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Econometra Bsica
Ecuaciones Aparentemente no relacionadas
SUR

Tecnologa precios y la demanda derivada por

energa
Implementaciones SUR en EViews
Rafael Capar
Renzo Sifuentes

Marzo 2013

Tecnologa precios y la demanda derivada por

energa
Implementaciones SUR en EViews
Esta implementacin se basa en el artculo de Berndt and Wood (1975). El
working paper se encuentra en la carpeta SUR, en este documento
desarrollamos la implementacin en el software EViews 7. Dentro de la
misma carpeta se puede encontrar el workfile1 donde se almacenan los
datos, para una buena replica del working paper de Bernd y Wood se
recomienda reconocer el modelo KLEM presentado en la formula 1 de ese
documento.
El conjunto de ecuaciones (sistema) tiene 3 ecuaciones y 4 factores, son
funciones de costos:

1 sur_g.WF1.

MARCO TEORICO
Este marco teorico sirve tanto para VI, MC2E,MC3E,MGM, GARCH
Multivariado y SUR. En esta parte nos centraremos a como el EViews puede
estimar los parmetros de un sistema de ecuaciones utilizando SUR, sin
embargo estos parmetros pueden ser estimados con alguna de las otras
tcnicas antes mencionadas

Resolviendo estos problemas con SUR

Algunos tpicos de SUR:

Descripcin de la metodologa SUR (del doc chileno)

El mtodo SUR (regresiones aparentemente no relacionadas), supone que las
ecuaciones estn solamente relacionadas a travs de sus perturbaciones. Al calcular la
matriz de correlaciones de los errores, nos damos cuenta que las ecuaciones s estn
relacionadas a travs de las perturbaciones, por lo que al estimar mediante un pooled,
estaramos ignorando dicha matriz de correlaciones, por lo que nuestras estimaciones
pudiesen perder eficiencia. El mtodo Sur nos entrega un estimador de GLS factible
cuando los residuos presentan heterocedasticidad cross-section y correlacin
contempornea:

It =
T

11 ITIT...................n IT
T....................n IT

.
n1 ITnn IT

donde es la matriz simtrica de correlaciones contemporneas:

= 11
1

12 .............................. 1n
22...............................2n

.
.
n1.............................................nn.

con ij = E(it jt)

Se estima el modelo SUR usando ij^ estimado de la siguiente forma:

ij = t (Yit - Yit ^) (Yjt Yjt ^)/ max (Ti ,Tj)

Los parmetros y la matriz de covarianza de los parmetros son

computados usando la frmula estndar de GLS.
Por lo tanto, cuanto mayor sea la correlacin de los errores, mayor ser la
ganancia de eficiencia atribuible a este mtodo y, cuanto menor sea la
correlacin entre las matrices X, mayor ser tambin la ganancia de utilizar
este mtodo.

Modelo de Ecuaciones Aparentemente no Relacionadas ( de la otra

aplicacin chilena)

Para obtener un modelo explicativo mejor, se puede ganar eficiencia en la estimacin de

la funcin Translog mediante la estimacin directa de las demandas derivadas de los

insumos en el ptimo, es decir en el nivel en el cual se minimizan los costos. Para esto,
basta con diferenciar la funcin de costos (12) con respecto al logaritmo del precio de
cada uno de los insumos y utilizar el Lema de Sheppard con lo cual, se obtienen
ecuaciones de la forma:
(14)

Como el precio de cada insumo multiplicado por la cantidad consumida corresponde al

gasto asociado a ese insumo, se cumple que:

Si adems, se define Si como la ecuacin Cost Share del insumo i, se tiene que:

Con esto se tendr que cada Si, indicar el porcentaje que representa el insumo i con
respecto a los costos totales; cuya sumatoria hasta n debe ser igual a uno.
Bajo el supuesto que las empresas pesqueras producen hasta el nivel que minimiza los
costos, al estimar la funcin de costos, los parmetros resultantes de las ecuaciones Cost
Share, deben cumplir las siguientes restricciones:

Para estimar el modelo incluyendo las ecuaciones de Cost Share, se us un modelo de

regresin de ecuaciones aparentemente no relacionadas (Seemingly Unrelated
Regression). Nuevamente, se estim con y sin bonos, sin embargo, en los resultados del
modelo que las incluye, se obtiene que el coeficiente que acompaa el salario de los

oficiales es negativo y adems que todos los coeficientes resultaron no significativos;

por lo que tal modelo se descarta y para las siguientes estimaciones slo se considerarn
los costos sin incluir el gasto en bonos.
A continuacin se muestran los resultados para la funcin de costos que no incluye el
gasto en bonos. ste fue obtenido a travs de la estimacin de Ecuaciones
Aparentemente no Relacionadas y la aplicacin de las restricciones anteriores.