B Seccin Contable y Auditora

Contenido
INFORME
Cmo se constituyen las Reservas?
Introduccin........................................................................................................................................................ B-1
Qu Rol cumple la Reserva Legal? .................................................................................................................... B-1
Problemas vinculados a la Reserva Legal......................................................................................................... B-2
Aplicacin Prctica............................................................................................................................................. B-3
MEMODATOS...................................................................................................................................................... B-4

Infor me

C.P.C. Edgar Cuellar Juarez (*)

Cmo se constituyen las Reservas?

I. INTRODUCCIN

En el Per, el tema de la Reserva Legal

como dijimos, se encuentra regulado,
de carcter general, en la Ley General de
Sociedades, las mismas que establecen
una tasa mnima destinada a la cuenta
de Reserva Legal, del (10%) de la utilidad
distribuible de cada ejercicio, deducido
el impuesto a la renta, Lo que quiere
decir, que cuando existan utilidades en
la empresa al final de un determinado
ejercicio comercial, se deber detraer
obligatoriamente un (10%) y destinarlo
a la cuenta denominada Reserva Legal,
deduciendo previamente el Impuesto a
la Renta, esta reserva en todo caso no
deber sobrepasar el (20%) del capital,
siendo que el exceso no tendr la condicin de reserva legal, si no ms bien
estatutaria, facultativa o voluntaria. Por
otro lado, debemos sealar que los nicos rganos competentes para disponer
la formacin de las Reservas, sean stas
legales o estatutarias, es la Junta General
de Accionistas. Esta posicin responde a
que la decisin de disponer de beneficios
de la empresa para constituirla y no para
que dichos beneficios sean distribuidos,
afecta directamente los intereses de los
propietarios (accionistas y titulares) de
las empresas.
II. QU ROL CUMPLE LA RESERVA
LEGAL?
Sobre el particular, debemos decir que la
creacin de la figura de la Reserva Legal,
respondi a las siguientes finalidades:
a. Siendo la Reserva Legal una cuenta
que pertenece al patrimonio de una
empresa, servir para compensar prdidas futuras que podran vislumbrarse,
es decir, de existir prdidas en algn
ejercicio, la cuenta de Reserva Legal
servir para compensarlas, de esta
forma el capital de la empresa no se ve
afectado.
Informativo
Vera Paredes

b. Servir como herramienta para asegurar los dividendos futuros de una

sociedad.
c. Aumenta los mecanismos de accin
de una empresa ante futuras necesidades.
d. La Reserva Legal respalda tambin las
obligaciones contractuales futuras que
la empresa hubiere asumido.
e. La Reserva Legal podr respaldar planes de reinversin o de importantes
adquisiciones de la empresa, destinados a la ampliacin o diversificacin
de la actividad social. Como vemos,
el destino principal de la reserva legal
es el preveer acontecimientos futuros
relacionados con alguna obligacin de
la empresa, sin embargo, si la sociedad
posee utilidades o reservas de libre
disposicin, stas se compensarn con
las prdidas antes que la reserva legal;
aqu encontramos que la norma limita
el campo de aplicacin de la Reserva
Legal, es decir, entrega facultades de
compensar posibles prdidas de una
empresa a figuras distintas a la de la
Reserva Legal.
1. Definicin
Las reservas se constituye como una
parte de los beneficios (generalmente
utilidades) que por ley (reserva Legal)
o decisin de los socios (voluntaria) se
destina a formar un fondo para preveer
futuras contingencias contribuyendo a
la solidez econmica y financiera de la
sociedad. Erick Kohler en su diccionario para contadores define a la reserva
como la segregacin o separacin de
las ganancias, de manera temporal o
permanente, teniendo por objeto indicar
a los accionistas que una parte de las utilidades no se encuentra disponible para
el pago de dividendos. La creacin de la
reserva si bien no produce una variacin
patrimonial conlleva al mantenimiento
del patrimonio puesto que retiene en
la empresa una parte de las utilidades
destinadas al reparto a los accionistas.

Segn su origen las reservas pueden ser

de dos tipos, obligatoria y facultativa tal
como se pretende reflejar en el siguiente
cuadro:
Voluntaria o
Facultativa

Por decisin
de los Socios

Legal

Por mandato
de Ley

Reserva

Cuenta de naturaleza acreedora, que tiene

un mismo origen en las utilidades liquidas
de las empresas, con fines diversos; con
destino especfico impuesto por la ley por
el estatuto o contratos de la sociedad o de
previsin general.
2. Contenido
Agrupa las cuentas divisionarias que
incluyen los montos acumulados que
se generan por la segregacin o separacin de las ganancias retenidas de una
empresa para la creacin de una partida
denominada Reserva; derivadas de cumplimiento de disposiciones legales, o por
acuerdo de los accionistas (o socios) y
que sern destinadas a fines especficos
o para cubrir eventualidades.
Con respecto a las divisionarias con que
las compone este rubro indicamos:
Reserva Legal
Se constituye en las sociedades annimas,
conforme a los dispuesto por el Artculo
229 de la Ley General de Sociedades en
un monto mnimo del 10% de la utilidad
distribuible a cada ejercicio, deducido el
Impuesto a la Renta, u otras deducciones
de ley, hasta que ella alcance un monto
igual a la quinta parte del capital.
* Contador Pblico Colegiado. Auditor Financiero y
Tributario, Asesor de Empresas. Miembro del Staff de
Asesora del Informativo Vera Paredes.

B-1

 Reservas Contractuales
Agrupa las reservas cuya formacin esta prevista en los contratos
de la sociedad y son de carcter obligatorio.
Reservas Estatutarias
Acumula las reservas creadas en previsin de afrontar situaciones extraordinarias de conformidad a lo contemplado en el
estatuto de la empresa o sociedad.
Reserva Facultativa
Se constituye voluntariamente por acuerdo de los socios o
Junta General de Accionistas de la empresa con el propsito
de fortalecer su situacin patrimonial o para afrontar eventualidades y contingencias previstas e imprevistas, siempre que
las disposiciones de los estatutos o contratos de la sociedad
sean flexibles y no hayan fijado taxativamente el destino de los
beneficios totalmente.
Otras Reservas
Registra la detraccin de utilidades, cuya finalidad es distinta a
las registradas en las divisionarias anteriores. No utilizable para el
caso de acciones de otras empresas por revaluacin; las cuales
no ameritan registro.
3. Motivos por los que se disuelven las Reservas Legales
Las Reservas Legales se disuelven o desaparecen por alguno
de los siguientes motivos:
Cuando se destinan a cubrir las prdidas de la empresa.
Cuando se transfieren a la cuenta de utilidades por distribuir
de la sociedad.
Cuando la Junta General de Accionistas o el Titular toman la
decisin de capitalizarlas, aunque queda latente la obligacin
legal de reponerlas.
III. PROBLEMAS VINCULADOS A LA RESERVA LEGAL
El legislador ha fundamentado la creacin de la Reserva Legal en
el supuesto de considerarla una provisin forzosa, destinada a
prever algn acontecimiento futuro relacionado con una obligacin por parte de la empresa (compensar prdidas, dar seguridad
a terceros frente alguna deuda por parte de la empresa, etc.).
Sobre el particular, debemos de plantear algunos problemas que
se presentan en el tema de la reserva legal:
a. Creemos que la reserva legal perjudica la libre administracin y disposicin por parte de las empresas del beneficioso
resultante de las utilidades obtenidas en un determinado
ejercicio, es decir, las empresas ven afectado su patrimonio,
al tener que detraer un diez por ciento (10%) de los beneficios
obtenidos, para protegerla de un hecho futuro que posee
como caracterstica principal el de ser un hecho incierto, es
decir que puede ocurrir o no, podran haber prdidas en la
sociedad en el futuro, o podra ser una empresa exitosa, que
no genere prdida alguna. No consideramos prudente que
el destino de parte del patrimonio, capital o recursos de una
empresa dependa de un hecho incierto.
b. Resulta cuestionable la tesis relacionada con la funcin de proteccin que supuestamente cumple la Reserva Legal respecto
a las sociedades. Frente a esta afirmacin, nos hacemos la
siguiente pregunta: Qu hace que una empresa sea solvente
frente a terceros?
El poseer un capital de libre disposicin que pueda ser
invertido en las verdaderas necesidades de la sociedad, no
teniendo que incurrir en un endeudamiento financiero.
El encontrarse la sociedad con la obligacin de tener que
detraer (10%) por cada utilidad obtenida en un determinado
ejercicio, y por ende no contar con la liquidez suficiente para
afrontar gastos corrientes o nuevas inversiones. Definitivamente, una sociedad tendr mayor solvencia si cuenta con
la libre disposicin de la totalidad de su patrimonio, es decir,
una empresa se ver ms protegida en la medida que pueda

B-2

utilizar todos sus recursos, cmo y cundo lo considere

necesario. Nadie ms que los mismos miembros de una
sociedad conocen con mayor precisin las necesidades de
su empresa y los movimientos de capital que requiere para
el xito de su negocio.
c. El exitoso funcionamiento de una empresa depender de la
cantidad de capital que posean las empresas para realizar sus
actividades, es decir, que a mayor capital, la empresa podr
realizar mayores inversiones, podr cumplir correctamente
con sus obligaciones, podr realizar movimientos dentro del
mercado con mayor rapidez y liquidez. Al respecto, consideramos que la Reserva Legal atenta contra la posibilidad de
toda empresa de contar con mayor liquidez de capital para
cumplir con su objeto social. As, de eliminarse esta figura
de nuestra legislacin mercantil, las empresas conformadas
podran contar con el (100%) de sus utilidades para destinarlas a cubrir las verdaderas necesidades de su empresa o la
ampliacin del objeto del negocio.
d. El fondo contenido en la Reserva Legal, deviene en un
recurso estancado e intil dentro de las empresas y cuya
utilizacin depender de un suceso futuro incierto, como es
una prdida futura. Prdida que en realidad se podra evitar
con una mayor inyeccin de capital en la empresa. En este
sentido, consideramos que si las empresas contaran con total
disponibilidad de sus utilidades (sin reservas obligatorias), es
decir con mayor liquidez, se podran evitar posibles prdidas,
as como la necesidad de buscar el financiamiento bancario
pagando altas tasas de inters.
e. De acuerdo a lo expuesto, consideramos que se debe
buscar atacar la raz del problema. El problema es evitar
que ocurran prdidas dentro de una empresa. As, de esta
forma, con la Reserva Legal, nuestra legislacin no est
atacando la raz del problema de las prdidas, sino la consecuencia de la falta de capital.
h. Finalmente, debemos sealar que no obstante la Reserva Legal
se encuentra regulada en nuestra legislacin, establecindose
la obligacin de contabilizarla, en la prctica sta obligacin
no es cumplida, ya que muchas empresas funcionan sin detraer ste (10%) de las utilidades, esto debido a que no existe
rgano que tenga la facultad de fiscalizar la existencia o no de
Reserva Legal, ni de imponer sancin alguna.
Dinmica de la Cuenta Reservas
58 Reservas
Es Debitada por :
El resarcimiento de las prdidas acumuladas
Cargo
58 Reservas
582 Reserva Legal
583 Reserva Contractuales
584 Reservas Estatutarias
589 Otras Reservas

Abono
59 Resultados Acumulados
592 Prdidas Acumuladas

Es Debitada por :
La aplicacin, ajuste o capitalizacin de las sumas reservadas
Cargo
58 Reservas
581 Reservas para Inversiones
582 Reserva Legal
583 Reservas Contractuales

Abono
50 Capital
501 Capital Social por Aportes
502 Capital Personal

584 Reservas Estatutarias

Informativo
Vera Paredes

1. Determinacin de la Participacin Contable

585 Reservas Facultativas

589 Otras Reservas

Es acreditada por :
Las Detracciones a las utilidades, atendiendo a razones de
orden legal estatutarias contractuales o por acuerdo de los
accionistas o socios
Cargo
59 Resultados Acumulados
591 Utilidades no distribuidas

Abono
58 Reservas
581 Reservas para Inversiones
582 Reserva Legal
583 Reservas Contractuales
584 Reservas Estatutarias
585 Reservas Facultativas
589 Otras Reservas

Es Acreditada:
La caducidad de los dividendos
Cargo
45 Dividendos por Pagar

Abono
58 Reservas
581 Reservas

La empresa comercial ERCUR SA al 31 de diciembre del 2008

presenta el siguiente Estado de Resultados:
ERCUR SA
Estado de Ganancias y Prdidas
Del 01 de Enero al 31 de Diciembre del 2008
S/.
97,000.00
-58,200.00
38,800.00
-11,400.00
27,400.00
-9,000.00
18,400.00

Datos Adicionales:
Capital Social: S/. 45,000
Reserva Legal Acumulada hasta el 31.12.2007: S/. 7,000
Diferencias Permanentes: corresponde a las sanciones tributarias del periodo por un importe de S/. 2,200
Diferencias Temporales:
Corresponde a una depreciacin en exceso a las tasas mximas establecidas para efectos tributarios por el monto de S/.
1,300 (2,500-1,200).

Participacin Contable de los trabajadores S/. 20,600 x 8 % = 1,648

------------x---------------89 Resultado del Ejercicio
1,648
86 Distribucin Legal de la Renta
x/x Por la determinacin de la Participacin
en las utilidades de los trabajadores

------------x----------------

1,648

2. Determinacin de la Participacin Diferida

Diferencias Temporales
Depreciacin en Exceso
Total Diferencias Temporales

1,300.00
S/. 1,300.00

Nota:
La diferencia Temporal seria un Activo Tributario Diferido, y
por lo tanto se contabilizara como un cargo que incrementa
la participacin a pagar en el periodo por cuanto se cumple la
siguiente situacin:

Donde:
AC: Activo Contable
AT: Activo Tributario
ATD: Activo Tributario Diferido
Esto indica que el valor en libros es menor que la base tributaria
del activo originario una diferencia que permitir una deduccin
en periodos futuros.

------------x---------------86 Distribucin Legal de la Renta
1,648
38 Cargas Diferidas
104
389 Otras Cargas Diferidas
389.7 Participacin Diferida
41 Remunerac. y Participaciones por Pagar
1,752
x/x Por provisin de la participacin de los trabajadores de las utilidades del ejerc. 2008

------------x---------------3. Determinacin del Gasto por Impuesto a la Renta
S/.
Utilidad Contable
18,400.00
Agregados
Participacin de los Trabajadores (cuenta 86) (1,648.00)
Diferencias Permanentes
Sanciones Tributarias del Periodo
2,200.00

Nos piden
1.- Determinacin de la Participacin Contable
2.- Determinacin de la Participacin Diferida
3.- Determinacin del gasto por impuesto a la Renta
4.- Impuesto a la Renta Diferido
5.- Detraccin de la Reserva Legal

Base para la determinacin del gasto del

Impuesto a la Renta

Solucin

Diferencias Temporales
Depreciacin en exceso
Participacin de los Trabajadores

Informativo
Vera Paredes

2,200.00
20,600.00

AC AT = ATD

Caso 1: Detraccin de la Reserva Legal

Aplicacin de la NIC 12

18,400.00

Participacin Diferida S/. 1,300 x 8% = 104

IV. APLICACIN PRCTICA

Ventas
Costo de Ventas
Utilidad Bruta
Gastos Operativos
Utilidad Operacional
Otros Ingresos y gastos
Utilidad Contable

Utilidad Contable
Agregados
Sanciones tributarias del periodo
Base para la Determinacin de la Participacin

S/. 18,952.00

Gasto Tributario: S/. 18,952 x 30% = 5,685.60

4. Determinacin del Impuesto a la Renta Diferido
1,300.00

B-3

Diferida (8% de S/. 1,300)

(104.00)
Total Diferencias Temporales
S/. 1,196.00
Efecto de las diferencias: S/. 1,196 x 30% = 359
Comprobacin
Monto del Activo Tributario Diferido
S/. 1,300 x 30%

390.00

Monto del Pasivo Tributario Diferido

S/. 104 x 30%
Efecto Neto de Diferencia Temporales S/.

(31.00)
359.00

--------------x---------------89 Resultado del Ejercicio
5,686
88 Impuesto a la Renta
5,686
x/x Por Determinacin del Impuesto a la
Renta del Ejercicio
88 Impuesto a la Renta
5,686
38 Cargas Diferidas
359
40 Tributos por Pagar
6,045
401 Gobierno Central
4017.03 Por Contabilizacin del Imp.
x/x Por Contabilizacin del Impuesto a la
Renta del Ejercicio 2008
--------------x---------------89 Resultado del Ejercicio
11,066.40
59 Resultados Acumulados
11,066.40
x/x Por la Contabilizacin del Resultado del
Ejercicio 2008

--------------x---------------5. Detraccin de la Reserva Legal
10% de S/. 11,066.40 = S/. 1,106.64
Reserva legal del ejercicio = S/. 1,106.64
Caso 2: Reserva Legal
La empresa Michell S.A. al 31.12.2007 tiene una utilidad contable
despus de Impuesto a la Renta de S/. 226,440 y una reserva
legal acumulada ascendente a S/. 129,000 nuevos soles. Si se
sabe que adems que el capital aportado asciende a S/. 960,000
Cmo ser el tratamiento contable y tributario?
Solucin
La Ley General de Sociedades en su Artculo 229 seala de manera general la obligacin de efectuar una detraccin por parte
de las sociedades annimas equivalente como mnimo al 10%
de la utilidad distribuible de cada ejercicio, es decir de la utilidad
despus del Impuesto a la Renta, que en el caso planteado correspondera a S/. 22,644.40. Esta detraccin recibe el nombre

de reserva legal que tiene como limite la quinta parte del capital
no teniendo el exceso de dicho lmite la condicin de Reserva
Legal, en otras palabras, la reserva legal acumulada no puede
ser mayor al (20%) del capital suscrito, correspondiendo en el
caso planteado a S/. 192,000 ( S/. 960,000 x 20% ).
La finalidad de esta reserva se ve en casos de existir prdida,
dado que compensa esta en la medida que exista ausencia de
las reservas de libre disposicin y debe ser respuestas con las
ltimas generadas en ejercicios futuros.
Como podemos observar, la reserva acumulada de nuestro caso
es menor a la quinta parte del capital, de esto que corresponde
realizar la detraccin de la reserva legal por el ejercicio 2007,
cuidando que no exceda el lmite, tal como se muestra en el
siguiente cuadro:
Utilidade despus
de Impuesto a la
Renta

22,644.40

226,444.00

Reserva
Acumulada al
2006

129,000.00

Total Reserva
Legal al 2007

151,644.40

192,000

20% del
20%
Capital

del
Capital

Como vemos la reserva legal aun sigue siendo inferior al 20% del
Capital, por tanto en los siguientes ejercicios, se deber seguir
el mismo tratamiento hasta llegar el monto lmite. Finalmente el
asiento de detraccin de la reserva legal ser:

---------------x---------------59 Resultados Acumulados
22,644.40
591 Utilidades No distribuidas
58 Reservas
22,644.40
582 Reserva Legal
x/x Por la Constitucin de la Reserva Legal
del ejercicio 2007

---------------x----------------

Tal como se advierte, la constitucin de un fondo a aplicarse

contra prdidas de ejercicios futuros no se trata de un gasto
para al empresa, si no por el contrario disminucin de la utilidad
disponible para los socios; es decir un movimiento de cuentas
patrimoniales. En este orden de ideas, resulta claro que el literal
f) del Artculo 44 de la Ley del Impuesto a la Renta, seala que
no resulta deducible las asignaciones destinadas a la constitucin
de reservas o provisiones cuya deduccin no admite esta ley.

Memodatos
COSTOS DIRECTOS

COSTOS INDIRECTOS

Son aquellos que se pueden identificar

plenamente o asociar a los productos y
servicios procesados o ejecutados, as
como tambin puede decirse de aquellos
sobre los que un rea determinada tiene
responsabilidad en su empleo o utilizacin. Ejemplo: los gastos originados por
el pago de la fuerza de trabajo que ejecuta
las acciones, los consumos de materiales
empleados y tambin aquellos servicios
recibidos y otras obligaciones que puedan asociarse de manera especfica a la
actividad que se ejecuta.

Est constituido por los gastos que no

son identificables con una produccin o
servicio dado, relacionndose con stos
en forma indirecta. Son aquellos que por
regla general, se originan en otras reas
organizativas de apoyo a las acciones
fundamentales de la entidad. Ejemplos:
los costos administrativos de toda ndole,
los de reparacin y mantenimiento.

B-4

Reserva Legal
detrada en 2007
10%

COSTOS FIJOS
Son aquellos que permanecen inaltera-

bles aunque aumente o disminuya el nivel de los servicios prestados o de la produccin. No tienen relacin proporcional
con la cantidad de artculos producidos
o servicios prestados. Ejemplo: salario
del personal administrativo y medidas
de proteccin.
COSTOS VARIABLES
Varan proporcionalmente a los cambios
experimentados en el volumen de la
produccin. Ejemplo: materias primas y
materiales directos, combustible y energa
con fines tecnolgicos.
Informativo
Vera Paredes