TRABAJO GRUPAL

DE
ANÁLISIS
ECONÓMICO

FUNCIONES QUE DESEMPEÑA LA

SUPERINTEDENCIA DE COMPAÑÍAS

REALIZADO POR:
 Arias Jennifer
 Armijos Andrea
 Caisapanta Daily
 Cárdenas Karen
 Chugñay Vanessa
 Rodríguez Analy
 Taris Tatiana

NIVEL: SÉPTIMO SEMESTRE “1”

 Riobamba – Ecuador
FUNCIONES QUE DESEMPEÑA LA SUPERINTEDENCIA DE COMPAÑÍAS
1. INTRODUCCIÓN

En el siguiente articulo hablaremos de la “SUPERINTENDENCIA DE COMPAÑIAS”,

con el principal enfoque en sus funciones y evaluando algunos ejemplos para el mismo.
La superintendencia de compañías, valores y seguros es considerada como el organismo
técnico y con autonomía administrativa, económica y financiera; encargada de vigilar, y
controlar la organización, actividades, funcionamiento, disolución, y liquidación de las
compañías y otras entidades. Este control fue asumido el 12 de septiembre de 2015 al
desvincular las actividades financieras y las no financieras. Dentro de los entes a los que
regula se tiene a las compañías nacionales anónimas, las empresas extranjeras con
actividades en el Ecuador, las compañías de responsabilidad limitada y la bolsa de
valores.

2. OBJETIVOS
2.1. Objetivo General
 Investigar cuáles son las funciones que posee la superintendencia de
compañías para con ello demostrar la importancia de la entidad para
el país y la sociedad en sí.
2.2. Objetivos Específicos
 Identificar el objetivo que posee la institución de Superintendencia de
Compañías y en qué se basa su funcionalidad.
 Conocer cuáles son las compañías que entran a ser reguladas por la
Superintendencia.
 Determinar dónde ejerce sus funciones la Superintendencia de
Compañías.
3. DESARROLLO
3.1. HISTORIA

A partir del 12 de septiembre de 2015 la Superintendencia de Compañías, Valores y

Seguros, asume el control y parte de la regulación del sector de seguros privados,
misión que ha estado a cargo de la Superintendencia de Bancos.
 Esta sustitución del órgano de control se origina en la reforma al artículo 312 de la
Constitución, aprobada por consulta popular a inicios de 2011, la que dispuso que
las actividades financieras en el Ecuador debían desvincularse de las no financieras,
entre las que se encuentran las del sistema de seguro privado.

En cumplimiento de la disposición constitucional, la Superintendencia de Bancos,

órgano de control y regulación en esa época, expidió la normativa que reguló el
proceso de desinversión de los accionistas mayoritarios y administradores de
instituciones financieras en el sector real, normas que fueron complementadas con
una reforma a la entonces vigente Ley General de Instituciones del Sistema
Financiero, y finalmente confirmadas por el Código Orgánico Monetario y
Financiero.

En este último cuerpo legal se dispuso que sea la Superintendencia de Compañías la

que ejerza la vigilancia, auditoría, intervención, control y supervisión del régimen de
seguros en el Ecuador, con el fin de que sea la Superintendencia de Bancos, y la de
la Economía Popular y Solidaria, las que se dediquen al control de las entidades en
el ámbito financiero, y la de Compañías al no financiero.

3.2. DEFINICIÓN

La Superintendencia de Compañías es el organismo técnico y con autonomía

administrativa, económica y financiera, que vigila y controla la organización,
actividades, funcionamiento, disolución y liquidación de las compañías y otras
entidades, en las circunstancias y condiciones establecidas por la ley. La Institución
tiene personalidad jurídica y su primera autoridad y representante legal es el
Superintendente de Compañías (Art.431 L. C). La sede principal de la Superintendencia
de Compañías y por tanto el lugar para el Despacho del Superintendente de Compañías
es la ciudad de Guayaquil.

3.3. MISIÓN Y VISIÓN

 Misión
Somos una institución que controla, vigila y promueve el mercado de valores, el sector
societario y de seguros, mediante sistemas de regulación y servicios, contribuyendo al
desarrollo confiable y transparente de la actividad empresarial en el país.
  Visión
Nos proponemos ser hasta el 2017 una institución altamente técnica e innovadora,
reconocida por la eficiencia y transparencia de su gestión, que cuente con mecanismos
tecnológicos modernos de control y vigilancia del mercado de valores, del sector
societario y de seguros.

3.3.1. Compañías reguladas por la Superintendencia de Compañías

 Las compañías nacionales anónimas, en comandita por acciones y de

economía mixta, en general.

 Las empresas extranjeras que ejerzan sus actividades en el Ecuador,

cualquiera que fuere su especie.

 Las compañías de responsabilidad limitada.

 Las bolsas de valores y demás entes en los términos de la Ley de Mercado

de Valores.
La vigilancia y control comprende los aspectos jurídicos, societarios, económicos,
financieros y contables.
 Es parcial cuando se concreta a la aprobación o negación de la constitución o
actos jurídicos posteriores de las compañías o a los actos de declaratoria de la
inactividad, disolución o cancelación, así como al proceso de liquidación de una
compañía, acción que se manifiesta a través de la práctica de inspecciones de
control y la expedición de las pertinentes.

 Es total cuando se refiere a compañías cuyas características especiales,

naturaleza o especie societaria, se encuentran determinadas en la Ley de
Compañías (Art.432 LC).

3.4. FUNCIONES
EL MARCO JURÍDICO QUE REGULA LAS DENTRO DE ESTE MARCO NORMATIVO, LAS
ACTIVIDADES DE LA SUPERINTENDENCIA PRINCIPALES FUNCIONES DE LA
EN EL ÁMBITO DE SEGUROS SE ENCUENTRA SUPERINTENDENCIA
 En la Constitución Política, artículo  Supervisar en forma regular y
213, el que dispone que las permanente las actividades de las
superintendencias son organismos entidades controladas (aseguradoras,
 técnicos de vigilancia, auditoría,
intervención y control de las
actividades económicas, sociales y
ambientales, y de los servicios que
prestan las entidades públicas y
privadas, con el propósito de que
estas actividades y servicios se
sujeten al ordenamiento jurídico y
atiendan al interés general; actúan de
oficio o por requerimiento
ciudadano, y sus facultades
específicas y áreas de control,
auditoría y vigilancia, se determinan
en la ley.
 En el Código Orgánico Monetario y
Financiero, cuyo artículo 78 atribuye
a la Superintendencia de Compañías,
Valores y Seguros, la facultad de
ejercer la vigilancia, auditoría,
intervención, control y supervisión
del régimen de seguros en el Ecuador
 En el Libro II de la Codificación de
Resoluciones de la Superintendencia
de Bancos y de la Junta Bancaria y
reformas introducidas por la Junta de
Política y Regulación Monetaria y
Financiera  de las entidades controladas, como
3.5. TIPOS DE COMPAÑÍAS Y SOCIEDAD.
3.5.1. Sociedad Anónima.
Se encuentra regulada en el artículo 143 de la ley de compañías, la mismas tiene un
capital que se encuentra dividido en acciones negociables y sus socios accionistas
responden únicamente hasta el monto de sus acciones.
reaseguradoras, peritos, asesores
productores de seguros, e
intermediarios de reaseguros),
mediante auditorías in situ y extra
situ, vigilando que su accionar se
ciña a las leyes y normas, con el fin
de asegurar su solvencia patrimonial
y rectitud de procedimientos, en
salvaguarda de los intereses de los
usuarios y del sistema.
 Atender y resolver reclamos y
denuncias que presenten usuarios
contra entidades controladas.
 Sancionar a las entidades controladas
infractoras de la ley.
 Expedir normativa que es de su
competencia, y proponer normativa
que corresponde expedir a la Junta
de Política y Regulación Monetaria y
Financiera.
 Disponer la adopción de programas
de regularización a las empresas
controladas que por su situación lo
requieran, así como la intervención,
disolución y liquidación forzosa.
 Conocer y aprobar actos societarios
son la constitución, fusión, reformas
estatutarias, cambio de
denominación.
 3.5.1.1. Características
 Capacidad. - todas las personas que deseen intervenir en una sociedad anónima
deberán cumplir con los requisitos establecidos en el código civil para contratar,
con la excepción que no pueden intervenir en la formación de ésta compañía los
cónyuges o padres de hijos no emancipados.
 Accionistas. - deben existir al menos dos accionistas al momento de su
formación.
 Constitución. - se hace por escritura pública, previa al informe aprobatorio dado
por la superintendencia de compañías, una vez realizado esto se realiza la
inscripción en el registro mercantil.
 Capital. - éste será fijado por la superintendencia de compañías, actualmente
este monto es de 800$.
 Aportaciones. - podrán ser realizados tanto en dinero como en bienes muebles o
inmuebles.
3.5.2. Compañía De Responsabilidad Limitada.

Se encuentra en el artículo 92 de la ley de compañías, es aquel en la que se puede

constituir con dos o más socios, y los mismos responden solamente al monto de sus
acciones.

3.5.2.1. Características
 Capital. - Estará formado por las aportaciones que realicen los socios, éstas
pueden ser con dinero o con bienes de inmuebles. El capital actual es de 400$.
 Participaciones. - éstas participaciones son negociables y transferibles para
cada socio.
 Capacidad. - dependerá de la capacidad civil para contratar, y el menor
emancipado no necesita ningún permiso especial para la creación de una
compañía.
 Socios. - el número mínimo que se necesita para la creación de una compañía es
de 2 socios hasta un máximo de 15 socios.
3.6. Ejemplo

4. CONCLUSIONES:
 Se investigó que, como organismo técnico de la Función de
Transparencia y Control Social, la Superintendencia de Compañías tiene
como funcionalidad garantizar la gestión transparente de los recursos de
la Institución y su disposición permanente de rendir cuentas a la
ciudadanía en general, acorde con el ordenamiento jurídico vigente.
 Se identificó que, el objetivo de la Superintendencia de Compañías es
direccionar a las compañías para que no sean vulnerables ante terceros
que quieran utilizarlas como vehículo para lavar dinero, mitigando el
riesgo reputacional y legal de las mismas, para lo cual deben cumplir con
los procesos de debida diligencia a los clientes, proveedores y empleados
/ accionistas, señalados en la norma vigente.
 Se conoció que, en este grupo entran las compañías nacionales anónimas
como son las empresas extranjeras que ejercen sus actividades en el país,
las compañías de responsabilidad limitada y las bolsas de valores.
 Se determinó que la Superintendencia de Compañías ejerce sus funciones
y atribuciones en el ámbito del mercado de valores a través de
la Intendencia Nacional de Mercado de Valores y de la Dirección
Regional de Mercado de Valores y sus Áreas de Control, Autorización y
Registro, Promoción, Orientación y Educación al Inversionista,
Fiscalización, Consultas y Desarrollo Normativo. Tiene entre sus
funciones contribuir a lograr un mercado de valores organizado,
integrado, eficaz y transparente, así como promover e impulsar el
desarrollo del sector.