Curso: Formulacin y Evaluacin

de Proyectos
DOCENTE: PERCY BARRIOS LLOSA
- Doctor en Ciencias Empresariales (e)
UNI ZARAGOZA
-

Maestrista en Educacin Superior UNI CESAR VALLEJO

Diplomado en Gestin y Direccin de Empresas
UNI TARAPACA
Diplomado en Gestin Financiera UNI TARAPACA
Diplomado en Formulacin y Evaluacin de Proyectos de Inversin
UNI JCM
Economista
UNI CATOLICA
Ingeniero Comercial 2da Especializacin. UNI JCM
Experiencia Profesional
OSIPTEL
UNAM
UJCM
CONGRESO
MIM
MPI
DREMO
MPMN
MTC
ZOFRI ILO
GR-CORPORACION
Empresa privadas

Parte I
1

Curso: Formulacin y Evaluacin de

Proyectos

Conceptos generales
Que es un proyecto?
Situacin problema
Diagnostico
Localizacin

Curso: Formulacin y Evaluacin de

Proyectos
Conceptos generales
Que es un proyecto?
Una primera aproximacin para definir el concepto de
proyecto es analisar los objetivos que se persiguen con
estos y aqu probablemente encontremos los sesgos
propios que nos llevarn a definiciones distintas, en lo
general, de la inciativa de inversin denominada
proyecto.
Para el economista ,un proyecto, es la fuente de
costos y beneficios que ocurren en distintos perodos de
tiempo. El desafo que enfrenta, entonces, es el de
identificar y valorar dichos beneficios y costos, con el fin
de emitir un juicio respecto de sus bondades. Esta
concepcin lleva a la evaluacin econmica de
proyectos.
Para un financista que esta considerando prestar
dinero para su ejecucin, el proyecto es el origen de un
flujo de fondos provenientes de ingresos y egresos de
caja, que ocurren a lo largo del tiempo, el desafo es
determinar si los flujos de dinero son suficientes para

Curso: Formulacin y Evaluacin de

Proyectos
Un proyecto de inversin es la formalizacin de una idea
de negocio que tiene por objetivo encontrar una solucin
inteligente al planteamiento de un problema que tiende a
resolver una necesidad humana. Es as, que el proyecto
surge como respuesta a una idea que busca la solucin de
un problema o la forma de aprovechar una oportunidad de
negocio.
Una idea de negocio aparece cuando una persona observa
en el mercado la posibilidad de desarrollar e introducir un
producto o servicio que beneficie al consumidor y que
genere rentabilidad al inversionista.
Inversin

Inversin Alternativa: Depositar el dinero en el banco

4

Curso: Formulacin y Evaluacin de

Proyectos
Cual es la tarea de un Proyecto de Inversin?
Es determinar si la idea original de negocio es viable en su
implementacin y desarrollo. Para ello, el proyecto de
inversin deber estudiar detalladamente los aspectos:
Comercial, tcnico, legal, ambiental y financiero para definir
si la idea de negocio puede o no ser implementada
exitosamente.

Marco legal del

Ley

N 27293, LEY QUE CREA EL SISTEMA

NACIONAL DE INVERSIN PBLICA.

Decreto

Supremo N 102-2007-EF, que aprob

el NUEVO REGLAMENTO DEL SISTEMA
NACIONAL DE INVERSIN PBLICA.

Resolucin

Directoral N 003-2011-EF/68.01,
que aprob la DIRECTIVA GENERAL DEL
SISTEMA NACIONAL DE INVERSIN PBLICA.
6

Aplicacin de las
normas
del

A todas las entidades y empresas del Sector Pblico No

Financiero.

Los proyectos de los GL no sujetos al SNIP que luego de

su ejecucin, la O y M estar a cargo de una Entidad

sujeta al SNIP, debern ser formulados por stas
ltimas y declarados viables por el rgano del SNIP que
resulte competente.

los proyectos de las instituciones perceptoras de

cooperacin tcnica internacional, cuando una Entidad
sujeta al SNIP deba asumir los gastos de O y M.

A los PIP de las mancomunidades municipales, cuando

al menos 1 de los GL que la integran est sujeto al SNIP.

Proyecto de Inversin Pblica

Toda intervencin limitada en el
tiempo
Que utiliza total o parcialmente
recursos pblicos
Con el fin de crear, ampliar,
mejorar, modernizar, recuperar o
rehabilitar la capacidad
productora de bienes o servicios
de una Entidad
Cuyos beneficios se generen
durante la vida til del proyecto y
sean independientes de los de
otros pys.
Debe constituir la solucin a un problema vinculado a los fines y
competencias de una Entidad.
8

NO SON PIPs:
Las intervenciones que constituyen gastos de
operacin y mantenimiento.
La reposicin de activos que:
(i) se realice en el marco de las inversiones
programadas de un proyecto declarado viable;
(ii) est asociada a la operatividad de las
instalaciones fsicas para el funcionamiento de
la entidad; o
(iii) no implique ampliacin de capacidad para la
provisinEn
degeneral,
servicios.
la reposicin de activos es el reemplazo
OJO

de un activo cuyo tiempo de operacin ha superado

su periodo de vida til o ha sufrido daos por factores
imprevisibles que afectan la continuidad de sus
operaciones
9

Recursos Pblicos
Todos los recursos financieros y no financieros;
De propiedad del Estado o que administran las
Entidades del Sector Pblico.

Los recursos financieros comprenden todas las

fuentes de financiamiento.

Incluye

a
los
recursos
provenientes
de
cooperacin tcnica no reembolsable (donaciones
y transferencias).

Incluye a todos los que puedan ser recaudados,

captados o incorporados por las Entidades sujetas
a las normas del SNIP.

Los PIP de las Mancomunidades Municipales tienen prioridad, en la

jerarqua y ponderacin, para la asignacin de los recursos del
FONIPREL.
10

Curso: Formulacin y Evaluacin de Proyectos

I . ESTUDIO DE MERCADO
Estudio de la Demanda
Qu bien se va a producir o qu servicio se va a prestar?
Existe el consumo histrico?
Cul es el consumo aparente del producto?
Existe la demanda insatisfecha?
Que variables influyen para fijar el volumen de la
demanda?
Cul es el pronstico de la demanda?
Quines y cunto van a comprar?
Estudio de la oferta
Cul es la oferta histrica?
Existe oferta sustitutivo o complementario del producto?
De qu variables depende el volumen de la oferta?
Cul es el pronstico de la oferta del producto?
Dnde se va a vender el producto?
Quines y cunto producen o venden el mismo o similar
producto?
Fijacin de precios
Cul es el precio histrico?
Cul es el precio por mayor o menor?
Cul es el precio subsidiado?
Cul es el precio de exportacin e importacin?
Cul es el precio sustitutorio y complementario?
Cul es el precio del producto o servicio en el mercado?
11

Curso: Formulacin y Evaluacin de Proyectos

II. ESTUDIO TCNICO
La ingeniera del proyecto
Qu producir?
Cmo producir?
Dnde producir?
Cunto producir?
Con qu factores y medios producir?
Qu tecnologa utilizar para producir ptimamente?
Cul es el insumo principal a emplear?
Cul es la mano de obra requerida?
Proceso de produccin
Cul es la capacidad productiva?
Cul es la funcin de produccin?
Existen procesos alternativos de produccin?
Con qu factores y medios cuenta el proceso
seleccionado?
Cmo se va a realizar el proceso de produccin?
Localizacin de Planta
Dnde se va a localizar el proyecto?
De qu factores depende la seleccin del lugar?
Cules son los factores que influyen en la seleccin del
sitio?
12

Curso: Formulacin y Evaluacin de Proyectos

Inversiones
Cunto es la inversin del proyecto?
Cul es el monto de inversin fija requerida?
Cunto se requiere para capital de trabajo?
Estructura de las inversiones
Estructura de la inversin fija?
Cronograma de la inversin fija?
Estructura del capital de trabajo?
Cronograma del capital de trabajo?
Qu infraestructura (Terreno, edificaciones e
instalaciones), maquinaria, equipos, herramientas,
vehculos, etc., se van a requerir?
Qu mano de obra, materias primas y otros materiales
se van a necesitar?
Cmo se va a organizar y administrar el negocio?
III. ESTUDIO ECONMICO FINANCIERO
Costos e ingresos
Cunto se va a requerir invertir?
Ingresos por ventas de productos
Ingresos por ventas de sub. productos
Ingresos proyectados
Presupuesto de costos e ingresos
Determinacin de la estructura de costos
Flujo de costos e ingresos
Plan de Financiamiento
Cul es el monto de financiamiento?
Qu monto ser cubierto con financiamiento interno?
Qu monto proviene de financiamiento externo?
Cul es la amortizacin anual?
Cul es el inters del prstamo?

13

Curso: Formulacin y Evaluacin de Proyectos

Cmo se va a financiarla inversin?

Cunto se va a gastar en producir, vender y administrar el negocio?
Cunto se va a ganar o perder?
IV. EVALUACIN
Es o no rentable el negocio?
Conviene o no prestarse dinero?
En qu se beneficia o perjudica la comunidad?
Se contamina o se preserva el medio ambiente?

14

Curso: Formulacin y Evaluacin de Proyectos Soc.

I.- RESUMEN EJECUTIVO
II.- ASPECTOS GENERALES
II.1Nombre del Proyecto
II.2Ubicacin del Proyecto
II.3Unidad Formuladora y Ejecutora

II.3.1Unidad Formuladora

II.3.2Unidad Ejecutora
II.4Participacin de las entidades involucradas y de los beneficiarios
II.5Marco de Referencia del Proyecto
III.- IDENTIFICACION
III.1Diagnstico de la situacin actual

III.1.1Antecedentes de la situacin que motiva el proyecto

III.1.2Puestos de Salud Tributarios al CS San Genaro de Villa

III.1.3Caractersticas de la Capacidad Resolutiva de los Establecimientos de salud.

III.1.4Caractersticas de la poblacin afectada

III.1.5Zona y poblacin afectada

III.1.6Descripcin y anlisis del perfil social y econmico

III.1.7Anlisis de Proceso Salud enfermedad

III.1.8Anlisis de Respuesta Social

III.1.9Intentos anteriores de solucin

15

Curso: Formulacin y Evaluacin de Proyectos Soc.

III.- IDENTIFICACION
III.2Definicin del problema y sus causas

III.2.1Definicin del problema

III.2.2Identificacin de las causas del problema principal

III.2.3Identificacin de los efectos

III.3Objetivos del Proyecto

III.3.1Medios o Herramientas para Alcanzar el Objetivo Central

III.3.2Consecuencias que se obtienen cuando se alcanza el objetivo central

III.3.3rbol de Medios y Fines

III.4Planteamiento de Alternativas

III.4.1Alternativas de Solucin

III.4.2Acciones a Realizar:

III.4.3Clasificacin de las Acciones

III.4.4Planteamiento de las alternativas

IV FORMULACION
IV.1Ciclo del proyecto y su horizonte de valuacin
IV.1.1La fase de preinversin y su duracin
IV.1.2La fase de inversin, sus etapas y duracin
IV.1.3La fase de post inversin y sus etapas
IV.1.4El horizonte de evaluacin de cada proyecto alternativo
IV.1.5Organizar las fases y etapas de cada proyecto alternativo
IV.2Anlisis de la Demanda
IV.2.1Los servicios de salud que cada proyecto alternativo ofrecer
IV.2.2Diagnstico de la situacin actual de la demanda de los servicios de salud que cada
proyecto alternativo ofrecer
IV.2.3Area de influencia del Proyecto

16

Curso: Formulacin y Evaluacin de Proyectos Soc.

IV FORMULACION
IV.2.4Determinacin de la demanda efectiva de los servicios de salud
IV.2.5Resumen Demanda
IV.3Anlisis de la Oferta
IV.3.1Oferta Actual
IV.3.2Oferta Optimizada
IV.4Balance Oferta - Demanda
IV.5Descripcin Tcnica de las Alternativas Propuestas
IV.6Plan de implementacin del proyecto
IV.6.1Secuencia de Etapas
IV.7Programa de Requerimientos
IV.7.1Plan de Produccin
IV.7.2Recursos Humanos
IV.7.3Programa Arquitectnico
IV.7.4Programa Equipamiento
IV.7.5Programa Capacitacin
IV.8Costos en la situacin sin proyecto
IV.8.1Costos de operacin
IV.8.2Costos de mantenimiento.
IV.9Costos de la Situacin con Proyecto
IV.9.1Costos de Inversin.
IV.9.2Costos de Operacin y mantenimiento.
IV.9.3Flujo de Costos Incrementales
IV.9.4Depreciacin y valor residual (precios sociales)

17

Curso: Formulacin y Evaluacin de Proyectos Soc.

V. EVALUACION
V.1Beneficios
V.1.1Beneficios Sin Proyecto
V.1.2Beneficios Con Proyecto
V.1.3Beneficios Incrementales
V.2Evaluacin Social
V.2.1Los factores de correccin
V.2.2Flujos de Costos Operativos a precios Sociales
V.2.3Flujo de Costos Operativos a Precios Sociales
V.2.4Metodologa Costo Efectividad (CE)
V.3Anlisis de sensibilidad
V.3.1Sensibilidad de la Inversin
V.4Anlisis de Sostenibilidad
V.4.1Institucional
V.4.2Tcnica
V.4.3Financiera
V.4.4Social
V.5Anlisis de Impacto Ambiental
V.5.1Aspectos ambientales del proyecto
V.5.2Requisitos ambientales del Proyecto
V.5.3Identificacin y calificacin de Impactos Ambientales
V.5.4Anlisis y determinacin de jerarqua de impactos ambientales negativos
V.5.5Formulacin de medidas de mitigacin
V.5.6Conclusiones
V.6Seleccin de la alternativa

18

Curso: Formulacin y Evaluacin de Proyectos Soc.

V.7 MARCO LOGICO DEL PROYECTO SELECCIONADO

VI CONCLUSIONES
ANEXOS (Anexos de Ingeniera)
VI.1 Evaluacin Tcnica de Infraestructura
VI.2 Documento de Saneamiento Fsico LegaL.

I. RESUMEN EJECUTIVO
II. ASPECTOS GENERALES
III.
IDENTIFICACIN
IV. FORMULACION
V. EVALUACIN
VI.
CONCLUSIONES

19

Curso: Formulacin y Evaluacin de Proyectos

Qu entendemos por la viabilidad de un Proyecto?

La viabilidad de un proyecto determina la posibilidad de llevarlo a la prctica,
analizando para tal fin aspectos de naturaleza comercial, tcnica, legal,
ambiental y financiera. En caso se llegue a una conclusin negativa en
cualquiera de los aspectos sealados, esta determinar que el proyecto tenga
que reformularse o que no se lleve a cabo.
+ Viabilidad comercial:
Es la que indica si el bien o servicio producido por el proyecto tendr la
aceptacin esperada en el mercado, as como la forma en que ser
comercializado para viabilizar su insercin.
+ Viabilidad tcnica :
Implica evaluar y medir las posibilidades materiales (mquinas, insumos, etc.),
fsicas y qumicas de produccin del bien o servicio definido en el proyecto.
Muchos proyectos nuevos requieren ser probados tcnicamente para garantizar
la capacidad de producirlo.
+ Viabilidad legal y ambiental:
Determina si la instalacin y operacin del proyecto se encuentra enmarcado en
las normas legales y regulaciones vigentes. Generalmente, se incluye el impacto
que el proyecto puede tener sobre el medio ambiente y si cumple con las
regulaciones que existen al respecto.
+ Viabilidad financiera : El estudio de la viabilidad financiera de un proyecto
determina, en ltima instancia, su aprobacin o rechazo. Este mide en trminos
monetarios la rentabilidad que genera la inversin realizada. Dicho de otra
manera, esta viabilidad existe cuando la inversin que se realizar en el
proyecto genera un rendimiento que satisface al inversionista.

20

Curso: Formulacin y Evaluacin de Proyectos

Descriptivo

Concocimiento,
Anlisis e
Es el
proceso de anlisis,
Interpretacin
medicin e interpretacin
de la
que ayuda a identificar
realidad
situaciones problemas y los factoresExplicativo
que se
causales implicados a fin de obtener
Pretende
los antecedentes necesarios
intervenir
para planificar y orientar la accin.
Diagnstico

El

Predictivo

21

Resumen de la Identificacin
1

Qu?

A quin?

Involucrados
Qu problema se
debe resolver

Objetivo del
proyecto

A quin se dirigir
la solucin

Poblacin
afectada

Alternativas
22

Resumen de la Formulacin
3

Cunto?

Dnde?

Cmo?

A qu costo?

Cunto se producir

Dnde se localizar

Cmo se solucionar
el problema

Cunto costar
la inversin
total

Tamao

Localizacin

Tecnologa

Costeo

Aspectos fsico-tcnicos

23

Resumen de la Evaluacin
7

10

Cul?

Con qu?

Quin?

Cundo?

Cul alternativa se
escoger

Con qu recursos se
har el proyecto

Quin realizar el
proyecto

Cundo se
realizar el
proyecto

Evaluacin
econmica y
social

Financiamiento

Diseo
institucional
(Marco Lgico)

Cronograma

Alternativa recomendada
24

Curso: Formulacin y Evaluacin de Proyectos

PROBLEMA

Problemas

en el mbito privado

Ineficiencias

(outsourcing,

reemplazo)

Improductividad

ampliacin)

(internalizacin,

Dificultades

en abastecimiento y
insumos
(integracin

Capacidades

ociosa (internalizacin,

calidad
de
vertical)
ampliacin)
Ventajas

diferenciadoras
del
producto y de oportunidad de entrega

25

Curso: Formulacin y Evaluacin de Proyectos

PROBLEMA

Problemas

en el mbito pblico

Carencia

de viviendas

Carencia

de Hospitales, Consultorios,
postas, etc.
Carencia

de Colegios, equipamientos,
elementos tecnologicos del proceso
enseanza parendizaje.
Carencia

de Ifraestrcutura de apoyo
al desarrollo productivo.
Etc.
26

Curso: Formulacin y Evaluacin de Proyectos

PROBLEMA

POBLACIN
MERCADO

POBLACIN
POTENCIAL
POBLACI
N
OBJETIVO

ito
b
Am

lic o
b
P
n
ci

Es
tu
dio

al
t
o
t

da
a
g
er
t
Po
s
po
n
iv o
ci
t
a
l
e
bj
o
Pob
i n
c
a
l
Pob
bla

Am

(A

POBLACIN
META DEL
PROYECTO

bit
o

pr

i va
do

de
m
er
ca
do

Tip nli
o d sis
e c del
co estr onsu med
m a t e m io
er
cia gia idor ,
,
l,E
tc.
)

27

Curso: Formulacin y Evaluacin de Proyectos

Estudio de la situacin sin proyecto o

diagnostico de la situacin actual

PROBLEMA

POBLACIN
MERCADO

LOCALIZACIN

DEMANDA
OFERTA
DEFICIT

28

Curso: Formulacin y Evaluacin de Proyectos

LOCALIZACIN

DEMANDA
OFERTA
DEFICIT

Estudios necesarios privados y pblicos:

Viabilidad
Tcnica

Viabilidad
Legal

Viabilidad
Econmica

Viabilidad
Gestin

PROYECTO
PROYECTO

Viabilidad
Poltica

Viabilidad
Ambiental
29

Curso: Formulacin y Evaluacin de Proyectos

ESTADOS

ETAPAS

ESPERA

IDEA

ESPERA

PERFIL

PREINVERSI
N
ESPERA

PREFACTIBILIDAD

ESPERA

FACTIBILIDAD

EVALUACIN
RECHAZO
RECHAZO
EJECUCIO
RECHAZO
N
EX-ANTES
EJECUCIO
N
RECHAZO

DISEO

INVERSIN

OPERACI
N

DURANTE
EJECUCION

OPERACIN

EX-POST
30