CONTABILIDA

D
ADMINISTRATI
VA
 ANÁLISIS DE LA RELACIÓN COSTO-VOLUMEN-
UTILIDAD

Universidad de filadelfia de México

Docente : LUCIO BERNARDO PEREA
GONZÁLEZ
 INDICE

4.1 Definición de punto de equilibrio y punto crítico

4.2 Formas de representar el punto de equilibrio
4.3 Supuestos del modelo
4.4 Discrepancias de supuestos entre economistas y
contadores
4.5 Planeación y la relación costo – volumen – utilidad
4.6 Análisis de cambios en las variables del modelo
4.7 Punto de equilibrio en varias líneas (mezcla de productos)
4.8 Palanca de operación y el riesgo de operación o de
negocio 
 Definición de punto de equilibrio y punto crítico

Como su nombre lo dice el punto de equilibrio de una empresa es cuando está no pierde ni gana por las
operaciones que desarrolla, Así mismo es necesario identificar perfectamente los costos fijos, los costos variables
y las ventas o el precio unitario de los productos que se venden, aunque existen costos semivariables, mismos
que no se utilizaran en este texto, toda vez que para determinar el punto de equilibrio solamente se requiere de los
costos fijos y los costos variables perfectamente bien definidos y las ventas totales, en este texto se determinara
por medio del punto de equilibrio unitario, el ingreso o venta y las unidades a vender para el momento en que se
empiezan a generar utilidades, se determinara por medio del punto de equilibrio financiero las utilidades a obtener
y la determinación de las unidades para la obtención de dichas utilidades en el mismo periodo.
El punto de equilibrio es una herramienta que permite conocer las unidades a vender y los
ingresos a obtener para no perder ni ganar, por lo que se le nombra punto crítico o punto
neutro, dicho de otra manera, el punto de equilibrio es aquel donde los ingresos son iguales a
los costos y gastos de una empresa, esto indica que a partir de la determinación del punto de
equilibrio si se vende un producto más se tienen utilidades.
Para utilizar esta herramienta es indispensable conocer los costos fijos, costos variables
totales y unitarios, así como los ingresos totales o precios unitarios.
Costos fijos son aquellos que permanecen constantes y no dependen de la producción o sea
que si no se produce se tendrán que pagar, ejemplo la renta del inmueble.
Costos variables son aquellos que, si dependen del volumen de la producción, ejemplo la
materia prima.
Asimismo, esta herramienta se utiliza para determinar presupuestos o proyecciones a futuro
de las unidades a producir en años subsecuentes y determinar los ingresos en los mismos.
Para calcular el punto de equilibrio existen tres métodos que son:

1.Método de la ecuación
2.Método de contribución marginal
3.Método gráfico
 Formas de representar el punto de equilibrio

] Algebraica
Tanto en los costos variables como en los costos fijos se deben incluir los de
producción, administración, de ventas y financieros. Actualmente, éstos últimos son muy
significativos ante el alza en las tasas de interés. El punto de equilibrio se determina
dividiendo los costos fijos totales entre el margen de contribución por unidad. El margen
de contribución es el exceso de ingresos con respecto a los costos variables; es la parte
que contribuye a cubrir los costos fijos y proporciona una utilidad. En el caso del punto
de equilibrio, el margen de contribución total de la empresa es igual a los costos fijos
totales, no hay utilidad ni pérdida.
Ejemplo: Una empresa vende sus artículos a $20 por unidad y su costo variable es de
$10, tiene costos fijos de $50000. Si esta empresa planea vender 5000 unidades
lograría un margen de contribución total de: $10 x 5000 = $50000 Esto sería
exactamente lo necesario para cubrir sus costos fijos totales de $50000, por lo que se
puede afirmar que al vender 5000 unidades está en su punto de equilibrio. Si aplicamos
la fórmula al ejemplo anterior, se llegaría a la misma
respuesta.PuntodeEquilibrio = CostosfijosTotales / (Precio − CostoVariable)
x = $50000 / ($20 − $10) = 5000unidades
En esta situación fue calculado el punto de equilibrio en unidades porque se dividió
pesos entre pesos. Si se quiere el resultado en pesos se aplicaría la misma fórmula,
sólo que el margen de contribución por unidad, en vez de ser pesos, se expresaría en
porcentaje sobre ventas.
Gráfica
Esta forma de representar la relación costo-volumen-utilidad, permite evaluar la
repercusión que sobre las utilidades tiene cualquier movimiento o cambio de costos,
volumen de ventas y precios. El punto de equilibrio muestra cómo los cambios
operados en los ingresos o costos por diferentes niveles de venta repercuten en la
empresa, generando utilidades o pérdidas. El eje horizontal representa las ventas en
unidades, y en el vertical, la variable en pesos; los ingresos se muestran calculando
diferentes niveles de venta. Uniendo dichos puntos se obtendrá la recta que
representa los ingresos, lo mismo sucede con los costos variables en diferentes
niveles. Los costos fijos están representados por una recta horizontal dentro de un
segmento relevante. Sumando la recta de los costos variables con la de los costos
fijos se obtiene la de los costos totales, y el punto donde se intercepta esta última
recta con la de los ingresos representa el punto de equilibrio. A partir de dicho punto
de equilibrio se
 Supuestos del modelo

LOS SUPUESTOS nos permiten entender la realidad de una manera mucho más fácil
y a partir de ellos construir modelos económicos. Necesitamos “suponer que pasan
ciertas cosas” para poder predecir qué ocurrirá.

UN MODELO ECONÓMICO ES una representación simplificada de la realidad que a través de

supuestos va a permitir entender cómo funciona la economía y hacer predicciones.

Por eso si queremos entender porque la gente compra más o menos de un determinado producto
tenemos que construir un modelo simplificado, que, si bien no es exactamente como la realidad, sí
que nos va a permitir entenderla mucha mejor.
¿Quiere decir eso que los modelos económicos siempre aciertan sus predicciones?

No, precisamente como hay que simplificar el modelo, tenemos que decidir que variables dejamos
fuera y no tenemos en cuenta. Por eso 2 economistas pueden construir un modelo de manera
diferente y llegar a conclusiones distintas. La clave aquí reside saber elegir que tengo en cuenta,
porque es imprescindible, y que dejo fuera para que el análisis sea más sencillo.
 Discrepancias de supuestos entre economistas y
contadores

Básicamente existen dos discrepancias: 1) El comportamiento del costo por unidad:

los contadores suponen constante, que no se altera el volumen de producción,
suponen que la función de costos variables es lineal , básicamente, mientras que los
economistas suponen que es una curva 2) Los contadores suponen que entre la
variable precio y la variable demanda existe también una función lineal, es decir, no
reconocen el efecto que el cambio de precios tiene sobre la demanda, los
economistas afirman que mientras más suba el precio, la demanda disminuye; en
tanto que los contadores suponen que un aumento de precio no afecta el volumen de
ventas.
 Planeación y la relación costo – volumen – utilidad

Este modelo ayuda a la administración a determinar qué acciones se deben tomar para
cumplir cierto objetivo, que en el caso de las empresas lucrativas se llama utilidad.
Cuando adaptamos el modelo CVU para incluir una meta de utilidad antes de impuestos
determinados, la fórmula que utilizaríamos sería la siguiente

Donde UD = utilidad antes de impuestos deseada

Es común que la meta de utilidades se presenta como un

porcentaje de las ventas. Si este porcentaje representa la
relación utilidad de operación a ventas, se denomina
margen de operación; si la relación es con la utilidad neta,
se le conoce margen neto. Supongamos que esta
empresa desea que el margen de operación sea de 35%
de las ventas.
 Análisis de cambios en las variables del modelo

Al planear s eligen cursos de acción para colocar a la empresa en un sitio adecuada,

asegurándose de que las acciones elegidas sean las mejores. Esta selección óptima es
posible sólo cuando se utiliza el modelo CVU.
En síntesis, el proceso anterior es similar a la herramienta conocida como análisis de
sensibilidad o simulación, que permite conocer los resultados de las diferentes acciones
antes de llevarlas a la práctica. Este modelo permite analizar los efectos de los cambios en los costos,
precios y volúmenes, así como en las utilidades de la empresa, pues hace las veces de un banco de 
datos que estimula la creación de un ambiente óptimo en la empresa durante el próximo periodo.
•Cambio en la variable de los costos unitarios: Una estrategia para incrementar utilidades, y
por lo tanto hacer bajar el punto de equilibrio,
es tratar de reducir los costos variables. Este objetivo se logra mediante la utilización más
eficaz de los recursos o insumos o el empleo de materias primas más baratas (estrategia de 
productividad). Cuando disminuye el costo variable, el margen de contribución se incrementa;
en cambio, si aumentan los costos variables unitarios, el margen de contribución disminuye,
lo cual origina las mismas consecuencias sobre las utilidades.
•Cambio en la variable de precio: El precio es una variable que raramente puede ser
modificada por la compañía, puesto que está regido la mayoría de las veces por el mercado.
Sin embargo, en ciertas circunstancias, la empresa puede realizar modificaciones a su 
política de precios por diferentes razones: es el único proveedor en el mercado, se trata de
un producto nuevo, su nicho de mercado
es diferente al del resto de la competencia, etc. Por lo tanto, resulta conveniente estudiar qué
efecto tendría sobre las utilidades la variación en el precio del producto, teniendo siempre en
mente que una variación en el precio probablemente conllevará un cambio en la demanda
esperada.
•Cambio en la variable de costos fijos: También pueden producirse movimientos en estos
costos. Si se incrementa, la empresa tiene que realizar un esfuerzo adicional para cubrirlos.
Cuando se produce el aumento, el punto de equilibrio se mueve a la derecha de la gráfica.
•Análisis en la variable de volumen: Este análisis es muy simple, pues cualquier incremento
de volumen por arriba del punto de equilibrio representa un aumento de utilidades, y
cualquier disminución trae aparejado un decremento.
  Punto de equilibrio en varias líneas (mezcla de productos

Hasta ahora se ha hablado del punto de equilibrio de una sola línea referida al margen de
contribución unitaria. Sin embargo, en la mayoría de las empresas se elaboran varias
líneas, por lo que ahora se verá la forma en que se calcula el punto de equilibrio en estos
casos. Suponga que las ventas de las diferentes líneas tienen la misma proporción que la
composición de ventas.
Al aplicar el modelo CVU en una empresa con más de una línea de productos, se añade un
supuesto más: que la mezcla de productos es constante, es decir, que se espera que dentro de un 
tiempo razonable, la composición de la mezcla de ventas no cambiará. Para que este supuesto
tenga sentido, la utilización del modelo debe estar sustentado en un buen análisis de mercado, que
permita a la empresa conocer las expectativas de ventas en el futuro próximo y de esta manera dar
validez al análisis.
Otra alternativa que tienen las empresas que elaboren más de un producto es basar su
análisis en el margen de contribución porcentual. Por ejemplo, si la empresa mantiene un
margen de contribución constante en todas las líneas de productos, es posible aplicar el
modelo desde la perspectiva de ventas, y así evitar recurrir a la estimación de la mezcla de ventas.
 Palanca de operación y el riesgo de operación o de
negocio 

Por apalancamiento operativo suele entenderse la capacidad de la empresa

para absorber los costos fijos originados en su operación. Si una empresa
tiene altos niveles de costos fijos, tendrá mayores niveles de riesgo operativo
entendido este como la incapacidad para cubrirlos. Riesgo operativo y
apalancamiento operativo son, por tanto, dos temas íntimamente asociados.

• El apalancamiento operativo presenta diferentes grados: mientras

más alto sea el apalancamiento, más alto será también el riesgo
operativo, pero mayor es el rendimiento previsto para niveles
crecientes de actividad.

El grado de apalancamiento operativo, denominado °AO, se define como el

cambio porcentual que se presenta en la utilidad operativa como
consecuencia de un cambio porcentual en los ingresos netos por negocios.
 
°AO= (Variación porcentual en utilidad de operación) / (Variación porcentual
en los Ingresos netos por negocios).
Matemáticamente se calcula así:
°AO= Ingresos netos por negocios / Utilidad operativa.

Siempre que el °AO sea mayor que uno, existirá apalancamiento operativo y
mientras más alto sea, se tendrá más potencialde obtener utilidades
operativas