Econometra II - ECON 3301 Perodo 2015-10

Profesor: Jorge Perdomo; jor-perd@uniandes.edu.co

Profesor Taller: Daniel ngel; dm.angel1494@uniandes.edu.co
Profesor Taller: Jorge Rueda; ja.rueda929@uniandes.edu.co
Monitor: Andrs Camacho; af.camacho1169@uniandes.edu.co
Monitor: Natalia Rodrguez; n.rodriguez1285@uniandes.edu.co

Taller I
Fecha de entrega: Lunes 16 de febrero. Se debe entregar en el casillero 30-A del sptimo piso de la
Facultad de Economa antes de las 10 am. Los grupos son de mximo dos personas. Al final del
taller se debe incluir el Do-File de los ejercicios de la parte prctica. El incumplimiento de alguna
de las condiciones genera disminuciones en la nota final.

PARTE TERICA
1. (0.7 Puntos) Considere el siguiente modelo de regresin lineal:
= 0 + 1 1 +
Sin embargo dentro de este estudio se introdujo una segunda variable explicativa, por tanto,
se estim el siguiente modelo:
= 0 + 1 1 + 2 2 +
a. Encuentre por mnimos cuadrados ordinarios (MCO) los estimadores de 0 , 1 y 2 1.
b. A partir de lo anterior, demuestre que:
(1 |1 , 2 ) =

2
=1(1 1 )2 (1 21 ,2 )

Donde 21 ,2 es el coeficiente de correlacin lineal entre 1 y 2 al cuadrado2.

Ahora, asuma que 2 es una variable redundante, por consiguiente:
c. Demuestre formalmente si el estimador 1 es insesgado.
d. Demuestre formalmente si el estimador 1 es consistente.
e. Demuestre formalmente si el estimador 1 es ineficiente (para ello halle la varianza de 1
y comprela con la encontrada en el literal b). Qu condicin se necesita para que la
varianza de 1 sea igual a la varianza de 1 ?
1

Para este punto tenga en cuenta que el modelo NO est definido de manera matricial. Recuerden que la solucin debe
depender nicamente de las variables explicativas, la variable explicada y sus respectivas medias.
2
Para este punto asuma que la correlacin es diferente de cero.

2. (0.5 Puntos) Considere el siguiente modelo de regresin lineal:

= 0 + 1 +
En donde:

=
=

a. A qu problema se puede deber la especificacin anterior. De un ejemplo explcito en

donde se puede tener este tipo de problema tanto en la variable dependiente como en la
variable independiente.
b. Demuestre si el estimador 1 es insesgado.
c. Demuestre si el estimador 1 es consistente.
d. Demuestre si el estimador 1 es eficiente.
3. (0.3 Puntos) = + + es un modelo terico con = 1, , y representa el
nmero de la observacin de la muestra. A partir de esto, demuestre que:
(, ) =

2
=1( )2

4. (0.5 Puntos) Considere el modelo = + , donde es el vector de variables

independientes de tamao 1, es la matriz de regresores de tamao ( + + 1),
con + 1 regresores exgenos incluyendo intercepto y regresores endgenos, un vector
de parmetros poblacionales de tamao ( + + 1) 1 y el vector de errores de tamao
1. Para solucionar el problema de endogenidad se implementa una matriz de tamao
, donde es el nmero de instrumentos (asuma que = ). A partir de lo anterior:
a. Obtenga los estimadores de mediante MC2E (Mnimos cuadrados en dos etapas). Sea
explcito en el procedimiento y tamao de las matrices que usa en cada etapa.
b. Demuestre que los errores estimados (2 ) del modelo de dos etapas se pueden
expresar como:
2 = [ ( )1 ], donde es la matriz identidad, es la matriz de correccin
del problema de endogenidad y (el error de MCO).
c. Demuestre que la matriz varianza-covarianza de los estimadores de MC2E es:
(2 |, ) = 2 ( )1 , donde es la matriz de proyeccin al espacio de la
variacin exgena.
5. (0.5 Puntos) Considere el siguiente modelo:
= + 1 +
Asumiendo que ( | ) 0 resuelva lo siguiente:
2

a. Dado el problema de endogenidad presente en el modelo, ste se estima utilizando la

variable instrumental tal que = 0 + 1 + . Con esta especificacin, obtenga
algebraicamente (no matricialmente) los estimadores por mnimos cuadrados en dos (2)
etapas.
b. Demuestre algebraicamente que los estimadores de MC2E del inciso anterior (a) cumplen
la condicin de ser insesgados y consistentes.
c. Asuma que el instrumento utilizado es una variable dictoma, que toma el valor de 1
cuando se cumple cierta condicin, y 0 si no se cumple. De este modo, demuestre que el
estimador de la segunda etapa puede ser escrito como:
1 =

1 0
1 0

Donde 1 y 0 corresponde al promedio de la variable dependiente cuando el instrumento

toma el valor de 1 y 0, respectivamente. De igual forma para 1 y 0 .
Parte prctica
1. El archivo punto1.dta contiene informacin sobre 6.000 trabajadores en Canad, con
respecto a los salarios (salario), la edad (edad), los aos de educacin (educ), la
experiencia (exper) y el puntaje de una prueba usado para capturar la habilidad de un
individuo (puntaje). Se desea conocer cul es la mejor especificacin (forma funcional)
para explicar el comportamiento de los salarios de los trabajadores, para lo cual se
plantean los modelos lin-lin, log-log y log-lin. El modelo asume que la variable dependiente
es el salario y las explicativas son la edad, la educacin, la experiencia y el puntaje en la
prueba.
a. Estime el modelo de regresin lineal (lin-lin), logartmico (log-log) y semilogartmico (log-lin).
b. Interprete los resultados (signos e intuicin econmica, significancia parcial y
global, bondad de ajuste y magnitud de los coeficientes).
c. Usualmente, se ha considerado que la especificacin semi-logartmica es la mejor
(dado que se cumple el supuesto de normalidad del error) para estimar el efecto
sobre el salario de los trabajadores. Utilice la prueba RESET de Ramsey para
verificar la validez de esta afirmacin.
d. Realice la prueba de Davidson y McKinnon para comparar el modelo log-lin y loglog. Interprete los resultados
e. Realice le prueba del Multiplicador de Lagrange para comparar los modelos log-lin
y log-log. Interprete los resultados.
2. La base de datos punto2.dta contiene informacin sobre 1.085 madres y sus hijos. Usted
como investigador est interesado en entender si la prcticas de disciplina en el hogar
afectan el desarrollo cognitivo de los hijos. Para lo cual se plantea la siguiente regresin
3

log()
= 0 + 1 + 2 + 3 + 4
+ 5 +
Donde log() es el logaritmo de la prueba estandarizada SABER, es el
nmero de veces qye la madre reprende o castiga al nio en el mes, es el
nmero de aos de educacin de la madre, es una avriable dictoma que toma el
valor de 1 si pertenece a minora tnica y 0 de lo contrario, toma el valor de 1 si es
nia y 0 de lo contrario y es la edad de la madre.
a. Cules son los signos esperados?
b. Estime el modelo por Mnimos Cuadrados Ordinarios
c. Interprete los resultados (signos, significancia parcial y global, bondad de ajuste y
magnitud). Los resultados son los esperados? De no ser as explique a qu podra
deberse la diferencia.
d. Ahora, suponga que castigos es endgena. Explique la intuicin de la anterior
afirmacin.
e. Explique por qu la condicin laboral de una madre (si trabaja o no) podra estar
correlacionada con la variable castigos. De lo anterior se podra considerar que el
instrumento es vlido?
f. La base de datos contiene informacin sobre: i) el nmero de centros del ICBF en
la regin (ICBF); ii) el nmero de Secretaras de Integracin Social en la regin de
la madre (SIS), que tiene el objetivo de orientar y liderar la formacin y el
desarrollo de polticas de promocin, prevencin, proteccin, restablecimiento y
garanta de los derechos de los distintos grupos poblacionales; y iii) el nmero de
iglesias (iglesias). Discuta la validez de las anteriores variables como instrumentos
para castigos.
g. Utilizando las tres variables como instrumentos, estime el modelo inicial por
Mnimos Cuadrados en dos Etapas (MC2E) de forma matricial y usando el
comando directo de STATA.
h. Interprete los resultados signos, significancia parcial y global, bondad de ajuste y
magnitud).
i. Realice la prueba de Hausman para identificar problemas de endogenidad en el
modelo.
j. Realice las pruebas estadsticas (Sargan) para comprobar la validez y la
significancia de los instrumentos usados.