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SUPERINTENDENCIA DE LA ECONOMÍA SOLIDARIA

RESOLUCIÓN 1507 DE NOVIEMBRE 27 DE 2000

Po r la cu a l se e sta b le ce n lo s crit e rio s pa ra la e va lu a ción , cla sif ica ció n y

ca lif ica ció n y e l ré g ime n de p ro visio ne s d e la ca rt e ra d e créd it o s d e la s en t id ad e s
vig ilad a s po r la S up e rin te n de n cia d e la Eco no mí a So lid a ria q ue rea lice n
op e ra cio ne s a ct iva s d e cré d ito y se d icta n o t ra s d ispo sicio n e s.

LA S UP E RI NTE NDE NTE DE L A E CO NO MI A SO LI DARI A

En uso de la s a t ribu cio ne s con f e rida s p o r lo s nu me ra le s 2 º, 3 º y 22 º d el a rt í cu lo

36 de la L ey 4 54 de 19 98 y p o r e l nu me ra l 3º de l a rtí cu lo 8º d e l De cre t o 1 40 1 d e l
28 de ju lio d e 1 99 9, y

CO NSI DE RA NDO :

Qu e co rre sp o nd e a la Su pe rin t en d en cia d e la Eco no mí a S o lid a ria in st ru ir a la s

en t ida de s vig ila da s so b re la ma ne ra co mo d eb en cu mp li r la s disp o sicion e s qu e
rig en su a ct ivida d , f ija r lo s crit e rio s té cn ico s y ju ríd ico s q ue f a cilit en e l
cu mp li mie nt o d e ta le s no rma s y se ñ a la r lo s p ro ce d imie n to s p a ra su ca ba l
ap lica ción .

Qu e con cie rne a la Su pe rin t en d en cia d e la Eco no mí a S o lid a ria f ija r la s reg la s d e
co n ta b ilid ad a q ue d eb en su je ta rse la s en t id a de s b a jo su su pe rvis ión , sin
pe rju icio de l cu mp limie n to de la s d ispo sicio n e s le ga le s q ue rige n la ma te r ia.

Qu e co mp et e a la Su pe rin te n de n cia d e la E co no mí a So lid a ria esta b le ce r lo s

rep o rt e s so cio e co n ó mico s p e riód ico s u o ca sio na le s q ue la s e nt id ad e s so met id a s
a su su pe rvis ión de be n p re sen t a r, así co mo so licit a r a la s misma s cua lq u ie r
inf o rma ció n d e n at u ra le za ju ríd ica , ad min ist ra t iva, con t ab le o f ina n cie ra sob re e l
de sa rro llo de su s act ivid ad e s.

Qu e e sta S up e rint e nd en cia con sid e ra n ece sa rio e sta b le ce r lo s re qu isit o s pa ra la

eva lua ció n , cla sif ica ción , ca lif ica ció n y p ro visió n d e la ca rt e ra de créd it o s, d e
mod o q ue se re ve le n y e sta b le zca n la s con t in ge n cia s de p é rd id a de su va lo r y
qu e d icho a ct ivo se re g ist re d e a cue rd o co n su rea lid ad e co nó m ica.

RE S UE LV E :

ARTÍ CULO 1 º. O pe rac i ones a c ti v as de c ré di to

La s o pe ra cion e s a ct iva s de créd it o q ue , e n d e sa rro llo de su o bje to so cia l,

rea lice n la s e nt id ad e s o bje to de la p re se n te re so lu ción , d eb e rá n con t en e r co mo
mín i mo la sigu ie n te in f o rma ción , la cua l se rá su min ist ra d a a l de ud o r p ot en cia l
an te s de qu e é st e f irme lo s do cu men t o s med ia nt e lo s cu a le s se in st ru men t e u n
créd it o o man if ie st e su acep t a ción . Ad e má s, d eb e rá co n se rva rse en lo s a rch ivo s
de la e nt id ad .
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1.1. Mon t o d e l cré d it o.

1.2. Ta sa d e in t e ré s re mun e ra to ria y mo rat o ria n o mina l an ua l y su s

eq u iva le n te s exp re sa do s e n t é rmin o s e fe ct ivo s an ua le s.

1.3. P la zo de amo rt iza ción , in clu ye nd o pe río d o s mu e rt o s, d e g ra cia , et c.

1.4. Mod a lid ad de la cu ot a (f ija , va ria b le , ot ra s).

1.5. Fo r ma d e p ag o (d e scue nt o po r n ó min a , o t ra s).

1.6. Pe rio d icida d en e l p ag o d e cap it a l y de int e re se s (ve n cid a o a nt icip ad a ).

1.7. Tip o y cob e rtu ra d e la ga ran t ía .

1.8. Con d icion e s de p re pa g o.

1.9. Co misio ne s y re ca rg o s q ue se a p lica rá n .

1.10. S i se t ra t a d e cré d it o s ot o rga do s co n t asa d e in t e ré s f ija , ta b la de

a mo rt iza ció n do nd e se est ab le zcan lo s pa go s co rre spo nd ie n te s a a mo rt iza ción d e
ca p it a l y p ag o d e in te re se s.

1.11. En g en e ra l, to da la in f o rma ción qu e re su lt e re le va n te y ne ce sa ria pa ra

fa cilit a r la ad e cu ad a co mp re n sión de l a lca n ce d e lo s de re cho s y o b liga cio ne s de l
acre ed o r y lo s me ca n ismo s q ue a se gu re n su ef ica z e je rcic io.

PARÁG RA FO 1 . Est a s op e ra cio ne s de be rá n co n ta r co n u n est ud io d e créd it o

p re vio , de acue rd o co n lo e st a b le cid o en e l re spe ct ivo re g la men t o d e cré d ito .

PARÁG RA FO 2 . La s coo p e ra t iva s con act ivid ad f in an cie ra d eb e rán d e ja r

co n sta n cia, en la s re spe ct iva s a ct a s, sob re e l cu mp lim ien t o de lo d ispu e sto e n e l
De cret o 18 40 de 19 97 y e n e l De cret o 23 60 de 19 93 , así co mo en la s n o rma s qu e
lo s ad icio ne n , mod if iq ue n o su st it u yan , sob re e l cu mp lim ien t o de lo s lí mit e s a lo s
cu p o s in d ividu a le s de cré d it o y a la con cen t ra ción d e o pe ra cion e s.

PARÁG RA FO 3. No se in clu ye, p a ra e fe cto s d e la pre sen t e re so lu ció n , la ca rte ra

p ro ven ie n te d e ve n ta s de b ie n e s y se rvicio s re a liza da s p o r la s e nt id ad e s
vig ilad a s.

ARTÍ CULO 2 º. Cri te ri os mí ni mos que s e te ndrá n e n cue nta pa ra el

otorga mie nto de cré di tos

La s en t id a de s vig ilad a s a q ue se re f ie re la p re sen t e re so lu ción , de be rá n o bse rva r

co mo mí n imo y, ob liga t o ria men t e , lo s sigu ie nt e s crit e rio s pa ra e l o to rga m ien t o d e
créd it o s:

2. 1. Ca p a cid a d de p ag o, in g re so s y eg re so s de l de ud o r y f lu jo d e ca ja d e l
p ro ye cto a f ina n cia r. E n con se cu e n cia , lo s pla ne s de a mo rt iza ció n d eb e rán
co n su lta r e sto s e le me n to s.

2. 2. S o lve n cia d e l d eu do r, a t ra vé s de va r iab le s co mo e l nive l d e en de ud a mie n to

y la ca lida d y co mp o sición d e lo s a ct ivo s, p asivo s, p at rimo n io y co nt in ge n cia s d el
de ud o r y/o de l p ro ye cto .

2. 3. L iq u ide z, va lo r, co be rt u ra e ido n e id a d d e la s ga ra nt í a s.

2. 4. In fo rma ció n co me rcia l pro ven ie nt e d e ce n t ra le s de rie sgo y de má s f ue nt e s

de qu e d ispo ng a la e nt id ad vig ilad a . No o bst an t e, a crit e rio d e l ó rga n o
co mp e te n te , p od rán excep t ua rse d e la con su lta a la s ce nt ra le s d e rie sgo la s
op e ra cio ne s act iva s d e cré d it o inf e rio re s a d ie z (10 ) sa la rio s mín i mo s leg a le s
men sua le s vige n te s.
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PARÁG RA FO 1. Pa ra e l o to rg a mien t o de cré d it o s g a ra n t izad o s co n h ipo t e ca se

de be rá ob te ne r y a na liza r la inf o rma ció n re f e ren te a l re sp e ct ivo d eu do r y a la
ga ran t í a, co n ba se en u na me t od o log í a té cn ica idó ne a q ue p e rmit a p ro ye cta r la
evo lu ción p re visib le t an to de l p re cio de l in mu eb le , co mo d e lo s in g re so s de l
de ud o r, de man e ra qu e ra zon ab le me nt e pu ed a co n clu i rse q ue e l cré d it o d u ra n te
to da la vid a , p od rá se r p un tu a lme nt e a te nd id o y e st a rá su f icien t e me n te
ga ran t iza do .

PARÁG RA FO 2. To d a s la s re f e ren cia s qu e e n la p re sen t e re so lu ción se h ag an a l

de ud o r, se d eb en e nt e nd e r ig ua lme n te rea liza da s al co de u do r o co de u do re s q ue
est én vin cu la do s a la re spe ct iva op e ra ció n d e cré d ito .

PARÁG RA FO 3 . La s e nt id ad e s a qu e se ref ie re e sta re so lu ción e sta b le ce rá n la s

po lí t ica s de cré d ito y ca rt e ra e n reg la men t o s e xp ed id o s p o r e l co n se jo de
ad min ist ra ción o la ju nt a dire ct iva , se gú n el ca so . A sí mis mo , e sto s ó rga no s
de f in irán lo s est a me n to s co mpe t en te s p a ra la ap rob a ción d e créd it o s,
ree st ru ctu ra cio ne s y de má s de cision e s inh e ren t e s a l man e jo de la ca rte ra de
créd it o s, f ijan do pa ra cad a u no d e e llo s la s a t rib u cio n e s, de a cu e rdo co n la le y y
lo s e sta t ut o s.

ARTÍ CULO 3 º. Cla s i fic a ci ón de la ca rte ra de c ré di tos

Pa ra e fe cto s de in fo rma ció n , e va lu a ció n d e l rie sgo cre d it icio , a plica ció n de
no rma s con ta b le s y co n st it u ción d e p ro visio n e s, e nt re ot ro s, la ca rte ra d e
créd it o s se cla sif ica rá e n con su mo , vivie n da , micro cré d ito y co me rcia l.

3. 1. Cré di tos de cons umo

Se en t ien de n co mo créd it o s de co n su mo la s op e ra cio ne s a ct iva s de créd it o

ot o rga da s a p e rson a s na tu ra le s, cu yo ob jet o sea f in an cia r la ad qu isició n d e
b ie ne s d e con su mo o e l p ag o d e se rvicio s p a ra f ine s no co me rcia le s o
e mp re sa ria le s, in de pe n d ie n te me n te de su mo nt o .

3. 2. Cré di tos de vi vi e nda

Se en t ien de n co mo créd it o s de vivien da la s op e ra cio ne s a ct iva s d e cré d ito

ot o rga da s a p e rson a s na tu ra le s, d est in ad a s a la ad qu isició n d e vivien d a nu e va o
usa da , o a la co n st ru cción de vivien d a in d ividu a l, ind ep e nd ie nt e men t e d e la
cu a nt í a y a mpa ra da s co n ga ra nt í a h ip o te ca ria . P a ra e l ot o rg a mie nt o d e est a s
op e ra cio ne s se ob se rva rá lo p re vist o e n la Le y 54 6 d e 1 99 9 y su s n o rma s
reg la me nt a ria s.

3. 3. Mic roc ré di tos

Se en t ien de co mo mic ro créd it o el con ju n to de op e ra cio ne s a ct iva s d e cré d ito

ot o rga da s a m icro e mp re sa s cu yo sa ld o de e nd eu da mie n to co n la re spe ct iva
en t ida d n o su pe re ve in t icin co (2 5 ) sa la rio s mí n imo s leg a le s me n sua le s vige nt e s.

Po r micro e mp re sa se e nt ie nd e to da un ida d d e exp lot a ción econ ó mica , re a lizad a

po r pe rson a n at u ra l o ju ríd ica , e n act ivid ad e s e mp re sa ria le s, ag ro pe cua ria s,
ind u st ria le s, co me rcia le s o de se rvicio s, ru ra l o u rba na , cu ya p la n ta de pe rso na l
no su pe re d ie z (1 0 ) t rab a jad o re s y su s a ct ivo s t ot a le s se an in fe rio re s a
qu in ien t o s u no (50 1 ) sa la rio s mí n imo s men su a le s le ga le s vige nt e s.

3. 4. Cré di tos c ome rc ia le s

Se e nt ie nd en co mo cré d ito s co me rcia le s la s op e ra cio ne s a ct iva s de cré d ito

d ist in t a s de a qu e lla s qu e de ba n cla sif ica rse co mo créd it o s de co n su mo , vivie nd a
o mic ro créd it o s.

PARÁG RA FO 1. Pa ra e fe ct o s d e la cla sif ica ció n de lo s cré d ito s, se d eb e rá

co n side ra r e l mon t o a p ro ba do po r la en t id ad , in de p en d ien t e me n te de lo s
de se mb o lso s ef e ct ua d o s.

PARÁG RA FO 2. Se de be n cla sif ica r en la mo d a lida d qu e co rre sp o nd a a ca d a u no

de lo s cré d ito s, la s cu en t a s p o r co b ra r o rig in ad a s en ca da t ipo d e o pe ra ción .
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PARÁG RA FO 3. Pa ra la ca rte ra de créd it o s co me rcia le s, de co n su mo y

micro cré d ito s, la s e nt id ad e s d e q ue t rat a la p re se n te re so lu ció n d eb e rán
cla sif ica r la a su ve z, seg ún la na tu ra le za d e la s ga ra nt í a s q ue la s a mp a ra n
(ga ra n tí a ad misib le y ot ra s ga ran t ía s), a co g ién do se a lo d isp ue st o so b re e l
pa rt icu la r e n e l De cret o 2 36 0 de 1 99 3 y no rma s qu e lo ad icio ne n, mod if iq ue n o
su st it u ya n .

PARÁG RA FO 4. Lo s cré d it o s vig en t e s a la f e ch a de la p re se nt e re so lu ció n, a sí

co mo lo s nu evo s q ue se o to rgu e n a pa rt ir de la mis ma , de be rá n est a r cla sif ica do s
de con f o rmid ad co n la s re g la s p re vist a s e n e ste a rt í cu lo , a ma s t a rda r e l 31 d e
ma rzo d e 2 00 2.

ARTÍ CULO 4 º. Ev al ua ci ón de la ca rte ra de c ré di tos

La s e nt id ad e s vig ilad a s a q ue se re f ie re la p re sen t e re so lu ció n, de be rá n eva lua r

pe rma ne n te me n te e l r ie sg o de su ca rt e ra de créd it o s, d e a cu e rdo con lo s
crit e rio s de l a rt í cu lo 5 º. de la p re sen te re so lu ció n , in t ro du cie nd o la s
mod if ica cio ne s de l ca so en la s re sp e ct iva s ca lif ica cio n e s y p ro vision e s cu an do
ha ya nu e vo s a ná lisis o in fo rma ció n q ue ju st if iq u e d ich o s ca mb io s. E n lo s
sigu ie nt e s ca so s, la p e riod icid a d co n la q ue d eb e ha ce rse est a e va lu a ció n y
eve nt ua l re ca lif ica ción se rá o b liga t o ria :

4.1. La eva lua ció n d e l rie sg o cred it icio d e lo s cré d it o s q ue in cu rra n en mo ra d e

má s d e 3 0 d ía s de spu é s de ha be r sido re e st ru ct u rad o s.

4.2. En e l ca so d e lo s créd it o s cu yo mo n to a p ro ba d o sea in fe rio r a cien to

cin cu en t a (1 5 0 ) sa la rio s mí n imo s le g a le s me n su a le s vig en t e s, la s en t ida de s
de be rá n ef e ctu a r la s e va lu a cion e s, co mo mín imo en e l me s d e no vie mb re, y su s
re su lt ad o s se re g ist ra rá n a l cie rre d e l me s d e d icie mb re .

4.3. En e l ca so d e lo s créd it o s cu yo mo n to a p ro ba d o e xce d a lo s cien t o

cin cu en t a (1 5 0 ) sa la rio s mí n imo s le g a le s me n su a le s vig en t e s, la s en t ida de s
de be rá n e fe ct ua r la s eva lua cio ne s, co mo mí n imo en lo s me se s de ma yo y
no vie mb re, y su s re su lta do s se re g ist ra rán a l cie rre de lo s me se s d e ju n io y
d icie mb re , re sp e ct iva me n te .

4.4. La s e nt id ad e s qu e e je rce n a ct ivid a d f ina n cie ra so me t ida s a vig ila n cia

esp e cia l o a cua lq u ie ra o t ra me d id a ca u te la r, d eb e rán ef e ctu a r un a e va lu a ción
to ta l de cré d ito s cu yo mo nt o a p ro ba d o exce da cie n to cin cue n ta (15 0 ) sa la rio s
mín i mo s leg a le s men su a le s vige nt e s, e n lo s me se s d e fe b re ro , ma yo , ag o st o y
no vie mb re de cad a a ño y su s re su lta d o s se reg ist ra rá n a l cie rre d e lo s me se s de
ma rzo, ju n io , se p t ie mb re y d icie mb re , re sp e ct iva men te .

PARÁG RA FO 1 . La s en t ida de s de q ue t ra ta la p re sen te re so lu ción de be rá n

man t en e r a d ispo sició n d e la Su pe rin t en de n cia de la E con o mí a So lid a ria , du ra nt e
la vige n cia de lo s cré d it o s, la in f o rma ción qu e acre d ite y ju st if iq ue lo s ca mb io s
de la ca lif ica ción d e u n de ud o r a u na de men o r rie sgo .

S i lo s re su lta do s d el ca mb io e n la ca lif ica ció n die ra n lu ga r a p ro visio ne s

ad icio na le s, ésta s d eb e rá n ha ce rse d e ma ne ra in med ia ta .

PARÁG RA FO 2. La s eva lua cio ne s d e la ca rt e ra d e cré d ito s d eb e rá n p re sen t a rse

a la sigu ie nt e reu n ión de l con se jo d e a d min ist ra ció n o jun t a dire ct iva , se gú n e l
ca so .

ARTÍ CULO 5 º. Cri te ri os de e va l ua c i ón

La s e nt id ad e s a qu e se ref ie re la p re se n te re so lu ción eva lua rá n la ca rte ra d e

créd it o s co n ba se e n lo s sig u ien t e s cr ite rio s:

5.1. Cap a cida d de p ag o , in g re so s y eg re so s d e l d eu do r y f lu jo d e ca ja d e l

p ro ye cto a f ina n cia r, con sid e ran do la s co nd icio n e s d e l créd it o (p la zo , p e río do s d e
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pa go , o t ro s), de con f o rmid ad co n in fo rma ció n f ina n cie ra act ua liza d a y

do cu me n ta d a.

5.2. So lven cia d el d eu do r, a t ra vé s de va ria b le s co mo e l n ive l de

en de ud a mie nt o y la ca lida d y co mpo sició n de lo s a ct ivo s, p asivo s, pa t rimo n io y
co n t ing en cia s de l d eu do r y/o d e l p ro ye ct o.

5. 3. Na tu ra le za , liq u ide z, co b e rtu ra , y va lo r de la s g a ran t ía s, te n ie n do en cu e nt a ,

en t re o t ro s a spe cto s, la ce le rid ad con qu e p ue da n ha ce rse e fe ct iva s, su va lo r de
me rcad o t écn ica men t e est ab le cid o, lo s co st o s ra zo n ab le men t e e st ima d o s de su
rea liza ció n y e l cu mp limie n to de lo s re qu isit o s d e o rd en ju ríd ico p a ra ha ce rla s
exig ib le s.

La s g a ra n tí a s q ue re spa ld an un a op e ra ció n so n n ece sa ria s p a ra ca lcu la r la s

pé rd ida s e sp e rad a s en el e ve n to de no pa go . En est e sen t id o, son f un da me nt a le s
pa ra d et e rmin a r e l n ive l d e la s p ro visio n e s, pe ro no se d eb en t en e r e n cu e nt a
pa ra ca lif ica r lo s créd it o s.

5. 4. S e rvicio de la d eu da y cu mp lim ien t o d e lo s té rm ino s p act ad o s, e s de cir, la

at en ció n o po rt un a de to da s la s cu ot a s o in sta la me nt o s, e nt e nd ié nd o se co mo
ta le s cua lq u ie r p ag o de riva do de un a op e ra ció n a ct iva de cré d ito q ue d eb a
ef e ct u a r e l d eu do r e n u na fe cha de te r min ad a, in de pe n d ie n te me n te de lo s
co n cep to s qu e co mp re nd a (ca p ita l, in t e re se s, cap it a l e in te re se s o cua lq u ie r
ot ro ).

5. 5. E l n ú me ro d e ve ce s q ue el cré d ito ha sido re e st ru ct u ra d o y la na tu ra le za d e

la re sp e ct iva ree st ru ctu ra ció n. Se e nt ien d e qu e en t re má s o pe ra cion e s
ree st ru ctu ra da s se h a ya n o to rga d o a un mis mo de ud o r, ma yo r se rá e l r ie sg o d e
no pa go de la o b liga ció n.

5. 6. In fo r ma ción co me rcia l p ro ven ie n te d e ce n t ra le s de rie sg o y d e má s f ue n te s

de q ue d ispo ng a la e nt id ad vig ila d a, en lo s mismo s té rm ino s d e l n u me ra l 2. 4. de l
a rt í cu lo 2 º. de la p re sen te re so lu ció n .

ARTÍ CULO 6 º. Re portes a l a S upe ri nte nde nc ia de l a E c onomía S ol i da ria

de l as ev al ua ci one s de ca rte ra

Lo s re su lta do s de la s e va lu a cion e s e fe ctu ad a s se in fo rma rá n a la

Su pe rin t en de n cia de la E co n o mía So lid a ria en e l re po rt e sigu ie nt e a l d e su
reg ist ro , seg ú n co r re sp on d a, de a cu e rdo co n lo s co rte s e sta b le cido s e n e l
a rt í cu lo 4º . de la p re sen te re so lu ción y de co nf o rmid a d co n lo s f o rma to s q ue p a ra
ta l e fe cto d iseñ e e sta e nt ida d .

ARTÍ CULO 7 º. Cal i fi ca c i ón de l os c ré di tos por niv el de ri es go

La s en t id a de s de qu e t ra ta la p re sen t e re so lu ción ca lif ica rán lo s cré d it o s, e n la s

sigu ie nt e s ca t eg o ría s:

- Cat e go rí a A o “r ie sg o no rma l”
- Cat e go rí a B o “r ie sg o acep t ab le , su pe r io r a l n o rma l”
- Cat e go rí a C o “rie sg o a p re cia b le ”
- Cat e go rí a D o “rie sg o sig n if icat ivo ”
- Cat e go rí a E o “r ie sg o de in co b rab ilid a d ”

De a cue rd o co n la ed ad de ve n cimie n to , la ca rt e ra se ca lif ica rá ,

ob lig at o ria me nt e , d e la sigu ie nt e man e ra:

CO ME RCI AL CO NS UMO VI V IE ND A MI CRO CRE DI TO

Ca te goría A 0-30 días 0-30 días 0-60 días 0-30 días
Ca te goría B 31-90 días 31-60 días 61-150 días 31- 60 días
Ca te goría C 91-180 días 61-90 días 151-360 días 61-90 días
Ca te goría D 181-360 días 91-180 días 361-540 días 91-120 días
Ca te goría E > 360 días > 180 días > 540 días > 120 días
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No ob sta n te lo an te rio r, p od rán ut iliza rse crit e rio s ad icio na le s p a ra la ca lif ica ció n
ta le s co mo cap a cida d de p ag o de l de ud o r y f lu jo d e ca ja d e l p ro ye cto , d e ta l
su e rt e qu e si la p ro ba b ilid ad d e re ca u do e s d ud o sa , e l cré d ito se ca lif ica rá e n
un a ca te go rí a de ma yo r rie sg o.

PARÁG RA FO . Lo s cré d ito s vig e nt e s a la f ech a de la p re se n te re so lu ción , a sí

co mo lo s nu evo s qu e se ot o rg u en a p a rt i r de la mis ma , d eb e rán est a r ca lif ica d o s
de con f o rmid ad co n la s re g la s p re vist a s e n e ste a rt í cu lo , a ma s t a rda r e l 31 d e
ma rzo d e 2 00 2.

ARTÍ CULO 8 º. Control por parte de la S uperi nte nde nci a de l a Ec onomía
S ol i da ri a

S in p e rju icio d e la s sa n cion e s pe rson a le s e in st it u cion a le s a qu e h a ya lug a r, la

Su pe rin t en de n cia d e la E co no mí a S o lida ria po d rá re visa r la s cla sif ica cio n e s,
ca lif ica cio ne s y p ro visio n e s qu e, de a cu e rdo co n la s n o rma s p re vist a s e n esta
re so lu ció n, re a lice ca da un a d e la s en t ida de s, o rd e na nd o , si e s e l ca so ,
mod if ica cio ne s cu a nd o co n st a te la ino b se rva n cia d e lo aq uí p re visto .

Ig ua lme n te , p a ra la s co o pe ra t iva s qu e e je rce n a ct ivid a d f in a n cie ra , la

Su pe rin t en de n cia de la E co n o mía So lid a ria po d rá o rde na r re ca lif ica cio ne s de la
ca rt e ra de créd it o s p a ra u n se cto r e co n ó mico, zon a ge og rá f ica o pa ra u n d eu do r
o co n jun t o de d eu do re s cu ya s ob lig a cio n e s de ba n a cu mu la rse seg ún la s reg la s
de cu po s in d ividu a le s d e e nd eu da m ien t o.

PARÁG RA FO . La s e nt id ad e s ob je to de la p re se nt e re so lu ció n p od rá n t ra sla da r,

cu a nd o la S up e rint e nd en cia de la E con o mía S o lida ria a sí lo au to rice , a
ca t eg o rí a s d e me no r rie sg o, lo s créd it o s re visa d o s p o r esta e nt id ad , cu an d o h aya
ra zo ne s q ue lo ju st if iqu en .

ARTÍ CULO 9 º. Re gl a de a rra s tre

Cua nd o u na e nt id ad d e qu e t ra t a la p re se n te re so lu ción ca lif iq ue e n B, C, D o e n

E cua lq u ie ra d e lo s créd it o s de un m ismo de ud o r, de be rá lle va r a la ca te g o ría d e
ma yo r rie sgo lo s de má s créd it o s d e la misma cla sif ica ció n ot o rga do s a d icho
de ud o r, sa lvo q ue d e mu e st re a la Su pe rin t en de n cia de la E con o mí a So lid a ria la
exist e n cia de ra zon e s va le d e ra s pa ra su ca lif ica ció n e n un a ca t eg o ría de me no r
rie sgo .

Se e xce p tú a n de lo p re visto en e st e a rt í cu lo , p a ra e fe ct o s de l arra st re , la s

ob lig a cio n e s cre d it icia s a l d ía y ga ran t iza da s co mo mí n imo en un 15 0% con lo s
ap o rte s so cia le s de l de ud o r, sie mp re q ue la e nt id ad a cre ed o ra no re g ist re
pé rd ida s acu mu la d a s, ni pé rd ida s e n e l e je rcic io e n cu rso y e sté cu mp lie nd o la
re la ció n de so lve n cia e xig id a .

ARTÍ CULO 1 0º . S us pe ns i ón de ca us a ci ón de inte res e s, e i ngres os por

otros conce ptos

En t od o s lo s ca so s, cua n do se ca lif iq ue e n C, o en o t ra ca t eg o rí a de ma yo r
rie sgo u n créd it o , de ja rán de cau sa rse in te re se s e ing re so s po r ot ro s con cep t o s;
po r lo ta nt o , no a fe ct a rá n e l e sta do de re su lta do s ha sta q ue se an e fe ct iva men t e
re ca ud a do s. Mie n t ra s se p ro du ce su re cau do , e l re g ist ro co rre sp o nd ie nt e se
ef e ct u a rá e n cue n ta s d e o rd e n.

ARTÍ CULO 11º . Prov is i ones

La s e nt id ad e s ob je to de la p re se nt e re so lu ció n d eb e rán co n st it u ir p ro visio ne s co n

ca rg o al e sta do d e re su lt a do s, así :

11 . 1. Prov is i ón ge ne ra l
 7

La s e nt id ad e s de be rá n con st it u ir co mo mí n imo u na p ro visión ge ne ra l d e l u no p o r

cien t o (1 %) sob re el to ta l de la ca rt e ra de cré d ito s b ru ta . No o b st an t e , e l to t a l d e
la ca rt e ra d e créd it o s cu yo re ca ud o se ef e ct ú e a t ra vé s d e lib ran za , te nd rá u na
p ro visió n ge ne ra l eq u iva le n te a l 0. 5%.

La s e nt id ad e s po d rán o pt a r po r con st it u ir un a re se rva , con ca rg o a lo s

exce de nt e s coo p e rat ivo s, cre ad a p o r la asa mb lea ge ne ra l ú n ica me n te p a ra est e
p ro pó sit o , esto e s, p a ra la p ro t e cció n de la ca rte ra d e cré d ito s. En est e e ve n to ,
la su ma to ria d e la p ro visió n y d e la re se rva , o u na u ot ra , sie mp re d eb e rá
a lca n za r e l 1 % o el 0. 5 %, se gú n co rre spo nd a . S i la e nt ida d n o p ro du ce
exce de nt e s, se de be rá co n st itu ir la p ro visión con ca rgo a l esta d o d e re su lta d o s.
Est a re se rva po d rá se r in cre me n ta d a con ca rgo a l est ad o d e re su lta d o s y só lo
po d rá se r d isminu id a po r de cisió n d e la a sa mb lea g en e ra l.

Dicha p ro visió n y/o re se rva p od rá se r su pe rio r si a sí lo a p ru eb a la a sa mb le a

ge ne ra l d e la re sp e ct iva en t ida d . E n e ste ú lt imo ca so, p o r d e cisión d e la misma
asa mb lea , de la p ro visión se po d rá de st ina r u na pa rt e a la s p ro visio ne s
ind ivid ua le s qu e re su lt e ne ce sa rio ha ce r de a cue rd o co n lo p re visto en e st a
re so lu ció n.

Est a p ro visión y/ o re se rva de be rá e sta r to ta lme n te co n st itu id a t ran scu rrid o s t re s

(3 ) añ o s a pa rt ir d e l 3 1 d e ma rzo de 20 02 , esto e s, a l 31 de ma rzo d e 2 00 5. P a ra
est e ef e cto , me n su a lme nt e y a p a rt ir d e l co rte de l me s d e ab ril d e 2 00 2 , la s
en t ida de s d eb e rá n e mp e za r a p ro visio na r la a lí cu o ta co rre sp o nd ie nt e .

Pa ra de te rm ina r e l va lo r d e la a lí cu ot a men sua l se ap lica rá la sig u ien te f ó rmu la:

(1 % d e la ca rt e ra b ru t a sin lib ra n za + 0 .5 % de la ca rte ra

b ru ta co n lib ran za ) a l cie r re d e l me s re spe ct ivo (me no s)
p ro visión g en e ra l a cu mu la d a y/ o re se rva

Nú me ro d e me se s re st an t e s

11 . 2. Prov is i ón i ndiv i dua l

S in p e rju icio d e la p ro visió n ge ne ra l a q ue se re f ie re e l nu me ra l an te rio r, la s

en t ida de s d e qu e t ra ta la p re sen t e re so lu ción d eb e rá n man te n e r en to do t ie mp o
un a p ro visión in d ividu a l pa ra la p ro te cció n d e su s cré d it o s ca lif ica do s en
ca t eg o rí a s d e rie sg o (B , C, D, E ) n o in fe rio r a lo s p o rce nt a je s sig u ien t e s:

CO ME RCI AL CO NS UMO VI V IE ND A MI CRO CRE DI TO

DIAS PROVISIÓN DIAS PROVISION DIAS PROVISION DIAS PROVISION
Ca te goría A 0-30 0% 0-30 0% 0-60 0% 0-30 0%
Ca te goría B 31-90 1% 31-60 1% 61-150 1% 31-60 1%
Ca te goría C 91-180 20% 61-90 10% 151-360 10% 61-90 20%
Ca te goría D 181-360 50% 91-180 20% 361-540 20% 91-120 50%
Ca te goría E >360 100% 181-360 50% 541-720 30% > 120 100%
>360 100% 721-1080 60%
>1080 100%

So lo en el ca so e n qu e la s e nt ida d e s re g ist ren e xce de n te s a cu mu la do s y

exce de nt e s en e l e je rcicio en cu rso , a l co rt e d e l me s in me d ia t a men t e a nt e rio r,
est a s p ro visio ne s se con st it u irá n sob re e l sa ld o in so lut o de la o b liga ció n,
de scon ta n do e l va lo r d e lo s ap o rt e s so cia le s de l re sp e ct ivo d eu do r a l mo men t o
de e fe ctu a r la p ro visió n . En e l e ven t o qu e e l de ud o r t en ga má s de u na o b liga ció n
co n la e nt id ad , lo s a po rt e s so cia le s se rá n de scon ta d o s en f o rma p rop o rcio na l al
sa ld o in so lu to de ca d a u no de lo s cré d ito s.

11 . 3. Prov is i ón por c ue nta s por c obrar de riv a da s de ope ra c i one s de c ré di to

 8

En la mis ma o po rt un id ad e n qu e, de a cu e rdo co n e l a rtí cu lo 1 0º de la p re sen te

re so lu ció n, se d eb a su sp en de r la cau sa ción de in te re se s e ing re so s po r ot ro s
co n cep to s en e l e sta do de re su lt a do s, se p ro vision a rá la t ot a lida d d e lo ca u sa d o
y no p ag ad o co rre sp on d ien t e a est o s co n ce pt o s.

11 . 4. Normas a pl i ca bl es a l os c ré di tos v i ge nte s y gra dua l i da l i da d e n la

apl i ca ci ón de la s provi s i one s i ndi v i dual es y cue ntas por c obra r de riv a das de
opera ci one s de cré di to

La s coo p e ra t iva s d e ah o rro y cré d ito y la s mu lt ia ct iva s e in te g ra le s con se cción

de ah o rro y cré d ito , a 3 1 d e d icie mb re d e l a ño 20 01 de be rá n te ne r re g ist rad o e n
su s est ad o s f ina n cie ro s e l va lo r to ta l de la s p ro visio ne s d e la ca rte ra d e créd it o s
de acue rd o co n lo e sta b le cid o en la Re so lu ció n 38 55 de dicie mb re de 19 93
exp ed id a po r el Da n coo p , la cu a l, p a ra to do s lo s e fe ct o s leg a le s, p ie rd e vig en cia
a pa rt ir de l 0 1 de e ne ro d e 20 02 . E l cu mp limie n to d e lo aq uí p re vist o de be se r
ce rt if ica do p o r e l re viso r f isca l d e la en t id a d vig ila da e n e l d ict a men
co r re sp on d ien t e.

La s en t id a de s a q ue se re f ie re e sta re so lu ció n d eb e rán t en e r to ta lme n te

co n st itu id a la p ro visión in d ivid ua l re su lt an t e de la a p lica ció n d e la p re sen t e
re so lu ció n, t ra n scu r rido s t re s añ os a p a rt ir de l 3 1 de ma rzo d e 20 02 , es de cir, a
31 de ma rzo d e 2 00 5. Pa ra est e ef ect o , me n su a lme nt e y a pa rt ir d e l co rt e de l
me s de a b ril de 2 00 2, la s e nt id ad e s d eb e rá n e mpe za r a p ro visio na r la a lí cu ot a
co r re sp on d ien t e.

Pa ra de te rm ina r e l va lo r d e la a lí cu ot a men sua l se ap lica rá la sig u ien te f ó rmu la:

P ro visió n in d ividu a l req u e rida a l cie rre de l me s re spe ct ivo

(me no s) p ro visión in d ividu a l acu mu lad a

Nú me ro d e me se s re st an t e s

La s coo p e ra t iva s q ue se e ncue n t ran ba jo la vig ilan cia d e la Su pe rin t en d en cia

Ba n ca ria , en e l e ven to e n q ue pa se n a la su pe rvis ión d e la Su pe rin t en de n cia d e
la E con o mía S o lida ria , y pre sen t en exce so e n la p ro visió n de acue rd o co n lo
p re vist o en la p re sen t e re so lu ció n, po d rá n h ace r la s re ve rsio ne s
co r re sp on d ien t e s co n e l p ro p ó sito de a ju st a rse a lo a qu í e sta b le cido , sin q ue
pa ra e lla s se ap liq ue la g ra du a lid ad a q ue se re f ie re est e a rtí cu lo. De
p re sen t a rse a lgú n de fe ct o, d eb e rá n a ju sta rse a lo p re visto en la p re se n te
re so lu ció n d en t ro d e l pla zo e sta b le cido en e l p re se n te n u me ra l.

ARTÍ CULO 1 2º . E fe c to de la s ga ra ntí a s s obre l as prov is i ones

Pa ra e fe cto s de la con st it u ción d e p ro visio n e s ind ivid ua le s, la s g a ra n t ía s só lo

re sp a lda n el cap it a l de lo s cré d it o s. E n con se cu e n cia , lo s sa ldo s p o r a mo rt iza r de
lo s créd it o s a mpa ra do s co n seg u rid ad e s qu e te ng a n e l ca rá ct e r d e ga ran t í a s
ad misib le s de f in ida s en lo s a rt í cu lo s 3 y 4 d e l De cre t o 2 36 0 d e 1 99 3, e xclu id o s
lo s ap o rte s so cia le s, se p ro visio na rá n e n el po rcen t a je qu e co rre sp on da se gú n la
ca lif ica ció n d e l créd it o , ap lica do dich o po rcen t a je a la d if e ren cia en t re el va lo r
de l sa ld o in so lu to y e l se te n ta po r cie nt o (70 %) d e l va lo r de la g a ra n t ía .

No o b st an t e , d ep en d ien do d e q ue la g a ra n tí a se a o no h ip o te ca ria y d e l t ie mp o
de mo ra d e l re sp e ct ivo créd it o , so la me n te se con sid e ra rán pa ra la con st itu ció n
de p ro vision e s lo s p o rce n ta je s d e l va lo r t ot a l d e la ga ran t ía de la sig u ie n te
man e ra :

12 .1 . Pa ra ga ra ntí a s admis i bl es no hi potec a ria s

TI E MP O DE MO RA DE L CRÉ DI TO P O RCE NTAJ E DE L VALO R DE LA

G ARA NTI A Q UE SE AP LI CA
De ce ro (0 ) a d o ce (12 ) me se s 7 0%
 9

Má s de do ce (1 2 ) a ve int icu a t ro (2 4 ) 5 0%
me se s
Má s de ve in t icua t ro (24 ) me se s 0%

12 .2 . Pa ra ga ra ntí a s hi pote c a ri as

TI E MP O DE MO RA DE L CRÉ DI TO P O RCE NTAJ E DE L VALO R DE LA

G ARA NTI A Q UE SE AP LI CA
De ce ro (0 ) a d ie cio ch o (18 ) me se s 7 0%
Má s de d ie cio cho (1 8 ) y h ast a 5 0%
ve int icu a t ro (2 4 ) me se s
Má s de ve in t icua t ro (24 ) y h ast a t re in ta 3 0%
(3 0 ) me se s
Má s de t re in t a (3 0 ) y ha sta t re int a y se is 1 5%
(3 6 ) me se s
Má s de t re in t a y se is (36 ) me se s 0%

12 .3 . Va l or de l a ga ra ntía a dmi s i ble , cua ndo c ons i s ta e n hi potec a o pre nda

Pa ra e sta b le ce r e l va lo r de la g a ra n tí a a e fe cto s de lo p re visto e n e l p re se nt e

a rt í cu lo, in de pe nd ie n te me nt e de la mo da lid a d d e l cré d it o q ue est é ga ran t izan d o,
se t o ma rá e n cue nt a su va lo r de me rca d o con b ase en un ava lúo rea liza d o
má ximo co n un a ño de an te rio r ida d , p a ra lo s créd it o s ot o rg a do s an te s d e l 3 1 d e
d icie mb re d e 20 01 .

Pa ra la s g a ra n tí a s d e nu evo s cré d ito s, e sto es, lo s o to rg ad o s a pa rt ir de l 1 d e

en e ro d e 2 00 2, e l va lo r d e me rcad o in icia l se rá e l d e l ava lúo de l b ien da do en
ga ran t í a a l mo men t o d e l ot o rg a mie nt o de l créd it o .

En a mb o s ca so s, e l va lo r d e l bie n n o p od rá aju sta rse p o r mé t od o s d ist in to s a l de

un nu evo ava lúo .

12 .4 . Va l or de l a ga ra ntía a dmi s i ble , cua ndo se a di s ti nta de hi pote ca o

pre nda

Pa ra e sta b le ce r e l va lo r de la mis ma a ef e cto s d e lo p re vist o e n el p re sen t e

a rt í cu lo, d eb e rá d et e rmin a rse su va lo r d e re a liza ción , po r mé to do s d e re co n o cid o
va lo r t é cn ico , de b ie nd o co no ce r y d imen sio na r lo s req u isit o s d e o rde n ju ríd ico
pa ra h ace r e xig ib le s la s ga ra nt í a s y me d ir lo s po te n cia le s co sto s de su
rea liza ció n .

12 .5 . Tra ta mi e nto y efe c to de l os bie ne s re c i bi dos e n da ci ón en pa go, sobre

la s prov is i one s

Deb e rán co n st it u irse p ro visio ne s in d ivid ua le s sob re to da cla se de b ien e s

re cib id o s en da ción en pa go , a p a rt ir de la re cep ció n d e l bie n, d e la sig u ien t e
man e ra :

12 .5 . 1. S i se t ra t a de u n b ien in mue b le no de st in ad o a vivie nd a , d eb e rá

co n st itu irse u na p ro visió n eq u iva le nt e a l 4 0% d e l va lo r co me rcia l d e l in mu e b le .

S i se t ra t a d e u n b ie n in mue b le d est ina d o a vivien d a de be rá con st it u irse u na

p ro visió n eq u iva le nt e a l 3 0% d e l va lo r co me rcia l de l in mu e b le .

Lo s b ien e s in mue b le s re cib ido s e n da ción en p ag o reg ist ra do s a d icie mb re 3 1 de

20 01 , se rán p ro visio na do s en u n t é rmin o d e t re s (3 ) añ o s a pa rt ir de l 31 de
ma rzo de 2 00 2. Pa ra e st e e fe cto , me n sua lme n te y a pa rt ir de l co rt e de a b ril 3 0
de 2 00 2, la s en t id a de s d eb e rán e mp e za r a pro visio na r la a lí cu ot a
co r re sp on d ien t e d e a cue rd o co n la sigu ie nt e fó rmu la :

(3 0 o 40 )% d el va lo r de lo s in mu eb le s
 10

Nú me ro d e me se s re st an t e s

Pa ra lo s b ien e s in mu e b le s re cib ido s e n da ció n e n p ag o con p ost e rio rid ad a l 31 d e

d icie mb re d e 20 01 la p ro visió n se ha rá de nt ro de lo s ve in t icu a t ro (2 4 ) me se s
sigu ie nt e s con t ad o s a pa rt ir d e la fe ch a d e la da ción , e n a lí cu ot a s me n su a le s
igu a le s.

12 .5 . 2. S i se t ra t a de u n b ien mu eb le y su va lo r co me rcia l a l mo me n to d e la
da ción e s ig ua l o su p e rio r a l sa ldo in so lu t o d e la de ud a no pro visio na da , de be rá
p ro visio n a rse e l 10 0% d e l va lo r de l b ie n .

S i e l va lo r co me rcia l d e l b ien mu eb le no a lca n za re a cub r ir e l sa ld o in so lut o de la

de ud a n o p ro visio na da , la d if e re n cia se lle va rá d e in me d ia t o a l e st a do de
re su lt ad o s de la e nt id ad y se p ro vision a rá e l 1 00 % d e l va lo r d e l mu eb le .

Lo s b ie ne s mu eb le s re cib id o s en da ción en pa go reg ist ra do s a dicie mb re 31 de

20 01 , se rá n p ro visio na do s e n u n té rm ino d e ve in t icu at ro (2 4 ) me se s a p a rt i r de l 1
de ab ril d e 2 00 2.

Pa ra lo s b ien e s mu eb le s re cib ido s en d ació n en p ag o con p o st e rio rid ad al 31 d e

d icie mb re d e 20 01 , la p ro visió n ig ua lme n te se h a rá d en t ro d e lo s ve in t icu at ro
(24 ) me se s sig u ien t e s co nt a do s a p a rt ir de la f e ch a de la d ació n, e n a lí cu o ta s
men sua le s igu a le s.

12 .5 . 3. Lo s b ien e s re cib ido s e n da ción pa go d eb e rán e na je na rse d en t ro de

lo s do s (2 ) añ o s sigu ie nt e s la f e ch a d e su re cib o, pe río d o qu e po d rá se r
p ro rro g ad o po r la S up e rin te n de n cia d e la Eco no mí a So lid a ria sin q ue ello
sign if iq ue u na a mp lia ción de l p la zo pa ra con st itu i r p ro vision e s n i t a mpo co p a ra
re ve rsa r la s qu e e stu vie re n co n st it u ida s.

ARTÍ CULO 1 3º . Ree s truc turac i ón de c ré di tos

Se e nt ie nd e p o r ree st ru ctu ra ció n de u n créd it o e l me can ismo in st ru me nt a do

med ia nt e la ce leb ra ció n de cu a lq u ie r n eg o cio ju ríd ico , q ue t en ga co mo o b je t o o
ef e ct o mo d if ica r cua lq u ie ra de la s con d icio ne s orig in a lmen t e p act ad a s con e l f in
de pe rmit i rle a l d eu do r la at en ció n ad ecua d a d e su ob liga ció n . P a ra e sto s
ef e ct o s, se co n side ra n ree st ru ctu ra cio ne s la s n o va cio ne s. A nt e s d e re e st ru ct u ra r
un créd it o , d eb e rá e sta b le ce rse ra zo n ab le men t e qu e e l mismo se rá re cup e rad o
ba jo la s n ue va s con d icio ne s.

En t od o ca so , la s re e st ru ct u ra cion e s de be n se r u n re cu rso e xcep cio na l pa ra

reg u la riza r e l co mp o rta mie n to d e la ca rt e ra de cré d it o s y n o pu ed en con ve rt irse
en un a p rá ct ica g en e ra liza d a.

13 .1 . A lo s cré d ito s re e st ru ct u ra do s se le s o to rg a rá un a ca lif ica ció n d e ma yo r

rie sgo , de pe nd ie nd o d icha ca lif ica ción de la s con d icio ne s f ina n cie ra s d e l d eu do r
y de lo s f lu jo s d e ca ja d e l p ro ye ct o , a l mo men t o d e la ree st ru ctu ra ció n .

13 .2 . Hab rá lug a r a ma n te ne r la ca lif ica ció n p re via a la ree st ru ctu ra ció n, cua nd o
se me jo ren la s ga ran t ía s con st it u ida s pa ra e l o to rg a mien t o de l créd it o y e l
re su lt ad o de l e st ud io q ue se rea lice p a ra e fe ctu a r la re e st ru ct u ra ción d e mu e st re
qu e la s co n d icion e s de l de ud o r así lo a me rit a .

13.3. Po d rán se r t ra sla da do s a u na cat eg o rí a d e me no r rie sg o lo s cré d ito s

ree st ru ctu ra do s, só lo cua nd o e l d eu do r ha ya at en d ido pu nt ua lme n te lo s do s
p rime ro s pa go s co n ve n ido s e n e l acue rd o de re e st ru ct u ra ción .

13 .4 . Cua nd o u n créd it o ree st ru ctu ra d o se po ng a en mo ra , vo lve rá de in med ia t o

a la ca lif ica ció n qu e t en ía a nt e s d e la ree st ru ctu ra ció n si é sta f ue re de ma yo r
rie sgo , y, en con se cu e n cia , la s e nt id ad e s d e qu e t ra t a la p re se nt e re so lu ció n
de be rá n ha ce r la s p ro vision e s co rre spo nd ie n te s y su spe n de r la ca u sa ció n d e
int e re se s e n e l est ad o de re su lt ad o s y o t ro s con ce pt o s, cu an do f ue re de l ca so .
 11

13 .5 . Lo s ing re so s d e t od o s lo s cré d ito s qu e se an ree st ru ctu ra d o s má s de un a

ve z d eb e rá n co n ta b iliza rse po r e l siste ma de ca ja . M ien t ra s se p ro d u ce su
re ca ud o , el re g ist ro co rre spo nd ie n te se lle va rá po r cu e nt a s de o rd en .

13 .6 . Ad icio na lme n te , la s e nt id ad e s de qu e t ra ta la p re sen te re so lu ció n qu e

co n ven ga n co n su s de ud o re s la re e st ru ct u ra ció n de cré d it o s, d eb e rá n ob se rva r lo
sigu ie nt e :

- Ef e ctu a r un se gu i mien t o pe rma ne nt e re sp e cto de l cu mp limie n to de l

acu e rd o de ree st ru ctu ra ció n.
- En ca so de e xist ir ga ran t ía hip ot e ca r ia o p re nd a ria , a ct u a liza ción
de l a va lú o d e la misma , sie mp re q ue e l ú lt imo ava lúo t en ga má s de un (1 )
añ o de h ab e r sid o p ra ct icad o , a f in de e st a b le ce r su va lo r d e me rcad o o de
rea liza ció n .

ARTÍ CULO 1 4º . Control i nte rno

Lo s re g la me n to s in t e rno s de la s e nt ida d e s ob je to d e la p re se nt e re so lu ció n

de te rm ina rá n e l á rea a q ue co rre spo n da lle va r a ca bo la s eva lua cio ne s d e ca rt e ra
de cré d ito s de qu e t rat a e sta re so lu ción , y e s d eb e r d e l co n se jo de
ad min ist ra ción o ju n ta dire ct iva , se g ún e l ca so, y de l rep re sen t an te leg a l,
su p e rvisa r cu ida do sa me nt e t a le s eva lua cio ne s, a su mie n do re sp on sab il ida d
pe rson a l p o r la s misma s.

Lo s fu n cio n a rio s re sp on sab le s de e je cu ta r la s eva lua cio ne s se rán d esig na do s p o r

e l co n se jo de ad min ist ra ción o ju n ta d ire ct iva , se gú n e l ca so, y su n o mb ra mie n to ,
así co mo lo s ca mb io s po ste rio re s, se rá n co mu n icad o s a la S up e rin te n de n cia d e
la E co no mí a S o lida ria po r e l re p re se n ta n te le ga l, de nt ro d e lo s qu in ce (15 ) dí a s
sigu ie nt e s, in d ican do la fe cha y nú me ro de a cta d e la co rre sp on d ien t e se sión .

ARTÍ CULO 1 5º . Res pons a bi l i da d de l re vi s or fis c al

En de sa rro llo de la s f un cion e s p ro p ia s d e l re viso r f isca l, co r re sp on d e rá a éste

ve rif ica r el e st ricto cu mp limie n to d e lo disp ue sto e n la p re sen t e re so lu ción ,
de b ie n do in clu ir p ro n un cia mie nt o e xp re so sob re el pa rt icu la r d en t ro de l d ict a men
qu e rin da re spe ct o d e lo s esta d o s f in a n cie ro s a p a rt ir de l cie rre de l e je rcicio
eco nó mico d e 20 02 . A sí mis mo , e n d esa rro llo d e lo disp ue st o e n e l a rt í cu lo 2 07 ,
nu me ra le s 3º , 5º y 6º de l Có d igo de Co me rcio , e l re viso r f isca l d eb e rá in fo rma r a
la S up e rin te nd e n cia d e la Eco no mí a So lida r ia la s irre g u la r ida de s q ue en la
ap lica ción d e la p re sen t e re so lu ción ad vie rt a e n e l e je rcic io d e su s lab o re s,
cu a nd o la s misma s sea n mat e ria le s.

ARTÍ CULO 1 6º . Rev e la ci ón de la e va l uac i ón de l a ca rte ra en l as notas a

l os es ta dos fi na nc ie ros

En la s n ot a s a lo s esta d o s f in an cie ro s de ca da e je rc icio co n ta b le, a p a rt ir de lo s

co r re sp on d ien t e s a l cie rre de l e je rc icio econ ó mico de 20 02 , de be rá re ve la rse , e n
fo rma co mp a rad a con e l eje rcicio in me d ia ta me nt e a nt e rio r (n o a p lica , p a ra
ef e ct o s de co mp a ra ción , pa ra e l e je rc icio de l añ o 2 00 2 ) y d e ma ne ra con so lid ad a,
po r lo men o s lo sigu ie n te :

16 .1 . Lo s mo nt o s d e ca p ita l, ren d imie n to s y ot ro s con cep t o s d e lo s cré d it o s

co me rcia le s, de co n su mo , de vivien d a y mic ro créd it o q ue co rre sp o nd an a ca da
un a d e la s ca lif ica cio ne s p re vista s e n e st a re so lu ción ;

16 .2 . E l va lo r de la s g a ran t ía s a d misib le s p a ra ca da u na d e la s ca lif ica cio n e s

p re vist a s po r ca d a cla se de cré d it o;

16 .3 . E l va lo r de la t o ta lid ad de la s p ro vision e s in d ividu a le s y d e cu en t a s po r

co b ra r d e rivad a s d e op e ra cio ne s de créd it o , d iscrim ina da s po r ca da u na d e la s
ca lif ica cio ne s, a sí co mo d e la p ro visió n ge ne ra l.

16 .4 . E l va lo r de lo s cré d it o s re e st ru ct u rad o s. L a re ve la ció n de be rá se p a ra r, po r

ca d a circu n st an cia en pa rt icu la r, lo s sa ld o s de ca p ita l, re nd i mien t o s y o t ro s
 12

co n cep to s, e l va lo r d e la s ga ran t ía s a d misib le s y la s pro visio ne s con st it u id a s.

ARTÍ CULO 1 7º . Ac ue rdos de ree s truc turac i ón. Le y 55 0 de di c ie mbre 30 de

19 99

A p a rt ir d e la fe cha e n qu e se in icie la ne go cia ció n de u n acue rd o d e

ree st ru ctu ra ció n, la s en t id a de s de qu e t ra ta la p re sen t e re so lu ción , acre ed o ra s de
la e mp re sa o d e la en t ida d te rrit o ria l o b je t o d e l acue rd o , d e ja rá n de ca u sa r
int e re se s so b re lo s cré d ito s vig en t e s, pe ro p od rán man te n e r la ca lif ica ción qu e
tu vie ran d icho s créd it o s en la f e ch a de in icia ció n de la s n eg ocia cio ne s.

En e l e ven to en q ue la n eg o cia ció n f ra ca se , lo s créd it o s se ca lif ica rán en

ca t eg o rí a “E ”, cré d ito in co b rab le .

De sd e la f o rma liza ción d e un a cu e rd o de re e st ru ct u ra ció n , lo s cré d ito s n ue vo s q ue

se ot o rg u en a la s e mp re sa s o e nt id ad e s t e rrit o ria le s re e st ru ct u ra d a s po d rán se r
ca lif ica d o s e n ca te go rí a “A ”.

No o b st an t e lo a nt e rio r, p a ra ef e cto s de reh ab il it a r la ca lif ica ción , y pa ra p od e r

re in icia r la cau sa ción d e in te re se s y re ve rsa r p ro visio n e s d e la s acre en cia s
an te rio re s a la fe ch a d e in icia ció n d e l a cu e rdo , d eb e rá n cu mp lirse la s sig u ien t e s
reg la s:

17 .1 . En e l e ven to en q ue e l a cu e rdo de re e st ru ct u ra ció n con t e mp le in cre me n to s

en e l cap it a l o su scrip ció n d e b on o s d e rie sg o con re cu rso s n ue vo s, e n cua n tí a
su p e rio r a l q u in ce p o r cien t o (15 %) de l to ta l de la d eu da vig en t e d e la emp re sa
ree st ru ctu ra da con in st itu cio ne s f ina n cie ra s y coo pe ra t iva s a la f e ch a de in icia ció n
de la n eg o cia ció n d e l acu e rd o , la s e nt ida d e s vig ilad a s p od rán re in icia r la
ca u sa ció n de in t e re se s y re ve rsa r p ro vision e s, sie mp re qu e:

17 .1 . 1. El acue rd o n o co n te mp le p e rí o do s d e g ra cia su pe rio re s a u n (1 ) a ño p a ra

e l p ag o d e in t e re se s, ni sup e rio re s a t re s (3 ) p a ra la a mo rt iza ció n d e ca p ita l.

17 .1 . 2. El acue rd o h ub ie re sido ne go ciad o a u n p la zo qu e no e xce da de sie te (7 )

añ o s p a ra lo g ra r la re cup e ra ción de la e mp re sa , o d e d ie z (1 0 ) cu a nd o se t rat e de
ree st ru ctu ra ció n d e e nt id ad e s te rrit o ria le s.

17 .1 . 3. E l a cu e rdo p re ve a q ue lo s in t e re se s se p ag a rá n co n un a p e riod icid ad

men sua l, t rime st ra l o , má xima , se me st ra l.

17 .1 . 4. E l a cu e rdo p re vea q ue ve n cid o e l p e río do de g ra cia pa ra e l pa go de

ca p it a l, su a mo rt iza ción d u ra n te e l pla zo re st an te , sea en cu o ta s igu a le s o, po r lo
men o s, eq u iva le n te a l t re in ta po r cie n to (3 0 %) d u ra n te la p rime ra mit ad de l p la zo .
E l re ma ne n te , es d eci r, e l se te n ta p o r cie nt o (70 %), d eb e rá d ist ribu irse e n
a lí cu ot a s p ro po rcio n a le s d u ra n te la se gu nd a mit ad d el p la zo .

17 .1 . 5. E l a cu e rdo p re vea la a d misió n po r pa rte de lo s a cree do re s, d e p re pa g o s

to ta le s o p a rcia le s, sin sa n cion e s, mu lt a s o co m ision e s po r t a le s p re p ag o s.

Pa ra e fe cto s de lo p re visto en e l n u me ra l 17 .1 . , se en te nd e rá q ue son re cu rso s

nu e vo s a qu e llo s q ue le ir rigu e n ca p it a l f re sco a la emp re sa, es d e cir, qu e no
p ro ven g an d e ca p it a liza ción d e de ud a o co n ve rsión de la misma en b on o s de
rie sgo , o de cré d ito s ot o rga do s a q u ie n e s fu e ren a ccion ist a s d e la e mp re sa e n la
fe cha de in icia ción de l a cu e rdo , d ire ct a o in d ire ct a me n te , p o r lo s a cree do re s de la
e mp re sa , sa lvo q ue se t ra te d e créd it o s ot o rga do s con re cu rso s p ro ve n ien t e s d e
lín e a s de cap it a liza ción crea da s pa ra e st e p rop ó sito en in st itu cio ne s f in an cie ra s
de se gu n do p iso .

17 .2 . En e l e ven to e n q ue el a cu e rdo d e re e st ru ct u ra ció n co n te mp le ca p ita liza ció n

de de ud a o co n ve rs ión de la m isma en bo no s de rie sg o , la s e nt ida d e s o b je t o d e
est a re so lu ció n po d rán , si ta le s cap it a liza cion e s o con ve rsió n de d eu da ,
a lca n za re n p o r lo men o s e l ve in te p o r cie nt o (2 0 %) d e l en de ud a mie nt o d e la
e mp re sa con la s in st it u cion e s f ina n cie ra s y coo pe ra t iva s, en la f e ch a d e in icia ció n
de la n eg o cia ció n d e l acu e rd o y sie mp re q ue e l mismo cu mp la co n lo e sta b le cido
en e l n u me ra l 1 7. 1 . a nt e rio r, re in icia r la ca u sa ció n de in t e re se s en la f e ch a de
 13

fo rma liza ció n de l acu e rd o .

Pa ra lib e ra r p ro visio ne s se re qu ie re q ue e n de sa r ro llo d el acue rd o , la e mp re sa

ree st ru ctu ra da ha ya ca n ce la do a la re sp e ct iva e nt id ad acre ed o ra su je t a d e e sta
re so lu ció n, po r lo me no s, e l qu in ce p o r cie nt o (1 5 %) d e l ca p it a l a de ud ad o a la
fe cha d e in icia ción d e la ne go cia ción de l a cu e rdo y ha ya a te nd id o cu mp lid a men t e
e l p ag o d e lo s in te re se s.

17 .3 . En e l e ven to e n q ue el a cu e rdo p re ve a el o to rg a mien t o d e p ró rro ga s,

pe rí od o s d e g ra cia o co n do na cio ne s, co n la s cu a le s se ha b ilit e la cap a cida d d e
pa go de la e mp re sa o e nt id ad re e st ru ct u rad a, ma s no e l in g re so d e nu e vo s
re cu rso s, la cap it a liza ció n d e a cree n cia s n i su co n ve rsió n en bo no s de rie sg o , y
sie mp re qu e e l acu e rd o cu mp la, en cua n to a p la zo s y fo rma de pa go , con lo s
req u isit o s co nt e mp lad o s en el n u me ra l 1 7. 1. d e e st e a rt í cu lo, la s en t id a de s
ut iliza rá n , p a ra ma ne ja r e l créd it o ree st ru ctu ra do , vige n te a la fe cha d e in icia ción
de la n eg o cia ció n de l acu e rd o , co nt a b ilid ad de ca ja , es d eci r, lo s in te re se s só lo
po d rá n a fe ct a r e l e sta do de re su lt a do s d e la en t ida d a cree do ra en la f ech a en q ue
se re ciba n en d in e ro.

Cua nd o e l a cu e rd o se en cu e nt re e je cu t ad o d e man e ra qu e se ha ya at en d ido e l

pa go d e lo s int e re se s y, p o r lo me no s, e l t re in ta p o r cie nt o (3 0 %) d e lo s pa go s a
ca p it a l, la en t ida d p od rá re in icia r la ca u sa ció n de in te re se s p a ra el re st o d e l
pe rí od o de l acue rd o y re ve rsa r la s pro visio ne s q ue tu vie re co n st it u ida s.

17 .4 . Cua nd o lo s a cu e rd o s d e re e st ru ct u ra ció n se f o rma licen e n con d icion e s

d if e ren t e s a la s co nt e mp lad a s en el n u me ra l 1 7. 1. d e e st e a rt í cu lo, la s en t id a de s
no p od rán re in icia r la cau sa ción de in te re se s, n i re ve rsa r p ro visio n e s, ha st a t an t o
no se h ayan ca n ce la do en d in e ro lo s in te re se s d e l pe rí od o y, po r lo me n o s, el
cin cu en t a p o r cien to (5 0 %) de la s a cree n cia s re e st ru ct u rad a s, vig e nt e s en la f ech a
de in icia ció n de la n eg o cia ció n de l acu e rd o .

Cua nd o lo s a cu e rd o s d e re e st ru ct u ra ció n co n te mp le n la con ve rsión d e p a rt e de la

de ud a con t ra íd a po r la en t ida d ree st ru ctu ra d a, en cap it a l o e n b on o s d e r ie sg o , la s
en t ida de s co nt a b iliza rán d ich a s a ccio n e s o bo no s d e rie sg o co mo in ve rsio n e s
ne go cia b le s qu e de be rán ve nd e rse a má s t a rd a r de nt ro d e l añ o sigu ie n te a l p la zo
p re vist o pa ra la e je cu ción d e l a cue rd o.

La s e nt id ad e s ob je to de e st a re so lu ció n q ue con vie rt an acre en cia s e n accio ne s o

en b on o s de rie sg o (cua si- ca p it a l) e n cu a nt í a qu e sup e re e l qu in ce po r cie n to
(15 %) d e su s ap o rt e s so cia le s o, cu a nd o ca p ita lice n o con vie rt an a cre e n cia s e n
bo no s de rie sgo , en po rcen t a je s q ue rep re sen t en má s de l t re in t a p o r cie n to (3 0%)
de l nu e vo cap it a l de la e mp re sa , de be rá n p ro visio na r e l cien po r cie nt o (10 0 %) de l
exce so sob re lo s po rcen t a je s a nt e s me n cion a do s.

So la men t e po d rán le van t a rse la s p ro vision e s e fe ctu ad a s sob re accio ne s o b on o s

de rie sg o en la me d ida en qu e t a le s a ccion e s o bo no s se ve nd an d e con ta d o y e l
d in e ro ing re se a la re spe ct iva en t ida d . S i u n a ño d e sp ué s de ven cid o e l p la zo d e l
acu e rd o de ree st ru ctu ra ció n a ún pe rma ne cie re n t a le s a ccion e s o b on os d e rie sgo
en po de r d e la en t id a d a cree d o ra , de be rá n pro visio na rse en un cien po r cie nt o
(10 0 %) o in cre men t a r la p ro visió n qu e exist ie re p a ra d ich a in ve rs ión h a st a lle ga r
a l cie n po r cien t o (1 00 %).

La s e nt id ad e s a cre e do ra s d eb e rán o bt e ne r de l co mit é d e vig ila n cia , de l pro mo to r

de l a cue rd o o de la Di re cción d e A po yo Fisca l (DA F) d e l Min ist e rio d e Ha cie nd a y
Cré d ito P úb lico en e l ca so d e la s en t ida de s te rrit o ria le s, ce rt if ica cion e s
t rime st ra le s so b re su cu mp li mie nt o , la s cua le s d eb e rán ma n te ne rse a d ispo sició n
de la S up e rin te nd e n cia d e la Econ o mí a S o lida ria .

Cua nd o un acue rd o de re e st ru ct u ra ción se lle g a re a in cu mp li r, la s e nt id ad e s

acre ed o ra s d eb e rá n ca lif ica r de in med ia to to do s lo s cré d it o s an te rio re s o
po ste rio re s a la in icia ción d e la ne go cia ción de l a cu e rdo , en la ca te go rí a qu e
te ní a n an te s de l a cu e rd o de re e st ru ct u ra ció n o e n un a de ma yo r rie sgo . L a s
in ve rsio n e s e n la e mp re sa co mo re su lt ad o de la cap it a liza ció n d e a cree n cia s o de
la co n ve rsió n de la mis ma e n b on o s d e rie sg o d eb e rán p ro visio n a rse e n e l
po rcen t a je q ue co r re sp on d e ría a l créd it o ca p ita liza do .

S i e l in cu mp li mie nt o f ue re d e ta l na tu ra le za qu e lle va re a la liq u ida ció n d e la

 14

e mp re sa , la s en t ida de s de q ue t rat a e sta re so lu ción d eb e rán ca lif ica r de in me d ia t o

to do s lo s créd it o s an te r io re s o po ste rio re s a la in icia ció n de la n eg o cia ció n d e l
acu e rd o , en ca te g o ría “E ”, créd it o in co b rab le . E n e ste ca so , ad icio na lme n te
de be rá p ro vision a rse e l cie n po r cien to (10 0 %) d e la s accio ne s o d e lo s bo no s de
rie sgo re p re se n ta t ivo s d e la acre en cia ca p ita liza da po r la e nt id ad acre ed o ra e n e l
acu e rd o de ree st ru ctu ra ció n.

S i e l a cu e rdo d e ree st ru ctu ra ció n tu vie re q ue ren e go cia rse pa ra d a r má s p la zo o

pa ra me jo ra r la s con d icion e s de l de ud o r, lo s créd it o s o to rg ad o s a l mis mo de be rán
ca lif ica rse e n u na ca te g o ría d e ma yo r rie sg o .

Cua nd o e n lo s acue rd o s d e ree st ru ctu ra ción se pre vea q ue la s en t id ad e s re cib an

co mo pa go d e su s a cree n cia s, in mue b le s d ist in t o s a est ab le cimie n to s de co me rcio
o in d u st ria le s, t a le s b ie ne s co me n za rá n a p ro visio n a rse, a p a rt ir d e lo s do ce (12 )
me se s d e la fe ch a de su scrip ció n de l acu e rd o , en a lí cuo t a s me n su a le s, d u ra n te lo s
t re in t a y se is (36 ) me se s sig u ien t e s y h ast a p o r e l se te n ta po r cie nt o (70 %) d e su
va lo r si se t ra ta d e in mue b le s de st ina do s a vivie n da y du ran t e lo s ve in t icu at ro (2 4 )
me se s sigu ie n te s y ha sta po r e l och en ta p o r cie n to (80 %) d e su va lo r si se t ra t a d e
ot ro t ip o de in mu e b le .

En aq ue llo s ca so s en qu e co mo pro du ct o d e a cu e rdo s d e re e st ru ct u ra ció n o

cu a lqu ie r ot ra mo da lid a d de a cu e rd o se co n te mp le la cap it a liza ción de in te re se s
qu e se en co n t ra ren re g ist rad o s e n cu en t a s de o rde n o d e lo s sa ld o s de ca rt e ra
ca st ig ad a in clu id o s cap it a l, int e re se s y ot ro s con cep t o s, a l igu a l qu e lo s int e re se s
qu e se ge ne ren en e l f ut u ro p o r est o s con cep t o s, se co nt a b iliza rán co mo a bo no
d if e rid o y su amo rt iza ción a ca p ita l se ha rá e n f o rma p ro po rcio n a l a lo s va lo re s
ef e ct iva me n te re ca u da do s.

ARTÍ CULO 1 8º . Cas ti gos

La s en t id a de s de qu e t ra ta la p re sen t e re so lu ción de be rá n pre sen t a r a la

Su pe rin t en de n cia de la E co n o mía So lid a ria un a re la ción d e lo s ca st igo s d e
ca rt e ra d e créd it o s qu e ha yan sid o d eb ida me n te a p rob ad o s p o r e l con se jo de
ad min ist ra ción o ju n ta d ire ct iva , se g ún se t ra te .

En d icha re la ció n de be rá n d ist in g u irse , en cap í tu lo se pa ra do , lo s ca st igo s

au to riza d o s re sp e cto de ob lig a cion e s a ca rg o d e rep re sen t an te s leg a le s,
mie mb ro s d e co n se jo d e ad min ist ra ción , ju n ta d ire ct iva, jun ta de vig ila n cia ,
co mit é de con t ro l so cia l, ot ro s a d min ist rad o re s, y a qu e llo s qu e co rre sp on da n a
ob lig a cio n e s a ca rg o de l có n yu g e, co mpa ñe ro p e rma n en t e, y qu ien e s se
en cue nt re n de nt ro de l seg un d o g rad o de co n sa n gu in ida d o d e af in id ad y p rime ro
civil d e é sto s.

Dicha re la ción , su scr ita p o r e l rep re se nt an t e le g a l de la e nt ida d , se re mit irá jun t o

co n lo s e sta do s f ina n cie ro s e n lo s cu a le s se ef e ctú e el re g ist ro con t ab le
co r re sp on d ien t e y d eb e rá a co mp añ a rse co n lo s sig u ie n te s d ocu men t o s:

- Cop ia de l a ct a de l co n se jo d e a d min ist ra ció n o jun t a d ire ct iva d on de

co n ste la ap rob a ción d e lo s ca st igo s, se g ún co r re sp on d a, y

- Ce rt if ica ció n de l re viso r f isca l d on de con st e la exa ct itu d de lo s d at o s

re la cio n ad o s.

A ef e ct o s de so licit a r la ap ro ba ció n d e l ca st igo , es n ece sa rio q ue lo s

ad min ist ra do re s e xpo ng an an te lo s mie mb ro s de l co n se jo d e ad min ist ra ción o
jun t a d ire ct iva, co mo mí n imo lo sig u ien t e:

18 .1 . Mon t o d e la ca rt e ra de créd it o s a ca st ig a r, d iscrimin a nd o la s con d icio ne s

de ca da u na de la s o b lig a cion e s.

18 .2 . Con cep t o d e l rep re sen t an te le ga l.

18 .3 . Ge st ion e s rea liza da s y e l p ro ced imie n to d e re con o cido va lo r t é cn ico te n ido

en cu en t a pa ra co n sid e ra r la s ob liga cio ne s cre d it icia s a ca st ig a r co mo
in co b rab le s o ir re cu pe ra b le s.
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18 .4 . Con cep t o ju rí d ico so b re la irre cu pe ra b ilid ad de la o b liga ció n.

PARÁG RA FO . E s e nt e nd id o q ue e l ca st igo de ca rt e ra de créd it o s n o lib e ra a lo s

ad min ist ra do re s d e la s re sp o n sa b ilid ad e s a qu e ha ya lug a r p o r la s d ecisio n e s
ad op ta d a s en re la ción co n la mis ma y e n mod o a lg u no re le va a la en t ida d
re sp e ct iva d e su o b liga ció n d e p ro se g u ir la s ge st io ne s d e cob ro qu e se an
co n du cen t e s.

ARTÍ CULO 1 9º . La p re sen t e re so lu ción rig e a pa rt ir de la fe cha de

pu b lica ció n y de rog a la s n o rma s q ue le se an co n t ra ria s.

P UBLI Q UE S E Y CU MP LASE
Dad a en B og o ta D. C., a lo s

E LVI A MEJ Í A FE RNÁ NDE Z

Su pe rin t en de n te