Modulo I

Formulación y Evaluación de Proyectos I

CONCEPTOS GENERALES

Definición de proyecto:

Existen varias definiciones de lo que se entiende por “Proyecto de Inversión” en

esta exposición se presentan tres de ellas, que recogen los aspectos más
importantes del referido concepto.

Instituto Latinoamericano de Planificación Económica y Social (ILPES) en su “Guía

para la Presentación de Proyectos”

“Es el plan prospectivo de una unidad de acción capaz de materializar algún

aspecto del desarrollo económico o social. Esto implica desde el punto de vista
económico, proponer la producción de algún bien o la prestación de algún servicio,
con el empleo de ciertas técnicas y con miras a obtener un determinado resultado
o ventaja económica o social.”

Cortaza M. Alfonso año 1993,

-“Conjunto de antecedentes que permiten juzgarlas ventajas y desventajas que

presenta la asignación de recursos a un centro o unidad productora donde serán
transformados en bienes y servicio”

Baca Urbina, Gabriel (2006):

Es la búsqueda de una solución inteligente al planteamiento de un problema

tendiente a resolver, entre muchas una necesidad humana”

De la lectura de estos concepto se puede concluir que existen en ellos según la

concepción de cada autor algunos elementos de coincidencia entre ellos la
utilización de la asignación de recurso con la finalidad de obtener un bien que
permita satisfacer necesidades entre ellas las del ser humano

Importancia de un proyecto

La importancia de un proyecto se considera asociada a la idea de que produce

efectos laterales o secundarios considerables,

Además de ello los proyectos:

-Facilitan a las empresas el análisis de las posibilidades y beneficios que se

obtendrán al ampliar las instalaciones existentes, modificar los procesos utilizados,
fabricar productos, prestar nuevos servicios, montar nuevas plantas, abrir
sucursales, etc.-

Posibilita la identificación, análisis y selección de alternativas de solución

adecuadas a necesidades o problemas específicos.-

Aporta a la toma de decisiones, al recomendar la solución técnica más adecuada

e indicar los resultados que se esperan obtener con su implementación

Características de un proyecto

Las principales características de un proyecto son las siguientes:

Tiene un comienzo y un fin claramente identificable.

Tiene un objetivo u objetivos específicos.

Hay una interdependencia en las tareas que lo constituyen.

Implica tiempo, recursos, costes y también puede considerarse la calidad.

Objetivos de un proyecto
Los objetivos de un proyecto de desarrollo determinan el impacto que se pretende
producir, esto es, la magnitud de la modificación que el proyecto pretende producir
en el problema. Para plantear los objetivos se debe tener en cuenta el diagnóstico
y el árbol de problemas.

Metas

Las metas son estimaciones respecto al impacto esperado o producido por las
alternativas de solución desarrolladas a través del proyecto. Las metas se definen
en términos de cantidad, calidad y tiempo, utilizando como base los indicadores
seleccionados para medir cada objetivo. Las metas deben de ser claras precisas y
realistas.

Carácter de un proyecto: Se refiere a si el proyecto es considerado

predominantemente económico o social. Sera un proyecto economico si la
decisión final sobre su realización se hace en base a una demanda efectiva capaz
de pagar el precio del bien o servicio que el proyecto produzca. Sera de carácter
social si este precio o una parte de él serán pagados por la comunidad, a
través de impuestos entre otros.

Categoría de un proyecto: Es su pertenencia según a un sector de la actividad

económica y social: Producción de Bienes (agrícolas, pecuarios, forestales, pesqueros,
mineros, industriales), Infraestructura Económica (energía, transporte, comunicaciones),
Social (salud, educación, vivienda, saneamiento ambiental), Prestación de Servicios
( personales, materiales, técnicos, institucionales).

Tipología de los proyectos de inversión

Desde el punto de vista del campo de estudio:

* Proyectos totalmente nuevos

* Proyectos de expansión

* Proyectos de selección y reemplazo de tecnología

Desde el punto de vista del inversor:

* Proyectos privados

* Proyectos sociales

Tipos de proyectos desde el punto de vista de económico.

La clasificación más común de los proyectos de producción de bienes y de

prestación de servicios corresponde a la división de la economía en sectores de
producción . Este enfoque permite clasificar los proyectos en:

Proyectos agropecuarios:

Estos proyectos abarcan todo el área de la producción animal y vegetal, así se

tienen proyectos agrícolas ya sea para cultivos de larga vida como el café, y
proyectos de ciclo corto como el algodón. mientras que los proyectos de origen
animal se refieren a la producción de leche, granjas avícolas, etc.

Proyectos industriales:

Estos proyectos están constituidos por la manufactura, una combinación entre

hombre y máquina, y se caracterizan porque compran o adquieren la materia
prima en el mercado nacional o internacional, haciendo uso de máquinas y equipo
para lograr la transformación.

Proyectos agro-industriales.

Se entiende por agroindustria y más propiamente industria agropecuaria a “aquella

actividad productiva que añade los primeros procesos industriales a productos de
origen agropecuario”.

Proyecto de infraestructura económica.

Están constituidos por aquellos que dan a la actividad económica ciertos bienes o
servicios como: energía eléctrica, transporte y comunicaciones, construcción,
ferrocarriles, puertos y navegación, centrales eléctricas, sistema de
telecomunicaciones y de información.
Proyectos de infraestructura social.

El objetivo es atender las necesidades básicas de la población como: salud,

educación, abastecimiento de agua, viviendas y líquidos residuales, sistemas de
recolección y disposición de residuos sólidos (relleno sanitario e incineración) y
ordenamiento espacial urbano y rural.

Proyectos de servicio.

Son aquellos que prestan servicios de carácter personal, material o técnico, tanto
a nivel profesional o a través de instituciones. incluye consultorías, investigaciones
técnicas, comercialización de productos y servicios sociales que no estén incluidos
en la infraestructura social.

Etapas de un proyecto

Pre inversión, Inversión y operación

Pre inversión

En esta etapa se realizan los estudios necesarios para tomar la decisión de

realizar o no el proyecto. Básicamente son tres actividades: Identificación,
selección, formulación y evaluación de la o las alternativas de solución y
evaluación ex – ante (antes del proceso de inversión) La identificación consiste en
analizar las causas y condiciones que justifican una inversión para solucionar un
determinado problema. La selección es la identificación de las diferentes
alternativas de solución. La formulación o preparación de alternativas consiste en
identificar los aspectos técnicos, institucionales, financieros, legales, mercados y
ambientales para diseñar el proyecto,

Pre factibilidad: Evaluación más profunda de las alternativas identificadas y se

determina la bondad de ellas.

Factibilidad:
Perfeccionar la alternativa recomendada en la pre factibilidad mediante el uso de
la información primaria y la realización de todos estudios necesarios
(organizacional, técnicos, institucionales, financieros, legales, mercados,
ambientales, etc.)

Inversión También es llamada de ejecución, se realizan todas las inversiones

necesarias para la puesta en marcha del proyecto. Esta etapa se inicia una vez se
toma la decisión de realizar el proyecto y culmina cuando se empieza la
generación de beneficios (algunos proyectos no esta definido estas etapas). En
esta etapa se realiza el seguimiento físico-financiero de los proyectos, se busca
garantizar la correcta utilización de los recursos de inversión asignados en el
presupuesto.

Operación

En esta etapa se generan los beneficios para los cuales el proyecto fue diseñado.
Es importante proveer los fondos necesarios para la adecuada operación del
proyecto, ya que sin ellos el proyecto no dará los beneficios esperados. Para una
correcta operación del proyecto, se recomienda realizar el seguimiento y
evaluación de resultados al proyecto, para suministrar información sobre la
eficacia y efectividad de cada uno de los proyectos en el cumplimiento de los
objetivos trazados en su diseño.

Relación entre Desarrollo Social, Desarrollo Económico y Proyectos de

Inversión

Las relaciones entre los planes de desarrollo y los proyectos dejan bien en claro
que no basta contar con un paquete de proyectos para que estén dadas las
condiciones que permitan materializar las aspiraciones de desarrollo económico y
social de una comunidad nacional. La experiencia es bastante concluyenter : tener
un plan no exime de la necesidad de un conjunto muy amplio y diversificado de
proyectos para que pueda concretarse; pero un paquete de proyectos, por mas
extenso que sea, no constituye un plan capaz de desarrollo. Estas relaciones se
establecen evidentemente a través de los resultados del proyecto, es decir, de sus
productos y de sus efectos sobre la economía. El primer resultado es el
establecimiento o construcción de un bien de capital que pasa a incrementar la
capacidad instalada del aparato productivo existente. Otro resultado del proyecto
son los efectos del mismo en cuanto altere las relaciones, condiciones y
situaciones físicas , económicas y sociales en su área de influencia

Componentes de un proyecto de inversión.

- Introducción

Resumen del Proyecto, Objetivos y Justificación ,.

Estudio de Mercado,.

Tamaño y Localización.. ..

Ingeniería del Proyecto. Proceso productivo.. Balance de materiales.

Organización. Aspectos generales. . Estructura organizativa.

Presupuesto de Gastos e Ingresos. Situación financiera.

Análisis Financiero

Análisis de sensibilidad

Conclusiones y recomendaciones

BIBLIOGRAFÍA BÁSICA

Baca Urbina, Gabriel (2006). Evaluación de Proyectos. McGraw Hill.

Castro Raúl y Karen Mokate (2003). Evaluación Económica y Social de Proyectos

de Inversión. UNIANDES. ALFAOMEGA.

Cortáza Martínez, Alfonso (1993). Introducción al Análisis de Proyectos de

Inversión. Trillas.

Sitios Web: Instituto Latinoamericano y del Caribe de Planificación Económica y

Social (ILPES). Evaluación Social