GUIA DE EJERCICIOS ANALISIS DE DECISIONES

1SEM2016
PROFESORA: JANET TOLEDO
1.- Copeco industrias debe decidir si construir una planta grande o pequea para
producir una nueva tornamesa, que se espera que tenga una permanencia en el mercado
de 10 aos.
Una planta grande costara $2.800.000 en su construccin y puesta en operacin,
mientras que una planta pequea costara $1.400.000 en su construccin y puesta en
marcha.
Los estimados de las ventas sobre un periodo de 10 aos son:
Tipo
de
demanda
Dda Alta
Dda Moderada
Dda Baja

Probabilidades
0,5
0,3
0,2

El anlisis costo volumen utilidad realizado por la gerencia, indica los siguientes estados
condicionales bajo las combinaciones de tamao de planta y de mercado:
1. Una planta grande con demanda alta producir utilidades anuales por $1.000.000
2. Una planta grande con demanda moderada producir utilidades anuales por
$600.000
3. Una planta grande con demanda baja producir prdidas anuales por $200.000,
debido a la capacidad ociosa de produccin.
4. Una planta pequea con demanda alta solo producir utilidades anuales por
$250.000, considerando el costo de las ventas y prdidas por incapacidad de
atender a los clientes.
5. Una planta pequea con demanda moderada producir utilidades anuales de
$450.000, porque el costo de las ventas y perdidas sera menor que en 4.
6. Una planta pequea con demanda baja producir utilidades anuales de $550.000,
esto porque el tamao de la planta y el tamao del mercado estaran ajustando
adecuadamente.
a.- Formule el problema, definiendo claramente acciones, estados de la naturaleza,
probabilidades a priori, pagos y tabla de pagos.
b.- Calcule VEIP.

2.- La contralora de la Corredora de Bolsa Larran Vial tiene $100.000 millones sobrantes
de fondos de inversin. Ha recibido instrucciones de invertir la cantidad completa a un ao
en acciones o en bonos (pero no en ambos) y despus reinvertir el fondo completo ya sea
en acciones o bonos (pero no en ambos) un ao ms.
El objetivo es maximizar el valor monetario esperado del fondo al final del segundo ao.
Las tasas de inters anuales sobre estas inversiones dependen de la situacin
econmica, como se muestra en la siguiente tabla:
Tasa de Inters ; %
Situacin Econmica

Acciones

Bonos

Crecimiento

20

Recesin

-10

10

Depresin

-50

20

Las respectivas probabilidades de crecimiento, recesin y depresin para el primer ao

son 0,7, 0,3 y 0,0. Si ocurre el crecimiento en el primer ao, estas probabilidades siguen
siendo las mismas para el segundo ao, sin embargo, si ocurre una recesin el primer
ao, las probabilidades cambian a 0,2, 0,7 y 0,1, para el segundo ao.
a.) Formule el problema.
b.) Identifique la decisin ptima segn Bayes.

3.- El Gordito de la Fruta administra un puesto de fruta en un barrio del centro de

Santiago, Gordito de la Fruta compra cajas de fruta cada maana a un agricultor de
Lampa.
Cerca de 90% de las cajas resulta de buena calidad, pero el otro 10% no.
Una caja buena contiene 80% de fruta excelente y dar a Gordito de la Fruta una
ganancia de $200. Una caja mala contiene 30% de fruta excelente y producir una
prdida de $1.000.
Antes de que Gordito de la fruta decida aceptar la caja tiene la opcin de muestrear una
pieza de fruta para probar si es o no excelente. Con base a esta muestra, tiene la opcin
de rechazar la caja sin pagarla.
Gordito de la Fruta se pregunta:
1.- Si debe seguir comprando a esta persona.
2.- De ser as, si vale la pena muestrear una sola pieza, y
3.- Si lo hace, si debe aceptar o rechazar la caja con base en el resultado de la muestra.

4.- Un inversionista que ha amasado su fortuna con perspicacia quiere hacer una
inversin. La primera opcin es una inversin conservadora con buen desempeo en una
economa que mejora y slo tiene una prdida pequea. La segunda es una inversin
especulativa que se desempea muy bien si la economa mejora , pero muy mal si
empeora. La tercera es una inversin contracclica que perdera algn dinero en una
economa que mejora, pero se desempeara muy bien si empeora.
Este inversionista cree que existen tres escenarios posibles en las vidas de estas
inversiones potenciales : 1) Economa que mejora,2) Economa estables y 3) Economa
que empeora .
l es pesimista sobre a dnde va la economa, y ha asignado probabilidades a priori
respectivas de 01, 05 y 04 , a estos tres escenarios. Tambin estima que sus ganancias
que en estos escenarios son las dadas en la tabla siguiente:
Economa mejorando

Economa estable

Economa empeorado

Inversin Conservadora

$30 millones

$5 millones

-$10 millones

Inversin especulativa

$40 millones

$10 millones

-$30 millones

Inversin contracclica

-$10 millones

$15 millones

Probabilidad a priori

0,1

0,5

0,4

Qu inversin debe hacer segn los siguientes criterios?

a.) Criterio de pago mximo
b.) Criterio de la posibilidad mxima
c.) Regla de decisin de Bayes.

5.- Vicente es el gerente de crdito de una fbrica de telas finas y se enfrenta la problema
de extender un crdito de $100.000 a uno de sus nuevos clientes, un fabricante de
vestidos. Vicente clasifica a sus clientes en tres categoras: riesgo malo, riesgo promedio
y riesgo bueno, pero no sabe en que categora est este nuevo cliente. Su experiencia
indica que 20% de las compaas semejantes se consideran riesgo malo, 50% son riesgo
promedio y 30% son riesgo bueno. Si se extiende el crdito , la ganancia esperada para
las de riesgo malo es -$15.000, para las de riesgo promedio es $10.000 y para las de
riesgo bueno es de $20.000. Si no se extiende el crdito, el fabricante de vestidos se ir
con otro fabricante textil. La fbrica puede consultar a una organizacin dedicada a la
clasificacin de crditos con un costo de $5.000 por compaa evaluada. Para las
compaas con crditos vigentes, la siguiente tabla muestra los porcentajes dadas cada
una de las posibles evaluaciones por la organizacin:
Clasificacin real del crdito ,%
Evaluacin de crditos

Malo

Promedio

Bueno

Malo

50

40

20

Promedio

40

50

40

Bueno

10

10

40

a). Desarrolle una formulacin para el anlisis de decisiones de este problema.

b). Cul es la accin optima segn la regla de decisin de Bayes suponiendo que no se
consulta a la organizacin de evaluacin de crditos?.
c). Encuentre el VEIP Indica esta respuesta que debe considerarse usar a la
organizacin de evaluacin de crditos?.

d). Suponga que se usa la organizacin de evaluacin de crditos. Desarrolle un

diagrama de rbol para encontrar las probabilidades a posteriori de los respectivos
estados de la naturaleza para las tres evaluaciones de crdito posibles de este cliente
potencial.
e). Determine la poltica ptima de Vicente.