I Actualidad y Aplicacin Prctica
Las compensaciones y los medios de pago
Ficha Tcnica
Autor : Dr. Mario Alva Matteucci
Ttulo : Las compensaciones y los medios de pago
Cundo se aplica la doble tasa del ITF?
Fuente : Actualidad Empresarial, N 243 - Segunda
Quincena de Noviembre 2011
1. Introduccin
El Impuesto a las Transacciones Financie-
ras (ITF) que mes a mes aparece en los
Estados de Cuenta, que las entidades finan-
cieras y bancarias envan a los titulares de
las cuentas, se debe declarar anualmente
de manera conjunta con la Declaracin
Jurada Anual del Impuesto a la Renta?
La respuesta a esta consulta depender
si el contribuyente generador de rentas
de tercera categora para el Impuesto a
la Renta, haya realizado alguna opera-
cin de compensacin, dacin en pago,
permuta o alguna otra operacin en la
cual no ha utilizado los medios de pago
sealados en las normas que aprueban la
bancarizacin.
La idea del presente trabajo es explicar
en qu supuestos se debe aplicar las re-
glas contenidas en la Ley N 281941, las
cuales regulan el tema del empleo de la
doble tasa del ITF como una especie de
penalidad precisamente por la no utiliza-
cin de los medios de pago al cancelar
obligaciones a travs de compensaciones.
2. El uso de los medios de pago
y la bancarizacin
Mediante la Ley N 28194, publicada en
el diario oficial El Peruano el 26 de marzo
de 2004, se aprob la Ley para la lucha
contra la Evasin y para la Formalizacin
de la Economa2, la cual rige desde el da
siguiente al de su publicacin, es decir,
desde el 27 de marzo de 2004.
Al efectuar una revisin del Fundamento
9 de la Sentencia3 emitida por el Tribunal
Constitucional en el Expediente N 004-
2004-AI/TC, que declar Fundada en
parte la demanda de inconstitucionalidad
planteada contra el ITF y la bancarizacin,
1 La Ley N 28194 aprob la Ley para la Lucha contra la Evasin y
para la Formalizacin de la Economa.
2 Es preciso sealar que la Ley N 28194 derog los Decretos Legis-
lativos N 939, 946 y 947, normas que aprobaron inicialmente la
bancarizacin. Sin embargo, dichas normas aparecen en la relacin
de normas explcitamente excluidas del derecho vigente, segn lo
dispone el artculo 1 de la Ley N 29477 - Ley que inicia el proceso
de consolidacin del espectro normativo peruano.
3 El contenido completo de la Sentencia emitida por el Tribunal
Constitucional puede revisarse en la siguiente direccin web:
http://www.tc.gob.pe/jurisprudencia/2004/00004-2004-AI%20
00011-2004-AI%2000012-2004-AI%2000013-2004-AI%20
00014-2004-AI%2000015-2004-AI%2000016-2004-AI%20
00027-2004-AI.html
I-12 Instituto Pacfico
Cundo se aplica la doble tasa del ITF?
se precis lo siguiente: Cabe mencionar
que dentro de los mecanismos que se
incorporaron a partir del ao 2004 se
incluy la bancarizacin, la cual implica
la necesidad fiscal de realizar los pagos
utilizando determinados medios de
pago a travs de las Empresas del Siste-
ma Financiero, siempre que el importe
de la operacin superase ciertos lmites
referenciales (en el caso de operaciones
en Nuevo Soles los monos deben ser
iguales o mayores a S/. 5,000 y en el
caso de operaciones en dlares nor-
teamericanos siempre que sean iguales
o mayores a US$ 1.500).
Actualmente, los montos de la bancari-
zacin han sido rebajados en su tope, de
tal manera que a partir del 1 de enero de
2008, de acuerdo a la modificatoria rea-
lizada a la Ley N 28194 por el Decreto
Legislativo N 975, el monto a partir del
cual se deber utilizar medios de pago
es de tres mil quinientos nuevos soles
(S/.3,500) o mil dlares norteamericanos
(US$1,000).
Debemos tener presente que la bancari-
zacin constituye una obligacin legal de
derecho privado, ello en virtud de la cual
se obliga al deudor para que cumpla con
pagar la prestacin dineraria mediante
los medios de pago autorizados en la
Ley N 28194.
En este orden de ideas, precisamos que
la bancarizacin tiene por naturaleza una
obligacin de tipo legal, porque tiene su
fuente en la ley. Pero a la vez, tambin
califica como una obligacin de derecho
privado, porque tiene que ver con el pago
de precio o retribucin.
La bancarizacin es necesaria para la
deduccin del gasto correspondiente
por parte del contribuyente y tambin
para la sustentacin del crdito fiscal
por las adquisiciones. Basamos esta
afirmacin en lo sealado por la RTF
N 01572-5-2006, la cual seala que
(...) en cuanto al reparo al crdito
fiscal por compras efectuadas sin
utilizar medios de pago, cabe sealar
que el artculo 3 de la Ley N 28194,
Ley para la lucha contra la evasin y
para la formalizacin de la economa,
establece que las obligaciones que se
cumplan mediante el pago de sumas
de dinero cuyo importe sea superior
al monto a que se refiere el artculo
4 se debern pagar utilizando los lo recibido; entre lo que se adeuda y lo
medios de pago a que se refiere el
artculo 5, aun cuando se cancelen
mediante pagos parciales menores a
dichos montos.
N 243
Igualmente dicha norma cre el ITF,
impuesto que grava la realizacin de
determinadas operaciones a travs del
sistema financiero.
Con el objeto de que se pueda desvirtuar
el pago del ITF y el control tributario, la
norma ha diseado un mecanismo para
evitar prcticas de elusin, el cual est
consagrado en el literal g) del artculo 9
de la Ley N 28194, que seala como
una operacin gravable con el ITF: Los
pagos en un ejercicio gravable, de ms
del quince por ciento (15%) de las obli-
gaciones de las personas o entidades
generadoras de rentas de tercera ca-
tegora sin 0utilizar dinero en efectivo
o medios de pago. En estos casos se
aplicar el doble de la alcuota previs-
ta en el artculo 10 sobre los montos
cancelados que excedan el porcentaje
anteriormente sealado.
Tngase presente que en caso de no
utilizarse dinero en efectivo ni tampoco
el uso de los medios de pagos, para ex-
tinguir deudas los respectivos pagos no
sern susceptibles de bancarizarse ni de
pagar el ITF. Ello ocurre cuando los sujetos
utilizan figuras como la dacin en pago,
las compensaciones, trueques, canjes, no-
vaciones para extinguir sus obligaciones,
entre otras situaciones.
3. Cules son las figuras ju-
rdicas ms utilizadas que
permiten la extincin de las
obligaciones?
3.1. La compensacin
El vocablo compensacin alude ne-
cesariamente a una especie de compa-
racin entre dos obligaciones por parte
de personas que se procuran igualar o
equiparar, justificando as que la obliga-
cin ya no determine el cumplimiento de
la prestacin a cambio de un pago sino
que el cumplimiento oportuno de ambas
prestaciones, es decir, de cada una de las
partes se da de manera simultnea en un
solo momento y ello permite determinar
que las obligaciones de las partes han
quedado extinguidas.
En el Diccionario Jurdico Elemental de
CABANELLAS encontramos que la pala-
bra compensacin tiene el siguiente
significado: Igualdad entre lo dado y
que se nos debe; entre el mal causado
y la reparacin obtenida; resarcimien-
to, nivelacin4.
4 CABANELLAS DE TORRES, Guillermo. Diccionario Jurdico Elemental.
Editorial Heliasta SRL. Segunda edicin. Junio de 1982. Buenos Aires. Pg. 58.
Segunda Quincena - Noviembre 2011

Sobre el tema de la compensacin
OSTERLING PARODI y CASTILLO
FREYRE opinan lo siguiente: En efec-
to, a fin de que dos partes puedan
celebrar un acuerdo de compensa-
cin de obligaciones, stas deben
ser recprocas, pues la compensacin
exige que estemos en presencia de
un deudor que a la vez sea acreedor
en otra obligacin, y de un acreedor
que a su vez sea deudor en esta otra.
En suma, debe haber dos o ms obli-
gaciones diferentes entre las mismas
personas, pero intercambiadas las
posiciones de acreedor y deudor,
de forma tal que una parte revista
ambas calidades frente a quien a su
vez ostenta la misma situacin (deu-
das cruzadas entre las partes). Esta
condicin es la nica de la que no se
puede prescindir para que los obli-
gados pueden libremente acordar
la compensacin de sus respectivas
deudas recprocas5.
El soporte de las compensaciones, se pue-
de ubicar en el texto del artculo 1288
del Cdigo Civil de 1984, el cual prescribe
lo siguiente: Por la compensacin se
extinguen las obligaciones recprocas,
lquidas, exigibles y de prestaciones
fungibles y homogneas, hasta donde
respectivamente alcancen, desde que
hayan sido opuestas la una a la otra.
De este modo, si existen dos empresas
o entidades generadoras de rentas de
tercera categora que tienen la calidad
de acreedores y deudores entre s, ellas
pueden utilizar los mecanismos de
compensacin de deudas, herramienta
que no se encuentra prohibida por la
Ley N 28194. Un ejemplo de compen-
sacin nos demostrar lo antes sealado:
Si la empresa A tiene una factura por
cobrar a la empresa B por S/.22,000 pero
a la vez le debe una cantidad equivalente
a S/.19,000, ambas empresas estn en
condiciones de poder aplicar una com-
pensacin de facturas. Es por ello que la
empresa B solo le pagar a la primera de
las mencionadas la suma de S/.3,000 y
como dicho monto es inferior al sealado
para efectuar la bancarizacin, podr
efectuar el pago en efectivo.
En el caso planteado como ejemplo se
han efectuado pagos por S/.19,000 sin
efectuar desembolso alguno de dinero
en efectivo ni medio de pago, razn por
la cual por haberse compensado deber
tomarse en cuenta tales importes com-
pensados para el computo del lmite el
15% que, como tope mximo, permite
la norma para efectuar el clculo del pago
de la doble tasa del ITF.
5 OSTERLING PARODI, Felipe y CASTILLO FREYRE, Mario. Clases
de compensacin. Pgina 8. Este trabajo se puede consultar en
la siguiente pgina web: http://www.castillofreyre.com/articulos/
clases_de_compensacion.pdf
N 243 Segunda Quincena - Noviembre 2011
3.2. La dacin en pago
Para CABANELLAS la dacin en pago sig-
nifica lo siguiente: Acto o accin de dar,
slo en trminos jurdicos.// Entrega
real y efectiva de algo.// EN PAGO. Con
mayor rigorismo clsico se denomina
tambin datio in solutum; o sea, accin
de dar algo para pagar una deuda. En
general significa la entrega de una cosa
en pago de otra que era debida o de
una prestacin pendiente6.
Segn opinan OSTERLING PARODI y
CASTILLO FREYRE: Resulta evidente
que la dacin en Pago implica un
convenio novatorio entre acreedor y
deudor, en la medida en que ambos
deciden el cumplimiento de la obliga-
cin con prestacin distinta a la ori-
ginalmente pactada. No entendemos
como posible el supuesto de pagar
con prestacin diferente sin haber
modificado previamente la obligacin
original, pues ello equivaldra a admitir
que se puede pagar una obligacin con
algo que nunca se debi, ni siquiera por
un instante7.
El soporte de la dacin en pago, se puede
ubicar en el texto del artculo 1265 del
Cdigo Civil de 1984, el cual prescribe
lo siguiente: El pago queda efectuado
cuando el acreedor recibe como can-
celacin total o parcial una prestacin
diferente a la que deba cumplirse.
Esta figura es muy comn cuando alguna
de la partes no le es dable cumplir con
la prestacin inicialmente pactada, ya
sea por un mecanismo de insolvencia,
imposibilidad de prestar el servicio o la
venta del bien inicialmente pactado, en-
tre otras situaciones. De este modo, para
lograr el cumplimiento de la obligacin
con la otra parte se vale de otra presta-
cin, sobre todo de la entrega de un bien
que otorga a manera de cumplimiento y
s extinguir la obligacin que se gener
inicialmente.
Podra plantearse el caso de una empresa
que ha entrado en un proceso de insol-
vencia econmica, situacin que no le
permite el normal cumplimiento de las
obligaciones a su cargo. Esta empresa
A le debe a la empresa B la suma de
S/.34,000, pero al verse imposibilitada
de cancelarle dicho pago le ofrece en
parte de pago un grupo electrgeno in-
dustrial que tiene dentro de sus activos,
situacin que es aceptada por la empresa
B, ello porque precisamente la empresa
B estaba en tratativas para la adquisicin
de un equipo que le permita funcionar
en caso que se produzcan cortes de
energa. Aqu se aprecia que existi un
acuerdo entre las partes para poder
6 CABANELLAS DE TORRES, Guillermo. Ob. Cit. Pgina 85.
7 OSTERLING PARODI, Felipe y CASTILLO FREYRE, Mario. Dacin en
Pago. Pgina 2. Este trabajo se puede consultar en la siguiente p-
gina web: http://www.castillofreyre.com/articulos/dacion_en_pago.
pdf
rea Tributaria I
variar el cumplimiento de la prestacin
originalmente pactada.
3.3. La novacin
OSTERLING PARODI Y CASTILLO
FREYRE mencionan con respecto a la
novacin lo siguiente: La novacin es
un medio extintivo de obligaciones, la
misma que puede tener su origen tanto
en la voluntad como en la ley y cuyo
objeto es extinguir una obligacin, pero
a la vez crear otra.
En este sentido, la novacin se dis-
tingue de otros medios extintivos
de obligaciones, los que nicamente
tienen por finalidad "extinguir", ya
que a travs de la novacin siempre
se dar origen a una obligacin nueva
y diferente.
Dentro de tal orden de ideas, la no-
vacin no tiene por objeto, ni siquiera
ficticiamente, dar por extinguida una
obligacin considerndola cumplida.
Justamente procede cuando la obli-
gacin que se desea extinguir es una
sobre la cual las partes no tienen un
verdadero animus solvendi, por lo me-
nos en los trminos (objeto o sujetos)
en que ha sido contrada.
Con ello no estamos expresando, desde
luego, que las partes de la relacin
obligatoria no deseen extinguir la
obligacin, sino que quieren hacerlo
pero novndola, es decir, cambindola
por otra8.
Tengamos presente que la novacin es
una figura jurdica definida en el artculo
1277 del Cdigo Civil, el cual precisa lo
siguiente:
Por la novacin se sustituye una obli-
gacin por otra.
Para que exista novacin es preciso que
la voluntad de novar se manifieste in-
dubitablemente en la nueva obligacin,
o que la existencia de la anterior sea
incompatible con la nueva.
Debemos mencionar que la novacin
puede ser objetiva, si se verifica en cuanto
al cambio de las prestaciones inicialmente
pactadas, aunque tambin puede ser
subjetiva, siempre que se modifiquen a
los sujetos intervinientes en la obligacin
original, lo cual puede presentarse en una
cesin de posicin contractual.
Un ejemplo de novacin sera el caso
de una empresa que tiene por cobrar
intereses de dos prstamos que estn por
vencer en los meses de diciembre de 2011
y enero de 2012, y el acreedor, en busca
de una mejor relacin comercial, decide
variar las condiciones de los vencimientos
y rebajando en parte la tasa de inters, lo-
8 OSTERLING PARODI, Felipe y CASTILLO FREYRE, Mario. Algunas con-
sideraciones acerca de la novacin. Pgina 7. Esta informacin puede
consultarse en la siguiente direccin web: http://www.castillofreyre.
com/articulos/algunas_consideraciones_acerca_de_la_novacion.pdf
Actualidad Empresarial I-13
 I Actualidad y Aplicacin Prctica
grando de este modo una mejor relacin
entre las partes contratantes.
4. Qu significa la doble tasa
del Impuesto a las Transac-
ciones Financieras ITF?
El pago de la doble tasa del ITF aparece
en nuestra legislacin como una especie
de penalidad respecto de aquellos sujetos
que realizaron operaciones de cancelacin
de obligaciones sin haber utilizado los
medios de pago, ya sea porque realizaron
alguna compensacin de acreencias, algu-
na entrega de un bien en parte de pago de
una obligacin inicial, entre otros.
Dentro de la normativa apreciamos el lite-
ral g) del artculo 9 de la Ley N 28194,
el cual prescribe que se considerar como
operacin gravada con el ITF: Los pagos,
en un ejercicio gravable, de ms del
quince por ciento (15%) de las obliga-
ciones de la persona o entidad genera-
dora de rentas de tercera categora sin
utilizar dinero en efectivo o medios de
pago. En estos casos se aplicar el do-
ble de la alcuota prevista en el artculo
10 sobre los montos cancelados que
excedan el porcentaje anteriormente
sealado. No estn comprendidas las
compensaciones de primas y siniestros
que las empresas de seguros hacen con
las empresas coaseguradoras y rease-
guradoras ni a los pagos de siniestros
en bienes para reposicin de activos.
En concordancia con esta norma de rango
legal encontramos la norma reglamen-
taria, la cual est representada por el
artculo 9 del Decreto Supremo N 047-
2004-EF, Reglamento de la Ley N 28194.
El Reglamento determina que tratndose
de las operaciones gravadas en el inciso
g) del artculo 9 de dicha Ley, la base
imponible se determinar de acuerdo al
siguiente procedimiento:
a) Los contribuyentes determinarn el
monto total de los pagos realizados
en el ejercicio gravable, tanto por
obligaciones generadas en el mismo
ejercicio como por obligaciones gene-
radas en ejercicios anteriores.
b) El monto as determinado se multipli-
car por quince por ciento (15%).
c) Al monto de los pagos realizados
en el ejercicio sin utilizar dinero o
medios de pago se deducir el resul-
tado obtenido en b). Tratndose de
empresas de seguros, adicionalmente
deducirn las compensaciones de
primas y siniestros que efecten con
las empresas coaseguradoras y rea-
seguradoras, as como los pagos de
siniestros en bienes para reposicin
de activos.
d) La diferencia positiva determinada
en c) constituye la base imponible
I-14 Instituto Pacfico
sobre la cual se aplicar el doble de
la alcuota del ITF.
El contribuyente presentar la declara-
cin y efectuar el pago del Impuesto
conjuntamente con la presentacin de la
Declaracin Jurada Anual del Impuesto a
la Renta del ejercicio gravable en el cual
se realizaron los pagos.
5. Casustica para verificar la
aplicacin del pago de la
doble tasa del Impuesto a
las Transacciones Financieras
- ITF
Durante el ejercicio 2011, la empresa
DOMNICO S.A.C. ha efectuado diver-
sos pagos a sus proveedores, a travs de
la emisin de rdenes de pago y varios
cheques que contienen la clusula no
negociable, ello en cumplimiento de
las normas que regulan la bancarizacin
cuando sus obligaciones eran a partir de
S/.3,500. En este tipo de operaciones
asumi roles de acreedor y deudor frente
a dichos proveedores, motivo por el cual
utiliz distintos mecanismos de compen-
sacin para poder extinguir sus deudas a
partir del mes de mayo hasta diciembre
del ao 2011.
Al efectuar una verificacin del total de
sus operaciones en las cuales utiliz me-
dios de pago y dinero en efectivo durante
el ejercicio 2011, estos ascienden a la
suma de S/.12000,000 y que el monto
de las compensaciones en las cuales no
utiliz medios de pago asciende a la suma
de S/.2400,000. Es por esta razn que
corresponde verificar si existe algn lmi-
te que la empresa DOMNICO S.A.C.
debe considerar a efectos de aplicar y
pagar la denominada doble tasa del
ITF por aquellas operaciones.
A continuacin se utilizarn los datos pro-
porcionados por la empresa DOMNICO
S.A.C. para poder verificar si ella debe
pagar o no la doble tasa del ITF9.
Paso 1
Monto total de los pagos realizados en el
ejercicio gravable 2011 = S/.12000,000.
Paso 2
El monto determinado en el paso 1 se
multiplica por 15%, ello se refleja de la
siguiente manera:
S/.12000,000 x 15% = S/.1800,000
Este monto obtenido es el tope que se
acepta para realizar compensaciones sin
pago de la doble tasa del ITF.
9 La tasa del Impuesto a las Transacciones Financieras - ITF aplicable a
partir del 01.04.2011 es de 0.005%, ello en cumplimiento de la Ley
N 29667. De tal modo que el doble de la tasa del ITF por aplicar
en el caso de las compensaciones ser de 0.01%.
Paso 3
Del total de los montos utilizados en las
operaciones en las cuales no utiliz medios
de pago como las compensaciones se le
debe restar el tope obtenido en el paso 2,
toda vez que si el resultado es positivo se
debe pagar la doble tasa del ITF, en caso que
el resultado sea negativo no se est en la
obligacin del pago de la mencionada tasa.
S/.2400,000 - S/.1800,000 =S/.600,000
Paso 4
Considerando que el resultado obtenido
en el punto 3 es positivo, se debe pagar
la doble tasa del ITF. Al efectuar el clculo
respectivo tenemos que los S/.600,000
sera el monto que exceden los lmites
para las compensaciones, tomando en
cuenta que la tasa del ITF actualmente es
del 0.005%, el doble sera 0.01% por lo
que al aplicar dicha tasa contra el monto
en exceso obtenido en el punto 3 se debe
pagar lo siguiente:
S/.600,000 x 0.01% = S/.60
Conforme se puede observar, la empresa
"Domnico S.A.C. al aplicar el proce-
dimiento antes descrito ha superado el
monto del 15% del total de los pagos
realizados durante el ejercicio gravable
2011, razn por la cual deber cancelar el
doble de la tasa del ITF, es decir el 0.01%
del exceso (S/.600,000), lo cual da como
resultado el pago de S/.60.
El plazo para poder pagar el ITF producto
de la denominada doble tasa deber
verificarse al momento de presentarse la
Declaracin Jurada Anual del Impuesto
a la Renta, tal como lo determina el l-
timo prrafo del artculo 9 del Decreto
Supremo N 047-2004-EF, norma regla-
mentaria de la Ley N 28194.
6. Pronunciamiento del Tribunal
Fiscal
RTF N 00425-5-2011(11.01.2011)
() de acuerdo con el inciso g) del ar-
tculo 9 de la Ley N 28194, Ley para
la lucha contra la evasin y para la for-
malizacin de la economa, el Impuesto
a las Transacciones Financieras grava
las operaciones en moneda nacional o
extranjera originada por los pagos, en
un ejercicio gravable, de ms del quince
por ciento (15%) de las obligaciones
de la persona o entidad generadora de
rentas de tercera categora sin utilizar
dinero en efectivo o medios de pago.
En estos casos se aplicar el doble de la
alcuota prevista en el artculo 10 sobre
los montos cancelados que excedan el
porcentaje anteriormente sealado. No
estn comprendidas las compensaciones
de primas y siniestros que las empresas
coaseguradoras y reaseguradoras ni a
los pagos de siniestros en bienes para
reposicin de activos.
N 243 Segunda Quincena - Noviembre 2011