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Resoluc¡ón No. 644-2021-F

LA JUNTA DE POLITICA Y REGULACIÓN MONETARIA Y FINANCIERA

CONSIDERANDO:

Que el numeral 4 del articulo 302 de la Constitución de la República determ¡na que las políticas
monetaria, crediticia, cambiaria y financiera, tienen como objetivos, entre otros, promover niveles y
relac¡ones entre las tasas de interés pasivas y activas que estimulen el ahorro nacional y el
financiam¡ento de ¡as act¡v¡dades productivas, con el propósito de mantener la estabilidad de precios y
los equ¡libr¡os monetarios en la balanza de pagos, de acuerdo al objetivo de estabilidad económtca
defin¡do en la Constitución:

Que el articulo 303 de la norma ibídem, manifiesta que la formulación de las políticas monetaria,
credit¡c¡a, cambiaria y financ¡era es facultad exclusjva de la Función Ejecut¡va y se instrumentará a
través del Banco Central del Ecuador. (...) El Banco Central del Ecuador es una persona jurídica de
derecho público, cuya organizac¡ón y funcionamiento será establecido por la ley;

Que el articulo 308 de la norma ibídem establece que las actividades f¡nancieras son un servicto de
orden público, y tendrán la finalidad fundamental de preservar los depósitos y atender los requerim¡entos
de financ¡amiento para la consecución de los objetivos de desarrollo del país. Las actividades
financ¡eras intermediarán de forma eficiente los recursos captados para fortalecer la inversión productiva
nac¡onal, y el consumo soc¡al y amb¡entalmente responsable;

Que el artículo 13 del Código Orgánico Monetar¡o y Financiero, crea la Junta de la Politica y Regulación
Monetar¡a y Financiera como parte de la Función Ejecutiva, responsable de la formulación de políticas
públicas de la regulación y superv¡sión monetaria, crediticia, cambiaria, f¡nanciera, de seguros y valores;
y, determ¡na su conformación;

Que los numerales 'l , 2, 23 y 31 del artículo 14 del Cód jgo Orgánico Monetario y F¡nanciero estabtecen,
como parte de las funciones de la Junta de Polít¡ca y Regulación Monetaria y Financiera, formular y
dirigir las políticas monetária, credit¡cia, cambiaria y financiera, incluyendo la política de seguros y de
valores; regular mediante normas la ¡mplementac¡ón de las politicas monetaria, cred¡ticia, cambiana y
financ¡era, incluyendo la política de seguros y de valores, y v¡gilar su aplicación; establecer niveles de
crédito, tasas de interés, reservas de liquidez, encaje y provis¡ones aplicables a las operaciones
crediticias, financ¡eras, mercant¡les y otras, que podrán definirse por segmentos, act¡v¡dades
económ¡cas y otros cr¡ter¡os; y, establecer directr¡ces de política de créd¡to e ¡nversión y, en general,
sobre activos, pasivos y operaciones cont¡ngentes de ¡as ent¡dades del sistema f¡nanciero nacionar, oe
conformidad con este Código;

Que el articulo '16 del Cód¡go Orgánico Monetario y Financiero prescribe que los organismos de conrror,
el Banco Central del Ecuador y la Corporac¡ón de Seguro de Depósitos, Fondo de Liquidez y Fondo de
Seguros Privados, en el ámb¡to de sus respect¡vas competencias. podrán preparar y proponer a la Junta
o a pedido de ésta, planes, estudios, anál¡sis, informes y propuestas de politicas y regutaciones,

Que el artículo 27 del Cód¡go Orgánico l\4onetario y Financiero, determ¡na que el Banco Central del
Ecuador tiene por finalidad la ¡nstrumentación de las políticas monetaria, creditic¡a, cambiar¡a y
f¡nanciera del Estado, med¡ante el uso de los ¡nstrumentos determinados en el Códioo Oroánrco
lvlonetario y Financiero y la ley;

Que los numerales 1 y 24 del artículo 36 del Cód¡go Orgánico l/onetar¡o y F¡nanciero establece, como
parte de las funciones del Banco Cenkal del Ecuador ¡nstrumentar y ejecutar las politicas y regulaciones
dictadas por la Junta de Polít¡ca y Regulac¡ón Monetaria y Financiera para los sistemas monetario y
f¡nanciero, mon¡torear y supervisar su aplicación, sancionar su incumplimiento, en el ámbito de sus
competenc¡as, e informar de sus resultados; y monitorear el cumpl¡m¡ento de las tasas de interés
/) aqobadas por la Junta.

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Que el articulo 130 del Cód¡go Orgánico Monetario y Financiero d¡spone que: "La Junta de Polftica y
Regulación Monetar¡a y Financiera podrá fijar las tasas máx¡mas de interés para las operac¡ones act¡vas
y pas¡vas del sistema financiero nacional y las demás tasas de interés requeridas por la ley, de
conformidad con el artículo 14 numeral 23 de este Código";

Que el Código Orgánico Administrativo en sus artículos 122, 123 y 124, respectivamente, disponen:
D¡ctamen e ¡nforme. El d¡ctamen y el informe aportan elementos de opinión o ju¡cio, para la formación de
la voluntad administrativa. Cuando el acto admin¡strativo requiere fundarse en dictámenes o informes,
en estos estará expresamente previsto el ordenamiento jurídico, como parte del procedim¡ento.
únicamente con expresa habilitación del ordenam¡ento juridico, un órgano admin¡strativo puede requerir
dictámenes o informes dentro de los procedim¡entos adm¡nistrativos. Alcance del dictamen o informe. El
dictamen o ¡nforme se referirá a los aspectos objeto de la consulta o del requerimiento; a las materias
objeto de la competencia del órgano emisor y a los aspectos que ¡ncumben a la profesión, arte u oficio,
de los servidores Dúblicos oue lo suscriben. Contenido del dictamen o informe. El dictamen o informe
contendrá: 1. La determinac¡ón sucinta del asunto que se trate.2. El fundamento. 3. Los anexos
necesarios. Los d¡ctámenes contendrán, además, de forma ¡nequfvoca, la conclusión, pronunciamiento
o recomendac¡ón:

Que mediante Resolución No.043-2015-F del 5 de marzo del 2015, y sus modificaciones, la Junta de
Política y Regulac¡ón Monetaria y F¡nanciera aprobó las "Normas que Regulan la Segmentación de la
Cartera de Crédito de las Entidades del Sistema Financiero Nac¡onal";

Que el artículo 1 del Capítulo X "Normas que regulan la segmentación de la cartera de crédito de las
entidades del S¡stema Financ¡ero Nac¡onal", del Título ll "Sistema lvlonetario y F¡nanciero", del Libro I
"sistema Monetar¡o y F¡nanc¡ero" de la Codif¡cación de Resoluciones Monetarias, Financ¡eras, de
Valores y Seguros de la Junta de Politica y Regulac¡ón Monetaria y F¡nanciera se establecen las
defln¡c¡ones de los segmentos de crédito vigentes;

Que mediante Resolución No. 603-2020-F del 22 de septiembre de 2020, la Junta de Polít¡ca y
Regulación Monetaria y Financ¡era aprobó la mod¡ficación de las "Normas que Regulan la Fijac¡ón de las
Tasas de Interés Activas Efectivas Máximas" y las "Normas que Regulan la Segmentación de la Cartera
de Créd¡to de las Entidades del Sistema Financ¡ero Nacional',

Que la Disposición General Pr¡mera de la Resolución No. 603-2020-F del 22 de septiembre de 2020,
determina que el Banco Central del Ecuador establecerá los procedimientos para el reporte de la
información de los segmentos de crédito establecidos en la citada Resolución; y, de ¡gual forma, las
Superintendencias de Bancos y de Economia Popular y Solidar¡a establecerán los catálogos de cuentas,
los procedimientos de registro y reportes de información que serán aplicados por parte de las ent¡dades
bajo su control para dar cumplimiento a la presente resolucióni

Que la Dispos¡ción Trans¡toria Pr¡mera de la Resolución No. 603-2020-F del22 de septiembre de 2020,
otorga un plazo de cinco meses, contado desde la fecha de v¡gencia de la citada resoluc¡ón, para que el
Banco Central del Ecuador publique el correspondiente Instructivo de Tasas de Interés, aprobado por la
Junta de Política y Regulación Monetaria y Financiera, para su implementac¡ón;

Que la D¡sposición Transitoria Segunda de la Resoluc¡ón No. 603-2020-F de 22 de septiembre de 2020.

determ¡na que. "La metodología aprobada en la presente resoluc¡ón se apt¡cará progres¡vamente a los
diferentes segmenfos de créd¡tos vigentes, de acuerdo a la evaluac¡ón y resultados que serán
presentados por el Banco Central del Ecuador a la Junta de Polít¡ca y Regulac¡ón Monetar¡a y
Financ¡era durante los próx¡mos cincos meses'l

Que mediante informe técn¡co No. BCE-SGPRO-005-2021/DNPRMF-007-2021/DNSM-006-2021 de 25

de enero de 2021, el Banco Central del Ecuador, como parte de las conclusiones determina que: "L¿
v¡genc¡a de la Resoluc¡ón 603-2020-F a paft¡r del 22 de febrero de 2021, conforme lo ¡nd¡cado por la SB
y ia SEPS, en las reuniones técn¡cas de trabajo, tendria ¡mpacto en el repofte de las estructuras de
caftera de créd¡to y otrcs estructuras que rem¡ten las ent¡dades f¡nanc¡eras. Real¡zar todas
flbalances,
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)2 Monetaria Fin6nc¡era
1V'

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estas mod¡f¡cac¡ones podría generar un ¡mpacto cons¡derable en la consolidación de la ¡nformación, por

lo que es necesar¡o que las EFI controladas repoften sus balances en func¡ón de la nueva segmentac¡ón
de créd¡to, en el primer día del mes que se determ¡ne para el efecto. Ad¡cionalmente, en /as dlscus/o,'les
de ias rnesas técn¡cas desanolladas con /os egulpos de las entidades de control, reflejaron las
l¡m¡tac¡ones para el avance en la obtenc¡ón de /os datos necesar¡os para calcular las tasas de ¡nterés de
acuerdo a la metodologla aprobada por la JPRMF Se ha ¡nd¡cado que /os resü/fados de la calibracón
de sus modelos para el cálculo de las pérd¡das esperadas y no esperadas, costo cle capital; así como,
/as es¿rucluras de datos pan ¡dent¡ficar a /os c/lenfes de mayor solvenc¡a y menor iesgo, que perm¡tan
determínar la tasa referencial de coño plazo para el mercado de créd¡to, requ¡eren un per¡odo de t¡empo
ad¡cional',

Que mediante Informe Juridico No. BCE-CGJ-006 -2021 de 25 de enero de 2021,Ia Coord¡nacton
General Jurídica del Banco Central del Ecuador, concluye que "la propuesta de Resolución presentada
por la Subgerenc¡a de Programación y Regulac¡ón, la D¡recc¡ón Nac¡onal de Programac¡ón y Regulac¡ón
Monetar¡a y F¡nanciera: y, la Dírección Nac¡onal de Sintesis Macroeconóm¡ca, a través de lnforme
Técnico BCE-SGPRO-005-2021/DNPRMF-007-2021/DNSM-006-2021 de 25 de enero de 2021. se
cons¡dera procedente conforme el ámb¡to de atr¡buc¡ones y competenc¡as de la Junta de Política y
Regulac¡ón Monetaria y F¡nanc¡era y Banco Central del Ecuadof':

Que la Gerente General de¡ Banco Central del Ecuador con of¡cio No. BCE-BCE-2021-0125-OF de 26
de enero de 2021, d¡rigido a la Junta de Política y Regulación Monetaria y Financiera, remite un
proyecto de resolución referente a "Sol¡citud de ampl¡ación del plazo para la implementación de la
Resolución No. 603-2020-F", para consideración de los miembros de ¡a Junta para su respectivo
tratam¡entol

Que la Junta de Polít¡ca y Regulac¡ón Monetaria y Financiera en sesión extraordinaria por medios
tecnológicos convocada el 29 de enero de 2021 , con fecha 30 de enero de 2021, conoció y aprobó el
texto de la presente resolución: ,.

En ejercic¡o de sus funciones,

RESUELVE:

ARTICULO '1.. Sustitúyase la Disposición General Primera del CapÍtulo X "Normas que Regulan la
Segmentación de la Cartera de Crédito de las Entidades del Sistema Financiero Nac¡onal", del Título ll
"S¡stema Financ¡ero Nacional", del Libro |"S¡stema lvlonetario y Financjero" de la Codificación de
Resoluciones de la Junta de Polit¡ca y Regulación lvlonetaria y Financiera, por la s¡guiente:

"PRIMERA.- El Banco Central del Ecuador determ¡nará los proced¡m¡entos para el repofte de ta
¡nformac¡ón de /os segmenfos de créd¡to es¡ab/ecldos a través del lnstruct¡vo de fasas de lnteres, e!
cual deberá ser publ¡cado hasta el 01 de mano de 2021. De igual foíma, las Superintendencias de
Bancos y de Economia Popular y Solidaria publ¡carán hasta la m¡sma fecha el Catálogo Único de
Cuentas, Plan de Cuentas, así como las estructuras de ¡nformac¡ón que admin¡stran.

Las ent¡dades f¡nanc¡eras bajo control de las Super¡ntendenc¡as deberán reportar con el nuevo Catálogo
Un¡co de Cuentas a paftir del 01 de mayo de 2021 la informac¡ón que conesponda, ¡ncluyendo la nueva
segmentac¡ón de créd¡to, a d¡chos organ¡smos de control y al Banco Central del Ecuador."

ART|CULO 2.- Sustitúyase la Disposición Trans¡toria Primera del Capitulo X "Normas que Regulan la
Segmentac¡ón de la Cartera de Crédito de las Ent¡dades del Sistema Financiero Nacional", del Título ll
"Sistema Financiero Nac¡onal", del Libro |"Sistema Monetario y Financiero' de la Codifcación de
Resoluciones de la Junta de Política y Regulac¡ón ¡/onetaria y Financiera, por la siguiente:

"PRIMERA.- El Banco Central del Ecuador publicará, hasta el 30 de agosto de 2021, et documento
metodológ¡co para el Cálculo de /as lasas de lnterés, para lo cual las Super¡ntendenc¡as de Bancos y
Economia Popular y Sol¡dar¡a deberán rem¡t¡r hasta el 01 de jul¡o de 2021 :
Pde
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a) El cálculo de las pérd¡das esperadas y no esperadas, comparables enfre /as dos Super¡ntendenc¡as,
de tal manera que perm¡ta estlmar estos parámetros en la metodologia del cálculo de lasas de
¡nterés, a n¡vel del s¡stema f¡nanc¡ero nacional; y,

b) Las estructuras de dalos para ¡dent¡f¡car a /os cilen¿es de mayor solvenc¡a y menor r¡esgo, que
perm¡tan determ¡nar la tasa referenc¡al de cofto plazo para el mercado de ctédito."

ART¡CULO 3.- Sustitúyase la D¡sposición Transitoria Segunda del Capítulo X "Normas que Regulan la
Segmentac¡ón de la Cartera de Crédito de las Entidades del S¡stema F¡nanc¡ero Nac¡onal", del Título ll
"S¡stema Financiero Nac¡onal", del Libro | "Sistema Monetar¡o y Financiero" de la Cod¡flcación de
Resoluciones de la Junta de Política y Regulación Monetaria y F¡nanciera, por la siguiente:

"SEGUNDA.- La metodología deberá ser ¡mplementada a pañ¡r de 01 octubre de 2021 y se aplicará

progres¡vamente a los d¡ferentes segmentos de créd¡to v¡gentes, de acuerdo a la evaluac¡ón y
resultados que serán presentados por el Banco Central del Ecuador a la Junta de Polit¡ca y Regulacíón
Monetaria y Fínanc¡era. Las ent¡dades del s¡stema f¡nanc¡ero nacional, desde el 01 octubre de 2021,
deberán apl¡car en las nuevas operac¡ones de créd¡to que otorguen, las nuevas fasas de ,nfe¡és
determinadas por la Junta de Polít¡ca y Regulación Monetaria y F¡nanc¡era".

ARTíGULO 4.- En el numeral 4, literal b), del articulo 1 del Capítulo X "Normas que regulan la
segmentación de la cartera de crédito de las ent¡dades del Sistema Financiero Nacional", del Título ll
'S¡stema F¡nanc¡ero Nacional", del L¡bro |"Sistema Monetario y Financ¡ero', de la Codif¡caciÓn de
Resoluciones Monetarias, Financieras, de Valores y Seguros expedida por la Junta de Politica y
Regulac¡ón Monetar¡a y Financiera, sust¡tu¡r la palabra "Salados" por "Salar¡os".

DISPOSICIÓN FINAL.- Esta resolución entraré en vigencia a partir de la presente fecha, s¡n perjuicio de
su publicación en el Registro Of¡cial.

COMUNÍAUESE.- Dada en el D¡strito l\iletropolitano de Quito, el 30 de enero de 2021.

EL PRESIDENTE,

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Mauricio Pozo Crespo
NEcon.
y
Proveyó flrmó la resolución que antecede el economista l\¡auricio Pozo Crespo, Min¡stro de Econom¡a y
Finanzas - Presidente de la Junta de Política y Regulación Monetaria y F¡nanc¡era, en el D¡strito
Metropol¡tano de Quito, el 30 de enero de 2021.- LO CERTIFICO.

SECRETARIO ADMINISTRATIVO. ENCARGADO

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Ab. Ricardo Matéus Vásquez