LEY DE EMPRESAS DE SEGUROS Y REASEGUROS

Decreto N 1.545 09 de noviembre de 2001

HUGO CHAVEZ FRIAS
Presidente de la Repblica
En ejercicio de la atribucin que le confiere el numeral 8 del artculo 236 de la Constitucin de la
Repblica Bolivariana de Venezuela y de conformidad con lo dispuesto en el literal f, del artculo 1
de la Ley N 4 que autoriza al Presidente de la Repblica para Dictar Decretos con Fuerza de Ley
en las Materias que se Delegan, publicada en la Gaceta Oficial de la Repblica Bolivariana de
Venezuela N 37.076, de fecha 13 de noviembre de 2000, en Consejo de Ministros.
DICTA
El siguiente
DECRETO CON FUERZA DE LEY DE EMPRESAS DE SEGUROS Y REASEGUROS
TITULO I
DISPOSICIONES GENERALES
mbito de aplicacin
Artculo 1. El presente Decreto Ley regula la actividad aseguradora, reaseguradora, de produccin
de seguros, de reaseguros y dems actividades conexas.
A los fines de este Decreto Ley, se entiende por actividad aseguradora, aquella mediante la cual
existe la obligacin de prestar un servicio o el pago de una cantidad de dinero, en caso de que
ocurra un acontecimiento futuro e incierto y que no dependa exclusivamente de la voluntad del
beneficiario, a cambio de una contraprestacin en dinero.
Se rigen por este Decreto Ley y, en consecuencia, slo podrn realizar sus operaciones, previa
autorizacin de la Superintendencia de Seguros, las empresas de seguros, de reaseguros, los
agentes de seguros, corredores de seguros, las sociedades de corretaje de seguros y de
reaseguros, oficinas de representacin y sucursales de empresas de reaseguros o sociedades de
corretaje de reaseguros del exterior y los peritos evaluadores, inspectores de riesgos y ajustadores
de prdidas, as como las personas naturales o jurdicas que se dediquen al financiamiento de la
actividad aseguradora, siempre que no estn regidas por la Ley General de Bancos y otras
Instituciones Financieras.
En caso de duda acerca de la naturaleza de las operaciones que realice una empresa o un sujeto
cualquiera, corresponde a la Superintendencia de Seguros decidir si las mismas son aquellas
sometidas al rgimen establecido en el presente Decreto Ley. Igualmente la Superintendencia de
Seguros es el organismo competente para determinar si una operacin que realiza cualquiera de
las personas sujetas a su control es compatible con la naturaleza de la actividad para la que se le
ha autorizado.

La Superintendencia de Seguros podr suspender preventivamente, las operaciones que considere

incompatibles con la naturaleza de la empresa o sujeto, y tomar cualesquiera otras medidas en
resguardo de los intereses del pblico y del mercado asegurador en general.
La Superintendencia de Seguros queda facultada para efectuar la regulacin, inspeccin,
vigilancia, supervisin, control y fiscalizacin de las personas naturales o jurdicas que realicen, o
presuma que realicen, cualquier operacin cuya prctica requiera autorizacin conforme a este
Decreto Ley.
Denominaciones
Artculo 2. Slo las personas regidas por este Decreto Ley podrn utilizar en su denominacin las
palabras seguros y reaseguros. En todo caso los entes controlados debern tener una
denominacin social que especifique claramente su naturaleza jurdica. Los productores de
seguros y de reaseguros, peritos avaladores, ajustadores de prdidas e inspectores de riesgo, en
toda su documentacin y publicidad debern indicar su carcter sin usar abreviaturas.
Proteccin de la actividad aseguradora
Artculo 3. El Estado proteger la libre competencia en la actividad aseguradora, y velar por el
funcionamiento del mercado asegurador, de sus integrantes, productores, auxiliares y los
profesionales que sean utilizados en forma frecuente por las empresas de seguros, as como por
los derechos de los tomadores, los asegurados y los beneficiarios.
rgano encargado del control de las operaciones de seguro
Artculo 4. El control, regulacin, inspeccin, supervisin, fiscalizacin y vigilancia de la actividad
aseguradora, reaseguradora, de produccin de seguros y reaseguros y dems actividades conexas
se ejerce a travs de la Superintendencia de Seguros. La intervencin del Estado en esta actividad
se realizar para la proteccin de los tomadores, los asegurados o los beneficiarios de los
contratos de seguros y en salvaguarda de la estabilidad del sector asegurador.
Prohibicin de operaciones sin base tcnica
Artculo 5. Queda prohibida la realizacin de operaciones de seguros que carezcan de base
tcnica actuarial o del respaldo de reaseguradores de probada trayectoria, as como las
comprendidas en los sistemas denominados tontino y chatelusiano y sus derivados. Tambin
quedan prohibidos los contratos de cuentas en participacin con relacin al seguro, entendindose
por stos aquellos en los que las empresas de seguros den participacin a otros en las utilidades o
prdidas de una o ms operaciones de seguros o en los que un grupo de personas den
participacin a otras en utilidades o prdidas relativas a determinados riesgos. Igualmente, queda
prohibido el ejercicio por las empresas de seguros o de reaseguros o por las sociedades de
corretaje de seguros o de reaseguros de cualquier industria o actividad ajena a su objeto.

Prohibicin de operaciones con empresas del exterior

Artculo 6. Salvo las operaciones de reaseguro, queda prohibido celebrar operaciones de seguros
con entidades extranjeras no autorizadas para desarrollar la actividad aseguradora en Venezuela,
cuando el riesgo est ubicado en el territorio nacional.
No obstante, el Ejecutivo Nacional fijar las condiciones en las cuales la Superintendencia de
Seguros podr autorizar el aseguramiento en el exterior de riesgos que no sea posible asegurar
con compaas establecidas en el pas, siempre que dicha imposibilidad haya sido demostrada
suficientemente.
TITULO II
DE LOS ORGANOS DE CONTROL DE LA ACTIVIDAD
ASEGURADORA
CAPITULO I
De la Superintendencia de Seguros
Seccin primera
Disposiciones Generales
Naturaleza Jurdica
Artculo 7. La Superintendencia de Seguros es un servicio autnomo de carcter tcnico sin
personalidad jurdica, integrado al Ministerio de Finanzas; con el rgimen de ingresos propios
establecido en este Decreto Ley. La Superintendencia de Seguros, gozar de autonoma funcional,
administrativa y financiera, y tendr la organizacin que este Decreto Ley, su Reglamento y el
Reglamento Interno establezcan.
Objetivo
Articulo 8. La Superintendencia de Seguros tendr a su cargo la regulacin, inspeccin, vigilancia,
supervisin, control y fiscalizacin de la actividad aseguradora y reaseguradora y en funcin a
stas, de las personas naturales o jurdicas a las que se refiere el artculo 1 de este Decreto Ley,
as como de las personas que desempeen los cargos de direccin, representacin o
administracin de las entidades sometidas al presente Decreto Ley, y de toda otra persona
respecto a la cual este Decreto Ley establezca alguna prohibicin o mandato, cuando haya
elementos de juicio suficientes para considerar que existen operaciones entre ellas.
Supervisin consolidada y concepto de grupo econmico
Artculo 9. La Superintendencia de Seguros ejercer la intervencin indicada en este Decreto Ley
y, en general, las facultades de regulacin, inspeccin, vigilancia, supervisin, control y
fiscalizacin en forma consolidada, abarcando al grupo econmico, estn o no sus miembros
domiciliados en el pas, para lo cual deber como mnimo:

1. Verificar que tienen procedimientos adecuados para vigilar y controlar sus actividades en el
mbito nacional e internacional, si fuere el caso.
2. Obtener informacin sobre el grupo a travs de inspecciones regulares, estados financieros
auditados y otros informes.
3. Obtener informacin sobre las transacciones y relaciones entre las empresas del grupo, tanto
nacionales como internacionales, si fuere el caso.
4. Recibir estados financieros consolidados a nivel nacional e internacional, si fuere el caso, o
informacin comparable que permita el anlisis de la situacin del grupo en forma consolidada.
5. Investigar la composicin accionaria de los sujetos controlados y la de sus accionistas, hasta
llegar a las personas naturales que efectivamente tienen el control de los inspeccionados.
6. Evaluar los indicadores financieros de la institucin y del grupo, tales como adecuacin del
capital, reservas tcnicas, patrimonio propio no comprometido, as como cualquier otro ndice que
estime conveniente.
Cuando uno de los sujetos regulados por este Decreto Ley forme parte de un grupo econmico, los
entes de control respectivo estarn obligados a suministrar a la Superintendencia de Seguros los
datos e informaciones que sta requiera e incluso a coordinar inspecciones conjuntas, para el
mejor ejercicio de sus funciones.
A los efectos de este Decreto Ley se entiende por grupo econmico:
1. Cuando la Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras lo haya calificado como
grupo financiero.
2. El conjunto de empresas que constituyan una unidad de decisin o gestin de acuerdo con lo
establecido en el presente artculo. Se considera que existe unidad de decisin o de gestin
cuando una empresa de seguros o de reaseguros tiene respecto a otras sociedades o empresas, o
cuando personas naturales o jurdicas tienen respecto a las mismas:
a. Participacin directa o indirecta igual o superior a cincuenta por ciento (50%) de su capital o
patrimonio.
b. Control igual o superior a la tercera parte de los votos de sus rganos de direccin o
administracin.
c. Control sobre las decisiones de sus rganos de direccin o administracin, mediante clusulas
contractuales, estatutarias o por cualquier otra modalidad.

Tambin podrn ser consideradas personas vinculadas o relacionadas y en consecuencia formarn

parte del grupo econmico aquellas personas naturales, jurdicas o entidades o colectividades
cuando tengan entre s vinculacin accionaria, financiera, organizativa o jurdica.
La Superintendencia de Seguros podr incluir dentro de un grupo econmico a cualquier empresa,
an sin configurarse los supuestos sealados en los numerales anteriores, cuando exista entre
algn o algunos de los sujetos regidos por este Decreto Ley y otras empresas, influencia
significativa o control.
Se entiende que existe influencia significativa cuando uno de los sujetos regulados tiene sobre
otras empresas, o viceversa, capacidad para afectar en grado importante, las polticas
operacionales o financieras. Igualmente, existe influencia significativa, cuando uno de los sujetos
regulados tiene respecto a otras sociedades o empresas, o cuando personas naturales o jurdicas
tienen respecto a ellos participacin directa o indirecta entre el veinte por ciento (20%) y el
cincuenta por ciento (50%) del capital social.
As mismo, podrn ser consideradas por la Superintendencia de Seguros como empresas
relacionadas a un grupo econmico, aquellas empresas que realicen habitualmente obras o
servicios para uno de los sujetos regulados por este Decreto Ley, en un volumen que constituya la
fuente principal de sus ingresos.
La Superintendencia de Seguros tambin podr incluir en un grupo econmico, cuando lo
considere conveniente, a las sociedades propietarias de acciones de un integrante del grupo,
cuando tenga el control del mismo.
El trmino empresas a que se refiere este artculo comprende las filiales, afiliadas y relacionadas,
estn o no domiciliadas en el pas, cuyo objeto o actividad principal sea complementario o conexo
al de los sujetos regulados por este Decreto Ley. Conforme a lo establecido en este artculo, las
filiales, afiliadas y relacionadas domiciliadas o constituidas en el exterior, formarn parte integrante
del grupo econmico respectivo.
Las empresas de seguros o reaseguros debern presentar un informe ante la Superintendencia de
Seguros describiendo las empresas vinculadas o relacionadas que conformen con ellas segn lo
preceptuado en este artculo un grupo econmico. Dicho informe ha de presentarse ante la
Superintendencia de Seguros dentro de los primeros cinco (5) das de cada trimestre del ao fiscal.
Procedimiento
Artculo 11. A los fines de las instrucciones o sanciones establecidas en este Decreto Ley, la
Superintendencia de Seguros aplicar el siguiente procedimiento:
1. Se dar inicio al procedimiento administrativo, mediante acta especial levantada por el
funcionario o los funcionarios designados como inspectores, y firmada por el administrado, en las
cuales se dejar constancia de las irregularidades observadas o mediante auto de apertura del
procedimiento administrativo notificado al administrado.

2. Practicada la notificacin o suscrita el acta especial se abrir un lapso probatorio de diez (10)
das hbiles para la presentacin de los alegatos y pruebas.
3. Vencido el lapso anteriormente indicado, la Superintendencia de Seguros tendr un plazo de
treinta (30) das hbiles para decidir lo conducente.
Cuando en un procedimiento en el cual la Superintendencia de Seguros haya dictado medidas
administrativas prudenciales en contra de los sujetos sometidos a este Decreto Ley, y presuma que
procede aplicar nuevas medidas, en virtud de no haberse subsanado la situacin, bastar con la
notificacin de tal hecho al administrado y el otorgamiento de un lapso de tres (3) das hbiles para
ejercer su derecho a la defensa, luego del cual podr proceder la Superintendencia de Seguros a
dictar la decisin que corresponda.
Contra las decisiones tomadas por la Superintendencia de Seguros el administrado podr
interponer los recursos administrativos o acudir a la jurisdiccin contencioso administrativa.
CAPITULO II
Del Consejo Nacional de Seguros
Objeto y conformacin del Consejo
Artculo 41. El Consejo Nacional de Seguros es un rgano asesor y de participacin ciudadana.
Estar integrado de la siguiente manera:
1. Cuatro (4) representantes de las empresas de seguros.
2. Dos (2) representantes de las empresas de reaseguros.
3. Un (1) representante de las empresas de corretaje de seguros.
4. Un (1) representante de las empresas de corretaje de reaseguros.
5. Tres (3) representantes de los agentes y corredores de seguros.
6. Tres (3) representantes de los asegurados a travs de sus asociaciones o agrupaciones, si las
hubiere.
7. Un (1) representante de los auxiliares de seguros.

El Superintendente o Superintendente de Seguros deber ser convocado a todas las reuniones, y

podr asistir a stas con derecho a voz, cuando as lo estime conveniente, y velar porque se
ejecuten sus decisiones.

Los representantes sealados en este artculo sern escogidos por las organizaciones que, a juicio
de la Superintendencia de Seguros, agrupen la mayor cantidad de integrantes de cada sector o
gremio. Cuando se trate de empresas de seguros o de reaseguros, los representantes debern
tener la cualidad de presidente o de funcionario de mayor jerarqua de la empresa. No podrn ser
representantes quienes ejerzan o hayan ejercido cargos en empresas que, durante su gestin,
hayan sido sometidas por la Superintendencia de Seguros a rgimen de inspeccin permanente, o
a suspensin, intervencin o liquidacin.
Lapso para el que han sido designados
Artculo 42. Los representantes ante el Consejo Nacional de Seguros sern designados por un
perodo de dos (2) aos y podrn ser reelectos nuevamente una sola vez, por un perodo igual.
Miembros suplentes
Articulo 43. Junto con el representante principal ser designado un suplente para llenar las faltas
temporales o absolutas. En el caso de faltas absolutas el suplente ejercer sus funciones de forma
interina hasta tanto sea designado el nuevo representante, a menos que la falta absoluta se
produzca dentro de los ltimos seis (6) meses del correspondiente perodo.
Presidente
Artculo 44. El Consejo Nacional de Seguros elegir de su seno un Presidente, el cual no podr
ser reelecto. Deber ser venezolano y persona de comprobada competencia y reconocida
solvencia moral con experiencia en la actividad aseguradora no menor de cinco (5) aos. El
Consejo Nacional de Seguros elegir de su seno, adems, un Vicepresidente.
Reuniones
Artculo 45. El Consejo Nacional de Seguros se reunir por lo menos una vez al mes previa
convocatoria de su Presidente. Igualmente se reunir cuando el Presidente, el Superintendente o
Superintendenta de Seguros o cinco de los miembros del Consejo lo soliciten. El Consejo Nacional
de Seguros tendr qurum con la asistencia de la mitad ms uno de sus miembros.
A falta de qurum, se convocar a una nueva sesin para uno de los cinco (5) das hbiles
siguientes, con la advertencia de que la reunin quedar vlidamente constituida con la tercera
parte de sus miembros.
Atribuciones del Consejo
Articulo 46. Son atribuciones del Consejo Nacional de Seguros:

1. Estudiar las condiciones econmicas del pas en relacin con la actividad aseguradora y
comunicar al Ejecutivo Nacional, a travs de la Superintendencia de Seguros, los informes
obtenidos y sus conclusiones y recomendaciones.
2. Recopilar las prcticas y costumbres de la actividad aseguradora.
3. Emitir su opinin en las consultas que le haga el Ejecutivo Nacional y la Superintendencia de
Seguros.
4. Formular las recomendaciones que estime pertinentes para la prctica de la actividad
aseguradora, y procurar su coordinacin y mejoramiento.
5. Establecer los mecanismos que faciliten una comunicacin efectiva con los diferentes sectores
de la actividad aseguradora, para la debida consideracin de los planteamientos que formulen.
6. Determinar los aportes para su funcionamiento, y adoptar los mecanismos necesarios para
obtener su pago.
7. Dictar su reglamento interno.
8. Dictar el Cdigo de tica de la actividad aseguradora, reaseguradora y dems actividades
conexas.
9. Ejercer las dems funciones cnsonas con su naturaleza y las que especialmente le seale la
ley.
En las sesiones que realice el Consejo Nacional de Seguros, para la aprobacin de las decisiones
que se adopten, se requerir el voto favorable de la mayora absoluta de los miembros presentes.
TITULO III
DEL EJERCICIO DE LA ACTIVIDAD ASEGURADORA Y REASEGURADORA
CAPITULO I
Disposiciones Generales
Objeto y mbito de aplicacin
El

objeto

de

la

presente Ley es

establecer

el

marco

normativo

para

el control,

vigilancia, supervisin, autorizacin, regulacin y funcionamiento de la actividad aseguradora, a fin

de

garantizar

los procesos de

transformacin

socioeconmico

que

promueve

el Estado,

en tutela del inters general representado por los derechos y garantas de los tomadores,
asegurados y beneficiarios de los contratos de seguros, de reaseguros, los contratantes de
los servicios de medicina prepagada y de los asociados de las cooperativas que realicen actividad
aseguradora

de

conformidad

con

lo

establecido

en

la

Ley

Orgnica

del Sistema

Financiero Nacional.
Esta Ley se aplica a toda la actividad aseguradora desarrollada en el territorio de la Repblica, o
materializada en el extranjero, que tenga relacin con riesgos o personas situados en sta,

realizada por los sujetos regulados, definidos en esta Ley, y por todas aquellas personas naturales
o

jurdicas

que

desarrollen operaciones y negocios jurdicos

calificados

como

actividad

aseguradora, de prestadores de servicio de medicina prepagada, as como a las personas que

representan el inters general objeto del presente marco normativo
Actividad aseguradora
La actividad aseguradora es toda relacin u operacin relativas al contrato de seguro y al de
reaseguro, en los trminos establecidos en la ley especial que regula la materia. De igual manera,
forman parte de la actividad aseguradora la intermediacin, la inspeccin de riesgos,
el peritaje avaluador, el ajuste de prdidas, los servicios de medicina prepagada, las fianzas y
el financiamiento de primas.
Prohibicin de realizar operaciones
Artculo 47. Las operaciones de seguros y de reaseguros nicamente pueden ser realizadas por
las empresas de seguros y las de reaseguros autorizadas por la ley.
Las autorizaciones para constituirse y funcionar como empresa de seguros sern, por su propia
naturaleza, intransmisibles. Slo se otorgarn autorizaciones para operar exclusivamente en el
ramo de seguros de vida o en uno o ms ramos de seguros generales, a partir de la entrada en
vigencia de este Decreto Ley. En consecuencia no se otorgarn nuevas autorizaciones para operar
conjuntamente en seguros de vida y seguros generales.
A los efectos de este Decreto Ley los seguros de hospitalizacin, ciruga y maternidad y de
accidentes personales se consideran seguros generales.
Facultad de realizar operaciones de reaseguro
Artculo 48. Las empresas de seguros podrn realizar operaciones de reaseguros en aquellos
ramos en los cuales estn autorizadas para realizar operaciones de seguros. Las empresas de
reaseguros no podrn realizar operaciones de seguros.
Requisitos para las empresas de seguros
Artculo 49. Son condiciones indispensables para obtener y mantener la autorizacin para operar
como empresa de seguros:
1. Adoptar la forma de sociedad annima.
2. Tener un capital mnimo de:
a. El equivalente a cien mil unidades tributarias (100.001 U.T.) si operan en seguros generales o
seguros de vida.
b. El equivalente a doscientas mil unidades tributaria (200.000 U.T.) si han sido autorizadas para
operar en seguros generales y seguros de vida simultneamente antes de la entrada en vigencia
de este Decreto Ley, los fines de mantener dicha autorizacin.

Dicho capital mnimo deber ser ajustado cada dos (2) aos, antes del 31 de marzo del ao que
corresponda, con base en la unidad tributaria existente al cierre del ao inmediatamente anterior a
aqul en que debe realizarse e ajuste.
3. Tener como objeto exclusivo la realizacin de operaciones permitidas por este Decreto Ley para
dichas empresas. A tales fines la Superintendencia de Seguros dictar las normas para determinar
los parmetros por los cuales se verificar el cumplimiento de este requisito.
4. Tener una junta directiva, que tendr a su cargo la administracin de la empresa, compuesta por
lo menos de cinco (5) miembros, los cuales debern:
a. Ser persona de .comprobada solvencia econmica reconocida solvencia moral. Al menos un
tercio de sus miembros deber tener una experiencia mnima de cinco (5) aos en la actividad de
seguros, comprobad; mediante el ejercicio de altos cargos pblicos privados y el resto de dichos
miembros debern tener experiencia profesional de cinco (5) aos.
b. Por lo menos la mitad de los miembros debern ser venezolanos y domiciliados en el pas.
c. Los miembros de la junta directiva no podrn ser cnyuges, o mantener uniones estables de
hecho, i estar vinculados entre s por parentesco dentro de segundo grado de afinidad o cuarto de
consanguinidad.
5. Indicar en sus estatutos sociales las personas que llevar la direccin efectiva o gestin diaria de
la empresa, las cuales debern tener calificacin profesional derivada de haber obtenido un ttulo
universitario de pregrado o de poseer destacada y comprobada experiencia profesional de cinco (5)
aos en funciones similares de administracin direccin, control o asesoramiento en entidades
pblicas privadas.
6. Tener no menos de cinco (5) accionistas, los cual debern ser personas de comprobada
solvencia econmica y reconocida solvencia moral y que tengan conocimiento estn representados
por personas con experiencia E seguros.
7. Las acciones debern ser nominativas y todas de una misma clase, no obstante la
Superintendencia de Segur podr autorizar, cuando las circunstancias financieras as justifiquen,
que en la composicin de la estructura patrimonial figuren acciones preferidas y obligacin
convertibles en acciones, previa la emisin correspondiente. Estas emisiones no podrn exceder
cincuenta por ciento (50%) del capital social pagado de respectiva compaa.
8. Haber enterado en caja, en dinero en efectivo, la totalidad del capital social suscrito.
Requisitos para empresas de reaseguros
Artculo 50. Son condiciones indispensables para obtener y mantener la autorizacin para operar
como empresa de reaseguros:

1. Adoptar la forma de sociedad annima.

2. Tener un capital mnimo equivalente a doscientas cincuenta mil unidades tributarias (250.000
U.T.).
Dicho capital mnimo deber ser ajustado cada dos (2) aos, antes del 30 de septiembre del ao
que corresponda, con base en la unidad tributaria existente al cierre del ao inmediatamente
anterior a aqul en que debe realizarse el ajuste.
3. Tener como objeto exclusivo la realizacin de las operaciones permitidas por este Decreto Ley a
las empresas de reaseguros. A tales fines, la Superintendencia de Seguros dictar las normas para
determinar los parmetros por los cuales se verificar el cumplimiento de este requisito.
4. Tener una junta directiva, la cual tendr a su cargo la administracin de la empresa, compuesta
por lo menos de cinco (5) miembros, los cuales debern:
a. Ser personas de comprobada solvencia econmica y reconocida solvencia moral. Al menos un
tercio de sus miembros deber tener una experiencia mnima de cinco (5) aos en materia de
reaseguros, comprobada mediante el ejercicio de altos cargos pblicos o privados y el resto de
dichos miembros debern tener experiencia profesional de cinco (5) aos.
b. Por lo menos la mitad de los miembros debern ser venezolanos y domiciliados en el pas.
c. Los miembros de la junta directiva no podrn ser cnyuges, mantener uniones estables de
hecho, o estar vinculados entre s por parentesco dentro del segundo grado de afinidad o cuarto de
consanguinidad.
5. Indicar en sus estatutos sociales las personas que llevarn la direccin efectiva o gestin diaria
de la empresa, las cuales debern tener calificacin profesional derivada de haber obtenido un
ttulo universitario de pregrado o de poseer destacada y comprobada experiencia profesional de
cinco (5) aos en funciones similares de administracin, direccin, control o asesoramiento en
entidades pblicas o privadas.
6. Tener no menos de cinco (5) accionistas, los cuales debern ser personas de comprobada
solvencia econmica y reconocida solvencia moral. Los accionistas mayoritarios o quienes
detenten el control de la empresa debern tener comprobada y reconocida experiencia en materia
de seguros o reaseguros. Si los accionistas fuesen personas jurdicas los administradores de los
mismos debern cumplir los requisitos aqu establecidos.
7. Las acciones debern ser nominativas y todas de una misma clase, pero la Superintendencia de
Seguros Podr autorizar, cuando las circunstancias financieras as lo justifiquen, que en la
composicin de la estructura patrimonial figuren acciones preferidas y obligaciones convertibles en
acciones, previa la emisin correspondiente. Estas emisiones no podrn exceder de cincuenta por
ciento (50/a) del capital social pagado.

8. Haber enterado en caja, en dinero en efectivo, la totalidad del capital social suscrito.
Incompatibilidades
Artculo 51. Quedarn impedidos temporalmente para ser promotores, accionistas principales,
presidentes, administradores, directores, auditores internos o externos, contables o de sistemas,
actuarios independientes, actuarios de empresas de seguros o de reaseguros o de sociedades de
corretaje de seguros o de reaseguros, quienes:
1. Ejerzan funciones pblicas, salvo que se trate de cargos docentes o de misiones de corta
duracin en el exterior. Esta prohibicin no ser aplicable a los representantes de organismos del
sector pblico en juntas administradoras de empresas en las cuales tengan participacin.
2. Estn sometidas al beneficio de atraso y los fallidos no rehabilitados.
3. Haya sido objeto de condena penal mediante sentencia definitivamente firme en los diez (10)
aos siguientes al cumplimiento de la condena.
4. Hayan sido objeto de un auto ordenando el inicio de un juicio por hechos relacionados con la
actividad financiera, mientras no se dicte sentencia absolutoria o el sobreseimiento de la causa
definitivamente firme expedida por los rganos jurisdiccionales.
5. Hayan sido objeto de una conmutacin de la pena de privacin de la libertad por cualesquiera de
los beneficios establecidos en la ley ya sea durante el juicio penal o despus de dictada la
sentencia definitivamente firme, durante los diez (10) aos siguientes a dicha sentencia.
6. Tengan responsabilidad en los hechos que originaron la aplicacin de medidas prudenciales, la
intervencin o liquidacin de la empresa en la que se encontraban desempeando sus funciones,
previa demostracin de su responsabilidad sobre los hechos que dieron lugar a las situaciones
antes referidas, en los cinco (5) aos siguientes a la fecha de la decisin.
7. Los productores de seguros o de reaseguros o los auxiliares de seguros, cuya autorizacin para
operar les haya sido revocada por la Superintendencia de Seguros, por haber incurrido en
violaciones a las normas legales, dentro de los cinco (5) aos siguientes a la fecha de la
revocacin.
A los efectos de este artculo se entiende por accionistas principales aquellos que posean directa o
indirectamente, segn los lineamientos que dicte la Superintendencia de Seguros, una
participacin accionaria igual o superior a veinte por ciento (20%) del capital o del poder de voto de
la asamblea de accionistas.
Incumplimiento de los requisitos
Artculo 52. Cuando una empresa de seguros o de reaseguros deje de cumplir alguno de los
requisitos establecidos en los artculos precedentes la Superintendencia de Seguros, previo el
cumplimiento del procedimiento establecido en este Decreto Ley para tomar decisiones, otorgar
un plazo que no podr ser inferior a treinta (30) das ni exceder de noventa (90) das hbiles para

que la empresa regularice la situacin, a objeto de lo cual ordenar la convocatoria a una asamblea
de accionistas. Si transcurrido el plazo otorgado la empresa no ha dado cumplimiento a las
instrucciones dadas, la Superintendencia de Seguros revocar la autorizacin para operar y la
empresa entrar en liquidacin: a cuyos efectos se notificar a la compaa y al Registro Mercantil
en donde se encuentre inscrita, con excepcin del cumplimiento del capital mnimo que se regir
por lo establecido en el captulo de las medidas administrativas.
Aumento de los capitales mnimos
Artculo 53. La Superintendencia de Seguros, en atencin a las condiciones econmicas
existentes, podr aumentar los capitales mnimos establecidos en los artculos precedentes, previa
opinin favorable del Ministro o Ministra de Finanzas y oda la opinin del Consejo Nacional de
Seguros, para lo cual la Superintendencia de Seguros acompaar la solicitud de opinin de un
informe razonado sobre los motivos que ha tomado en cuenta para proponer el aumento de los
capitales mnimos.
Accionistas minoritarios
Artculo 54. Los accionistas minoritarios estarn representados en las juntas directivas de las
empresas de seguros o de reaseguros de conformidad con lo establecido en la Ley que regule el
Mercado de Capitales.
Cesin de acciones
Artculo 55. La adquisicin de acciones de una empresa de seguros o de reaseguros, en virtud de
la cual el adquirente, o personas naturales o jurdicas vinculadas a ste pasen a poseer, en forma
individual o conjunta, ms de veinte por ciento (20%) de su capital social, deber ser previamente
autorizada por la Superintendencia de Seguros.
A, estos fines se considerarn vinculadas entre s:
1. Las personas naturales a sus cnyuges o quienes mantengan uniones estables de hecho,
separados o no de bienes, as como a las sociedades o empresas donde tengan una participacin
individual igual o superior a veinte por ciento (20%) del patrimonio o cuando en la administracin de
la sociedad o empresa se refleje dicha participacin en una proporcin de un quinto o ms del total
de los miembros de la junta directiva.
2. Las personas jurdicas a sus accionistas o socios cuando stos tengan una participacin
individual igual o superior a veinte por ciento (20%) de su patrimonio, o la respectiva participacin
se refleje en la administracin de dichas personas jurdicas, en una proporcin de un quinto o ms
del total de los miembros de la junta directiva.
A los fines de este artculo la adquisicin comprende tambin aquella que se realiza mediante la
obtencin del control de la empresa de seguros o de reaseguros.
Documentos que deben acompaar a la solicitud
Artculo 56. La solicitud o notificacin de adquisicin a que se refiere el artculo anterior deber
acompaarse de los documentos que determine la Superintendencia de Seguros, mediante normas

de carcter general. La Superintendencia de Seguros tambin podr solicitar los documentos

necesarios para otorgar la aprobacin, siempre y cuando los mismos se soliciten en los siete (7)
das hbiles siguientes a su consignacin. Transcurridos diez (10) das hbiles contados a partir de
la notificacin de la solicitud de recaudos sin que stos hayan sido presentados, se entender que
el interesado ha desistido de su solicitud.
La Superintendencia de Seguros deber decidir las solicitudes de cesin de acciones en un plazo
que no podr exceder de treinta (30) das hbiles.
Requisitos para la autorizacin
Artculo 58. Para otorgar o negar la autorizacin de cesin de acciones la Superintendencia de
Seguros tendr en consideracin los siguientes elementos:
1. Origen de los fondos que se aplicarn a la compra de las acciones, el cual deber estar
debidamente comprobado. No se otorgar la autorizacin cuando los mismos provenga de
operaciones en el exterior en las que no se pueda certificar que se trata de recursos propiedad
directa de los adquirentes o que le han sido dados en prstamo por instituciones financieras de
primera clase.
2. Capacidad de pago del adquirente. A tal efecto podr requerir a los interesados estados
financieros auditados por profesionales inscritos en el Registro de auditores externos que lleva la
Superintendencia de Seguros.
3. Que los accionistas cumplan con los requisitos exigidos por este Decreto Ley para ser
propietarios de empresas de seguros o de reaseguros
4. La solvencia, liquidez y grado de reiteracin en el incumplimiento de las exigencias legales de la
empresa en la que se realizar la inversin, a los fines de verificar que dicha cesin no perjudicar
la situacin de la empresa.
Adquisicin de acciones a travs de la bolsa de valores
Artculo 58. Si la adquisicin de las acciones de una empresa de seguros o de reaseguros se
efectuara a travs de una bolsa de valores, no requerir autorizacin previa, pero ser notificada a
la Superintendencia de Seguros dentro de los cinco (5) das hbiles siguientes a la operacin por
parte de la bolsa de valores respectiva y dentro de los cinco (5) das hbiles siguientes a la
inscripcin en el libro de accionistas o de que la empresa de seguros tenga conocimiento de sta
por cualquier otro medio. La Superintendencia de Seguros podr objetar la operacin en el plazo
de treinta (30) das hbiles siguientes a que reciba toda la documentacin necesaria para verificar
los extremos sealados en el artculo anterior. Cuando la Superintendencia de Seguros objetare
mediante acto administrativo la adquisicin efectuada, el adquirente deber proceder a la venta de
las acciones objeto de la negativa, dentro del plazo que a tal efecto conceda la Superintendencia
de Seguros, el cual no podr exceder de seis (6) meses. A partir del vencimiento del plazo
concedido, si las acciones no hubieran sido transferidas, el adquirente no podr ejercer los

derechos inherentes a las acciones cuya transaccin ha sido objetada, con excepcin de los
derechos de enajenacin y de percepcin de dividendos. Si el nmero de acciones objeto de la
transaccin

fuera

necesario

para

tomar

determinadas

decisiones

de

la

empresa,

la

Superintendencia de Seguros ejercer el derecho a voto. La Superintendencia de Seguros podr

solicitar al tribunal competente la venta de las acciones cuando lo estime pertinente, caso en el
cual podr dictar las medidas necesarias para salvaguardar la estabilidad y la operatividad de la
empresa.
Obligacin de notificar cesin de acciones
Artculo 59. La inscripcin de las cesiones de acciones en los libros de accionistas
correspondientes, cuando el traspaso no requiera autorizacin previa de la Superintendencia de
Seguros, deber serle participada dentro de los cinco (5) das hbiles siguientes a la fecha en que
se efecte la inscripcin o de que la empresa tenga conocimiento del traspaso por algn otro
medio.
Acuerdos comunes
Artculo 60. Los acuerdos entre dos o ms empresas de las regidas por este Decreto Ley, con el
propsito de aplicar polticas comunes, coordinar sus actividades operacionales y compartir riesgos
de manera habitual, debern ser notificados por las mismas a la Superintendencia de Seguros y a
la Superintendencia de Promocin y Proteccin de la Libre Competencia, dentro de los diez (10)
das hbiles siguientes a la fecha del acuerdo.
Normas de organizacin y control interno
Artculo 61. Corresponde a las juntas directivas de las empresas regidas por este Decreto Ley
dictar las normas de organizacin, procedimiento y de control interno, dentro de sus respectivas
organizaciones, a los fines de que se d cumplimiento a las obligaciones y deberes que las
disposiciones jurdicas les imponen. En caso de que no se dicten dichas normas, los miembros
principales de las juntas directivas sern personalmente responsables.
LEY GENERAL DE BANCOS Y OTRAS INSTITUCIONES FINANCIERAS
Decreto N 1.526 3 de noviembre de 2001
HUGO CHAVEZ FRIAS Presidente de la Repblica
En ejercicio de la atribucin que le confiere el numeral 8 del artculo 236 de la Constitucin de la
Repblica Bolivariana de Venezuela y de conformidad con lo dispuesto en el literal d, del artculo 1
de la Ley que autoriza al Presidente de la Repblica a Dictar Decretos con Fuerza de Ley en las
Materias que se Delegan, publicada en la Gaceta Oficial de la Repblica Bolivariana de Venezuela
N 37.076, de fecha 13 de noviembre de 2000, en Consejo de Ministros.
DICTA

DECRETO CON FUERZA DE LEY DE REFORMA DE LA LEY GENERAL DE BANCOS Y OTRAS

INSTITUCIONES FINANCIERAS TITULO I DE LOS BANCOS, ENTIDADES DE AHORRO Y
PRESTAMO, DEMAS INSTITUCIONES FINANCIERAS, Y CASAS DE CAMBIO
CAPITULO I
DISPOSICIONES GENERALES
Intermediacin Financiera
Artculo 1. La actividad de intermediacin financiera consiste en la captacin de recursos, incluidas
las operaciones de mesa de dinero, con la finalidad de otorgar crditos o financiamientos, e
inversiones en valores; y slo podr ser realizada por los bancos, entidades de ahorro y prstamo y
dems instituciones financieras reguladas por este Decreto Ley.
mbito de Aplicacin
Artculo 2. Se rigen por este Decreto Ley los bancos universales, bancos comerciales, bancos
hipotecarios, bancos de inversin, bancos de desarrollo, bancos de segundo piso, arrendadoras
financieras, fondos del mercado monetario, entidades de ahorro y prstamo, casas de cambio,
grupos financieros, operadores cambiarios fronterizos; as como las empresas emisoras y
operadoras de tarjetas de crdito. Asimismo, estarn bajo la inspeccin, supervisin, vigilancia,
regulacin y control de la Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras las
sociedades de garantas recprocas y los fondos nacionales de garantas recprocas. Igualmente
quedan sometidas a este Decreto Ley, en cuanto les sean aplicables, las operaciones de carcter
financiero que realicen los almacenes generales de depsitos. Todos los bancos, entidades de
ahorro y prstamo, otras instituciones financieras y dems empresas mencionadas en este artculo,
estn sujetas a la inspeccin, supervisin, vigilancia, regulacin y control de la Superintendencia de
Bancos y Otras Instituciones Financieras; a los reglamentos que dicte el Ejecutivo Nacional; a la
normativa prudencial que establezca la Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones
Financieras; y a las Resoluciones y normativa prudencial del Banco Central de Venezuela. A los
efectos de el presente Decreto Ley se entiende por normativa prudencial emanada de la
Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras, todas aquellas directrices e
instrucciones de carcter tcnico contable y legal de obligatoria observancia dictadas, mediante
resoluciones de carcter general, as como a travs de las circulares enviadas a los bancos,
entidades de ahorro y prstamo, otras instituciones financieras y dems empresas sometidas a su
control. El presente Decreto Ley no ser aplicable al Banco del Pueblo Soberano, C.A. y al Banco
de Desarrollo de la Mujer, C.A., los cuales se regirn por lo que dispongan sus respectivos
instrumentos de creacin; tampoco ser aplicable a todas aquellas instituciones establecidas o por
establecerse por el Estado, que tengan por objeto crear, estimular, promover y desarrollar el
sistema microfinanciero del pas, para atender la economa popular y alternativa, conforme a la
legislacin especial dictada al efecto. Asimismo, las disposiciones de el presente Decreto Ley no se

aplicarn a las personas jurdicas de derecho pblico que tengan por objeto la actividad financiera,
salvo disposicin expresa en contrario contenida en el presente Decreto Ley. En consecuencia, a
los efectos de el presente Decreto Ley, la referencia a las personas sometidas al control de la
Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras, as como cualquier expresin
similar, excluye a los entes sealados del presente aparte.
Disposiciones Aplicables
Artculo 3. Las actividades y operaciones a que se refiere este Decreto Ley debern realizarse de
conformidad con sus disposiciones, el Cdigo de Comercio, la Ley del Banco Central de
Venezuela, las dems leyes aplicables, los reglamentos que dicte el Ejecutivo Nacional, a la
normativa prudencial que dicte la Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras;
as como a las resoluciones emanadas del Banco Central de Venezuela.
Actividades que no Requieren Autorizacin
Artculo 4. Las personas naturales o jurdicas que se dediquen regular o habitualmente al
otorgamiento de crditos, o a efectuar descuentos o inversiones con sus propios fondos no
necesitarn autorizacin alguna para realizar esa actividad; pero estarn obligadas a proporcionar
a la Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras los datos estadsticos, estados
financieros y dems informaciones peridicas y ocasionales que sta les solicite, y a dar libre
acceso a sus funcionarios o inspectores, para la revisin de libros, documentos y equipos
tecnolgicos. Sin perjuicio de lo dispuesto por el Banco Central de Venezuela, los hoteles y centros
de turismo que realicen operaciones de cambio de divisas, se encontrarn obligados a
proporcionar a la Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras los datos
estadsticos y dems informaciones que sta les solicite, as como permitir la inspeccin de libros,
documentos y equipos tecnolgicos a sus funcionarios, siempre que se refieran a operaciones de
cambio de divisas. En los casos de duda acerca de la naturaleza de las operaciones que realice
una empresa o entidad cualquiera, corresponder a la Superintendencia de Bancos y Otras
Instituciones Financieras decidir si stas se sometern al rgimen establecido en este Decreto Ley.
Cuando exista presuncin de que las operaciones descritas en este artculo sean realizadas por
personas naturales o jurdicas, distintas a los bancos u otras instituciones financieras, cuya
naturaleza sea manifiestamente incompatible con la actividad desarrollada por ellas, o que
impliquen riesgo en materia de legitimacin de capitales, la Superintendencia de Bancos y Otras
Instituciones Financieras en resguardo de los intereses del pblico en general, por decisin del
Superintendente, podr tomar cualesquiera de las siguientes medidas:
1. Suspensin de la publicidad.
2. Suspensin de las actividades.

3. Aseguramiento de los recursos obtenidos por dicha actividad.

4. Aseguramiento de los bienes, objetos y dems elementos utilizados para realizar dichas
operaciones.
5. Clausura de los establecimientos.
6. Solicitar a las autoridades competentes que se acuerden las medidas de inmovilizacin de
cualquier tipo de cuenta, colocacin o transaccin financiera, as como la prohibicin de enajenar y
gravar bienes de las personas naturales, de las personas jurdicas y de los representantes,
directores o accionistas de dichas personas jurdicas involucrados en esa actividad. Igualmente
podr solicitar a las autoridades competentes que se acuerde la medida de prohibicin de salida
del pas de las personas naturales y representantes, directivos y accionistas de las personas
jurdicas involucradas en dicha actividad.
7. Adoptar cualquier otra medida que estime necesaria, con el propsito de evitar las actividades
descritas en el presente artculo. La Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras,
el mismo da que se ejecute cualquiera de las medidas de resguardo antes sealadas, levantar el
acta de ejecucin y notificar de la misma a la persona natural o jurdica sobre quien recaiga la
medida, mediante publicacin en la Gaceta Oficial de la Repblica Bolivariana de Venezuela, e
informar al Fiscal General de la Repblica. Igualmente, la Superintendencia de Bancos y Otras
Instituciones Financieras podr publicar su decisin en un diario de mayor circulacin a nivel
nacional, as como colocar en un lugar visible del local donde la persona natural o jurdica ejerce su
actividad, un cartel donde se especifique la medida de resguardo tomada y el motivo de la misma.
La Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras podr requerir el auxilio de la
fuerza pblica cuando hubiere impedimento u obstaculizacin por parte de cualquier persona y ello
fuere necesario para hacer cumplir las medidas que se adopten en la ejecucin de las actuaciones
previstas en este artculo; as como para practicar las diligencias necesarias para el desempeo de
sus funciones.
Institutos Municipales de Crdito
Artculo 5. Los Institutos Municipales de Crdito y Empresas Municipales de Crdito quedan
sometidos a las disposiciones de el presente Decreto Ley, a la normativa prudencial que dicte la
Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras y a las que dicte el Banco Central de
Venezuela sobre el encaje y tasas de inters; pero se regirn por las correspondientes Ordenanzas
Municipales en cuanto a su administracin.

De los Institutos Autnomos Regidos por este Decreto Ley

Artculo 6. La Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras, el Fondo de Garanta
de Depsitos y Proteccin Bancaria, y el Banco Nacional de Ahorro y Prstamo se regirn por las
disposiciones del presente Decreto Ley.
CAPITULO II
DE LA PROMOCION, CONSTITUCION Y FUNCIONAMIENTO DE LOS BANCOS, ENTIDADES
DE AHORRO Y PRESTAMO, OTRAS INSTITUCIONES FINANCIERAS Y CASAS DE CAMBIO
Promocin
Artculo 7. La promocin de los bancos, entidades de ahorro y prstamo, dems instituciones
financieras y casas de cambio, requerir autorizacin de la Superintendencia de Bancos y Otras
Instituciones Financieras. La decisin correspondiente deber producirse en un plazo de tres (3)
meses, contados a partir de la fecha de la admisin de la solicitud de promocin. Dicho lapso podr
ser prorrogado por una sola vez, por igual perodo, cuando a juicio de la Superintendencia de
Bancos y Otras Instituciones Financieras ello fuere necesario.
Los interesados acompaarn a la respectiva solicitud declaracin jurada donde conste la
informacin siguiente:
1. Nombre, apellido, domicilio, nacionalidad y curriculum vitae del cual se evidencie su experiencia
en materia econmica y financiera, en actividades relacionadas con el sector, as como los
balances y copia de las declaraciones de impuesto sobre la renta de los ltimos tres (3) aos, de
los promotores, cuyo nmero no podr ser inferior a diez (10). En caso de que existan posibles
accionistas que hayan manifestado su intencin de adquirir cinco por ciento (5%) o ms del capital
social deber consignarse respecto de stos la misma informacin antes indicada.
2. Si los promotores y posibles accionistas fuesen personas jurdicas, debern acompaarse los
respectivos documentos constitutivos y estatutos sociales, debidamente actualizados, los estados
financieros auditados por contadores pblicos en el ejercicio independiente de la profesin y copia
de la declaracin de impuesto sobre la renta de los ltimos tres (3) aos. Igualmente, debern
suministrar la informacin detallada sobre sus accionistas principales y, en el caso de que stos
tambin fueran personas jurdicas, los documentos necesarios hasta determinar las personas
naturales que efectivamente tendrn el control de la institucin promovida, respecto de las cuales
los interesados debern remitir la informacin indicada en el numeral 1, de este artculo.
3. La informacin y documentacin necesaria que permita determinar la honorabilidad y solvencia
moral y econmica de los promotores y posibles accionistas principales; y las relaciones que
existen entre stas personas incluyendo sus vnculos de consanguinidad o afinidad, participaciones

recprocas en la propiedad del capital, negocios, asociaciones o sociedades civiles y mercantiles,

operaciones conjuntas y contratos.
4. La clase de banco, entidad de ahorro y prstamo u otra institucin financiera que se proyecta
establecer, su denominacin comercial y el domicilio.
5. El monto del capital social, el porcentaje del mismo que ser pagado al momento de comenzar
las operaciones y el origen de los recursos que se emplearn a este fin.
6. Los proyectos del documento constitutivo y de los estatutos, y un estudio econmico que
justifique su establecimiento e incluya los planes de negocio y los programas operacionales que
demuestren la viabilidad de dichos planes.
7. Cualesquiera otros documentos, informaciones o requisitos que la Superintendencia de Bancos
y Otras Instituciones Financieras, mediante disposiciones generales o particulares, estime
necesarios o convenientes.
La Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras establecer las normas y
procedimientos aplicables a las solicitudes de autorizacin de promocin. Una vez verificados los
datos suministrados y cumplidos los requisitos establecidos en dichas normas, la Superintendencia
de Bancos y Otras Instituciones Financieras admitir la solicitud. En caso de no ser admitida, los
solicitantes tendrn derecho de ser informados en forma escrita de las razones en que se
fundamenta esta situacin.
Registro de la Promocin
Artculo 8. Los registradores, notarios o jueces no inscribirn los documentos constitutivos y
estatutos de los bancos, entidades de ahorro y prstamo, casas de cambio, y dems instituciones
financieras regidas por este Decreto Ley, si no se presenta la respectiva autorizacin de
promocin.
Publicacin de la Promocin
Artculo 9. Admitida la solicitud de promocin, los solicitantes debern publicar a los fines del
conocimiento pblico, un resumen de la solicitud, con el contenido que previamente apruebe la
Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras, en un diario de reconocida
circulacin nacional y en un diario de reconocida circulacin regional, en la localidad donde tendr
su domicilio. Otorgada la autorizacin de promocin, los interesados debern solicitar a la
Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras la aprobacin de los planes de
publicidad y de oferta de acciones. La Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones
Financieras dispondr de quince (15) das hbiles bancarios para resolver la solicitud.

Autorizacin de Funcionamiento
Artculo 10. Los bancos, entidades de ahorro y prstamo, casas de cambio, y dems instituciones
financieras

debern

obtener

la

correspondiente

autorizacin

de

funcionamiento

de

la

Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras. A tal fin, los promotores, mediante
declaracin jurada, debern:
1. Remitir la informacin indicada en los numerales 1, 2, 3 del artculo 7 de este Decreto Ley,
relativa a los accionistas, directores, administradores, consejeros, asesores y comisarios.
2. Presentar la estructura accionaria de la institucin cuya autorizacin se solicita, incluyendo los
datos que permitan determinar con precisin la identidad de las personas naturales que son
propietarias finales de las acciones o de las compaas que las detentan.
3. Especificar el origen de los recursos y proporcionar la informacin necesaria para su verificacin.
Si los mismos provinieren del patrimonio de personas jurdicas, indicar expresamente las
actividades a las cuales se dedican y a su vez, el origen de los recursos que constituyen su capital
social.
4. Comprobar que los recursos aportados por los accionistas se encuentran dentro del territorio
venezolano.
5. Actualizar toda la informacin a que se refiere el artculo 7 de este Decreto Ley, cuando haya
sufrido modificacin entre el lapso transcurrido desde la solicitud de autorizacin de promocin
hasta la autorizacin de funcionamiento.
6. Presentar los planes de control interno, contable y administrativo que se proponen establecer.
7. Presentar los planes de operacin conjunta o de convenios o acuerdos con otras instituciones o
grupos financieros actualmente en operacin, si fuere el caso.
8. Presentar un ejemplar de la publicacin del documento constitutivo y los estatutos.
9. Cualquier otra informacin que la Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras,
mediante normativa general o particular, determine necesaria para complementarla. Recibida la
solicitud de autorizacin de funcionamiento, as como los recaudos correspondientes, la
Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras verificar los datos suministrados.
La decisin correspondiente deber producirse dentro del plazo de tres (3) meses contados a partir
de la fecha de la recepcin de la solicitud de funcionamiento y sus recaudos correspondientes.
Dicho lapso podr ser prorrogado por una sola vez y por igual perodo, cuando a juicio de la
Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras ello fuere necesario.

Requisitos para la Autorizacin de Funcionamiento

Artculo 11. Para la obtencin de la autorizacin de funcionamiento los bancos, entidades de ahorro
y prstamo, dems instituciones financieras y casas de cambio, debern cumplir los requisitos
siguientes:
1. Estar constituidos bajo la exclusiva forma de compaa annima, con acciones nominativas de
una misma clase, las cuales no podrn ser convertibles al portador.
2. Tener un nmero mnimo de diez (10) accionistas, entre los cuales podrn estar incluidos los
promotores, y una junta administradora constituida por un mnimo de siete (7) miembros
principales, quienes debern tener experiencia en materia econmica y financiera en actividades
relacionadas con el sector.
3. Poseer un capital pagado totalmente en efectivo, no menor del indicado en este Decreto Ley o
en la normativa que al efecto dicte la Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones
Financieras, segn el tipo de banco, entidad de ahorro y prstamo, casa de cambio o institucin
financiera de que se trate. Los requisitos antes sealados, debern mantenerse durante el ejercicio
de la autorizacin conferida.
Inhabilidades
Artculo 12. No podrn ser promotores, accionistas principales, directores, administradores y
consejeros de bancos, entidades de ahorro y prstamo, dems instituciones financieras, casas de
cambio y operadores cambiarios fronterizos:
1. Quienes ejerzan funciones pblicas, salvo que se trate de cargos docentes o de misiones de
corta duracin en el exterior. Esta prohibicin no ser aplicable a los representantes de organismos
del sector pblico en juntas administradoras de instituciones financieras en las cuales tengan
participacin.
2. Las personas sometidas a beneficio de atraso, juicio de quiebra y los fallidos no rehabilitados.
3. Quienes hayan sido objeto de condena penal mediante sentencia definitivamente firme que
implique privacin de libertad, mientras que dure sta o inhabilitados para el ejercicio de funciones
financieras de conformidad con este Decreto Ley por el mismo tiempo que permanezca la
inhabilitacin.
4. Quienes sean condenados penalmente mediante sentencia definitivamente firme que implique
privacin de la libertad, por un hecho punible relacionado directa o indirectamente con la actividad
financiera, no podrn ejercer los cargos mencionados en este artculo mientras dure la condena
penal, ms un lapso de diez (10) aos, contados a partir de la fecha del cumplimiento de la

condena. Igualmente, no podrn ejercer los cargos aqu referidos, aquellas personas a las que se
les haya conmutado la pena de privacin de la libertad por cualesquiera de los beneficios
establecidos en las leyes, ya sea durante el juicio penal o despus de dictada la sentencia
definitivamente firme, durante los diez (10) aos siguientes a dicha sentencia.
5. Quienes hayan sido presidentes, directores, administradores, consejeros, asesores o comisarios
de bancos, entidades de ahorro y prstamo y dems instituciones financieras intervenidos,
estatizados o liquidados, o que hayan sido objeto de las medidas contempladas en los artculos
235 numeral 4, 243 y 244 de este Decreto Ley, en los dos (2) aos anteriores a la intervencin,
estatizacin, liquidacin o establecimiento de dichas medidas, siempre que haya sido demostrada
judicialmente su responsabilidad mediante sentencia definitivamente firme sobre los hechos que
originaron las situaciones antes referidas, durante los diez (10) aos siguientes a la fecha del
cumplimiento de la condena.
6. Quienes no llenen los requisitos de experiencia, honorabilidad y solvencia exigidos para el
ejercicio de la actividad bancaria.
7. Las Sociedades de Corretaje de Ttulos Valores y las Casas de Bolsa. No podrn actuar como
promotores los bancos, entidades de ahorro y prstamo y otras instituciones financieras respecto
de instituciones de la misma clase, ni quienes ejerzan cargos de direccin en bancos, entidades de
ahorro y prstamo y dems instituciones financieras de la misma clase de la institucin promovida.
Igual medida se aplicar a los operadores cambiarios fronterizos. A los efectos de este artculo se
entiende por accionistas principales aquellos que posean directa o indirectamente, segn los
lineamientos que dicte la Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras, una
participacin accionaria igual o superior al diez por ciento (10%) del capital social o del poder de
voto de la Asamblea de Accionistas del banco, entidad de ahorro y prstamo, otra institucin
financiera, casa de cambio u operadores cambiarios fronterizos. Si despus de autorizado el
funcionamiento de un banco o institucin financiera, una persona adquiere la condicin de
accionista principal por causas de herencia o donacin u otra causa sobrevenida, corresponde a la
Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras la determinacin del cumplimiento
de los requisitos establecidos en este artculo.
En caso de incumplimiento de los mismos, la Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones
Financieras ordenar al accionista que proceda a la venta de las correspondientes acciones, en un
plazo de tres (3) meses, el cual podr ser prorrogado por una sola vez y por igual perodo. Cuando
alguna de las personas sealadas en el encabezamiento de este artculo quede incursa en
cualquiera de las causales indicadas en esta disposicin, deber separarse de inmediato de su
cargo y proceder a la venta de sus acciones, en el plazo de tres (3) meses, el cual podr ser
prorrogado por una sola vez y por igual perodo. No menos de la mitad ms uno de los directores

principales integrantes de las juntas administradoras de los entes regidos por el presente Decreto
Ley, debern estar residenciados en el territorio nacional.
En las juntas administradoras de los bancos, entidades de ahorro y prstamo y otras instituciones
financieras regidas por este Decreto Ley, tienen derecho a estar representados los accionistas
minoritarios. A tal efecto, cualquier grupo que represente por lo menos el veinte por ciento (20%)
del capital social tendr derecho a elegir al menos un miembro de la junta administradora y a su
respectivo suplente. El mismo procedimiento se aplicar para la eleccin de los suplentes si sta
fuese realizada por separado. En todo caso, ese porcentaje ser igual al que establezca la Ley de
Mercado de Capitales para dicho fin.
Lapsos
Artculo 13. Los promotores o administradores de bancos, entidades de ahorro y prstamo, dems
instituciones financieras y casas de cambio, debern formalizar la solicitud de autorizacin de
funcionamiento dentro de un plazo no mayor de seis (6) meses, contados a partir de la fecha de la
autorizacin de promocin. La Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras podr
prorrogar dicho lapso por tres (3) meses adicionales, y por una sola vez, cuando a su juicio, los
interesados presenten evidencias que justifiquen la prrroga. Vencido el lapso antes sealado y su
eventual prrroga sin que los interesados hubiesen presentado la solicitud correspondiente,
quedar sin efecto la autorizacin de promocin concedida.
Actuacin de la Superintendencia
Artculo 14. La Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras, tomando en
consideracin la informacin, requisitos, ausencia de inhabilidades y temporalidad de las
solicitudes, establecidos en los artculos 7, 9, 10, 12 y 13 de este Decreto Ley, y vistos los
correspondientes informes del Banco Central de Venezuela y la opinin del Consejo Superior
resolver las solicitudes de promocin y autorizacin de funcionamiento previstas en este Decreto
Ley. La autorizacin de funcionamiento debe producirse una vez que la Superintendencia de
Bancos y Otras Instituciones Financieras verifique, adems, que la empresa objeto de la solicitud
est en condiciones de comenzar a iniciar la ejecucin de sus planes y prever la continuidad de los
mismos. Mientras no se otorgue la autorizacin de funcionamiento, la Superintendencia de Bancos
y Otras Instituciones Financieras podr establecer medidas destinadas a salvaguardar los recursos
aportados por los accionistas a los bancos, entidades de ahorro y prstamo y dems instituciones
en promocin.

Requisitos Adicionales
Artculo 15. La Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras podr determinar en
las autorizaciones de funcionamiento, el plazo y las modalidades en que debern cumplirse las
condiciones o requisitos que estime conveniente exigir.
De las Acciones
Artculo 16. Las acciones de los bancos, entidades de ahorro y prstamo, dems instituciones
financieras y casas de cambio autorizados para funcionar de acuerdo con este Decreto Ley
debern ser nominativas, de una misma clase y no convertibles al portador. No obstante, cuando
las circunstancias financieras as lo justifiquen, la Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones
Financieras podr autorizar previa opinin del Consejo Superior, la cual ser vinculante, que en la
composicin de la estructura patrimonial de un banco, entidad de ahorro y prstamo, otra
institucin financiera o casa de cambio en funcionamiento, figuren o se incorporen, distintos tipos
de acciones, tales como acciones con voto reducido, acciones de una clase especial y acciones
preferidas, as como obligaciones convertibles o no en acciones. La Superintendencia de Bancos y
Otras Instituciones Financieras tomar en cuenta las razones de la solicitud, los derechos de los
accionistas y los estndares de aceptacin internacional. Sern nulos los gravmenes, limitaciones
o condiciones sobre las acciones que representen en forma individual o conjunta el diez por ciento
(10%) o ms del capital social o del poder de voto en la Asamblea de Accionistas de un banco,
entidad de ahorro y prstamo, otras instituciones financieras o casas de cambio, que no haya sido
expresamente autorizados por la Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras. La
constitucin de gravmenes, limitaciones o condiciones, que no requieran autorizacin de la
Superintendencia de Bancos y otras Instituciones Financieras de conformidad con lo establecido en
el primer aparte de este artculo, debern ser notificadas a ese rgano dentro de los cinco (5) das
hbiles bancarios siguientes a la fecha en que se efecten las mismas.
ndice Patrimonial
Artculo 17. Los bancos, entidades de ahorro y prstamo, y dems instituciones financieras regidas
por este Decreto Ley debern mantener un patrimonio que en ningn caso podr ser inferior al
doce por ciento (12%) de su activo y del monto de las operaciones a que se refiere el numeral 3 de
este artculo, aplicando los criterios de ponderacin de riesgos emanados de la Superintendencia
de Bancos y Otras Instituciones Financieras, previa opinin del Banco Central de Venezuela, la
cual ser vinculante. A los efectos previstos en este artculo, la Superintendencia de Bancos y
Otras Instituciones Financieras, establecer:
1. Los elementos integrantes del patrimonio.

2. Los elementos integrantes del activo.

3. Las operaciones que no estando reflejadas en el activo puedan comportar riesgos.
4. Los criterios de ponderacin de riesgos, a los efectos de determinar los coeficientes aplicables,
de acuerdo con la mayor o menor gravedad de dichos riesgos.
5. El tratamiento aplicable a los bancos, entidades de ahorro y prstamo, y dems instituciones
financieras que transitoriamente no cumplan el requerimiento patrimonial a que se refiere el
encabezamiento de este artculo.
En atencin a los cambios en las condiciones econmicas y financieras, tomando en cuenta, entre
otros factores, las prcticas y estndares de aceptacin general aplicables a la materia, la
Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras podr modificar el requerimiento
patrimonial previsto en el encabezamiento de este artculo. Los estados financieros consolidados o
combinados de las instituciones financieras integrantes de un grupo financiero, incluidas las no
domiciliadas en el pas, debern reflejar respecto de la institucin que consolida o combina dichos
estados financieros, el cumplimiento de los requisitos patrimoniales establecidos en este artculo.
Apertura, Adquisicin, Traslado o Cierre de Sucursales o Agencias
Artculo 18. La apertura, adquisicin, traslado o cierre de las oficinas, sucursales o agencias de los
bancos, entidades de ahorro y prstamo, dems instituciones financieras, casas de cambio y
operadores cambiarios fronterizos, as como de cualquier clase de oficinas a travs de las cuales
se presten servicios al pblico, no requerir autorizacin, salvo lo dispuesto en los artculos 23, 90,
172 y 247 de este Decreto Ley. La institucin correspondiente participar a la Superintendencia de
Bancos y Otras Instituciones Financieras, con por lo menos sesenta (60) das continuos de
anticipacin, cualquier apertura, adquisicin, traslado o cierre de dichas oficinas, indicando, las
razones que fundamentan la decisin. En todo caso, la Superintendencia de Bancos y Otras
Instituciones Financieras cuando lo considere conveniente, en vista de los anlisis efectuados a la
informacin suministrada por la institucin o aquella que curse por ante la Superintendencia de
Bancos y Otras Instituciones Financieras, podr oponerse a la apertura de las oficinas, sucursales
o agencias a que se refiere este artculo.
La Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras dictar normas generales para
que la apertura de oficinas, sucursales y agencias se efecte conforme a sanas prcticas bancarias
y a las disposiciones aplicables en materia de seguridad bancaria. Todo traslado, apertura,
adquisicin, cierre de oficinas, sucursales o agencias, deber ser publicado por la respectiva
institucin en un diario de reconocida circulacin nacional, dentro de los diez (10) das continuos
anteriores a ste.

Traspaso de Acciones
Artculo 19. Cada adquisicin directa o indirecta de acciones de un banco, entidad de ahorro y
prstamo, institucin financiera o empresas regidas por este Decreto Ley, en virtud de la cual el
adquirente, o personas naturales o jurdicas vinculadas a ste, pasen a poseer, en forma individual
o conjunta, el diez por ciento (10%) o ms de su capital social o del poder de voto en la Asamblea
de Accionistas, deber ser autorizada por la Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones
Financieras, salvo lo dispuesto en el artculo 21 de este Decreto Ley. La vinculacin se determinar
de conformidad con lo previsto en el artculo 161 del presente Decreto Ley. Cuando se trate de
adquisiciones realizadas por accionistas que detenten una participacin igual o superior al
porcentaje antes sealado, se requerir autorizacin de la Superintendencia de Bancos y Otras
Instituciones Financieras para cada una de ellas cuando las mismas, de forma individual o
conjunta, impliquen una adquisicin accionaria directa o indirecta mayor o igual al cinco por ciento
(5%) del capital social o del poder de voto en la Asamblea de Accionistas, en un plazo de seis (6)
meses. La adquisicin de acciones que no requiera la autorizacin de la Superintendencia de
Bancos y Otras Instituciones Financieras conforme al encabezamiento de este artculo, deber ser
participada a este Organismo dentro de los cinco (5) das hbiles bancarios siguientes a la fecha
en que se efecte dicha adquisicin. A los efectos de este artculo, se considera tambin
adquisicin de acciones de un banco, entidad de ahorro y prstamo, otra institucin financiera o
empresa regida por este Decreto Ley, la obtencin del control de una sociedad o empresa
propietaria o tenedora de acciones del capital de un banco, entidad de ahorro y prstamo,
institucin financiera y empresas regidas por este Decreto Ley. La solicitud de adquisicin deber
acompaarse de los documentos que determine la Superintendencia de Bancos y Otras
Instituciones Financieras.
Asimismo, los interesados debern suministrar a la Superintendencia de Bancos y Otras
Instituciones Financieras todas las informaciones que sta considere necesarias para determinar la
idoneidad y solvencia de las personas que ingresen a la actividad financiera, el origen de los
recursos y los cambios en los planes de negocios, si fuere el caso. Si la solicitud se recibiere
incompleta, dicho Organismo lo notificar al interesado dentro de los cinco (5) das hbiles
bancarios siguientes a la recepcin de la solicitud. Transcurridos diez (10) das hbiles bancarios
contados a partir de la notificacin anterior, sin que se hubiere recibido la documentacin requerida,
la Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras proceder a negar la adquisicin
correspondiente.
Procedimiento Traspaso de Acciones
Artculo 20. Dentro de los cuarenta y cinco (45) das continuos contados a partir del recibo de la
solicitud y documentos correspondientes a que se contrae el artculo anterior, la Superintendencia

de Bancos y Otras Instituciones Financieras conceder o negar la autorizacin solicitada,

tomando en consideracin los siguientes elementos de juicio: Origen de los fondos que se
aplicarn a la compra de las acciones. Experiencia en la actividad bancaria y capacidad patrimonial
del adquirente. A tal efecto podr requerir de los interesados, estados financieros auditados por
Contadores Pblicos en el Ejercicio Independiente de la Profesin. Que el adquirente no se
encuentre incurso dentro del supuesto previsto en el artculo 12 de este Decreto Ley.
La solvencia y liquidez del banco o institucin financiera involucrado. Los efectos de la operacin
sobre la estructura accionaria del banco o institucin de que se trate. A esos fines, se considerarn
como adquiridas por personas interpuestas, las acciones traspasadas a personas naturales o
jurdicas que, a juicio de la Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras, no
tengan capacidad de pago suficiente, o no puedan hacer constar el origen de los fondos aplicados
en la compra de las acciones. La incidencia de la operacin sobre la estructura del sistema
financiero. Cuando se trate de una nueva emisin de acciones, la Superintendencia de Bancos y
Otras Instituciones Financieras podr objetar la transaccin si comprobare que no se respet el
derecho de preferencia de los otros accionistas, aun cuando no est previsto explcitamente en los
estatutos sociales del banco, entidad de ahorro y prstamo, casa de cambio, otra institucin
financiera o empresa de que se trate, regida por este Decreto Ley.
La Superintendencia de Bancos y otras Instituciones Financieras establecer mediante normas de
carcter general los trmites que sern cumplidos para asegurar el ejercicio razonable y oportuno
de dicho derecho.
Traspaso de Acciones en Bolsa
Artculo 21. La adquisicin de acciones efectuada en bolsa no requerir autorizacin de la
Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras, pero deber ser participada a sta
por el banco, entidad de ahorro y prstamo, institucin financiera o empresa regida por este
Decreto Ley, dentro de los cinco (5) das hbiles bancarios siguientes a la inscripcin en el libro de
accionistas. No obstante, cuando como consecuencia de dicha adquisicin una persona pase a
poseer el diez por ciento (10%) o ms del capital o del poder de voto en la Asamblea de
Accionistas del banco, entidad de ahorro y prstamo o institucin financiera, dicha participacin
deber venir acompaada con los recaudos o documentos a que se refiere el artculo anterior, y se
aplicar lo dispuesto en el prrafo siguiente de este artculo. Cuando se trate de adquisiciones
realizadas por accionistas que detenten una participacin igual o superior al porcentaje antes
sealado, deber ser participada a la Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones
Financieras y venir acompaada con los recaudos y documentos sealados en el artculo 20 de
este Decreto Ley, para cada una de ellas cuando las mismas, de forma individual o conjunta,
impliquen una adquisicin accionaria directa o indirecta mayor o igual al cinco por ciento (5%) del

capital social o del poder de voto en la Asamblea de Accionistas, en un plazo de seis (6) meses. La
Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras podr objetar la transaccin en un
plazo no mayor de cuarenta y cinco (45) das continuos contados desde la fecha de la
participacin. En tal caso, el adquirente deber proceder a la venta de las acciones que dieron
lugar a la objecin, dentro de un lapso que ser fijado por la Superintendencia de Bancos y Otras
Instituciones Financieras, y el cual no ser menor de cuarenta y cinco (45) das continuos,
contados a partir de la fecha de la notificacin al interesado, de la objecin formulada. A partir de
esta ltima fecha, el accionista adquirente no podr ejercer los derechos inherentes a las acciones
cuya transaccin dio origen a la objecin, con excepcin del derecho de enajenarlas y de percibir
los dividendos. La Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras notificar a la
institucin financiera de cuyas acciones se trata, las decisiones adoptadas. Si la Superintendencia
de Bancos y Otras Instituciones Financieras no formulare objeciones dentro del plazo antes
referido, dicha transaccin y la correspondiente inscripcin surtirn plenos efectos.
Requisitos Adicionales
Artculo 22. En cualquier caso de adquisicin directa o indirecta de acciones de un banco, entidad
de ahorro y prstamo, institucin financiera o empresa regida por este Decreto Ley, la
Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras podr exigir todos los informes y
documentos que considere necesarios para verificar las personas que en definitiva poseern el
conjunto de acciones que son objeto de adquisicin. Asimismo, la Superintendencia de Bancos y
Otras Instituciones Financieras podr exigir, en cualquier momento y con la periodicidad que
considere conveniente, a los bancos, entidades de ahorro y prstamo, instituciones financieras y
empresas que conformen grupos financieros de los supervisados por la Superintendencia de
Bancos y Otras Instituciones Financieras los informes y documentos necesarios sobre su
estructura accionaria. Cuando la adquisicin de las acciones implique, a juicio de la
Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras, el control del banco, entidad de
ahorro y prstamo, otra institucin financiera o casa de cambio, los adquirentes debern presentar
los planes de negocios y operacionales que se proponen desarrollar. La Superintendencia de
Bancos y Otras Instituciones Financieras podr sujetar el otorgamiento de la autorizacin de la
indicada adquisicin, a la realizacin de aportes adicionales de capital, cuando ello se considere
necesario para el fortalecimiento patrimonial.
Instituciones Financieras Regionales
Artculo 23. A los efectos de este Decreto Ley, se consideran bancos, entidades de ahorro y
prstamo e instituciones financieras regionales aquellos que cumplan los siguientes requisitos:
1. Tener su asiento principal en zonas fuera del Distrito Metropolitano de la Ciudad de Caracas.

2. No tener ms de un tercio (1/3) de sus oficinas en el Distrito Metropolitano de la Ciudad de

Caracas.
3. Tener la mayora de los miembros de su junta administradora residenciados en la entidad federal
que le sirva de sede.
4. Destinar no menos de un sesenta por ciento (60%) de los recursos que capten estas
instituciones al financiamiento de actividades econmicas en Venezuela en zonas fuera del Distrito
Metropolitano de la Ciudad de Caracas. La Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones
Financieras establecer, por normas generales, los componentes del porcentaje establecido en
este numeral, entre los cuales se incluirn las colocaciones en operaciones de tesorera cuando las
circunstancias econmicas as lo justifiquen. La Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones
Financieras podr exigir el cumplimiento de requisitos adicionales, a travs de normas de carcter
general. Igualmente podr autorizar el aumento del nmero de oficinas en el Distrito Metropolitano
de la Ciudad de Caracas y modificar el porcentaje de financiamiento a que se refiere el numeral 4
de este artculo, siempre que ello no desvirte el carcter regional de las actividades de la
institucin financiera.
CAPITULO III
DE LAS OPERACIONES DE INTERMEDIACION
ndice de Liquidez y Solvencia
Artculo 24. Los bancos, entidades de ahorro y prstamo, y dems instituciones financieras regidas
por este Decreto Ley, en el ejercicio de sus operaciones de intermediacin, deben mantener un
ndice de liquidez y solvencia acorde con el desarrollo de sus actividades, preservando una
equilibrada diversificacin de la fuente de sus recursos y de sus colocaciones e inversiones. La
Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras, previa opinin del Banco Central de
Venezuela, la cual ser vinculante, fijar mediante normas de carcter general, los ndices de
solvencia y liquidez, as como los principios requeridos para lograr la adecuada diversificacin a
que se refiere este artculo, segn la clase o tipo de institucin financiera de que se trate. Dichas
normas determinarn el porcentaje mnimo que deben mantener los bancos, entidades de ahorro y
prstamo, y dems instituciones financieras regidas por este Decreto Ley, para la ponderacin del
patrimonio sobre los activos.
El Ejecutivo Nacional determinar dentro del primer mes de cada ao, previa recomendacin del
Consejo Bancario Nacional, el porcentaje mnimo de la cartera crediticia que los bancos
universales, bancos comerciales y entidades de ahorro y prstamo destinarn al otorgamiento de
microcrditos o colocaciones en aquellas instituciones establecidas o por establecerse, que tengan

por objeto crear, estimular, promover y desarrollar el sistema microfinanciero y microempresarial

del pas, para atender la economa popular y alternativa, conforme a la legislacin especial dictada
al efecto. Dicho porcentaje ser de uno por ciento (1%) del capital del monto de la cartera crediticia
al cierre del ejercicio semestral anterior, hasta alcanzar el tres por ciento (3%) en un plazo de dos
(2) aos. En caso de incumplimiento, la institucin de que se trate ser sancionada conforme a lo
establecido en el numeral 14 del artculo 416 del presente Decreto Ley.
Captacin de Depsitos
Artculo 25. Los bancos universales, los bancos comerciales, los bancos hipotecarios, los bancos
de inversin, los bancos de desarrollo, las entidades de ahorro y prstamo, y los institutos
municipales de crdito y empresas municipales de crdito podrn, dentro de las limitaciones
establecidas en este Decreto Ley, recibir depsitos a la vista, a plazo y de ahorro. Los depsitos a
la vista, de ahorro y a plazo debern ser nominativos.
Modalidad de Depsitos
Artculo 26. A los efectos de el presente Decreto Ley, se considerarn depsitos a la vista los
exigibles en un trmino igual o menor de treinta (30) das continuos, y depsitos a plazo los
exigibles en un trmino mayor de treinta (30) das continuos. Los depsitos a plazo se
documentarn mediante certificados negociables o no, emitidos por la institucin depositaria en
ttulos de numeracin sucesiva, que debern inscribir en los registros llevados al efecto.
Proteccin de las Cuentas de Ahorro
Artculo 27. Los depsitos en cuentas de ahorro de las personas naturales son inembargables
hasta por el monto y forma garantizados por el Fondo de Garanta de Depsitos y Proteccin
Bancaria, salvo en los juicios de pensin de alimentos, o de divorcio y liquidacin de la sociedad
conyugal de gananciales. Los menores emancipados pueden movilizar libremente sus cuentas de
ahorro. Los menores de edad, mayores de catorce (14) aos no emancipados, podrn movilizar
sus cuentas de ahorro, previa autorizacin dada por escrito, de sus representantes legales. En este
ltimo caso, los representantes legales podrn exigir informacin sobre la movilizacin de la cuenta
por parte de su representado, as como revocar la autorizacin dada.
Cuentas sin Movimientos
Artculo 28. Las cuentas de depsitos de ahorro, las cuentas corrientes y otros instrumentos de
captacin de naturaleza similar, que por el lapso de un (1) ao continuo no hayan tenido
movimiento por depsitos o retiros, debern ser objeto de seguimiento especial por parte de la
administracin del banco, entidad de ahorro y prstamo u otra institucin financiera de que se trate,
la cual deber establecer los mecanismos de control interno adecuados para la proteccin del

depositante. Los bancos, entidades de ahorro y prstamo y dems instituciones financieras,

debern informar semestralmente a la Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones
Financieras, sobre las cuentas que presentan dicha condicin.
Operaciones en Divisas
Artculo 29. El Banco Central de Venezuela establecer los trminos, limitaciones y modalidades de
las operaciones en divisas de los bancos, entidades de ahorro y prstamo, otras instituciones
financieras, casas de cambio y operadores cambiarios fronterizos, autorizados para actuar en dicho
mercado. En el ejercicio de la facultad que le confiere el encabezamiento de este artculo, el Banco
Central de Venezuela, entre otros aspectos, definir la forma de medicin de las posiciones en
divisas, los lmites respectivos de tales posiciones y sus plazos, la cobertura de riesgo, y los
mecanismos de informacin y verificacin.
Depsitos en Moneda Extranjera
Artculo 30. Los depsitos en moneda extranjera slo podrn movilizarse mediante retiros totales o
parciales en moneda de curso legal en el pas, al tipo de cambio del da, o mediante transferencia o
cheque del banco depositario girado contra sus corresponsales en el exterior de la Repblica, salvo
que se trate de depsitos recibidos por las sucursales de los bancos en el exterior, en cuyo caso no
estarn sujetos a la restriccin a que se refiere este artculo.
Adquisicin de Otras Obligaciones
Artculo 31. Los bancos universales, bancos comerciales, bancos hipotecarios, bancos de
inversin, bancos de desarrollo, bancos de segundo piso y las entidades de ahorro y prstamo, en
los trminos en que sean compatibles con su respectivo objeto y naturaleza, y dentro de las
limitaciones previstas en el presente Decreto Ley, podrn contraer otras obligaciones a la vista o a
plazo, distintas a las originadas por la recepcin de depsitos, cuando ello sea procedente,
mediante la emisin de ttulos u otras modalidades de captacin, para el otorgamiento de crditos y
la realizacin de sus dems operaciones activas.
Del Encaje y Tasas de Inters
Artculo 32. Los bancos, entidades de ahorro y prstamo, y dems instituciones financieras,
estarn sometidas a las disposiciones que en materia de encaje y tasas de inters establezca el
Banco Central de Venezuela.
Acuerdos entre Instituciones Financieras
Artculo 33. Los proyectos de acuerdos entre dos (2) o ms instituciones financieras de las
sealadas en el artculo 2 de este Decreto Ley, con el propsito de aplicar polticas comunes,

coordinar sus actividades operacionales y compartir riesgos de manera habitual, debern ser
comunicados a la Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras, con quince (15)
das continuos de anticipacin a la fecha de suscripcin. Una vez suscritos los referidos acuerdos
debern remitir a la Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras un ejemplar de
los mismos, dentro de los quince (15) das continuos siguientes a la fecha de la firma.
De las Inversiones en Ttulos Valores
Artculo 34. Los bancos universales, bancos comerciales, bancos de inversin, arrendadoras
financieras, bancos hipotecarios, bancos de desarrollo, bancos de segundo piso, fondos del
mercado monetario y entidades de ahorro y prstamo, que realicen inversiones en ttulos o valores,
podrn mantenerlos en su custodia, o en fideicomiso o en custodia, segn corresponda, en otro
banco comercial o universal domiciliado en el pas. Cuando dichas inversiones se realicen a travs
de ttulos desmaterializados, los mismos debern mantenerse registrados en el Banco Central de
Venezuela, o en una Caja de Valores, conforme a lo dispuesto por la Comisin Nacional de Valores
y la ley que las rige, en un agente de colocacin o una institucin de custodia de los utilizados por
el Banco Central de Venezuela o por la Repblica Bolivariana de Venezuela, o en un banco
extranjero domiciliado fuera del territorio nacional. La Superintendencia de Bancos y Otras
Instituciones Financieras, tomando en consideracin los dictmenes de las calificadoras de riesgo
internacionalmente reconocidas, podr objetar el ente custodio extranjero domiciliado fuera del
territorio nacional y ordenar su sustitucin, la cual deber realizarse en un plazo no mayor de
noventa (90) das continuos contados a partir de la notificacin.
De la Cuenta Corriente
Artculo 35. Los bancos universales, bancos comerciales y entidades de ahorro y prstamo, se
obligan a cumplir las rdenes de pago del cuentacorrentista, hasta la concurrencia de la cantidad
de dinero que hubiere depositado en la cuenta corriente o del crdito que ste le haya concedido.
La cuenta corriente, ser movilizada por cheques, rdenes de pago, o por cualquier medio
electrnico de pago aplicado al efecto.
Informacin a los Cuentacorrentistas
Artculo 36. Las disposiciones contenidas en el presente captulo, referidas a la cuenta corriente
debern transcribirse ntegramente en el contrato de cuenta corriente. Los bancos universales,
bancos comerciales y entidades de ahorro y prstamo, estn obligados a llevar sus cuentas
corrientes al da con el objeto de determinar los saldos deudores o acreedores de las mismas, e
informar a sus cuentacorrentistas mensualmente, dentro de los quince (15) das continuos
siguientes a la fecha de terminacin de cada mes, de los movimientos de sus cuentas
correspondientes al perodo de liquidacin de que se trate, por medio de un estado de cuenta,

enviado a la direccin que a tal efecto se indique en el contrato respectivo, el cual puede ser va
electrnica.
Conformacin de los Estados de Cuenta
Artculo 37. Cuando el titular de una cuenta corriente no hubiere recibido el respectivo estado de
cuenta dentro de los quince (15) das continuos siguientes al vencimiento del plazo anteriormente
sealado, ste podr reclamar por escrito su respectivo estado de cuenta, dentro de los quince (15)
das continuos siguientes al vencimiento del plazo dentro del cual debi recibirlo, y el banco estar
obligado a entregrselo de inmediato. Vencido este ltimo plazo de quince (15) das continuos sin
que el cuentacorrentista haya reclamado por escrito su respectivo estado de cuenta, se entender
que el cliente recibi del banco el correspondiente estado de cuenta y se presumir como cierto,
salvo prueba en contrario, que el estado de cuenta que el banco exhiba o le oponga como
correspondiente a un determinado mes o perodo de liquidacin, es el mismo que el banco le envi
como correspondiente a ese mismo mes o perodo.
Lapso de Caducidad
Artculo 38. Si el titular de la cuenta corriente tiene observaciones que formular al estado de
cuenta, deber hacerlas llegar al banco o entidad de ahorro y prstamo por escrito a su direccin o
por va electrnica, en forma detallada y razonada, dentro de los seis (6) meses siguientes a la
fecha de recepcin del estado de cuenta. Dentro del referido plazo de seis (6) meses siguientes a
la fecha de terminacin del respectivo mes, tanto el cliente como el banco o entidad de ahorro y
prstamo podrn, bajo pena de caducidad, impugnar el respectivo estado de cuenta por errores de
clculo o de escritura, por omisiones o duplicaciones y por falsificaciones de firmas en los
correspondientes cheques. Vencido el plazo antes indicado sin que el banco o entidad de ahorro y
prstamo, haya recibido ni las observaciones ni la conformidad del cliente o sin que se haya
impugnado el estado de cuenta, se tendr por reconocido en la forma presentada, sus saldos
deudores o acreedores sern definitivos en la fecha de la cuenta y las firmas estampadas en los
cheques se tendrn como reconocidas por el titular de la cuenta.
Devolucin de Cheques
Artculo 39. Los cheques relacionados en un estado de cuenta, conformados por el
cuentacorrentista en forma expresa o tcita, podrn ser devueltos al titular de la cuenta una vez
transcurrido el lapso para las impugnaciones a que se refiere el artculo 38 de este Decreto Ley,
salvo que hayan sido propuestas vlidamente impugnaciones.

Inmovilizacin de las Cuentas Corrientes

Artculo 40. Los bancos universales, bancos comerciales, entidades de ahorro y prstamo,
conforme a los trminos que determine la Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones
Financieras, podrn adoptar medidas sobre las cuentas corrientes que registren en el lapso de un
perodo liquidado, rechazos a las rdenes de pago contra su cuenta. Las instituciones sealadas
podrn, una vez restringido el uso de la cuenta corriente frente a terceros, cerrar la misma.
Sistemas de Seguridad
Artculo 41. Antes de devolver los cheques al cliente, conforme a lo dispuesto en el artculo 39 de
este Decreto Ley, el banco o entidad de ahorro y prstamo los copiar en pelculas en miniatura o
mediante otros medios electrnicos o computarizados y conservar esas copias, por lo menos,
durante diez (10) aos, en forma tal que puedan ser reproducidos. Tales copias, a falta de los
originales, adminiculadas con los respectivos estados de cuenta, podrn constituir prueba de los
cheques devueltos a los clientes.
Honorarios de Abogados
Artculo 42. En los contratos de crdito podr estipularse el monto mximo de los honorarios de
abogados que el deudor estar obligado a pagar por las gestiones de cobranza judicial o
extrajudicial efectivamente realizadas por el banco, entidad de ahorro y prstamo u otra institucin
financiera, en caso de incumplimiento de sus obligaciones, los cuales no podrn exceder en ningn
caso del diez por ciento (10%) del monto de las cuotas insolutas de capital, tratndose del cobro
extrajudicial. El monto mximo de los honorarios por las gestiones de cobro judicial se regir por lo
que al efecto disponga el Cdigo de Procedimiento Civil. En caso de no existir conformidad entre el
deudor obligado a su pago y el abogado del banco, entidad de ahorro y prstamo u otra institucin
financiera sobre el importe de los honorarios estimados por las gestiones judiciales o
extrajudiciales de cobranza, a que se refiere el artculo anterior, se proceder a su retasa de
conformidad con la ley.
Atencin a los Clientes y Depositantes
Artculo 43. Los bancos, entidades de ahorro y prstamo, y dems instituciones financieras deben
mantener sistemas de seguridad adecuados a fin de evitar la comisin de delitos que afecten los
depsitos del pblico; as como brindar atencin y oportuna respuesta, tanto a los clientes como a
los depositantes que denunciaren cargos no reconocidos u omisiones presentadas en sus cuentas.
Los bancos, entidades de ahorro y prstamo, y dems instituciones financieras, debern
proporcionar procedimientos adecuados y efectivos a sus clientes y pblico en general, para que
stos puedan ejercer las reclamaciones que consideren pertinentes para la defensa de sus

derechos. La reclamacin interpuesta deber resolverse en un lapso perentorio. En todo caso, en

un plazo no mayor de treinta (30) das continuos, debern suministrar un informe a la persona que
interponga el reclamo, donde se indiquen las causas que motivaron los cargos no reconocidos u
omisiones presentadas, y la decisin adoptada. Si la reclamacin versare sobre el reintegro de
sumas de dinero, los bancos, entidades de ahorro y prstamo, y dems instituciones financieras,
debern proceder a su pago inmediato una vez reconocida la procedencia del reclamo.
Remisin de Informacin sobre Denuncias Presentadas
Artculo 44. Sin perjuicio de lo previsto en este Decreto Ley, los bancos, entidades de ahorro y
prstamo, y dems instituciones financieras, debern remitir a la Defensora del Pueblo, a la
Fiscala General de la Repblica y al Instituto para la Defensa y Educacin del Consumidor, toda la
informacin y documentacin que les requieran, referente a las denuncias presentadas por los
depositantes o clientes de dichas instituciones financieras, o pblico en general.

Introduccin
Pocas industrias en el mundo han logrado, tanto bien para tantas personas, como las
organizaciones del seguro. El seguro provee a millones de personas beneficios econmicos, bien
sea al asegurado, como a sus beneficiarios, al momento de materializarse el riesgo, con los cuales
se podra mermar el patrimonio familiar o empresarial.
Este mercado crea empleo para millones de personas, directa o indirectamente, a travs
de su inversin, ayudando a la economa del pas con importantes sumas de dinero.
Pero no podemos perder de vista que el derecho va adaptndose a la realidad social, en la
medida que as esta lo exige, donde la normativa que regula la actividad aseguradora no escapa
de ello, el estado establece normas, leyes, cdigos, resoluciones, con el objetivo de establecer un
sistema asegurador sano y transparente para todos los que en el intervienen.
En Venezuela esta regulacin, se encuentra a cargo de la Superintendencia de Seguros,
esta tiene a su cargo la inspeccin, supervisin, vigilancia, fiscalizacin, regulacin y control de la
actividad aseguradora, y de los participantes como lo son: Las empresas de seguros y de
reaseguros constituidas en el pas, Productores de seguros, Ajustadores de prdidas, Peritos
avaluadores, Inspectores de riesgos, Sociedades de corretaje de reaseguros y de las
representaciones de empresas de reaseguros constituidas en el exterior.
En el presente trabajo hablaremos del ente regulador, y las leyes que interviene en el mercado
asegurador, desde el rango constitucional, pasando por la ley de seguro y reaseguro, el objeto y
objetivo de la misma; como tambin de la ley de ejercicio de la actividad aseguradora, ley general
de banco y otras instituciones las cuales conllevaran constitucin y funcionamiento de los bancos,
entidades de ahorro y prstamos a otras instituciones financieras y casas de cambio; tocaremos
todos estos temas con la finalidad de adquirir conocimientos claves para el futuro de nuestra
carrera.

Conclusin
La libertad de industria, de comercio y de trabajo se encuentra reconocida y garantizada
por el Estado y no tiene ms limitaciones que aqullas que por motivos sociales y de inters
nacional impongan las leyes, las cuales deben disponer lo necesario para el mayor estmulo e
incremento de la produccin.
Las empresas de seguros, constituyen uno de los instrumentos ms eficaces para el
fomento del ahorro nacional, acumulan cantidades importantes de reservas e influyen por medio de
sus inversiones en el desarrollo econmico del pas; por lo que es conveniente dictar medidas que
tiendan al fortalecimiento del mercado nacional de seguros.
De aqu la importancia de las normas que regulen y pongan a todas las empresas de
seguros en condiciones de igualdad jurdica y que, aparte de complementar las leyes vigentes
sobre la materia, coadyuven a la defensa y desarrollo de la economa del pas.
Se entiende por actividad aseguradora, aquella mediante la cual existe la obligacin de prestar un
servicio o el pago de una cantidad de dinero, en caso de que ocurra un acontecimiento futuro e
incierto y que no dependa exclusivamente de la voluntad del beneficiario, a cambio de una
contraprestacin en dinero.
La autorizacin para su Funcionamiento Slo podrn realizar sus operaciones, previa autorizacin
de la Superintendencia de Seguros, las empresas de seguros, de reaseguros, los agentes de
seguros, corredores de seguros, las sociedades de corretaje de seguros y de reaseguros, oficinas
de representacin y sucursales de empresas de reaseguros o sociedades de corretaje de
reaseguros del exterior y los peritos avaluadores, inspectores de riesgos y ajustadores de prdidas,
as como las personas naturales o jurdicas que se dediquen al financiamiento de la actividad
aseguradora, siempre que no estn regidas por la Ley General de Bancos y otras Instituciones
Financieras.
Cuando las compaas de seguro ceden parte de los riesgos que asume con el objetivo de
minimizar la posibilidad de prdida, se habla de reaseguro. En palabras simples, se trata de
empresas que aseguran a las aseguradoras.
Mediante el contrato de reaseguro, el asegurador y el o los reaseguradores acuerdan ceder
y aceptar, respectivamente, una parte o la totalidad de uno o ms riesgos, acordndose cmo ser
el reparto de las primas devengadas de la asuncin del riesgo (primas de la pliza del seguro) y
tambin el reparto de los pagos por las responsabilidades derivadas del riesgo (pagos de los
siniestros cubiertos por la pliza).

El reaseguro puede hacerse por todos los riesgos con los cuales opere la empresa (ya sea
de forma individual cada uno o bien por el conjunto de su cartera de riesgos) o solo para
determinados riesgos, como por ejemplo incendio o los ms costosos para el asegurador.
El reaseguro es un nuevo contrato de seguros celebrado entre el asegurador y el
reasegurador el cual tiene obligaciones recprocas; Tambin tiene una importante funcin financiera
pues mejora la solvencia del asegurado.
La Naturaleza Jurdica La Superintendencia de Seguros es un servicio autnomo de
carcter tcnico sin personalidad jurdica, integrado al Ministerio de Finanzas; con el rgimen de
ingresos propios establecido en la Ley. La Superintendencia de Seguros, gozar de autonoma
funcional, administrativa y financiera, y tendr la organizacin que la Ley, su Reglamento y el
Reglamento Interno establezcan.
Objetivo La Superintendencia de Seguros tendr a su cargo la regulacin, inspeccin,
vigilancia, supervisin, control y fiscalizacin de la actividad aseguradora y reaseguradora y en
funcin a stas, de las personas naturales o jurdicas a las que se refiere el artculo 1 de la Ley, as
como de las personas que desempeen los cargos de direccin, representacin o administracin
de las entidades sometidas a la Ley, y de toda otra persona respecto a la cual la Ley establezca
alguna prohibicin o mandato, cuando haya elementos de juicio suficientes para considerar que
existen operaciones entre ellas. Ley de Empresas de Seguros y Reaseguros.
Es por esto que su regulacin es de vital importancia la actividad aseguradora al igual que
todas las actividades sociales y econmicas que se desarrollan en el territorio nacional estn
enmarcas bajo un marco jurdico, como primer marco encontramos el rango constitucional, en
donde el estado tiene que dictar medidas que regulen la actividad aseguradora con la finalidad de
conferir al organismo de control los medios adecuados para el ejercicio de sus funciones.

ndice
Pg.

Ley De Empresas De Seguros Y Reaseguros

(1-8)

Ley Del Ejercicio De La Actividad Aseguradora Y Reaseguradora

(8-15)

(15-30)
Ley General De Bancos Y Otras Instituciones Financieras

De Las Operaciones De Intermediacin

(30-35)

Conclusin

(36-37)

Bibliografa

(38)

Bibliografa

LEY DE EMPRESAS DE SEGUROS Y REASEGUROS - Decreto N 1.545 09 de noviembre de

2001 - HUGO CHAVEZ FRIAS - Presidente de la Repblica.
LEY DEL EJERCICIO DE LA ACTIVIDAD ASEGURADORA Y REASEGURADORA.
LEY GENERAL DE BANCOS Y OTRAS INSTITUCIONES FINANCIERAS - Decreto N 1.526 3
de noviembre de 2001 - HUGO CHAVEZ FRIAS Presidente de la Repblica.

LEY DE LAS OPERACIONES DE INTERMEDIACION.