Universidad autnoma de Baja California.

Mtodos del presupuesto financiero

ORTEGA GONZALEZ RAUL

Gonzlez Coronel Flix Antonio
563.
29 de octubre de 2014

Contenido
Flujo de efectivo. ................................................................................................................................ 3
Clasificacin ......................................................................................................................................... 4
Conclusin ........................................................................................................................................... 5

Mtodos de planeacin financiera.

Flujo de efectivo.
El flujo de efectivo o flujo de caja de una empresa, se calcula restando las entradas y
salidas de efectivo que representan las actividades de operativas de la empresa. En la
contabilidad, flujo de caja es la diferencia en la cantidad de efectivo disponible al
comienzo de un perodo (saldo inicial) y el importe al final de ese perodo (saldo final).
flujos de efectivo
El nivel de flujos de caja no es necesariamente una buena medida del rendimiento, y
viceversa: niveles de flujos de caja altos no significan necesariamente altos o incluso
cualquier beneficio, sin embargo tampoco los altos niveles de beneficios no tienen porque
significar automticamente altos flujo de caja alta o incluso positivo. Esto se debe a que en
contabilidad, el sistema utilizado para calcular el beneficio, se sigue el criterio del devengo
por lo que si muchas ventas se producen a plazo, puede existir un volumen de ventas
importante que no se han cobrado an por lo que habr beneficio pero no se habr
cobrado el efectivo. Este caso es especialmente significativo en las empresas destinadas a
la construccin inmobiliaria, naval, maquinaria industrial pesada,... En el caso de estar
calculando el flujo de efectivo de este tipo de empresas, basarse en los datos contables no
es la mejor va para calcular los flujos de efectivo por la diferencia entre el volumen de
ventas y el efectivo realmente recibido. Por ejemplo una empresa de construccin naval
que vende un buque, contabilizar la venta en el momento de la firma del contrato pero
no cobrar hasta su entrega que si es un buque de gran tamao puede dilatarse mucho
ms de un ao.

Clasificacin
Mtodo directo
Una de las formas para hacer el flujo de efectivo, es mediante el mtodo directo, el cual
bsicamente consiste en rehacer el estado de resultados utilizando el sistema de caja,
principalmente para determinar el flujo de efectivo en las actividades de operacin.
En este mtodo se detallan en el estado slo las partidas que han ocasionado un aumento
o una disminucin del efectivo y sus equivalentes; por ejemplo: Ventas cobradas, Otros
ingresos cobrados, Gastos pagados, etc.
Mtodo indirecto
El mtodo indirecto es ms sencillo de preparar y se inicia con el ingreso neto de la cuenta
de resultados y las cuentas que no afectan en efectivo, los cambios en las cuentas de
activos, pasivos y patrimonio neto.
Para introducir los datos, primero, prepare una hoja de trabajo para reclasificar las
cuentas de balance y hacerlos comparables.
Cuando algunos de los eventos ocurre, despus del balance general anterior, tales como:
el pago de los dividendos, aumento de capital a travs de reservas o las utilidades
retenidas, son necesarios ajustes en el balance anterior.

Conclusin
Con el flujo de efectivo podemos conocer como es que se mueve el efectivo en la empresa y es
importante porque as podemos saber en que se esta utilizando.
Nos dice que un flujo de efectivo alto no necesariamente significa que la empresa este bien, ya
que puede ser que el efectivo que llega a la empresa sea por otra actividad distinta a la actividad
principal de la empresa y esto puede ser algo malo para dicha empresa.