Documentos de Académico
Documentos de Profesional
Documentos de Cultura
Manual Corredores de Bolsa
Manual Corredores de Bolsa
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 2
PROCEDIMIENTOS OPERATIVOS
CB CORREDORES DE BOLSA S.A.
INDICE
DESCRIPCIN
_________________________________________________________________________
Aspectos generales
1. Clientes
1.1 Requisitos previos a la creacin
1.2 Creacin de Clientes
1.3 Clientes con ficha desactualizada
1.4 Clientes con depsito en cta. Cte./vista
1.5 Clientes inactivos
I. Renta Variable :
2. Ordenes
2.1 Limitaciones
2.2 Tipo de rdenes
2.3 Orden de Compra
2.4 Orden de Venta
2.5 Forma de Pago
2.6 Listados
2.7 Recaudacin
3. Asignacin
3.1 Ingreso de palos al sistema
3.2 Cuadratura Pizarra vs. rdenes
3.3 Cronologa de las rdenes
3.4 Ordenes anuladas
3.5 Listado de rdenes pendientes
3.6 Mantencin de rdenes
4. Emisin de Facturas
4.1 Verificacin de Comisiones y Derechos
4.2 Folio Facturas
4.3 Distribucin copias Factura
4.4 Confirmaciones clientes
4.5 Facturacin individual
4.6 Anulacin de Facturas
5. Custodia
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 3
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 4
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 5
ASPECTOS GENERALES
Este manual tiene por objeto definir los procedimientos operativos que deben aplicarse en
el proceso de las transacciones de Renta Variable que realiza CB Corredores de Bolsa S.A.
Los procedimientos definidos en este manual se complementan con los definidos en los
Manuales de La Bolsa de Comercio y Bolsa Electrnica.
La Corredora tiene las siguientes familias de productos :
Familia
Renta Variable
Renta Fija
Monedas Extranjera (MX)
Productos
Por cuenta de 3ros.
Acciones
Arbitraje ADR
Simultneas
Por cuenta propia
Acciones
Trading
Pacto
Trading
Futuros
Operadores
Contabilidad
Control
Interno
Tesorera
Custodia
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 6
Sistema
Plataforma
Comercial
PC-Stock
PC-Trader
PC-Cambios
Instrumentos
Funcin
Renta
Variable, Sistema
computacional
cuyas
Renta Fija y MX
funcionalidades
principales
estn
relacionadas con el ingreso de las rdenes, la
validacin de los datos y apoyo de gestin
para el rea comercial.
Renta Variable
Sistema
computacional
cuyas
funcionalidades
principales
estn
relacionadas con las reas de apoyo, tales
como custodia, contabilidad, tesorera y
otros. Aplicacin que permite asignar
ordenes, facturar y emitir informes de
gestin
Renta Fija
Sistema
computacional
cuyas
funcionalidades
principales
estn
relacionadas con el reas operativa de Renta
Fija. Aplicacin que procesa y liquida
rdenes, pactos y otros relacionados con este
tipo de operaciones. Este sistema acta como
base del proceso contabilidad, y genera
tambin reportes diarios y perodicos.
MX
Sistema
computacional
dirigido
pricipalmente a operaciones de Moneda
Extranjera.
La relacin del cliente con la Corredora se realiza principalmente a traves del sitio
web www.cb.cl y eventualmente a traves del contacto telefnico con los Operadores
de Mesa.
2.
3.
Los estndares y controles que se mencionan en este manual son los mnimos
requerimientos bajo condiciones normales. Es obligacin de los supervisores
asegurarse que se cumplan los procedimientos.
4.
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 7
Todo nuevo producto debe ser soportado por una definicin del producto, un flujo del
proceso, VB legal, anlisis de riesgo y definicin del producto.
1.
Clientes
1.1. Requisitos previos a la creacin
Toda persona natural o jurdica que manifiste la intencin de operar a traves de
esta corredora deber cumplir con algunos requisitos bsicos, tales como: llenar
y firmar una Ficha de Cliente con los antecedentes requeridos en la Norma de
Carcter General N 12 de la Superintendencia de Valores y Seguros y las
exigencias internas de CB Corredores de Bolsa S.A.
Se solicitar que firme adems de la Ficha de Cliente, sus anexos
complementarios y la fotocopia del RUT.(3 firmas). Esta fotocopia se utiliza
como registro de firma para la Corredora y la compaa si esta ltima lo
requiere.
Si el cliente es Persona Jurdica se le debe solicitar adems los siguientes
documentos :
- Escritura de Constitucin de Sociedad.
- Delegacin de Mandatos o Poderes.
- Estado de Publicacin de Diario Oficial.
1.2. Creacin de Clientes :
1.2.1. La persona Natural o Jurdica debe ingresar sus datos a traves de la pgina
web www.cb.cl en el link Hgase cliente gratis, creado para este efecto.
Las Personas Naturales deben ingresar los siguientes datos
mnimos:
- Antecedentes Personales:
Nombre y Rut
Direccin, Comuna, Ciudad, Pas
Fecha de Nacimiento
Sexo
Estado Civil
Nombre del Conyuge (si lo tubiere)
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 8
Administrador de bienes
E-mail
Telfono
- Antecedentes Laborales:
Empleador
Direccin, Comuna, Ciudad, Pas
Profesin
Telfono
- Especificaciones
Clase de Orden
Relacin del Cliente
Convenio
- Autorizaciones
Identificar a las personas autorizadas para retirar documentos desde
Oficinas o Filiales de CB Corredores de Bolsa S.A.
Finalmente se indica con un Si o un No a las siguientes autorizaciones :
-
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 9
Nombre de Fantasa
Direccin, Comuna, Ciudad, Pas
Tipo de Empresa
Gerente General
E-mail
Telfono
- Apoderados:
Nombre, Rut, Cargo
- Especificaciones
Clase de Orden
Relacin del Cliente
Convenio
- Autorizaciones
Identificar a las personas autorizadas para retirar documentos desde
Oficinas o Filiales de CB Corredores de Bolsa S.A.
Finalmente se indica con un Si o un No a las siguientes autorizaciones :
-
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 10
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
10
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 11
b.-
I. RENTA VARIABLE
Dentro de las transacciones de renta variable se distinguen dos tipos genricos:
-
En el caso de transacciones por cuenta de clientes se identifican las siguientes etapas, que
pueden ocurrir en distintos das :
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
11
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 12
5
Cuadratura
diaria de
operaciones
1
Cliente orden
enviada
2
Custodia y
cliente nuevo
verificado
4
Orden
ejecutada y
procesada
3
Riesgo
verificado
9
Emisin mail
de cobranza
a clientes
7
Asignacin
ejecutada
8
Facturacin
6
Palos Bolsa
cargados
12
Contabilidad
10
Cierre de
sistemas
14
Clearing
11
Custodia
actualizada
13
Liquidacin
cliente
Ordenes
Los datos mnimos que se deben llenar son :
RUT cliente
Tipo de orden
Instrumento
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
12
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 13
2.1. Limitaciones
Slo se aceptan rdenes de clientes que han sido aceptadas previamente como
clientes cumpliendo las condiciones sealads en el punto anterior.
La vigencia de las rdenes estar determinada directamente por la fecha
definida por el cliente a traves de la pgina.
Las operaciones de compra y venta de acciones se liquidarn de acuerdo a la
condicin estipulada para tal efecto, entendiendose por condicin los das
transcurridos desde que se ejecuta fisicamente la operacin hasta el da de su
pago. Las condiciones de acuerdo a su nomenclatura son:
PH:
Pagadera hoy (la operacin se cancelar en el trascurso del da)
PM:
Pagadera Maana (la operacin se pagar transcurridas 24 horas
desde su ejecucin)
CN:
Contado Normal (la operacin se pagar transcurridas 48 horas desde
su ejecucin)
Las rdenes verbales de compra y venta de acciones las debe dar el titular o
quien(es) este(n) expresa y estrictamente autorizada(s) por el titular con la
documentacin en el departamento de Custodia de CB Corredores de Bolsa o lo
que la ley as lo estipule.
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
13
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 14
2.
3.
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
14
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 15
4.
5.
2.6. Listados
El sistema Plataforma Comercial a traves del mdulo operaciones le da la
posibilidad al operador de establecer en cualquir momento del tiempo el grado
de cumplimiento de las rdenes al momento de la consulta. A su vez a traves
del enlace con el sistema Bac generar el listado de operaciones finiquitadas
para ser facturadas.
2.7. Recaudacin
La Tesorera de CB Corredores de Bolsa es la encargada de la recaudacin de
los fondos existiendo para esto diversos mecanismo como son el cobro de Vales
Vista fsicos, la compensacin financiera a traves de Clearig o en su defecto el
pago electrnico a traves de los sistemas que el Depsito Central de Valores
dispone para este tipo de operaciones. Tambin existe la posibilidad de que el
cliente realice un abono a la cuenta corriente de la corredora a traves de una
transferencia electrnica y por ltimo ser el cliente el que cancele en forma
fsica en nuestra oficina.
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
15
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 16
3.-
Asignacin :
El proceso de asignacin tiene por objeto realizar la distribucin de las diferentes
compras y ventas realizadas por los operadores a traves de las diferentes Bolsas del
pas, en igual nmero de rdenes recibidas de parte de los clientes a traves del portal
web creado para este efecto (www.cb.cl) le corresponde a la distribucin de las
transacciones recibidas por los operadores.
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
16
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 17
Orden
Plataforma
Comercial
Portal Web
Orden
Orden Telefnica
Compra/Venta
Acciones
Operador
Cuadratura
diaria
Asignacin
- Carga Palos
- Cuadratura
Asignador
Informes de fin
de da
Proceso de
Cierre diario
Facturacin
Informes diarios
Contabilidad
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
17
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 18
3.1
Inserta diskette
Seleccionar Transacciones
Seleccionar Archivo
Exportar (Exportar Transacciones - Exportar a Diskette)
Imprimir reporte de compra y venta
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
18
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 19
______________________________________________________________
I
Ingreso Resultados de Rueda desde Diskette. Da XX/XX/2007
I
I
Es lo Correcto ?? (S/N) : S
I
I
I
I
Unidad de Lectura
:A
I
I
Archivo a Acceder : CIETXT.TXT
I
I
Bolsa a Operar
:3
I
I
Nro. De Inicio Folio : 1000
I
I
Asignacin de la
: Maana
I
I
I
I
Pulsar Control Enter
I
I_____________________________________________________________I
6. Pulsar Tecla ESC para termina el cargado de diskette
3.2
3.3
3.4
Ordenes anuladas
Diariamente antes de efectuar el cierre de da en el sistema, las Captadoras u
operadores en forma escrita deben informar aquellas rdenes (ej. : pendientes) a ser
anuladas. Esta operacin deber ser autorizada por el supervisor Comercial
respectivo en el caso de las Captadoras y por el Gerente de Acciones en el caso de
los Operadores.
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
19
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 20
3.5
3.6
Mantencin de rdenes
El operador de la mesa con el Listado de Ordenes Pendientes e inicializado por las
Captadoras u operadores proceder a eliminar las ordenes indicadas por ste, del
sistema de mantencin de ordenes. Esta operacin debe ser autorizada por el
Gerente de Acciones independiente de la operadora.
4.0
Emisin de Facturas :
4.1
4.2
Folio Facturas
El rea de Contabilidad debe ingresar en el sistema el folio con que se inicia el
proceso de impresin de facturas.
4.3
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
20
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 21
4.4
Confirmacin clientes
Terminado el proceso de emisin de facturas, el rea de Contabilidad activa el
proceso de envo de informacin a los clientes a travs de correos electrnicos.
Los clientes recibirn un correo electrnico de la siguente forma:
a) La Corredora deposita al cliente
Servicio de Tesorera CB Corredores de Bolsa S.A.
Estimado cliente: XXXXXXXXXXXX
Le informamos que por concepto de operacion(es) realizadas el da XX de XX de XXXX
CB Corredores de Bolsa S.A. depositar en su Cuenta Corriente N
del Banco
la suma de $ 9,235,740
Tipo
Cantidad
Precio
Accin
Fecha
133848
Venta
10.000
930
TRICAHUE
31-05-2007
Total
$ 9.235.740
$ 9.235.740
tesoreria@cb.cl
Fono:2300400Fono: 230 04 00
CB. Corredores de Bolsa S.A.
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
21
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 22
Tipo
Cantidad
Precio
Accin
Fecha
133872
Compra
67.834
59
ALMENDRAL
31-05-2007
Total
$ 4.034.944
133873
Compra
40.474
24,7
BSANTANDER
31-05-2007
$ 1.014.582
133874
Compra
3.123
640
EDELNOR
31-05-2007
$ 2.019.538
133875
Compra
238
8.410,00
LAN
31-05-2007
$ 2.022.415
$ 9.091.479
tesoreria@cb.cl
Fono:2300400Fono: 230 04 00
CB. Corredores de Bolsa S.A.
4.5
Facturacin individual :
El sistema de facturacin individual es utilizado para emitir todas aquellas facturas
que no pueden facturarse por medio del sistema de liquidacin de operaciones,
facturando todas las operaciones de anulacin de facturas de das anteriores, emisin
de una operacin PH u otros motivos.
4.5.1 El jefe del rea involucrada debe entregar al rea de Contabilidad los siguientes
datos:
-Datos del cliente : RUT, Nombre
-Naturaleza : Comisin por asesora, compra/venta instrumentos, etc..
-Caractersticas de la Operacin : Emisor, Monto, Cantidad de acciones, Precio,
Comisiones (derechos Bolsa, comisin Bolsa y gastos)
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
22
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 23
Anulacin de Facturas :
Existen dos tipos de anulaciones:
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
23
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 24
5.-
CUSTODIA :
El diagrama adjunto muestra los principales tem que se actualizan de acuerdo a los
movimientos de la custodia, ya sea en forma diaria o espordica:
Movimiento
de Cta. Cte.
Saldos en
Compaas
Saldos en
Custodia
Ingresos
/Egresos al
DCV
5.1
Posicin en
el DCV
Garantas
Varias
5.2
Saldos en Custodia
Estos saldos regfejan o son una fotografa de la cuenta corriente de un cliente a un
momento determinado en el tiempo y son el reflejo fiel de los ingresos y/o egresos
efectuados a dicha cuenta por los conceptos de facturacin ms los ingresos y/o
egresos manuales. Este saldo de custodia ser administrado y ser de
responsabilidad del departamento de custodia
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
24
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 25
5.3
Saldos en Compaas
Estos saldos reflejan la cantidad de acciones que por diferentes motivos la corredora
mantiene como parte de su saldo en la sociedad emisora, este saldo forma parte de
la custodia general de la corredora (ejemplo: traspasos en trnsito, envo directo de
traspasos por clientes a la compaa).
5.4
5.5
5.6
Garantas Varias
Este saldo que an siendo de propiedad de la corredora representa las obligaciones
que sta tiene con diferentes acreedores para lo cual se establece como prenda de
garanta una cantidad y un tipo determinado de acciones, en este punto es importante
que el departamento de custodia acte conjuntamente con el departamento de
contabilidad a fin de mantener los saldos y sus valorizaciones correctamente.
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
25
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 26
5.7
Listados
Como parte de las operaciones del departamento de custodia se generan informes de
apoyo y de gestin destinados a los diferentes mbitos de la organizacin, tales
como:
5.8
Proceso Operativo
Una vez finalizado el proceso de cierre el rea de Custodia debe cumplir con algunas
funciones especficas que aseguren que el proceso antes descrito se llev a efecto en
forma correcta. Algunas de estas funciones son:
Revisar que la informacin que ser entregada al departamento de
Contabilidad para su facturacin este de acuerdo a las operaciones de
compra y venta del da.
Asegurar que los diferentes procesos de cierre y actualizacin de las
diferentes bases sean realizados en forma ptima.
Con el proceso de facturacin realizado y con las facturas fsicas en su
poder se da la aprobacin al departamento de Tesorera para cancelar las
venta efectuadas por los clientes, tambin se deber verificar que los
movimientos de compra y venta hayan sido reflejados en la custodia del
cliente.
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
26
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 27
Verificar que la cartola de cuenta corrinte de los clientes que operaron con
esa fecha estn debidamente imputados al movimiento diario.
Actualizar el ingreso de operaciones denominadas interbolsas a traves del
sistema del Depsito Central de Valores para su posterior liquidacin.
Interrelacin con las Compaas emisoras a fin de mantener actualizados
los saldos que pudieran permanecer en las mismas.
Administrar los diferentes procesos que constituyen el movimiento
accionario de la corredora y de terceros.
Registro, administracin y pago de las posibles variaciones de capital que
presenten las diferentes compaas emisoras.
Evacuacin de informes tanto diarios como espordicos.
5.9
Controles Custodia
Diariamente se debe verificar el correcto traspaso de informacin al sistema,
realizando una cuadratura de los totales de Compras y Ventas, entre el Listado de
Operaciones y el listado de pizarras.
Posteriormente se cuadran las facturas cliente por cliente contra el movimiento de
custodia y cuentas corrientes del da de la operacin en el sistema.
La revisin est orientada a verificar que la intervencin de los registros internos se
haya hecho correctamente y no se haya dejado por error una factura anulada como
activa en el sistema.
El procedimiento a seguir es el siguiente :
a) Se emite un listado con el total general de compras y ventas del archivo de ctas.
ctes. del da del proceso y se compara contra el listado de pizarra.
b) Si existe diferencia y sta no corresponde, en su totalidad o parte de ella, a lo
indicado en el punto anterior, se debe identificar, realizando un chequeo entre los
listados antes mencionados, a nivel de cada palo cursado. Con esto se determina
que transaccin no fue tomada por el sistema, y se cursa a travs de un movimiento
por fuera.
5.10
Liquidacin de operaciones
La liquidacin de operciones implica ya sea el cobro o el pago de operaciones de
acuerdo a la condicin que estipule la transaccin (PH, PM, CN). Al da de la
liquidacin esta se divide en dos partes, una parte automtica o clearing que est
dada por la paridad automtica de corredores contra parte y la que se liquida a traves
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
27
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 28
6.-
VARIACIONES DE CAPITAL
6.1
6.2
Mantencin
Se debe ingresar al sistema los siguientes datos :
- monto del dividendo pagado por la Compaa
- fecha de cierre de registros en la Compaa
- fecha de pago del dividendo
- nmero del dividendo
- tipo de dividendo (definitivo, provisorio, adicional, etc..)
El custodio revisa lo ingresado al sistema, verificando que el Informativo Burstil
y/o notificaciones estn reflejados en el sistema o en su defecto en un informe
emitido por ste.
6.3
Conciliacin
El Administrativo de Custodia debe realizar una conciliacin de los dividendos que
consite en cotejar la cantidad de acciones en cuatodia v/s la cantidad de acciones
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
28
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 29
sobre la cual esta pagando la compaa, esta conciliacin deber ser supervisada por
el jefe del departamento de Custodia.
6.4
Cierre de Registros
Al da siguiente del cierre de registros se podr modificar en el sistema la cantidad
de acciones a cancelar, segn saldo del listado Custodia en Compaa. Esto se
realiza ingresando o egresando operaciones efectuadas hasta la fecha para cuadrar
los saldos con la compaa.
6.5
Informes :
TESORERIA
6.6
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
29
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 30
Todas estas cartas son firmadas por el Gerente General y se envan por correo a los
clientes (no esta activo)
6.7
Liquidacin :
CB Corredores de Bolsa pagar todos los dividendos a sus clientes hasta 48 horas
despus de la fecha informada por cada compaa, este da sern retirados del banco
los vales vista ya firmados y se envan a depsito para el caso de los clientes con cta.
cte. El resto quedar en caja hasta que el cliente enve instrucciones de depsito o
retire el pago.
7.-
Riesgo
El diagrama muestra los riesgos que se deben controlar :
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
30
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 31
Precios
Emisor
SVS
Riesgos a
controlar
Fraudes y
falsificacin
Crdito
Liquidacin
Lavado de
dinero
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
31
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 32
Lavado de dinero :
Por su naturaleza, las actividades que realizan las entidades financieras, son
susceptibles de ser utilizadas por terceros para ocultar, administrar y transferir
fondos provenientes de actividades ilcitas, como tambin para dar apariencia de
legitimidad a los activos producto de tales actividades.
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
32
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 33
Las operaciones de CB Corredores de Bolsa deben ser vigilantes con respecto a los
procedimientos del lavado de dinero. CB Corredores de Bolsa y sus subsidiarias
estn sujetas a las leyes sobre lavado de dinero, por lo tanto, todas las operaciones
deben tener programas, polticas y procedimientos actualizados para:
- Debida diligencia en las transacciones
- Establecer pautas para conocer a los clientes
- Adoptar las medidas pertinentes para aquellas operaciones que superen las 450
unidades de fomento, por este solo hecho son considerada operaciones Relevantes.
- Identificar e informar transacciones sospechosas.
-Cooperar con las acciones de ejecucin de la ley.
-Establecer programas internos de entrenamiento.
-Establecer procedimientos internos de auditora.
Considerando la reserva que existe para las transacciones que se realizan en el
sistema bancario chileno es importante documentarse en este sentido a objeto de
evitar situaciones que puedan comprometer a CB o a sus subsidiarias en Chile, en
actividades de naturaleza contraria a las polticas sanas del negocio.
8.
Tesorera :
8.1
Caja
8.1.1 Cada maana, el Sub Tesorero recibe del Tesorero la siguiente documentacin:
a)
b)
c)
d)
Con esta documentacin, el Sub Tesorero realiza su proceso diario, que corresponde
a la Liquidacin de las Operaciones de Renta Fija, Variable y Moneda Extranjera,
registrando cada movimiento en una Planilla de Caja.
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
33
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 34
8.1.3 Cuando un cliente venga a cobrar un dividendo que se mantiene en Caja: el Sub
Tesorero debe solicitar el medio de pago respectivo. Adems, debe reflejar el acuse
recibo por parte del cliente.
8.1.4 Aproximadamente, a la 16:00 hrs. se efecta el cierre de las planillas de Caja, previo
chequeo de los movimientos de bancos a traves de Internet y se entrega este informe
al Departamento de Contabilidad.
8.1.5 Una vez cerrada la Caja y realizada la cuadratura de sta, el Sub Tesorero archiva la
Planilla de Caja con toda la documentacin de respaldo del proceso del da (acuses
de recibo por parte de los clientes, listado borrador de facturas, Boletas de
Depsito).
8.1.6 Finalmente y una vez terminado el proceso diario de la Caja, el Sub Tesorero debe
preparar la documentacin para la liquidacin del da siguiente, lo cual incluye:
- Preparar los medios de pago, segn listado de cobranza entregado por
Contabilidad, dejando como respaldo fotocopias de cada una de las
facturas.
- Confeccionar nmina de pagos a corredores contraparte.
8.2
Tesorera
8.2.1 En caso que se estn cancelando dividendos, el Tesorero debe efectuar la cuadratura
de lo pagado por la Ca. con lo cancelado a los clientes.
Lo anterior significa contabilizar:
- Medios de pago emitidos
- Dividendos por pagar
- Dividendos por cobrar
8.2.2 Durante el proceso diario, el Tesorero debe controlar la posicin de Caja, para lo
cual utiliza una planilla en que incluye todos aquellos movimientos que afecten al
saldo de la Caja, tales como: emisin de cheques, traspaso entre sus cuentas,
traspasos a relacionados o de relacionados, ventas o compras de cartera propias.
Lo anterior permite determinar anticipadamente si se produjera un sobregiro sobre
valores, caso en el cual se deber informar a la gerencia para su toma de
conocimiento.
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
34
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 35
9.0
Operaciones Simultneas
a) El procedimiento adjunto es vlido slo para operar a travs de la Bolsa
Electrnica.
b) Por operacin simultnea se entender la realizacin de una compra o venta a
plazo conjunta e indisolublemente con una venta o compra al contado por
idntico nmero de acciones y en el mismo instrumento.
c) Las operaciones simultneas se podrn efectuar en acciones de las 3 listas(A, B,
y C) autorizadas para operar a plazo, ver Anexo 13 del Manual de Operaciones
de la Bolsa de Comercio.
d) Las Operaciones simultneas podrn realizarse slo con un corredor contraparte,
quin a su vez, deber tener la operacin simultnea contraria (compra o venta al
contado y venta o compra a plazo, segn corresponda).
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
35
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 36
9.1
Operacin 1 vez :
El cliente que opere por primera vez debe firmar las Condiciones Generales de las
Operaciones de Compra/Venta a Plazo de Valores en seal de conocimiento y
acuerdo de las condiciones mnimas para operar.
Se adjunta al final del captulo anexo del contrato.
9.2
Orden de Compra/Venta
Se debe sealar los siguientes datos como mnimo :
- Tipo de Operacin : compra o venta a plazo simultnea
- Cantidad
- Accin o cdigo nemotcnico
- Vencimiento : uno de los vencimientos vigentes en operaciones a plazo
- Precio a plazo (tasa de l pacto)
- Precio mercado o limitado
- Condicin de liquidacin para la operacin contado
Cada operacin simultnea dar origen a dos operaciones : contado y a plazo. Para la
operacin contado se anotar la cantidad, accin, precio y condicin, y para la
operacin a plazo se anotar la cantidad, accin, precio, fecha de vencimiento y
condicin.
9.3
Orden ejecutada
La orden de compra/venta de una accin sigue el mismo procedimiento indicado en
la seccin I Renta Variable de este manual, en los trminos de asignacin y
facturacin.
9.4
Liquidacin
Para los efectos de la liquidacin existen dos operaciones :
- Una operacin contado por la cantidad, instrumento y precio respectivo que se
liquidar pagadera (PH), pagadera (PM) o pagadera a los dos das hbiles burstiles
de efectuada la operacin (Contado Normal).
- Una operacin a plazo por la cantidad, instrumento, vencimiento y precio
correspondiente que se liquidar el da del vencimiento.
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
36
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 37
9.5
Variaciones de Capital :
Las variaciones de capital y el tratamiento de las garantas que respalden las
operaciones a plazo asociadas a operaciones simultneas contado regirn por lo
sealado para las operaciones a plazo en el Manual de Operaciones de la Bolsa de
Comercio (numeral 2.5.2).
9.6
Derechos de Bolsa :
a) Slo el vendedor de la operacin contado estar afecto a una tasa especial de
derechos de bolsa, que se aplicar sobre el monto de la operacin contado,
quedando eximido de stos el comprador de dicha operacin.
La tasa de derechos corresponder al 0,0033% por cada da que falte al
vencimiento de la operacin a plazo, contados desde la liquidacin de la
operacin contado.
b) Sin perjuicio de lo indicado en la letra a) anterior, a las operaciones simultneas
les sern aplicables, cuando corresponda, las tablas de derechos privilegiadas
para operaciones nicas o acumuladas en el mes, cobrndose en ese caso el
menor valor resultante entre la aplicacin de la letra a) anterior y la
correspondiente escala de derechos privilegiados aplicable sobre la suma de las
operaciones contado y a plazo.
9.7
9.8
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
37
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 38
9.9
A N E X O N 18 Condiciones Generales :
CONDICIONES GENERALES DE LAS OPERACIONES
DE COMPRAVENTA A PLAZO DE VALORES
2)
El Cliente declara y asevera que est informado sobre el mercado de Operaciones a
plazo; que conoce los riesgos que envuelve operar en este mercado, los que pueden resultar
substancialmente mayores que los riesgos propios de otras operaciones burstiles, y acepta
que puede sufrir prdidas importantes si el curso de las cotizaciones se mueve en una
direccin contraria a la esperada por el Cliente, no siendo a veces posible eliminar ni limitar
esas prdidas por la cobertura o liquidacin de una posicin; el Cliente tambin conoce y
expresamente acepta que, en ciertas oportunidades la Superintendencia de Valores o el
Directorio de la Bolsa de Comercio de Santiago pueden disponer la suspensin o, incluso,
el cierre de las Operaciones a futuro sobre algunos o todos los valores que se transan bajo
esa modalidad, de modo que si as ocurriere en cualquier momento en el futuro, la
liquidacin de las Operaciones a plazo pendientes podr hacerse segn las normas que en
ese momento pusieren en vigencia la Superintendencia o el Directorio de la Bolsa, las que
pueden resultar diferentes a las que rijan al momento de contratarse las Operaciones.
3)
Todas las rdenes que el Cliente d al Corredor para efectuar Operaciones, se darn
por escrito, utilizando para ello los formularios que contengan todas las enunciaciones
exigidas por los Reglamentos de la Bolsa y las dems disposiciones aplicables, incluyendo
estas Condiciones Generales. El Corredor podr aceptar, pero sin que ello implique que
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
38
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 39
deba hacerlo, que el Cliente d rdenes verbales, sujeto siempre a que ellas sean
confirmadas por escrito dentro de las . . . . . . horas. Toda orden para efectuar una
Operacin se entender respecto del Cliente, efectuada sobre la base de que el Cliente
queda sujeto a los Reglamentos de la Bolsa de Comercio de Santiago aprobados por la
Superintendencia, sin perjuicio de la aplicacin de todas las normas citadas en el prrafo 1)
anterior y en estas mismas Condiciones Generales.
Toda orden para efectuar cualquiera Operacin importa, necesariamente, una orden
expresa e irrevocable del Cliente al Corredor, para que ste ejecute una orden de signo
contrario respecto de los mismos valores, con el preciso objeto de efectuar una operacin de
cobertura, o de liquidar -incluso anticipadamente- la posicin del Cliente, o de completar
una provisin, en todos los casos en que ello fuere procedente de conformidad a las
disposiciones aplicables, a los usos y prcticas burstiles y a estas Condiciones Generales.
Para todos los efectos de dar cumplimiento a lo estipulado en ste y en otros prrafos de
estas Condiciones Generales, el Cliente ordena expresa e irrevocablemente al Corredor que
venda, emplee o aplique cualesquiera valores, dinero u otros bienes que el Cliente le
hubiera entregado.
4)
El Cliente proveer al Corredor, junto con darle la respectiva orden de Bolsa, de los
valores que le encomiende vender o del precio de los valores que le encomiende comprar.
El Corredor podr, a su eleccin y siempre que el Reglamento de la Bolsa lo permita, exigir
al Cliente una provisin, sea de valores o de fondos, inferior al total necesario para dar
cumplimiento a la orden; en el entendido, sin embargo, que ser siempre obligacin
esencial del Cliente, sin la cual el Corredor no habra contratado, completar ntegramente la
provisin, o elevarla hasta el monto que el Corredor se lo exija, sea por decisin propia o en
virtud de lo que resolvieren la Superintendencia de Valores o el Directorio de la Bolsa, sin
que en caso alguno sea necesario acreditar ante el Cliente ninguno de estos hechos,
bastando solamente la solicitud o requerimiento del Corredor para que el Cliente deba
completar la provisin de los valores o de su precio, en su caso. Si el Cliente no
incrementare o no completare la provisin que el Corredor le requiera, y sin que ello
importe ni disminuir ni extinguir la responsabilidad del Cliente por el incumplimiento de
tal obligacin, el Corredor queda en virtud de este instrumento irrevocablemente autorizado
para que cubra o liquide la o las rdenes respecto de las cuales faltare provisin al Cliente,
o tome una posicin de signo contrario a aqullas, quedando el Cliente obligado a
solucionar en favor del Corredor cualquier dficit que en contra del Cliente se produjere
con motivo de la liquidacin de tales rdenes. Si, por el contrario, como resultado de la
liquidacin quedare un saldo a favor del Cliente, y siempre que ste no adeudare suma
alguna al Corredor por otros conceptos, el saldo que restare ser abonado en la cuenta
corriente del Cliente con el Corredor.
5)
Despus de celebrada la compraventa, el Comprador tendr derecho a todos los
frutos civiles, cualquiera fuere su naturaleza, que produjeren los valores objeto de una
Operacin y sern entregados al Corredor comprador en la fecha de liquidacin de la
respectiva Operacin, salvo los casos en que los Reglamentos de la Bolsa dispusieren de
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
39
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 40
otra forma. Cuando el Corredor notifique al Cliente la existencia de una opcin o derecho
que ha de ejercerse dentro de cierto plazo, le comunicar tambin el trmino dentro del cual
el Cliente debe hacerle llegar su decisin respecto de la materia a que se refiere la opcin.
Si el Cliente no respondiere dentro del trmino sealado, se entender que delega en el
Corredor la facultad de pronunciarse ante la sociedad respectiva. Para ejercer el derecho
bastar que el Corredor exhiba copia de este instrumento y declare que acta en
representacin del Cliente. El Cliente no podr reclamar perjuicios por la decisin que haya
adoptado el Corredor.
6)
Cada Operacin se liquidar en la fecha de liquidacin correspondiente, a menos
que esa fecha fuere modificada por la Superintendencia de Valores o por el Directorio de la
Bolsa, en cuyo caso se estar a lo que la Superintendencia o el Directorio resuelvan. La
liquidacin de una Operacin podr hacerse por diferencias en los casos en que as lo
ordenare la Superintendencia o lo dispusiere el Directorio de la Bolsa en circunstancias
especiales.
Sin perjuicio de lo establecido en el prrafo 1 de estas Condiciones Generales, el
Cliente declara conocer y aceptar expresamente que el Directorio de la Bolsa puede ordenar
que las Operaciones se liquiden por diferencia de precio, incluso antes de la fecha de
liquidacin, en las siguientes situaciones, entre otras:
(a) cuando la accin u otro valor objeto de la Operacin se encuentra suspendida de
cotizacin en la fecha de liquidacin y lo ha estado como mnimo los cuatro das hbiles
anteriores;
(b) cuando exista una razn de fuerza mayor u otra causa que provoque una
alteracin grave en el mercado, incluyendo la variacin excesiva e infundada de las
cotizaciones; y
(c) cuando se haya generado otro tipo de trastornos, debidamente calificados por el
Directorio, que dificulten seriamente el cumplimiento de las obligaciones que asume cada
parte conforme a la reglamentacin aplicable a las Operaciones.
7)
El Corredor puede exigir al Cliente, en cualquier momento, la constitucin y
mantencin de las garantas mnimas que contemple la reglamentacin, as como garantas
adicionales cuando lo estime aconsejable. Si el Cliente no cumple con estas exigencias, el
Corredor queda facultado para adoptar todas las medidas y providencias que permita la
reglamentacin de la Bolsa, incluyendo la liquidacin inmediata de las garantas que ya
hubieren constituido, sin que le Cliente pueda reclamar ningn tipo de perjuicios. En estos
casos y para todos los efectos legales, se entender que el Cliente ha incurrido en
incumplimiento grave de sus obligaciones para con el Corredor.
El Directorio podr modificar en cualquier momento el monto de la garanta
mnima, los ndices de endeudamiento, montos mximos transables en descubierto u otros
mecanismos de resguardo que contempla la reglamentacin sobre Operaciones a plazo.
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
40
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 41
Esas modificaciones, as como la aprobacin de nuevas normas que rijan en esta materia,
sern especialmente procedentes en el caso de que se produzcan alteraciones graves y
generalizadas en las condiciones de mercado.
Cuando se produzca cualquiera de las situaciones descritas en este prrafo, la Bolsa
informar de inmediato a los Corredores y a la Superintendencia de Valores y Seguros, y el
Cliente no podr reclamar perjuicios de ninguna especie.
8)
Estas Condiciones Generales tendrn vigencia indefinida y se aplicarn a todas la
Operaciones que realice el Corredor en representacin del Cliente.
El Corredor comunicar al Cliente cualquiera modificacin que se introduzca en la
reglamentacin aplicable a las Operaciones. Esta comunicacin se enviar, a ms tardar, al
segundo da hbil siguiente a la fecha de su vigencia.
Estas Condiciones Generales podrn modificarse de comn acuerdo entre el Cliente
y El Corredor; en el entendido, sin embargo, que la modificacin deber necesariamente
efectuarse cuando as lo exigiere la reglamentacin aplicable a las Operaciones.
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
41
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 42
...................... .........
......
(Nombre o razn social Cliente y firma)
y firma)
...................... ...
(Nombre o razn social Cliente
CLAUSULA ARBITRAL
Cualquier dificultad que se produzca entre las partes relativa al cumplimiento, aplicacin,
validez, nulidad, vigencia, terminacin u otra materia relacionada con estas Condiciones
Generales, ser resuelta por una rbitro arbitrador, quien fallar en conciencia, sin forma de
juicio, en nica instancia y contra su resolucin no proceder recurso alguno. Las partes
designan
como
rbitro
a
don
___________________________________________________________ , y a falta de ste
a don ______________________________________________________. Si ninguno de
los designados pudiera o quisiera aceptar el cargo, el rbitro ser designado por la Justicia
Ordinaria, pero en este caso la designacin deber recaer en un abogado que sea titular, o lo
haya sido al menos por tres aos, de la ctedra de Derecho Comercial, Econmico o
Financiero de la Universidad de Chile o Catlica de Chile.
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
42
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 43
10.0
10.1
Derechos Privilegiados :
Los clientes que tienen Derecho a percibir un Derecho Privilegiado son en general
clientes Institucionales y cualquier cliente que opere sobre las 10.000 UF dentro del
mes.
Los Derechos Privilegiados son efectivos para el cliente cuando se informa
telefnicamente a la Bolsa que un RUT x a transado un monto z.
Para los Corredores es muy importante informar lo antes posible a las Bolsas que
clientes han operado montos importantes, porque los tramos indicados en las tablas
adjuntas son asignados por orden de llegada; por lo tanto, si CB informa el primer
da del mes 20.000 UF a la Bolsa, somos la nica Corredora del Mercado que tiene
una rebaja en la comisin a 0,4% de ese cliente. Este monto es acumulativo
independiente de la Corredora que informe los derechos, es decir si otra Corredora
informa 10.000 UF caera en el tramo 0,1% para ese cliente.
En consecuencia es de vital importancia informar lo antes posible a las Bolsas
respectivas los montos transados por cliente para de esta forma anticiparnos al resto
de las Corredoras y obtener el beneficio.
El sistema Front-end emite diariamente a pedido un listado con aquellos clientes que
fueron creados con la opcin de Derechos Privilegiados.
El asistente de los Operadores informar los montos por RUT a las Bolsas
respectivas y posteriormente informar los porcentajes de los derechos obtenidos por
cliente al rea de Contabilidad para que efecte la mantencin en el sistema antes de
emitir la facturacin.
10.2
10.2.1 Los derechos de bolsa para las operaciones en acciones y opciones de suscripcin
por cuenta de terceros son los siguientes :
-Acciones inscritas : 0,50 %
-Acciones no inscritas : 0,75%
- Operaciones simultneas: slo el vendedor de la operacin contado estar afecto a
una tasa especial de derechos de bolsa, que se aplicar sobre el monto de la
operacin contado equivalente a 0,0033% por cada da que falte al vencimiento de la
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
43
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 44
Tramo en UF
Entre
0 y menores a 10.000
Entre 10.000 y menores a 20.000
Entre 20.000 y menores a 40.000
Entre 40.000 y menores a 60.000
Sobre 60.000
10.3
Comisiones de la Corredora
Por defecto cada nuevo cliente que se ingrese al Sistema de Administracin de
Cliente se le asignar un derecho de bolsa de 0,5% por orden, una comisin fija
de $ 7.500 con un tope de $20.000.000 (por cada $ 20.000.000, se le cobrar
$ 7.500) para cubrir la papelera involucrada y el despacho de la factura.
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
44
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 45
13.0
Posicin Propia
El orden cronolgico de toma de rdenes es el siguiente :
-Primera prioridad los clientes de la Corredora
- En igualdad de condiciones se privilegia las rdenes de clientes
-Segunda prioridad la Posicin Propia (PP) de la Corredora
- Si no existe postura por un instrumento el Operador tiene la libertad de
comprar o vender hasta que un cliente de una orden, en cuyo caso se debe
anular la orden puesta por PP.
- Si existe postura por un instrumento, el Operador no podr operar
directamente, sino que debe dar la instruccin al operador de la rueda.
Cada operacin que haya sido ejecutada por el Operador PP debe ser informada a la
mesa de dinero en la Bolsa de Comercio por este, para confirmar si el palo
ejecutado puede ser asignado a la posicin propia de la Corredora o en su defecto se
adjudica a clientes.
El operador es responsable de verificar cada operacin envada, con el objeto de
certificar si fue ejecutada o qued pendiente.
La responsabilidad de comprobar que la Corredora no quede vendida ser del
operador, quien debe verificar esto en cada cierre e informarlo inmediatamente al
asignador indicndole cual es la solucin del problema.
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
45
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 46
II
Moneda Extranjera :
1.1
Contratos :
Slo se aceptan contratos de clientes que han sido ingresados sus datos a travs de la
ficha de clientes y que no presente problemas crediticios (DICOM).
Los contratos tienen un plazo de vigencia que est determinado por la fecha definida
por el cliente.
Ingreso Operacin :
A travs del mdulo de Moneda Extranjera se llega a la opcin ingreso de
rdenes, para a continuacin ingresar los siguientes datos :
Los campos que se mostrarn por defecto son :
UF
T/C
Acuerdo
US$ T/C
Observado
Nombre Cliente
de US$ Vendedor Bco. de Chile
Una vez ingresados los datos anteriores se procede a imprimir los contratos :
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
46
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 47
Cliente nuevo :
Documento
Condiciones Generales de Contratos de Mercado Futuros
Contrato de Mercado Futuro
Carta Introductoria
# copias
2 copias
2 copias
2 copias
Cliente antiguo :
Documento
Contrato de Mercado Futuro
Carta Introductoria
1.3
# copias
2 copias
2 copias
Validaciones :
En el evento que la Fecha de Vencimiento o de Compensacin correspondiera a un
da hbil bancario, el sistema emitir un mensaje informando que dicha fecha ser
reemplazada por el siguiente da hbil bancario.
1.4
Liquidacin :
Diariamente el operador del sistema debe emitir un flujo de caja del perodo (es a
pedido, diario, semanal, mensual, etc..).
Si existe algn vencimiento, antes de imprimir los documentos respectivos, debe
chequear con la contraparte los valores de la liquidacin.
Los dctos. a imprimir son :
Documento
Finiquito del Contrato
Carta Introductoria
# copias
2 copias
2 copias
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
47
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 48
Circular 1809
Objetivo de Control:
Identificar todas aquellas transacciones susceptibles de ser utilizadas por terceros para lavar,
ocultar, administrar y transferir fondos provenientes de actividades ilcitas y/o ligadas al
Financiamiento del Terrorismo.
reas Involucradas:
Mesas Renta Fija y Acciones
Custodia
Tesorera
Contralora
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
48
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 49
b) Aquellas que realicen personas naturales o jurdicas que puedan ser calificadas de operaciones
sospechosas, entendindose por tales, todo acto, operacin o transaccin que presenten
elementos inusuales, irregulares o anormales, en relacin con las actividades o giro del cliente
o de cualquiera de los que participan en ella, y/o que por su gestacin, diseo financiero,
estructura, presentacin, documentacin utilizada, modificacin de antecedentes ya registrados,
informacin proporcionada o falta de sta, por la reiteracin o cuanta de las mismas o la
intervencin inusual de terceros o desconocidos, sea o pudiese ser indicativo de un origen
ilcito de los recursos utilizados en la transaccin o negociacin o de la operacin misma.
Para todas las operaciones descritas anteriormente, se deber tener un fcil acceso a antecedentes
mnimos, tales como:
-
Origen inmediato de los recursos con los que se efecta la transaccin, respecto de las
transacciones que superen el equivalente a 450 Unidades de Fomento.
49
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 50
efectivos aplicados a las distintas reas que participan en el proceso operativo de la corredora. Este
proceso ya se compone de etapas, las cuales son:
50
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 51
electrnica, deber mantener las Fichas fsicamente ordenadas y disponibles ante cualquier
solicitud interna como de organismos externos.
Adems de lo anterior, toda ficha de cliente deber llevar un VB del operador que recibi la
orden de transar. De esta forma, ante cualquier irregularidad en las operaciones, se podr tener
rpidamente informacin sobre la procedencia del cliente. Asimismo, deber estar autorizada por
el Jefe de Custodia, quien certifica, a travs de su VB, que la ficha cumple con todos los
requisitos exigidos por la Norma de Carcter General N12 y propios de esta corredora y el cliente
est en condiciones de operar a travs de CB Corredores de Bolsa S.A.
El Jefe de Custodia ser responsable de mantener todos los datos de los clientes actualizados de
acuerdo a las nuevas exigencias de la Superintendencia de Valores y Seguros y las propias normas
de la Corredora (Rut con 3 firmas, anexo complementario segn Ley N 19.913). Para esto
Contralora llevar a cabo a lo menos una ves al mes una revisin aleatoria de las fichas de sus
clientes, siguiendo las deposiciones del Procedimiento de Control Interno N 3 , el que tambin
profundiza sobre los antecedentes que deben contener las Fichas de Clientes y controlar
adicionalmente que las fichas de los clientes ms antiguos se vayan actualizando de acuerdo a las
nuevas disposiciones exigidas ya sea por la Superintendencia de Valores y Seguros como las
exigidas por la propia Corredora.
Adems de lo exigido por la NCG N 12, CB Corredores de Bolsa S.A. slo aceptar clientes que:
-
En virtud del oficio circular N 343 de fecha 11 de mayo de 2006, se establece adems la
implementacin de un sistema de bsqueda que permite determinar si una persona natural o
jurdica que demuestre su intencin de hacerse cliente de CB Corredores de Bolsa S.A. forma parte
del listado de Verificacin del Comit 1267 del Consejo de Seguridad de la ONU, que hace
mencin a las personas y entidades pertenecientes o asociadas a organizaciones o redes
establecidas como de riesgo para el lavado de dinero o actos terroristas.
En este contexto , el jefe del departamento de Custodia determinar que:
a) si el resultado de la bsqueda es negativo, el solicitante ser aceptado como cliente de CB
Corredores de Bolsa S.A. siempre y cuando cumpla con los parmetros exigidos por la
NCG N 12 y otros de carcter internos.
b) si el resultado de la bsqueda es positivo, el solicitante ser rechazado, establecindose el
motivo del rechazo en el sistema computacional y adems debe informar a la Gerencia
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
51
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 52
General para que sta a travs del Oficial de Cumplimiento y de acuerdo a lo establecido en
la Circular 1809, emanada de la Superintendencia de Valores y Seguros, informe a la
Unidad de Anlisis Financiero.
52
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 53
NCG N12 (Ver Procedimiento de Control Interno N3) y debe contener todos los datos de las
operaciones, vale decir, nombre del cliente, corredor contraparte, tipo de instrumento, tipo de
operacin, cantidad, precio unitario, monto transado, nmero de factura, fecha de la transaccin,
condiciones, cdigo del cliente, etc. Su emisin ser semanal o diario si fuese necesario.
Contralora deber tener a su entera disposicin, la documentacin de respaldo de todas las
transacciones que requiera. Para eso contar con el apoyo tanto de Contabilidad, para obtener copia
de las facturas, libros de operaciones, vouchers, libros oficiales, etc.; como de Tesorera, por los
respaldos de documentacin utilizada para el pago, papeletas de operaciones, etc. y principalmente
de Custodia, por los antecedentes personales y legales de los clientes, incluidos en las fichas
respectivas.
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
53
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 54
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
54
_______________________________________________________________________________________
Gerencia de Operaciones
CB Corredores de Bolsa S.A.
Pg. # 55
La Circular N 1809 exige adems designar un oficial de cumplimiento, cuyas caractersticas debe
ser una persona independiente de las reas de negocio, auditora y riesgo de la entidad. Debe
asimismo detentar un nivel de responsabilidad gerencial y estar dotado de facultades y recursos
suficientes para cumplir con sus funciones. El oficial de cumplimiento se encargar de coordinar
los esfuerzos de vigilancia, deteccin, prevencin y reporte de operaciones sospechosas. De
acuerdo a lo anterior el oficial de Cumplimiento de CB Corredores de Bolsa S.A. ser el Seor Ivn
Rojas Bravo, Gerente General de esta Corredora de Bolsa.
____________________________________________________________________________________
ltima actualizacin Mayo de 2007
55