Universidad de Buenos Aires

Facultad de Ciencias Econmicas

PLANEAMIENTO Y CONTROL
FINANCIERO
Taller #1
Desarrollo de negocio Leche en Polvo
2do. Cuatrimestre 2014
Profesor:
INTEGRANTES:
Arraya Carlos
Cores Fernando
Otao Pedro
Terres Guadalupe
Grupo Leche en Polvo!
Universidad de Buenos Aires
Facultad de Ciencias Econmicas
1. TALLER # 1 DESARROLLO DE NEGOCIO: Leche en Polvo
1.MISIN, VISIN Y VALORES
"er l#deres en el sector l$cteo nacional% con &uerte
proyecci'n internacional% (asados en principios
cooperativos y a trav)s de productos innovadores
*ue contri(uyan a la nutrici'n de los consu+idores,
Llevar al consu+idor productos ali+enticios de alta
calidad y valor agregado a precios co+petitivos%
donde sea% co+o sea y cuando sea,
Co+pro+iso con la calidad y nutrici'n,
Principios y valores cooperativos,
Tra(a-o en e*uipo,
.nnovaci'n per+anente en procesos,
Total &oco en nuestros clientes,
"ustenta(ilidad a+(iental,
/esponsa(ilidad social e+presaria,
Grupo Leche en Polvo!
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2.ESTRATEGIA DE NEGOCIO
Ante la e0celente oportunidad presentada por el +ercado de la
leche en polvo% en el cual presenta r)cord hist'rico en cuanto a precio
internacional y nivel de de+anda% i+ple+entare+os nueva unidad de
negocio en la e+presa l$ctea "anCor, 1l proyecto consiste en la
i+ple+entaci'n de una nueva planta productiva de leche en polvo% la
cual ser$ destinada al +ercado internacional,
3.ESTRATEGIAS COMERCIAL, PRODUCTIVA Y
FINANCIERA
i. Estrateia C!"er#ia$
La nueva unidad de negocios de leche en polvo entera apunta a u(icar
sus productos en el +ercado asi$tico% en (olsas de 23 4g con un precio
proyectado de 56D 3%777 por tonelada 856D 123 cada (olsa9,
Los principales o(-etivos co+erciales planteados para la unidad se
resu+en en:
a9 O(tener un 17; de participaci'n del +ercado de leche en polvo
e0portada desde Argentina,
10portaci'n Argentina ao 271< 237%777 toneladas
O%&eti'! ()i*a* a+! 2,1- 2-,,,, t!)e$a*as
Fa#t(ra#i.) %r(ta *e U/D 12- "i$$!)es
(9 10pandir la i+agen de +arca instalada en Argentina y la regi'n al
continente asi$tico,
c9 Percepci'n del +ercado de la di&erenciaci'n del producto a trav)s
de los re&uer=os vita+#nicos A y D,
ii. Estrateia O0erati'a
Tras reci(ir el o(-etivo de producci'n de 23%777 toneladas anuales% se
presenta estrategia y re*ueri+ientos operativos a ser i+ple+entados,
"e supone *ue la planta operar$ en tres turnos% tra(a-ando en
pro+edio al >7; de su capacidad +$0i+a, Las horas productivas diarias
son 27 y las de li+pie=a son ?,
1l nivel de actividad e0presado de &or+a +ensual es:
5so pro+edio de la capacidad +$0i+a >7;
D#as de tra(a-o 2?,< d#as@+es,
Aivel de actividad +ensual 8en litros de leche estand,9 13,<B
+illones lts,
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A continuaci'n se presenta cro*uis del proceso productivo a utili=ar
si+pliCcado:
Por Dlti+o% se esti+a el costo unitario por tonelada *ue se o(tendr$
con la estrategia operativa planeada:
RESUMEN COSTOS DE PRODUCCIN1
Di#ie"%re 21-

U/D
3"es
U/D
3t!)
Eaterias
Pri+a
Leche cruda
63%??<%2
77
62%>77,
77
Fita+ina A 63>%<27 6<7,77
Fita+ina D 6GG%GB7 6?7,77
"ervicios
1lectricidad 61%2B7 67,B3
Gas natural 6?37 67,2<
Agua 61%777 67,31
//HH
Capital de
Tra(a-o
61<7%777 6BB,>G
Otros
Eanteni+ient
o
61I%3>< 617,7G
Eat, li+pie=a 6?%>B7 62,37
Pac4aging 6<>>%>77 6277,77
Otros 6B12%32< 6<13,7>
T!ta$
/4,535,
5-5
/3,64-.
72
Di# 2,1-
VENTAS /12-,,,,,
Grupo Leche en Polvo!
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,,,
tons 25,000
p.u. $5,000
COSTOS
/84,468,1
,-
c.u. $3,466
UTILIDAD
9RUTA
/38,3-1,8
7-
% MARGEN 31%
i. Estrateia Fi)a)#iera1
1l Cnancia+iento del proyecto re*uerir$ de 56D 2,3 +illones a reci(ir a
inicios del 271?% los cuales ser$n devueltos en ? cuotas anuales de 56D 1
+ill'n% siendo la pri+er cuota en Dicie+(re 2713 y la Dlti+a en Dicie+(re
271>,
INVERSIN RE:UERIDA PROYECTO LEC;E EN POLVO PARA ASIA
Activos Fi-os 56D 2%<37%777
Gastos para i+ple+entaci'n del proyecto 56D 137%777
TOTAL U/D 2,-,,,,,,
Los resultados Cnales reJe-an valores atractivos para el grupo:
Di# 2,1-
VENTAS
/114,46,,
,,,
tons 23,328
p.u. $5,000
COSTOS
/8,,8-3,,
8,
c.u. $3,466
UTILIDAD 9RUTA
/3-,584,7
2,
% margen 31%
Gastos ad+in, 62?7%777
Gastos de venta 6<?I%I27
Gastos &cieros, 61%777%777
E9ITDA
/36,175,,
,,
% E!"#A 2$%
A+orti=aciones 6?G7%777
..GG <3;
611%>7?%?3
7
Uti$i*a* )!
*istri%(i*a
/21,722,-
-,
% margen 1$%
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6.ANALISIS FODA
A continuaci'n se presenta FODA cuantiCcado en puntos porcentuales
de renta(ilidad:
FORTALE<AS
1+presa con a+plia e0periencia en industria
l$ctea% lo *ue per+ite aprovechar gran parte
de la cadena ya productiva,
/econoci+iento de +arca y calidad,
Producto di&erenciado por re&uer=os
vita+#nicos,
Fenta-as ad+inistrativas y de regulaci'n por
ser una cooperativa,
1levado poder de negociaci'n con la industria
pri+aria,
Creciente inserci'n de productos en +ercado
internacional,
Aprovecha+iento de econo+#as de escala,
Posi(ilidad de r$pida adaptaci'n a las
e0igencias,
OPORTUNIDADES
/)cord hist'rico del precio internacional del
producto,
De+anda creciente de los principales pa#ses
po(lacionales del +undo,
Ee-ora del estado sanitario argentino,
DE9ILIDADES
Falta de aprovecha+iento de los residuos,
Falta de +otivaci'n en los e+pleados para
a(ocarse a nuevos proyectos
Fallas en la co+unicaci'n de los di&erentes
sectores de la producci'n,
DiCcultades en el acceso al cr)dito para
Cnanciar la inversi'n,
Kurocracia en el sector de log#stica,
AMENA<AS
.ncertidu+(re e inesta(ilidad econ'+ica del
pa#s,
1ntrada de co+petidores de la industria
in&or+al,
Ca+(ios cli+$ticos pueden a&ectar plantas de
producci'n,
Au+ento de restricciones para e0portaci'n de
productos ali+enticios,
Crisis de la econo+#a +undial,
Producto sustitui(le,
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iii. A=USTES ANTE CONTE>TO DE CRISIS
He+os previsto un escenario pesi+ista en el cual las (uenas
condiciones *ue nos han dado la oportunidad de i+ple+entar el proyecto
de e0portaci'n de leche en polvo% regresen a los valores del 277>, 1sto es
una reducci'n de la de+anda del <3; y el precio por tonelada en 56D
?%777,
Ante esta situaci'n% to+a+os la decisi'n de dis+inuir la operaci'n de
la planta a 2 turnos% logrando de esta +anera evitar p)rdidas y *uedar a
la espera de la recuperaci'n del sector,
A continuaci'n se agregan en ro-o los valores proyectados luego de
los a-ustes ante un escenario pesi+ista,
Di#ie"%re 21- A&(stes

U/D
3"es
U/D
3t!)
U/D
3"es
U/D 3?G
Eaterias
Pri+a
Leche cruda
63%??<%2
77
62%>77,
77
6?%7<2%7
77
62%>77,7
7
Fita+ina A 63>%<27 6<7,77 6?<%277 6<7,77
Fita+ina D 6GG%GB7 6?7,77 63G%B77 6?7,77
"ervicios
1lectricidad 61%2B7 67,B3 6I<< 67,B?>
Gas natural 6?37 67,2< 6<<< 67,2<1
Agua 61%777 67,31 6G?1 67,31?
//HH
Capital de
Tra(a-o
61<7%777 6BB,>G 6>B%BBG 6B7,1>3
Otros
Eanteni+iento 61I%3>< 617,7G 61I%3>< 61<,B77
Eat, li+pie=a 6?%>B7 62,37 6<%B77 62,377
Pac4aging 6<>>%>77 6277,77
62>>%77
7
6277,77
7
Otros 6B12%32< 6<13,7>
6?3<%2B
B
6<1?,GB
>
T!ta$
/4,535,
5-5
/3,64-.
72
/6,78-,
723
/3,642.
665
Di# 2,1- A&(stes
VENTAS
/114,46,,
,,,
/47,12,,,
,,
tons 23,328 1%,280
p.u. $5,000 $4,000
COSTOS
/8,,8-3,,
8,
/-7,831,,
58
c.u. $3,466 $3,462
UTILIDAD 9RUTA
/3-,584,7
2,
/7,288,72
2
% margen 31% 13%
Gastos ad+in, 62?7%777 62?7%777
Gastos de venta 6<?I%I27 627G%<B7
Gastos &cieros, 61%777%777 61%777%777
E9ITDA
/36,175,,
,,
/5,861,-4
2
Grupo Leche en Polvo!
Universidad de Buenos Aires
Facultad de Ciencias Econmicas
% E!"#A 2$% 11%
A+orti=aciones 6?G7%777 6?G7%777
..GG <3;
611%>7?%?3
7
62%3>7%7?G
Uti$i*a* )!
*istri%(i*a
/21,722,-
-,
/6,571,-1
-
% margen 1$% %%
Grupo Leche en Polvo!
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ANE>O @ I)A!r"a#i.) *e res0a$*! *e estrateias
*esarr!$$a*as
i. Estrateia C!"er#ia$
La cooperativa "ancor Argentina ",A, ela(ora productos de (ase l$ctea
para Argentina y el +undo, Ante las e0celentes oportunidades *ue
co+en=' a presentar el +ercado de la leche en polvo en los Dlti+os aos%
a Cnes del 271< ha decidido crear una nueva unidad de negocio para
a(astecer la creciente de+anda asi$tica en general y China en particular,
"u+ado a esto% el producto se presenta en su precio r)cord hist'rico
internacional% el cual se ha duplicado del 277> al presente 8de 56D 2%377
a 56D 3%777 la tonelada9,
"o+os +uy opti+istas en cuanto al &uturo del +ercado% cree+os *ue
el +is+o se perCla a continuar en creci+iento especial+ente en los
pa#ses en desarrollo% de(ido a sus (a-os costos de transporte y
al+acena+iento respecto de la leche estandari=ada 81<; en espacio y 17
veces +ayor dura(ilidad9,
Ka-o estas condiciones de alta de+anda y al=a de precios de venta%
(usca+os aportar nuevas utilidades al grupo econ'+ico incorporando
nuevos destinos co+erciales y aprovechando las etapas del proceso
productivo *ue ya &uncionan en la operaci'n de la e+presa,
ii. Estrateia O0erati'a
Tras reci(ir el o(-etivo de producci'n de 23%777 toneladas anuales% se
presenta estrategia y re*ueri+ientos operativos a ser i+ple+entados,
"e supone *ue la planta operar$ en tres turnos% tra(a-ando en
pro+edio al >7; de su capacidad +$0i+a, Las horas productivas diarias
son 27 y las de li+pie=a son ?,
1l nivel de actividad e0presado de &or+a +ensual es:
Capacidad +$0i+a 8en litros de leche estandari=ada9 B?7%777
lts@d#a
Capacidad +$0i+a 8en d#as@ao9 <B3 d#as
5so pro+edio de la capacidad +$0i+a >7;
D#as de tra(a-o 2?,< d#as@+es,
Aivel de actividad +ensual 8en litros de leche estand,9
13%<B7%777 lts@+es,
E:UIPAMIENTO @ ACTIVOS FI=OS
L 1vaporador triple e&ecto de pel#cula descendente con ter+oLco+presi'n
U/D1,,,,,,
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L Horno de aire caliente indirecto de 2 pasos
U/D -,,,,,
L Torre de secado tipo spray con to(eras a presi'n% ta+i= y e+(olsado
+anual de producto
U/D 1,,,,,,,,
L Torre de en&ria+iento para el agua del condensador indirecto de vahos
U/D -,,,,,
L ? Tan*ues para leche estandari=ada% aislados% construidos en acero
ino0ida(le de 37,777 litros cada uno
U/D -,,,,,
L 1%777 +2 de construcci'n *ue incluye la sala de evaporaci'n secado y
dep'sito de producto
U/D 1,,,,,,,,
L Herra+ientas in&or+$ticas% de gesti'n y otros
U/D1,,,,,,
INVERSIN ACTIVOS FI=OS
U/D 2,3-,,,,,
C/OM5." D1L P/OC1"O
SERVICIOS
o 1nerg#a el)ctrica Para la Fuer=a Eotri=
Consu+o en NO por hora 1G37
Horas de tra(a-o por d#a 27
D#as de tra(a-o +ensuales 2?,<
NO@h de consu+o +ensual ?2,777
C!st! "e)s(a$ U/D 1,24,3"es
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o Gas natural Para el Gas para Fapor y "ecador L Horno de Aire
Caliente
Consu+o total de +<@hora <%777
Horas de tra(a-o por d#a 27
D#as de tra(a-o +ensuales 2?,<
+< de consu+o +ensual de Gas 137%777
C!st! "e)s(a$ U/D 6-,3"es
o Agua para la Fuer=a Eotri=
Consu+o en +<@hora 177
Horas de tra(a-o por d#a 27
D#as de tra(a-o +ensuales 2?,<
+< de consu+o +ensual 3%777
C!st! "e)s(a$ U/D 1,,,3"es
RECURSOS ;UMANOS
o <7 operarios de planta
o 17 operario de dep'sito
o 17 operario de li+pie=a
o 17 ad+inistrativos 8planea+iento y log#stica% co+ercio
e0terior9
o 3 analista de calidad
C!st! "e)s(a$ U/D 13,,,,,3"es
MATERIAS PRIMA
o Leche cruda 56D 7,<3 @4g
a utili=ar > 4g por cada 4g de leche en polvo B?7 tons
diariasL 56D 2,> @4g
o Fita+ina A 56D < @4g
a utili=ar 17 g por cada 4g de leche en polvo 17 4g diarios L
56D 7,7< @4g
o Fita+ina D 56D ? @4g
a utili=ar 17 g por cada 4g de leche en polvo 17 4g diarios L
56D 7,7? @4g
9ie)es I)ter"e*i!s
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o /epuestos de +anteni+iento L 17; anual so(re 1*uipa+ientos
56D GB%777 @+es
o Eateriales de li+pie=a
"oda C$ustica 5"D 7,37 @4g
a utili=ar 1 4g por ton producida >7 4g diarios
Pcido A#trico 5"D 2,77 @4g
a utili=ar 1 4g por ton producida >7 4g diarios
C!st! "e)s(a$ U/D 6,84, 3"es
o Pac4aging: 3 5"D 0 (olsa 23 4g <%277 (olsas diarias
Kolsa de < pliegos de papel Nra&t 5"D 7,17 un,
Kolsa de polietileno cristal de G7 +icrones 5"D 177
?037 +ts,
Kolsas envasadas +ensual GG%GB7 un,
C!st! "e)s(a$ U/D 388.8,, 3"es
o Otros costos 8Jetes% estudio conta(le% etc,9
17; so(re costo del producto 56D
B11,1I> @+es
RESUMEN COSTOS DE PRODUCCIN1
Di#ie"%re 21-

U/D
3"es
U/D
3t!)
Eaterias
Pri+a
Leche cruda
63%??<%2
77
62%>77,
77
Fita+ina A 63>%<27 6<7,77
Fita+ina D 6GG%GB7 6?7,77
"ervicios
1lectricidad 61%2B7 67,B3
Gas natural 6?37 67,2<
Agua 61%777 67,31
//HH
Capital de
Tra(a-o
61<7%777 6BB,>G
Otros
Eanteni+ient
o
61I%3>< 617,7G
Eat, li+pie=a 6?%>B7 62,37
Pac4aging 6<>>%>77 6277,77
Otros 6B12%32< 6<13,7>
T!ta$
/4,535,
5-5
/3,64-.
72
Grupo Leche en Polvo!
Universidad de Buenos Aires
Facultad de Ciencias Econmicas
ESTADO DE RESULTADOS PROYECTADO1
Di# 2,1-
VENTAS
/12-,,,,,
,,,
tons 25,000
p.u. $5,000
COSTOS
/84,468,1
,-
c.u. $3,466
UTILIDAD
9RUTA
/38,3-1,8
7-
% MARGEN 31%
Grupo Leche en Polvo!