ASESÓRATE PARA

TU PENSIÓN
 CONOCE MÁS SOBRE TU AFILIACIÓN A PENSIÓN OBLIGATORIA

Definición de Pensión
La Ley 100 de 1993 regula el Sistema de Seguridad Social Integral en Colombia. En este marco, el Sistema General de Pensiones tiene por
objeto garantizar a la población, el amparo contra las contingencias derivadas de la Vejez, la Invalidez y la Muerte, mediante el
reconocimiento de las pensiones y prestaciones que se determinan en dicha Ley. De este sistema hacemos parte los Fondos de Pensiones
Privados como Colfondos, los cuales administran el Régimen de Ahorro Individual con Solidaridad (RAIS), y Colpensiones, quien administra
el Régimen de Prima Media con Prestación Definida (RPM).

Una Pensión es un ingreso mensual que empezarás a recibir una vez cumplas los requisitos estipulados en cada uno de ellos. Ese ingreso
usualmente se compone de 13 pagos anuales y no puede ser inferior a un salario mínimo.

Pensión de Vejez
Es el beneficio que construyes a lo largo de tu vida laboral mediante el aporte, y que típicamente se materializa al momento en el cual
cumplas los requisitos de edad y semanas cotizadas en Colpensiones o de capital suficiente en tu cuenta pensional si estas afiliado a un
fondo de pensiones como lo es Colfondos.
Pensión de Invalidez
Es el beneficio al que tienes derecho si por un accidente o
enfermedad de origen común, pierdes la capacidad de
continuar trabajando en un porcentaje igual o superior al 50%.
Recuerda: cuando hablamos de regímenes, nos referimos a:
Conoce los requisitos, monto y revisión de esta Pensión.
Ver Anexo 1 AFPs: Régimen privado (RAIS: Régimen de Ahorro Individual
con Solidaridad)*
Colpensiones: Régimen Público (RPM: Régimen de prima Media)
Pensión de Sobrevivencia
Es el beneficio al que tienen derecho tus beneficiarios
cuando falleces y siempre que el afiliado haya dejado Están excluidos del Régimen de Ahorro
causado su derecho en los términos que establece la ley. Individual con Solidaridad:
Conoce quiénes son los beneficiarios de esta Pensión. Los pensionados por invalidez por el Instituto de Seguros Sociales
Ver Anexo 2 o por cualquier fondo, caja o entidad del sector público.
Las personas que al entrar en vigencia el sistema tuvieren
cincuenta y cinco (55) años o más de edad, si son hombres, o
La anterior es una descripción sencilla. A continuación te
cincuenta (50) años o más de edad, si son mujeres, salvo que
explicaremos los requisitos puntuales de cada uno de los
decidan cotizar por lo menos quinientas (500) semanas en el
caminos, cómo se calcula la mesada en cada uno de los
nuevo régimen, caso en el cual será obligatorio para el
regímenes y qué pasa en el caso en que no logres cumplir los
empleador efectuar los aportes correspondientes.
requisitos. También resaltaremos las cosas en las que nos
parecemos y en las que nos diferenciamos ambos regímenes. *Personas que no pueden afiliarse a este régimen:
Aspectos comunes de ambos regímenes
Las condiciones para recibir una Pensión por Invalidez o Sobrevivencia son las mismas:

Pensión de INVALIDEZ Pensión de SOBREVIVENCIA

Deberás hacer un proceso de calificación que certifique que perdiste Tus beneficiarios definidos en el Artículo 47 de la Ley 100 de
por lo menos el 50% de tu capacidad laboral, para lo cual debes 1993, recibirán el beneficio pensional si cotizaste por lo
haber cotizado por lo menos 50 semanas durante los últimos 3 años menos 50 semanas durante los últimos 3 años anteriores a la
anteriores al momento en que se estructura mediante dictámen. fecha de fallecimiento.

Cálculo de la mesada
Se tiene en cuenta principalmente dos elementos:

a. El promedio histórico del salario sobre el cual cotizaste. b. Un porcentaje entre el 45% y el 75%, que dependerá del
Ese promedio es corregido por inflación y tiene en número total de semanas cotizadas. A más semanas
cuenta los últimos 10 años que cotizaste. A mayor cotizadas, mayor mesada pensional.
salario cotizado, mayor mesada pensional.
Aspectos diferenciales entre ambos regímenes
Primer aspecto: La Pensión de Vejez

Es la Pensión que se obtiene al momento de llegar tu edad de En el caso de la Pensión de Vejez, cada régimen exige condiciones
jubilación o cumplir los requisitos de Pensión. Este tipo de diferentes. Veamos: Requisitos para obtener la Pensión en el
Pensión es diferente en cada régimen y la veremos más adelante. Régimen Privado (AFPs como COLFONDOS).

Hay dos formas para pensionarse:

Por capital Por semanas
En las AFPs podrás pensionarte a cualquier edad, siempre y ¿Qué pasa si al final de mi vida laboral no tengo un ahorro pensional
cuando tengas un ahorro pensional suficiente para pagar una suficiente, a pesar de haber sido disciplinado en mi cotización? Si al
mesada pensional superior al 110% de un salario mínimo. Ese cumplimiento de la edad de Pensión (62 años hombres y 57 años
ahorro pensional estará compuesto de la suma del valor que mujeres) lograste cotizar por lo menos 1150 semanas (un poco menos
tienes ahorrado en tu cuenta de ahorro individual y el valor de 23 años), tendrás derecho a tu Pensión de Vejez*. Dicha mesada
del bono pensional, si tienes derecho a este último. pensional será pagada por tu ahorro pensional, y cuando este se
acabe, será pagada por el Fondo de Garantía de Pensión Mínima, que
es una bolsa común a la que aportan todos los afiliados a las AFPs.
* Revisa de forma constante tu historia laboral y tu extracto de Pensión Obligatoria, verificando que todas las semanas que has cotizado se encuentren
debidamente reportadas. Para más información ingresa aquí
Requisitos para obtener la Pensión de Vejez en el
Régimen Público (Colpensiones)
En Colpensiones deberás cotizar por lo menos 1300 semanas (25 años) y haber cumplido la edad de Pensión (62 años hombres y
57 mujeres).

Es importante recalcar que tanto en las AFPs como en Colpensiones, si a la edad de Pensión no has cumplido con los requisitos de
ahorro pensional o semanas cotizadas, puedes escoger seguir cotizando para cumplirlos.

1. Ahorrando lo suficiente y pensionarte incluso anticipadamente o En Colpensiones puedes pensionarte solo de una forma:
2. Habiendo cotizado por lo menos 1150 semanas y tener la edad de 1. Habiendo cotizado por lo menos 1300 semanas y haber
Pensión (62 años hombres, 57 mujeres). cumplido la edad de Pensión (62 años hombres, 57 mujeres).

Mecanismo de Cálculo de la PENSIÓN EN RPM Y RAIS

En las AFP, tu mesada pensional dependerá directamente del valor de tu ahorro pensional: a mayor ahorro, mayor será tu mesada.
Si no te pensionaste por haber acumulado un ahorro pensional suficiente, sino por haber cumplido el requisito de las 1150 semanas,
tu mesada pensional será de un salario mínimo.
En Colpensiones, el cálculo de la mesada pensional tiene en cuenta dos elementos:
a. El promedio histórico del salario sobre el cual cotizaste. Ese promedio
es corregido por inflación y tiene en cuenta los últimos 10 años que
cotizaste. A mayor salario cotizado, mayor mesada pensional.
¿Qué pasa entonces si no cumplo los
requisitos para la Pensión de Vejez?
Si al cumplir la edad de Pensión tu ahorro pensional es inferior al
requerido, o has cotizado menos de 1150 semanas para obtener una
Pensión de Vejez en una AFP, o menos de las 1300 semanas necesarias
para obtener una Pensión de Vejez en Colpensiones, puedes optar por
seguir cotizando o exigir la devolución de tu dinero: en las AFPs eso se
llama Devolución de Saldos, mientras que en Colpensiones recibe el
nombre de Indemnización Sustitutiva. Para no complicarnos,
¡llamémoslas DEVOLUCIONES!
b. Un porcentaje entre el 65% y el 80% que dependerá del
número total de semanas cotizadas. A más semanas
cotizadas, mayor mesada pensional.
Y ¿el monto de la devolución
es el mismo en ambos casos?
En las AFPs como Colfondos recibirás el monto total de tu
cuenta de ahorro individual, que incluye tanto tus aportes
como los rendimientos acumulados a través del tiempo.
En Colpensiones recibirás tus aportes con el ajuste de
inflación únicamente. El monto de la devolución en las
AFPs es, típicamente, sustancialmente mayor.
Segundo aspecto: Las modalidades de Pensión
En Colpensiones solo existe una modalidad de Pensión, que es la mesada pensional que se obtiene una vez la persona cumple los requisitos
de semanas y edad.

En las AFPs como COLFONDOS, la Ley 100 de 1993 creó la posibilidad de que los futuros pensionados de este régimen pudieran escoger
mecanismos diferentes de Pensión, que básicamente son el Retiro Programado y la Renta Vitalicia.

En el Retiro Programado, la mesada pensional es pagada En la Renta Vitalicia, la totalidad del ahorro pensional es
con cargo a la cuenta de ahorro individual del pensionado trasladado a una aseguradora a modo de una prima única y
y quien hace el pago es directamente la AFP. en contraprestación, la aseguradora se compromete a realizar
los pagos mensuales y los incrementos anuales de mesada.

Una vez fallecen el causante y los beneficiarios con derecho, en el Retiro Programado, el dinero restante en la cuenta de ahorro individual
hace parte de la masa sucesoral y es heredable. Por el otro lado, una vez contratada la Renta Vitalicia, no existe una cuenta individual de
propiedad del afiliado y por lo tanto no hay dinero restante que pueda hacer parte de la misma.

Conoce las condiciones de las diferentes modalidades de Pensión.

Ver Anexo 3
Tercer aspecto: Multifondos* de Pensión Obligatoria

Únicamente en el Régimen Privado que administran las AFPs como COLFONDOS, los afiliados tienen la posibilidad de elegir cómo quieren
que la AFP administre sus recursos pensionales, de acuerdo con sus objetivos y condiciones personales. Para esto, la ley creó el sistema de
MULTIFONDOS, a través del cual los afiliados pueden elegir tres tipos de fondos:

Conservador, Moderado o Mayor Riesgo, de forma tal que de acuerdo con su edad, perfil de riesgo y objetivos, elijan el fondo que mejor se
adapte a sus condiciones particulares.
*Ley 1328 de 2019

Ver video Ver la composición de cada Multifondo

Conoce más sobre el Sistema de Amplía la información de

Atención al Consumidor Financiero. los Multifondos.
Haz clic aquí Ver Anexo 4
Información importante que debes conocer
Otras alternativas de Pensión y de ahorro:

Pensión Familiar
Puedes optar por la Pensión Familiar si la suma de tus aportes o
semanas cotizadas y los de tu cónyuge o compañero(a)
permanente son suficientes para solicitar el reconocimiento de la
Pensión de Vejez.
La Pensión Familiar acepta los aportes que realizan parejas
casadas, en unión libre o marital de hecho y quienes no cuentan
de forma individual, con las semanas suficientes o el capital
necesario para obtener una Pensión.

Según la ley, es posible obtener la Pensión Familiar al sumar el capital o las semanas que coticen cada uno de los cónyuges o compañeros
permanentes. A este beneficio pueden acceder, sin importar si cotizaron en el Régimen de Prima Media (Colpensiones) o en el Ahorro
Individual con Solidaridad (Fondos de Pensiones como COLFONDOS).

Amplía la información sobre la Pensión Familiar.

Ver Anexo 5
BEPS
Los Beneficios Económicos Periódicos (BEPS) hacen parte de un programa que creó el Gobierno en 2005 y que administra Colpensiones con
el objetivo de brindar un mecanismo alternativo de seguridad para la vejez de aquellos colombianos que llegaron a la edad requerida para
pensionarse, pero que, aunque hicieron sus aportes en el Régimen Público o Privado, no reunieron el capital necesario solicitado para tal
fin. Podrás acceder a un BEP cuando tus ingresos no te permitan aportar a la Pensión Obligatoria. Por ejemplo, si tienes un contrato laboral
y por alguna razón dejas de trabajar y tienes ahora un ingreso mensual inferior al salario mínimo.

¿Cuáles son las condiciones necesarias para obtener un BEP?

Si eres mujer debes tener 57 años de edad o más y si eres Ser una persona con ingresos inferiores a 1 SMMLV (Salario
hombre debes tener 62 años de edad o más. Mínimo Mensual Legal Vigente) que hizo su ahorro en los BEPS.

No haber logrado ahorrar el monto mínimo necesario para Ser parte del grupo de personas al cual está
obtener una Pensión en el Sistema General de Pensiones, en dirigido este programa.
este caso en Colfondos.

Amplía la información sobre BEPS.

Ver Anexo 6
Siguiente
Traslados entre Regímenes
Cuando los afiliados se encuentra dentro del Régimen Privado (RAIS) pueden elegir cambiar de compañía administradora de pensiones una
vez cada seis meses. Sin embargo, cuando los afiliados deseen trasladarse entre regímenes (de Colpensiones hacia las AFPs o de forma
inversa), podrán hacerlo teniendo en cuenta las siguientes restricciones:

El traslado entre regímenes puede darse una vez cada Los afiliados no podrán trasladarse entre regímenes
cinco años cuando les falten 10 años o menos para alcanzar la edad de
Pensión definida por ley (62 años hombres, 57 mujeres)

Es preciso señalar que estos requisitos no aplican cuando las personas son beneficiarias del régimen de transición (personas que al 1 de
abril de 1994 tenían 35 años o más si es mujer, o 40 años o más si es hombre, o al 1 de abril de 1994 tenían 15 años o más de servicios
cotizados), quienes pueden regresar en cualquier momento al Régimen de Prima Media.

Para trasladarse entre regímenes, es necesario que el afiliado primero surta un proceso de información sobre su situación y proyección
pensional en cada régimen. A este proceso se le conoce como Doble Asesoría.

Ver video
Retractos
Una vez los afiliados se trasladen de un régimen al otro, pueden retractarse.

Se entenderá permitido el retracto del afiliado en todos los casos de selección con el objeto de proteger la libertad de escogencia dentro
del Sistema General de Pensiones, de una administradora de cualquiera de los regímenes o de un plan o fondo de pensiones, dentro de los
cinco (5) días hábiles siguientes a la fecha en la cual aquel haya manifestado por escrito la correspondiente selección.

La solicitud de retracto podrá ser radicada en Colfondos a través de un requerimiento, el cual puedes
radicar en cualquiera de nuestros canales autorizados: Contact Center, Página web, Oficinas Corporativas.
Historia Laboral y Extractos
La Historia Laboral son todos aquellos documentos que sirven de Te recomendamos consultar de manera periódica tu Historia
soporte en una relación laboral, reglamentaria o contractual. Laboral, evitando así que existan inconsistencias en los tiempos
Ahora bien, la Historia Laboral, puede contener documentos que de cotización, fechas de ingreso o de retiro y valor de la
permiten a un afiliado conocer el tiempo y el valor sobre el cual cotización reportada por el empleador.
efectuó las cotizaciones y que posteriormente le servirá como
soporte para cumplir los requisitos de su Pensión.

Los documentos que hacen parte de la Historia Laboral deben ser preservados por el empleador por un tiempo de 10 años según lo
establece el Artículo 28 de la Ley 962 de 2005, incluso este término puede ser mayor dado que la Pensión de un empleado no prescribe y
el Decreto 036 de 2008, Artículo 1, Literal b, faculta a la Unidad Administrativa Especial de Gestión Pensional y Contribuciones Parafiscales
de la Protección Social UGPP para que en cualquier momento pueda solicitar información laboral a los empleadores.

Tu Extracto de Pensión Obligatoria se enviará de manera trimestral, sin embargo, puedes consultar su información en el momento que lo
desees a través de nuestra página web, ingresando con tu usuario y clave a la Zona Transaccional. En tu extracto electrónico recibirás
también tu historia laboral.

Haz clic aquí para conocer al extracto

¿Cómo se distribuyen tus
aportes a Pensión Obligatoria?
El aporte que se realiza a pensión corresponde al 16% de tu Ingreso Base de Cotización (IBC), donde; 3% cubre gastos de administración,
prima de seguros de invalidez y sobrevivencia. El porcentaje restante, en el Régimen de ahorro individual, se aplica así:

1.5% se destina al Fondo de 11.5% se destina a tu Cuenta

Garantía de Pensión Mínima. de Ahorro Individual (CAI).

Para el RPM la distribución es: Fondo Común de Reparto 13% Comisión y Seguro 3%

Comisiones:
Te invitamos a conocer las comisiones y tarifas que aplican para tu Pensión Obligatoria en Colfondos.
Las entidades que administran fondos de pensiones obligatorias pueden determinar libremente el componente de comisión de
administración de aportes obligatorios. Esta comisión se calcula sobre el ingreso base de cotización, al igual que la periodicidad de su
cobro dentro del año calendario. Asimismo, la tasa que se cobre a los afiliados por conceptos de seguros previsionales para pensión de
invalidez y pensión de sobrevivientes y comisión de administración de aportes obligatorios, no puede exceder del 3% de la base de
cotización, esta comisión se mantiene por un término no inferior a 1 año, con excepción de aquellos casos en los cuales la entidad reduzca
el valor de la comisión. El término antes señalado debe establecerse en relación con todos los afiliados al fondo y no en forma individual,
independientemente de la fecha de vinculación de cada afiliado.
 Fondo de Pensiones Obligatorias distribución de la cotización

Fondo Comisión de administración Seguros Fondo de Garantía Porcentaje abonado en Total

por Aportes Obligatorios previsionales de Pensión Mínima la Cuenta Individual cotización (*)
Colfondos 0.885% 2.115% 1.50% 11.50% 16.00%

Porcentajes aplicados sobre el ingreso base de cotización (IBC).

(*) (1) Los afiliados con ingreso mensual igual o superior a (4) salarios mínimos mensuales legales vigentes (smlmv), aportarán un 1% adicional sobre el IBC, destinado al fondo de
solidaridad pensional. Afiliados con ingreso igual o superior a 16 (smlmv), harán un aporte adicional sobre el IBC, así: de 16 a 17 smlmv de un 0.2%, de 17 a 18 smlmv de un 0.4%, de
18 a 19 smlmv, de un 0.6%, de 19 a 20 smlmv, de un 0.8% y superiores a 20 smlmv de 1% destinado exclusivamente a la subcuenta de subsistencia, del Fondo de solidaridad Pensional.

Otras comisiones autorizadas en los reglamentos de los tipos de Fondos de Pensiones Obligatorias al 20 de junio de 2018
Por administración Por traslado de afiliados entre
Por administración de de Aportes Por administración de Pensión
recursos de afiliados cesantes administradoras o al Régimen por retiro programado
Voluntarios de Prima Media
% Cobrado los % Cobrado sobre los
rendimientos abonados Sin % Anual cobrado % Cobrado sobre el Sin rendimientos abonados en Sin
Fondo en el mes en cada tipo exceder sobre saldo en cada último ingreso base exceder el mes en el fondo especial exceder
de fondo de tipo de fondo de cotización de de retiro proframado de

Colfondos 4.50% 0.443% del 1.30% al 4.00% 1.00% 1.00%

último IBC

*Informes según la Carta Circular número 54 de 2019 de La Superintendencia Financiera de Colombia.

Sistema de Atención al Consumidor Financiero SAC.
La Ley 1328 de 2009, consagra el Régimen de Protección a los Consumidores Financieros, el cual se fundamenta en los pilares: a) Protección y
Controles para el Suministro de información al Consumidor financiero, b) Mecanismos de atención y Protección del consumidor financiero y c)
Defensoría del Consumidor Financiero. Además, contempla la obligación de las entidades vigiladas por la Superintendencia Financiera de Colombia
de implementar un “Sistema de Atención al Consumidor Financiero - SAC", que propenda por consolidar un ambiente de atención, protección y
respeto de los consumidores financieros.

Colfondos S.A. en su Portal Web te brinda todos los canales a través de los cuales puedes registrar una queja, solicitar información y ponerte en
contacto con nosotros. Haz clic aquí

Marco general sobre el cálculo de pensiones del SGP

En el Régimen de Ahorro Individual:
En el Régimen de Ahorro Individual con Solidaridad, o Régimen
Privado, las pensiones son calculadas con base en el capital que
haya acumulado el afiliado en su Cuenta de Ahorro Individual
más los rendimientos que dichos ahorros hayan generado.
Para dicho cálculo se recurre al criterio de esperanza de vida que utilizan las
aseguradoras para realizar el cálculo de la Pensión. Estas tablas de mortandad
son definidas por la Superintendencia Financiera y son de obligatorio
cumplimiento para el cálculo de la Pensión en un Fondo Privado. Otro aspecto
que se toma en cuenta para calcular la Pensión en un Fondo Privado son las
características de los beneficiarios del afiliado y su expectativa de vida:
 Cónyuge o compañero(a) permanente. Hijos menores de edad.

Hijos entre 18 y 25 años que estudien. Hijos en condición de discapacidad.

El objetivo es que la cantidad de capital acumulado en la Cuenta de Ahorro Individual del afiliado deberá alcanzar para pagar su Pensión de Vejez
por el tiempo de vida estimado que el fondo calcule, además de la esperanza de vida de sus beneficiarios.

En el Régimen de Prima Media:

El Artículo 10 de la Ley 797 de 2003, el cual modifica el Artículo 34 de la
Ley 100 de 1993, establece los montos de la Pensión de Vejez, para lo cual
se debe establecer el Ingreso Base de Liquidación (IBL), que no es otra
cosa que el promedio de los salarios o rentas sobre los cuales ha cotizado
el afiliado durante los 10 años anteriores al reconocimiento de la Pensión,
debidamente actualizados anualmente con base en la variación del Índice
de Precios al Consumidor (IPC) reportado por el DANE.
No obstante, si el Ingreso Base de Liquidación (IBL) obtenido en la
forma ya dicha, resulta inferior al Ingreso Base de Liquidación (IBL)
ajustado por inflación calculado sobre los ingresos de toda la vida
laboral del trabajador, el afiliado podrá solicitar que se le considere
este último Ingreso Base de Liquidación (IBL), siempre y cuando haya
cotizado mínimo 1250 semanas.

El cálculo que se efectúa no es el promedio de los últimos 10 años entendidos en sentido cronológico continuo, sino de los últimos diez años
cotizados, vale decir lo mismo de los últimos 120 meses cotizados, los cuales en tiempo real pudieron haber sido cotizados en más de 10 años por
haberse presentado interrupciones en la continuidad de la cotización.

Te invitamos a conocer los principios, deberes y derechos del consumidor financiero, visitando nuestra página web.
Haz clic aquí
ANEXOS
 Anexo No. 1. Pensión de Invalidez
Requisitos para solicitar este tipo de pensión:
Certificar tu invalidez en donde conste haber perdido Haber cotizado 50 semanas durante los últimos
el 50% o más de la capacidad laboral a causa de una tres (3) años al hecho que causó tu invalidez.
enfermedad o por un accidente no profesional.

Adicionalmente:
Si eres Afiliado menor de 20 años, debes haber cotizado a Pensión Obligatoria durante el año anterior, mínimo, por 26 semanas.
Si has cotizado el 75% de semanas para acceder a Pensión de Vejez, debes haber cotizado, como mínimo, durante 25 semanas en los
últimos 3 años

El monto mensual de la Pensión de Invalidez depende del Ingreso Base de Liquidación (IBL), según las semanas cotizadas acreditadas. Y no
podrá ser superior al 75% del IBL ni inferior al salario mínimo legal mensual vigente.

Monto de la Pensión:
Para obtener el monto de la pensión se debe tener en cuenta:

El Ingreso Base de Liquidación (IBL), inicia con el 45% por las primeras 500 semanas e incrementará el 1,5% por cada 50
semanas adicionales a las primeras 500, hasta el límite máximo del 75%.
 Si la disminución en tu capacidad laboral es igual o superior al 66%, el Ingreso Base de
Liquidación (IBL) inicia con el 54%, por las primeras 800 semanas, más el 2% de dicho ingreso
por cada 50 semanas adicionales a las primeras 800.

Adicionalmente: El porcentaje máximo de IBL es 75%. No puede ser inferior al salario mínimo.

Revisión de la Pensión:
De acuerdo con el artículo 44 de la Ley 100 del 93: “por solicitud “El pensionado tendrá un plazo de tres (3) meses contados a partir
de la entidad de previsión o seguridad social correspondiente de la fecha de dicha solicitud, para someterse a la respectiva
cada tres (3) años, con el fin de ratificar, modificar o dejar sin revisión del estado de invalidez. Salvo casos de fuerza mayor, si el
efectos el dictamen que sirvió de base para la liquidación de la pensionado no se presenta o impide dicha revisión dentro de dicho
pensión que disfruta su beneficiario y proceder a la extinción, plazo, se suspenderá el pago de la pensión. Transcurridos doce (12)
disminución o aumento de la misma, si a ello hubiera lugar” meses contados desde la misma fecha sin que el pensionado se
presente o permita el examen, la respectiva pensión prescribirá.”
“Para readquirir el derecho en forma posterior, el afiliado que alegue permanecer inválido deberá someterse a un nuevo dictamen. Los
gastos de este nuevo dictamen serán pagados por el afiliado.”
¿Quieres conocer más?
Ingresa a nuestra página web
 Anexo No. 2.La Pensión de Sobrevivencia:
Beneficiarios de la Pensión de Sobrevivencia:
Hay dos tipos de beneficiarios de la Pensión de Sobrevivientes o Sobrevivencia:

Vitalicios:
Cónyuge o compañero permanente: esta persona podrá obtener la Pensión de Carácter Vitalicio cuando, al momento del fallecimiento
del Afiliado o pensionado, demuestra que es mayor de 30 años de edad. Si es menor de 30 años, únicamente accederá a este beneficio
si tiene hijos con el Afiliado o pensionado fallecido. Adicionalmente, en caso de que el Afiliado fallecido pertenezca a la categoría de
pensionado, su cónyuge o compañero permanente deberá demostrar convivencia y vida marital ininterrumpida durante los últimos
cinco (5) años previos a la fecha del fallecimiento.

Los padres: aplica únicamente para los padres del Afiliado o pensionado fallecido que no tenga cónyuge o compañero permanente, ni
hijos con derecho.

Temporales:
De acuerdo con lo señalado por la Ley, la Pensión de Sobrevivientes o Sobrevivencia es temporal para:

Cónyuge o compañero permanente: según fuere el caso, cuando este tenga menos de 30 años de edad y, adicionalmente, no haya
procreado hijos con el Afiliado.
Hijos: tendrán derecho a esta Pensión cuando sean:

Menores de edad: recibirán la Pensión hasta cumplir los 18 años.

Mayores de edad: los hijos que al momento del fallecimiento del Afiliado o pensionado se encuentren entre los 18 y 25 años,
dependan económicamente de él y estén estudiando. En este caso, recibirán la Pensión hasta que cumplan 25 años. Como
excepción a esto, los hijos que sean inválidos y que al momento del fallecimiento del Afiliado o pensionado dependan
económicamente de este, continuarán recibiendo la Pensión mientras subsista su condición de invalidez.

Los hermanos discapacitados: se les otorgará la Pensión si al momento de la muerte del Afiliado dependen, por su discapacidad,
económicamente de este; es necesario aclarar que únicamente la recibirán mientras que permanezcan bajo esta condición, y
solo si el Afiliado no tiene cónyuge, padres o hijos con derecho.

¿Qué pasa si eres afiliado y no tienes beneficiarios?

Si no tienes beneficiarios, el saldo acumulado en la Cuenta de Ahorro Pensional (CAI) será entregado a tus herederos hasta quinto grado de
consanguinidad; si la situación es esta, se deberá adelantar un juicio de sucesión en donde se demuestre quiénes son los herederos. En caso
de que la suma acumulada en la Cuenta de Ahorro Individual (CAI) sea insuficiente, se destinará al Fondo de Solidaridad Pensional de
acuerdo con el Artículo 78 de la Ley 100 de 1993.
¿Quieres conocer más?
Ingresa a nuestra página web
 Anexo No. 3.
Condiciones de las modalidades de Pensión
Cada modalidad de Pensión, tiene unas características particulares, a saber:

Renta Vitalicia Inmediata

Al elegir esta modalidad de pago de tu Pensión, con el capital que has ahorrado durante tu vida laboral puedes contratar, con una
Aseguradora, una Renta Vitalicia así como el pago de pensión a sobrevivientes por el tiempo a que tengan derecho. Una vez elijas esta
forma de pago de tu pensión, no podrás cambiar a otra modalidad.

Características:
Los recursos son administrados por la Aseguradora.
El monto de la Pensión se define en función del capital que
hayas ahorrado durante toda tu vida laboral y de los cálculos
internos empleados por la Aseguradora.
Las Aseguradoras que manejan el ramo de rentas vitalicias
deben estar autorizadas por la Superintendencia Financiera y
deben garantizar, por medio de una reserva, que harán el pago
de la mesada al usuario.
Esta modalidad de Pensión es para un perfil conservador,
para el Afiliado que prefiere recibir una mesada fija ajustada
al Índice de Precios al Consumidor (IPC).
Los riesgos como las fluctuaciones de los mercados y la
extralongevidad son cubiertos en su totalidad por la
Aseguradora.
La mesada pensional se ajusta anualmente al Índice de
Precios al Consumidor (IPC) o al Salario Mínimo Mensual
Legal Vigente (SMMLV).
 En caso de que el pensionado fallezca, solo pueden recibir la
pensión sus beneficiarios de Ley; no se incluye a los herederos.

Si al fallecer, el pensionado no tiene beneficiarios de La renta contratada no podrá ser inferior a un Salario Mínimo
Ley, el capital restante va a la reserva de la Aseguradora. Mensual Legal Vigente, Colfondos gestiona, en nombre del
Afiliado, los trámites de contratación con la Aseguradora.

Retiro programado
Al elegir esta modalidad de pago de tu Pensión, Colfondos se encarga de administrar tus recursos pensionales y te paga las mensualidades
de acuerdo con el capital que hayas ahorrado en tu Cuenta de Ahorro Individual (CAI) a lo largo de tu vida laboral. La mesada que te
corresponderá se calcula a partir de tu expectativa de vida y la de tus beneficiarios de Ley.

Características:
La mesada pensional se determina anualmente de acuerdo
con el saldo de la Cuenta de Ahorro Individual (CAI), por lo
que Colfondos reliquidará la mensualidad sin garantizar un
monto fijo. Esto incluye el valor del Bono Pensional, en
caso de que el pensionado tenga derecho a este.
El capital es siempre del Afiliado pensionado. Si llegara a
fallecer, la Pensión se entregaría a los beneficiarios de ley:
Compañero(a) permanente.
Hijos menores de 18 años.
Hijos menores de 25 años que aún estén estudiando.
Padres con dependencia económica.
Hermanos inválidos que mantengan su condición
y dependieran del Afiliado fallecido.
Sin beneficiarios de Ley, el capital podrá entrar en sucesión hasta el quinto grado de consanguinidad.

El incremento de la mesada no está sujeto a la inflación, sino que está en La mesada nunca podrá ser inferior a un
función de los rendimientos del Fondo Especial de Retiro Programado. Salario Mínimo Mensual Legal Vigente.

Al estar en esta modalidad, el Afiliado pensionado puede optar, en cualquier momento, por la modalidad de Renta Vitalicia.
Obligatoriamente se trasladará al Afiliado pensionado a la modalidad de Renta Vitalicia cuando se identifique que los recursos
en su Cuenta de Ahorro Individual (CAI) son escasos.

Retiro programado con renta vitalicia diferida

Al elegir esta modalidad de pago de tu Pensión, estableces que el
capital ahorrado en tu Cuenta de Ahorro Individual (CAI) sea
dividido en dos montos, que no necesariamente deben ser iguales,
en donde destinas un monto de dinero para el Retiro Programado
y, la parte restante, para garantizar una Renta Vitalicia.
Cuando hayas disfrutado del período de Retiro Programado y el
capital disminuya hasta el tope acordado, la Aseguradora
empezará a pagarte la Renta Vitalicia. En resumen, esta
modalidad es una combinación entre Retiro Programado y Renta
Vitalicia Inmediata Ten en cuenta las características del Retiro
Programado con Renta Vitalicia Diferida.

La Renta Vitalicia contratada con la Aseguradora no podrá ser inferior al Salario Mínimo Mensual Legal Vigente.
En la eventualidad que fallezcas durante la etapa de Retiro Programado, el dinero que tengas
ahorrado bajo esta modalidad se entregará a los beneficiarios de ley; en caso de que no haya, podrá
ser heredado hasta quinto grado de consanguinidad. La Renta Vitalicia solo puede ser heredada por
tus beneficiarios de Ley. Los recursos destinados al Retiro Programado son administrados por
Colfondos, mientras que los recursos de la Renta Vitalicia por una Aseguradora.

Renta temporal variable con renta vitalicia diferida

Al elegir esta modalidad de pago tienes la posibilidad de recibir ingresos más altos en una de las dos etapas de acuerdo con tus expectativas
financieras. Con tu elección dispones que el capital ahorrado en tu Cuenta de Ahorro Individual (CAI) se divida en dos partes, no
necesariamente iguales, en donde destinarás un tope de dinero para Renta Temporal y el capital restante para garantizar una Renta Vitalicia
de por lo menos un Salario Mínimo Mensual Legal Vigente.

Cuando has disfrutado del período de la Renta Temporal y el capital disminuye hasta el tope acordado, la Aseguradora empieza a pagarte la
Renta Vitalicia.

Características:
La mesada pensional que recibe durante la Renta La Renta Vitalicia es pagada por la Aseguradora
Vitalicia no podrá ser inferior al 70%, ni superior al 200% que contrates.
del valor de la mesada que recibió por Renta Temporal.
 La Renta Temporal es pagada por Colfondos La Renta Vitalicia solo puede ser
y los recursos serán descontados de tu heredada a los beneficiarios de Ley.
Cuenta de Ahorro Individual (CAI).

La Renta Temporal puede ser heredada hasta el quinto grado de consanguinidad, así no
tenga beneficiarios de Ley.

Renta temporal variable con renta vitalicia inmediata

Al elegir esta modalidad de pago de tu Pensión, con los recursos de tu Cuenta de Ahorro Individual (CAI) podrás contratar una Renta Vitalicia
con una Aseguradora, y a la vez optar por la Renta Temporal Variable en Colfondos. Así recibirás dos mesadas al mismo tiempo.

Características:
La suma de ambas mesadas pensionales no podrá ser mayor al La Renta Vitalicia solo podrá ser heredada por tus
200% de la Pensión recibida por la Renta Vitalicia Inmediata. beneficiarios de Ley.

La Renta Vitalicia Inmediata será pagada por la Aseguradora El capital ahorrado bajo la modalidad de Renta Temporal
mientras que la Renta Temporal por Colfondos. Los recursos podrá ser heredado hasta el quinto grado de consanguinidad,
serán descontados de tu Cuenta de Ahorro Individual (CAI). así no tengas beneficiarios de Ley.
Retiro programado sin negociación de Bono Pensional
Por elegir esta modalidad de pago podrás acceder a la Pensión
de forma anticipada a la fecha de redención del Bono
Pensional, y conservar su valor sin negociarlo.
Recuerda que cuando se retira el Bono Pensional anticipadamente es
necesario negociarlo por un valor menor, en donde se tendrán en
cuenta factores como tasas de descuento, valor del Bono y el tiempo
que te falte para la redención normal. Bajo esta modalidad podrás
conservar su valor sin negociarlo, un excelente beneficio para ti.

Si eres mujer, esto te conviene, pues la edad mínima de Pensión es a los 57 años y la
redención del Bono es a los 60 años, una oportunidad de conservar su valor.

Renta temporal cierta con renta vitalicia de diferimiento cierto

Al elegir esta modalidad de pago de tu Pensión contratas con una misma Aseguradora al momento de pensionarte una Renta Temporal
Cierta y una Renta Vitalicia. La Renta Temporal Cierta te entrega, durante un periodo definido entre 1 y 10 años, una suma que se
incrementa cada año con el Índice de Precios al Consumidor (IPC). Al terminarse el período de la Renta Temporal Cierta, el Afiliado empieza
a recibir una Renta Vitalicia, hasta su fallecimiento.

Características:
Esta modalidad está a cargo de la Aseguradora, en su totalidad. La suma de la Renta Temporal Cierta debe ser entre el 70%
y el 200% de la Renta Vitalicia.
 Anexo No. 4.

Multifondos de Pensión Obligatoria

La expedición de la Ley 1328 de 2009, más conocida como Reforma Financiera, trajo grandes cambios estructurales en materia pensional.
Ese es el caso del esquema de administración de los aportes pensionales a través del modelo de Multifondos.

A partir del 1° de enero de 2011, las personas que decidan afiliarse al Régimen de Ahorro Individual, deberán realizar su elección en el
momento de su vinculación.

En el Régimen de Ahorro Individual con Solidaridad (RAIS), los
aportes de los afiliados están invertidos en los diferentes
Multifondos (el de Mayor Riesgo, el Moderado, Conservador y
un fondo especial de retiro programado), los cuales tienen
como objetivo proteger los recursos de las cuentas de ahorro
individuales. Cuando las mujeres cumplan 52 años y los
hombres 57 años y hayan elegido un tipo de fondo o se les
haya asignado uno por defecto, se trasladarán
progresivamente los ahorros hacia el Fondo Conservador hasta
cumplir la edad de Pensión.
Debes tener claro que el esquema de Multifondos está diseñado
para busca una mejor gestión de los recursos que conforman los
Fondos de Pensiones Obligatorias del Régimen de Ahorro Individual
con Solidaridad (Fondos Privados de Pensiones), de tal manera que
la inversión considere las edades y los perfiles de riesgo de los
afiliados. Es decir, las personas más jóvenes y con un perfil de mayor
riesgo puedan hacer inversiones de mayor riesgo esperando en el
Largo Plazo que los recursos obtengan una mayor rentabilidad, en
tanto que con los recursos de las personas cercanas a pensionarse y
con menor interés al riesgo realicen inversiones menos volátiles y
que, por ende, se espera sean menos rentables en el Largo Plazo.
¿Qué tipos de fondos existen?
Fondo Conservador: dirigido a personas con baja tolerancia al riesgo, que se encuentran cercanas a
la edad proyectada para pensionarse y prefieren obtener un menor rendimiento, que preocuparse
por una posible pérdida. Su prioridad es la preservación del capital acumulado.

Fondo Moderado: dirigido a personas de riesgo moderado, que están dispuestas a tolerar caídas
discretas en el capital acumulado como consecuencia del riesgo asumido, con el fin de buscar en el Largo
Plazo una mayor rentabilidad que la de un Fondo Conservador.

Fondo de Mayor Riesgo: dirigido a personas con una alta tolerancia al riesgo, que se encuentran lejos de la
edad proyectada para pensionarse y están dispuestas a asumir una mayor volatilidad en los rendimientos,
la cual puede afectar de manera importante el capital acumulado como consecuencia del riesgo asumido,
con el fin de buscar en el Largo Plazo una mayor rentabilidad que la de un Fondo Moderado.

Fondo Especial de Retiro Programado: con el cual se busca una administración orientada al
pago de las pensiones.
 Edad Hombres Edad Mujeres Fondo de Mayor Riesgo Fondo Moderado
1. Flujos de aportes: la Administradora
asignará la totalidad de sus aportes a los <45 <45 60% 40%
Fondos de Mayor Riesgo y Moderado, 45 45 48% 52%
de acuerdo a su género y edad, en los 46 46 36% 64%
siguientes porcentajes: 47 47 24% 76%
48 48 12% 88%
49-56 49-51 0% 100%

2. Convergencia al Fondo Moderado: el saldo de la Cuenta

Individual de Ahorro Pensional de los afiliados no pensionados Edad Hombres Edad Mujeres Saldo Mínimo Fondo Moderado
deberá converger al Fondo Moderado, de acuerdo a su género
y edad. La Administradora asignará un porcentaje mínimo del <45 <45 40%
saldo de la Cuenta Individual de Ahorro Pensional al 45 45 52%
mencionado fondo, de acuerdo a los porcentajes indicados en 46 46 64%
el siguiente cuadro: 47 47 76%
48 48 88%
49-56 49-51 100%
Además, se aplicará la convergencia ya señalada de migrar al Fondo Conservador cuando el afiliado se
aproxime a la edad de jubilación.

Asignación por defecto

El Decreto 959 del 2018 expedido por el Ministerio de Hacienda, definió las reglas para la asignación del fondo a través del cual las AFP
administrarán los aportes de los afiliados al Régimen de Ahorro Individual y no escojan ninguno de los tres tipos existentes.

Con el fin de brindarte una mejor orientación te explicaremos en qué consiste la asignación por defecto para los afiliados en el esquema
Multifondos.

A partir del 5 de marzo de 2019, si no has escogido ninguno de
los tres (3) tipos de fondos existentes, los aportes a Pensión
que realices se trasladarán según tu edad y género, con el fin
de mantener un balance adecuado entre rentabilidad y riesgo,
buscando que los afiliados más jóvenes puedan obtener
mayor rentabilidad en el Largo Plazo.
Lo anterior no impide que en cualquier momento puedas
acercarte y asesorarte para elegir el fondo que más te
convenga según tu perfil de riesgo, para ello deberás recibir la
información y asesoría relevante a los Multifondos y
posteriormente diligenciar una encuesta que nos permitirá
conocer tu perfil de riesgo, de forma tal que puedas elegir el
fondo adecuado para ti.
¿Cómo se realizará la asignación para quienes
no hayan elegido todavía su fondo?

La asignación depende de tu edad y el género.
Los nuevos aportes de las mujeres menores de
42 años y los hombres menores de 47 se
asignarán al Fondo de Mayor Riesgo.
A partir de estas edades y hasta los 45 años para las
mujeres y los 50 años para hombres, los nuevos aportes se
distribuirán entre los Fondos de Mayor Riesgo y Moderado.
El porcentaje que se destinará al Fondo Moderado irá
aumentando proporcionalmente con la edad del afiliado.

Cuando las mujeres cumplan 42 años y los hombres 47 años se iniciará una etapa de convergencia en la cual cada año se trasladará un
20% de los ahorros pensionales hacia el Fondo Moderado, con el fin de que cuando las mujeres cumplan 46 años y los hombres 51 años,
el 100% de sus ahorros se encuentren ubicados en este fondo.
 Anexo No. 5.

Pensión Familiar
Requisitos:

Los cónyuges o compañeros permanentes deben cumplir con requisitos Se puede optar voluntariamente por la Pensión Familiar.
para la devolución de saldos: edad, saldo insuficiente para pensión
mínima y no tener derecho a Garantía de Pensión Mínima (GPM).

Suma de los capitales de la Cuenta de Ahorro Individual (CAI) debe Si el capital es insuficiente, se sumarán las semanas de
ser suficiente para reconocer la Pensión de Vejez. cotización para determinar si pueden acceder a la
Garantía de Pensión Mínima (GPM).

En caso de reconocimiento de la Garantía de Pensión Mínima, Cada uno de los solicitantes debe cumplir con la totalidad
primero se agotará el saldo de las Cuentas de Ahorro Individual y de los requisitos. Aquí no se exige pertenecer a los
luego se recurrirá a los recursos de la GPM. niveles 1 y 2 del Sisbén.
 Los cónyuges deben estar afiliados al mismo Fondo Privado, si no lo Para solicitar la Pensión Familiar se debe demostrar una
están, la Ley permite el traslado del cónyuge que tenga menor relación conyugal o convivencia permanente de por lo menos
saldo en la Cuenta Individual, al fondo al que esté afiliado el 5 años, sin importar cuando hayan iniciado la relación de
cónyuge que tenga mayor saldo. pareja, siempre que se cumplan los demás requisitos.

¿Quién paga la Pensión Familiar?

La Pensión Familiar, una vez es reconocida es pagada por la administradora que la reconozca, ya sea Colpensiones o un Fondo Privado.

¿Cuánto es el monto de la Pensión Familiar?

En el Régimen de Prima Media (Colpensiones) la Pensión Familiar es de un salario mínimo, y en el Régimen de Ahorro Individual (Fondos
Privados) depende del capital que se ahorre entre los dos cónyuges.

En el caso de los Fondos Privados de Pensión si el capital acumulado no es suficiente para financiar una mesada de un salario mínimo, se
puede acceder a la Garantía de Pensión Mínima en los términos del Artículo 2.2.8.7.8 del Decreto 1833 de 2016.

Recordemos que la Pensión Familiar está dirigida para las familias de bajos recursos, de allí que uno de los requisitos en el Régimen de Prima Media
(no en el Régimen Individual), es que pertenezcan a los niveles 1 y 2 del Sisbén, por lo que el salario mínimo es lo único que garantiza el Estado.
¿A cuál de los dos cónyuges
se le paga la Pensión Familiar?
La Pensión Familiar se paga a los dos cónyuges, 50% a cada uno
de ellos, por cuanto los dos participaron en la estructuración
del derecho, aportando cada uno tiempo cotizado y aportes.
¿Qué sucede con la Pensión
Familiar si la pareja se divorcia?
Si después de reconocida la Pensión Familiar la pareja se
divorcia, la Pensión se extingue y cada uno recibirá un 50%.

¿Qué sucede con la Pensión Familiar

si uno de los cónyuges fallece?
Al fallecer uno de los cónyuges, la parte que le corresponde al fallecido pasa al cónyuge sobreviviente. Si hay hijos
menores de edad o hasta los 25 años que estén estudiando, o mayores de edad con discapacidad, la parte que le
corresponde al cónyuge fallecido (50%), se distribuye entre esos hijos y el cónyuge sobreviviente, quien recibe el 25%.
 Anexo No. 6.

BEPS
Los aportes los podrá realizar cualquier persona que quiera participar No es un sistema pensional, es un servicio social complementario
en este mecanismo, guardando la cantidad de dinero que pueda y en diseñado para personas de escasos recursos que no cumplan con
la periodicidad en la que tenga capacidad para hacerlo. las condiciones requeridas para tener derecho a una Pensión.

Características:

Los Aportes a BEPS tienen un tope máximo de ahorro al No se puede ahorrar a BEPS, si se esta aportando a
año, que para el 2019 es de $1.200.000. Pensión en el mismo periodo de la consignación.

Es un mecanismo individual, independiente, autónomo y Estimula el interés de los colombianos de escasos

voluntario de protección para la vejez. recursos por tener algún tipo de protección en la vejez
con la ayuda del Gobierno.

Ofrece flexibilidad en la cantidad y la periodicidad a la hora Permite la inserción en el sistema financiero formal a los
de guardar los recursos y la participación es voluntaria. trabajadores informales.
Incentivos:
Son subsidios entregados por el Estado con la finalidad de promover el ahorro, los cuales permiten obtener:

El Gobierno otorgará un incentivo periódico del 20% El ahorro en BEPS se pueden convertir en semanas o
sobre el valor ahorrado por los vinculados al programa, recursos si la persona esta afiliada al sistema general de
no aplica sobre aportes realizados por terceros ni en la pensiones en las condiciones previstas en la normativa
devolución de los recursos. vigente (DUR 1833 de 2016).

Un Seguro de Vida Grupo. La garantía de poder adquisitivo, es decir, su ahorro en

BEPS no pierde valor con el tiempo.

Los gastos de administración son asumidos por el Gobierno Nacional,

es decir, el vinculado no asume ningún costo administrativo.
 Para más información consulta en www.colfondos.com.co

Colfondos S.A. Pensiones y cesantías. Sociedad administradora de fondos de pensiones y cesantías.