ESTUDIO FINANCIERO

VENTAS

Paquete BSICO

Paquete INTERMEDIO

Paquete AVANZADO

Paquete MASTER

Concentrado de ingresos del Escenario Pesimista

CONCEPTO

1er ao

2do ao

3er ao

4to ao

5to ao

BASICO

76 800

144 000

211 200

313 200

356 400

INTERMEDIO

84 000

134 000

184 800

252 000

306 000

AVANZADO

79 200

132 000

184 800

248 400

303 600

MASTER

42 000

84 000

126 000

172

216 000

BASICO
c/computadoras

110 400

55 200

82 800

21 600

21 600

INTERMEDIO
c/computadoras

61 800

61 800

106 800

126 000

189 000

AVANZADO
c/computadoras

96 400

96 400

96 400

195 200

195 200

MASTER
c/computadoras

337 000

337 000

337 000

338 200

676 400

SUMAS

887 600

1 104 800

1 329 800

1 667 400

2 264 200

Cdula de ingreso del escenario pesimista por concepto de paquete BASICO.

Ao

Cantidad (Q)

Precio (P)

Ingreso mensual

800

6 400

15

800

12 000

22

800

17 600

29

900

26 100

33

900

29 700

Cdula de ingreso del escenario pesimista por concepto de paquete INTERMEDIO.

Ao

Cantidad (Q)

Precio (P)

Ingreso mensual

1 400

7 000

1 400

11 300

11

1 400

15 400

14

1 500

21 000

17

1 500

25 500

Cdula de ingreso del escenario pesimista por concepto de paquete AVANZADO.

Ao

Cantidad (Q)

Precio (P)

Ingreso mensual

2 200

6 600

2 200

11 000

2 200

15 400

2 300

20 700

11

2 300

25 300

Cdula de ingreso del escenario pesimista por concepto de paquete MASTER.

Ao

Cantidad (Q)

Precio (P)

Ingreso mensual

3 500

3 500

3 500

7 000

3 500

10 000

3 600

14 400

3 600

18 000

Cdula de ingreso del escenario pesimista por concepto de paquete BASICO con computadoras.
Ao

Cantidad (Q)

Precio (P)

Ingreso mensual

18 800

75 200

18 800

37 600

18 800

56 400

18 900

37 800

18 900

37 800

Cdula de ingreso del escenario pesimista por concepto de paquete INTERMEDIO

computadoras.
Ao

Cantidad (Q)

Precio (P)

Ingreso mensual

46 400

46 400

46 400

46 400

46 400

92 800

46 500

93 000

46 500

139 500

con

Cdula de ingreso del escenario pesimista por concepto de paquete AVANZADO

computadoras.
Ao

Cantidad (Q)

Precio (P)

Ingreso mensual

72 200

72 200

72 200

72 200

72 200

72 200

72 300

144 600

72 300

144 600

con

Cdula de ingreso del escenario pesimista por concepto de paquete MASTER con computadoras.
Ao

Cantidad (Q)

Precio (P)

Ingreso mensual

298 500

298 500

298 500

298 500

298 500

298 500

298 600

298 600

298 600

597 200

Paquete bsico con computadoras.

Precio por cada componente: $1, 200
Ao
1
2
3
4
5

Tarjeta madre
12
6
9
6
6

Precio
14, 400
72, 000
18, 000
7, 200
7, 200

Precio por cada componente: $1, 300

Ao
1
2
3
4
5

Procesadores
12
6
9
6
6

Precio
15,600
7, 800
11, 700
7, 800
7, 800

Disco duro
12
6

Precio
6, 000
3, 000

Precio por cada componente: $500

Ao
1
2

3
4
5

9
6
6

4, 500
3, 000
3, 000

Memoria Ram
12
6
9
6
6

Precio
12, 000
6, 000
9, 000
6, 000
6, 000

Precio por cada componente: $300

Ao
1
2
3
4
5

Gabinete
12
6
9
6
6

Precio
3, 600
1, 800
2, 700
1, 800
1, 800

Precio por cada componente: $900

Ao
1
2
3
4
5

Pantalla
12
6
9
6
6

Precio
9, 800
5, 400
8, 100
5, 400
5, 400

Paquete Intermedio.
Precio por cada componente: $1, 200
Ao
1
2
3
4
5

Tarjeta Madre
5
5
10
10
5

Precio
6, 000
6, 000
12, 000
12, 000
18, 000

Precio por cada componente: $1, 300

Ao
1
2
3
4
5

Procesador
5
5
10
10
15

Precio
6, 500
6, 500
13, 000
13, 000
19, 500

Precio por cada componente: $600

Ao
1
2
3
4
5

Disco Duro
5
5
10
10
15

Precio
3, 000
3, 000
6, 000
6, 000
9, 000

Precio por cada componente: $1, 000

Ao
1
2
3
4
5

Precio por cada componente: $1, 200

Ao
1
2
3
4
5
Precio por cada componente: $300
Ao
1
2
3
4
5

Memoria Ram
5
5
10
10
15

Precio
6, 250
6, 250
12, 500
12, 500
18, 750

Gabinete
5
5
10
10
15

Precio
1, 500
1, 500
3, 000
3, 000
4, 500

Precio por cada componente: $900

Ao
1
2
3
4
5

Pantalla
5
5
10
10
15

Precio
4, 500
4, 500
9, 000
9, 000
13, 500

Paquete Avanzado.
Precio por cada componente: $9000
Ao
1
2
3
4
5

Computadoras
10
10
10
20
20

Precio
90, 000
90, 000
90, 000
180, 000
180, 000

Paquete Master.
Precio por cada componente: $
Ao
1
2
3
4
5

Computadora
15
15
15
15
30

Precio
195, 000
195, 000
195, 000
195, 000
390, 000

COSTOS VARIABLES (CVT)

Proyeccin de sueldos del personal de costos directos para cinco aos tomando una inflacin del
7% a precios constantes.
No.

Concepto

Ao 1

Ao 2

Ao 3

Ao 4

Ao 5

Promotor de ventas

26 421

28 270.5

30 249.4

32366.9

34 632.6

Obreros encargados
de instalaciones

26 421

28 270.5

30 249.4

32366.9

34 632.6

Materiales de
insumos
Encargados de
publicidad
Tcnicos
ensambladores
Tcnicos expertos
en mantenimiento

3
4
5
6

SUMA

14 400

15 408

16 486.6

17 640.7

18 875.5

26 421

28 270.5

30 249.4

32366.9

34 632.6

36 000

38 520

41 216.4

44 101.5

47 188.6

36 000

38 520

41 216.4

44 101.5

47 188.6

165663

177259.5

189667.6

202944.4

217150.5

Mensual
3

promotor de ventas (salario mnimo 59.08)

1 772

Obreros encargados de instalaciones

1 772

Materiales de insumos (torner, papel, etc.)

1 200

Encargados de publicidad

1772

Tcnicos ensambladores

3 000

Tcnicos expertos en mantenimiento de equipo provedor(servidor, etc.)

3 000

GASTOS DE OPERACIN (GF)

N
o

Mensual
1er ao

Ao 1

Ao 2

Ao 3

Ao 4

Ao 5

7 089.6

85 075.2

91 029.6

97 401.6

104 218.8

111 513.6

7 089.6

85 075.2

91 029.6

97 401.6

104 218.8

111 513.6

7 089.6

85 075.2

91 029.6

97 401.6

104 218.8

111 513.6

7 089.6

85 075.2

91 029.6

97 401.6

104 218.8

111 513.6

Contador

5 000

60 000

64 200

68 694

73 502.6

78 647.8

SUMA

33 358.4

400
300.8

428 318.4

458 300.4

490 377.8

524 702.2

Unidad de
medida
Paquete c/500
Paquete c/100
Caja c/5000
Caja c/12
Caja c/12
Paquete c/12
c/100

Cantidad
(q)
4
3
4
3
3
3
3

Precio
(p)
50.00
40.50
20.50
30
25
50
40

Concepto
Director
general
Director de
operaciones
Director
administrativo
Director de
mercadotecnia

1
2
3
4
5

Gastos de papelera y artculos de oficina

Nmero

Concepto y descripcin

1
2
3
4
5
6
7

Hoja t/c
Folder
Grapas
Plumas
Lpiz
Marca textos
Block de contratos

Compras
(p) (q)
200
121.5
82
90
75
150

120

SUMA

838.5

Gastos de papelera y artculos de oficina para cinco aos con un crecimiento del 7% anual
Concepto
Papelera y artculos de
escritorio

1er ao

2do ao

3er ao

4to ao

5to ao

838.5

1425.45

2 012.95

2 599.35

3 186.3

INVERSIN REQUERIDA
Inversin requerida para la realizacin del proyecto
Nm.
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
13

Concepto de inversin
renta inicial
remodelacin del local con instalacin elctrica
Resumen de inversin de mobiliario y equipo
Gastos de operacin para inicio de actividades (papelera y artculos
de oficina)
Telfono
Luz
Servidores
Equipo de seguridad
Equipo de condicionamiento
Equipo de instalacin bsica
Equipo de instalacin intermedia
Equipo de instalacin avanzada
Equipo de instalacin master
INVERSIN TOTAL

Importe
3 000
150 000
133 827
500
1 680
2 000
106 384
5 102
8 450
72 000
45 000
70 000
295 000
892 943

Resumen de inversin de requerimientos de mobiliario y equipo de la organizacin

Nm.

Concepto

1
2
3

Escritorio ejecutivo
Silln ejecutivo
Silla visita
Escritorio de atencin a
clientes
Sillas
Librero
Computadoras
Impresora multifuncional
Fax

4
5
6
7
8
10

Unidad de
medida
pieza
pieza
pieza

Cantidad (Q)
$
6
6
16

2 599.00
999.00
385.00

Compras (p)
(Q)
23 391.00
5 994.00
6 160.00

pieza

1 249.00

2 498.00

pieza
pieza
pieza
pieza
pieza

2
6
8
6
4

539.00
1 099.00
9 000.00
2 560
1 199

1 078.00
6 594.00
54 000.00
15 360.00
4 796.00

Precio (P)

11

Equipo de ventilacin

Pieza

1 600
SUMA

GASTOS PRE OPERATIVOS:

GASTO PREOPERATIVO
Tramite con el notario del registro de la sociedad
inscripcin de marca ante el Instituto de la Propiedad Industrial
Contratos de servicios (Luz, agua, telfono)
Renta de local
Adecuacin del local
Estudios de mercado para determinar la viabilidad del negocio
Gastos para contratar personal para el inicio de las actividades
Gastos de promocin para captar inversores
Gastos de papelera inicial (Papel membretado, tarjetera, etc.)
TOTAL

11 200.00
131 067.00

Importe
10 000
2 500
5 000
3 000
150 000
5 000
33 500
9,654
1 000
214 654

DEPRECIACIN
Mobiliario y equipo
Aos

Base gravable BG

Depreciacin anual
10% CPD

0
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10

56911.0
56911.0
56911.0
56911.0
56911.0
56911.0
56911.0
56911.0
56911.0
56911.0
56911.0

0.0
5691.1
5691.1
5691.1
5691.1
5691.1
5691.1
5691.1
5691.1
5691.1
5691.1

Importe del fondo

para la
depreciacin IFPD
0.0
5691.1
11 382.2
17 073.3
22 764.4
28 455.5
34 146.6
39 837.7
45 528.8
51 219.9
56 911.0

Valor en libros al
final del ao VL

56911.0
51 219.9
45 528.8
39 837.7
34 146.6
28 455.5
22 764.4
17 073.3
11 382.2
5691.1
0.0

Cuadro de depreciacin de equipo de cmputo

Aos

Base gravable
BG

Depreciacin
anual 30% CPD

0
1
2
3
4

74 156 .0
74 156 .0
74 156 .0
74 156 .0
74 156 .0

0.0
22 246.8
22 246.8
22 246.8
7 415.6

Importe del fondo

para la
depreciacin
IFPD
0.0
22 246.8
44 493.6
66 740.4
74 156.0

AMORTIZACION
Aos

Base gravable

Depreciacin

Importe del fondo

Valor en libros al
final del ao VL
74 156 .0
51 909.2
29 662.4
7 415.6
0.0

Valor en libros al

0
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10

BG

anual 10% CPD

106 384
106 384
50 000.00
50 000.00
50 000.00
50 000.00
50 000.00
50 000.00
50 000.00
50 000.00
50 000.00

0.00
31915.2
5 000.00
5 000.00
5 000.00
0.00
5 000.00
5 000.00
5 000.00
5 000.00
0.00

para la
depreciacin
IFPD
0.00
5 000.00
10 000.00
15 000.00
20 000.00
0.00
5 000.00
10 000.00
15 000.00
20 000.00
0.00

final del ao VL
50 000.00
45 000.00
40 000.00
35 000.00
30 000.00
50 000.00
45 000.00
40 000.00
35 000.00
30 000.00
500.00

ESTADO DE RESULTADOS
No
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10

Concepto
Ventas (V)
Costos
variables
totales (CVT)
Salarios e
insumos
Prestaciones
Total de
(CVT)
UB = V - CVT
Gastos de
operacin
(GF)
sueldos
Prestaciones
Papelera y

Ao 1
887600

Ao 2
1104800

Ao 3
1329800

Ao 4
1667400

Ao 5
2264200

165663

177259.5

189667.6

202944.4

217150.5

513121.8

549036.9

587469.2

628588.4

672587.5

39 160.00

75 242.00

146 135.00

216 588.00

321 160.00

552281.8

624278.9

733604.2

845176.4

993747.5

721937

927540.5

1140132.4

1464455.6

2047049.5

400300.8
39160
838.5

428318.4
75242
838.5

458300.4
146135
838.5

490377.8
216588
838.5

524702.2
321160
838.5

11
12

13

14
15
16
17
18
19
20
21

artculos de
oficina
Depreciacin
Gastos
preoperativos
Total de
gastos de
operacin
(GF)
UAII = UB GF
Intereses
pagados
UAI = UAII _ I
(t)
Impuestos
PTU 10%
UN = UAI -t
Mas
Depreciacin
Gastos
properativos
Flujo de
efectivo

36168.06

36168.06

36168.06

21633.46

14233.16

214 654

214654

214 654

214654

214654

476467.36

755220.96

641441.96

944091.76

1075587.86

245469.64

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