CDT (Certificado de Depsito a Trmino)

Es un ttulo valor que emite un banco a un cliente que ha hecho un depsito de

dinero con el propsito de constituir el CDT.
El CDT se hace por un plazo o trmino de tiempo determinado que debe ser
como mnimo de 30 das.
El CDT es redimible o reembolsable slo en los plazos y trminos pactados al
momento de constituir el CDT, lo que quiere decir, que si el CDT se pact a 360
das el banco no lo pagar ni podr ser obligado a pagarlo hasta tanto se venza
dicho trmino.
El CDT puede ser negociado o endosado.
Cada entidad financiera fija un monto o valor mnimo para la apertura de un
CDT.
La tasa de inters que se paga por un CDT depende del plazo pactado y del
monto del CDT.
Por lo general, los intereses o rendimientos financieros se pagan al vencimiento
del ttulo valor junto con el capital.
Un CDT puede ser renovado de forma automtica
Los rendimientos financieros de los CDTs estn sometidos a Retencin en la
fuente a una tarifa del 7% (10% sobre el 70% del pago o abono en cuenta por
concepto de rendimientos financieros).
El rendimiento financiero que se paga por un CDT es superior al que paga una
cuenta de ahorros.
La razn por la que una entidad financiera paga intereses superiores por los
CDTs, se debe a que un CDT por ser a un plazo determinado, le asegura a la
entidad financiera una disponibilidad de efectivo para poder trabajarlo o
disponer de el. En cambio, una cuenta de ahorro, el cliente puede llegar a
cualquier momento a las oficinas del banco y exigirle su dinero, y el banco est
en la obligacin de entregrselo, situacin que hace que el banco deba tener
una gran cantidad de recursos inmovilizados para atender este tipo de
circunstancias, algo que no sucede con los CDTs, donde el banco slo requiere
disponer de dinero al momento del vencimiento del CDT, lo que le permite
programarse.
El banco puede invertir tranquilamente el dinero de un CDT sin preocuparse
por el cliente, lo que le permite rentabilizar el 100% del dinero, algo que no
puede hacer con un depsito de una cuenta de ahorros. Supngase que exista
una crisis financiera y todos los ahorradores en un solo da decidan cerrar sus
cuentas de ahorro. Cualquier banco sencillamente colapsara, situacin que
nunca se presentara tratndose de CDTs, puesto que el banco no puede ser
obligado bajo ninguna circunstancia a pagarlos antes de la fecha de
vencimiento, lo que le garantiza una liquidez suficiente para desarrollar su

objeto social cual es invertir y prestar dinero. Esa seguridad permite que el
banco logre una mejor rentabilizacin de los dineros en CDT y a la vez le
permita reconocer una mayor tasa de inters al cliente.
Para quien adquiere un CDT es beneficiosos toda vez que puede obtener una
mayor rentabilidad, y adems es fija, es decir, que si un CDT se pacta a un
10%, as las tasas de inters en el mercado financiero disminuyan, el banco
debe pagar la tarifa inicialmente pactada.
Una desventaja para quien constituye un CDT puede ser la imposibilidad de
convertirlo en efectivo antes del plazo pactado, lo que en parte es posible de
solucionar puesto que un CDT se puede negociar mediante Endoso, pero en
tales casos se har sacrificando pare del rendimiento inicialmente esperado. En
este caso sucede la situacin inversa a la del banco, puesto que el cliente debe
sacrificar liquidez y disponibilidad de efectivo por rentabilidad, y el banco
asegura liquidez y disponibilidad sacrificando una menor rentabilidad puesto
que debe pagar al cliente un rendimiento mayor.

Cuenta de ahorro
Una cuenta de ahorro es un depsito ordinario a la vista (producto pasivo), en
la que los fondos depositados por la cuenta habiente tienen disponibilidad
inmediata y generan cierta rentabilidad o intereses durante un periodo
determinado segn el montn ahorrado.
Las condiciones de remuneracin varan en funcin del producto concreto. As,
pueden existir cuentas de ahorro que abonen los intereses por ejemplo
mensual, trimestral o anualmente. Igualmente, la remuneracin puede ser
lineal (mismo inters para cualquier saldo), por tramos de saldo o incluso en
especie.
Este tipo de cuentas tambin pueden estar sujetas al pago de comisiones,
aunque desde la popularizacin de la banca online la tendencia es a suprimir el
pago de comisiones en los productos de ahorro.
Los servicios asociados a una cuenta de ahorro tambin varan segn la
entidad. Pueden ir desde los ms bsicos, como ingresos y pagos de cheques o
transferencias, hasta otros ms complejos como tarjetas de dbito o crdito
asociadas a la cuenta.
Las cuentas de ahorro o caja de ahorro son utilizadas principalmente por los
particulares y entidades civiles.
Sirven para tres cosas:

Para ganar un inters durante el tiempo que estos fondos no se usan.

Los fondos pueden extraerse en cualquier momento mediante un
comprobante llamado nota de dbito

Los fondos depositados ganan un inters moderado. Tambin debe

tenerse en cuenta que se suman al capital cada 6 meses o anualmente.

El porcentaje que el banco aporta a una cuenta de ahorro vara entre el 3%.

CDT- CUENTA DE AHORRO

ELECTIVA I

CARLOS PEREZ BUELVAS

FUDACION UNIVERSITARIA TECNOLOGICO COMFENALCO

11/03/2016