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EVALUACIÓN DE PROYECTOS

TRABAJO MOMENTO 2 – ACTIVIDAD RECUPERATORIA

PRESENTADO POR:

FELIPE SERRANO
COD: 1033685327

PRESENTADO A:
JUAN CARLOS GUERRERO MALDONADO
TUTOR

UNIVERSIDAD NACIONAL ABIERTA Y A DISTANCIA - UNAD

CEAD JOSÉ ACEVEDO Y GÓMEZ
BOGOTÁ D.C.
 2

INTRODUCCIÓN

El presente trabajo tiene como propósito realizar el estudio del contenido temático de la
unidad dos del curso de Evaluación de Proyectos, donde se estudian los conceptos
teóricos relacionados con la Evaluación Económica del Proyecto.

Pero también se puede realizar las correcciones pertinentes en este trabajo, de

acuerdo con las indicaciones del tutor, para poder modificar el puntaje obtenido
anteriormente.
 3

DESARROLLO DE LA ACTIVIDAD

Nombre: Frutos de la montaña

Objeto del proyecto: Empresa especializada en el procesamiento de alimentos

deshidratados (principalmente frutas y aromáticas) con el fin de satisfacer el mercado
interno colombiano y a mediano plazo ser una empresa exportadora.

Necesidad que satisface: Mediante la puesta en marcha de la empresa se fomentara

la producción de diversas frutas en las zonas en donde actualmente el campo no es
productivo ni rentable, dando la oportunidad a pequeños productores de vender sus
productos a nuestra empresa.

Producto que se venderá: Cajas de máximo 20 sobres de aromática con frutas

deshidratadas de diferentes sabores.

Se anexa archivo en Excel correspondiente para el momento 2.

ANALISIS DE LAS TABLAS

Costo de los materiales

No. 8 COSTOS DE MATERIALES (primer año de operaciones)

CANTIDA
MATERIAL UNIDAD DE MEDIDA D COSTO UNITARIO TOTAL AÑO
A. MATERIALES DIRECTOS
Manzana kilos 150 3.000 450.000
Papaya kilos 150 1.000 150.000
Banano kilos 150 1.500 225.000
Uchuva kilos 150 3.000 450.000
Fresa kilos 150 4.000 600.000
Piña kilos 150 514 77.100
Naranja kilos 150 2.000 300.000
Kiwi kilos 150 1.500 225.000
Mango kilos 150 2.000 300.000
Empaque plastico pedido 12 900.000 10.800.000
Subtotal Materiales
Directos 13.577.100

Los costos de los materiales para el primer año de operaciones, obtiene una totalidad
anual de $=13.577.100 pesos, de acuerdo con la lista precios de frutas de las centrales
mayoristas en la actualidad.
 4

Punto de Equilibrio

N0 17 Datos agrupados para

calcular punto de equilibrio.
COSTO COSTO INGRESO
UNIDADES FIJO COSTO VARIABLE TOTAL TOTAL
$ $
118.93 118.93
0 6.958 0 6.958 $0
$ $ $
118.93 122.05 10.000.
500 6.958 $ 3.122.194 9.152 000
$ $ $
118.93 150.15 100.000
5000 6.958 $ 31.221.944 8.902 .000
$ $ $
118.93 181.38 200.000
10000 6.958 $ 62.443.888 0.845 .000
$ $ $
118.93 306.26 600.000
30000 6.958 $ 187.331.663 8.620 .000
$ $ $
118.93 431.15 1.000.0
50000 6.958 $ 312.219.438 6.395 00.000

No 18 Cálculo del punto de

equilibrio en varias líneas.
ACTIVIDADES A B C
PARTICIPACION 40% 35% 25%
PRECIO DE VENTAS 40.000 35.000 55.000
COSTOS VARIABLES 2.000 1.500 4.000
MARGEN DE CONTRIBUCION 38.000 33.500 51.000
COSTOS FIJOS SON:
$ 118.936.958
Margen de contribución promedio ponderado

(18400*0.4)+(13700*0.35)+(7000*
 5

0.25)=7360+4795+1750=13905
Margen de contribución promedio
ponderado 13.905

Aplicando la formula
Qo = Costos Fijos /Margen de
Contribución
Este valor se relaciona con los
porcentajes de participación de cada
Qo= 1.600.600/2055= $ 8.554 línea

Linea A $ 8.554 0,4 $ 3.421

Linea B $ 8.554 0,35 $ 2.994
Linea C $ 8.554 0,25 $ 2.138
TOTAL $ 8.554

No 19 Comprobación del punto de equilibrio

DESCRIPCION A B C

136.85 117.61
VENTAS 6.622 104.780.851 1.159
6.842.8 8.553.5
COSTOS VARIABLES 31 4.490.608 39
130.01 109.05
MARGEN DE CONTRIBUCION 3.791 100.290.243 7.620
359.248
TOTAL DE VENTAS .632
19.886.
TOTAL DE COSTOS VARIABLES 978
339.361
TOTAL MARGEN DE CONTRIBUCION .654
$
118.936
COSTOS FIJOS .958
$
220.424
UTILIDAD .696

No 20 Determinación del punto de equilibrio en pesos

PRODUCTOS A B C TOTAL
 6

ES

Unidades 3.421 2.994 2.138 8.554

136.85 117.61 359.24
Ingresos 6.622 104.780.851 1.159 8.632
Costo Variable por unidad 2.000 1.500 4.000 7.500
% en pesos 38% 29% 33% 100%

Calculo del volumen del punto de

equilibrio global en pesos
CM% = Contribución marginal
total/Ingresos totales
CM%=
143.650.400/300.350.774+A327= 0,05535714286 47%

X=CF/CM%=16.000.600/0.47 $ 253.057.357

No21 Comprobación del punto de equilibrio en pesos.

TOTALE
ITEMS A B C S
136.85 117.61 359.248
Ingresos 6.622 104.780.851 1.159 .632
6.842.8 8.553.5
Costos variables 31 4.490.608 39
130.01 109.05
Contribución Marginal en Pesos 3.791 100.290.243 7.620

Contribución Marginal en % 95% 96% 93%

359.248
Total en Ingresos .632
19.886.
Total de costos variables 978
339.361
Total de margen de contribución .654
Total de Porcentaje 6%

No 22 Distribución en pesos del punto de equilibrio.

TOTAL
PRODUCTOS A B C ES
Mezcla Conformada 38% 29% 33% 100%
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96.402. 82.846. 253.057

Ingresos 803 73.808.396 158 .357

Hallar el punto de equilibrio es hallar dicho punto de actividad en donde las ventas son
iguales a los costos.

Se denomina así al estado de equilibrio entre ingresos y egresos de una empresa,

sería el umbral donde está próximo a lograrse la rentabilidad. Es el nivel de un negocio
en el cual los ingresos igualan a los egresos y que por lo tanto no arroja ni ganancia ni
pérdida.

Mientras que analizar el punto de equilibrio es analizar dicha información para que en
base a ella podamos tomar decisiones.
Para la determinación del punto de equilibrio debemos en primer lugar conocer los
costos fijos y variables de la empresa; entendiendo por costos variables aquellos que
cambian en proporción directa con los volúmenes de producción y ventas, por ejemplo:
materias primas, mano de obra a destajo, comisiones, etc.

Al obtener el punto de equilibrio en valor, se considera la siguiente formula:

P.E. $= Costos Fijos
____________________
Costos Variables
1- _____________
Ventas Totales

De acuerdo con estas tablas, se puede concluir, que se puede variar el punto de
equilibrio, en lo que son las ventas sobre las unidades e ingresos, de acuerdo en el
medio de ponderado y hallar la determinación, la comprobación y la distribución
necesarias, para obtener los porcentajes y los ingresos correspondientes.

Flujos de operación.

No. 40 FLUJO NETO DE OPERACIÓN SIN FINANCIAMIENTO (Términos constantes)

AÑOS
CONCEPTO 1 2 3 4 5
260.00 277.60 277.60 277.60 277.60
Total ingresos 0.000 2.000 2.000 2.000 2.000
166.30 128.52 128.52 128.52 128.52
Total costos operacionales 5.512 5.181 5.181 5.181 5.181

93.694. 149.07 149.07 149.07 149.07

Utilidad operacional 488 6.819 6.819 6.819 6.819
 8

30.919. 49.195. 49.195. 49.195. 49.195.

Menos impuestos 181 350 350 350 350

62.775. 99.881. 99.881. 99.881. 99.881.

Utilidad Neta 307 469 469 469 469
50.020. 50.020. 50.020. 50.020. 50.020.
Más depreciación 268 268 268 268 268
Más Amortización de Diferidos

112.79 149.90 149.90 149.90 149.90

FLUJO NETO DE OPERACIÓN SIN FINANCIAMIENTO 5.575 1.737 1.737 1.737 1.737

No. 41 FLUJO FINANCIERO NETO DEL PROYECTO SIN FINANCIAMIENTO (Términos constantes)
AÑOS
CONCEPTO 0 1 2 3 4 5
- - - - -
32.711. 618.34 618.34 618.34 618.34 16.458.
Flujo neto de inversión 304 0 0 0 0 840
112.79 149.90 149.90 149.90 149.90
Flujo neto de opéración 5.575 1.737 1.737 1.737 1.737

-
Flujo financiero neto del proyecto sin 32.711. 112.17 149.28 149.28 149.28 166.36
financiamiento 304 7.235 3.397 3.397 3.397 0.577

No. 42 FLUJO NETO DE INVERSIONES CON FINANCIAMIENTO (Términos constantes)

AÑOS
CONCEPTO 0 1 2 3 4 5
-
149.92
Inversión fija 5.000
Intereses durante la implementación _ _
- - - - - -
9.986.3 618.34 618.34 618.34 618.34 12.459.
Capital de trabajo 04 0 0 0 0 664

Valor residual

- - - - - -
159.91 618.34 618.34 618.34 618.34 12.459.
Flujo Neto de Inversión 1.304 0 0 0 0 664
 9

No. 43 FLUJO NETO DE OPERACIONES FINANCIERO CON FINANCIAMIENTO (Términos

constantes)
AÑOS
CONCEPTO 1 2 3 4 5
260.00 277.60 277.60 277.60 277.60
Total ingresos Operacionales 0.000 2.000 2.000 2.000 2.000
166.30 128.52 128.52 128.52 128.52
Menos costos operacionales 5.512 5.181 5.181 5.181 5.181

93.694. 149.07 149.07 149.07 149.07

Utilidad operacional 488 6.819 6.819 6.819 6.819
6.727.1 5.532.3 1.413.9 2.955.8 1.536.3
Menos Gastos Financieros 02 15 67 10 89

86.967. 143.54 147.66 146.12 147.54

Utilidad Gravable 386 4.504 2.852 1.009 0.430
28.699. 47.369. 48.728. 48.219. 48.688.
Menos impuestos 237 686 741 933 342

58.268. 96.174. 98.934. 97.901. 98.852.

Utilidad Neta 148 817 111 076 088
50.020. 50.020. 50.020. 50.020. 50.020.
Más depreciación 268 268 268 268 268
3.550.4 3.550.4 3.550.4 3.550.4 3.550.4
Más Amortización de Diferidos 00 00 00 00 00

111.83 901.39 905.51 903.97 905.39

Flujo Neto de Operación 8.817 5.991 4.339 2.496 1.918

No. 44 FLUJO NETO DE OPERACIONES FINANCIERO CON FINANCIAMIENTO (Términos constantes)

AÑOS
CONCEPTO 0 1 2 3 4 5
- - - - -
159.91 618.34 618.34 618.34 618.34 11.986.
Flujo neto de inversión 1.304 0 0 0 0 304
111.83 901.39 905.51 903.97 905.39
Flujo neto de operación 8.817 5.991 4.339 2.496 1.918

-
Flujo financiero neto del proyecto del proyecto con 21.123. 111.22 900.77 904.89 903.35 917.37
financiamiento 832 0.477 7.651 5.999 4.156 8.221
 10

N0. 45 FLUJO NETO DE INVERSIONES PARA EL

INVERSIONISTA (Términos constantes)
AÑOS
CONCEPTO 0 1 2 3 4 5

-
149.92
Inversion fija 5.000
Interes durante la implementación _
- - - - -
9.986.3 618.34 618.34 618.34 618.34 12.459.
Capital de trabajo 04 0 0 0 0 664

28.977.
Valor residual 962

30.000.
Crédito 000

- - - - -
3.510.4 4.084.9 4.753.4 5.531.3 6.436.4
Amortización Crédito 82 55 37 13 84

- - - - -
129.91 4.128.8 4.703.2 5.371.7 6.149.6 35.001.
Flujo Neto de inversión 1.304 22 95 77 53 142

N0. 46 FLUJO NETO DE OPERACIONES PARA EL

INVERSIONISTA (Términos constantes)
AÑOS
CONCEPTO 1 2 3 4 5
260.00 277.60 277.60 277.60 277.60
Total ingresos 0.000 2.000 2.000 2.000 2.000
166.30 128.52 128.52 128.52 128.52
Menos costos operacionales 5.512 5.181 5.181 5.181 5.181

93.694. 149.07 149.07 149.07 149.07

Utilidad operacional 488 6.819 6.819 6.819 6.819
6.727.1 5.532.3 4.753.4 2.955.8 1.536.3
Menos gastos financieros 02 15 37 10 89

86.967. 143.54 144.32 146.12 147.54

Utilidad Gravable 386 4.504 3.382 1.009 0.430
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28.699. 47.369. 47.626. 48.219. 48.688.

Menos impuestos 237 686 716 933 342

58.268. 96.174. 96.696. 97.901. 98.852.

Utilidad Neta 148 817 666 076 088
50.020. 50.020. 50.020. 50.020. 50.020.
Más Depreciación 268 268 268 268 268
3.550.4 3.550.4 3.550.4 3.550.4 3.550.4
Más Amortización de Diferidos 00 00 00 00 00

111.83 149.74 150.26 151.47 152.42

FLUJO NETO DE OPERACIÓN 8.817 5.486 7.334 1.744 2.757

Se puede demostrar, que la los ingresos, se puede aumentar y estabilizarse desde el

segundo hasta el quinto año, pero en las seis últimas tablas, se puede dar un aumento
considerable en los resultados del flujo de operaciones en el quinto año.

CONCLUSIONES

 De acuerdo a los resultados obtenidos en la Herramienta Financiera, es posible

concluir que la rentabilidad del proyecto es alta, lo que indica que es viable y desde
el punto de vista financiero se debe aceptar.
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 Se especificó el análisis de las tablas corregidas de la herramienta indicadas.

 Se pudo interpretar lo que es el punto de equilibrio para especificar el análisis
corregido.
 13

BIBLIOGRAFÍA

Dávila, L. (2009). Módulo evaluación de proyectos. Bogotá: Universidad Nacional

Abierta y a Distancia UNAD.

Ing. Gilberto Ortiz Varga. (2008). Punto de equilibrio. 2013, de Gerencie.com Sitio
web: http://www.gerencie.com/punto-de-equilibrio.html

REFERENCIAS

http://www.crecenegocios.com/el-punto-de-equilibrio/

http://www.loshornoslp.com.ar/capacitacion/diccionario.htm

http://www.corabastos.com.co/sitio/historicoApp2/reportes/BoletinDescarga.php