 65.000.000

$ 75.975.343

$ 97.500.000
$
130.000.000
$
162.500.000

$ 86.088.622
$ 96.201.900

No 18 Clculo del punto de equilibrio en varias

lneas.
PARTICIPACION

$0

$ 55.748.785

ejemplo punto de equilibrio varias lineas

ACTIVIDADES

INGRESO
TOTAL

40%

35%

25%

PRECIO DE VENTAS
COSTOS VARIABLES
MARGEN DE CONTRIBUCION

4.000
1.600
2.400

3.000
1.300
1.700

5.000
3.000
2.000

COSTOS FIJOS SON:

$ 160.000.600
Margen de contribucin promedio ponderado
(2400*0,4)+(1700*0.35)+(2000*0.25)=9
60+595+500=2055
Margen de contribucin promedio
ponderado

2.055

Aplicando la formula
Qo = Costos Fijos /Margen de
Contribucin
Qo= 160.000.600/2055=

$ 77.859 Este valor se relaciona con los porcentajes de participacin de ca

Linea A
Linea B
Linea C
TOTAL

$ 77.859
$ 77.859
$ 77.859

0,4
0,35
0,25

$ 31.144
$ 27.251
$ 19.465
$ 77.859

No 19 Comprobacin del punto de equilibrio

DESCRIPCION

VENTAS

124.574.676

COSTOS VARIABLES
MARGEN DE
CONTRIBUCION
TOTAL DE VENTAS
TOTAL DE COSTOS
VARIABLES

49.829.871
74.744.806

81.752.
131
35.425.
924
46.326.
208

97.323.966
58.394.380
38.929.586
303.650.774
143.650.174

TOTAL MARGEN DE
CONTRIBUCION

160.000.600
$
160.000.600
$0

COSTOS FIJOS
UTILIDAD

No 20 Determinacin del punto de

equilibrio en pesos
PRODUCTOS
Unidades
Ingresos
Costo Variable por
unidad
% en pesos

TOTALES

31.144

27.251

19.465

124.574.676

81.752.131

97.323.966

77.859
303.650.77
4

1.600
41%

1.300
27%

3.000
32%

5.900
100%

Calculo del volumen del punto de equilibrio

global en pesos
CM% = Contribucin marginal total/Ingresos
totales
CM%= 143.650.400/300.350.774+A327=

0,473076923

X=CF/CM%=16.000.600/0.47

47%

$ 340.426.809

No21 Comprobacin del punto de equilibrio en pesos.

ITEMS
Ingresos
Costos variables
Contribucin Marginal en Pesos
Contribucin Marginal en %

TOTALES

124.574.676
49.829.871
74.744.806

81.752.131
35.425.924
46.326.208

97.323.966
58.394.380
38.929.586

303.650.774

60%

57%

40%

Total
Total
Total
Total

en
de
de
de

Ingresos
costos variables
margen de contribucin
Porcentaje

303.650.774
143.650.174
160.000.600
47%

No 22 Distribucin en pesos del punto de equilibrio.

PRODUCTOS
Mezcla Conformada
Ingresos

41%
139.662.280

C
27%
91.653.372

32%
109.111.157

TOTALES
100%
340.426.809

Hasta aqu ejemplo de punto de equilibrio en varios lneas

No 23

Programa de inversin fija del proyecto.

AOS

CONCEPTOS

Activos fijos y tangibles

Maquinaria y Equipo
Mobiliario y decoracin
Muebles y Equipo de Oficina

SUBTOTAL

No 24 Costos Operacionales
AO
1

$ 26.435.938
$ 1.363.120

gastos de produccin
materias primas
Mano de obra directa
Ctos indirectos de fabricacin

Gastos Administrativos
Gastos de venta

$
71.065.037
$
38.758.769
$ 5.640.000

Total

gastos adminiatrativos
24.360.0
00
24.004.5
00
22.700.5
37
71.065.
037

$
115.463.80
7

CALCULO DEL CAPITAL DE

TRABAJO ICT= CO (COPD)
Total costos
operacionales
(-) depreciacin
(-) amort diferidos
(=) Costo operacional
anual

Ver modulo del curso

$
115.463.80
7
($ se resta 1 para igualar al resultado del mdulo, la
1.410.383) diferencia es por decimales

($ 908.614)
$
113.144.80
9 COPA

COPD (Costo operacional diario) =

COPA/360
COPD =
$ 314.291
Capital de trabajo

Sueldos y prestaciones
Servicios varios
Depreciacin
Amort diferidos
Total

Total Costos
Operacionales

$ 2.123.000
$ 2.420.072
$ 4.543.072
$ 32.342.130

SUBTOTAL
TOTAL INVERSION FIJA

Gastos de produccin

$ 27.799.058

ACTIVOS DIFERIDOS
Adecuaciones ,obras fsicas
Gastos preoperativos

CONCEPTO

$ 9.428.734

PROYECCION CAPITAL DE TRABAJO TERMINOS

CONSTANTES
P= F/(1+I)^n

F
i
n

$ 9.428.734
$ 0,0645 la inflacin
$ 1 un ao
$ 8.857.430

Diferencia

$ 571.304

N0 25 Capital de trabajo trminos constantes

Sin incremento en
produccin
DETALLE
AOS
0
1
2
CAPITAL DE TRABAJO

$ 9.428.734

$ 571.304

$ 571.304

TOTAL INVERSION

$ 9.428.734

$ 571.304

$ 571.304

$
571.304
$
$
$ 571.304 571.304
$ 571.304

No 26 Inversin de capital de trabajo (trminos constantes).

Con incremento en produccin

DETALLE
0
CAPITAL DE TRABAJO

$ 9.428.734

$ 618.340

Incremento Valor en la
produccin

TOTAL INVERSION

$ 9.428.734

$ 618.340

AOS
2

$ 618.340

$ 618.340

$ 432.881

$ 432.881
$ 26.229

$ 1.051.221

$ 1.077.450

4
$
618.340
$
432.881
$ 52.458
$
1.103.67
9

Calculo del capital de trabajo a terminos

corrientes
inflacin
$ 0,0645
Incremento ao 2
$ 608.153
incremento ao 3
$ 647.379
incremento ao 4
$ 689.135
incremento ao 5
$ 733.584
No 27 Inversion en Capital de trabajo , sin incremento en produccion
DETALLE
AOS
0
1
2
3
CAPITAL DE TRABAJO

$ 9.428.734

Incremento de produccin $
anual
432.881
$
Incremento capital trabajo1
1.068.955
$
Incremento capital trabajo2
1.137.903
$
Incremento capital trabajo3
1.211.298
$
Incremento capital trabajo4
1.289.426

$ 608.153

Diferencia

$ 647.379

$ 689.135

$ 9.428.734

Incremento En Capital de
trabajo

TOTAL INVERSION

$ 9.428.734

$
733.584

$
460.802
$
490.524
$
522.162
$
555.842

No 28 Inversin de capital de trabajo con incremento en produccin

DETALLE
AOS
0
1
2
3
CAPITAL DE TRABAJO

$ 608.153

$ 647.379

$ 460.802

$ 490.524

$
733.584
$
$ 522.162 555.842

$ 1.137.903

$
1.289.42
6

$ 1.068.955

$ 689.135

$ 1.211.298

N0 29. PRESUPUESTO DE CAPITAL DE TRABAJO PUNTO DE VISTA

CONTABLE
(Terminos constantes) con incremento de produccin
AOS
CONCEPTO
0
1
Activos
Corrientes de caja y bancos
Cuentas por cobrar
inventarios
TOTAL ACTIVOS CORRIENTES

5.010.422

5.628.852

6.247.192

5.194.578

5.194.578

5.627.459

10.205.000

10.823.430

11.874.651

Pasivos
0.0
Corrientes cuentas por pagar

0.0

0.0

7.483.87
6.865.532
2
6.571.90
6.086.569
8
14.055.7
12.952.101
80
0.0

0.0

Capital de Trabajo

10.205.000

10.823.430

11.874.651

12.952.101

14.055.7
80

Incremento de capital de
trabajo

10.205.000

618.430

1.051.221

1.077.450

1.103.67
9

programa de inversin terminos

constantes
Inversin obras fisicas
2.123.000
inversin en maquinaria y
equipo
26.435.938
inversin mueble y enseres
equipos
1.363.120
inversion intangibles
2.420.072
total inversin
32.342.130
Capital de trabajo
$ 9.428.734
N0. 30 PROGRAMA DE INVERSIONES (trminos
constantes)
AOS
CONCEPTO
Inversin fija
Capital de trabajo

TOTAL DE INVERSIONES

0
-32.342.130
-9.428.734

-618.340

-618.340

-618.340 -618.340

-41.770.864

-618.340

-618.340

-618.340 618.340

No. 31 CUADRO VALOR RESISUAL ACTIVOS ALFINAL DEL PERIODO DE EVALUACIN (Trminos
constantes)
AOS
CONCEPTO
0
1
2
3

4.
Otros activos produccin
Activos administrativos
Activos de ventas
Activos de distribucin
Subtotal valor residual

6
_
_

5.
Activos fijos

11
Capital de trabajo

16

1
TOTAL VALOR RESIDUAL

Total ingresos Operacionales

CONCEPTO

224.400.000

PRESUPUESTO DE INGRESOS
238.873.800 238.873.800 238.873.800

No. 32 PRESUPUESTO DE COSTOS DE PRODUCCION (trminos constantes)

AOS
0
1
2
3

238.873.800

1.

Costos Directos

25
Materiales Directos

24.360.000

25.931.220

25.931.220

25.931.220

25.931.220

24
Mano de Obra Directa

24.004.500

24.004.500

24.004.500

24.004.500

24.004.500

1.236.737

1.236.737

1.236.737

1.236.737

1.236.737

49.601.237

51.172.457

51.172.457

51.172.457

51.172.457

8.040.000
0

8.558.580
0

8.558.580
0

8.558.580
0

8.558.580
0

1.
Depreciacin

5
Subtotal Costos Directos
2. Gastos Generales de
produccin

8.
Materiales Indirectos
Mano de obra indirecta

14
Servicios y otros

$ 13.423.800

$ 14.289.635

$ 14.289.635 $ 14.289.635

Subtotal Gastos
generales de produccin

21.463.800

22.848.215

22.848.215

22.848.215

22.848.215

TOTAL COSTOS DE
PRODUCCIN

71.065.037

74.020.672

74.020.672

74.020.672

74.020.672

No. 33 PRESUPUESTO DE GASTOS DE ADMINISTRACIN (Trminos constantes)

AOS
CONCEPTO
1
2
3
4
Sueldos y prestaciones
36.790.500
36.790.500
36.790.500
36.790.500
Pagos de servicios varios
886.009
886.009
886.009
886.009
Otros egresos
_
_
_
_
Depreciacin
173.646
173.646
173.646
173.646
Amortizacin diferidos
908.614
908.614
908.614
908.614
TOTAL GASTOS DE
ADMINISTRACIN

CONCEPTO
Publicidad
Transporte
TOTAL GASTOS VENTA

38.758.769

38.758.769

38.758.769

38.758.769

No. 34 PRESUPUESTO DE GASTOS DE VENTAS

TOTAL AO
1
2
3
4
4.800.000
4.800.000
4.800.000
4.800.000
840.000
840.000
840.000
840.000
5.640.000
5.640.000
5.640.000
5.640.000

No. 35 PROGRAMACION DE COSTOS OPERACIONALES (Trminos constantes)

AOS
1
2
3
4

CONCEPTO

$ 14.289.635

5
36.790.500
886.009
_
173.646
908.614

38.758.769

5
4.800.000
840.000
5.640.000

20
Costos de produccion
Gastos administrativos
Gastos de venta
TOTAL COSTOS
OPERACIONALES

CONCEPTO
Inversin Fija

71.065.037
38.758.769
5.640.000
115.463.80
7

74.020.672
38.758.769
5.640.000

74.020.672
38.758.769
5.640.000

118.419.442 118.419.442

74.020.672
38.758.769
5.640.000
118.419.44
2

No. 36 FLUJO NETO DE INVERSIONES SIN FINANCIAMIENTO (Trminos constantes)

AOS
0
1
2
3
-32.342.130

74.020.672
38.758.769
5.640.000
118.419.442

11
Capital de trabajo

-9.428.734

-571.304

-571.304

-571.304

-571.304

16
Valor Residual

5
Flujo Neto de Inversin

-41.770.864

CONCEPTO
FUENTES
Activos Fijos Tangibles
Maquinaria y equipo
Pr
Mobiliario y decoracin
Pr
Muebles y equipos de oficina
Pr
Activos Diferidos
Gastos preoperacionales
Obras fsicas instalacin
Capital de trabajo

Pr
Pr
Cr y Pr

TOTAL INVERSIONES

-571.304

-571.304

-571.304

-571.304

No. 37 PROGRAMA DE INVERSIONES CON FINANCIAMIENTO

AOS
0
1
2

-26.435.938
_
-1.363.120
-27.799.058
-2.420.072
-2.123.000
-9.428.734

-618.340

-618.340

-618.340

-41.770.864

-618.340

-618.340

-618.340

No 38 PROGRAMA DE AMORTIZACION DE CREDITO (Trminos Constantes)

PAGO
ANUAL A

PERIODO

INTERESES
SOBRE
SALDOS
0,2387

VALOR
DISPONIBLE
PARA
AMORTIZAR

SALDOS A
FINAL DEL
AO

DATOS
I=
P=
N=
A=

23,87% EA
-10.500.000
Para este proyecto, el crdito es a travs de un banco mendiante la modalidad de
5 AOS crdito ordinario de libre inversin a 5 aos con una tasa anual de 23,87%
3.814.268

TABLA DE AMORTIZACION DE CREDITO

CUOTA

SALDO
INICIAL

VALOR CUOTA

1
2
3
4

10.500.000
9.192.082
7.571.964
5.565.124

2.506.350
2.194.150
1.807.428
1.328.395

1.307.918
1.620.118
2.006.840
2.485.873

3.814.268
3.814.268
3.814.268
3.814.268

3.079.251

735.017

3.079.251

3.814.268

Deflactacin de los intereses

P=F/(1+i)^n
P=F/(1+0,0645)^1
P= Valor presente de los
intereses
F= Valor a deflactar
I=Tasa de inflacin
n= Nmero de aos transcurridos con
respecto a cero
$2,365,412/1,0645

2.354.486

Ao 1

2,070,532/(1+0,0645)^2

1.936.310

Ao 2

1,705,597/(1+0,0645)^3

1.413.967

Ao 3

1,253,597/(1+0,0645)^4

1.034.534

Ao 4

537.736

Ao 5

696,606/(1+0,0645)^5

INTERES

ABONO
CAPITAL

Deflactacin de amortizacin de capital

P= 1,234,230/
((1+0,0645)^1

1.228.669

Ao 1

P= 1,528,841/(1+0,0645)^2

1.429.734

Ao 2

P=1,893,775/(1+0,0645)^3

1.663.703

Ao 3

P=2,345,819/(1+0,0645)^4

1.935.959

Ao 4

P=2,905,766/(1+0,0645)^5

2.252.769

Ao 5

No. 39 Datos deflactados de intereses y amortizacin de capital

Datos deflactados de intereses y amortizacin de capital
Aos

Intereses

2.354.486

1.936.310

1.413.967

1.034.534

537.736

Capital

1.228.669

1.429.734

1.663.703

1.935.959

2.252.769

No. 40 FLUJO NETO DE OPERACIN SIN FINANCIAMIENTO (Trminos constantes)

AOS
CONCEPTO
1
2
3
4
Total ingresos
224.400.000
238.873.800 238.873.800 238.873.800
Total costos operacionales
115.463.807
128.525.181 128.525.181 128.525.181

5
238.873.800
128.525.181

Utilidad operacional
Menos impuestos
Utilidad Neta
Ms depreciacin
Ms Amortizacin de
Diferidos
FLUJO NETO DE
OPERACIN SIN
FINANCIAMIENTO

CONCEPTO
Flujo neto de inversin
Flujo neto de opracin

108.936.193
35.948.944

110.348.619
36.415.044

110.348.619
36.415.044

110.348.619
36.415.044

110.348.619
36.415.044

72.987.250
1.410.383

73.933.575
1.410.383

73.933.575
1.410.383

73.933.575
1.410.383

73.933.575
1.410.383

908.614

908.614

908.614

908.614

908.614

75.306.247

76.252.572

76.252.572

76.252.572

76.252.572

No. 41 FLUJO FINANCIERO NETO DEL PROYECTO SIN FINANCIAMIENTO (Trminos constantes)
AOS
0
1
2
3
4
-41.770.864
-618.340
-618.340
-618.340
-618.340
75.306.247
76.252.572
76.252.572
76.252.572

Flujo financiero neto del

proyecto sin financiamiento

-41.770.864

CONCEPTO
Inversin fija

No. 42 FLUJO NETO DE INVERSIONES CON FINANCIAMIENTO (Trminos constantes)

AOS
0
1
2
3
-32.342.130

Intereses durante la
implementacin
Capital de trabajo

74.687.907

75.634.232

75.634.232

75.634.232

_
-9.428.734

-618.340

-618.340

-618.340

_
-618.340

-41.770.864

-618.340

-618.340

-618.340

-618.340

Valor residual
Flujo Neto de Inversin

No. 43 FLUJO NETO DE OPERACIONES FINANCIERO CON FINANCIAMIENTO (Trminos constantes)

AOS
CONCEPTO
1
2
3
4
5
Total ingresos Operacionales
224.400.000
238.873.800 238.873.800 238.873.800
238.873.800
Menos costos operacionales
115.463.807
128.525.181 128.525.181 128.525.181
128.525.181
Utilidad operacional

108.936.193

110.348.619

110.348.619

110.348.619

110.348.619

Menos Gastos Financieros

Utilidad Gravable
Menos impuestos
Utilidad Neta
Ms depreciacin
Ms Amortizacin de
Diferidos
Flujo Neto de Operacin

CONCEPTO
Flujo neto de inversin
Flujo neto de operacin

2.354.486

1.936.310

1.413.967

1.034.534

537.736

106.581.708
35.171.964

108.412.309
35.776.062

108.934.652
35.948.435

109.314.085
36.073.648

109.810.883
36.237.591

71.409.744
1.410.383

72.636.247
1.410.383

72.986.217
1.410.383

73.240.437
1.410.383

73.573.292
1.410.383

908.614

908.614

908.614

908.614

908.614

73.728.742

74.955.244

75.305.214

75.559.435

75.892.289

No. 44 FLUJO NETO DE OPERACIONES FINANCIERO CON FINANCIAMIENTO (Trminos constantes)

AOS
0
1
2
3
4
-41.770.864
-618.340
-618.340
-618.340
-618.340
73.728.742
74.955.244
75.305.214
75.559.435

Flujo financiero neto del

proyecto del proyecto con
financiamiento

-41.770.864

73.110.402

74.336.904

74.686.874

74.941.095

-618.340

-618.340

-618.340

-618.340

-1.228.669

-1.429.734

-1.663.703

-1.935.959

-1.847.009

-2.048.074

-2.282.043

-2.554.299

N0. 46 FLUJO NETO DE OPERACIONES PARA EL INVERSIONISTA

(Trminos constantes)
AOS
CONCEPTO
1
2
3
Total ingresos
224.400.000
238.873.800 238.873.800
Menos costos operacionales
115.463.807
128.525.181 128.525.181

4
238.873.800
128.525.181

5
238.873.800
128.525.181

Utilidad operacional
Menos gastos financieros

108.936.193
2.354.486

110.348.619
1.936.310

110.348.619
1.663.703

110.348.619
1.034.534

110.348.619
537.736

Utilidad Gravable
Menos impuestos

106.581.708
35.171.964

108.412.309
35.776.062

108.684.916
35.866.022

109.314.085
36.073.648

109.810.883
36.237.591

71.409.744
1.410.383

72.636.247
1.410.383

72.818.894
1.410.383

73.240.437
1.410.383

73.573.292
1.410.383

908.614

908.614

908.614

908.614

908.614

73.728.742

74.955.244

75.137.891

75.559.435

75.892.289

3
-2.282.043
75.137.891

4
-2.554.299
75.559.435

N0. 45 FLUJO NETO DE INVERSIONES PARA EL INVERSIONISTA

(Trminos constantes)
AOS
CONCEPTO
0
1
Inversion fija
Interes durante la
implementacin
Capital de trabajo

-32.342.130
_
-9.428.734

Valor residual
Crdito

10.500.000

Amortizacin Crdito
Flujo Neto de inversin

Utilidad Neta
Ms Depreciacin
Ms Amortizacin de
Diferidos
FLUJO NETO DE
OPERACIN

-31.270.864

N0. 47 FLUJO FINANCIERO NETO PARA EL INVERSIONISTA

(Trminos constantes)
AOS
CONCEPTO
Flujo neto de inversin
Flujo neto de operacin

0
-31.270.864

1
-1.847.009
73.728.742

2
-2.048.074
74.955.244

Flujo financiero neto del

proyecto

-31.270.864

71.881.733

72.907.170

72.855.848

73.005.135

N0. 48 FLUJO DE FONDOS PARA EL INVERSIONISTA (Trminos constantes)

INVERSIONES
Activos fijos tangibles
Gastos preoperativos
Intereses implementacin
Capital de trabajo

IMPLEMENTACION
0
-27.799.058
-2.420.072
-2.123.000
-9.428.734

Inversin Total

-41.770.864

Crditos para inversin en

activos fijos

OPERACIN (AOS)
2
3

-618.340

-618.340

-618.340

-618.340

-618.340

-618.340

-618.340

-618.340

10.500.000

Inversin Neta
Amortizacin crditos
Valor Residual
Capital de trabajo
Activos fijos

-31.270.864

-618.340
-1.228.669

-618.340
-1.429.734

-618.340
-1.663.703

-618.340
-1.935.959

Flujo neto de inversores

OPERACIN
Ingresos:
Ventas
Total ingresos
Costos
Costo de Produccin
Gastos de Administracin
Gastos de Venta
Total costos
operacionales
Utilidad Operacional
Gastos financieros
Utilidad Gravable
Impuestos
Utilidad Neta
Depreciaciones
Amortizacin diferidos
Flujo neto de operacin

-31.270.864

-1.847.009

-2.048.074

-2.282.043

-2.554.299

224.400.000
224.400.000

238.873.800
238.873.800

238.873.800
238.873.800

238.873.800
238.873.800

71.065.037
38.758.769
5.640.000

74.020.672
38.758.769
5.640.000

74.020.672
38.758.769
5.640.000

74.020.672
38.758.769
5.640.000

115.463.807
108.936.193
2.354.486
106.581.708
-35.171.964
71.409.744
1.410.383
908.614
73.728.742

118.419.442
120.454.358
1.936.310
118.518.048
-39.110.956
79.407.092
1.410.383
908.614
81.726.090

118.419.442
120.454.358
1.413.967
119.040.391
-39.283.329
79.757.062
1.410.383
908.614
82.076.059

118.419.442
120.454.358
1.034.534
119.419.825
-39.408.542
80.011.283
1.410.383
908.614
82.330.280

71.881.733

79.678.015

79.794.016

79.775.981

FLUJO DE FONDOS PARA

EL INVERSIONISTA

-31.270.864

datos agrupados pe

N0 17 Datos agrupados para calcular

punto de equilibrio.
UNIDADES

0
400
800
815
1200
1600
2000

PUNTO DE EQUILIBRIO

COSTO FIJO

COSTO
VARIABLE

$ 45.635.507
$ 45.635.507
$ 45.635.507

$0
$ 10.113.279
$ 20.226.557

$
$
$
$

$
$
$
$

45.635.507
45.635.507
45.635.507
45.635.507

=/()

Precio venta

81.250

Costo variable
costo fijo

25.283

20.615.998
30.339.836
40.453.115
50.566.394

45.635.507

Punto de equilibrio
Punto de equilibrio en
ventas

precio de venta
unidades a producir
Costo fijo
Costo variable total
Costo variable unitario
Qo (pto equilibrio)

815,40
66.251.505

$
500
$
448.800
$
45.635.507
$
69.828.300
$
156
$
132.503

CONDICIONES PARA QUE UN PUNTO DE EQUILIBRIO SE

CORRECTO
1. las cantidades en el punto de equilibrio son menores a las
cantidades a producir
2. El precio de venta es mayor al costo variable
unitario

Punto de equilibrio
$ 200,000,000
$ 180,000,000
$ 160,000,000
$ 140,000,000
$ 120,000,000
$$

$ 100,000,000
$ 80,000,000

$ 66,251,505

$ 60,000,000
$ 40,000,000
$ 20,000,000
$0

200

400

600

800

1000

Cantidades
COSTO FIJO

COSTO TOTAL

INGRESO TOTAL

1200

1400

El punto de equilibrio se define como el momento en el cual las ventas igualan el valor total de los costos (Costo fijo +
Costo variable) para este caso en particular se tendra el punto de equilibrio en 837 unidades y unas ventas de
$104,657,303
Por debajo de 837 unidades se presentan perdidas para la empresa, dado que los ingresos seran menores que los costos y
gatos
Por encima de 837 unidades se empiezan a presentar utilidades dado que los ingresos son mayores a los costos y gastos.
El punto de equlibrio es correcto dado que 837 unidades son menores a las uniadades a producir que son de 1080
unidades
EL precio de venta es de 125,000 y el costo variable unitario es de 80,214
Se cumplen todas las condiciones para afirmar que el punto de equilibrio es correcto

Balance general
BALANCE GENERAL
TERMINOS CONSTANTES
ACTIVO
ACTIVO CORRIENTE
Caja
Bancos
Inventarios
TOTAL ACTIVO
CORRIENTE

0
0
$
9.428.734
$
9.428.734

ACTIVOS FIJOS
Muebles y Enseres
Vehculos
Maquinaria y Equipo
Mobiliario y Decoracin
TOTAL ACTIVOS FIJOS

ACTIVOS DIFERIDOS
Adecuacin Fsica
Gastos Preoperativos
TOTAL ACTIVOS
DIFERIDOS

1.363.120
0
26.435.938
0
27.799.058

2.123.000
2.420.072
4.543.072
$
41.770.864

TOTAL ACTIVOS
PASIVOS
PASIVOS A LARGO PLAZO
Prestamos por Pagar
TOTAL PASIVO A
LARGO PLAZO

PATRIMONIO
Capital
TOTAL PATRIMONIO

10.500.000
10.500.000

31.270.864
31.270.864

TOTAL PASIVO Y
PATRIMONIO

41.770.864

ESTADO DE RESULTADOS
1 DE ENERO AL 31 DE DICIEMBRE

$
224.400.000
$
71.065.037
$
153.334.963

Ventas
Costos de Produccin
Utilidad Bruta en Ventas
Gastos de Administracin
Gastos de Ventas
TOTAL GASTOS
OPERACIONALES
UTILIDAD
OPERACIONAL
Gastos Financieros
UTILIDAD ANTES DE
IMPUESTOS
Provisin para
impuestos
UTILIDAD NETA

$
38.758.769
$
5.640.000
$
44.398.769
$
108.936.193
2.354.486
$
106.581.708
35.171.964
$
71.409.744

Conclusiones

Bibliografia:
- Miranda, J (2013). Gestin de Proyectos. Captulo 1. El ciclo del Proyecto pgs. 22 a 60. Recuperado
dehttp://datateca.unad.edu.co/contenidos/102059/EVALUACION_DE_PROYECTOS_2016_I/Gestion_de_Proyectos__Juan_Jose_Miranda.pdf
- E-gerence [E-gerence]. (2015, Junio 23). Que es un Proyecto [Archivo de video]. Recuperado de
https://www.youtube.com/watch?time_continue=3&v=X5mKgxL73nE (2016)
Castellanos, L. [Luz Dary Castellanos Duque]. (2016, Febrero 11). Evaluacin de Proyectos Parte II [Archivo de
vdeo]. Recuperado de https://www.youtube.com/watch?v=jGx1Nz_DdcU (2016)

Castellanos, L. [Luz Dary Castellanos Duque] (2016, Febrero 13). Evaluacin de Proyectos Parte III [Archivo de
vdeo]. Recuperado
Dvila, Luz. (2009). Evaluacin de Proyectos. Pgs. 43 a 83. Recuperado
dehttp://datateca.unad.edu.co/contenidos/102059/EVALUACION_DE_PROYECTOS_2015_I/MODULO_EVALUACION_DE_PROYECT
OS.pdf

Castellanos, L. [Luz Dary Castellanos Duque] (2016, Febrero 15). Evaluacin de Proyectos Parte IV [Archivo de
video]. Recuperado de Dvila, Luz. (2009). Evaluacin de Proyectos. Pgs. 43 a 83. Recuperado
dehttp://datateca.unad.edu.co/contenidos/102059/EVALUACION_DE_PROYECTOS_2015_I/MODULO_EVALUACION_DE_PROYECT
OS.pdf

Castellanos, L. [Luz Dary Castellanos Duque] (2016, Febrero 15). Evaluacin de Proyectos Parte IV [Archivo de
video]. Recuperado de https://www.youtube.com/watch?v=Snc-s8ot-Vg
Castellanos, L [Luz Dary Castellanos Duque] (2016, Febrero 19). Evaluacin de Proyectos Parte V [Archivo de
video]. Recuperado de https://www.youtube.com/watch?v=srAltdwH_sU.