LAS PRINCIPALES FUENTES DE FINANCIAMIENTO PARA UN

NEGOCIO
LISTA CON LAS PRINCIPALES FUENTES DE FINANCIAMIENTO QUE EXISTEN PARA UNA
EMPRESA O NEGOCIO, ASÍ COMO LAS VENTAJAS Y DESVENTAJAS DE CADA UNA.

Uno de los principales problemas que suelen enfrentar las personas cuando quieren iniciar un negocio
o hacer crecer el que ya tienen es la falta de capital.

Muchas personas incluso deciden aplazar o se olvidan pronto de su intento de crear una empresa o
invertir en la que ya tienen cuando ven que el dinero que tienen disponible no les alcanza.

Sin embargo, lo cierto es que en estos casos la falta de capital no debería ser considerado un problema,
ya que, si nuestros ahorros no son suficientes, existen varias otras fuentes de financiamiento a las que
podemos acudir.

Principales fuentes de financiamiento

Las siguientes son las principales fuentes de financiamiento a las que puedes acudir para obtener el
capital o dinero que necesitas para iniciar un negocio o hacer crecer el que ya tienes (por ejemplo, para
adquirir nueva maquinaria, lanzar un nuevo producto al mercado, o remodelar tu local).

En cada fuente hemos incluido sus principales ventajas y desventajas con el fin de que puedas
compararlas, y así puedas elegir la indicada para tu negocio. Asimismo, en algunos casos, te diremos
cómo puedes acceder a la fuente, y te daremos algunos consejos relacionados.

Capital propio

La principal fuente de financiamiento para un negocio suele ser el capital propio; es decir, el dinero que
tenemos en nuestra casa o en una cuenta en el banco como producto, por ejemplo, de nuestros ahorros,
nuestra liquidación como empleados o la venta de alguno de nuestros activos personales.
En caso de que necesitemos financiamiento para iniciar un negocio lo recomendable es que utilicemos
capital propio, y ya más adelante cuando el negocio empiece a crecer, recién empezar a buscar fuentes
de financiamiento externas, ya que así no estamos obligados a pagar intereses ni a devolver el dinero a
alguien.

Sin embargo, por lo general, en el caso de pequeños emprendedores o empresarios, el capital que
tenemos no es suficiente para iniciar un negocio, por lo que se nos hace necesario recurrir a fuentes de
financiamiento externas.

Ventaja:

 uno no está obligado a pagar intereses ni a devolver el dinero a alguien.

Desventaja:

 no siempre se cuenta con suficiente capital propio como para iniciar un negocio.

Familiares

Si no contamos con suficiente capital propio como para iniciar un negocio, la primera alternativa que
podríamos considerar son nuestros familiares, los cuales probablemente acepten prestarnos el dinero
que necesitamos si son conscientes de nuestra capacidad y responsabilidad.

La ventaja de pedirle dinero prestado a familiares es que por lo general no estamos obligados a pagar
intereses (aunque en cuanto el negocio empiece a generar utilidades, por nuestra propia cuenta
podríamos optar por retribuirles económicamente la confianza depositada en nosotros), ni a devolver
el dinero tan pronto y en una fecha límite, lo cual nos permite trabajar tranquilamente en nuestro
negocio sin sentirnos presionados por tener que devolver el dinero.

La desventaja es que al pedirle dinero prestado a nuestros familiares podríamos incomodarlos, e incluso,
algunos de estos podrían no querer prestarnos el dinero, pero sentirse obligados a hacerlo.

Ventaja:

 por lo general uno no está obligado a pagar intereses, ni a devolver el dinero tan pronto y en una
fecha límite.
Desventaja:

 uno podría incomodar a sus familiares al pedirle dinero prestado.

Amigos

Una alternativa a pedirle dinero prestado a nuestros familiares es pedírselo a nuestros amigos, lo cual
igualmente por lo general nos evita tener que pagar intereses y devolver el dinero tanto pronto y en una
fecha límite.

Lo usual en este caso es que tanto el monto del préstamo, así como el plazo para la devolución del
mismo sean menores que en el caso anterior, pero, además otra desventaja importante es que
podríamos deteriorar la amistad que tengamos con nuestros amigos en caso de que no podamos
devolver el dinero en el plazo acordado.

Ventaja:

 por lo general uno no está obligado a pagar intereses, ni a devolver el dinero tan pronto y en una
fecha límite.

Desventajas:

 el monto del préstamo no suele ser elevado.

 uno podría deteriorar la amistad en caso de no devolver el dinero en el plazo acordado.

Bancos

Los bancos son una fuente de financiamiento comúnmente utilizada, aunque un poco difícil de acceder
para pequeños negocios que recién empiezan, ya que los bancos solo suelen otorgar préstamos a
negocios en marcha y con cierta experiencia en el mercado.

Sin embargo, acceder a un crédito bancario para iniciar un negocio no es imposible si contamos con
buena reputación crediticia, buenas referencias comerciales y, sobre todo, una atractiva idea de negocio
con un sólido plan de negocios que la respalde.
Además de estar constituido legalmente, algunos de los requisitos que los bancos suelen pedir para
poder otorgar un préstamo para un negocio son:

 plan de negocios (generalmente para el caso de nuevos negocios).

 estados financieros, tanto históricos como proyectados (especialmente el flujo de caja).
 experiencia en el mercado de 6 meses a 1 año (para el caso de nuevos negocios 1 año de
experiencia en el tipo de negocio que se va a emprender; es decir, 1 año de experiencia previa
en una empresa igual o parecida a la que se quiere crear).
 garantías (las cuales podrían estar conformadas por activos de la empresa o bienes personales,
normalmente de un valor equivalente o mayor que la suma solicitada en el préstamo).

Para buscar bancos a los cuales les puedas pedir un préstamo para tu negocio, podrías acudir a Internet
y buscar en tu buscador términos tales como «principales bancos de la localidad» o «bancos
especializados en pequeñas y medianas empresas», o consultar con familiares o amigos.

Y luego, para elegir el banco indicado podrías tomar en cuenta factores tales como:

 el importe del préstamo: el monto que podrían prestarte.

 el costo del préstamo: el cual incluye la tasa de interés que te cobran por el préstamo más otros
costos adiciones tales como comisiones por mantenimiento.
 el plazo del préstamo: el periodo de tiempo que te dan para que puedas devolver el préstamo y
pagar los intereses.
 las cuotas a pagar: los montos que debes pagar periódicamente para ir devolviendo el préstamo
y pagando los intereses.
 la posibilidad de cancelar la deuda con anticipación: la posibilidad que te dan de poder realizar
pagos adicionales con el fin de poder reducir la deuda, o de poder cancelarla con anticipación.
 los requisitos: los requisitos que te piden para poder otorgarte el préstamo (por ejemplo, plan
de negocios, estados financieros, experiencia en el mercado, garantías, etc.).
 el banco en sí: su reputación, su experiencia en el mercado, su atención al cliente, su capacidad
para atener tus consultas, su rapidez para evaluar tu solicitud y otorgarte el préstamo, etc.

Ventaja:

 posibilidad de acceder a un monto de capital elevado.

Desventaja:

 difícil de acceder en el caso de pequeños negocios que recién empiezan.

Entidades financieras no bancarias

Una alternativa a solicitar un préstamo a los bancos es solicitar un préstamo a entidades financieras no
bancarias que de preferencia estén orientadas a la pequeña y mediana empresa.

Estas entidades financieras suelen ser más accesibles que los bancos, pero, así como en el caso de estos,
para poder acceder a un préstamo para un nuevo negocio nuestra idea de negocio debe ser atractiva y
estar respaldada por un sólido plan de negocios.

Además de ser más accesibles que los bancos, otra de las ventajas de estas entidades es que algunas
brindan asesoría para la creación y gestión de negocios a un bajo costo e incluso, en algunos casos, si es
que les adquirimos un préstamo, de manera gratuita.

La desventaja es que el monto del préstamo que otorgan suele ser pequeño en comparación con el
monto que podríamos obtener de un banco (aunque suele ser más que suficiente para la creación de un
pequeño negocio), y el costo del préstamo (tasa de interés más comisiones) suele ser elevado.

En cuanto a los requisitos que estas entidades suelen pedir para poder otorgar un préstamo, estos
suelen ser similares a los que piden los bancos, pero menos estrictos; por ejemplo, si en un banco te
piden un año de experiencia para poder otorgarte un préstamo, en una de estas entidades podrían
pedirte seis meses.

Para buscar estas entidades, podrías igualmente acudir a Internet y buscar en tu buscador términos tales
como «entidades financieras orientadas a la pequeña y mediana empresa en la localidad», o consultar
con familiares o amigos.

Luego, para elegir la institución financiera indicada, igualmente podrías tomar en cuenta factores tales
como el monto que podrían prestarte, el costo del préstamo, el plazo del préstamo, los requisitos que
te piden para poder acceder al préstamo, y la reputación de la institución.
Ventajas:

 menos requisitos que un banco para poder acceder a un préstamo.

 posibilidad de obtener asesoría a un bajo costo o de manera gratuita.

Desventajas:

 monto del préstamo menor que el que se puede obtener en un banco.

 costo del préstamo mayor que el que se puede obtener en un banco.

Socios

Una forma de financiar un negocio consiste en buscar un socio; es decir, una persona que además de
estar interesada en invertir con nosotros en nuestro negocio, esté dispuesta a compartir el riesgo y a
trabajar junto con nosotros en su crecimiento.

La ventaja de contar con un socio es que nos permite contar con alguien que además de ayudarnos a
financiar nuestro negocio, nos puede ayudar a ponerlo en marcha y sacarlo adelante.

La desventaja es la de tener que compartir las utilidades de nuestro negocio con alguien, y que una vez
puesto en marcha el negocio con el tiempo podría haber desacuerdos, diferencias o disputas, sobre todo
si se empieza a fallar en el cumplimiento de los objetivos, y más aún si nos toca un socio conflictivo.

Si optas por buscar un socio para tu negocio lo recomendable es que busques uno con tus mismas
motivaciones y aspiraciones, que invierta el mismo capital que tú vas a invertir, y que aporte, además
del dinero, otros recursos que sean complementarios a los que posees tales como experiencia en algún
aspecto del negocio, conocimiento del mercado, o contactos comerciales.

Ventaja:

 contar con alguien que además de ayudar con el financiamiento del negocio, ayude a ponerlo en
marcha y sacarlo adelante.

Desventajas:

 tener que compartir las utilidades del negocio con alguien.

 posibilidad de que con el tiempo pueda haber desacuerdos, diferencias o disputas.
Inversionistas

Una alternativa a buscar un socio es buscar un inversionista; es decir, una persona que esté interesada
en financiar el total o una parte de la inversión del negocio, y que como consecuencia de ello reciba un
porcentaje de las utilidades de acuerdo a lo aportado.

La ventaja de contar con un inversionista es la posibilidad de acceder rápidamente a una buena cantidad
de capital.

La desventaja es que podríamos tener que lidiar con el hecho de tener que pagar siempre una parte de
las utilidades de nuestro negocio a alguien que invirtió inicialmente, y luego no hizo nada más por hacer
crecer el negocio.

Para conseguir un inversionista para tu negocio, podrías buscar entidades de capital de riesgo,
inversionistas ángeles (los cuales, a diferencia de las entidades de capital de riesgo, utilizan fondos
propios y no de terceros), o simplemente cualquier persona, empresa o entidad que desee invertir
dinero en tu negocio a cambio de un porcentaje de las utilidades.

Ventaja:

 posibilidad de acceder rápidamente a una buena cantidad de capital.

Desventaja:

 tener que compartir las utilidades del negocio con alguien que solo invirtió inicialmente.

Concursos

Otra forma de financiar un nuevo negocio consiste en participar en concursos sobre proyectos, planes o
ideas de negocios en donde se premie al mejor proyecto, plan o idea de negocio con el financiamiento
total o parcial del negocio.

Si cuentas con una atractiva e innovadora idea de negocio que esté respaldada por un sólido plan de
negocios, participar en estos concursos podría ser una buena oportunidad de obtener financiamiento
sin tener que devolver el dinero, pagar intereses o compartir las utilidades.
Estos concursos suelen ser organizados por organismos gubernamentales, universidades u otras
entidades dedicadas a apoyar a la pequeña y mediana empresa, por lo que para buscarlos podrías
ingresar a los sitios web de estas entidades o, en todo caso, a sitios web dedicados a emprendedores
que publiquen noticias de interés para estos.

Ventaja:

 posibilidad de obtener financiamiento sin tener que devolver el dinero, pagar intereses o
compartir las utilidades.

Desventaja:

 no siempre es fácil encontrar este tipo de concursos, ni ganarlos.

Otras fuentes de financiamiento

Las fuentes de financiamiento que hemos visto son las que consideramos que son las principales; sin
embargo, existen varias otras fuentes a las que también podemos acudir tales como las que te
presentamos a continuación:

 Leasing: el leasing es un contrato mediante el cual solicitamos a un banco o entidad financiera

que adquiera la propiedad de un bien (por ejemplo, una máquina o equipo) para que
posteriormente nos lo arrienden y, una vez culminado un plazo establecido, tengamos la opción
de comprarlo.
 Factoring: el factoring es un contrato mediante el cual le cedemos a un banco o entidad
financiera los derechos de nuestras cuentas por cobrar, a cambio de que nos las abonen por
anticipado (deduciendo los intereses y comisiones que el banco o entidad financiera nos pueda
cobrar).
 Acciones: en caso de cumplir con ciertos requisitos, para financiar nuestro negocio podríamos
también vender acciones, las cuales consisten en títulos que le otorgan a quien los posea el
derecho de participar en la distribución de las utilidades de la empresa.
 Bonos: en caso de cumplir con ciertos requisitos, podríamos también emitir bonos, los cuales
consisten en títulos de deuda que una empresa emite comprometiéndose a pagar intereses
periódicos y a devolver el valor de la deuda al vencimiento de un plazo determinado, a quien los
adquiera.
  Proveedores: los proveedores también pueden ser una fuente de financiamiento cuando nos
otorgan un crédito comercial; por ejemplo, cuando nos proveen materias primas, mercadería o
algún activo, y nos permiten pagarlos en cuotas mensuales en lugar de tener que realizar un
único pago en efectivo.
 Otras empresas: otras empresas también pueden ser una fuente de financiamiento cuando
hacemos canjes o trueques con estas (intercambiamos productos o servicios); por ejemplo,
cuando les pagamos publicidad con nuestros productos, o cuando les brindamos nuestros
servicios a sus trabajadores a cambio de que nos provean insumos o mercadería.

Apuntes finales

Un consejo en cuanto a la búsqueda de fuentes de financiamiento es que antes de buscar financiamiento

externo (sobre todo aquél que implique el pago de intereses), o un socio o inversionista (lo cual implica
que tengas que compartir las ganancias de tu negocio con alguien), es que te asegures de que realmente
lo necesitas.

Para ello, debes calcular bien tu inversión, y luego asegurarte de que no haya forma de que puedas
reducirla (por ejemplo, alquilando máquinas, equipos o muebles en vez de comprarlos), o de que puedas
conseguir capital propio (por ejemplo, vendiendo algún bien personal).

Otro consejo es que te informes bien sobre la fuente de financiamiento a la que vayas a recurrir, y
analices bien y pongas por escrito todos los acuerdos que hagas con esta antes de utilizarla, con el fin
de que evites cualquier problema que pueda surgir más adelante.

Por ejemplo, en caso de que vayas a buscar financiamiento en un banco o entidad financiera, asegúrate
de que este esté regulado por el organismo gubernamental correspondiente, analiza bien las
condiciones del préstamo, y lee bien el contrato antes de firmarlo.

Bibliografía.
Komiya, A. (16 marzo 2020). Las principales fuentes de financiamiento para un negocio. [Sitio web].
Recuperado de https://www.crecenegocios.com/fuentes-de-financiamiento/