Postobon S.A.

, desarrolla un presupuesto de caja para los meses de Enero,

Febrero, Marzo, Abril, Mayo, Junio, Julio, Agosto, Septiembre, Octubre, Noviembre
y Diciembre de 2016. Se pronostican ventas de 50.000.000, $65.000.000,
$70.000.000, $68.000.000, $105.000.000, $87.000.000, $108.000.000,
$110.000.000, $95.000.000, $88.000.000, $79.000.000 y $100.000.000, para mes
del año 2016, respectivamente. Según lo registrado el 45% de las ventas de la
empresa han sido en efectivo, el 30% genero cuentas por cobrar recaudadas
después de un mes, el 15% genero cuentas por cobrar recaudadas después de 2
meses y el 10% restante por cuentas por cobrar se recupera después de 3 meses.
En Febrero la empresa recibirá un dividendo por $35.000.000 de las acciones que
tiene en una subsidiaria.
Postobon S.A, reunió los siguientes datos que se requieren para la elaboración
del programa de desembolsos en efectivo para los meses de enero, febrero,
marzo, abril, Mayo, Junio, Julio, Agosto, Septiembre, Octubre, Noviembre y
Diciembre.
1. Compras: Las compras de la empresa representan el 45% de las ventas.
De ese monto el 40% se pagan en efectivo, el 30% en el mes
inmediatamente posterior a de la compra, el 20% se paga 2 meses después
y el 10% restante se paga 3 meses después de la compra.
2. Arriendo: Se pagará cada mes un arriendo de $3.500.000.
3. Salarios: El costo de los salarios para cada mes es de $13.000.000.
4. Pago de intereses de cesantías: se pagaron por este concepto en el mes
de enero $ 850.000
5. Pago de Cesantías: Se efectúa un pago por cesantías de $1.500.000 en el
mes de febrero
6. Pago de primas: Se pagan $6.500.000 en Junio y $6.500.000 en
Diciembre.
7. Pago de Vacaciones: Se efectúan pagos por el orden de $213.000 en los
meses de Abril, Mayo, Junio, Agosto, Octubre, Diciembre.
8. Pago de seguridad social: pago cada mes por valor de $650.000
9. Pago de liquidación de contratos laborales: efectuados en los meses de
Enero, Febrero, Mayo, Julio, Septiembre, Noviembre, por valor de 645.000.
10. Pagos de impuestos: Deben pagarse en el mes de abril impuesto por
valor de $1.500.000.
 11. Desembolsos en activos fijos: Se adquirirá nueva maquinaria a un costo
de $8.560.000, los cuales se pagan en marzo.
12. Pagos de intereses: Se realizará un pago de intereses de $250.000 en
Mayo.
13. Pagos de dividendos en efectivo: Se pagarán $5.000.000 de dividendos
en efectivo en Diciembre.
14. Pago de préstamos: Se realizará un pago de préstamos cada mes de
$1.500.000.

Saldo inicial de caja: $6.500.000

Gastos operacionales (en efectivo): $4.500.000
Días de rotación de inventarios de materias primas: 22
Días de rotación de inventarios de productos en procesos: 15
Días de rotación de inventarios de productos terminados: 18
Días de rotación de Cuentas por Cobrar: 55
Días de rotación de proveedores: 65

Pepsi, desarrolla un presupuesto de caja para los meses de Enero, Febrero,

Marzo y Abril de 2106. Se pronostican ventas de 650.000, $900.000, $700.000 y
650.000 para enero, febrero, marzo y abril, respectivamente. Según lo registrado
el 60% de las ventas de la empresa han sido en efectivo, el 20% genero cuentas
por cobrar recaudadas después de un mes, el 10% genero cuentas por cobrar
recaudadas después de 2 meses y el 10% restante por cuentas por cobrar se
recupera después de 3 meses. En Febrero la empresa recibirá un dividendo por
$100.000 de las acciones que tiene en una subsidiaria.
Pepsi, reunió los siguientes datos que se requieren para la elaboración del
programa de desembolsos en efectivo para los meses de enero, febrero, marzo y
abril.
1. Compras: Las compras de la empresa representan el 35% de las ventas.
De ese monto el 40% se pagan en efectivo, el 30% en el mes
inmediatamente posterior a de la compra, el 20% se paga 2 meses después
y el 10% restante se paga 3 meses después de la compra.
2. Arriendo: Se pagará cada mes un arriendo de $9.000.
3. Salarios: El costo de los salarios para cada mes es de $4.000.
4. Pago de intereses de cesantías: se pagaron por este concepto en el mes
de enero $ 2.000
5. Pago de Cesantías: Se efectúa un pago por cesantías de $26.000
6. Pagos de impuestos: Deben pagarse en el mes de abril impuesto por
valor de 13.000, en el mes de abril.
7. Pagos de intereses: Se realizará un pago de intereses de $10.000 en
marzo.
8. Pagos de dividendos en efectivo: Se pagarán $10.000 de dividendos en
efectivo en abril.
9. Pago de préstamos: Se realizará un pago de préstamos de $5.000 en
marzo.
10. Depreciación: por valor de $15.000 correspondiente al mes de febrero.
Días de rotación de inventarios de materias primas: 19
Días de rotación de inventarios de productos en procesos: 10
Días de rotación de inventarios de productos terminados: 11
Días de rotación de Cuentas por Cobrar: 55
Días de rotación de proveedores: 75
Gastos operacionales (en efectivo): $189.000