RIESGO CREDITICIO

INTRODUCCIN AL ANLISIS DE RIESGOS

Para entender lo que es el riego crediticio primero hacemos referencia a la palabra riesgo,
el significado que se le atribuye conlleva un carcter negativo relacionado con peligro.
En este entendido dentro de las entidades financieras el anlisis de riesgos esta orientado
mas a la Gestin Integral de Riesgos, que es bsicamente el proceso de identificar, medir,
monitorear, controlar, mitigar y divulgar todos los riesgos a los cuales la EIF se encuentra
expuesta, en el marco del conjunto de objetivos, polticas, procedimientos y acciones,
establecidas por la entidad para este propsito.
Riesgo de Crdito: Es la probabilidad de que una EIF incurra en prdidas debido al
incumplimiento del prestatario o de la contraparte en operaciones directas, indirectas o de
derivados, que conlleva el no pago, el pago parcial o la falta de oportunidad en el pago de
las obligaciones pactadas.
Gestin del riesgo de crdito: Es el proceso de identificar, medir, monitorear, controlar,
mitigar y divulgar el riesgo de crdito, en el marco del conjunto de objetivos, polticas,
procedimientos y acciones establecidas por la EIF para este propsito.
Mtodo estndar: Bajo este enfoque la medicin del riesgo de crdito de los activos se
realiza con base en calificaciones o ratings externos otorgados por una empresa calificadora
de riesgo de reconocido prestigio internacional.
Mtodo basado en calificaciones internas (IRB): Para que una EIF aplique este mtodo
debe cumplir con ciertos requisitos mnimos y obligaciones de divulgacin.
TIPOS DE CRDITO
Empresarial: Cuyo tamao de la actividad econmica se encuentra clasificado en el ndice
de Gran Empresa.
PYME: Cuyo tamao de la actividad econmica se encuentra clasificado en el ndice de
Mediana y Pequea Empresa.
Microcrdito: Cuya fuente principal de pago la constituye el producto de las ventas e
ingresos y cuyo tamao de la actividad econmica se encuentra clasificado en el ndice de
microempresa.

-Individual,
-Solidario.
-Banca Comunal.
Vivienda: Destinado exclusivamente para adquisicin de terreno, compra de vivienda o
propiedad horizontal, construccin, refaccin, remodelacin, ampliacin, mejoramiento de
vivienda.
-Hipotecario de vivienda.
-Vivienda sin garanta hipotecaria.
Consumo: Destinado a financiar la adquisicin de bienes de consumo o el pago de
servicios, cuya fuente principal de pago es el salario o ingresos de su actividad,
adecuadamente verificados. Incluye las tarjetas de crdito.
-A persona dependiente.
-A persona independiente.
EVALUACIN Y CALIFICACIN DE CARTERA DE CRDITOS
La evaluacin y calificacin de los deudores, se la realiza de acuerdo al tipo de crdito, de
la siguiente manera:
deudores con crdito empresarial:
Categora
Criterios de calificacin
A
B
C
D
E
F

El prestatario cuenta con flujos de caja suficiente para cumplir con el

pago de capital e intereses de acuerdo a trminos pactados.
El prestatario cuenta con flujos de caja suficiente para cumplir con el
pago de capital e intereses de acuerdo a trminos pactados. Pero
presentan variaciones negativas no recurrentes. (podran retrasarse).
El prestatario cuenta con flujo de caja suficiente para cumplir con el
pago de intereses pero no de capital.
El prestatario cuenta con flujo de caja insuficiente para cancelar la
totalidad de los intereses y mucho menos el capital. La capacidad de
pago depende de ingresos no recurrentes. (extraordinarios).
El prestatario no cuenta con flujos de caja solo cuenta con ingresos
generados por terceros o venta de activos. (otro destino, hasta 24 meses
en ejecucin)
El prestatario manifiesta insolvencia, patrimonio escaso o nulo, no

existen fuentes alternativas ni te terceros. (mas de 24 meses en

ejecucin)
Deudores con crdito PYME:
para la evaluacin de este tipo de deudores la EIF puede aplicar los siguientes criterios de
calificacin de acuerdo a su tecnologa crediticia:
1.Evaluar y calificar a los deudores con criterios empresariales.
2.Evaluar y calificar por das mora de acuerdo con los criterios de calificacin de
microcrditos.
Deudores con crdito de vivienda:
Categora
A
B
C
D
E
F

Criterios de calificacin
Se encuentran al da o con una mora no mayor a 30 das.
Se encuentran con una mora entre 31 y 90 das.
Se encuentran con una mora entre 91 y 180 das.
Se encuentran con una mora entre 181 y 270 das.
Se encuentran con una mora entre 271 y 360 das.
Se encuentran con una mora mayor a 360 das.

PREVISIN DE CRDITOS
El rgimen de previsiones esta distribuido en tres grandes grupos: la previsin especfica, la
previsin genrica y la previsin cclica.
Previsin especfica: Las EIF deben constituir esta previsin por moneda de acuerdo a los
siguientes porcentajes y de acuerdo a la garanta de cada crdito:
De acuerdo a la garanta la previsin especifica, tiene el siguiente tratamiento:
Garanta autoliquidable: Cuando la garanta es autoliquidable se pueden excluir del saldo
directo y contingente de la deuda los importes correspondientes a dicha garanta. Para ello
el directorio o la alta gerencia debe establecer polticas respecto a la administracin y los
tipos de garantas que pueden ser aceptadas como autoliquidables. Considerando lo
siguiente:
1.Que sea convertible en efectivo y pueda ser aplicada de forma inmediata a la deuda, sin
que implique el incurrir en costos adicionales.
2.Que cumpla con todas las formalidades legales que hacen efectivos los derechos de la EIF
sobre la garanta.

3.Que sea valorable tcnicamente, de modo que en todo momento refleje su valor neto de
realizacin.
Garanta de Fondos de Inversin cerrados: Cuando la garanta es de un fondo de
inversin cerrado se pueden excluir del saldo directo y contingente de la deuda los importes
correspondientes a dicha garanta. Siempre y cuando se cumpla lo siguiente:
1.El Fondo de Inversin Cerrado y/o Fondo de Garanta administrado por una EIF debe
contar con una calificacin de riesgo en la categora de grado de inversin.
2.El Fondo de Inversin Cerrado y/o Fondo de Garanta administrado por una EIF debe
tener como objeto adems de realizar inversiones en valores y/o activos el garantizar
crditos.
Garantas hipotecarias: Cuando la garanta sea hipotecaria la EIF deber aplicar la
siguiente formula:
Previsin = R ( P 0.50 * M )
Donde: R: Porcentaje de previsin para cada categora de riesgo. P: Importe del capital de
los crditos con garanta hipotecaria. M: Menor valor entre el valor de P y el valor del
avalo del bien inmueble dado en garanta (valor comercial menos el 15%) Siempre y
cuando se cumpla lo siguiente:
1.La garanta hipotecaria otorgada debe ser en primer grado.
2.La garanta hipotecaria debe ser sobre bienes inmuebles.
3.La garanta hipotecaria debe estar registrada en Derechos Reales, debidamente
perfeccionada a favor de la EIF.
Adicional: Es el porcentaje adicional establecido por la ASFI, por encima de la previsin
especfica constituida por la EIF, como consecuencia de divergencias en la calificacin de
riesgo de los deudores. En consecuencia e independientemente de la calificacin asignada
por la EIF, ASFI puede ordenar la constitucin de previsiones especficas adicionales con el
objeto de mitigar el riesgo por incobrabilidad de los deudores.
PREVISIN GENRICA
De acuerdo al tipo de crdito la previsin genrica, tiene el siguiente tratamiento:
Crditos empresariales y PYME calificado con criterio empresarial: Como parte de los
procedimientos de revisin del riesgo crediticio, ASFI puede basarse en la revisin de una
muestra de casos individualizados en funcin de una presuncin de riesgo, as como de una
muestra estadstica representativa del total del riesgo crediticio. Si en esta revisin se
identificase un faltante de previsiones, la EIF debe constituir la previsin especfica y/o

especfica adicional. Adicionalmente la ASFI puede requerir una previsin genrica para el
resto de la cartera que no fue objeto de revisin individual, hasta cubrir el faltante de
previsin calculado
Crditos PYME calificados por das mora, vivienda, consumo y microcrdito: Este tipo
de previsin se origina por tres factores:
1.Cuando se determine que las polticas, prcticas y procedimientos de concesin y
administracin y control de crditos no se ajustan a los lineamientos establecidos por las
ASFI la EIF est obligada a constituir y mantener una previsin genrica del 3% del total
de su cartera de crditos para la vivienda, consumo y microcrdito, segn corresponda.
2.Cuando se determine con base en la revisin de una muestra de prestatarios elegidos al
azar bajo criterios estadsticos que la frecuencia de desviaciones o incumplimientos sea
igual al 10% la EIF debe constituir y mantener una previsin genrica del 1% sobre el saldo
total de la poblacin de la cual proviene la muestra. Por cada 1% adicional debe constituir y
mantener una previsin genrica del 0.1%.
3.Cuando se estime en base a los reportes CIRC de ASFI, el efecto de calcular el riesgo de
los clientes que a la vez son deudores morosos en otras EIF, aplicando los siguientes
criterios:
La calificacin de mayor riesgo obtenida por cada cliente en el resto del sistema.
El punto anterior siempre y cuando el monto de dicha calificacin sea mayor.
PREVISIN CCLICA
La previsin cclica fue concebida para evitar subestimar los riesgos en tiempos en los que
el ciclo econmico es creciente y contar con una cobertura para prdidas no identificadas en
aquellos prstamos en los que el deterioro an no se ha materializado. De acuerdo al tipo de
crdito la previsin cclica, tiene el siguiente tratamiento:
Crditos empresariales y PYME calificado con criterio empresarial: Las EIF deben
constituir esta previsin para los crditos calificados en las categoras A, B y C, segn los
porcentajes que se presentan a continuacin:
Crditos PYME calificados por das mora, vivienda, consumo y microcrdito: Las EIF
deben constituir esta previsin para los crditos calificados en la categora A, segn los
porcentajes que se presentan a continuacin:
Constitucin y utilizacin de la previsin cclica: Las EIF deben constituir esta previsin
de acuerdo a la siguiente formula: Previsin cclica requerida mensual = Donde: n:
Nmero de meses consecutivos a partir del inicio o reinicio de la constitucin. Previsin
cclica Requerida Total: La EIF puede utilizar la previsin cclica, solicitando a la ASFI y
siempre y cuando presente:

1.Deterioro por seis meses consecutivos de la calidad de su cartera total o deterioro por seis
meses consecutivos de la calidad de su cartera al sector productivo, medida a travs del
aumento del ratio de previsin requerida/total cartera y contingente o ratio de cartera
de previsin requerida/total cartera y contingente al sector productivo
2.O cuando haya constituido la previsin cclica requerida total en un 100%.
CASTIGO DE CRDITOS

Efecto del castigo de crditos: Como parte de los procedimientos de revisin del riesgo
crediticio, ASFI puede basarse en la revisin de una muestra de casos individualizados en
funcin de una presuncin de riesgo, as como de una muestra estadstica representativa del
total del riesgo crediticio. Si en esta revisin se identificase un faltante de previsiones, la
EIF debe constituir la previsin especfica y/o especfica adicional. Adicionalmente la ASFI
puede requerir una previsin genrica para el resto de la cartera que no fue objeto de
revisin individual, hasta cubrir el faltante de previsin calculado.
HIPOTECARIO DE VIVIENDA

Destino:
-Adquisicin de terreno para la construccin de vivienda.
-Compra de vivienda individual o en propiedad horizontal.
-Construccin de vivienda individual.
-Refaccin, remodelacin, ampliacin, mejoramiento de vivienda individual o en propiedad
horizontal.
Requisitos:
-Primera o segunda vivienda.
-La garanta debe ser la misma del destino del crdito.
Prohibicin:
-No comprende crditos con fines comerciales.
VIVIENDA SIN GARANTA HIPOTECARIO
Destino:
-Construccin de vivienda individual.

-Refaccin, remodelacin, ampliacin, mejoramiento de vivienda individual o en propiedad

horizontal.
Requisitos:
-No podr ser mayor a Bs65.000 o su equivalente y tener un plazo mayor a 48 meses. La
EIF debe contar con la tecnologa crediticia adecuada para otorgar estos crditos, con las
siguientes condiciones:
-Verificacin y anlisis de la situacin financiera del prestatario en caso de personas
independientes.
-El servicio mensual de la deuda y sus intereses no podr ser mayor al 25% del promedio
de los ltimos tres meses del total ganado menos descuentos de ley.
-La EIF deber realizar por lo menos un informe de seguimiento al destino del crdito,
dentro de los seis meses de otorgada la operacin.

A PERSONAS DEPENDIENTES

Destino:
-Construccin de vivienda individual.
-Refaccin, remodelacin, ampliacin, mejoramiento de vivienda individual o en propiedad
horizontal.
Requisitos:
-No podr ser mayor a Bs65.000 o su equivalente y tener un plazo mayor a 48 meses.
- La EIF debe contar con la tecnologa crediticia adecuada para otorgar estos crditos, con
las siguientes condiciones:
-Verificacin y anlisis de la situacin financiera del prestatario en caso de personas
independientes.
-El servicio mensual de la deuda y sus intereses no podr ser mayor al 25% del promedio
de los ltimos tres meses del total ganado menos descuentos de ley.
-La EIF deber realizar por lo menos un informe de seguimiento al destino del crdito,
dentro de los seis meses de otorgada la operacin.
A PERSONAS INDEPENDIENTES

Destino:
-Construccin de vivienda individual.
-Refaccin, remodelacin, ampliacin, mejoramiento de vivienda individual o en propiedad
horizontal.
Requisitos:
-No podr ser mayor a Bs65.000 o su equivalente y tener un plazo mayor a 48 meses.
- La EIF debe contar con la tecnologa crediticia adecuada para otorgar estos crditos, con
las siguientes condiciones:
-Verificacin y anlisis de la situacin financiera del prestatario en caso de personas
independientes.
-El servicio mensual de la deuda y sus intereses no podr ser mayor al 25% del promedio
de los ltimos tres meses del total ganado menos descuentos de ley.
-La EIF deber realizar por lo menos un informe de seguimiento al destino del crdito,
dentro de los seis meses de otorgada la operacin.