PLAN DE NEGOCIO: VIEDOS UVAS DEL SUR

MODULO DE INGRESOS
Especificaciones Iniciales
Fundos

Max.
Rendimiento
(kg/ha)

Hortensias
Filomena
Gertrudis
TOTAL (mx. produccin)

6,374
5,600
4,000
15,974

Produccin y ventas fsicas

1

IGV

Produccin (kg)
18% Ventas (kg)
Mercado interno (80%)
Mercado externo (20%)

(40% mx)
2,762,800
2,762,800
2,210,240
552,560

Ventas monetarias
Precio internacional (US$)
Precio nacional (US$)

Mercado interno
Mercado externo
TOTAL VENTAS
IGV Ventas Nacionales
INGRESOS (Total Ventas +IGV)

0.360
0.342
1
755,902
198,922
954,824
136,062
1,090,886

MODULO DE COSTOS
0
Costos sin IGV
ACTIVOS
Fundos
Equipo de Riego
Tractores
Terrenos
Obras Civiles
Gastos Preoperativos
Insumos
Jornales

-2,246,458
-2,000,000
-129,000
-60,000
-10,000
-47,458
-512,500
-500,000
-12,500

Costos de Cultivo y cosecha

Insumos
Jornales
Costos de Operacin
TOTAL COSTOS SIN IGV

-2,758,958
0

Costos con IGV

ACTIVOS
Fundos
Equipo de Riego
Tractores
Terrenos
Obras Civiles
Gastos Preoperativos
Insumos
Jornales

-2,650,820
-2,360,000
-152,220
-70,800
-11,800
-56,000
-602,500
-590,000
-12,500

Costos de Cultivo y cosecha

Insumos
Jornales
Costos de Operacin
TOTAL COSTOS CON IGV

-3,253,320

MODULO DE IGV
0
A. IGV INGRESOS
Ingresos Operativos
Venta de Activos

B. IGV EGRESOS
IGV Fundos
IGV Equipos de Riego
IGV Tractores
IGV Terrenos
IGV Obras

494,362
360,000
23,220
10,800
1,800
8,542

IGV Insumos

90,000

C. DIFERENCIA

494,362

D. CREDITO TRIBUTARIO

494,362

TOTAL IGV A PAGAR

FINANCIAMIENTO NETO
Principal
Amortizacin
Costo
Deuda

9%

Intereses
Escudo Tributario
FINANCIAMIENTO NETO

0
1,000,000

1,000,000

FLUJO DE CAJA
0
A. INGRESOS
B. COSTOS DE INVERSION
Fundos
Equipos de Riego
Tractores
Terrenos
Obras Civiles
Gastos Preoperativos
C. Aumento de Capital de Trabajo
D. Costos de Cultivo y Cosecha
Insumos
Jornales
E. Costos de Operacin
F. Pago de IGV
G. Impuesto a la Renta
H. FLUJO DE CAJA ECONOMICO
I. FINANCIAMIENTO NETO
J. FLUJO DE CAJA FINANCIERO
ESTADO DE GANANCIAS Y PERDIDAS

-3,253,320
-2,360,000
-152,220
-70,800
-11,800
-56,000
-602,500
-95,482

-3,348,803
1,000,000
-2,348,803

K. INGRESOS
L. COSTOS
Costos de Cultivo y Cosecha
Costos de Operacin
Depreciacin Equipos de riego
Depreciacin tractores
Depreciacin obras civiles
Amortizacin gastos preoperativos
Intereses
Utilidad Venta de activos
M. Utilidad Bruta
N. Impuesto a la Renta (30%)
O. Utilidad Neta

Produccin
MXIMA(kg)

ha
500
450
300
1,250

2
(70% mx)
4,834,900
4,834,900
3,867,920
966,980

3,187,000
2,520,000
1,200,000
6,907,000

3
(90% mx)
6,216,300
6,216,300
4,973,040
1,243,260

0.360
0.342
2
1,322,829
348,113
1,670,941
238,109
1,909,051

4
(100% mx)
6,907,000
6,907,000
5,525,600
1,381,400

0.360
0.342
3
1,700,780
447,574
2,148,353
306,140
2,454,494

0.360
0.342
4
1,889,755
497,304
2,387,059
340,156
2,727,215

LIQ

2,576,000
2,400,000
100,000
30,000
10,000
36,000

-529,375
-500,000
-29,375
-28,000
-557,375
1

-529,375
-500,000
-29,375
-28,000
-557,375
2

-529,375
-500,000
-29,375
-28,000
-557,375
3

-16,875
-16,875
-28,000
-44,875
4

2,576,000
LIQ

3,039,680
2,832,000
118,000
35,400
11,800
42,480

-619,375
-590,000
-29,375
-28,000
-647,375

1
-136,062
-136,062

-619,375
-590,000
-29,375
-28,000
-647,375

2
-238,109
-238,109

-619,375
-590,000
-29,375
-28,000
-647,375

3
-306,140
-306,140

-16,875
-16,875
-28,000
-44,875

4
-340,156
-340,156

3,039,680

LIQ
-463,680
-463,680

90,000

90,000

90,000

90,000

90,000

90,000

-46,062

-148,109

-216,140

448,300

300,191

84,051

-340,156

-463,680

-256,105

-463,680

-250,000

-250,000

-250,000

-250,000

-90,000
27,000
-313,000

-67,500
20,250
-297,250

-45,000
13,500
-281,500

-22,500
6,750
-265,750

1
1,090,886

2
1,909,051

3
2,454,494

LIQ

2,727,215
3,039,680
2,832,000
118,000
35,400
11,800
42,480

-71,612
-619,375
-590,000
-29,375
-28,000
-75,513
296,387
-313,000
-16,613

-47,741
-619,375
-590,000
-29,375
-28,000
-290,348
923,586
-297,250
626,336

-23,871
-619,375
-590,000
-29,375
-28,000
-433,572
1,349,676
-281,500
1,068,176

238,706
-16,875
-16,875
-28,000
-256,105
-658,933
1,767,301
-265,750
1,501,551

-463,680
2,814,706
2,814,706

954,824

1,670,941

2,148,353

2,387,059

-793,115
-529,375
-28,000
-7,250
-7,500
-2,865
-128,125
-90,000

-770,615
-529,375
-28,000
-7,250
-7,500
-2,865
-128,125
-67,500

-748,115
-529,375
-28,000
-7,250
-7,500
-2,865
-128,125
-45,000

-213,115
-16,875
-28,000
-7,250
-7,500
-2,865
-128,125
-22,500

161,709
-48,513
113,196

900,327
-270,098
630,229

1,400,239
-420,072
980,167

2,173,945
-652,183
1,521,761

LIQ

329,542

329,542
329,542
-98,863
230,679

(INGRESOS)
(EGRESOS)

CALCULO INDICADORES
VANE (20%)
TIRE
B/C (*)
PRK (**)

304,082
23%
1.09

VANF (20%)
TIRF
B/C (*)
PRK (**)

545761
27%
1.23

TI Mnima
Aceptable

15%

IMPUESTO A LA RENTA (30%)

Si la tasa interna de retorno mnima aceptable es 15% y el COK es 20%, el

VANE 304,082 nos indica que la tasa interna de retorno del proyecto es
mayor a 20%. Esto se comprueba al calcular la TIRE igual a 23%. Lo que
indica que el proyecto es viable econmicamente.

Si la tasa interna de retorno mnima aceptable es 15% y el COK es 20%, el

VANF 545,761 nos indica que la tasa interna de retorno del proyecto es
mayor a 20%. Esto se coprueba al calcular la TIRE igual a 23%. Lo que
indica que el proyecto es viable econmicamente.

La relacin Beneficio/Costos (B/C)* es un indicador que relaciona el valor

actual de los beneficios del proyecto con el de los costos del mismo, ms
la inversin inicial; de sta forma, se recomendara hacer la inversin si
B/C es mayor que 1, lo que concuerda con el anlisis del VAN, es decir, que
los beneficos del proyecto son mayores que la inversin.

El Perodo de Recuperacin de Capital (PRK)** nos indica el nmero de

aos requerido para recuperar el capital invertido en un proyecto. De
acuerdo con ste indicador, se prefirirn los proyectos con menor PRK.

954,824
-703,115
-500,000
-29,375
-28,000
-7,250
-7,500
-2,865
-128,125
75,513