PRESUPUESTO CONSOLIDADO DEL PNT

CONCEPTO AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5

INVERSION 385,495.00 199,095.00 198,845.00 199,395.00 198,845.00
MANTENIMIENTO 23,400.00 23,400.00 23,400.00 23,400.00 23,400.00
OPERACIÓN 150,616.00 150,330.00 150,330.00 150,330.00 150,330.00
COMERCIALIZACIÓN 51,240.00 51,240.00 51,240.00 51,240.00 51,240.00
GESTIÓN O ADMINSTRACIÓ 26,760.00 26,760.00 26,760.00 26,760.00 26,760.00
FINANCIAMIENTO
MANEJO AMBIENTAL
OTROS
TOTALES 637,511.00 450,825.00 450,575.00 451,125.00 450,575.00
 GASTOS DE COMERCIALIZACIÓN
VALOR TOTAL
CONCEPTO AÑO 1 AÑO 2
MENSUAL ANUAL
Remuneración del gerente de ventas y
jefe comercial 1,200.00 14,400.00 14,400.00 14,400.00
Publicidad 50.00 600.00 600.00 600.00
Promocion 20.00 240.00 240.00 240.00
Transporte (Flete) 1,500.00 18,000.00 18,000.00 18,000.00
Honorario de profesionales
especializados 1,500.00 18,000.00 18,000.00 18,000.00
TOTALES 51,240.00 51,240.00 51,240.00
N

AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5

14,400.00 14,400.00 14,400.00

600.00 600.00 600.00
240.00 240.00 240.00
18,000.00 18,000.00 18,000.00

18,000.00 18,000.00 18,000.00

51,240.00 51,240.00 51,240.00
 GASTOS DE GESTIÓN O ADMINISTRACIÓN

VALOR TOTAL
CONCEPTO AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4
MENSUAL ANUAL
Administrador 1,200.00 14,400.00 14,400.00 14,400.00 14,400.00 14,400.00
Materiales 500.00 6,000.00 6,000.00 6,000.00 6,000.00 6,000.00
Servicios :
Luz 180.00 2,160.00 2,160.00 2,160.00 2,160.00 2,160.00
Agua 50.00 600.00 600.00 600.00 600.00 600.00
Impresiones 150.00 1,800.00 1,800.00 1,800.00 1,800.00 1,800.00
Fotocopias 150.00 1,800.00 1,800.00 1,800.00 1,800.00 1,800.00
TOTALES 2,230.00 26,760.00 26,760.00 26,760.00 26,760.00 26,760.00
AÑO 5
14,400.00
6,000.00

2,160.00
600.00
1,800.00
1,800.00
26,760.00
 GASTOS DE FINANCIAMIENTO

TASA DE
CONCEPTO MONTO PLAZO(meses) INTERES AÑO 1 AÑO 2
MENSUAL
AÑO 3
 PRESUPUESTO DEL PLAN DE MANEJO AMBIENTAL
PRESUPUESTO ANUAL
ACTIVIDAD
AÑO 1 AÑO2 AÑO3 AÑO4
 DETALLE DE BIENES Y/O SERVICIOS A COFINANCIAR
UNIDAD DE COSTO
CONCEPTO CANTIDAD TOTAL
MEDIDA UNITARIO

INVERSIÓN A COFINANCIAR 385495.00

BIENES
Cruce de Girlando x Holstein Und 23.00 5,000.00 115,000.00
Semilla de King Grass Morado Ha 12.00 4,000.00 48,000.00
Semilla de Maralfalfa Ha 11.00 4,000.00 44,000.00
Gallinaza saco 46.00 20.00 920.00
Tanque Criogénico de 30 kg(11kg) Und 1.00 4,200.00 4,200.00
Tanque Criogénico de 6 kg Und 1.00 2,900.00 2,900.00
Termo con termómetro incorporado Und 1.00 300.00 300.00
Pistola de inseminación artificial Und 1.00 250.00 250.00
CIDR (Dispositivo intravaginal) X 10 Und bolsa 5.00 750.00 3,750.00
Conceptase X 50ml Und 1.00 70.00 70.00
Guantes descartable al hombro Caja 1.00 40.00 40.00
Corta pajuela circular tipo guillotina Und 1.00 65.00 65.00
Pipeta de plástico x 50 Und Paquete 4.00 60.00 240.00
LUTAPROST 250 Und 2.00 80.00 160.00
Semen congelado importado Und 115.00 40.00 4,600.00
Picadora portátil Und 23.00 6,500.00 149,500.00
SERVICIOS
Roturado hm 69.00 100.00 6,900.00
Mullido hm 46.00 100.00 4,600.00
MANTENIMIENTO A COFINANCIAR 23,400.00
BIENES
Nitrógeno liquido para tanque criogénico Kg 100 18.00 1,800.00
SERVICIOS
Asistencia Técnica (para la ejecución) mes 12 1,800.00 21,600.00
TOTALES 408,895.00
c
OS A COFINANCIAR

APORTE AGROIDEAS APORTE ORGANIZACIÓN

MONTO S/. % MONTO S/. %
308396.00 80% 77099.00 20%

92,000.00 80% 23,000.00 20%

38,400.00 80% 9,600.00 20%
35,200.00 80% 8,800.00 20%
736.00 80% 184.00 20%
3,360.00 80% 840.00 20%
2,320.00 80% 580.00 20%
240.00 80% 60.00 20%
200.00 80% 50.00 20%
3,000.00 80% 750.00 20%
56.00 80% 14.00 20%
32.00 80% 8.00 20%
52.00 80% 13.00 20%
192.00 80% 48.00 20%
128.00 80% 32.00 20%
3,680.00 80% 920.00 20%
119,600.00 80% 29,900.00 20%

5,520.00 80% 1,380.00 20%

3,680.00 80% 920.00 20%
18,720.00 4,680.00

1,440.00 80% 360.00 20%

17,280.00 80% 4,320.00 20%

327,116.00 80% 81,779.00 20%
 USOS Y FUENTES DE FINANCIAMIENTO DEL PNT
INVERSION TOTAL
USO MONTO (S/.) FUENTE MONTO (S/.)
Organización 77,099.00
Maquinaria y equipos 385,495.00
Programa 308,396.00
TOTAL 385,495.00 385,495.00
MANTENIMIENTO ANUAL
USO MONTO (S/.) FUENTE MONTO (S/.)

Presupuesto de mantenimineto Organización 4,680.00

23,400.00
de maquinas y equipos Programa 18,720.00
TOTAL 23,400.00 23,400.00
OPERACIÓN ANUAL
USO MONTO (S/.) FUENTE MONTO (S/.)
Organización 150,616.00
Mantenimiento del cultivo 150,616.00 Credito banco 0.00
Fuente cooperante 0.00
Total 150,616.00 150,616.00
TOTALES 559,511.00 559,511.00
171.5
 INDICADORES DE RENTABILIDAD CON PNT

INDICADOR AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4

Rentabilidad operativa 0.30 0.30 0.32 0.32
Rentabilidad Neta 0.30 0.30 0.32 0.32
Rendimiento sobre la inversión 0.72 1.25 1.26 1.25
EBITDA 54,478.80 56,057.13 59,324.63 60,413.79

FALTA TRABAJAR

UTILIDAD NETA
ACTIVO TOTAL
AÑO 5
0.33
0.33
1.26
62,592.12
 PRESUPUESTO ANUAL DE INVERSION Y OPERA
UNIDAD DE COSTO
CONCEPTO CANTIDAD TOTAL
MEDIDA UNITARIO
INVERSION
Adquisicion de Semovientes
Criollos Und 115.00 600.00 69,000.00
Siembra de pastos
Semilla de Kimg Grass Morado Ha 12.00 3,000.00 36,000.00
Semilla de Maralfalfa Ha 11.00 4,000.00 44,000.00
Gallinaza saco 46.00 20.00 920.00
Roturado hm 69.00 100.00 6,900.00
Mullido hm 46.00 100.00 4,600.00
Mejoramiento Genetico
Tanque Criogenico de 30 kg(11kg) Und - 4,200.00 -
Tanque Criogenico de 6 kg Und - 2,900.00 -
Termo con termometro incorporado Und - 300.00 -
Pistola de inseminacion artificial Und - 250.00 -
CIDR (Dispositointravaginal) X 10 Und bolsa - 736.10 -
Conceptase X 50ml Und - 70.00 -
Guantes descartable al hombro Caja - 40.00 -
Corta pajuela circular tipo guillotina Und - 65.00 -
Pipeta de plastico x 50 Und Paquete - 60.00 -
LUTAPROST 250 Und - 80.00 -
Semen congelado importado Und - 40.00 -
CIDR (DISPOSITIVO INTRAVAGINAL) X 10 UND Und - 750.00 -
Picadora portatil Und - 6,500.00 -
Sub total Inversión 161,420.00
Nitrogeno liquido para tanque criogenico Kg - 18.00 -
Asistencia Tecnica (para la ejecucion) mes - 1,200.00 -
Sub total del mantenimiento -
161,420.00

OPERACIÓN (PRODUCCION Y/O ACOPIO Y/O TRANSFO

Kimg Grass Morado Ha 3.00 3,000.00 9,000.00

Maralfalfa Ha 3.00 3000.00 9,000.00
Mano de obra para la siembra de mara
jornal 340.00 30.00 10,200.00
alfalfa
Mano de obra para mantenimiento de
jornal 340.00 30.00 10,200.00
alfalfa
Mano de obra para la siembra y
jornal 340.00 30.00 10,200.00
mantenimiento de kimg grass
Mano de obra para el corte y picado del
jornal 340.00 30.00 10,200.00
king Grass y Maralfalfa
Riego, cultivo, etc. tarifa 22.00 28.00 616.00
Manejo del hato lechero jornal 800.00 30.00 24,000.00

Sub total de operación 83,416.00

TOTALES 244,836.00
E INVERSION Y OPERACIÓN

AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5

12,000.00 12,000.00 12,000.00 12,000.00 12,000.00

12,000.00 12,000.00 12,000.00 12,000.00 12,000.00
920.00 920.00 920.00 920.00 920.00
6,900.00 6,900.00 6,900.00 6,900.00 6,900.00
4,600.00 4,600.00 4,600.00 4,600.00 4,600.00

-
- - - -
- - - - -
- - - - -
- - - - -
- - - - -
- - - - -
- - - - -
- - - - -
- - - - -
- - - - -
36,420.00 36,420.00 36,420.00 36,420.00 36,420.00
- - - - -
- - - - -
- - - - -
36,420.00 36,420.00 36,420.00 36,420.00 36,420.00

O ACOPIO Y/O TRANSFORMACION)

9,000.00 9,000.00 9,000.00 9,000.00 9,000.00

9,000.00 9,000.00 9,000.00 9,000.00 9,000.00

10,200.00 10,200.00 10,200.00 10,200.00 10,200.00

10,200.00 10,200.00 10,200.00 10,200.00 10,200.00

10,200.00 10,200.00 10,200.00 10,200.00 10,200.00

10,200.00 10,200.00 10,200.00 10,200.00 10,200.00

330.00 330.00 330.00 330.00 330.00
 24,000.00 24,000.00 24,000.00 24,000.00 24,000.00

83,130.00 83,130.00 83,130.00 83,130.00 83,130.00

119,550.00 119,550.00 119,550.00 119,550.00 119,550.00
 SUPUESTOS PARA LA PROYECCION DEL FLUJO DE CAJA (S
UNIDAD DE PROYECCIÓ
TIPO INDICADOR/ VARIABLE AÑO BASE
MEDIDA AÑO 1

Numero de cabeza / ganado cabezas 115.00 115.00

PRODUCTIVIDAD

Numero de cabeza / vacas de

80.50 80.50
ordeño cabezas
Dias de producción dias 250.00 250.00
Produccion promedio dia /vaca 6.00 6.00
litros
Produccion de leche / Litros al
120,750.00 120,750.00
Año Litros
Costos de producción unitario
Soles 0.80 0.80
de leche
COSTOS Costos de operación Soles 161,420.00 36,420.00
costo de mantenimiento Soles 83,416.00 83,416.00
Costos total Soles 244,836.00 244,836.00
Litros vendidos vendidos al
96,600.00 108,675.00
año lt/año
Litros de leche vendidos al año
60,375.00 60,375.00
Intermediarios (50%) lt/año
VENTAS
Litros de leche vendidos al
36,225.00 36,225.00
mercado local (30%) lt/año
Numero de vacunos vendidos
23.00 23.00
al año cabezas
Precio litro de leche
1.40 1.40
-intermediarios (FLORALP) nuevo soles
PRECIO Precio litro de leche mercado
nuevo soles 2.20 2.20
local
Precio vacuno / cabeza nuevo soles 750.00 750.00
Ingresos por venta a
nuevo soles 84,525.00 84,525.00
intermediarios
Ingresos por venta a mercado
79,695.00 79,695.00
INGRESOS local nuevo soles
Ingreso por venta por vacunos 17,250.00 17,250.00
nuevo soles
Ingreso total nuevo soles 181,470.00 181,470.00
IMPUESTOS Impuesto a la renta % 18% 18%
N DEL FLUJO DE CAJA (SIN PNT)
PROYECCIÓN DE INDICADORES SIN PNT
AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5

115.00 115.00 115.00 115.00

80.50 80.50 80.50 80.50

250.00 250.00 250.00 250.00
6.20 6.50 6.60 6.80

124,775.00 130,812.50 132,825.00 136,850.00

0.80 0.80 0.80 0.80

36,420.00 36,420.00 36,420.00 36,420.00
83,416.00 83,416.00 83,416.00 83,416.00
244,836.00 244,836.00 244,836.00 244,836.00
112,297.50 117,731.25 119,542.50 123,165.00

60,375.00 60,375.00 60,375.00 60,375.00

37,432.50 39,243.75 39,847.50 41,055.00

23.00 23.00 23.00 23.00

1.40 1.40 1.40 1.40

2.20 2.20 2.20 2.20

750.00 750.00 750.00 750.00
84,525.00 84,525.00 84,525.00 84,525.00

82,351.50 86,336.25 87,664.50 90,321.00

17,250.00 17,250.00 17,250.00 17,250.00

184,126.50 188,111.25 189,439.50 192,096.00
18% 18% 18% 18%
 ESTADO DE RESULTADOS PROYECTADOS SIN PNT

PROYECTADO 2/
RUBRO INVERSION
AÑO 1 AÑO 2
(+) Ingreso por ventas 181,470.00 184,126.50
(-) Costo y gastos operativos 83,130.00 83,130.00
(-) Impuestos (18%) 17,701.20 18,179.37
(=) Flujo de caja operativo (A) 80,638.80 82,817.13
(-) Inversion de activos - -
(=) Flujo de inversion (B) - -
(+) Desembolso de préstamos - -
(-) Gastos financieros - -
(-) Amortizaciones - -
(=) Flujo de financiamiento ( C ) - -

Flujo de Caja Economico (A)+(B) 80,638.80 82,817.13

Flujo de Caja Financiero (A)+(B)+( C ) -244,836.00 80,638.80 82,817.13

ECTADOS SIN PNT

PROYECTADO 2/

AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5

188,111.25 189,439.50 192,096.00
83,130.00 83,130.00 83,130.00
18,896.63 19,135.71 19,613.88
86,084.63 87,173.79 89,352.12
- - -
- - -
- - -
- - -
- - -
- - -

86,084.63 87,173.79 89,352.12

86,084.63 87,173.79 89,352.12

 ,
RUBRO AÑO BASE AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3
(+) Ventas 181,470.00 184,126.50 188,111.25
(-) Costo de ventas 83,130.00 83,130.00 83,130.00
(-) Impuestos (18%) 17,701.20 18,179.37 18,896.63
(=) Utilidad bruta 80,638.80 82,817.13 86,084.63
(-) Gasto administrativo 26,760.00 26,760.00 26,760.00
(-) Depreciación - - -
(-) Otros gastos 600.00 600.00 600.00
(=) Utilidad operativa 54,478.80 56,057.13 59,324.63
(-) Gasto financiero - - -
(+) Ingresos extraordinarios - - -
(-) Egresos extraordinarios - - -
(=) Utilidad neta antes de impuestos - - -
(-) Inversiòn -244,836.00 - - -
(=) Utilidad neta -244,836.00 54,478.80 56,057.13 59,324.63
 AÑO 4 AÑO 5
189,439.50 192,096.00
83,130.00 83,130.00
19,135.71 19,613.88
87,173.79 89,352.12
26,760.00 26,760.00
- -
600.00 600.00
60,413.79 62,592.12
- -
- -
- -
- -
- -
60,413.79 62,592.12
 APLICACIÓN PRACTICA PARA MEDIR LA COMPETENCIA DE LOS PARTICIPANTES

AÑOS
Horizonte 0 1 2 3 4
Producción (Lts) 108,675.00 108,675.00 108,675.00 108,675.00
Precio S/, 1.80 1.80 1.80 1.80
Costo S/, 83,130.00 83,130.00 83,130.00 83,130.00
Inversión S/, 244,836.00 244,836.00 244,836.00 244,836.00
Ingresos 195,615.00 195,615.00 195,615.00 195,615.00
Costos 83,130.00 83,130.00 83,130.00 83,130.00
Impuesto 18% 20,247.30 20,247.30 20,247.30 20,247.30
Inversión 244,836.00
FFN -244836 92,237.70 92,237.70 92,237.70 92,237.70
Tasa Dcto 14%
VAN S/. 71,823.49 3.6
TIR 25.64% 1.8
B/C 1.29
DECISION Se Acepta

ESCENARIO PESIMISTA

S/. 71,823.49 68,675.00 73,675.00 78,675.00 83,675.00 88,675.00

1.3 - 227,530 - 209,232 - 190,933 - 172,635 - 154,337
1.4 - 208,197 - 188,491 - 168,785 - 149,079 - 129,374
1.5 - 188,864 - 167,751 - 146,637 - 125,524 - 104,410
1.6 - 169,531 - 147,010 - 124,489 - 101,968 - 79,447
1.7 - 150,198 - 126,270 - 102,341 - 78,413 - 54,484
PRECIO

1.8 - 130,866 - 105,529 - 80,193 - 54,857 - 29,521

1.9 - 111,533 - 84,789 - 58,045 - 31,302 - 4,558
2 - 92,200 - 64,049 - 35,897 - 7,746 20,405
2.1 - 72,867 - 43,308 - 13,749 15,810 45,368
2.2 - 53,534 - 22,568 8,399 39,365 70,331
2.3 - 34,201 - 1,827 30,547 62,921 95,295
OMPETENCIA DE LOS PARTICIPANTES

5
108,675.00
1.80
83,130.00
244,836.00
195,615.00
83,130.00
20,247.30

92,237.70

ESECENARIO MODERADO ESCENARIO

CANTIDAD
93,675.00 98,675.00 103,675.00 108,675.0000 113,675 118,675 123,675 128,675
- 136,038 - 117,740 - 99,442 - 81,143 - 62,845 - 44,547 - 26,248 - 7,950
- 109,668 - 89,962 - 70,256 - 50,550 - 30,844 - 11,138 8,568 28,273
- 83,297 - 62,184 - 41,070 - 19,957 1,157 22,270 43,384 64,497
- 56,926 - 34,405 - 11,884 10,637 33,158 55,679 78,200 100,721
- 30,556 - 6,627 17,302 41,230 65,159 89,087 113,016 136,944
- 4,185 21,151 46,487 71,823 97,160 122,496 147,832 173,168
22,186 48,929 75,673 102,417 129,161 155,904 182,648 209,392
48,556 76,708 104,859 133,010 161,162 189,313 217,464 245,615
74,927 104,486 134,045 163,604 193,162 222,721 252,280 281,839
101,298 132,264 163,231 194,197 225,163 256,130 287,096 318,063
127,669 160,043 192,416 224,790 257,164 289,538 321,912 354,286
 ESCENARIO OPTIMISTA

133,675 138,675 143,675 148,675 153,675

10,348 28,646 46,945 65,243 83,541
47,979 67,685 87,391 107,097 126,803
85,611 106,724 127,837 148,951 170,064
123,242 145,763 168,284 190,805 213,326
160,873 184,802 208,730 232,659 256,587
198,504 223,840 249,176 274,513 299,849
236,135 262,879 289,623 316,366 343,110
273,767 301,918 330,069 358,220 386,372
311,398 340,957 370,515 400,074 429,633
349,029 379,995 410,962 441,928 472,895
386,660 419,034 451,408 483,782 516,156
 FLUJO DE CAJA INCREMENTALES PROYECTADOS
AÑOS
RUBRO
0 1 2 3
FFCC económico con PNT (A) 305,832.12 305,832.12 305,832.12
FFCC económico sin PNT (B) 80,638.80 82,817.13 86,084.63
Flujo de caja economico
incremental FFCC EI= (A)-(B) - 225,193.32 223,014.99 219,747.50
ECTADOS
S
4 5

305,832.12 305,832.12

87,173.79 89,352.12

218,658.33 216,480.00
 PRESUPUESTO ANUAL DE INVERSION Y OPE
UNIDAD DE COSTO
CONCEPTO CANTIDAD TOTAL
MEDIDA UNITARIO
INVERSION
Adquisición de Semovientes
Cruce de Girolando x Holstein (F1) Und 23.00 5,000.00 115,000.00
Siembra de pastos
Semilla de Kimg Grass Morado Ha 12.00 4,000.00 48,000.00
Semilla de Maralfalfa Ha 11.00 4,000.00 44,000.00
Gallinaza saco 46.00 20.00 920.00
Roturado hm 69.00 100.00 6,900.00
Mullido hm 46.00 100.00 4,600.00
Mejoramiento Genético
Picadora portátil Und 23.00 6,500.00 149,500.00
Tanque Criogénico de 30 kg(11kg) Und 1.00 4,200.00 4,200.00
Tanque Criogénico de 6 kg Und 1.00 2,900.00 2,900.00
Termo con termómetro incorporado Und 1.00 300.00 300.00
Pistola de inseminación artificial Und 1.00 250.00 250.00
CIDR (Dispositivo intravaginal) X 10 Und bolsa 5.00 750.00 3,750.00
Conceptase X 50ml Und 1.00 70.00 70.00
Guantes descartable al hombro Caja 1.00 40.00 40.00
Corta pajuela circular tipo guillotina Und 1.00 65.00 65.00
Pipeta de plástico x 50 Und Paquete 4.00 60.00 240.00
LUTAPROST 250 Und 2.00 80.00 160.00
Semen congelado importado Und 115.00 40.00 4,600.00
Sub total Inversión 385,495.00
Nitrógeno liquido para tanque criogénico Kg 100.00 18.00 1,800.00
Asistencia Técnica (para la ejecución) mes 12.00 1,800.00 21,600.00
Sub total del mantenimiento 23,400.00
408,895.00

OPERACIÓN (PRODUCCION Y/O ACOPIO Y/O TRANSFO

Kimg Grass Morado Ha 6.00 4,000.00 24,000.00

Maralfalfa Ha 6.00 4,000.00 24,000.00
Mano de obra para la siembra de mara
jornal 600.00 30.00 18,000.00
alfalfa
Mano de obra para mantenimiento de
jornal 600.00 30.00 18,000.00
alfalfa
Mano de obra para la siembra y
jornal 600.00 30.00 18,000.00
mantenimiento de kimg grass
Mano de obra para el corte y picado del
jornal 600.00 30.00 18,000.00
king Grass y Maralfalfa
Riego, cultivo, etc. tarifa 22.00 28.00 616.00
Manejo del hato lechero jornal 1000.00 30.00 30,000.00
Sub total de operación 150,616.00
TOTALES 559,511.00
E INVERSION Y OPERACIÓN
AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5

16,000.00 16,000.00 16,000.00 16,000.00 16,000.00

12,000.00 12,000.00 12,000.00 12,000.00 12,000.00
920.00 920.00 920.00 920.00 920.00
6,900.00 6,900.00 6,900.00 6,900.00 6,900.00
4,600.00 4,600.00 4,600.00 4,600.00 4,600.00

149,500.00 149,500.00 149,500.00 149,500.00 149,500.00

300.00 300.00
250.00 - 250.00 250.00
3,750.00 3,750.00 3,750.00 3,750.00 3,750.00
70.00 70.00 70.00 70.00 70.00
40.00 40.00 40.00 40.00 40.00
65.00 65.00 65.00 65.00 65.00
240.00 240.00 240.00 240.00 240.00
160.00 160.00 160.00 160.00 160.00
4,600.00 4,600.00 4,600.00 4,600.00 4,600.00
199,095.00 198,845.00 199,395.00 198,845.00 199,395.00
1,800.00 1,800.00 1,800.00 1,800.00 1,800.00
21,600.00 21,600.00 21,600.00 21,600.00 21,600.00
23,400.00 23,400.00 23,400.00 23,400.00 23,400.00
222,495.00 222,245.00 222,795.00 222,245.00 222,795.00

O ACOPIO Y/O TRANSFORMACIÓN)

24,000.00 24,000.00 24,000.00 24,000.00 24,000.00

24,000.00 24,000.00 24,000.00 24,000.00 24,000.00

18,000.00 18,000.00 18,000.00 18,000.00 18,000.00 120,000.00

18,000.00 18,000.00 18,000.00 18,000.00 18,000.00 10,000.00

18,000.00 18,000.00 18,000.00 18,000.00 18,000.00

18,000.00 18,000.00 18,000.00 18,000.00 18,000.00

330.00 330.00 330.00 330.00 330.00
30,000.00 30,000.00 30,000.00 30,000.00 30,000.00
150,330.00 150,330.00 150,330.00 150,330.00 150,330.00
372,825.00 372,575.00 373,125.00 372,575.00 373,125.00
 SUPUESTOS PARA LA PROYECCION DEL FLUJO DE CAJ
UNIDAD DE PROYECCIÓ
TIPO INDICADOR/ VARIABLE AÑO BASE
MEDIDA AÑO 1

Numero de cabeza / ganado cabezas 115.00 138.00

PRODUCTIVIDAD

Numero de cabeza / vacas de

80.50 96.60
ordeño cabezas
Dias de producción dias 250.00 270.00
Produccion promedio dia /vaca 6.00 12.00
litros
Produccion de leche / Litros al
120,750.00 312,984.00
Año Litros
Costos de producción unitario
Soles 0.80 0.80
de leche
COSTOS Costos de operación Soles 161,420.00 222,495.00
costo de mantenimiento Soles 83,416.00 150,330.00
Costos total Soles 244,836.00 372,825.00
Litros vendidos vendidos al
96,600.00 250,387.20
año lt/año
Litros de leche vendidos al año
60,375.00 156,492.00
Intermediarios (50%) lt/año
VENTAS
Litros de leche vendidos al
36,225.00 93,895.20
mercado local (30%) lt/año
Numero de vacunos vendidos
34.50 41.40
al año cabezas
Precio litro de leche
1.50 1.50
-intermediarios (FLORALP) nuevo soles
PRECIO Precio litro de leche mercado
nuevo soles 2.50 2.50
local
Precio vacuno / cabeza nuevo soles 1,300.00 1,300.00
Ingresos por venta a
nuevo soles 90,562.50 234,738.00
intermediarios
Ingresos por venta a mercado
90,562.50 234,738.00
INGRESOS local nuevo soles
Ingreso por venta por vacunos 44,850.00 53,820.00
nuevo soles
Ingreso total nuevo soles 225,975.00 523,296.00
IMPUESTOS Impuesto a la renta % 18% 18%
N DEL FLUJO DE CAJA (CON PNT)
PROYECCIÓN DE INDICADORES SIN PNT
AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5

138.00 138.00 138.00 138.00

96.60 96.60 96.60 96.60

270.00 270.00 270.00 270.00
12.00 12.00 12.00 12.00

312,984.00 312,984.00 312,984.00 312,984.00

0.78 0.78 0.78 0.78

222,245.00 222,795.00 222,245.00 222,795.00
150,330.00 150,330.00 150,330.00 150,330.00
372,575.00 373,125.00 372,575.00 373,125.00
250,387.20 250,387.20 250,387.20 250,387.20

156,492.00 156,492.00 156,492.00 156,492.00

93,895.20 93,895.20 93,895.20 93,895.20

41.40 41.40 41.40 41.40

1.50 1.50 1.50 1.50

2.50 2.50 2.50 2.50

1,300.00 1,300.00 1,300.00 1,300.00
234,738.00 234,738.00 234,738.00 234,738.00

234,738.00 234,738.00 234,738.00 234,738.00

53,820.00 53,820.00 53,820.00 53,820.00

523,296.00 523,296.00 523,296.00 523,296.00
18% 18% 18% 18%
 ESTADO DE RESULTADOS PROYECTADOS CON PNT

PROYECTADO 2/
RUBRO INVERSION
AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3
(+) Ingreso por ventas 523,296.00 523,296.00 523,296.00
(-) Costo y gastos operativos 150,330.00 150,330.00 150,330.00
(-) Impuestos (18%) 67,133.88 67,133.88 67,133.88
(=) Flujo de caja operativo (A) 305,832.12 305,832.12 305,832.12
(-) Inversion de activos - - -
(=) Flujo de inversion (B) - - -
(+) Desembolso de préstamos - - -
(-) Gastos financieros - - -
(-) Amortizaciones - -
(=) Flujo de financiamiento ( C ) - - -

Flujo de Caja Economico (A)+(B) 305,832.12 305,832.12 305,832.12

Flujo de Caja Financiero (A)+(B)+( C ) -559,511.00 305,832.12 305,832.12 305,832.12

PNT

YECTADO 2/

AÑO 4 AÑO 5
523,296.00 523,296.00
150,330.00 150,330.00
67,133.88 67,133.88
305,832.12 305,832.12
- -
- -
- -
- -
- -
- -

305,832.12 305,832.12

305,832.12 305,832.12
 ESTADO DE RESULTADOS PROYECTADOS CON PNT
RUBRO AÑO BASE AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3
(+) Ventas 523,296.00 523,296.00 523,296.00
(-) Costo de ventas 150,330.00 150,330.00 150,330.00
(-) Impuestos (18%) 67,133.88 67,133.88 67,133.88
(=) Utilidad bruta 305,832.12 305,832.12 305,832.12
(-) Gasto administrativo 26,760.00 26,760.00 26,760.00
(-) Depreciación 15,715.00 14,975.00 14,950.00
(-) Otros gastos 1,200.00 1,200.00 1,200.00
(=) Utilidad operativa 295,987.12 279,072.12 279,072.12
(-) Gasto financiero - - -
(+) Ingresos extraordinarios - - -
(-) Egresos extraordinarios - - -
(=) Utilidad neta antes de impuestos - - -
(-) Inversiòn -559,511.00 - - -
(=) Utilidad neta -559,511.00 295,987.12 279,072.12 279,072.12
PNT
AÑO 4 AÑO 5
523,296.00 523,296.00
150,330.00 150,330.00
67,133.88 67,133.88
305,832.12 305,832.12
26,760.00 26,760.00
15,005.00 14,950.00
1,200.00 1,200.00
279,072.12 279,072.12
- -
- -
- -
- -
- -
279,072.12 279,072.12
 APLICACIÓN PRACTICA PARA MEDIR LA COMPETENCIA DE LOS PARTICIPAN

AÑOS
Horizonte 0 1 2 3
Producción (Lts) 250,387.20 250,387.20 250,387.20
Precio S/, 2.00 2.00 2.00
Costo S/, 150,616.00 150,330.00 150,330.00
Inversión S/, 372,825.00 372,575.00 373,125.00
Ingresos 500,774.40 500,774.40 500,774.40
Costos 150,616.00 150,616.00 150,616.00
Impuesto 18% 63,028.51 63,028.51 63,028.51
Inversión 559,511.00
FFN -559,511.00 287,129.89 287,129.89 287,129.89
Tasa Dcto 14%
VAN S/. 426,229.15
TIR 42.62%
B/C 1.76
DECISION Se Acepta

ESCENARIO PESIMISTA

S/. 426,229.15 106,387.20 124,387.20 142,387.20 160,387.20

1.5 - 534,274 - 458,266 - 382,257 - 306,249
1.6 - 504,325 - 423,249 - 342,173 - 261,098
1.7 - 474,375 - 388,232 - 302,090 - 215,947
1.8 - 444,426 - 353,216 - 262,006 - 170,796
1.9 - 414,477 - 318,199 - 221,922 - 125,645
PRECIO

2 - 384,527 - 283,183 - 181,838 - 80,494

2.1 - 354,578 - 248,166 - 141,754 - 35,343
2.2 - 324,629 - 213,150 - 101,671 9,808
2.3 - 294,679 - 178,133 - 61,587 54,959
2.4 - 264,730 - 143,116 - 21,503 100,110
2.5 - 234,781 - 108,100 18,581 145,262
MEDIR LA COMPETENCIA DE LOS PARTICIPANTES

4 5
250,387.20 250,387.20
2.00 2.00
150,330.00 150,330.00
372,575.00 373,125.00
500,774.40 500,774.40
150,616.00 150,616.00
63,028.51 63,028.51

287,129.89 287,129.89

STA ESECENARIO MODERADO

CANTIDAD
178,387.20 196,387.20 214,387.20 232,387.20 250,387.2000 268,387 286,387 304,387
- 230,240 - 154,232 - 78,223 - 2,215 73,793 149,802 225,810 301,819
- 180,022 - 98,946 - 17,871 63,205 144,281 225,356 306,432 387,507
- 129,804 - 43,661 42,482 128,625 214,768 300,911 387,053 473,196
- 79,586 11,625 102,835 194,045 285,255 376,465 467,675 558,885
- 29,367 66,910 163,187 259,465 355,742 452,019 548,297 644,574
20,851 122,196 223,540 324,885 426,229 527,574 628,918 730,263
71,069 177,481 283,893 390,305 496,716 603,128 709,540 815,952
121,287 232,766 344,245 455,724 567,203 678,682 790,161 901,640
171,506 288,052 404,598 521,144 637,691 754,237 870,783 987,329
221,724 343,337 464,951 586,564 708,178 829,791 951,405 ###
271,942 398,623 525,304 651,984 778,665 905,346 ### ###
 ESCENARIO OPTIMISTA

322,387 340,387 358,387 376,387 394,387 412,387

377,827 453,835 529,844 605,852 681,861 757,869
468,583 549,659 630,734 711,810 792,886 873,961
559,339 645,482 731,625 817,768 903,911 990,053
650,095 741,305 832,515 923,725 ### ###
740,851 837,129 933,406 ### ### ###
831,607 932,952 ### ### ### ###
922,363 ### ### ### ### ###
### ### ### ### ### ###
### ### ### ### ### ###
### ### ### ### ### ###
### ### ### ### ### ###
 ANÁLISIS DE SENSIBILIDAD
RESULTADOS
VARIABLE AFECTADA VARIACIÓN VALOR
VAN TIR
1.50 160,387.20 -306,248.72 32.87%
1.60 178,387.20 -180,022.05 34.26%
1.70 196,387.20 -43,660.93 36.49%
1.80 214,387.20 102,834.64 38.25%
1.90 232,387.20 259,464.67 40.52%
PRODUCTO (venta de 2.00 250,387.20 426,229.15 42.62%
leche/Lts)
2.10 268,387.20 603,128.09 44.15%
2.20 286,387.20 790,161.49 46.45%
2.30 304,387.20 987,329.34 48.26%
2.40 322,387.20 1,194,631.64 50.22%
2.50 340,387.20 1,412,068.40 52.16%

INDICADORES SIN PNT CON PNT

VAN S/. 71,823.49 S/. 426,229.15
TIR 26% 43%
B/C 1.29 1.76
 TABLA 23: PLAN DE PRODUCCIÓN DETALLADO CON PNT
CONCEPTO AÑO BASE AÑO 1 AÑO 2
Número de Socios 23.00 23.00 23.00
Número total de bovinos 115.00 138.00 138.00
Numero de vacas en ordeño 80.50 96.60 96.60
Días de Producción 250.00 270.00 270.00
Productividad cava campaña promedio 6.00 12.00 12.00
Saca anual (cabezas) 34.50 41.40 41.40

TABLA 24: PLAN DE PRODUCCIÓN CONSOLIDADO CON PNT

CONCEPTO AÑO BASE AÑO 1 AÑO 2
Producción de maralfalfa - Ha 12.50 17.50 17.50
Producción de kimg gras 12.50 17.50 17.50
Número de cabezas de ganado 115.00 138.00 138.00
Número de cabezas/vaca en ordeño 80.50 96.60 96.60
Dias de Producción 250.00 270.00 270.00
Producción promedio dia/vaca 6.00 12.00 12.00
Producción de leche/litros al año 120,750.00 312,984.00 312,984.00
Saca anual (cabezas) 34.50 41.40 41.40

TABLA 25: VOLUMENES DE VENTA ESTIMADOS EN EL MERCADO OBJETIVO

CONCEPTO AÑO BASE AÑO 1 AÑO 2
Litros de leche vendidos al año Intermediarios (50%) 60,375.00 156,492.00 156,492.00
Litros de leche vendidos al mercado local (30%) 36,225.00 93,895.20 93,895.20
Autoconsumo/recria 20% 24,150.00 62,596.80 62,596.80
Total litros leche 120,750.00 312,984.00 312,984.00
Bovinos saca 34.50 41.40 41.40

PLAN DE VENTAS (EN Soles)

CONCEPTO AÑO BASE AÑO 1 AÑO 2
Venta a intermediarios S/. 1.5 90,562.50 234,738.00 234,738.00
Venta al mercado S/. 2.5 90,562.50 234,738.00 234,738.00
Venta bovino por I.A 44,850.00 53,820.00 53,820.00
Total ingresos 225,975.00 523,296.00 523,296.00
DO CON PNT
AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5
23.00 23.00 23.00
138.00 138.00 138.00
96.60 96.60 96.60
270.00 270.00 270.00
12.00 12.00 12.00
41.40 41.40 41.40

ADO CON PNT

AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5
17.50 17.50 17.50
17.50 17.50 17.50
138.00 138.00 138.00
96.60 96.60 96.60
270.00 270.00 270.00
12.00 12.00 12.00
312,984.00 312,984.00 312,984.00
41.40 41.40 41.40

L MERCADO OBJETIVO
AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5
156,492.00 156,492.00 156,492.00
93,895.20 93,895.20 93,895.20
62,596.80 62,596.80 62,596.80
312,984.00 312,984.00 312,984.00
41.40 41.40 41.40

AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5

234,738.00 234,738.00 234,738.00
234,738.00 234,738.00 234,738.00
53,820.00 53,820.00 53,820.00
523,296.00 523,296.00 523,296.00