HORWATH INTERNATIONAL

420 Lexington Avenue - New York - USA

WORLDWIDE HOTEL INDUSTRY STUDY (Estudio de la Industria Hotelera en el Mundo)

Tasa de Ingreso antes

Ocupación Tarifa diaria Tarifa diaria Anual RevPAR de cargos fijos
media % promedio US$ RevPAR US$ US$ US$
ASIA
De lujo 68.20% 158.56 103.00 76,175 24,573
Primera clase 68.20% 87.67 38.44 42,551 13,997
Económico 64.10% 42.91 34.85 18,148 4,102

Menos de 100 hab. 56.30% 93.00 51.91 30,638 7,812

Entre 100 - 300 hab. 61.40% 54.56 38.38 22,269 5,068
Mayores de 300 hab. 69.70% 77.56 60.68 39,264 12,227

EUROPA
De lujo 67.40% 145.66 94.80 59,402 24,115
Primera clase 69.90% 87.66 61.08 41,485 16,257
Económico 60.20% 59.58 35.64 24,215 7,563

Menos de 100 hab. 59.60% 71.65 41.65 28,610 9,015

Entre 100 - 300 hab. 65.70% 92.36 61.02 39,865 15,198
Mayores de 300 hab. 67.60% 124.12 81.59 50,658 20,791

NORTE AMERICA
De lujo 64.50% 141.67 90.35 54,321 15,736
Primera clase 63.10% 97.61 61.35 34,662 8,469
Económico 60.70% 69.04 41.69 22,021 4,953

Menos de 100 hab. 59.80% 112.86 66.80 38,091 7,962

Entre 100 - 300 hab. 62.40% 92.60 57.51 31,954 7,954
Mayores de 300 hab. 64.50% 128.33 82.86 50,217 14,715

SUR AMERICA
De lujo 52.90% 148.27 76.18 48,442 12,501
Primera clase 52.70% 86.38 44.88 30,905 8,384
Económico 49.00% 46.96 22.63 13,543 2,230

Menos de 100 hab. 43.20% 56.08 24.00 12,991 3,248

Entre 100 - 300 hab. 53.20% 95.24 50.67 32,835 7,729
Mayores de 300 hab. 55.50% 80.00 40.44 27,412 5,948
57081.6 (REVPAR) revenue per available room
Ingresos por habitación disponible
RESERVAS

NORTE SUR AMERICA

ASIA % EUROPA % AMERICA % %
ORIGEN DE TURISTAS
Nacionales 41.40 56.90 77.20 65.10
Extranjeros 58.60 43.10 22.80 34.90
100.00 100.00 100.00 100.00

PORCENTAJE DE PAX RECURRENTES 38.00 30.90 40.80 42.50

COMPOSICION DEL MERCADO

Viajeros de Negocios 35.90 32.50 34.60 50.90
Turistas Nacionales 9.70 15.10 21.40 17.30
Turistas Extranjeros 19.10 12.00 7.90 5.90
Grupos Turisticos Nacionales 3.60 4.80 7.60 6.80
Grupos Turisticos Extranjeros 11.60 13.20 2.30 3.10
Reunión 7.30 17.10 13.60 7.70
Gobierno 2.60 1.10 6.00 2.40
Tripulación aérea 2.70 1.10 4.00 5.20
Otros 7.50 3.10 2.60 0.70
100.00 100.00 100.00 100.00

COMPOSICION DE LAS RESERVAS POR ADELANTADO

Mensaje directo 33.00 40.50 32.20 35.70
Sistema de Reservas Propio 12.70 7.80 21.40 27.60
Sistema de Reservas Independientes 3.20 2.40 4.00 2.50
Agencias de Viajes 22.40 22.00 11.40 10.70
Operadores Turisticos 10.10 10.60 7.70 4.20
Representantes de Hoteles 10.20 9.70 9.60 8.90
Empresa de Transporte 1.00 0.90 0.60 2.70
Internet - Página Web 3.90 2.30 2.70 3.00
Otras 3.50 3.80 10.40 4.70
100.00 100.00 100.00 100.00

MEDIOS DE PAGO DE LOS SERVICIOS DE HOTEL

Ventas en Efectivo 24.40 19.60 18.60 20.20
Ventas con Tarjetas de Crédito 42.70 33.60 49.60 42.20
Ventas al Crédito (diferentes de tarjetas) 29.30 34.50 27.30 34.90
Tranferencia Electrónica de Fondos 3.60 12.30 4.50 2.70
100.00 100.00 100.00 100.00

DESGLOSE DE PLANILLA DE SUELDOS Y DE VENTAS (%)

Planilla de Sueldos 74.80 75.00 67.80 70.30
Planilla de Sueldos Ventas 25.20 25.00 32.20 29.70
100.00 100.00 100.00 100.00
RESERVAS - TAMAÑO
PRECIO TAMAÑO

Primera clase Menos de 100 Entre 100 - 300

De lujo % % Económico % hab. % hab. %
ORIGEN DE TURISTAS
Nacionales 49.40 62.90 61.30 65.90 64.90
Extranjeros 50.60 37.10 38.70 34.10 35.10

PORCENTAJE DE PAX RECURRENTES 34.30 38.00 31.80 32.90 34.70

COMPOSICION DEL MERCADO

Viajeros de Negocios 34.70 38.30 31.70 32.30 36.00
Turistas Nacionales 17.60 16.50 17.50 22.10 17.10
Turistas Extranjeros 16.10 9.70 13.00 12.50 10.90
Grupos Turisticos Nacionales 4.30 4.50 5.30 4.70 4.80
Grupos Turisticos Extranjeros 5.60 5.30 12.20 8.20 8.70
Reunión 13.10 12.40 10.40 12.70 11.40
Gobierno 1.80 4.90 3.10 3.00 3.40
Tripulación aérea 1.80 3.20 2.80 0.90 3.10
Otros 5.00 5.20 4.00 3.60 4.60
100.00 100.00 100.00 100.00 100.00

COMPOSICION DE LAS RESERVAS POR ADELANTADO

Mensaje directo 36.60 35.30 33.10 42.00 33.90
Sistema de Reservas Propio 13.60 14.30 14.70 12.60 15.80
Sistema de Reservas Independientes 2.40 3.80 3.10 3.50 3.10
Agencias de Viajes 16.50 16.60 18.40 18.10 17.00
Operadores Turisticos 10.90 9.40 12.20 7.30 9.40
Representantes de Hoteles 7.70 7.70 9.30 7.50 9.30
Empresa de Transporte 1.10 1.20 1.10 0.80 1.20
Internet - Página Web 4.00 3.80 2.90 4.10 3.30
Otras 7.20 7.90 5.20 4.10 7.00
100.00 100.00 100.00 100.00 100.00

MEDIOS DE PAGO DE LOS SERVICIOS DE HOTEL

Ventas en Efectivo 14.20 18.20 21.90 23.00 19.50
Ventas con Tarjetas de Crédito 52.80 46.20 35.40 39.90 40.80
Ventas al Crédito (diferentes de tarjetas 27.30 28.20 34.80 26.80 32.60
Tranferencia Electrónica de Fondos 5.70 7.40 7.90 10.30 7.10
100.00 100.00 100.00 100.00 100.00

DESGLOSE DE PLANILLA DE SUELDOS Y DE VENTAS (%)

Planilla de Sueldos 74.70 73.30 75.20 76.00 74.40
Planilla de Sueldos Ventas 25.30 26.70 24.80 24.00 25.60
100.00 100.00 100.00 100.00 100.00
TAMAÑO

Mayores de
300 hab. %

40.00
60.00

31.20

29.80
13.40
17.70
5.50
12.80
9.80
2.90
3.40
4.70
100.00

27.20
13.00
2.80
18.80
19.80
8.60
1.30
2.70
5.80
100.00

16.40
42.70
35.90
5.00
100.00

74.30
 25.70
100.00
LOS IMPORTES POR LAS HABITACIONES DISPONIBLES

NORTE
ASIA EUROPA AMERICA SUR AMERICA
OCUPACION (DE LA MUESTRA) 65.20% 64.20% 62.80% 50.60%
TAMAÑO MEDIO DE LA PROPIEDAD ( HABITACIONES ) 353 190 281 243
TASA PROMEDIO DIARIO (US$) 69.76 91.86 104.47 80.21

NORTE
AMERICA SUR AMERICA
ASIA (US$) EUROPA (US$) (US$) (US$)
INGRESOS
Habitaciones 16,618 21,743 24,217 14,996
Alimentos & Bebidas 11,969 14,264 10,439 8,288
Telecomunicaciones 565 507 671 813
Otros Ingresos 2,606 1,912 2,429 1,604
Total Ingresos 31,758 38,426 37,756 25,701

GASTOS DEPARTAMENTALES
Habitaciones 4,279 5,664 6,130 4,095
Alimentos & Bebidas 8,558 9,712 7,777 6,342
Telecomunicaciones 347 235 414 442
Otros Gastos Departamentales 1,011 745 1,389 693
Total Gastos Departamentales 14,195 16,356 15,710 11,572

TOTAL UTILIDAD DEPARTAMENTAL 17,563 22,070 22,046 14,129

GASTOS DE OPERACIÓN NO DISTRIBUIBLES

Administración 2,650 3,020 4,543 3,147
Marketing 1,344 1,126 2,390 824
Cuotas de Franquicias 212 360 461 481
Utility Cost 2,063 1,060 1,552 1,399
Mantenimiento 1,749 1,736 1,891 1,504
Total gastos operativos no distribuidos 8,018 7,302 10,837 7,355

BENEFICIO OPERATIVO BRUTO

ANTES DE COMISIONES DE GESTIÓN 9,545 14,768 11,209 6,774

Gastos de Gestión 548 518 1,251 772

Ingresos antes de Cargos Fijos 8,997 14,250 9,958 6,002

(REVPAR) revenue per available room
los ingresos por habitación disponible
RELACION DE VENTAS

NORTE
ASIA EUROPA AMERICA SUR AMERICA
OCUPACION (DE LA MUESTRA) 65.20% 64.20% 62.80% 50.60%
TAMAÑO MEDIO DE LA PROPIEDAD ( HABITACIONES ) 353 190 281 243
TASA PROMEDIO DIARIO (US$) 69.76 91.86 104.47 80.21

NORTE SUR AMERICA

ASIA % EUROPA % AMERICA % %
INGRESOS
Habitaciones 52.30 56.70 64.10 58.20
Alimentos & Bebidas 37.70 37.10 27.70 32.30
Telecomunicaciones 1.80 1.30 1.80 3.20
Otros Ingresos 8.20 4.90 6.40 6.30
Total Ingresos 100.00 100.00 100.00 100.00

GASTOS DEPARTAMENTALES
Habitaciones 25.75 26.05 25.31 27.31
Alimentos & Bebidas 71.50 68.09 74.50 76.52
Telecomunicaciones 61.42 46.35 61.70 54.37
Otros Gastos Departamentales 38.80 38.96 57.18 43.20
Total Gastos Departamentales 44.70 42.56 41.61 45.03

TOTAL UTILIDAD DEPARTAMENTAL 55.30 57.44 58.39 54.97

GASTOS DE OPERACIÓN NO DISTRIBUIBLES

Administración 8.34 7.86 12.03 12.24
Marketing 4.23 2.93 6.33 3.21
Cuotas de Franquicias 0.67 0.94 1.22 1.87
Utility Cost 6.50 2.76 4.11 5.44
Mantenimiento 5.51 4.52 5.01 5.85
Total gastos operativos no distribuidos 25.25 19.00 28.70 28.62

BENEFICIO OPERATIVO BRUTO

ANTES DE COMISIONES DE GESTIÓN 30.06 38.43 29.69 26.36

Gastos de Gestión 1.73 1.35 3.31 3.00

Ingresos antes de Cargos Fijos 28.33 37.08 26.37 23.35

 ESTADO DE RESULTADOS CONDENSADOS
DICIEMBRE 2008 Y ACUMULADO 2008 - RENDIMIENTOS OPERACIONALES
ESTADO DE RESULTADOS CONDENSADOS
DICIEMBRE HORWATH I.
ESTRUCTURA % VALORES PRESUPUESTO % LATINOAMERICA % VENTAS DEPARTAMENTALES

64.65 278,667 68.17 57.20 HABITACIONES

27.22 117,322 24.80 27.20 A&B
4.31 18,598 4.08 4.10 TELECOMUNICACIONES
0.67 2,893 0.39 3.90 LAVANDERIA
0.51 2,205 0.88 RECREACION
0.00 0 0.02 OTROS SERVICIOS
1.75 7,524 0.22 4.20 OTRO INGRESOS GENERALES
0.42 1,808 0.47 3.40 OTROS A & B
0.48 2,048 0.97 PARQUEADERO
100.00 431,065 100.00 100.00 TOTAL VENTAS DEPARTAMENTOS

COSTOS Y GASTOS DEPARTAMENTALES

9.08 39,154 7.52 15.90 HABITACIONES

21.22 91,471 19.14 24.40 A&B
3.19 13,736 3.46 3.30 TELECOMUNICACIONES
0.34 1,446 0.24 1.80 LAVANDERIA
0.19 831 0.36 RECREACION
0.00 0 0.00 OTROS SERVICIOS
0.45 1,942 0.88 PARQUEADERO
34.47 148,580 31.60 45.40 TOTAL COSTOS Y GASTOS DEPARTAMENTOS

65.53 282,485 68.40 54.60 UTILIDAD DEPARTAMENTAL

GASTOS NO DISTRIBUIDOS

11.54 49,749 10.43 12.80 Administración

0.32 1,363 0.46 0.00 Sistemas
1.32 5,680 0.62 0.00 Recursos Humanos
3.80 16,396 2.79 4.10 Mercadeo
2.99 12,868 1.69 6.70 Mantenimiento
5.90 25,445 5.36 5.30 Agua - Luz - Fuerza
25.87 111,501 21.35 28.90 TOTAL GASTOS NO DISTRIBUIDOS

39.67 170,984 47.05 25.70 UTILIDAD ANTES DE CARGOS FIJOS

16.74 72,180 14.71 Cargos Fijos

22.92 98,804 32.33 25.70 UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS

4.58 19,761 6.47 IMPUESTO A LA RENTA (20%)

 18.34 79,043 25.87 UTILIDAD NETA

55.95 61.00 Porcentaje de ocupación

74.03 69.99 Tarifa Promedio
431,065 Total Ventas
102,750 Nómina
6,727 Capacidad habitaciones
0.5595361974 217 Habitaciones disponibles día
3,764 Habitaciones ocupadas
41.43 REVPAR

(REVPAR) revenue per available room

Ingresos por habitación disponible
DENSADOS
MIENTOS OPERACIONALES

DICIEMBRE ACUMULADO PROMEDIO DEL MES

ESTRUCTURA % VALORES ACUM. 2008 PRESUPUESTO 2007

64.87 4,038,289 336,524 358,770 274,316

26.99 1,680,044 140,004 130,519 112,019
5.46 339,828 28,319 21,472 20,574
0.71 44,456 3,705 2,053 1,529
0.39 24,539 2,045 4,631 2,972
0.05 3,234 270 105 74
0.80 49,886 4,157 1,158 985
0.33 20,519 1,710 2,474 1,830
0.39 24,220 2,018 5,105 2,705
100.00 6,225,015 518,751 526,287 417,004

7.99 497,127 41,427 39,577 30,723

20.28 1,262,436 105,203 100,731 85,135
3.97 246,863 20,572 18,210 17,074
0.32 20,124 1,677 1,278 841
0.15 9,042 754 1,873 693
0.00 0 0 0
0.26 16,472 1,373 4,638 3,575
32.96 2,052,064 171,005 166,307 138,041

67.04 4,172,951 347,746 359,980 278,963

12.02 748,426 62,369 54,892 57,498

0.49 30,415 2,535 2,421 2,009
0.77 47,945 3,995 3,263 3,000
2.94 182,706 15,226 14,683 15,222
2.63 163,566 13,631 8,894 7,604
5.78 360,013 30,001 28,232 22,741
24.63 1,533,071 127,756 112,385 108,074

42.41 2,639,880 219,990 247,595 170,889

15.19 945,633 78,803 77,430 75,194

27.22 1,694,247 141,187 170,165 95,695

5.44 338,849 28,237 34,033 19,139

21.77 1,355,398 112,950 136,132 76,556

61.94 61.94 63.25 60.10

82.31 82.31 85.93 69.15
6,225,015 518,751 526,287 417,003
1,543,678 128,640 120,552 103,159
79,205 6,600 6,600 6,600
217 217 217 217
49,060 4,088 4,175 3,967
50.99 50.99 54.36 41.56
 ESTADO DE RESULTADOS DEPARTAMENT

COMPARATIVO MENSUAL DE DICIEMBRE 2008

% DIC 2007 % NOV 2008 % PTO. DIC 08 % DIC 2008

100.00 212,848 100.00 321,684 100.00 208,785 100.00 278,667

8.00 17,028 5.18 16,676 7.92 16,546 6.60 18,381
6.00 12,771 6.03 19,400 6.49 13,540 7.45 20,771
14.00 29,799 11.21 36,076 14.41 30,086 14.05 39,152
86.00 183,049 88.79 285,608 85.59 178,699 85.95 239,515

100.00 98,457 100.00 121,341 100.00 102,922 100.00 117,322

33.00 32,491 34.13 41,419 35.00 36,023 36.87 43,261
67.00 65,966 65.87 79,922 65.00 66,899 63.13 74,061
32.00 31,507 29.71 36,049 35.73 36,774 33.28 39,049
7.44 7,324 7.17 8,704 9.52 9,800 7.81 9,159
39.44 38,831 36.88 44,753 45.25 46,574 41.09 48,208
27.56 27,135 28.98 35,169 19.75 20,325 22.04 25,853

100.00 14,176 100.00 23,018 100.00 12,527 100.00 18,598

75.80 10,745 58.28 13,414 80.00 10,022 67.09 12,478
6.04 856 4.93 1,135 6.35 795 6.76 1,258
81.84 11,601 63.21 14,549 86.35 10,817 73.86 13,736
18.16 2,575 36.79 8,469 13.65 1,710 26.14 4,862

100.00 2,135 100.00 3,339 100.00 1,253 100.00 2,893

49.98 1,067 41.63 1,390 60.02 752 50.02 1,447
50.02 1,068 58.37 1,949 39.98 501 49.98 1,446
0.00 0 0.00 0 0.00 0 0.00 0
0.00 0 0.00 0 0.00 0 0.00 0
0.00 0 0.00 0 0.00 0 0.00 0
50.02 1,068 58.37 1,949 39.98 501 49.98 1,446

100.00 1,234 100.00 2,346 100.00 4,000 100.00 2,205

35.09 433 25.53 599 23.38 935 24.99 551
10.86 134 16.07 377 23.35 934 12.65 279
45.95 567 41.60 976 46.73 1,869 37.64 830
54.05 667 58.40 1,370 53.28 2,131 62.36 1,375

100.00 1,230 100.00 2,013 100.00 5,000 100.00 2,049

91.22 1,122 73.77 1,485 74.24 3,712 94.24 1,931
 7.64 94 0.00 0 3.00 150 0.54 11
98.86 1,216 73.77 1,485 77.24 3,862 94.78 1,942
1.14 14 26.23 528 22.76 1,138 5.22 107

100.00 124 100.00 86 100.00 60 100.00 9,332

0.00 0 0.00 0 0.00 0 0.00 0
100.00 124 100.00 86 100.00 60 100.00 9,332

330,204 473,827 334,547 431,066

115,572 140,648 129,983 148,576

214,632 333,179 204,564 282,490

6.27 20,708 6.66 31,568 8.82 29,520 7.11 30,644

5.26 17,368 3.93 18,608 3.61 12,072 4.43 19,105
11.53 38,076 10.59 50,176 12.43 41,592 11.54 49,749

0.23 756 0.00 0 0.24 805 0.00 0

0.37 1,235 0.29 1,371 0.34 1,150 0.32 1,363
0.60 1,991 0.29 1,371 0.58 1,955 0.32 1,363

0.30 977 0.31 1,465 0.31 1,026 0.33 1,443

0.71 2,332 0.55 2,598 0.51 1,700 0.98 4,237
1.00 3,309 0.86 4,063 0.81 2,726 1.32 5,680

1.23 4,065 1.25 5,917 1.07 3,592 1.21 5,211

4.74 15,667 2.05 9,707 2.54 8,500 2.59 11,185
5.98 19,732 3.30 15,624 3.61 12,092 3.80 16,396

1.04 3,426 0.91 4,331 1.34 4,495 0.99 4,283

2.93 9,665 1.77 8,370 0.81 2,700 1.99 8,585
3.96 13,091 2.68 12,701 2.15 7,195 2.99 12,868

5.43 17,923 6.85 32,446 3.89 13,000 5.90 25,445

28.50 94,122 24.56 116,381 23.48 78,560 25.87 111,501

36.50 120,510 45.75 216,798 37.66 126,004 39.67 170,989

18.58 61,354 15.47 73,289 21.29 71,240 16.74 72,181

17.91 59,156 30.29 143,509 16.37 54,764 22.92 98,808

3.81 12,591 6.40 30,340 3.44 11,509 4.58 19,761

14.10 46,565 23.88 113,169 12.93 43,255 18.34 79,047

48.49 60.71 40.09 55.95

65.25 81.40 77.41 74.03
330,204 473,827 334,547 431,066
80,878 99,225 98,200 102,750
6,727 6,510 6,727 6,727
217 217 217 217
3,262 3,952 2,697 3,764
31.64 47.82 31.04 41.43
ESTADO DE RESULTADOS DEPARTAMENTAL COMPARATIVO
DIC. 2008 - ACUM. 2008

ESTADO DE RESULTADOS

COMPARATIVO ACUMULADO DICIEMBRE 2008

% ACUM. 2008 % PTO. 2008 %
HABITACIONES
VENTAS 100.00 4,038,289 100.00 4,305,236 100.00
NOMINA 6.67 269,186 5.40 232,483 6.00
OTROS GASTOS 5.64 227,941 5.63 242,438 5.20
TOTAL GASTOS 12.31 497,127 11.03 474,921 11.20
UTILIDAD DEPARTAMENTAL 87.69 3,541,162 88.97 3,830,315 88.80

A&B
VENTAS 100.00 1,680,044 100.00 1,566,229 100.00
COSTO DE VENTAS 35.63 598,652 35.07 549,277 35.40
UTILIDAD BRUTA 64.37 1,081,392 64.93 1,016,952 64.60
NOMINA 32.93 553,210 33.58 525,940 32.10
OTROS GASTOS 6.58 110,574 8.53 133,559 8.50
TOTAL GASTOS 39.51 663,784 42.11 659,499 40.60
UTILIDAD DEPARTAMENTAL 24.86 417,608 22.82 357,453 24.00

TELECOMUNICACIONES
VENTAS 100.00 339,828 100.00 257,670 100.00
COSTO DE VENTAS 68.11 231,465 80.00 206,136 78.00
NOMINA 4.53 15,398 4.80 12,378 4.99
TOTAL GASTOS 72.64 246,863 84.80 218,514 82.99
UTILIDAD DEPARTAMENTAL 27.36 92,965 15.20 39,156 17.01

LAVANDERIA
VENTAS 100.00 44,457 100.00 24,630 100.00
COSTO DE VENTAS 45.27 20,124 59.44 14,639 55.00
UTILIDAD BRUTA 54.73 24,333 40.56 9,991 45.00
NOMINA 0.00 0 0.00 0 0.00
OTROS GASTOS 0.00 0 0.00 0 0.00
TOTAL GASTOS 0.00 0 0.00 0 0.00
UTILIDAD DEPARTAMENTAL 54.73 24,333 40.56 9,991 45.00

RECREACION
VENTAS 100.00 24,539 100.00 55,576 100.00
NOMINA 27.73 6,804 21.60 12,004 18.06
OTROS GASTOS 9.12 2,238 18.83 10,466 5.26
TOTAL GASTOS 36.85 9,042 40.43 22,470 23.33
UTILIDAD DEPARTAMENTAL 63.15 15,497 59.57 33,106 76.67

PARQUEADERO
VENTAS 100.00 24,220 100.00 61,260 100.00
NOMINA 63.06 15,274 87.75 53,753 129.18
 OTROS GASTOS 4.95 1,198 3.11 1,905 3.01
TOTAL GASTOS 68.01 16,472 90.86 55,658 132.19
UTILIDAD DEPARTAMENTAL 31.99 7,748 9.14 5,602 -32.19

OTROS SERVICIOS
VENTAS 100.00 73,639 100.00 1,263 100.00
COSTO DE VENTAS 0.00 0 0.00 0 0.00
UTILIDAD DEPARTAMENTAL 100.00 73,639 100.00 1,263 100.00

TOTAL VENTAS 6,225,016 6,271,864

TOTAL COSTOS Y GASTOS DPTOS. 2,052,064 1,994,978

UTILIDAD DEPARTAMENTAL 4,172,952 4,276,886

GASTOS NO DISTRIBUIDOS

Administración
NOMINA 8.23 512,190 7.23 453,448 8.24
OTROS GASTOS 3.79 236,237 3.27 205,252 5.64
TOTAL GASTOS 12.02 748,427 10.50 658,700 13.88

Sistemas
NOMINA 0.17 10,813 0.20 12,631 0.17
OTROS GASTOS 0.31 19,602 0.26 16,420 0.32
TOTAL GASTOS 0.49 30,415 0.46 29,051 0.49

Recursos Humanos
NOMINA 0.33 20,598 0.26 16,420 0.29
OTROS GASTOS 0.44 27,347 0.36 22,736 0.43
TOTAL GASTOS 0.77 47,945 0.62 39,156 0.72

Mercadeo
NOMINA 1.11 68,952 0.93 58,102 1.20
OTROS GASTOS 1.83 113,754 1.88 118,099 2.47
TOTAL GASTOS 2.94 182,706 2.81 176,201 3.68

Mantenimiento
NOMINA 1.14 71,253 1.11 69,470 1.12
OTROS GASTOS 1.48 92,313 0.59 37,261 0.72
TOTAL GASTOS 2.63 163,566 1.70 106,731 1.84

Agua - Luz y Fuerza

OTROS GASTOS 5.78 360,013 5.40 338,785 5.49

TOTAL GASTOS NO DISTRIBUIDOS 24.63 1,533,072 21.50 1,348,624 26.09

UTILIDAD ANTES DE CARGOS FIJOS 42.41 2,639,880 46.69 2,928,262 40.58

 CARGOS FIJOS 15.19 945,633 14.81 929,161 18.15

UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS 27.22 1,694,247 31.87 1,999,101 22.42

IMPUESTOS RENTA 5.44 338,849 6.51 408,395 4.62

UTILIDAD NETA 21.77 1,355,398 25.36 1,590,706 17.80

Porcentaje de ocupación 61.94 63.25

Tarifa Promedio 82.31 85.94
Total Ventas 6,225,016 6,271,864
Nómina 1,543,678 1,543,678
Capacidad habitaciones 79,205 79,205
Habitaciones disponibles día 217 217
Habitaciones ocupadas 49,060 50,097
REVPAR 50.99 54.36

(REVPAR) revenue per available room

Ingresos por habitación disponible
BRE 2008
ACUM. 2007

3,291,786
197,507
171,173
368,680
2,923,106

1,344,224
475,855
868,369
431,504
114,259
545,763
322,606

246,884
192,569
12,318
204,887
41,997

18,343
10,088
8,255
0
0
0
8,255

35,667
6,443
1,877
8,320
27,347

32,456
41,927
 977
42,904
-10,448

890
0
890

4,970,250

1,656,497

3,313,753

409,752
280,226
689,978

8,434
15,677
24,111

14,556
21,443
35,999

59,885
122,776
182,661

55,578
35,667
91,245

272,888

1,296,882

2,016,871
 902,334

1,114,537

229,664

884,873

60.11
69.14
4,970,250
1,237,905
79,205
217
47,610
41.56